宁波波导股份有限公司
2011年年度报告摘要
§1 重要提示
1.1 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性负个别及连带责任。
本年度报告摘要摘自年度报告全文，报告全文同时刊载于www.sse.com.cn。投资者欲了解详细内容，应当仔细阅读年度报告全文。
1.2如有董事未出席董事会，应当单独列示其姓名。
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1.3 公司年度财务报告已经天健会计师事务所（特殊普通合伙）审计并被出具了标准无保留意见的审计报告。
1.4 公司负责人徐立华、主管会计工作负责人孙景艳及会计机构负责人（会计主管人员）肖永辉声明：保证年度报告中财务报告的真实、完整。
§2 公司基本情况
2.1 基本情况简介
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2.2 联系人和联系方式
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§3 会计数据和财务指标摘要
3.1 主要会计数据
单位：元 币种：人民币
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3.2 主要财务指标
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3.3 非经常性损益项目
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
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§4 股东持股情况和控制框图
4.1 前10名股东、前10名无限售条件股东持股情况表
单位：股
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4.2 公司与实际控制人之间的产权及控制关系的方框图
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§5 董事会报告
5.1 管理层讨论与分析概要
1、 报告期内公司总体经营情况
报告期内，全球经济波动加剧，行业竞争日益激烈，公司在全体员工的共同努力下，通过加大研发投入、严格成本控制、提高生产效率等措施，逐步走出了经营困境，基本达到了公司董事会年初制订的经营目标。但与境内外的主流手机厂商相比，公司核心竞争力仍显不足、依然面临巨大的生存压力，公司未来主营业务盈利能力的持续增长仍面临挑战。近年来，公司的主要业务是依托自身的研发、设计能力向市场提供有竞争力的手机主板，以满足面向新兴市场和发展中国家市场的中低端手机出口企业的需求。自去年下半年以来，公司抓住全球手机智能化的趋势，调整研发方向，同时利用与国际一流移动电话设计方案提供商和重要元器件供应商的战略合作关系，整合供应链、提高研发效率，开始向市场提供附加值较高的3G智能手机主板，公司希望经过努力能在今后成为在市场上有一定竞争力的3G智能手机和主板供应商。由于经营模式的调整和产品结构的变化，公司在报告期内停止了部分竞争能力较低，盈利状况不佳的2G低端产品的生产销售，导致公司2011年主营业务收入较2010年有较大幅度的下降，随着产品结构的改善、3G智能手机占比的提升，公司2012年主营业务收入预计将会明显上升。令人可喜的是公司近年来重点开拓的软件开发收入和SP服务收入报告期内与上年相比有较大幅度的上升，主营业务盈利能力的提高在一定程度上抵消了经营规模下降的不利影响。为了最大限度的提高资源利用效率、为股东谋取尽可能大的收益，公司在努力做好主营业务的同时，还在控制风险的前提下，积极采取各种措施、提高闲置资金的使用效率，取得了较为理想的财务收益。
报告期内，公司共实现销售收入59,385.86万元，同比下降 42.59%；营业利润5，231.91万元，较上年度增加盈利2,772.71万元；报告期内实现归属于母公司股东的净利润6,015.19万元，较上年度增加1，789.27万元，增长42.34%。
2、 公司主营业务及其经营状况
本公司属于电子通讯行业，主要从事电子通讯产品、通讯系统、计算机及配件、现代办公设备的研究开发、制造、维修；信息服务和进出口业务。公司以手机等移动通信终端产品的开发、生产、销售及相应的维修服务为主业。
(1)主营业务分行业、产品情况
单位:元 币种:人民币
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(2)主营业务分地区情况
单位:元 币种:人民币
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3、研发投入及技术创新情况
公司所处电子通信行业，产品更新换代非常快，研究开发的实力直接决定产品的性价比优势和市场竞争力。公司一向重视研发队伍的建设和研发投入，公司研发机构宁波波导软件有限公司被认定为宁波重点软件企业和高新技术企业。报告期末公司申请专利41个，拥有18项专利。
4、主要会计数据
资产负债表项目
单位：元
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(1)货币资金期末数较期初数增加152.46%，主要系上期委托贷款于本期收回，期末委托贷款余额减少所致；
(2)应收帐款期末数较期初数减少33.79%，主要系营业收入减少及到期货款收回所致；
(3) 预付帐款期末数较期初数增加98.61%，主要系以预付方式结算货款的货物尚未收到所致；
(4)应收利息期末数较期初数减少93.86%,主要系期末委托贷款减少所致；
(5) 其他应收款期末数较期初数减少72.49%,主要系期末委托贷款减少所致；
(6) 长期股权投资期末数较期初数减少96.12%，主要系出售中移鼎讯通信股份有限公司股权所致；
(7) 短期借款期末数较期初数减少81.08%，主要系期末货币资金余额较大，期末融资需求减少所致；
(8) 交易性金融负债期末数较期初数减少74.40%，主要系未交割的远期结售汇合约减少所致；
(9) 应付票据期末数较期初数减少78.41%，主要系以票据结算货款方式减少所致；
(10)应付职工薪酬期末数较期初数减少31.66%，主要系职工福利费减少所致；
(11)应付利息期末数较期初数减少67.7%，主要系银行借款减少所致。
利润表项目
单位：元
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(12) 营业收入本期数较上年同期数减少440，500，863.31元，减少42.59%，主要系产品销售规模减少所致；
(13)营业成本本期数较上年同期数减少445，117，525.78元，减少47.14%，主要系产品销售规模减少所致；
(14) 营业税金及附加本期数较上年同期数增加1，984，485.37元,增加58.03%，主要系委托贷款取得的收益应计税费增加所致；
(15) 销售费用本期数较上年同期数减少4，795，431.8，减少43.24%，主要系产品销售规模减少所致；
(16) 财务费用本期数较上年同期数收益增加1,903,083.22元，增加54.55%,主要系外币负债随人民币升值而产生的汇兑收益增加所致；
(17) 公允价值变动收益本期数较上年同期数有大幅变动，主要系上期亏损的远期结售汇合约于本期交割所致；
(18) 投资收益本期数较上年同期数增加14，125，058.05元，增加69.15%，主要系处置长期股权投资产生的收益、处置交易性金融资产取得的收益和委托贷款取得的收益增加所致；
(19) 营业外收入本期数较上年同期数减少9，542，551.13元，减少47.36%，主要系非流动资产处置利得和政府补助减少所致；
(20) 营业外支出本期数较上年同期数减少1，260，936.92元，减少51.13%，主要系对外捐赠及水利建设专项资金减少所致；
(21) 所得税费用的大幅增长，主要系子公司宁波波导软件有限公司上期为免税年度所致。现金流量表项目
单位：元
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(22)经营活动产生的现金流量净额为31,295,755.08元，，较上年度增加流入84,212,892.63元，主要系公司盈利能力的提高及经营性应收项目的减少所致；
(23)投资活动产生的现金流量净额为279,734,364.75元，较上年度增加流入485,736,829.62元，主要系上期委托贷款于本期收回，本期委托贷款金额减少以及转让中移鼎讯通信股份有限公司股权所致；
(24)筹资活动产生的现金流量净额为-21,985,036.02元，较上年度增加流出1，282，020.05元，主要系归还短期借款所致。
5、 主要控股子公司的经营情况及业绩
单位:万元
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6、对公司未来发展的展望
（1） 公司所处行业的发展趋势及面临的市场竞争格局
展望2012年，由于全球经济不确定性的加剧和国内经济结构调整的深化，包括移动电话在内的商品需求增速有可能会放缓，但3G智能手机市场占比的提升已成定势，这也为手机制造企业带来新的发展机遇。与传统功能手机相比，智能手机不论在产品性能、服务应用及销售渠道等方面都对手机厂家提出了新的机遇与挑战，处于行业领先地位的国内外龙头企业已在高端智能手机领域布局完毕。在中低端智能手机市场竞争中，与公司地位相当的国内手机厂家不得不在夹缝中求生存，彼此之间的竞争肯定会十分激烈甚至残酷。
（2） 公司未来发展战略
公司在未来一段时间内还将立足移动通信产业，充分发挥在采购、研发、生产、质量方面的优势，积极开拓新的业务模式和盈利领域，做好产业升级和产业转型。
（3） 2012年工作重点
2012年公司面临的竞争形势仍十分严峻，机遇与挑战并存，公司通过努力预计主营业务收入和盈利都会较2011年有所提高，为此计划主要做好如下工作：
1）抓住机遇，努力做好3G智能手机的研发和销售工作。公司将合理调配资源，紧跟技术发展潮流，不仅要做好不同制式的3G智能手机的研究开发工作，同时计划重组销售团队，努力做好品牌手机的销售工作。
2）继续挖掘公司在手机产业链中的优势，进一步开拓研发服务业务。公司长期从事移动通讯产业，有一定的技术积累，并且与国际一流移动电话设计方案提供商和重要元器件供应商都建立了战略合作关系，公司的研发能力不仅可以满足自身生产销售的需要，而且可以对外提供符合市场需求的、有竞争力的研发服务。
3）加强考核和激励，开源节流，提高资产的运营效率。公司将深化内部改革、强化激励措施，进一步调动员工的工作积极性，在控制不合理的费用支出、降低经营成本的同时，提高闲置资金的使用效率，为股东谋取更高的投资回报。
4）积极探索新的业务模式，寻求产业转型。公司近年来已在移动互联网应用领域做了一些尝试，但寻找新的产业方向、实现企业转型是公司一项长期的、战略性的工作，公司将在董事会的领导下，积极稳妥、脚踏实地地做好这方面的工作。
（4） 对实现经营目标的不利因素分析
移动通讯终端产品领域技术进步快、品牌影响力大，对参与其中的企业而言，往往是挑战大于机遇。在手机智能化这波浪潮中，公司虽然起步较早、有一定的先发优势，但由于公司在整个产业链中的竞争优势很有限、品牌竞争力也大不如前，所以公司在未来能否跟上智能手机新技术、新应用的前进步伐，能否适应运营商主导、网络销售快速成长等市场新变化等方面都存在不确定性。
5.2主营业务分行业、产品情况表
请见前述5.1
5.3报告期内利润构成、主营业务及其结构、主营业务盈利能力较前一报告期发生重大变化的原因说明
请见前述5.1
§6 财务报告
6.1 本报告期无会计政策、会计估计的变更
6.2 本报告期无前期会计差错更正
董事长：徐立华
宁波波导股份有限公司
2012年4月13日
| 未出席董事姓名 | 未出席董事职务 | 未出席董事的说明 | 被委托人姓名 |
| 沈余银 | 董事 | 工作原因 | 李凌 |
| 股票简称 | ST波导 |
| 股票代码 | 600130 |
| 上市交易所 | 上海证券交易所 |
| 董事会秘书 | 证券事务代表 | |
| 姓名 | 马思甜 | 陈新华 |
| 联系地址 | 浙江省奉化市大成东路999号 | 浙江省奉化市大成东路999号 |
| 电话 | 0574-88918855 | 0574-88918855 |
| 传真 | 0574-88929054 | 0574-88929054 |
| 电子信箱 | birdzq@chinabird.com | birdzq@chinabird.com |
| 2011年 | 2010年 | 本年比上年增减（%） | 2009年 | |
| 营业总收入 | 593,858,567.86 | 1,034,359,431.17 | -42.59 | 1,153,681,684.00 |
| 营业利润 | 52,319,147.19 | 24,592,017.10 | 112.75 | -43,533,269.80 |
| 利润总额 | 61,721,920.31 | 42,276,404.43 | 46.00 | 15,716,462.91 |
| 归属于上市公司股东的净利润 | 60,151,902.63 | 42,259,170.19 | 42.34 | 15,716,462.91 |
| 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润 | 16,205,738.06 | 14,613,172.68 | 10.90 | -48,784,186.31 |
| 经营活动产生的现金流量净额 | 31,295,755.08 | -52,917,137.55 | 不适用 | -57,690,599.45 |
| 2011年末 | 2010年末 | 本年末比上年末增减（%） | 2009年末 | |
| 资产总额 | 903,983,701.81 | 901,046,668.42 | 0.33 | 991,968,800.91 |
| 负债总额 | 216,424,111.99 | 274,017,347.25 | -21.02 | 407,473,475.46 |
| 归属于上市公司股东的所有者权益 | 687,559,589.82 | 627,029,321.17 | 9.65 | 584,495,325.45 |
| 总股本 | 768,000,000.00 | 768,000,000.00 | 0 | 768,000,000.00 |
| 2011年 | 2010年 | 本年比上年增减（%） | 2009年 | |
| 基本每股收益（元／股） | 0.08 | 0.06 | 33.33 | 0.02 |
| 稀释每股收益（元／股） | 0.08 | 0.06 | 33.33 | 0.02 |
| 用最新股本计算的每股收益（元/股） | 0.08 | / | / | / |
| 扣除非经常性损益后的基本每股收益（元／股） | 0.02 | 0.02 | 0 | -0.06 |
| 加权平均净资产收益率（%） | 9.15 | 6.98 | 增加2.17个百分点 | 2.73 |
| 扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率（%） | 2.47 | 2.41 | 增加0.06个百分点 | -8.46 |
| 每股经营活动产生的现金流量净额（元／股） | 0.04 | -0.07 | 不适用 | -0.08 |
| 2011年末 | 2010年末 | 本年末比上年末增减（%） | 2009年末 | |
| 归属于上市公司股东的每股净资产（元／股） | 0.90 | 0.82 | 9.76 | 0.76 |
| 资产负债率（%） | 23.94 | 30.41 | 减少6.47个百分点 | 41.08 |
| 非经常性损益项目 | 2011年金额 | 附注（如适用） | 2010年金额 | 2009年金额 |
| 非流动资产处置损益 | 8,938,179.94 | 6,115,968.99 | 36,871,671.46 | |
| 越权审批，或无正式批准文件，或偶发性的税收返还、减免 | 100,540.85 | |||
| 计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密切相关，符合国家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外 | 2,638,741.89 | 6,324,431.63 | 24,841,290.17 | |
| 除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金融资产、交易性金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易性金融资产、交易性金融负债和可供出售金融资产取得的投资收益 | 5,034,488.57 | -172,446.51 | 99,668.81 | |
| 单独进行减值测试的应收款项减值准备转回 | 72,706.00 | |||
| 对外委托贷款取得的损益 | 22,576,277.13 | 系本期委托贷款取得的投资收益23,915,547.81元扣除相应计缴的税费1,339,270.68元后的净额。 | 16,289,251.48 | |
| 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 | 758,790.27 | -983,914.08 | 2,688,018.78 | |
| 其他符合非经常性损益定义的损益项目 | 4,048,816.00 | |||
| 所得税影响额 | -149,670.08 | |||
| 合计 | 43,946,164.57 | 27,645,997.51 | 64,500,649.22 |
| 2011年末股东总数 | 61,219户 | 本年度报告公布日前一个月末股东总数 | 60,794户 | |||
| 前10名股东持股情况 | ||||||
| 股东名称 | 股东性质 | 持股比例(%) | 持股总数 | 持有有限售条件股份数量 | 质押或冻结的股份数量 | |
| 宁波电子信息集团有限公司 | 境内非国有法人 | 21.71 | 166,752,000 | 质押166,752,000 | ||
| 波导科技集团股份有限公司 | 境内非国有法人 | 16.40 | 125,946,400 | 质押60,000,000 | ||
| 刘翠华 | 未知 | 1.47 | 11,290,000 | 未知 | ||
| 奉化市大桥镇资产经营总公司 | 境内非国有法人 | 0.93 | 7,176,328 | 未知 | ||
| 刘翠凤 | 未知 | 0.77 | 5,924,245 | 未知 | ||
| 刘柏权 | 未知 | 0.51 | 3,895,714 | 未知 | ||
| 刘菊芳 | 未知 | 0.35 | 2,706,664 | 未知 | ||
| 施建荣 | 未知 | 0.33 | 2,523,370 | 未知 | ||
| 卢金红 | 未知 | 0.312 | 2,394,100 | 未知 | ||
| 中国电子进出口宁波有限公司 | 其他 | 0.310 | 2,377,400 | 未知 | ||
| 前10名无限售条件股东持股情况 | ||||||
| 股东名称 | 持有无限售条件股份数量 | 股份种类 | ||||
| 宁波电子信息集团有限公司 | 166,752,000 | 人民币普通股 | ||||
| 波导科技集团股份有限公司 | 125,946,400 | 人民币普通股 | ||||
| 刘翠华 | 11,290,000 | 人民币普通股 | ||||
| 奉化市大桥镇资产经营总公司 | 7,176,328 | 人民币普通股 | ||||
| 刘翠凤 | 5,924,245 | 人民币普通股 | ||||
| 刘柏权 | 3,895,714 | 人民币普通股 | ||||
| 刘菊芳 | 2,706,664 | 人民币普通股 | ||||
| 施建荣 | 2,523,370 | 人民币普通股 | ||||
| 卢金红 | 2,394,100 | 人民币普通股 | ||||
| 中国电子进出口宁波有限公司 | 2,377,400 | 人民币普通股 | ||||
| 分行业或分产品 | 营业收入 | 营业成本 | 营业利润率(%) | 营业收入比上年增减(%) | 营业成本比上年增减(%) | 营业利润率比上年增减（%） |
| 分产品 | ||||||
| 手机及配件 | 492,511,152.37 | 436,586,081.19 | 11.36 | -49.77 | -52.14 | 4.38 |
| 软件及技术服务收入 | 52,323,467.26 | 26,507,171.04 | 49.34 | 355.04 | 413.6 | -5.78 |
| 地区 | 营业收入 | 营业收入比上年增减（％） |
| 境内 | 107,907,312.52 | 44.9 |
| 境外 | 436,927,307.11 | -52.38 |
| 资产负债表项目 | 期末数 | 期初数 | 变动幅度 |
| 货币资金 | 458,309,384.12 | 181,535,199.60 | 152.46% |
| 应收账款 | 22,527,760.83 | 34,022,199.16 | -33.79% |
| 预付款项 | 1,375,245.36 | 692,433.28 | 98.61% |
| 应收利息 | 275,000.00 | 4,482,166.67 | -93.86% |
| 其他应收款 | 83,309,782.67 | 302,836,243.37 | -72.49% |
| 长期股权投资 | 1,179,283.24 | 30,426,598.85 | -96.12% |
| 短期借款 | 8,427,383.81 | 44,548,942.58 | -81.08% |
| 交易性金融负债 | 244,713.68 | 955,904.76 | -74.40% |
| 应付票据 | 6,422,174.13 | 29,742,097.28 | -78.41% |
| 应付职工薪酬 | 32,329,063.97 | 47,303,695.90 | -31.66% |
| 应付利息 | 205,749.87 | 637,075.88 | -67.70% |
| 利润表项目 | 本期数 | 上年同期数 | 变动幅度 |
| 营业收入 | 593,858,567.86 | 1,034,359,431.17 | -42.59% |
| 营业成本 | 499,056,069.39 | 944,173,595.17 | -47.14% |
| 营业税金及附加 | 5,404,217.88 | 3,419,732.51 | 58.03% |
| 销售费用 | 6,295,025.27 | 11,090,457.07 | -43.24% |
| 财务费用 | -5,392,059.33 | -3,488,976.11 | 54.55% |
| 公允价值变动收益 | 711,191.08 | -671,024.39 | 不适用 |
| 投资收益 | 34,552,029.69 | 20,426,971.64 | 69.15% |
| 营业外收入 | 10,607,931.21 | 20,150,482.34 | -47.36% |
| 营业外支出 | 1,205,158.09 | 2,466,095.01 | -51.13% |
| 所得税费用 | 1,570,017.68 | 17,234.24 | 9009.87% |
| 项目 | 2011年度 | 2010年度 | 与上期金额差异额 |
| 经营活动产生的现金流量净额 | 31,295,755.08 | -52,917,137.55 | 84,212,892.63 |
| 投资活动产生的现金流量净额 | 279,734,364.75 | -206,002,464.87 | 485,736,829.62 |
| 筹资活动产生的现金流量净额 | -21,985,036.02 | -20,703,015.97 | -1,282,020.05 |
| 公司名称 | 业务性质 | 主要产品或服务 | 注册资本 | 资产总额 | 2011年度净利润 |
| 宁波波导销售有限公司 | 批发零售贸易 | 电子、通讯产品批发、零售，通讯系统研究开发、制造、维修；自营和代理各类商品和技术的进出口业务，但国家限定公司经营和禁止进出口的商品和技术除外。 | 500万元 | 14,845.91 | 55.29 |
| 随州波导电子有限公司 | 通讯设备制造 | 移动电话、电子通讯产品、通讯系统、计算机及配件、现代办公设备的研究、制造、维修及销售。 | USD 725万 | 17,308.74 | 413.75 |
| 宁波波导软件有限公司 | 软件开发 | 计算机软硬件、电子产品、移动通信产品的技术开发、技术咨询服务、成果转让；计算机软硬件、电子产品、通讯产品、通信产品、移动电话机的生产、安装、维修、批发、零售。 | 2000万元 | 9,559.76 | 2,273.18 |
| 波导国际有限公司 | 商业 | 电子产品、通信产品的销售等 | 3,900万港元 | 1,458.71 | 146.13 |
| 九五八五九八（湖北）电讯有限公司 | 商业 | 电子、通讯、计算机产品的连锁零售销售等 | 2,152.8万元 | 6,641.03 | 450.01 |
| 上海锐及通信技术有限公司 | 信息服务 | 从事“通信，电子及计算机”领域内的技术开发、技术咨询、技术服务，计算机、软件及辅助设备（除计算机信息系统安全专用产品），通信设备及相关产品，电子产品，办公文化用品，五金交电销售，企业形象策划，展览展示服务，第二类增值电信业务中的信息服务业务（不含固定网电话信息服务和互联网信息服务）。 | 1000万元 | 379.55 | 236.19 |