国电电力发展股份有限公司
2012年第一季度报告
§1 重要提示
1.1 本公司董事会、监事会及其董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
1.2 公司第一季度报告经六届三十一次董事会审议通过，公司全体董事出席董事会会议。
1.3 公司第一季度财务报告未经审计。
1.4
| 董事长 | 朱永芃 |
| 总经理 | 冯树臣 |
| 总会计师 | 姜洪源 |
| 会计机构负责人（会计主管人员）姓名 | 任慕棣 |
公司董事长朱永芃、总经理冯树臣、总会计师姜洪源及会计机构负责人（会计主管人员）任慕棣声明：保证本季度报告中财务报告的真实、完整。
§2 公司基本情况
2.1 主要会计数据及财务指标
币种:人民币
| 本报告期末 | 上年度期末 | 本报告期末比上年度期末增减(%) | |
| 总资产(元) | 190,522,562,116.30 | 182,184,215,242.87 | 4.58 |
| 所有者权益（或股东权益）(元) | 27,671,731,100.70 | 27,377,689,718.76 | 1.07 |
| 归属于上市公司股东的每股净资产（元/股） | 1.80 | 1.78 | 1.12 |
| 年初至报告期期末 | 比上年同期增减(%) | ||
| 经营活动产生的现金流量净额(元) | 2,958,665,187.95 | 25.71 | |
| 每股经营活动产生的现金流量净额（元/股） | 0.19 | 26.67 | |
| 报告期 | 年初至报告期期末 | 本报告期比上年同期增减(%) | |
| 归属于上市公司股东的净利润(元) | 293,507,228.48 | 293,507,228.48 | -42.35 |
| 基本每股收益（元/股） | 0.019 | 0.019 | -42.42 |
| 扣除非经常性损益后的基本每股收益(元/股) | 0.018 | 0.018 | -45.45 |
| 稀释每股收益（元/股） | 0.019 | 0.019 | -42.42 |
| 加权平均净资产收益率（%） | 1.07 | 1.07 | 下降了1.04个百分点 |
| 扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率（%） | 0.99 | 0.99 | 下降了1.04个百分点 |
扣除非经常性损益项目和金额：
单位：元 币种:人民币
| 项目 | 金额 |
| 非流动资产处置损益 | 56,463.18 |
| 计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密切相关，符合国家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外 | 23,964,745.99 |
| 除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金融资产、交易性金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易性金融资产、交易性金融负债和可供出售金融资产取得的投资收益 | 3,415,028.00 |
| 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 | 6,607,342.03 |
| 所得税影响额 | -8,510,894.80 |
| 少数股东权益影响额（税后） | -5,717,721.70 |
| 合计 | 19,814,962.70 |
2.2 报告期末股东总人数及前十名无限售条件股东持股情况表
单位：股
| 报告期末股东总数（户） | 572,280 | ||
| 前十名无限售条件流通股股东持股情况 | |||
| 股东名称（全称） | 期末持有无限售条件流通股的数量 | 种类 | |
| 中国国电集团公司 | 6,531,584,656 | 人民币普通股 | |
| 上海电气（集团）总公司 | 200,000,000 | 人民币普通股 | |
| 中国建设银行－博时主题行业股票证券投资基金 | 171,353,584 | 人民币普通股 | |
| 哈尔滨电气股份有限公司 | 160,000,000 | 人民币普通股 | |
| 西藏自治区投资有限公司 | 156,800,000 | 人民币普通股 | |
| 中信证券股份有限公司 | 120,168,860 | 人民币普通股 | |
| 全国社保基金一零三组合 | 101,147,452 | 人民币普通股 | |
| 北京能源投资（集团）有限公司 | 100,975,770 | 人民币普通股 | |
| 中国供销集团有限公司 | 100,000,000 | 人民币普通股 | |
| 中国工商银行－诺安价值增长股票证券投资基金 | 96,655,859 | 人民币普通股 | |
§3 重要事项
3.1 公司主要会计报表项目、财务指标大幅度变动的情况及原因
√适用 □不适用
（1）资产负债表项目
| 项 目 | 期末余额 | 年初余额 | 变动金额 | 变动比例 |
| 货币资金 | 6,741,644,850.36 | 4,274,831,881.96 | 2,466,812,968.40 | 57.71% |
| 应付票据 | 3,712,753,102.24 | 2,610,808,687.38 | 1,101,944,414.86 | 42.21% |
| 预收款项 | 924,365,804.93 | 153,874,160.11 | 770,491,644.82 | 500.73% |
货币资金期末数为6,741,644,850.36元，比年初数增长了57.71%，主要系本公司及本公司的控股子公司加强资金安全，提前筹集资金所致。
应付票据期末数为3,712,753,102.24元，比年初数增长了42.21%，主要系本公司的控股子公司国电大渡河流域水电开发有限公司、国电和风风电开发有限公司、国电英力特能源化工集团股份有限公司、国电江苏电力有限公司本期为降低融资成本增加票据结算量所致。
预收账款期末数为924,365,804.93元，比年初数增长了500.73%，主要系本公司的控股子公司国电江苏电力有限公司下属企业本期预收的售煤款增加所致。
（2）利润表项目
| 项目 | 本期数 | 上期数 | 变动金额 | 变动比例 |
| 财务费用 | 1,574,873,536.38 | 1,011,514,309.24 | 563,359,227.14 | 55.69% |
财务费用本期数为1,574,873,536.38元，比上期数增加了55.69%，主要系本公司控股子公司国电大渡河流域水电开发有限公司电源项目投产利息资本化金额减少、本期融资金额增加所致。
3.2 重大事项进展情况及其影响和解决方案的分析说明
√适用 □不适用
2012年4月19日，公司2011年度股东大会审议通过了公司发行公司债券相关议案。公司债券拟发行总额不超过人民币80亿元（含80亿元），以一期或分期形式发行。募集资金拟用于偿还金融机构贷款和补充流动资金。截至本报告发布之日，上述公司债券发行事宜正在履行中国证监会的审核程序。
公司、股东及实际控制人承诺事项履行情况
√适用 □不适用
2010年4月，中国国电集团公司明确，将公司作为中国国电集团公司火电及水电业务的整合平台，力争用5年左右时间，通过资产购并、重组等方式，将中国国电集团公司发电业务资产（不含中国国电集团公司除国电电力外其他直接控股上市公司的相关资产、业务及权益）注入公司。
2010年8月5日，公司2010年第二次临时股东大会审议通过了公司公开增发A股股票的相关议案，拟发行不超过30亿股，募集资金不超过97亿元人民币，用于收购中国国电集团公司持有的国电浙江北仑第三发电有限公司50%股权、国电新疆电力有限公司100%股权、国电江苏谏壁发电有限公司100%股权、国电江苏电力有限公司20%股权。用于收购上述股权的72.07亿元已全部支付给中国国电集团公司，相关股权过户已全部完成。
3.3 预测年初至下一报告期期末的累计净利润可能为亏损或者与上年同期相比发生大幅度变动的警示及原因说明
□适用 √不适用
3.4 报告期内现金分红政策的执行情况
报告期内，公司严格按照中国证监会发布的《关于修改上市公司现金分红若干规定的决定》执行现金分红政策，利润分配不超过累计可分配利润的范围，同时也符合《上市公司证券发行管理办法》中规定的“公司最近三年以现金方式累计分配的利润不少于最近三年实现的年均可分配利润的百分之三十”的条款。
根据公司2011年1月11日召开的2011年第一次临时股东大会决议，公司2010--2012年每年现金分红不低于当年实现的可分配利润的50%。
公司2011年度利润分配方案已经2012年4月19日召开的2011年度股东大会审议通过，具体分配方案为：全体股东每10股派发现金红利1元（含税）。
公司于2011年8月19日公开发行了人民币55亿元可转换公司债券，2012年2月20日至2017年8月19日为上述可转债的转股期，目前转股价格为2.67元/股。截至2012年3月31日，共有631,000元“国电转债” 转为236,281 股公司A股股票。由于公司存在可转债转股的情况，因此派发现金红利总股本基数以派发时股权登记日的总股本数为准。利润分配方案实施后，公司可转债转股价格将调整为2.57元/股。上述利润分配方案将在2011年度股东大会审议通过后的2个月内实施完毕。
国电电力发展股份有限公司
法定代表人:朱永芃
2012年4月26日
股票代码：600795 股票简称：国电电力 编号：临2012-20
债券代码：126014 债券简称：08国电债
转债代码：110018 转债简称：国电转债
国电电力发展股份有限公司
六届三十一次董事会决议公告
本公司及董事会全体成员保证本公告内容的真实、准确和完整，对本公告的虚假记载、误导性陈述或重大遗漏负连带责任。
国电电力发展股份有限公司（以下简称公司）六届三十一次董事会通知于2012年4月16日以书面方式向各位董事和监事发出，并于4月26日以通讯方式召开。会议应到董事9人，实到9人，公司监事和高管人员列席了会议，符合《公司法》和本公司章程的规定。会议讨论并通过了以下决议：
一、公司2012年第一季度报告
表决结果：同意票9票，反对票和弃权票均为0票。
二、关于制定公司2012年内控实施工作方案的议案
全文请详见上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）
表决结果：同意票9票，反对票和弃权票均为0票。
三、关于公司发行超短期融资券的议案
为降低公司融资成本，优化融资结构，公司拟发行注册规模为200亿元的超短期融资券，分期发行，首期发行30～50亿元，发行期限最长不超过9个月（270天）。
按照公司2007年第一次临时股东大会对董事会的授权，上述发行超短期融资券的事宜在董事会权限范围内。董事会同意上述发行方案，并授权公司管理层办理有关事宜。
表决结果：同意票9票，反对票和弃权票均为0票。
特此公告。
国电电力发展股份有限公司
二〇一二年四月二十八日
股票代码：600795 股票简称：国电电力 编号：临2012-21
债券代码：126014 债券简称：08 国电债
转债代码：110018 转债简称：国电转债
国电电力发展股份有限公司
六届十五次监事会决议公告
本公司全体监事保证本公告内容的真实、准确、完整，对公告的虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏负连带责任。
国电电力发展股份有限公司（以下简称公司）六届十五次监事会通知于2012年4月16日以书面方式向各位监事发出，并于4月26日以通讯方式召开。会议应到监事5人，实到5人，符合《公司法》及《公司章程》有关规定。会议审议并通过了《公司2012年第一季度报告》。
表决结果：同意票5票，反对票和弃权票均为0票。
特此公告。
国电电力发展股份有限公司
二○一二年四月二十八日