2013年半年度报告摘要

１重要提示

基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本半年度报告已经三分之二以上独立董事签字同意，并由董事长签发。

基金托管人中国建设银行股份有限公司根据本基金合同规定，于２０１３年８月２６日复核了本报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。

基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。

基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书及其更新。

本半年度报告摘要摘自半年度报告正文，投资者欲了解详细内容，应阅读半年度报告正文。

本报告中财务资料未经审计。

本报告期自２０１３年１月１日起至６月３０日止。

２基金简介

２．１基金基本情况

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２．２基金产品说明

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２．３基金管理人和基金托管人

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２．４信息披露方式

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３主要财务指标和基金净值表现

３．１主要会计数据和财务指标

金额单位：人民币元

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注：１、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。

２、期末可供分配利润采用期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现部分的孰低数（为期末余额，不是当期发生数）。

３、上述基金业绩指标不包括基金份额持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所列数字。

３．２基金净值表现

３．２．１基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较

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注：本基金大类资产的投资比例为：股票资产占基金资产的６０％－９５％；债券、货币市场工具、现金、权证、资产支持证券以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他证券品种占基金资产的５％－４０％，其中基金持有权证的市值比例合计不超过基金资产净值的３％，基金保留的现金以及投资于剩余期限在一年以内的政府债券的比例合计不低于基金资产净值的５％。根据本基金的大类资产投资标的及具体比例范围，我们选择将本基金主要投资持有的两个大类资产即股票资产和债券资产的市场表现组合成比较基准表现作为基金业绩的参照。在大类资产表现的代表指数选择上，股票部分我们选择在市场上有广泛认同度十分具有代表性的沪深３００指数，债券部分我们选择市场上广泛采用的上证国债指数。比较基准中股票和债券类资产的权重分配以基金该类资产可投资比例范围的中值作为基本参考，最终具体比例为股票部分８０％，债券部分２０％。比较基准每个交易日进行一次再平衡，每个交易日在加入损益后根据设定的权重比例进行大类资产之间的再平衡，使大类资产比例保持恒定。

３．２．２ 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较

中欧价值发现股票型证券投资基金

份额累计净值增长率与业绩比较基准收益率历史走势对比图

（２００９年７月２４日至２０１３年６月３０日）

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注：本基金合同生效日为２００９年７月２４日，建仓期为２００９年７月２４日至２０１０年１月２３日，建仓期结束时各项资产配置比例符合本基金基金合同规定。

４管理人报告

４．１ 基金管理人及基金经理情况

４．１．１ 基金管理人及其管理基金的经验

中欧基金管理有限公司经中国证监会（证监基字［２００６］１０２号文）批准，于２００６年７月１９日正式成立。股东为意大利意联银行股份合作公司、国都证券有限责任公司、北京百骏投资有限公司、万盛基业投资有限责任公司，注册资本为１．８８亿元人民币。截至２０１３年６月３０日，本基金管理人共管理１４只开放式基金，即中欧新趋势股票型证券投资基金（ＬＯＦ）、中欧新蓝筹灵活配置混合型证券投资基金、中欧稳健收益债券型证券投资基金、中欧价值发现股票型证券投资基金、中欧中小盘股票型证券投资基金（ＬＯＦ）、中欧沪深３００指数增强型证券投资基金（ＬＯＦ）、中欧增强回报债券型证券投资基金（ＬＯＦ）、中欧新动力股票型证券投资基金（ＬＯＦ）、中欧鼎利分级债券型证券投资基金、中欧盛世成长分级股票型证券投资基金、中欧信用增利分级债券型证券投资基金、中欧货币市场基金、中欧纯债分级债券型证券投资基金和中欧价值智选回报混合型证券投资基金。

４．１．２ 基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理的简介

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注：１、任职日期和离任日期一般情况下指公司作出决定之日；若该基金经理自基金合同生效日起即任职，则任职日期为基金合同生效日。

２、证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。

４．２管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明

本报告期内，本基金管理人严格遵循了《证券投资基金法》及其各项实施细则、《中欧价值发现股票型证券投资基金基金合同》和其他相关法律法规的规定，本着诚实信用、勤勉尽责、取信于市场、取信于社会的原则管理和运用基金资产，为基金份额持有人谋求最大利益。本报告期内，基金投资管理符合有关法规和基金合同的规定，无违法违规、未履行基金合同承诺或损害基金份额持有人利益的行为。

４．３管理人对报告期内公平交易情况的专项说明

４．３．１ 公平交易制度的执行情况

报告期内，本基金管理人严格按照《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》及公司内部相关制度等规定，从研究分析、投资决策、交易执行、事后监控等环节严格把关，通过系统和人工等方式在各个环节严格控制交易公平执行，未发现不同投资组合之间存在非公平交易的情况。

４．３．２ 异常交易行为的专项说明

报告期内，本基金管理人管理的所有投资组合不存在参与的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量的５％的情况，且不存在其他可能导致非公平交易和利益输送的异常交易行为。

４．４管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明

４．４．１报告期内基金投资策略和运作分析

“艰难时刻”，可能用这四个字形容我们的上半年最为贴切。今年以来，市场风格出现了相对极端的分化，在创业板指数上涨４１．７２％的情况下沪深３００指数下跌１２．７８％，两者差达到了５４．５％，个股之间的差距更是天壤之别，很多主题和概念股出现非常大的涨幅，部分周期和价值股却持续在下跌，而且更严重的是越来越多的投资人加入追逐概念和主题的行列，导致这种分化在上半年是随着时间推移不断在加剧，个股泡沫不断严重 。一直以来坚持的安全边际、合理估值、谨慎投资原则使得我们在上半年不买入或者不断减持了大多数的概念股，并买入部分价值股，这也导致了基金业绩虽然大幅跑赢基准却输于同行，我们对未能为持有人赚取更多收益深表歉意，但是我们更不能以持有人的资金冒险买入已经明显高估的资产。

４．４．２报告期内基金的业绩表现

本报告期内，基金份额净值增长率为－１．４１％，同期业绩比较基准增长率为－９．８６％，基金投资收益高于同期业绩比较基准。

４．５管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望

中国经济正处于转型期，宏观长周期向下正不断得以数据验证并深入人心，经过多年调整后目前整个市场处于整体低估而局部泡沫的情况，整体市场已经在一定的程度上反映了经济下行后的增速，因此我们相对乐观。但是今年以来市场对于转型憧憬的炒作正逐步进入泡沫化的阶段，“预期市场空间”和“不能短期证伪”成为部分个股不断走高的理由，当然也许会有公司真的能成长到与当前的市值相匹配，但那一定是极其少数。只是我们无法预期这样的情况还会持续多久，又会以什么样的方式结束。冷静理性、安全边际、基本面研究、合理估值这些陪伴我们多年的投资原则让我们处于基金成立以来最艰难的时刻，但我们相信这些坚持最终会引领我们走出迷雾。

４．６管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明

报告期内，本基金管理人严格按照本公司制订的《估值委员会议事规则》以及相关法律法规的规定，有效地控制基金估值流程。公司估值委员会主席为公司分管运营副总经理，成员包括总经理、督察长、投资总监，基金运营部总监，监察稽核部总监以及基金核算、金融工程、行业研究等方面的骨干。估值委员会负责基金估值相关工作的评估、决策、执行和监督，确保基金估值的公允、合理，防止估值被歪曲进而对基金持有人产生不利影响。基金经理如认为估值有被歪曲或有失公允的情况，可向估值委员会报告并提出相关意见和建议。

本基金管理人按照最新的估值准则、证监会相关规定和基金合同关于估值的约定，对基金投资品种进行估值。具体估值流程为：基金日常估值由基金管理人进行，基金托管人按基金合同规定的估值方法、时间、程序进行复核，基金份额净值由基金管理人完成估值后，将估值结果以ＸＢＲＬ形式报给基金托管人，基金托管人复核无误后签章返回给基金管理人，由基金管理人依据本基金合同和有关法律法规的规定予以公布。报告期内相关基金估值政策的变更由托管银行进行复核确认。

上述参与估值流程人员均具有估值业务所需的专业胜任能力及相关工作经历。上述参与估值流程各方之间不存在重大利益冲突。

４．７管理人对报告期内基金利润分配情况的说明

本基金本报告期内未实施利润分配。截至本报告期末，根据本基金基金合同和相关法律法规的规定，本基金无需实施利润分配。

５托管人报告

５．１报告期内本基金托管人遵规守信情况声明

本报告期，中国建设银行股份有限公司在本基金的托管过程中，严格遵守了《证券投资基金法》、基金合同、托管协议和其他有关规定，不存在损害基金份额持有人利益的行为，完全尽职尽责地履行了基金托管人应尽的义务。

５．２托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明

本报告期，本托管人按照国家有关规定、基金合同、托管协议和其他有关规定，对本基金的基金资产净值计算、基金费用开支等方面进行了认真的复核，对本基金的投资运作方面进行了监督，未发现基金管理人有损害基金份额持有人利益的行为。

报告期内，本基金未实施利润分配。

５．３托管人对本半年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见

本托管人复核审查了本报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。

６半年度财务会计报告（未经审计）

６．１资产负债表

会计主体：中欧价值发现股票型证券投资基金

报告截止日：２０１３年６月３０日

单位：人民币元

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注：报告截止日２０１３年６月３０日，基金份额净值０．９８２元，基金份额总额１，８８２，２６６，９７９．４４份。

６．２利润表

会计主体：中欧价值发现股票型证券投资基金

本报告期：２０１３年１月１日至２０１３年６月３０日

单位：人民币元

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６．３所有者权益（基金净值）变动表

会计主体：中欧价值发现股票型证券投资基金

本报告期：２０１３年１月１日至２０１３年６月３０日

单位：人民币元

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报表附注为财务报表的组成部分。

本报告６．１至６．４，财务报表由下列负责人签署：

基金管理人负责人：刘建平，主管会计工作负责人：黄峰，会计机构负责人：丁驿雯

６．４报表附注

６．４．１ 基金基本情况

中欧价值发现股票型证券投资基金（以下简称“本基金”）经中国证券监督管理委员会（以下简称“中国证监会”）证监许可［２００９］第４１２号《关于核准中欧价值发现股票型证券投资基金募集的批复》核准，由中欧基金管理有限公司依照《中华人民共和国证券投资基金法》和《中欧价值发现股票型证券投资基金基金合同》负责公开募集。本基金为契约型开放式，存续期限不定，首次设立募集不包括认购资金利息共募集７１４，４５１，１１５．４１元，业经普华永道中天会计师事务所有限公司普华永道中天验字（２００９）第１２４号验资报告予以验证。经向中国证监会备案，《中欧价值发现股票型证券投资基金基金合同》于２００９年７月２４日正式生效，基金合同生效日的基金份额总额为７１４，７３１，７２６．５５份基金份额，其中认购资金利息折合２８０，６１１．１４份基金份额。本基金的基金管理人为中欧基金管理有限公司，基金托管人为中国建设银行股份有限公司。

根据《中华人民共和国证券投资基金法》和《中欧价值发现股票型证券投资基金基金合同》的有关规定，本基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具，包括国内依法发行上市的股票、债券、货币市场工具、权证、资产支持证券以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具。基金的投资组合比例为：股票资产占基金资产的６０％－９５％；债券、货币市场工具、现金、权证以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他证券品种占基金资产的５％－４０％，其中基金持有权证的市值比例合计不超过基金资产净值的３％，基金保留的现金以及投资于到期日在一年以内的政府债券的比例合计不低于基金资产净值的５％。本基金的业绩比较基准为：沪深３００指数×８０％＋上证国债指数×２０％。

本财务报表由本基金的基金管理人中欧基金管理有限公司于２０１３年８月２８日批准报出。

６．４．２ 会计报表的编制基础

本基金的财务报表按照财政部于２００６年２月１５日颁布的《企业会计准则－基本准则》和３８项具体会计准则、其后颁布的企业会计准则应用指南、企业会计准则解释以及其他相关规定（以下合称“企业会计准则”）、中国证监会公告［２０１０］５号《证券投资基金信息披露ＸＢＲＬ模板第３号＜年度报告和半年度报告＞》、中国证券业协会于２００７年５月１５日颁布的《证券投资基金会计核算业务指引》、《中欧价值发现股票型证券投资基金基金合同》和在财务报表附注６．４．４所列示的中国证监会发布的有关规定及允许的基金行业实务操作编制。

６．４．３ 遵循企业会计准则及其他有关规定的声明

本基金２０１３年半年度财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了本基金２０１３年６月３０日的财务状况以及２０１３年１月１日至２０１３年６月３０日半年度经营成果和基金净值变动情况等有关信息。

６．４．４ 本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告相一致的说明

本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告一致。

６．４．５ 会计政策和会计估计变更以及差错更正的说明

６．４．５．１ 会计政策变更的说明

无。

６．４．５．２ 会计估计变更的说明

无。

６．４．５．３ 差错更正的说明

无。

６．４．６ 税项

根据财政部、国家税务总局财税［２００２］１２８号《关于开放式证券投资基金有关税收问题的通知》、财税［２００５］１０２号《关于股息红利个人所得税有关政策的通知》、财税［２００５］１０７号《关于股息红利有关个人所得税政策的补充通知》、财税［２００８］１号《关于企业所得税若干优惠政策的通知》及其他相关财税法规和实务操作，主要税项列示如下：

（１）以发行基金方式募集资金不属于营业税征收范围，不征收营业税。

（２）对基金从证券市场中取得的收入，包括买卖股票、债券的差价收入，股权的股息、红利收入，债券的利息收入及其他收入，暂不征收企业所得税。

（３）对基金取得的企业债券利息收入，由发行债券的企业在向基金支付利息时代扣代缴２０％的个人所得税。对基金取得的股票的股息、红利收入，由上市公司在向基金派发股息、红利时暂减按５０％计入个人应纳税所得额，依照现行税法规定即２０％代扣代缴个人所得税。

（４）基金卖出股票按０．１％的税率缴纳股票交易印花税，买入股票不征收股票交易印花税。

６．４．７ 关联方关系

６．４．７．１ 本报告期存在控制关系或其他重大利害关系的关联方发生变化的情况

本报告期内，经中国证监会证监许可［２０１３］２４０号文核准，中欧基金管理有限公司新增北京百骏投资有限公司为本基金管理人股东，与本基金存在控制关系或其他重大利害关系的其他关联方均未发生变化。

６．４．７．２ 本报告期与基金发生关联交易的各关联方

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注：下述关联交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。

６．４．８ 本报告期及上年度可比期间的关联方交易

６．４．８．１ 通过关联方交易单元进行的交易

６．４．８．１．１股票交易

金额单位：人民币元

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６．４．８．１．２权证交易

无。

６．４．８．１．３债券交易

无。

６．４．８．１．４债券回购交易

无。

６．４．８．１．５应支付关联方的佣金

金额单位：人民币元

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注：１． 上述佣金参考市场价格经本基金的基金管理人与对方协商确定，以扣除由中国证券登记结算有限责任公司收取的证管费和经手费后的净额列示。

２． 该类佣金协议的服务范围还包括佣金收取方为本基金提供的证券投资研究成果和市场信息服务等。

６．４．８．２关联方报酬

６．４．８．２．１ 基金管理费

单位：人民币元

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注：支付基金管理人中欧基金管理有限公司的基金管理费按前一日基金资产净值１．５％的年费率计提，逐日累计至每月月底，按月支付。其计算公式为：

日基金管理费＝前一日基金资产净值×１．５％ ／ 当年天数。

６．４．８．２．２基金托管费

单位：人民币元

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注：支付基金托管人中国建设银行的托管费按前一日基金资产净值０．２５％的年费率计提，逐日累计至每月月底，按月支付。其计算公式为：

日托管费＝前一日基金资产净值×０．２５％ ／ 当年天数。

６．４．８．３ 与关联方进行银行间同业市场的债券（含回购）交易

单位：人民币元

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６．４．８．４各关联方投资本基金的情况

６．４．８．４．１ 报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况

份额单位：份

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注：本基金管理人本报告期内申购本基金的交易委托国都证券办理，所采用的费率适用招募说明书规定的费率结构。

６．４．８．４．２ 报告期末除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况

份额单位：份

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注：国都证券投资本基金所采用的费率适用招募说明书规定的费率结构。

６．４．８．５ 由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入

单位：人民币元

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注：本基金的银行存款由基金托管人中国建设银行保管，按银行同业利率计息。

６．４．８．６ 本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况

无。

６．４．８．７其他关联交易事项的说明

无。

６．４．９ 期末（２０１３年６月３０日）本基金持有的流通受限证券

６．４．９．１ 因认购新发／增发证券而于期末持有的流通受限证券

无。

６．４．９．２期末持有的暂时停牌等流通受限股票

金额单位：人民币元

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注：本基金截至２０１３年６月３０日止持有以上因公布的重大事项可能产生重大影响而被暂时停牌的股票，该类股票将在所公布事项的重大影响消除后，经交易所批准复牌。

６．４．９．３ 期末债券正回购交易中作为抵押的债券

６．４．９．３．１ 银行间市场债券正回购

于本报告期末，本基金无银行间市场债券正回购交易中作为抵押的债券。

６．４．９．３．２ 交易所市场债券正回购

于本报告期末，本基金无交易所市场债券正回购交易中作为抵押的债券。

６．４．１０有助于理解和分析会计报表需要说明的其他事项

（１） 公允价值

（ａ）不以公允价值计量的金融工具

不以公允价值计量的金融资产和负债主要包括应收款项和其他金融负债，其账面价值与公允价值相差很小。

（ｂ）以公允价值计量的金融工具

（ｉ）金融工具公允价值计量的方法

根据在公允价值计量中对计量整体具有重大意义的最低层级的输入值，公允价值层级可分为：

第一层级：相同资产或负债在活跃市场上（未经调整）的报价。

第二层级：直接（比如取自价格）或间接（比如根据价格推算的）可观察到的、除第一层级中的市场报价以外的资产或负债的输入值。

第三层级：以可观察到的市场数据以外的变量为基础确定的资产或负债的输入值（不可观察输入值）。

（ｉｉ）各层次金融工具公允价值

于２０１３年６月３０日，本基金持有的以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产中属于第一层级的余额为１，６５８，８２６，１６０．７２ 元，属于第二层级的余额为１２４，０４２，５７２．０２ 元，无属于第三层级的余额（２０１２年１２月３１日：第一层级１，２８４，７７７，８０２．４９元，第二层级８８，２７７，８００．００元，无第三层级）。

（ｉｉｉ）公允价值所属层次间的重大变动

对于证券交易所上市的股票和债券，若出现重大事项停牌、交易不活跃（包括涨跌停时的交易不活跃）、或属于非公开发行等情况，本基金分别于停牌日至交易恢复活跃日期间、交易不活跃期间及限售期间不将相关股票和债券的公允价值列入第一层级；并根据估值调整中采用的不可观察输入值对于公允价值的影响程度，确定相关股票和债券公允价值应属第二层级或第三层级。

（ｉｖ）第三层次公允价值余额和本期变动金额

无。

（２）除公允价值外，截至资产负债表日本基金无需要说明的其他重要事项。

７投资组合报告

７．１期末基金资产组合情况

金额单位：人民币元

■

７．２期末按行业分类的股票投资组合

金额单位：人民币元

■

７．３期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细

金额单位：人民币元

■

注：投资者欲了解本报告期末基金投资的所有股票明细，应阅读登载于本基金管理人网站的半年度报告正文。

７．４报告期内股票投资组合的重大变动

７．４．１ 累计买入金额超出期初基金资产净值２％或前２０名的股票明细

金额单位：人民币元

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注：买入金额均按买卖成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑相关交易费用。

７．４．２ 累计卖出金额超出期初基金资产净值２％或前２０名的股票明细

金额单位：人民币元

■

注：卖出金额均按买卖成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑相关交易费用。

７．４．３ 买入股票的成本总额及卖出股票的收入总额

单位：人民币元

■

注：买入股票成本、卖出股票收入均按买卖成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑相关交易费用。

７．５期末按债券品种分类的债券投资组合

金额单位：人民币元

■

７．６期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名债券投资明细

金额单位：人民币元

■

７．７期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前十名资产支持证券投资明细

本基金本报告期末未持有资产支持证券。

７．８期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名权证投资明细

本基金本报告期末未持有权证。

７．９报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明

７．９．１报告期末本基金投资的股指期货持仓和损益明细

本基金本报告期末未持有股指期货。

７．９．２本基金投资股指期货的投资政策

股指期货暂不属于本基金的投资范围，故此项不适用。

７．１０投资组合报告附注

７．１０．１本基金投资的前十名证券的发行主体本报告期内被监管部门立案调查，或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。

本基金投资的上市公司宜宾五粮液股份有限公司（五粮液，代码：０００８５８）于２０１３年２月２３日发布公告称：“ ２０１３年２月２２日，本公司之控股子公司“宜宾五粮液酒类销售有限责任公司”（以下简称“酒类销售公司”）收到四川省发展和改革委员会《行政处罚决定书》川发改价检处［２０１３］１号，现将有关情况公告如下： 根据《中华人民共和国反垄断法》，本机关依法对你公司限定交易相对人向第三人转售白酒最低价格的行为进行了调查。……２０１２年１２月，你公司依据《五粮液营销督查处理通报（督字００１号）》，对１４家经销商“低价、跨区、跨渠道违规销售五粮液”的行为给予扣除违约金、扣除市场支持费用等处罚。本机关认为，你公司通过合同约定、价格管控、考核奖惩等方式，对经销商向第三人销售五粮液白酒的最低价格进行限定，对市场竞争秩序产生了不利影响，对消费者的合法权益造成了损害。 本机关认定，你公司的上述行为违反了《中华人民共和国反垄断法》第十四条的规定，……。鉴于你公司能够积极配合调查，主动提供相关证据材料，并已正式发布公告停止并纠正，进行深入整改等情节，……。据此，本机关决定对你公司处以２０１２年度销售额百分之一的罚款二亿零二百万元。 ”

本基金有关该股票的投资决策程序，符合法律法规和公司规章制度的规定。本基金投研团队认为，五粮液作为白酒行业的龙头企业之一，长期以来业绩成长性良好、生产稳健、产品畅销。此次罚款事件，主要针对该公司的市场垄断行为，罚款金额占其２０１２年年度销售收入的比例很小，对该公司的经营不存在重大影响，对当年业绩影响甚小。此外，该公司能够积极配合调查，主动提供相关证据材料，并已正式发布公告停止并纠正，进行深入整改，表明公司已经深刻认识并积极纠正，将以此事件为戒，未来将加强合规经营意识，运作更加规范，从而提升其投资价值。

其余九名证券的发行主体本报告期内没有被监管部门立案调查，或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。

７．１０．２ 本基金投资的前十名股票中，没有投资于超出基金合同规定备选库之外的股票。

７．１０．３期末其他各项资产构成

单位：人民币元

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７．１０．４ 期末持有的处于转股期的可转换债券明细

本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。

７．１０．５ 期末前十名股票中存在流通受限情况的说明

本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限情况。

７．１０．６投资组合报告附注的其他文字描述部分

本报告中因四舍五入原因，投资组合报告中市值占总资产或净资产比例的分项之和与合计可能存在尾差。

８基金份额持有人信息

８．１期末基金份额持有人户数及持有人结构

份额单位：份

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８．２期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况

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注：１、基金管理人的高级管理人员、基金投资和研究部门负责人持有该只基金份额总量的数量区间为０。

２、该只基金的基金经理持有该只基金份额总量的数量区间为１０万份至５０万份（含）。

９ 开放式基金份额变动

单位：份

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１０ 重大事件揭示

１０．１ 基金份额持有人大会决议

报告期内无基金份额持有人大会决议。

１０．２ 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动

报告期内，基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门未发生重大人事变动。

１０．３ 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼

报告期内无涉及本基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼事项。

１０．４ 基金投资策略的改变

报告期内本基金投资策略未发生改变。

１０．５报告期内改聘会计师事务所情况

本基金自合同生效日起聘请普华永道会计师事务所有限公司为本基金提供审计服务。报告期内本基金未改聘会计师事务所。

１０．６ 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况

报告期内本基金管理人、基金托管人及其高级管理人员未受监管部门的稽查或处罚。

１０．７基金租用证券公司交易单元的有关情况

１０．７．１基金租用证券公司交易单元进行股票投资及佣金支付情况

金额单位：人民币元

■

注：１．根据中国证监会的有关规定，我司在综合考量证券经营机构的财务状况、经营状况、研究能力的基础上，选择基金专用交易席位，并由公司董事会授权管理层批准。

２．本报告期内，无新增交易单元，减少天风证券深圳交易单元。

１０．７．２基金租用证券公司交易单元进行其他证券投资的情况

金额单位：人民币元

■

中欧基金管理有限公司

二〇一三年八月二十八日

基金简称	中欧价值发现股票
基金主代码	１６６００５
交易代码	１６６００５
基金运作方式	契约型开放式
基金合同生效日	２００９年７月２４日
基金管理人	中欧基金管理有限公司
基金托管人	中国建设银行股份有限公司
报告期末基金份额总额	１，８８２，２６６，９７９．４４份
基金合同存续期	不定期

投资目标	本基金通过适当的资产配置策略和积极的股票选择策略，以合理价格买入并持有具备估值优势、较强盈利能力和较好业绩持续成长性的价值型优秀企业，在注重风险控制的原则下，力争实现超越业绩比较基准的长期稳定资本增值。
投资策略	本基金投资策略的核心在于通过积极的股票选择，关注具备估值优势，并具备较强盈利能力和业绩可持续成长的价值型优秀企业，采取以合理价格买入并持有的投资方式，实现基金资产的长期稳定资本增值。作为一种典型的价值股投资策略，本基金投资策略的特点在于吸收和借鉴国内外较为成熟的价值股投资经验，根据中国股票市场的特点引入相对价值的概念，并以此为依据通过各种主客观标准进行股票选择和投资组合构建，从而在降低风险的同时，提高本基金投资组合的长期超额回报。
业绩比较基准	８０％×沪深３００指数＋２０％×上证国债指数
风险收益特征	本基金的投资目标、投资范围和投资策略决定了本基金属于较高风险，较高收益，追求长期稳定资本增值的股票型证券投资基金。

项目		基金管理人	基金托管人
名称		中欧基金管理有限公司	中国建设银行股份有限公司
信息披露负责人	姓名	黎忆海	田青
	联系电话	０２１－６８６０９６００	０１０－６７５９５０９６
	电子邮箱	ｌｉｙｉｈａｉ＠ｌｃｆｕｎｄｓ．ｃｏｍ	ｔｉａｎｑｉｎｇ１．ｚｈ＠ｃｃｂ．ｃｏｍ
客户服务电话		０２１－６８６０９７００、４００－７００－９７００	０１０－６７５９５０９６
传真		０２１－３３８３０３５１	０１０－６６２７５８５３

登载基金半年度报告正文的管理人互联网网址	ｗｗｗ．ｌｃｆｕｎｄｓ．ｃｏｍ
基金半年度报告备置地点	基金管理人、基金托管人的办公场所

３．１．１ 期间数据和指标	报告期（２０１３年１月１日至２０１３年６月３０日）
本期已实现收益	８６，８４９，４２２．３０
本期利润	－１，７０３，５００．１９
加权平均基金份额本期利润	－０．０００８
本期基金份额净值增长率	－１．４１％
３．１．２ 期末数据和指标	报告期末（２０１３年６月３０日）
期末可供分配基金份额利润	－０．０１８４
期末基金资产净值	１，８４７，５５６，８７８．３０
期末基金份额净值	０．９８２

阶段	份额净值增长率①	份额净值增长率标准差②	业绩比较基准收益率③	业绩比较基准收益率标准差④	①－③	②－④
过去一个月	－１１．１３％	１．７６％	－１２．５５％	１．４９％	１．４２％	０．２７％
过去三个月	－２．７７％	１．３３％	－９．３２％	１．１６％	６．５５％	０．１７％
过去六个月	－１．４１％	１．２６％	－９．８６％	１．２０％	８．４５％	０．０６％
过去一年	１．３４％	１．１８％	－７．６５％	１．０９％	８．９９％	０．０９％
过去三年	２２．２９％	１．２４％	－８．７９％	１．１０％	３１．０８％	０．１４％
自基金合同生效起至今	－１．８０％	１．３５％	－３０．２９％	１．２２％	２８．４９％	０．１３％

姓名	职务	任本基金的基金经理（助理）期限		证券从业年限	说明
		任职日期	离任日期
苟开红	本基金基金经理，中欧新动力股票型证券投资基金（ＬＯＦ）基金经理，中欧价值智选回报混合型证券投资基金基金经理，权益投资部总监	２００９－１０－０９	－	７年	博士，特许金融分析师（ＣＦＡ），中国注册会计师协会非执业会员，持有中国非执业律师资格。历任深圳华为技术有限公司市场财经部高级业务经理，上海荣正投资咨询有限公司总经理助理，上海亚商企业咨询有限公司投资银行部业务经理，华泰资产管理公司高级投资经理、研究部副总经理。２００９年７月加入中欧基金管理有限公司，任中欧价值发现股票型证券投资基金基金经理、中欧新动力股票型证券投资基金（ＬＯＦ）基金经理、中欧价值智选回报混合型证券投资基金基金经理，权益投资部总监。
徐明强	本基金基金经理助理	２０１０－０９－０１	－	８年	管理学硕士。历任奥普诺管理咨询公司分析师，德邦证券有限责任公司研究员。２００９年８月加入中欧基金管理有限公司，任研究员、中欧价值发现股票型证券投资基金基金经理助理。

资 产	本期末 ２０１３年６月３０日	上年度末 ２０１２年１２月３１日
资 产：
银行存款	７，２０３，７１４．７８	８１，２１６，１３２．７８
结算备付金	１０，２２４，８３６．３２	２，２３５，７４０．５６
存出保证金	５５８，６５７．１２	２５０，０００．００
交易性金融资产	１，７８２，８６８，７３２．７４	１，３７３，０５５，６０２．４９
其中：股票投资	１，６８５，０１４，０４８．７４	１，２９３，１６７，６０２．４９
基金投资	－	－
债券投资	９７，８５４，６８４．００	７９，８８８，０００．００
资产支持证券投资	－	－
衍生金融资产	－	－
买入返售金融资产	５０，０００，０００．００	５１０，０００，１９５．００
应收证券清算款	－	３１，６３７，８８０．７２
应收利息	１，５６７，９１６．１２	２，０８３，４３２．９９
应收股利	１，４９７，６７５．００	－
应收申购款	１０９，９０１．７８	１０，４０３，０８４．４０
递延所得税资产	－	－
其他资产	－	－
资产总计	１，８５４，０３１，４３３．８６	２，０１０，８８２，０６８．９４
负债和所有者权益	本期末 ２０１３年６月３０日	上年度末 ２０１２年１２月３１日
负 债：
短期借款	－	－
交易性金融负债	－	－
衍生金融负债	－	－
卖出回购金融资产款	－	－
应付证券清算款	１，３７１，１４６．８８	－
应付赎回款	２４７，９８９．７２	１５，７５５，４６０．２６
应付管理人报酬	２，５２６，５４１．２５	２，１１８，６８５．８９
应付托管费	４２１，０９０．２０	３５３，１１４．３２
应付销售服务费	－	－
应付交易费用	９５４，７１５．５４	１，０２３，０８５．６１
应交税费	－	－
应付利息	－	－
应付利润	－	－
递延所得税负债	－	－
其他负债	９５３，０７１．９７	１，４２１，７６２．８８
负债合计	６，４７４，５５５．５６	２０，６７２，１０８．９６
所有者权益：
实收基金	１，８８２，２６６，９７９．４４	１，９９８，６９５，３１１．３９
未分配利润	－３４，７１０，１０１．１４	－８，４８５，３５１．４１
所有者权益合计	１，８４７，５５６，８７８．３０	１，９９０，２０９，９５９．９８
负债和所有者权益总计	１，８５４，０３１，４３３．８６	２，０１０，８８２，０６８．９４

项 目	本期 ２０１３年１月１日至２０１３年６月３０日	上年度可比期间 ２０１２年１月１日至２０１２年６月３０日
一、收入	２１，７１９，５９７．７０	８８，５３１，６４５．７７
１．利息收入	４，９５１，８１１．６５	１，９７１，１１６．８４
其中：存款利息收入	１，１０１，４１７．４７	４６６，２８９．９７
债券利息收入	１，３２０，８４３．９９	６３５，０８２．５７
资产支持证券利息收入	－	－
买入返售金融资产收入	２，５２９，５５０．１９	８６９，７４４．３０
其他利息收入	－	－
２．投资收益（损失以“－”填列）	１０４，４７７，２８２．６８	－３０，２７１，７４４．４０
其中：股票投资收益	８７，４５４，６８３．８９	－３６，８４７，３０７．５０
基金投资收益	－	－
债券投资收益	－２２６，８９０．００	１４８，６８８．００
资产支持证券投资收益	－	－
衍生工具收益	－	－
股利收益	１７，２４９，４８８．７９	６，４２６，８７５．１０
３．公允价值变动收益（损失以“－”号填列）	－８８，５５２，９２２．４９	１１６，７８２，９２８．３６
４．汇兑收益（损失以“－”号填列）	－	－
５．其他收入（损失以“－”号填列）	８４３，４２５．８６	４９，３４４．９７
减：二、费用	２３，４２３，０９７．８９	７，７９２，０９３．１９
１．管理人报酬	１６，３６０，７４３．０３	５，５４４，２７７．９４
２．托管费	２，７２６，７９０．４９	９２４，０４６．３４
３．销售服务费	－	－
４．交易费用	４，１１９，４３０．７２	１，１２２，２１９．２３
５．利息支出	－	－
其中：卖出回购金融资产支出	－	－
６．其他费用	２１６，１３３．６５	２０１，５４９．６８
三、利润总额（亏损总额以“－”号填列）	－１，７０３，５００．１９	８０，７３９，５５２．５８
减：所得税费用	－	－
四、净利润（净亏损以“－”号填列）	－１，７０３，５００．１９	８０，７３９，５５２．５８

项目	本期 ２０１３年１月１日至２０１３年６月３０日
	实收基金	未分配利润	所有者权益合计
一、期初所有者权益（基金净值）	１，９９８，６９５，３１１．３９	－８，４８５，３５１．４１	１，９９０，２０９，９５９．９８
二、本期经营活动产生的基金净值变动数（本期利润）	－	－１，７０３，５００．１９	－１，７０３，５００．１９
三、本期基金份额交易产生的基金净值变动数（净值减少以“－”号填列）	－１１６，４２８，３３１．９５	－２４，５２１，２４９．５４	－１４０，９４９，５８１．４９
其中：１．基金申购款	７１３，８７０，１６３．３２	１９，６９９，１１７．３０	７３３，５６９，２８０．６２
２．基金赎回款	－８３０，２９８，４９５．２７	－４４，２２０，３６６．８４	－８７４，５１８，８６２．１１
四、本期向基金份额持有人分配利润产生的基金净值变动（净值减少以“－”号填列）	－	－	－
五、期末所有者权益（基金净值）	１，８８２，２６６，９７９．４４	－３４，７１０，１０１．１４	１，８４７，５５６，８７８．３０
项目	上年度可比期间 ２０１２年１月１日至２０１２年６月３０日
	实收基金	未分配利润	所有者权益合计
一、期初所有者权益（基金净值）	６１１，８０７，０７７．２１	－８６，０７９，５１０．５４	５２５，７２７，５６６．６７
二、本期经营活动产生的基金净值变动数（本期利润）	－	８０，７３９，５５２．５８	８０，７３９，５５２．５８
三、本期基金份额交易产生的基金净值变动数（净值减少以“－”号填列）	６１０，１６３，４９０．０７	－３２，０８６，８５３．３５	５７８，０７６，６３６．７２
其中：１．基金申购款	６７３，９４２，２２５．３７	－３９，３００，２８９．２８	６３４，６４１，９３６．０９
２．基金赎回款	－６３，７７８，７３５．３０	７，２１３，４３５．９３	－５６，５６５，２９９．３７
四、本期向基金份额持有人分配利润产生的基金净值变动（净值减少以“－”号填列）	－	－	－
五、期末所有者权益（基金净值）	１，２２１，９７０，５６７．２８	－３７，４２６，８１１．３１	１，１８４，５４３，７５５．９７

关联方名称	与本基金的关系
中欧基金管理有限公司	基金管理人、基金销售机构
中国建设银行股份有限公司（“中国建设银行”）	基金托管人、基金代销机构
国都证券有限责任公司（“国都证券”）	基金管理人的股东、基金代销机构

关联方名称	本期 ２０１３年１月１日至２０１３年６月３０日		上年度可比期间 ２０１２年１月１日至２０１２年６月３０日
	成交金额	占当期股票成交总额的比例	成交金额	占当期股票成交总额的比例
国都证券	１，０１２，６３３，７８１．２７	３５．６１％	３１２，４２９，５８６．６３	３６．１９％

关联方名称	本期 ２０１３年１月１日至２０１３年６月３０日
	当期 佣金	占当期佣金总量的比例	期末应付 佣金余额	占期末应付佣金总额的比例
国都证券	９０７，８８２．８０	３５．４７％	４０３，９１６．４９	４２．３３％
关联方名称	上年度可比期间 ２０１２年１月１日至２０１２年６月３０日
	当期 佣金	占当期佣金总量的比例	期末应付 佣金余额	占期末应付佣金总额的比例
国都证券	２５８，３０７．５９	３５．６２％	１８４，３６８．６７	３３．４７％

项目	本期 ２０１３年１月１日至２０１３年６月３０日	上年度可比期间 ２０１２年１月１日至２０１２年６月３０日
当期发生的基金应支付的管理费	１６，３６０，７４３．０３	５，５４４，２７７．９４
其中：支付销售机构的客户维护费	４０６，５０５．４４	１９７，３４９．５２

项目	本期 ２０１３年１月１日至２０１３年６月３０日	上年度可比期间 ２０１２年１月１日至２０１２年６月３０日
当期发生的基金应支付的托管费	２，７２６，７９０．４９	９２４，０４６．３４

本期 ２０１３年１月１日至２０１３年６月３０日
银行间市场交易的各关联方名称	债券交易金额		基金逆回购		基金正回购
	基金买入	基金卖出	交易金额	利息收入	交易金额	利息支出
－	－	－	－	－	－	－
上年度可比期间 ２０１２年１月１日至２０１２年６月３０日
银行间市场交易的各关联方名称	债券交易金额		基金逆回购		基金正回购
	基金买入	基金卖出	交易金额	利息收入	交易金额	利息支出
中国建设银行	２０，８４４，２４７．０５	－	－	－	－	－

项目	本期 ２０１３年１月１日至２０１３年６月３０日	上年度可比期间 ２０１２年１月１日至２０１２年６月３０日
期初持有的基金份额	２，００２，９４０．２１	１４，００２，９４０．２１
期间申购／买入总份额	１，４７５，４７７．１１	－
期间因拆分变动份额	－	－
减：期间赎回／卖出总份额	－	１２，０００，０００．００
期末持有的基金份额	３，４７８，４１７．３２	２，００２，９４０．２１
期末持有的基金份额占基金总份额比例	０．１８％	０．１６％

关联方名称	本期末 ２０１３年６月３０日		上年度末 ２０１２年１２月３１日
	持有的 基金份额	持有的基金份额占基金总份额的比例	持有的 基金份额	持有的基金份额占基金总份额的比例
国都证券	－	－	４，８７２，７９５．６７	０．２４％

关联方名称	本期 ２０１３年１月１日至２０１３年６月３０日		上年度可比期间 ２０１２年１月１日至２０１２年６月３０日
	期末余额	当期利息收入	期末余额	当期利息收入
中国建设银行	７，２０３，７１４．７８	１，００７，１９９．０６	２２，７８２，９２１．９１	４３４，３０９．６０

股票 代码	股票 名称	停牌日期	停牌 原因	估值 单价	复牌 日期	开盘 单价	数量（股）	期末 成本总额	期末 估值总额	备注
６０１８８６	江河创建	２０１３－０６－２０	重大事项	１３．２２	２０１３－０７－１６	１３．７８	１，２３８，０４９	１３，７２１，６０３．９０	１６，３６７，００７．７８	－
３０００２０	银江股份	２０１３－０６－０３	重大资产重组	２２．６７	－	－	７９９，６７２	１１，６５８，３５７．０４	１８，１２８，５６４．２４	－

序号	项目	金额	占基金总资产的比例（％）
１	权益投资	１，６８５，０１４，０４８．７４	９０．８８
	其中：股票	１，６８５，０１４，０４８．７４	９０．８８
２	固定收益投资	９７，８５４，６８４．００	５．２８
	其中：债券	９７，８５４，６８４．００	５．２８
	资产支持证券	－	－
３	金融衍生品投资	－	－
４	买入返售金融资产	５０，０００，０００．００	２．７０
	其中：买断式回购的买入返售金融资产	－	－
５	银行存款和结算备付金合计	１７，４２８，５５１．１０	０．９４
６	其他各项资产	３，７３４，１５０．０２	０．２０
７	合计	１，８５４，０３１，４３３．８６	１００．００

代码	行业类别	公允价值	占基金资产净值比例（％）
Ａ	农、林、牧、渔业	１６，８７２，６１８．７６	０．９１
Ｂ	采矿业	１４，０７４，１４６．５０	０．７６
Ｃ	制造业	８７４，９０９，４７３．０５	４７．３５
Ｄ	电力、热力、燃气及水生产和供应业	５，１８２，９２７．２３	０．２８
Ｅ	建筑业	１３３，５４７，１８６．３９	７．２３
Ｆ	批发和零售业	３３，２１６，６７２．８２	１．８０
Ｇ	交通运输、仓储和邮政业	２３，４５６，１８６．１６	１．２７
Ｈ	住宿和餐饮业	－	－
Ｉ	信息传输、软件和信息技术服务业	１５３，３４７，４９０．７９	８．３０
Ｊ	金融业	２７２，８４２，９６７．９３	１４．７７
Ｋ	房地产业	９４，９７３，７０８．３０	５．１４
Ｌ	租赁和商务服务业	２，２９３，２００．００	０．１２
Ｍ	科学研究和技术服务业	２２，３０８，５２１．１３	１．２１
Ｎ	水利、环境和公共设施管理业	３７，９８８，９４９．６８	２．０６
Ｏ	居民服务、修理和其他服务业	－	－
Ｐ	教育	－	－
Ｑ	卫生和社会工作	－	－
Ｒ	文化、体育和娱乐业	－	－
Ｓ	综合	－	－
	合计	１，６８５，０１４，０４８．７４	９１．２０

序号	股票代码	股票名称	数量（股）	公允价值	占基金资产净值比例（％）
１	６０００１６	民生银行	１０，０３０，０００	８５，９５７，１００．００	４．６５
２	６００５１８	康美药业	２，１６４，３９３	４１，６２１，２７７．３９	２．２５
３	３０００１７	网宿科技	１，０００，４０６	３８，９８５，８２１．８２	２．１１
４	００２２７１	东方雨虹	１，９２９，８５１	３５，７０２，２４３．５０	１．９３
５	６０１１６６	兴业银行	２，３４９，９９９	３４，７０９，４８５．２３	１．８８
６	００２０８１	金 螳 螂	１，１４７，２６１	３２，６６２，５２０．６７	１．７７
７	６００７３９	辽宁成大	２，３７４，９９６	３１，１５９，９４７．５２	１．６９
８	０００８５８	五 粮 液	１，５３４，９５４	３０，７６０，４７８．１６	１．６６
９	００２３０４	洋河股份	５３５，１９８	２９，０６１，２５１．４０	１．５７
１０	６０１３１８	中国平安	８２９，９３２	２８，８４８，４３６．３２	１．５６

序号	股票代码	股票名称	本期累计买入金额	占期初基金资产净值比例（％）
１	６０００１６	民生银行	５４，５７０，０００．００	２．７４
２	００００６９	华侨城Ａ	３１，２９６，１６８．３９	１．５７
３	００２３１０	东方园林	２７，３４７，１２８．９２	１．３７
４	６０１３１８	中国平安	２６，８８５，９３８．８１	１．３５
５	０００６６９	金鸿能源	２５，８５０，９８３．３８	１．３０
６	６００３１２	平高电气	２５，４４４，１６６．１２	１．２８
７	００２６２８	成都路桥	２３，１０６，６３２．３５	１．１６
８	６００１０４	上汽集团	２２，９６８，２６３．５８	１．１５
９	０００６２５	长安汽车	２２，９５８，９９６．６３	１．１５
１０	６００５８３	海油工程	２２，６９６，３０３．０５	１．１４
１１	６０００３９	四川路桥	２２，６２０，２１３．９５	１．１４
１２	００２１１６	中国海诚	２２，３２８，４２８．０１	１．１２
１３	００２４９６	辉丰股份	２２，２９９，６８５．７０	１．１２
１４	３０００７９	数码视讯	２０，８８３，３２２．４４	１．０５
１５	６０１６０１	中国太保	２０，８１８，６６１．５１	１．０５
１６	００２２８４	亚太股份	２０，３５７，８２５．０９	１．０２
１７	３０００５７	万顺股份	２０，０９０，８０３．７０	１．０１
１８	６０００４８	保利地产	１９，７５３，３５５．８９	０．９９
１９	６００４２６	华鲁恒升	１９，６５２，１５６．３９	０．９９
２０	３００２７１	华宇软件	１９，３１６，４０２．２４	０．９７

序号	股票代码	股票名称	本期累计卖出金额	占期初基金资产净值比例（％）
１	０００６６９	金鸿能源	２７，８３２，５８１．７１	１．４０
２	６０１２２２	林洋电子	２４，８０７，８７２．４２	１．２５
３	６００５８３	海油工程	２４，５６３，７２９．８４	１．２３
４	３０００７９	数码视讯	２３，４８５，１２２．８５	１．１８
５	００２４２９	兆驰股份	２２，９６０，０２５．００	１．１５
６	６０１７１７	郑煤机	２２，４６０，０９１．３４	１．１３
７	０００６５１	格力电器	２２，４２７，４１１．４０	１．１３
８	００２１１６	中国海诚	２１，５４４，１１９．９７	１．０８
９	００２５３５	林州重机	２１，４２０，４２９．１５	１．０８
１０	００２４５０	康得新	２１，０３８，３５２．２１	１．０６
１１	０００５６３	陕国投Ａ	２１，０１７，８８１．４６	１．０６
１２	６０００３９	四川路桥	１９，８５４，７３４．２４	１．００
１３	６００５８２	天地科技	１９，３２１，１５８．３５	０．９７
１４	６００７０２	沱牌舍得	１８，４５９，５５９．３０	０．９３
１５	０００５９８	兴蓉投资	１８，１７０，０６２．６７	０．９１
１６	００２３７５	亚厦股份	１７，２６９，９８７．２４	０．８７
１７	３００２１５	电科院	１７，１０５，６２６．２８	０．８６
１８	００２０５１	中工国际	１７，０９９，０５４．７０	０．８６
１９	３００１１３	顺网科技	１６，５０６，５０６．９２	０．８３
２０	００２３８５	大北农	１５，８９０，４５７．６０	０．８０

买入股票的成本（成交）总额	１，６１９，６９３，７９９．３２
卖出股票的收入（成交）总额	１，２２６，５０５，７６０．４７

序号	债券品种	公允价值	占基金资产净值比例（％）
１	国家债券	－	－
２	央行票据	－	－
３	金融债券	８９，５４７，０００．００	４．８５
	其中：政策性金融债	８９，５４７，０００．００	４．８５
４	企业债券	－	－
５	企业短期融资券	－	－
６	中期票据	－	－
７	可转债	８，３０７，６８４．００	０．４５
８	其他	－	－
９	合计	９７，８５４，６８４．００	５．３０

序号	债券代码	债券名称	数量（张）	公允价值	占基金资产净值比例（％）
１	１３０２０１	１３国开０１	５００，０００	４９，７２５，０００．００	２．６９
２	１２０２２８	１２国开２８	２００，０００	１９，９９０，０００．００	１．０８
３	１３０２１８	１３国开１８	１００，０００	９，９４３，０００．００	０．５４
４	０８０３１４	０８进出１４	１００，０００	９，８８９，０００．００	０．５４
５	１１００２３	民生转债	７９，９２０	８，３０７，６８４．００	０．４５

序号	名称	金额
１	存出保证金	５５８，６５７．１２
２	应收证券清算款	－
３	应收股利	１，４９７，６７５．００
４	应收利息	１，５６７，９１６．１２
５	应收申购款	１０９，９０１．７８
６	其他应收款	－
７	待摊费用	－
８	其他	－
９	合计	３，７３４，１５０．０２

持有人户数（户）	户均持有的基金份额	持有人结构
		机构投资者		个人投资者
		持有份额	占总份额比例	持有份额	占总份额 比例
９，１４１	２０５，９１４．７８	１，７１４，５２０，００９．４５	９１．０９％	１６７，７４６，９６９．９９	８．９１％

项目	持有份额总数（份）	占基金总份额比例
基金管理人所有从业人员持有本基金	４３５，５７９．６６	０．０２％

基金合同生效日（２００９年７月２４日）基金份额总额	７１４，７３１，７２６．５５
本报告期期初基金份额总额	１，９９８，６９５，３１１．３９
本报告期基金总申购份额	７１３，８７０，１６３．３２
减：本报告期基金总赎回份额	８３０，２９８，４９５．２７
本报告期基金拆分变动份额	－
本报告期期末基金份额总额	１，８８２，２６６，９７９．４４

券商名称	交易单元数量	股票交易		应支付该券商的佣金		备注
		成交金额	占当期股票成交总额的比例	佣金	占当期佣金总量的比例
国都证券	１	１，０１２，６３３，７８１．２７	３５．６１％	９０７，８８２．８０	３５．４７％	－
银河证券	１	６７９，２２６，９６７．５０	２３．８８％	６０６，９２４．３８	２３．７１％	－
国金证券	１	４３３，７１４，２０７．７７	１５．２５％	３９４，８５３．０５	１５．４２％	－
广发证券	１	２６０，９６０，９０９．３８	９．１８％	２３７，５７８．９７	９．２８％	－
国泰君安	１	２４４，７４２，２００．４５	８．６１％	２１８，９８６．８１	８．５５％	－
宏源证券	１	１１３，２６５，５２７．２５	３．９８％	１０３，１１６．６２	４．０３％	－
招商证券	１	９９，４３０，１９１．１７	３．５０％	９０，５２０．７７	３．５４％	－
中信证券	１	－	－	－	－	－
中信建投	１	－	－	－	－	－
中邮证券	１	－	－	－	－	－
安信证券	１	－	－	－	－	－

券商名称	债券交易		回购交易		权证交易
	成交金额	占当期债券成交总额的比例	成交金额	占当期回购成交总额的比例	成交金额	占当期权证成交总额的比例
国都证券	－	－	－	－	－	－
银河证券	－	－	－	－	－	－
国金证券	－	－	１，７１０，０００，０００．００	３８．４９％	－	－
广发证券	－	－	８２０，０００，０００．００	１８．４６％	－	－
国泰君安	－	－	－	－	－	－
宏源证券	－	－	８１３，０００，０００．００	１８．３０％	－	－
招商证券	－	－	１，１００，０００，０００．００	２４．７６％	－	－
中信证券	－	－	－	－	－	－
中信建投	－	－	－	－	－	－
中邮证券	－	－	－	－	－	－
安信证券	－	－	－	－	－	－

  2013年6月30日

  基金管理人：中欧基金管理有限公司 基金托管人：中国建设银行股份有限公司 报告送出日期： 二〇一三年八月二十八日