2013年半年度报告摘要
一、重要提示
1.1 本半年度报告摘要来自半年度报告全文，投资者欲了解详细内容，应当仔细阅读同时刊载于上海证券交易所网站等中国证监会指定网站上的半年度报告全文。
1.2 公司简介
| 股票简称 | 中国玻纤 | 股票代码 | 600176 |
| 股票上市交易所 | 上海证券交易所 | ||
| 联系人和联系方式 | 董事会秘书 | 证券事务代表 |
| 姓名 | 陶铮 | 李畅 |
| 电话 | 010-88028660 | 010-88028660 |
| 传真 | 010-88028955 | 010-88028955 |
| 电子信箱 | cfgcl@cfgcl.com.cn | cfgcl@cfgcl.com.cn |
二、主要财务数据和股东变化
2.1 主要财务数据
单位：元 币种：人民币
| 本报告期末 | 上年度末 | 本报告期末比上年度末增减(%) | |
| 总资产 | 18,923,932,290.67 | 18,512,472,421.34 | 2.22 |
| 归属于上市公司股东的净资产 | 3,611,889,927.36 | 3,637,827,571.03 | -0.71 |
| 本报告期 | 上年同期 | 本报告期比上年同期增减(%) | |
| 经营活动产生的现金流量净额 | 516,674,414.26 | 478,332,465.93 | 8.02 |
| 营业收入 | 2,576,462,756.18 | 2,663,523,631.86 | -3.27 |
| 归属于上市公司股东的净利润 | 81,357,188.59 | 101,540,681.37 | -19.88 |
| 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润 | 77,880,396.39 | 75,069,526.80 | 3.74 |
| 加权平均净资产收益率（%） | 2.2129 | 2.9141 | 减少0.7012个百分点 |
| 基本每股收益（元／股） | 0.0932 | 0.1164 | -19.93 |
| 稀释每股收益（元／股） | 0.0932 | 0.1164 | -19.93 |
2.2 前10名股东持股情况表
单位：股
| 报告期末股东总数 | 30,432 |
| 前10名股东持股情况 | |
| 股东名称 | 股东性质 | 持股比例(%) | 持股数量 | 持有有限售条件的股份数量 | 质押或冻结的股份数量 |
| 中国建材股份有限公司 | 国有法人 | 32.79 | 286,094,685 | 54,341,373 | 无 |
| 振石控股集团有限公司 | 境内非国有法人 | 20.68 | 180,425,264 | 51,978,704 | 质押179,946,560 |
| PEARL SUCCESS INTERNATIONAL LIMITED | 境外法人 | 10.02 | 87,418,729 | 87,418,729 | 无 |
| SUREST FINANCE LIMITED | 境外法人 | 4.33 | 37,802,694 | 37,802,694 | 无 |
| 全国社保基金一零四组合 | 其他 | 2.69 | 23,488,800 | 0 | 无 |
| 中信证券－中信－中信理财2号集合资产管理计划 | 其他 | 1.57 | 13,667,399 | 0 | 无 |
| 中国农业银行股份有限公司－景顺长城能源基建股票型证券投资基金 | 其他 | 1.01 | 8,835,661 | 0 | 无 |
| 上海浦东发展银行－广发小盘成长股票型证券投资基金 | 其他 | 0.91 | 7,930,302 | 0 | 无 |
| 全国社保基金一一六组合 | 其他 | 0.80 | 7,000,261 | 0 | 无 |
| 中国工商银行－华安中小盘成长股票型证券投资基金 | 其他 | 0.78 | 6,800,000 | 0 | 无 | |
| 上述股东关联关系或一致行动的说明 | 中国建材股份有限公司、振石控股集团有限公司、PEARL SUCCESS INTERNATIONAL LIMITED、SUREST FINANCE LIMITED之间不存在关联关系，也不属于《上市公司股东持股变动信息披露管理办法》规定的一致行动人；其他股东之间未知是否存在关联关系，亦未知是否属于《上市公司股东持股变动信息披露管理办法》中规定的一致行动人 | |||||
2.3 控股股东或实际控制人变更情况
□适用√不适用
三、管理层讨论与分析
2013年上半年，受国际国内宏观经济形势影响，玻纤行业增速进一步放缓，玻纤企业陆续进入窑炉冷修期，行业在低速中缓慢发展。结合当前经济形势，公司以“转方式、促升级；调结构、求增长；强监管、重创新；走出去、促发展；树品牌、增后劲”为工作思路，加快推进结构调整，切实转变发展方式；继续实施优化管理，提升经营业务水平；不断加快科技创新，增强自主创新能力；稳步开展项目建设，积极实施“走出去”战略；加强人才队伍建设，注重关心关爱员工；积极履行社会责任，不断提升企业形象。
报告期内，公司实现主营业务收入257,646.28万元，同比下降3.27%；实现营业利润13,510.21万元，同比上升42.40%；归属于上市公司股东的净利润8,135.72万元，同比下降19.88%。2013年上半年公司重大项目建设进展情况如下：
（1）埃及年产8万吨无碱玻纤池窑拉丝生产线项目
项目于2012年开工建设，目前主体建设已基本完成，正处于设备安装及调试阶段，员工招聘、财务管理、供应、行政物流等一系列配套工作也在逐步完善之中，计划在今年第四季度投产运行。
（2）桐乡基地年产6万吨无碱玻纤池窑拉丝生产线窑炉到期冷修项目
项目已于2013年4月完工并投产，各项经济技术指标表现优异。
（3）成都基地年产6万吨中碱玻璃纤维池窑拉丝生产线技改项目
项目于2013年3月启动，目前正在进行基础设施改造及设备物资订购等工作，预计2013年年底前完成，届时将进一步优化公司产品结构，提升产品盈利能力和企业效益。
（4）巨石攀登年产1亿米电子级玻纤布生产线扩建项目
目前项目仍处于建设初期，项目建成后将有利于调整公司产品结构，满足客户需要，增强竞争力，进一步提高市场占有率。
3.1 主营业务分析
3.1.1 财务报表相关科目变动分析表
单位：元 币种：人民币
| 项目 | 报告期末 | 报告期初 | 增减（%） |
| 应收票据 | 438,347,381.25 | 628,829,908.46 | -30.29 |
| 预付款项 | 359,710,940.51 | 276,372,479.71 | 30.15 |
| 应付票据 | 30,687,595.60 | 81,945,611.40 | -62.55 |
| 预收款项 | 84,128,864.51 | 139,240,069.55 | -39.58 |
| 应缴税费 | 52,350,235.21 | 78,564,733.82 | -33.37 |
| 应付利息 | 85,284,268.61 | 38,849,089.32 | 119.53 |
| 其他应付款 | 68,398,413.82 | 131,049,404.76 | -47.81 |
| 应付股利 | 19,649,030.81 | 10,368,333.86 | 89.51 |
| 一年内到期的非流动负债 | 736,919,241.44 | 1,637,511,938.82 | -55.00 |
| 项目 | 报告期（1-6月） | 上年同期 | 增减（%） |
| 营业收入 | 2,576,462,756.18 | 2,663,523,631.86 | -3.27 |
| 营业成本 | 1,763,625,790.46 | 1,876,455,382.73 | -6.01 |
| 销售费用 | 72,984,659.47 | 68,965,359.20 | 5.83 |
| 管理费用 | 235,235,868.56 | 228,786,215.69 | 2.82 |
| 财务费用 | 336,926,981.62 | 369,231,168.88 | -8.75 |
| 经营活动产生的现金流量净额 | 516,674,414.26 | 478,332,465.93 | 8.02 |
| 投资活动产生的现金流量净额 | -705,863,135.89 | -384,751,532.86 | 不适用 |
| 筹资活动产生的现金流量净额 | 308,317,213.36 | 393,182,245.03 | -21.58 |
| 研发支出 | 68,696,121.90 | 72,160,542.32 | -4.80 |
变动原因主要为：
1.应收票据的减少，主要原因是报告期内票据到期变现及背书转让所致；
2.预付款项的增加，主要原因是报告期内预付工程款增加所致；
3.应付票据的减少，主要原因是报告期内减少使用票据进行结算所致；
4.预收款项的减少，主要原因是报告期内按合同规定商品已发出款项已结算；
5.应缴税费的减少，主要原因是报告期内支付所得税等税金所致；
6.应付利息的增加，主要原因是报告期内公司债券利息计息期长于期初债券刚发行时的计息期，从而使得应付利息增加所致；
7.其他应付款的减少，主要原因是报告期内往来款减少所致；
8.应付股利的增加，主要原因是报告期内股东暂未领取发放的股利所致；
9.一年内到期的非流动负债的减少，主要原因是报告期内公司一年内到期的借款减少所致；
10.营业收入的减少，主要原因是报告期内玻纤行业增速放缓，公司产品均价小幅下降所致；
11.营业成本的减少，主要原因是报告期内公司利用管理手段严控成本所致；
12.销售费用的增加，主要原因是报告期内销量增加引起运输、包装等费用增加所致；
13.管理费用的增加，主要原因是与上年同期相比报告期内合并范围新增桐乡磊石、桐乡金石等企业，使得职工薪酬、办公费增加所致；
14.财务费用的减少，主要原因是报告期内公司优化债务结构利率下降所致；
15.经营活动产生的现金流量净额的增加，主要原因是报告期内销售商品收到的现金小幅增加所致；
16.投资活动产生的现金流量净额的变动，主要原因是报告期内购建长期资产支付现金增加所致；
17.筹资活动产生的现金流量净额的减少，主要原因是报告期内以其他筹资方式取得的借款减少所致；
18.研发支出的减少，主要原因是报告期内公司技术开发费小幅下降所致。
3.1.2 其它
3.1.2.1 公司利润构成或利润来源发生重大变动的详细说明
报告期内，公司利润构成或利润来源未发生重大变动。
3.1.2.2 公司前期各类融资、重大资产重组事项实施进度分析说明
报告期内，公司不涉及在招股说明书、募集说明书和资产重组报告书等公开披露文件中披露的未来发展与规划延续至报告期内的情况。
3.1.2.3 经营计划进展说明
见本节前述"报告期内经营情况的讨论与分析"。
3.1.2.4 其他
无
3.2 行业、产品或地区经营情况分析
3.2.1 主营业务分行业、分产品情况
单位：元 币种：人民币
| 主营业务分产品情况 | ||||||
| 分产品 | 营业收入 | 营业成本 | 毛利率（％） | 营业收入比上年增减(%) | 营业成本比上年增减(%) | 毛利率比上年增减（%） |
| 玻纤及制品 | 2,325,595,178.55 | 1,556,827,419.72 | 33.06 | -6.10 | -12.63 | 增加5.00个百分点 |
| 其他 | 207,021,456.04 | 184,527,539.97 | 10.87 | 52.20 | 111.57 | 减少25.01个百分点 |
3.2.2 主营业务分地区情况
单位：元 币种：人民币
| 地区 | 营业收入 | 营业收入比上年增减（％） |
| 国内 | 1,393,961,770.90 | 12.14 |
| 国外 | 1,138,654,863.69 | -16.86 |
3.3 核心竞争力分析
报告期内公司的核心竞争力未发生重要变化。与国内外其他玻璃纤维制造企业相比，公司的核心竞争力主要表现在成本控制管理、生产技术创新、营销网络建设以及人力资源储备等方面。
1、成本控制管理
公司积极采用各种提高生产效率的手段严格控制成本。例如：依靠技术创新和精细管理，提高窑炉熔化率和拉丝成品率，从而提升单台炉位产量，降低单位产出消耗，达到降本增效的目的；通过提高自动化程度，减少用工，从而降低成本、提高效益；建立健全以产品生产费用考核制度为核心的成本控制管理制度体系，规范操作，降低成本，提高效率。此外，公司长期坚持推行增收节支降耗工作，每月滚动更新工作目标，并建立严格的考核机制，从而保证增收节支降耗落到实处。
2、研发及技术创新
公司已经拥有一批具有自主知识产权并达到世界一流水平的核心技术，如“无碱池窑拉丝生产线全套技术”、“中碱池窑拉丝生产线全套技术”、“玻纤废丝池窑拉丝生产技术”等。公司自主设计、建设的年产12万吨无碱玻纤池窑生产线为目前世界上最大规模的单座无碱池窑生产线。公司的技术能力和硬件设施装备水平已达到世界一流水平。
2013年上半年，公司共申请专利40项，其中发明专利5项，实用新型专利35项；获得专利授权46项，其中发明专利3项，实用新型专利43项。截至2013年6月底，公司累计获得专利授权265项，其中发明专利29项，实用新型专利236项。
3、营销网络建设
公司实施全球营销战略，并始终坚持“规模扩张与市场开拓同步”的原则。公司已在美国、韩国、意大利、加拿大、西班牙、法国等14个国家和地区设立了海外子公司，并在英国、德国拥有2家独家经销商，全球营销网络进一步完善。
4、人力资源储备
公司通过坚持外部引进和内部培养相结合，已打造了一支能适应并助力企业快速健康发展的管理及技术人员队伍，既满足公司的现时发展需要，又为后续发展储备了人力资源。
3.4 投资状况分析
3.4.1 对外股权投资总体分析
报告期内，公司未持有其他上市公司股权，未持有商业银行、证券公司、保险公司、信托公司和期货公司等金融企业股权。
3.4.2 非金融类公司委托理财及衍生品投资的情况
3.4.2.1 委托理财情况
本报告期公司无委托理财事项。
3.4.2.2 委托贷款情况
本报告期公司无委托贷款事项。
3.4.2.3 募集资金使用情况
报告期内，公司无募集资金或前期募集资金使用到本期的情况。
3.4.2.4 主要子公司、参股公司分析
单位：万元 币种：人民币
| 企业名称 | 公司持股比例 | 主要产品或业务 | 注册资本 | 总资产 | 净资产 | 营业收入 | 营业利润 | 净利润 |
| 巨石集团有限公司 | 100% | 玻纤产品的生产销售 | 392,176.3 | 1,839,423.54 | 612,698.12 | 237,963.59 | 22,921.83 | 18,996.47 |
| 北新科技发展有限公司 | 97.22% | 建材产品的销售 | 9,000 | 23,808.76 | 6,129.14 | 19,682.68 | 152.52 | 183.02 |
3.4.2.5 非募集资金项目情况
单位：万元 币种：人民币
| 项目名称 | 项目金额 | 项目进度 | 本报告期投入金额 | 累计实际投入金额 |
| 巨石埃及玻璃纤维股份有限公司建设年产8万吨玻璃纤维池窑拉丝生产线项目 | 22,331万美元 | 基建工程已基本完工，目前正在进行设备安装及调试 | 53,656 | 107,142 |
| 巨石美国玻璃纤维有限公司建设年产10万吨无碱玻璃纤维池窑拉丝生产线 | 33,113万美元 | 前期准备阶段，尚未正式开工 | - | - |
| 巨石集团成都有限公司包装材料车间技改项目 | 7,990 | 尚未完工，仍在改造过程中 | 841 | 3,767 |
| 桐乡基地年产6万吨无碱池窑拉丝生产线窑炉冷修技改 | 20,806 | 已于2013年4月完工投产，各项指标表现优异 | 17,580 | 18,025 |
| 巨石集团成都有限公司年产6万吨中碱玻纤池窑拉丝生产线改造 | 59,980 | 3月启动，目前正在进行基础设施改造及设备物资订购等工作 | 186 | 1,876 |
| 巨石攀登电子基材有限公司建设年产1亿米电子级玻璃纤维布生产线增资项目 | 18,614万美元 | 目前正在开展项目的前期工作 | 3,143 | 3,143 |
四、涉及财务报告的相关事项
4.1 与上年度财务报告相比，会计政策、会计估计和核算方法发生变化的，公司应当说明情况、原因及其影响。
报告期内，公司会计政策、会计估计和核算方法未发生变化。
4.2 报告期内发生重大会计差错更正需追溯重述的，公司应当说明情况、更正金额、原因及其影响。
报告期内，公司未发生重大会计差错更正。
董事长（签字）：曹江林
中国玻纤股份有限公司
2013年8月15日