□徐千惠

　　世界上总有一些事情似乎难以改变。尽管自2004年6月起，美联储不断上调利率（15次利率上调），但美国的活期存款账户利率却没有什么上升。根据美国对存款账户收益率的一项调查显示，平均存款利率在过去6个月中仅仅增长了4个基点为0.59%，而活期存款账户并没沾到什么光，就是一个突出的案例。

　　一般来说，存贷款机构给出的储蓄利率平均要比银行活期存款账户的利率高出23个基点。同时，我们也知道联邦基金利率对（美国的）存款利率也有着间接而实质的影响。当美联储的利率调整使联邦基金利率从2004年6月的1%上升到目前的4.75%水平时，一些金融机构为了吸引存款，相应地提高了高收益存款账户和定期存款账户利率，然而活期存款账户的利率变化（低于0.6%水平）并不大。

　　为什么会出现这种现象呢？由于活期存款账户内的资金流动性高和使用十分方便，人们习惯于开一个这样的存款账户放置支付账单后余下的钱，却很少考虑这类账户的回报率非常低这个问题。这可能是消费者的一种惯性储蓄倾向，即也不习惯于将他们活期存款账户中余下的钱不定期地转移到高收益存款或者其他理财账户中去，当然这样做会花费消费者的一些闲暇时间。因而，尽管活期存款回报率非常低，但仍旧有许多人还是将钱存在那里。

　　笔者比较了全球十大金融城市内10家最大银行及一些信贷金融机构提供的存款利率情况，全美国至少有超过12家金融机构的高收益帐户所提供的利率（回报率）高于4.5%。 其中，大多数账户的开户资金从1美元到1000美元不等。如果进行一个简单的计算会发现，如果你在高收益存款账户内存入2000美元，那么你在年底就可获取90美元的利息收入，如果将同样的钱存入活期存款账户，你只能以0.59%的活期存款利率获取11.80美元的利息收入。

　　这样的比较发现，如果你稍微费点神，在金融机构开设一个高收益存款或者其他理财账户，就可避免活期存款账户的低利率降低你的收益率，而不是为了图方便在活期存款账户中继续存钱。当然，这一切都得由消费者自己拿主意了。

　　由美国的案例引伸到中国，其实情况也是大同小异的。例如，一些国内银行推出了年收益率3%以上或累计收益率10%以上的理财产品，这类理财账户的年收益率肯定要高于活期存款账户的年收益率。

　　如此比较发现，活期存款账户的收益率如此之低，我们有什么理由不勤快些选择高收益的存款或理财账户呢？