金陵饭店股份有限公司（下称“发行人”）首次公开发行11,000万股人民币普通股（A股）（下称“本次发行”）网下累计投标申购工作已于2007年3月22日结束。参与累计投标询价的配售对象缴付的申购资金已经江苏天衡会计师事务所有限公司验资，本次网下发行过程已经江苏南京宁联律师事务所见证，并对此出具了专项法律意见书。
本次发行人民币普通股（A股）11,000万股，其中，网下向配售对象配售数量为2,200万股，占本次发行总量的20%；网上以资金申购方式发行数量为8,800万股，占本次发行总量的80%。
根据2007年3月21日公布的《金陵饭店股份有限公司首次公开发行A 股网下发行公告》（下称“《网下发行公告》”），本公告一经刊出亦视同向网下申购获得配售的投资者送达获配通知。
一、发行价格及确定依据
发行人和本次发行的保荐人（主承销商）华泰证券有限责任公司（以下简称“华泰证券”）根据网下向配售对象累计投标询价的情况，并综合考虑发行人募集资金计划、基本面、所处行业、可比公司估值水平及市场环境等，确定本次发行的发行价格为人民币4.25元/股。此价格对应的市盈率为：
（1）21.25倍（每股收益按照2005 年经会计师事务所审计的扣除非经常性损益前后孰低的净利润除以本次发行前总股本计算）；
（2）33.20倍（每股收益按照2005 年经会计师事务所审计的扣除非经常性损益前后孰低的净利润除以本次发行后总股本计算）。
发行人2006年度的审计工作已经完成，根据江苏天衡会计师事务所有限公司出具的天衡审字(2007)第48号《审计报告》，发行人2006年度净利润为4404.93万元，扣除非经常性损益后的净利润为4249.56万元。按照2006年度经会计师审计的扣除非经常性损益前后孰低的净利润计算，本次发行价格对应的市盈率为：
（1）18.97倍（每股收益按照2006 年经会计师事务所审计的扣除非经常性损益前后孰低的净利润除以本次发行前总股本计算）
（2）29.93倍（每股收益按照2006 年经会计师事务所审计的扣除非经常性损益前后孰低的净利润除以本次发行后总股本计算）
二、累计投标询价情况
华泰证券根据《证券发行与承销管理办法》（中国证券监督管理委员会令第37号）的要求，对参与累计投标询价的配售对象的资格及汇款资金账户进行了逐一核查和确认。
根据最终收到的所有参与累计投标询价的配售对象提供的《金陵饭店股份有限公司首次公开发行A 股网下申购报价表》（以下简称“《申购表》”）以及配售对象申购款缴纳情况，华泰证券对本次累计投标询价情况统计如下：
在规定的截止时间内，华泰证券共收到229份《申购表》，申购总量为455,760万股，冻结资金总额为1,940,380万元人民币。
经核查，收到的229份《申购表》全部符合《网下发行公告》的要求，均为有效申购。本次网下配售发行价格以上（包括发行价格）的有效申购总量为455,760万股，申购价位只有1个，为本次发行的价格区间上限4.25元/股，有效申购资金总额为1,936,980万元人民币。
三、本次网下申购获配情况
本次网下配售2,200万股，发行价格以上的有效申购为455,760万股，发行价格以上的有效申购获得配售的配售比例为0.482710%，认购倍数为207.16倍。
四、持股锁定期限
配售对象的获配股票自本次发行中网上发行的股票在上海证券交易所上市交易之日起锁定3 个月，上市流通前由中国证券登记结算有限责任公司上海分公司冻结。
五、网下配售结果
所有获得配售的配售对象名称、获配股数及应退金额列示如下：
上表中的“获配数量”是以本次发行网下配售中的配售比例为基础，再根据《网下发行公告》规定的零股处理原则进行处理后的最终配售数量。本次网下配售余股63股由保荐人（主承销商）包销。
上表列示的应退资金的退款将于今日（2007年3月26日）进行。
六、冻结资金利息的处理
配售对象申购款（含获得配售部分）冻结期间产生的利息由华泰证券按照《关于缴纳证券投资者保护基金有关问题的通知》（证监发行字［2006］78 号）的规定处理。
金陵饭店股份有限公司 华泰证券有限责任公司
2007年3月26日 2007年3月26日