宏源证券股份有限公司
2011年第一季度报告
§1 重要提示
1.1 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性负个别及连带责任。
1.2 没有董事、监事、高级管理人员声明对季度报告内容的真实性、准确性、完整性无法保证或存在异议。
1.3 本季度报告经公司第六届董事会第十九次会议审议通过。会议应参会董事9人，实际参会董事8人，委托授权1人，高涛董事书面授权委托冯戎董事代为行使表决权。
1.4 公司本季度财务会计报告未经审计。
1.5 公司董事长冯戎先生、总经理胡强先生、财务总监许建平先生、财务会计部总经理张延强先生声明：保证季度报告中财务报告的真实、完整。
§2 公司基本情况
2.1 主要会计数据及财务指标
单位：元
| 项 目 | 本报告期末 | 上年度期末 | 本报告期末比上年度期末增减（%） |
| 总资产 | 25,284,039,248.83 | 26,834,095,169.42 | -5.78 |
| 股东权益 | 7,642,211,827.67 | 7,298,800,774.96 | 4.71 |
| 每股净资产 | 5.23 | 5.00 | 4.60 |
| 项目 | 年初至报告期期末 | 比上年同期增减（%） | |
| 经营活动产生的现金流量净额 | -1,957,611,650.13 | -4,713.26 | |
| 每股经营活动产生的现金流量净额 | -1.34 | -4,713.26 | |
| 项 目 | 报告期 | 年初至报告期期末 | 本报告期比上年同期 增减（%） |
| 净利润 | 338,650,077.54 | 338,650,077.54 | -19.34 |
| 基本每股收益 | 0.2318 | 0.2318 | -19.34 |
| 稀释每股收益 | 0.2318 | 0.2318 | -19.34 |
| 净资产收益率% | 4.53 | 4.53 | -1.72 |
| 扣除非经常性损益后的净资产收益率% | 4.54 | 4.54 | -1.70 |
| 非经常性损益项目 | 年初至报告期期末金额（元） | ||
| 非流动性资产处置损益，包括已计提资产减值准备的冲销部分 | -310,729.34 | ||
| 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 | -21,792.00 | ||
| 减：上述非经常性损益对所得税的影响 | -83,130.34 | ||
| 合 计 | -249,391.00 | ||
2.2 报告期末股东总人数及前十名无限售条件股东持股情况表
单位：股
| 报告期末股东总数 | 127,516位 | ||
| 前十名无限售条件股东持股情况 单位：股 | |||
| 股东名称 | 持有无限售条件股份数量 | 股份种类 | |
| 中国建银投资有限责任公司 | 965,174,770 | 人民币普通股 | |
| 新疆生产建设兵团投资有限责任公司 | 8,643,885 | 人民币普通股 | |
| 国元证券股份有限公司客户信用交易担保证券账户 | 8,126,900 | 人民币普通股 | |
| 新疆资金融通中心 | 7,209,938 | 人民币普通股 | |
| 中国银行－易方达深证100交易型开放式指数证券投资基金 | 6,818,892 | 人民币普通股 | |
| 中国工商银行－融通深证100指数证券投资基金 | 5,679,698 | 人民币普通股 | |
| 新华人寿保险股份有限公司－分红－个人分红-018L-FH002深 | 3,832,158 | 人民币普通股 | |
| 中国工商银行－华夏沪深300指数证券投资基金 | 3,800,000 | 人民币普通股 | |
| 西藏丹红医药科技有限公司 | 3,439,190 | 人民币普通股 | |
| 中国银行－嘉实沪深300指数证券投资基金 | 3,153,408 | 人民币普通股 | |
§3 重要事项
3.1 公司主要会计报表项目、财务指标大幅度变动的情况及原因
√适用 □不适用
单位：元
| 项 目 | 2011-03-31 | 2010-12-31 | 增 减 额 | 增减幅度％ | 变动原因 |
| 结算备付金 | 1,418,598,435.18 | 4,325,702,482.77 | -2,907,104,047.59 | -67.21 | 客户保证金存款减少所致 |
| 交易性金融资产 | 4,306,590,439.44 | 3,206,394,592.03 | 1,100,195,847.41 | 34.31 | 交易性金融资产投资规模加大所致 |
| 买入返售金融资产 | 134,373,214.25 | 1,054,536,289.71 | -920,163,075.46 | -87.26 | 期末该类资产已到期返售所致 |
| 应付职工薪酬 | 97,138,119.60 | 327,179,693.66 | -230,041,574.06 | -70.31 | 将计提数发放职工所致 |
| 应交税费 | 148,147,626.75 | 214,817,166.51 | -66,669,539.76 | -31.04 | 本期支付上期计提的企业所得税所致 |
| 其他资产 | 392,000,929.87 | 204,183,980.87 | 187,816,949.00 | 91.98 | 融出资金增加所致 |
| 项 目 | 2011年1-3月 | 2010年1-3月 | 增 减 额 | 增减幅度％ | |
| 受托客户资产管理业务净收入 | 14,360,546.54 | 34,808,134.22 | -20,447,587.68 | -58.74 | 受托资产管理业务收益减少所致 |
| 投资收益 | 141,853,741.64 | 222,524,028.18 | -80,670,286.54 | -36.25 | 自营业务投资收益减少所致 |
| 公允价值变动收益 | 14,529,238.43 | 50,392,387.99 | -35,863,149.56 | -71.17 | 交易性金融资产公允价值下降所致 |
| 其他业务成本 | 764,237.90 | 222,119.61 | 542,118.29 | 244.07 | 投资性房地产计提折旧增加所致 |
3.2 重大事项进展情况及其影响和解决方案的分析说明
√适用 □不适用
| 1. 2011年2月20日，本公司第六届董事会第十七次会议审议通过了《关于公司2011年度向特定对象非公开发行A股股票方案的议案》，拟向包括公司控股股东中国建银投资有限责任公司在内的不超过10名（含10名）特定投资者非公开发行A股，股票数量不超过50,000 万股，募集资金总额不超过700,000万元；本次非公开发行股票的定价基准日为公司第六届董事会第十七次会议决议公告日（即2011年2月22日），拟发行价格为不低于定价基准日前20个交易日公司股票交易均价的90%，即拟发行价格不低于15.10元/股（若公司股票在定价基准日至发行期首日期间发生派息、送股、资本公积金转增股本等除权、除息事项的，该发行底价将相应作除权、除息处理）。该议案尚需本公司股东大会审议通过，并报中国证监会核准后实施。（详见《宏源证券股份有限公司第六届董事会第十七次会议决议公告》、《宏源证券股份有限公司2011年度向特定对象非公开发行A股股票预案》，刊登于2011年2月22日《中国证券报》、《上海证券报》、《证券时报》、巨潮资讯网http://www.cninfo.com.cn）。 2. 2010年11月，中国证监会出具《关于核准宏源证券股份有限公司设立宏源3号红利成长集合资产管理计划的批复》，核准本公司设立宏源3号红利成长集合资产管理计划，计划类型为非限定性集合资产管理计划，存续期为5年；计划推广期间预期规模50亿份，计划存续期募集规模上限为80亿份。自2011年2月14日开始，该计划在公司分支机构、中国建设银行股份有限公司、中国光大银行股份有限公司各代销网点正式推广发行。截止2011年3月11日，所有代销网点推广期参与工作顺利结束。经中国证券登记结算有限责任公司和天健正信会计师事务所有限公司确认，宏源3号红利成长集合资产管理计划共实现销售3,025,326,589.99份，补充公司自有资金参与后成立规模 3,184,554,305.25份。根据《中华人民共和国证券法》、《证券公司客户资产管理业务试行办法》、《关于证券公司开展集合资产管理业务的有关问题的通知》、《证券公司集合资产管理业务实施细则（试行）》、《宏源3号红利成长集合资产管理计划说明书》、《宏源3号红利成长集合资产管理计划集合资产管理合同》等的有关规定及约定，本集合计划已符合成立条件，于2011年3月21日成立。自成立之日起，公司作为集合计划管理人正式开始管理该集合计划。 |
3.3 公司、股东及实际控制人承诺事项履行情况
□适用 √不适用
3.4 预测年初至下一报告期期末的累计净利润可能为亏损或者与上年同期相比发生大幅度变动的警示及原因说明
□适用 √不适用
| 由于公司主要利润来源的证券经纪业务和证券投资业务受证券市场影响较大，因此无法对公司下一报告期业绩进行准确估计。公司将在下一报告期结束后，及时履行信息披露义务。 |
3.5 其他需说明的重大事项
3.5.1 证券投资情况
√适用 □不适用
单位：元
| 序号 | 证券 品种 | 证券 代码 | 证券 简称 | 初始投资 金额（元） | 持有数量 | 期末账面值（元） | 占期末证券总投资比例(％) | 报告期 损益（元） |
| 1 | 企业 债券 | 091180053 | 11宝城投债 | 274,285,980.00 | 2,700,000.00 | 272,856,600.00 | 5.10 | 4,263,089.99 |
| 2 | 企业 债券 | 091180050 | 11吉城建债 | 239,618,109.38 | 2,400,000.00 | 241,633,440.00 | 4.52 | 3,359,851.41 |
| 3 | 企业 债券 | 0980173 | 09嘉善债 | 212,338,358.09 | 2,100,000.00 | 212,462,670.00 | 3.97 | 1,890,170.82 |
| 4 | 企业 债券 | 091180065 | 11沈国资债 | 183,236,760.00 | 1,800,000.00 | 181,760,580.00 | 3.40 | -1,438,934.16 |
| 5 | 企业 债券 | 122927 | 09海 航债 | 161,485,744.06 | 1,569,410.00 | 166,341,765.90 | 3.11 | 6,341,898.28 |
| 6 | 企业 债券 | 0980155 | 09新海连债 | 164,402,080.00 | 1,600,000.00 | 163,116,320.00 | 3.05 | -90,560.00 |
| 7 | 集合 理财 | AC0003 | 宏源 三号 | 159,227,715.26 | 159,227,715.26 | 158,113,121.25 | 2.96 | 0.00 |
| 8 | 集合 理财 | AC0001 | 宏源 一号 | 142,252,406.31 | 142,252,406.31 | 146,704,906.63 | 2.74 | 0.00 |
| 9 | 短期 融资券 | 1081110 | 10中铝业P01 | 143,759,172.62 | 1,400,000.00 | 143,750,072.62 | 2.69 | 947,420.96 |
| 10 | 短期 融资券 | 91080176 | 10榆城投债 | 121,154,140.00 | 1,200,000.00 | 121,556,760.00 | 2.27 | 1,315,413.14 |
| 期末持有的其他证券投资 | 3,552,711,179.43 | — | 3,542,050,038.16 | 66.20 | 3,816,734.97 | |||
| 报告期已出售证券投资损益 | — | — | — | 63,519,212.84 | ||||
| 合计 | 5,354,471,645.15 | — | 5,350,346,274.56 | 100.00 | 83,924,298.25 | |||
3.5.2 持有其他上市公司股权情况
√适用 □不适用
单位：元
| 证券 代码 | 证券 简称 | 初始投资 金额（元） | 占该公司股权比例 | 期末账面值（元） | 报告期损益（元） | 报告期所有者权益变动（元） | 会计核算 科目 | 股份 来源 |
| 600169 | 太原 重工 | 271,500,000.00 | 1.86 | 343,050,000.00 | 53,325,000.00 | 可供出售金融资产 | 购买 | |
| 600971 | 恒源 煤电 | 223,200,000.00 | 1.41 | 243,846,000.00 | 2,139,000.00 | 可供出售金融资产 | 购买 | |
| 000768 | 西飞 国际 | 228,901,394.92 | 0.81 | 234,000,000.00 | -6,600,000.00 | 可供出售金融资产 | 购买 | |
| 000426 | 富龙 热电 | 23,403,025.41 | 1.77 | 132,854,809.56 | 12,094,578.27 | 可供出售金融资产 | 受让 | |
| 000571 | 新大洲A | 11,470,426.61 | 0.86 | 42,668,200.00 | 46,188,086.49 | -30,902,511.00 | 可供出售金融资产 | 受让 |
| 000620 | ST圣方 | 35,185,497.02 | 25,350,000.00 | 可供出售金融资产 | 受让 | |||
| 600655 | 豫园 商城 | 2,338,708.32 | 0.14 | 23,940,000.00 | 13,857,959.54 | -13,119,827.39 | 可供出售金融资产 | 受让 |
| 300158 | 振东 制药 | 23,280,000.00 | 0.42 | 20,130,000.00 | -2,362,500.00 | 可供出售金融资产 | 购买 | |
| 300194 | 福安 药业 | 16,333,200.00 | 0.29 | 14,937,000.00 | -1,047,150.00 | 可供出售金融资产 | 购买 | |
| 601118 | 海南 橡胶 | 6,085,989.75 | 0.03 | 12,547,908.75 | 4,846,439.25 | 可供出售金融资产 | 购买 | |
| 其他 | 117,124,037.03 | 18,440,216.64 | 11,870,690.27 | -17,096,732.81 | 可供出售金融资产 | 购买 | ||
| 合计 | 958,822,279.06 | 1,111,764,134.95 | 71,916,736.30 | 1,276,296.32 |
3.5.3 持有非上市金融企业、拟上市公司股权情况
√适用 □不适用
单位：元
| 所持对象 名称 | 初始投资 金额 | 持有 数量 | 占该公司股权比例 | 期末 账面值 | 报告期损益 | 报告期所有者权益变动 |
| 宏源期货 有限公司 | 213,169,463.67 | 100% | 213,169,463.67 | 5,972,110.92 | 5,972,110.92 | |
| 合计 | 213,169,463.67 | 100% | 213,169,463.67 | 5,972,110.92 | 5,972,110.92 |
3.5.4 公司是否存在向控股股东或其关联方提供资金、违反规定程序对外提供担保的情况。
□适用 √不适用
3.5.5 报告期接待调研、沟通、采访等活动情况
√适用 □不适用
| 接待时间 | 接待地点 | 接待方式 | 接待对象 | 谈论的主要内容及提供的资料 |
| 2011年1月12日 | 公司会议室（北京） | 实地 | 美国老虎基金（亚洲）资深分析师 | 经纪业务的发展机会；中国现在的运营环境和对2011年的展望；新产品的发展，包括衍生品等；对资本和账面的管理策略；中国有否新的监管制度和方向。 |
3.6 衍生品投资情况
√适用 □不适用
| 报告期衍生品持仓的风险分析及控制措施说明（包括但不限于市场风险、流动性风险、信用风险、操作风险、法律风险等） | 公司衍生产品自营业务目前主要涉及股指期货套期保值自营业务。2010年11月，公司获得自营业务参与股指期货交易资格。公司按照中国证监会要求，制定了一系列关于股指期货自营业务的规章制度。公司将按照该等规章制度进行股指期货自营业务，及时分析及控制市场风险、流动性风险、信用风险、操作风险、法律风险等，以确保公司股指期货自营业务，稳健经营，控制风险，规范运作。 |
| 已投资衍生品报告期内市场价格或产品公允价值变动的情况，对衍生品公允价值的分析应披露具体使用的方法及相关假设与参数的设定 | 截至报告期末，公司股指期货持仓合约的公允价值变动为27.84万元。公司股指期货持仓合约作为一项衍生金融工具确认，以公允价值计量且其变动计入当期损益，公允价值以活跃市场的报价确定，一般以估值当日结算价进行估值，估值当日无结算价的，且最近交易日后经济环境未发生重大变化的，采用最近交易日结算价估值。 |
| 报告期公司衍生品的会计政策及会计核算具体原则与上一报告期相比是否发生重大变化的说明 | 无 |
| 独立董事、保荐人或财务顾问对公司衍生品投资及风险控制情况的专项意见 | 公司已获得自营业务参与股指期货交易资格，具备开展股指期货自营业务资格。 截至报告期末，股指期货持仓合约价值1947.72万元，占公司报告期末净资产的0.25%，风险可控。同时满足中国证监会关于证券公司自营权益类证券及证券衍生品（包括股指期货）的合计额不得超过净资本100%的要求。此项业务不存在损害公司和全体股东权益的情况。 |
3.6.1报告期末衍生品投资的持仓情况
√适用 □不适用
单位：（人民币）元
| 合约种类 | 合约到期期限 | 期初合约金额 | 期末合约金额 | 期末合约金额占公司 报告期末净资产比例 |
| IF1104 | 2011年4月 | 0 | 15,545,280.00 | 0.20% |
| IF1106 | 2011年6月 | 0 | 3,931,920.00 | 0.05% |
| 合计 | 19,477,200.00 | 0.25% |
3.6 公司所属证券营业部实施证券经纪人制度进展情况
报告期内，经所在地证监会派出机构现场核查，公司有6家证券营业部获准实施证券经纪人制度，具体如下：
| 序号 | 营业部名称 | 获批实施经纪人制度日期 |
| 1 | 深圳福华一路营业部 | 2011年1月14日 |
| 2 | 广州大道中营业部 | 2011年1月26日 |
| 3 | 中山四路营业部 | 2011年1月26日 |
| 4 | 深圳上步中路营业部 | 2011年2月24日 |
| 5 | 深圳莲花路营业部 | 2011年2月24日 |
| 6 | 杭州温州路营业部 | 2011年3月8日 |
董事长： 冯戎
宏源证券股份有限公司董事会
二○一一年四月十九日
证券代码：000562 证券简称：宏源证券 公告编号：临2011-028
宏 源 证 券 股 份 有 限 公 司
2010年度股东大会决议公告
本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。
重要提示
本次股东大会召开期间没有增加、否决或变更的提案。
一、会议召开情况
1.召开时间：
（1）现场会议召开时间：2011年4月19日（星期二）14:00。
（2）网络投票时间：通过深圳证券交易所交易系统投票的时间为2011年4月19日上午9:30-11:30，下午13:00-15:00；通过深圳证券交易所互联网（http://wltp.cninfo.com.cn）投票的具体时间为：2011年4月18日下午15:00至2011年4月19日下午15:00期间的任意时间。
2.召开地点：北京市西城区太平桥大街19号公司会议室。
3.表决方式：本次股东大会采取现场投票与网络投票相结合的方式。
4.召 集 人：宏源证券股份有限公司第六届董事会（已于2011年3月29日在《中国证券报》、《证券时报》和《上海证券报》，向全体股东发出召开会议通知）。
5.主 持 人：冯戎董事长。
6.会议的召集、召开符合《公司法》、《上市公司股东大会规则》、《深圳证券交易所股票上市规则》及公司章程等有关规定。
二、会议出席情况
出席本次会议的股东及股东代理人778位，代表股份数1,053,024,696股，占公司有表决权总股份1,461,204,166股的72.07%，其中：出席现场会议的股东及股东代理人4位，代表股份数979,221,968股，占公司有表决权总股份1,461,204,166股的67.01%；通过网络投票的股东774位，代表股份73,802,728股，占公司有表决权总股份1,461,204,166股的5.0508%。公司部分董事、监事和高管人员列席了会议，符合《公司法》和公司章程的规定。
三、提案审议情况
本次股东大会1-7和17项议案为普通决议事项，股东大会作出决议由出席股东大会的股东（包括股东代理人）所持表决权的1∕2以上通过。
本次股东大会的8-16项议案为特别决议事项，股东大会作出决议由出席股东大会的股东（包括股东代理人）所持表决权的2∕3以上通过。
本次股东大会的议案均获通过。
1.《关于审议<董事会工作报告>的议案》
同意1,043,375,069股，占出席会议有表决权股份数的99.08%，反对8,312,600股，占出席会议有表决权股份数的0.79%，弃权1,377,027股，占出席会议有表决权股份数的0.13%。
表决结果：通过。
2.《关于审议<监事会工作报告>的议案》
同意1,043,313,769股，占出席会议有表决权股份数的99.08%，反对8,313,600股，占出席会议有表决权股份数的0.79%，弃权1,397,327股，占出席会议有表决权股份数的0.13%。
表决结果：通过。
3.《关于<公司2010年度财务决算报告>的议案》
同意1,043,314,769股，占出席会议有表决权股份数的99.08%，反对8,312,600股，占出席会议有表决权股份数的0.79%，弃权1,397,327股，占出席会议有表决权股份数的0.13%。
表决结果：通过。
4.《关于公司2010年度利润分配方案的议案》：经天健正信会计师事务所审计确认母公司2010年度实现净利润1,279,245,201.65元，按10%提取法定盈余公积127,924,520.16元，按10%提取一般风险准备127,924,520.16元，按10%提取交易风险准备127,924,520.16元，加年初未分配利润1,769,241,123.59元，减支付股东现金股利401,831,145.63元，本年度末可供分配的利润为2,262,881,619.13元。其中2010年度当期实现的可供股东分配的利润为895,471,641.17元。
公司2010年度利润分配方案如下：以2010年度当期实现的可供股东分配的利润为895,471,641.17元为基础，按每10股派发现金红利2.63元（含税），实际需分配现金股利384,296,695.66元，占2010年度当期实现可供股东分配利润的42.92%，剩余未分配利润511,174,945.51元转入下一年度。未分配利润滚存余额1,878,584,923.47元。
同意1,043,329,969股，占出席会议有表决权股份数的99.08%，反对8,334,100股，占出席会议有表决权股份数的0.79%，弃权1,360,627股，占出席会议有表决权股份数的0.13%。
表决结果：通过。
5.《关于审议<公司2010年年度报告>及年报摘要的议案》
同意1,043,314,769股，占出席会议有表决权股份数的99.08%，反对8,312,600股，占出席会议有表决权股份数的0.79%，弃权1,397,327股，占出席会议有表决权股份数的0.13%。
表决结果：通过。
6.《关于续聘2011年度审计机构的议案》：同意续聘天健正信会计师事务所有限公司担任公司2011年度审计机构，费用80万元。
同意1,043,314,769股，占出席会议有表决权股份数的99.08%，反对8,312,600股，占出席会议有表决权股份数的0.79%，弃权1,397,327股，占出席会议有表决权股份数的0.13%。
表决结果：通过。
7.《关于提请公司股东大会审议<宏源证券股份有限公司股东大会对董事会授权书（2011年度）>的议案》
同意1,043,314,769股，占出席会议有表决权股份数的99.08%，反对8,312,600股，占出席会议有表决权股份数的0.79%，弃权1,397,327股，占出席会议有表决权股份数的0.13%。
表决结果：通过。
8.《关于前次募集资金使用情况报告的议案》
同意1,043,314,769股，占出席会议有表决权股份数的99.08%，反对8,312,600股，占出席会议有表决权股份数的0.79%，弃权1,397,327股，占出席会议有表决权股份数的0.13%。
表决结果：通过。
9.《关于公司符合非公开发行股票条件的议案》：根据《公司法》、《证券法》和中国证监会颁布的《上市公司证券发行管理办法》等有关非公开发行股票的规定，经逐项自查，认为公司符合非公开发行股票的条件，同意向中国证监会申请非公开发行股票。
同意1,043,314,769股，占出席会议有表决权股份数的99.08%，反对8,323,300股，占出席会议有表决权股份数的0.79%，弃权1,386,627股，占出席会议有表决权股份数的0.13%。
表决结果：通过。
10.《关于公司2011年度向特定对象非公开发行A股股票方案的议案》：
因本议案表决事项涉及公司控股股东中国建银投资有限责任公司认购本次非公开发行的股份，构成关联交易，中国建银投资有限责任公司回避表决，由其他非关联股东对该议案逐项进行表决。
（1）发行股票的种类和面值：本次发行的股票为境内上市的人民币普通股（A股），每股面值为人民币1.00元。
同意78,150,799股，占出席会议有表决权股份数的88.96%，反对8,345,900股，占出席会议有表决权股份数的9.50%，弃权1,353,227股，占出席会议有表决权股份数的1.54%。
表决结果：通过。
（2）发行方式及时间：本次发行采用向特定对象非公开发行新股的方式发行，在中国证监会核准之日起六个月内选择适当时机向不超过十名特定对象发行股票。
同意78,150,799股，占出席会议有表决权股份数的88.96%，反对8,345,900股，占出席会议有表决权股份数的9.50%，弃权1,353,227股，占出席会议有表决权股份数的1.54%。
表决结果：通过。
（3）发行对象和认购方式：本次非公开发行股票的发行对象为包括公司第一大股东中国建投在内的不超过10名（含10名）特定投资者。除中国建投外，其他发行对象须为符合中国证监会规定的特定投资者，包括证券投资基金、保险机构投资者、信托投资公司、财务公司、证券公司、合格境外机构投资者、自然人及其他符合公司认定条件的合格投资者。除中国建投外，其他发行对象将在公司就本次发行取得核准批文后，按照《上市公司非公开发行股票实施细则》的规定以及发行对象申购报价情况，遵照价格优先原则确定。
所有发行对象均以现金方式认购本次非公开发行的股份。
同意78,150,799股，占出席会议有表决权股份数的88.96%，反对8,345,900股，占出席会议有表决权股份数的9.50%，弃权1,353,227股，占出席会议有表决权股份数的1.54%。
表决结果：通过。
（4）发行数量：本次发行A股股票的数量为不超过50,000万股（含50,000万股），其中：中国建投拟认购金额不低于人民币150,000万元且不超过300,000万元。在该发行规模范围内，由董事会根据股东大会的授权以及发行情况与保荐机构（主承销商）协商确定最终发行数量。若公司在本次发行定价基准日至发行日期间有派息、送股、资本公积转增股本等除权除息事项，本次发行数量将作相应调整。
同意78,150,799股，占出席会议有表决权股份数的88.96%，反对8,345,900股，占出席会议有表决权股份数的9.50%，弃权1,353,227股，占出席会议有表决权股份数的1.54%。
表决结果：通过。
（5）发行价格及定价原则：本次非公开发行股票的定价基准日为公司第六届董事会第十七次会议决议公告日（即2011年2月22日）。
发行价格为不低于定价基准日前20个交易日公司股票交易均价的90%，即发行价格不低于15.10元/股（注：定价基准日前20个交易日股票交易均价=定价基准日前20个交易日股票交易总额 /定价基准日前20个交易日股票交易总量）。
若本公司股票在定价基准日至发行期首日期间发生派息、送股、资本公积金转增股本等除权、除息事项的，该发行底价将相应作除权、除息处理。
在前述发行底价的基础上，最终发行价格由董事会根据股东大会的授权，按照《上市公司非公开发行股票实施细则》等规定，与保荐机构（主承销商）根据中国证监会相关规定及发行对象申购报价情况协商确定。
中国建投不参与本次非公开发行定价的竞价过程，但承诺接受其他发行对象申购竞价结果并与其他发行对象以相同价格认购本次发行的股份。
同意78,150,799股，占出席会议有表决权股份数的88.96%，反对8,350,500股，占出席会议有表决权股份数的9.50%，弃权1,348,627股，占出席会议有表决权股份数的1.54%。
表决结果：通过。
（6）募集资金数量和用途：本次非公开发行A股股票募集资金总额不超过700,000万元，拟全部用于增加公司资本金，补充公司营运资金，扩大公司业务规模特别是创新业务规模，提升公司的持续盈利能力和市场竞争能力。
同意78,150,799股，占出席会议有表决权股份数的88.96%，反对8,345,900股，占出席会议有表决权股份数的9.50%，弃权1,353,227股，占出席会议有表决权股份数的1.54%。
表决结果：通过。
（7）限售期：根据《上市公司非公开发行股票实施细则》和《证券公司行政许可审核工作指引第10号——证券公司增资扩股和股权变更》等相关规定，中国建投认购本次发行的股份自发行结束之日起60个月内不得转让；本次发行完成后，其他特定发行对象持股比例超过5%（含5%）的，其本次认购的股份自发行结束之日起36个月内不得转让，持股比例在5%以下的，其本次认购的股份自发行结束之日起12个月内不得转让。
同意78,150,799股，占出席会议有表决权股份数的88.96%，反对8,350,500股，占出席会议有表决权股份数的9.50%，弃权1,348,627股，占出席会议有表决权股份数的1.54%。
表决结果：通过。
（8）上市地点：本次发行的股票在限售期满后在深圳证券交易所上市交易。
同意78,150,799股，占出席会议有表决权股份数的88.96%，反对8,345,900股，占出席会议有表决权股份数的9.50%，弃权1,353,227股，占出席会议有表决权股份数的1.54%。
表决结果：通过。
（9）本次非公开发行股票前公司滚存未分配利润的安排：本次非公开发行股票完成后，公司滚存的未分配利润将由新老股东共享。
同意78,150,799股，占出席会议有表决权股份数的88.96%，反对8,345,900股，占出席会议有表决权股份数的9.50%，弃权1,353,227股，占出席会议有表决权股份数的1.54%。
表决结果：通过。
（10）本次非公开发行股票决议的有效期：本次非公开发行股票的决议自股东大会审议通过之日起十二个月内有效，如国家法律、法规对非公开发行股票有新的规定，公司将按新的规定对本次发行进行调整。
同意78,150,799股，占出席会议有表决权股份数的88.96%，反对8,345,900股，占出席会议有表决权股份数的9.50%，弃权1,353,227股，占出席会议有表决权股份数的1.54%。
表决结果：通过。
本议案尚需报中国证监会核准后方可实施。
11.《关于公司2011年度向特定对象非公开发行A股股票募集资金运用可行性分析报告的议案》
同意1,043,314,769股，占出席会议有表决权股份数的99.08%，反对8,312,600股，占出席会议有表决权股份数的0.79%，弃权1,397,327股，占出席会议有表决权股份数的0.13%。
表决结果：通过。
12.《关于公司2011年度向特定对象非公开发行A股股票预案的议案》
因本议案表决事项涉及公司控股股东中国建银投资有限责任公司认购本次非公开发行的股份，构成关联交易，中国建银投资有限责任公司回避表决。
同意78,150,799股，占出席会议有表决权股份数的88.96%，反对8,306,400股，占出席会议有表决权股份数的9.45%，弃权1,392,727股，占出席会议有表决权股份数的1.59%。
表决结果：通过。
13.《关于公司与中国建银投资有限责任公司签订的附条件生效的股份认购合同的议案》
因本议案表决事项涉及公司控股股东中国建银投资有限责任公司认购本次非公开发行的股份，构成关联交易，中国建银投资有限责任公司回避表决。
同意78,150,799股，占出席会议有表决权股份数的88.96%，反对8,301,800股，占出席会议有表决权股份数的9.45 %，弃权1,397,327股，占出席会议有表决权股份数的1.59%。
表决结果：通过。
14.《关于公司本次非公开发行股票涉及关联交易事项的议案》：本次公司控股股东中国建银投资有限责任公司认购公司非公开发行的A股股票，是基于对公司本次非公开发行股票募集资金投资项目市场前景的良好预期，以及降低公司资产负债率、提高公司抗风险能力的目的，有利于公司长期战略决策的延续和实施。同意本次非公开发行股票涉及的此关联交易事项。
因本议案表决事项涉及公司控股股东中国建银投资有限责任公司认购本次非公开发行的股份，构成关联交易，中国建银投资有限责任公司回避表决。
同意78,150,799股，占出席会议有表决权股份数的88.96%，反对8,301,800股，占出席会议有表决权股份数的9.45 %，弃权1,397,327股，占出席会议有表决权股份数的1.59%。
表决结果：通过。
15.《关于提请股东大会批准中国建银投资有限责任公司免于发出要约收购的议案》：同意中国建银投资有限责任公司如因认购本次非公开发行的股份而触发其要约收购义务时，免于发出要约暨免于以要约方式增持公司股份。
因本议案表决事项涉及公司控股股东中国建银投资有限责任公司认购本次非公开发行的股份，构成关联交易，中国建银投资有限责任公司回避表决。
同意78,150,799股，占出席会议有表决权股份数的88.96%，反对8,301,800股，占出席会议有表决权股份数的9.45 %，弃权1,397,327股，占出席会议有表决权股份数的1.59%。
表决结果：通过。
16.《关于提请股东大会授权董事会全权办理本次非公开发行股票相关事宜的议案》：同意授权董事会全权办理本次非公开发行股票有关的全部事宜，包括但不限于：
（1）授权董事会根据具体情况制定和实施本次非公开发行股票的具体方案，其中包括发行时机、发行数量、发行起止日期、发行底价、发行价格、发行对象的选择、具体认购办法、认购比例、募集资金投资项目的具体实施计划、投入顺序和投入金额等具体事宜；
（2）授权签署本次非公开发行股票募集资金投资项目运作过程中的重大合同、协议及上报文件；
（3）授权办理本次非公开发行申报事项；
（4）决定并聘请保荐机构等中介机构；
（5）在股东大会决议范围内对募集资金投资项目具体安排进行调整，包括但不限于具体投资实施计划、投资项目顺序和分配金额进行适当调整等；
（6）根据本次实际非公开发行的结果，修改《公司章程》相应条款及办理工商变更登记；
（7）授权在本次非公开发行完成后，办理本次非公开发行的股票在深圳证券交易所上市事宜；
（8）如上市公司非公开发行新股有新的规定或市场情况发生变化，除涉及有关法律法规和公司章程规定须由股东大会重新表决的事项的，根据国家有关规定、监管部门要求（包括对本次发行申请的审核反馈意见）、市场情况和公司经营实际情况，对本次发行方案及募集资金投向进行调整并继续办理本次非公开发行新股事宜；
（9）授权办理与本次非公开发行有关的其他事项；
（10）本授权自股东大会审议通过之日起12个月内有效。
同意1,043,325,569股，占出席会议有表决权股份数的99.08%，反对8,301,800股，占出席会议有表决权股份数的0.79%，弃权1,397,327股，占出席会议有表决权股份数的0.13%。
表决结果：通过。
17.《关于修订<宏源证券股份有限公司募集资金使用管理办法>的议案》。
同意1,043,325,569股，占出席会议有表决权股份数的99.08%，反对8,301,800股，占出席会议有表决权股份数的0.79%，弃权1,397,327股，占出席会议有表决权股份数的0.13%。
表决结果：通过。
18. 听取独立董事述职报告。
四、律师出具的法律意见
1.律师事务所名称：北京市中鸿律师事务所
2.律师姓名：孙亚玲、夏军
3.结论性意见：公司本次股东大会的召集、召开程序符合法律、行政法规、《股东大会规则》、《实施细则》以及《公司章程》的规定；出席会议人员的资格、会议召集人员资格、会议表决程序、表决结果均合法有效。
五、备查文件
1.股东大会决议；
2.律师法律意见书。
特此公告。
宏源证券股份有限公司董事会
2011年4月19日
证券代码：000562 证券简称：宏源证券 公告编号：临2011-029
宏 源 证 券 股 份 有 限 公 司
第六届董事会第十九次会议决议公告
本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。
宏源证券股份有限公司第六届董事会第十九次会议于2011年4月19日在北京市西城区太平桥大街19号公司会议室召开。会前，公司以书面形式向全体董事发出了召开董事会会议的通知。本次会议应参会董事9人，实际参会董事8人，委托授权1人，高涛董事书面授权委托冯戎董事代为行使表决权，符合《公司法》和公司章程的有关规定。会议经认真审议并以记名投票方式表决，形成决议如下：
一、以9票同意，0票反对，0票弃权，通过《宏源证券股份有限公司2011年第一季度报告》。
二、以9票同意，0票反对，0票弃权，通过《宏源证券股份有限公司董事会对总经理授权书（2011年度）》。
特此公告。
宏源证券股份有限公司董事会
二〇一一年四月十九日