山东南山铝业股份有限公司
2011年第三季度报告
§1 重要提示
1.1 本公司董事会、监事会及其董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
1.2 公司全体董事出席董事会会议。
1.3 公司第三季度财务报告未经审计。
1.4
| 公司负责人姓名 | 董事长宋建波先生 |
| 主管会计工作负责人姓名 | 总经理程仁策先生 |
| 会计机构负责人（会计主管人员）姓名 | 总会计师韩燕红女士 |
公司负责人董事长宋建波先生、总经理程仁策先生及总会计师韩燕红女士声明：保证本季度报告中财务报告的真实、完整。
§2 公司基本情况
2.1 主要会计数据及财务指标
币种:人民币
| 本报告期末 | 上年度期末 | 本报告期末比上年度期末增减(%) | |
| 总资产(元) | 20,689,807,150.15 | 18,951,745,192.61 | 9.17 |
| 所有者权益（或股东权益）(元) | 15,242,756,905.14 | 14,688,633,998.29 | 3.77 |
| 归属于上市公司股东的每股净资产（元/股） | 7.88 | 7.59 | 3.82 |
| 年初至报告期期末 （1－9月） | 比上年同期增减(%) | ||
| 经营活动产生的现金流量净额(元) | 389,446,256.89 | 23.08 | |
| 每股经营活动产生的现金流量净额（元/股） | 0.20 | 25.00 | |
| 报告期 （7－9月） | 年初至报告期期末 （1－9月） | 本报告期比上年同期增减(%) | |
| 归属于上市公司股东的净利润(元) | 303,441,353.16 | 780,586,215.49 | 44.90 |
| 基本每股收益（元/股） | 0.15 | 0.40 | 36.36 |
| 扣除非经常性损益后的基本每股收益(元/股) | 0.16 | 0.41 | 45.45 |
| 稀释每股收益（元/股） | 0.15 | 0.40 | 36.36 |
| 加权平均净资产收益率（%） | 1.98 | 5.18 | 增加0.41个百分点 |
| 扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率（%） | 2.02 | 5.32 | 增加0.46个百分点 |
扣除非经常性损益项目和金额：
单位：元 币种:人民币
| 项目 | 年初至报告期期末金额 （1－9月） |
| 非流动资产处置损益 | -31,927,255.39 |
| 计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外） | 11,030,289.34 |
| 除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金融资产、交易性金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易性金融资产、交易性金融负债和可供出售金融资产取得的投资收益 | -672,100.00 |
| 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 | 5,939,771.07 |
| 所得税影响额 | -4,040,214.53 |
| 少数股东权益影响额（税后） | -1,314,932.99 |
| 合计 | -20,984,442.50 |
2.2 报告期末股东总人数及前十名无限售条件股东持股情况表
单位：股
| 报告期末股东总数（户） | 253,321 | |
| 前十名无限售条件流通股股东持股情况 | ||
| 股东名称（全称） | 期末持有无限售条件流通股的数量 | 种类 |
| 南山集团有限公司 | 122,000,000 | 人民币普通股 |
| 全国社保基金五零一组合 | 49,371,530 | 人民币普通股 |
| 西南证券股份有限公司 | 9,934,203 | 人民币普通股 |
| 摩根士丹利投资管理公司－摩根士丹利中国A股基金 | 7,973,010 | 人民币普通股 |
| 中国人寿保险（集团）公司 | 7,000,000 | 人民币普通股 |
| 华夏成长证券投资基金 | 6,999,930 | 人民币普通股 |
| 中国银行－嘉实沪深300指数证券投资基金 | 6,301,379 | 人民币普通股 |
| 中国工商银行股份有限公司－华夏沪深300指数证券投资基金 | 4,269,000 | 人民币普通股 |
| 中国人民健康保险股份有限公司－传统－普通保险产品 | 4,112,532 | 人民币普通股 |
| 全国社保基金一一一组合 | 3,000,000 | 人民币普通股 |
§3 重要事项
3.1 公司主要会计报表项目、财务指标大幅度变动的情况及原因
√适用 □不适用
3.1.1报告期内公司资产构成同比发生重大变动情况的说明：
| 科目名称 | 2011年9月30日 | 2010年12月31日 | 增减比例(%) |
| 应收票据 | 753,095,889.02 | 238,914,944.55 | 215.22 |
| 预付款项 | 903,002,979.14 | 524,453,970.88 | 72.18 |
| 在建工程 | 1,215,916,335.01 | 537,612,684.97 | 126.17 |
| 预收款项 | 355,216,680.16 | 270,447,863.95 | 31.34 |
| 应交税费 | 214,492,008.54 | 47,452,170.70 | 352.02 |
| 长期借款 | 329,000,000.00 |
(1) 应收票据
2011年9月30日余额比2010年12月31日增加215.22%，主要原因是铝材总厂应收票据增加10,947万元以及公司控股子公司-龙口南山铝压延新材料有限公司增加20,233万元、龙口东海氧化铝有限公司增加8,210万元所致。
(2) 预付款项
2011年9月30日余额比2010年12月31日增加72.18%，主要原因是公司预付煤及铝土矿货款增加所致。
(3) 在建工程
2011年9月30日余额比2010年12月31日增加126.17%，主要原因是公司新建项目在本期陆续付款,增加投入所致。
(4) 预收款项
2011年9月30日余额比2010年12月31日增加31.34%，主要原因是公司按销售订单预收货款增加所致。
(5) 应交税费
2011年9月30日余额比2010年12月31日增加352.02%，主要原因是公司销售收入增加，流转税相应增加及当期所得税增加所致。
(6) 长期借款
公司长期借款主要为年产40万吨铝板带项目借入五年期项目借款。
3.1.2报告期公司主要财务数据同比发生重大变动情况的说明：
| 科目名称 | 2011年1-9月 | 2010年1-9月 | 增减比例(%) |
| 营业收入 | 9,846,832,544.40 | 6,552,472,038.82 | 50.28 |
| 营业成本 | 8,366,372,757.66 | 5,560,456,842.43 | 50.46 |
| 营业税金及附加 | 30,083,768.38 | 7,029,360.33 | 327.98 |
| 销售费用 | 165,560,808.42 | 113,899,214.91 | 45.36 |
| 管理费用 | 204,921,122.97 | 140,093,688.40 | 46.27 |
| 财务费用 | 17,381,010.47 | 28,766,835.27 | -39.58 |
| 资产减值损失 | 6,544,299.40 | 49,186,674.96 | -86.69 |
| 营业外收入 | 18,350,687.45 | 10,218,687.45 | 79.58 |
| 营业外支出 | 33,307,882.43 | 3,904,906.99 | 752.98 |
（1） 营业收入、营业成本
报告期比上年同期分别增加50.28%、50.46%，主要原因是公司在建项目陆续投产、生产规模扩大，产品产量及销售量增加所致。
（2）营业税金及附加
报告期比上年同期增加327.98%，主要原因是公司控股子公司以应缴流转税为依据按比例计提城建税及附加，另地方教育费附加比例上调1%，自7月1日新增1%地方水利基金所致。
(3)销售费用
报告期比上年同期增加45.36%，主要原因是公司销售量增加，产品运输装卸费及市场推广费投入增加所致。
(4)管理费用
报告期比上年同期增加46.27%，主要原因是公司在建项目陆续投产，行政管理投入增加所致。
(5)财务费用
报告期比上年同期减少39.58%，主要原因是公司利息收入增加较大所致。
(6)资产减值损失
报告期比上年同期减少86.69%，主要原因是公司上年根据存货可变现净值计提存货减值准备，而本期不存在存货减值所致。
(7)营业外收入
报告期比上年同期增加79.58%，主要原因是公司争取研发项目经费等政府补助增加所致。
(8)营业外支出
报告期比上年同期增加752.98%，主要原因是公司铝业分公司进行技术改造形成的资产处理损失增加所致。
3.1.3报告期内公司现金流量构成情况、同比发生重大变动的情况及报告期净利润存在重大差异的原因说明：
报告期内，公司现金及现金等价物净增加额18,023,187.09元。其中：经营活动产生的现金流量净额为389,446,256.89元，比上年同期增加；投资活动产生的现金流量净额为-791,234,037.33元，主要为购建固定资产支付的款项；筹资活动产生的现金流量净额为434,906,679.82元，比上年同期下降，主要原因为公司上年同期非公开发行股票筹集资金所致。
3.2 重大事项进展情况及其影响和解决方案的分析说明
□适用 √不适用
3.3 公司、股东及实际控制人承诺事项履行情况
√适用 □不适用
2010年3月17日南山集团承诺将其持有的于2010年4月30日限售期满的7亿股有限售条件流通股，自2010年4月30日起自愿继续锁定18个月，于2011年10月31日上市流通。锁定期限内，南山集团持有的该等股份不通过上交所挂牌出售或转让。报告期内，南山集团有限公司切实履行了上述承诺事项。
3.4 预测年初至下一报告期期末的累计净利润可能为亏损或者与上年同期相比发生大幅度变动的警示及原因说明
□适用 √不适用
3.5 报告期内现金分红政策的执行情况
2011年5月18日召开的公司2010年年度股东大会审议通过了公司2010年度利润分配方案，以公司2010年非公开发行后总股本1,934,154,495股为基数，以截止2010年12月31日未分配利润向全体股东每10股派发现金红利1.00元（含税），共计派发股利193,415,449.50元，剩余未分配利润1,674,947,369.75元转入下一年度。股权登记日为2011年6月23日，现金红利发放日为2011年6月30日，本次利润分配目前已实施完毕。
山东南山铝业股份有限公司
法定代表人:宋建波
2011年10月24日
证券代码：600219 证券简称：南山铝业 公告编号：临2011- 034
山东南山铝业股份有限公司
第七届董事会第四次会议决议公告
本公司及董事会全体成员保证公告内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实、准确和完整承担个别及连带责任。
山东南山铝业股份有限公司（以下简称“公司”）第七届董事会第四次会议于2011年10月25日上午8时在公司会议室以通讯方式召开，公司于2011年10月15日以书面和传真方式通知了各位参会人员。会议应到董事9名，实到董事9名，其中，独立董事3名，公司监事和高级管理人员列席了会议。会议的召开符合《公司法》和《公司章程》的有关规定，会议决议合法有效。会议由董事长宋建波先生主持，经认真审议，通过举手投票表决方式表决通过了以下议案：
一、审议通过了《山东南山铝业股份有限公司2011年第三季度报告全文及正文》
表决结果：9票同意，0票反对，0票弃权。
二、审议通过了《山东南山铝业股份有限公司外部信息使用人管理制度》
根据中国证监会山东证监局相关要求，公司制定《山东南山铝业股份有限公司外部信息使用人管理制度》。
表决结果：9票同意，0票反对，0票弃权。
特此公告。
山东南山铝业股份有限公司董事会
2011年10月25日