2006年年度报告摘要

　　基金管理人：诺安基金管理有限公司    基金托管人：中国工商银行股份有限公司

　　一、重要提示

　　基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。本年度报告已经全体独立董事签字同意，并由董事长签发。

　　本基金托管人中国工商银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2007年3月23日复核了本报告中的财务指标、净值表现、收益分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。

　　本基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。

　　本基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。

　　本年度报告摘要摘自年度报告正文，投资者欲了解详细内容，应阅读年度报告正文。

　　二、基金简介

　　（一）基金名称：诺安货币市场基金

　　基金简称：诺安货币基金

　　交易代码：320002

　　基金运作方式：契约型开放式

　　基金合同生效日：2004年12月6日

　　期末基金份额总额：2,346,237,112.68份

　　（二）投资目标：确保本金的安全性和资产的流动性，力争为投资者提供高于投资基准的稳定收益。

　　投资策略：根据宏观经济、央行货币政策操作及短期资金市场供求情况，判断短期利率的走势，进行自上而下的整体资产策略配置和资产组合配置；同时，根据定量和定性方法，在个别回购品种、债券品种和市场时机方面进行主动式选择。

　　业绩比较基准: 以当期银行个人活期储蓄利率（税后）作为衡量本基金操作水平的比较基准。

　　风险收益特征：本基金流动性高，风险低并且收益稳定。

　　（三）基金管理人：诺安基金管理有限公司

　　信息披露负责人：陈勇

　　联系电话：0755-83026688

　　传真：0755-83026677

　　电子信箱：info@lionfund.com.cn

　　（四）基金托管人：中国工商银行股份有限公司

　　信息披露负责人：蒋松云

　　联系电话：010-66106912

　　传真：010-66106904

　　电子信箱：custody@icbc.com.cn

　　（五）登载年度报告正文的管理人互联网网址：www.lionfund.com.cn

　　基金年度报告置备地点：深圳市深南大道4013号兴业银行大厦19-20层诺安基金管理有限公司。

　　三、主要财务指标、基金净值表现及收益分配情况

　　（一）主要财务指标

　　提示：本基金收益分配是按月结转份额。

　　（二）基金净值表现

　　1、报告期本基金收益率与同期业绩比较基准收益率比较表

　　2、自基金合同生效以来本基金累计净值收益率与业绩比较基准收益率的历史走势对比图

　　3、本基金净值增长率与业绩比较基准历年收益率对比图

　　提示：本基金基金合同于2004年12月6日生效，2004年本基金净值增长率按本基金实际存续期计算。

　　（三）收益分配情况

　　四、管理人报告

　　（一）基金管理人介绍

　　诺安基金管理有限公司经中国证监会证监基金字【2003】132号文批准，由中国对外经济贸易信托投资有限公司、中国新纪元有限公司、北京中关村科学城建设股份有限公司共同发起设立，公司注册资本为1.1亿元人民币。公司建立了完善的内部风险控制制度、投资管理制度、监察稽核制度、财务管理制度、人力资源管理制度、信息披露制度、信息技术管理制度、基金会计核算制度、基金销售管理制度、保密制度、危机处理制度、授权管理制度、资料档案管理制度等公司管理制度体系。目前公司管理五只开放式基金：诺安平衡证券投资基金、诺安货币市场基金、诺安股票证券投资基金、诺安中短期债券投资基金、诺安价值增长股票证券投资基金。

　　（二）基金经理介绍

　　张乐赛先生，基金经理，毕业于南京财经大学金融学院。2001年7月至2004年12月任职于南京市商业银行资金营运中心。2004年12月加入诺安基金管理有限公司。2006年1月起担任诺安货币市场基金基金经理助理，2006年8月起担任诺安货币市场基金基金经理。

　　（三）基金运作的遵规守信情况

　　报告期间，本基金管理人不存在损害基金份额持有人利益的行为，勤勉尽责地为基金份额持有人谋求利益，严格遵守了《中华人民共和国证券投资基金法》、《货币市场基金管理暂行规定》及其他有关法律法规，遵守了《诺安货币市场基金基金合同》的规定，遵守了本公司管理制度。本基金投资管理未发生违法违规行为。

　　（四）基金的投资策略和业绩表现说明

　　2006年诺安货币市场基金继续坚持“确保本金的安全性、资产的流动性，力争为投资者提供高于投资基准的稳定收益”的投资目标，始终将投资安全性与资产的流动性放在首位，在投资管理过程中严格控制投资与交易风险，注重资产的流动性管理，对基金资产进行了合理配置。

　　2006年股票市场行情火暴，加之打新股可以获得稳定的高回报，资金流向股票市场，货币市场基金整体赎回严重，流动性风险突显。在这种严峻的形势下，诺安货币市场基金资产依然保持了较强的流动性，保障了投资者随时申购、赎回的需求，突出体现了诺安货币市场基金较强的管理能力。诺安货币市场基金取得的投资收益率，大大超过业绩比较基准，为基金份额持有人取得了良好的投资回报。

　　诺安货币市场基金于本报告期内买入了面额6000万元的福禧短期融资券，该券已于2007年3月7日到期，本息获全额兑付。

　　由于福禧短期融资券发行人及其股东在该券发行时违规操作，隐瞒了若干重大信息，导致该券一度面临流动性风险和信用风险。对此，本管理人立足于最大限度保护基金份额持有人利益的原则，一方面对发行人的资产状况，债务偿还能力进行了深入的分析、研究；另一方面，立即向托管行及监管机构汇报了相关情况及公司的应急处理方案,在主承销行及监管部门的积极配合下，展开该券的兑付维权工作，制定了周详的诉讼、代偿应急方案。经过不懈的努力，保证了该券本息的及时、足额兑付。

　　同时，本基金管理人也进一步加强了对债券投资的风险管理，细化了投资内控流程，对《诺安基金管理有限公司固定收益产品内部评级及投资管理办法》进行了修订和完善。通过对固定收益产品更加深入的分析研究、严格内部评级、进行分散投资，使得对固定收益产品信用风险和流动性风险的防范更加有效。

　　在投资组合方面，诺安货币市场基金依旧以中央银行票据、短期金融债，以及高评级短期融资券为主要投资对象，并坚持对各投资品种进行分散投资。

　　（五）基金管理展望

　　2007年中国宏观经济将继续保持较快速度增长，中国金融市场也将加速发展、不断完善，流动性依然保持充裕。面对目前较为过剩的流动性，央行将会在保持利率相对稳定的情况下，施行各种紧缩措施，上调准备金率、灵活运用公开市场操作、提高存款和贷款利率等等。短期债券品种的利率水平随着一年期央行票据发行利率的稳定而稳定，中长期品种的利率与短期债券的利率差将逐渐拉大，短期债券还是具有较好的投资价值。

　　下一阶段，诺安货币市场基金将继续注重跟踪分析宏观经济变化与货币政策趋向，根据短期债券市场形势变化，积极研究投资品种与投资机会，在保证基金投资安全、保障基金资产流动性的前提下，为基金份额持有人争取较好的投资回报，实现本基金作为投资者“现金管理工具”的职能。

　　五、托管人报告

　　托管人报告

　　2006年度，本托管人在对诺安货币市场基金的托管过程中，严格遵守《中华人民共和国证券投资基金法》及其他有关法律法规、基金合同，不存在任何损害基金份额持有人利益的行为，完全尽职尽责地履行了应尽的义务。

　　2006年度，诺安货币市场基金的管理人———诺安基金管理有限公司在诺安货币市场基金的投资运作、每万份基金净收益和7日年化收益率、基金收益分配、基金费用开支等问题上，基本遵循《证券投资基金法》、《货币市场基金管理暂行规定》、《货币市场基金信息披露特别规定》等有关法律法规。

　　2006年度，诺安货币市场基金因证券市场波动或基金规模变动发生过不符合基金合同中所规定的投资比例限制的情况，出现过投资福禧短期融资券的情况，本托管人就此以函件形式进行了提示，诺安基金管理公司对投资组合进行了处理。

　　本托管人依法对诺安基金管理有限公司在2006年度所编制和披露的诺安货币市场基金年度报告中财务指标、净值表现、收益分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容进行了核查，以上内容真实、准确和完整。

　　中国工商银行股份有限公司资产托管部

　　2007年3月23日

　　六、审计报告

　　利安达信隆会计师事务所及其经办注册会计师门熹、周俊海于2007年2月14日出具了利安达审字[2007]第1018号“无保留意见的审计报告”。

　　七、财务会计报告（已经审计）

　　（一）基金会计报表

　　诺安货币市场基金

　　资产负债表

　　金额单位：人民币元

　　所附附注为本会计报表的组成部分

　　诺安货币市场基金

　　经营业绩表

　　金额单位：人民币元

　　所附附注为本会计报表的组成部分

　　诺安货币市场基金

　　基金收益分配表

　　金额单位：人民币元

　　所附附注为本会计报表的组成部分

　　诺安货币市场基金

　　基金净值变动表

　　金额单位：人民币元

　　所附附注为本会计报表的组成部分

　　（二）基金会计报表附注　　

　　1.本年度会计报表所采用的会计政策、会计估计与上年度会计报表一致。

　　2.本报告期无重大会计差错的内容和更正金额。

　　3.关联方关系及其交易

　　（1）关联方关系

　　下述关联交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。

　　（2）关联方报酬

　　1）.基金管理人报酬

　　基金管理费

　　A.基金管理费按前一日的基金资产净值的0.33%的年费率计提，计算方法如下：

　　H=E×0.33%/当年天数

　　H为每日应支付的基金管理费

　　E为前一日的基金资产净值

　　B.基金管理费每日计算，逐日累计至每月月底，按月支付；由基金托管人于次月前两个工作日内从基金资产中一次性支付给基金管理人。本基金于本期应支付基金管理人管理费共人民币8,671,544.67元，其中已支付基金管理人人民币9,235,939.77元，尚余人民币558,397.39元未支付。（2005年应支付基金管理人管理费共人民币10,736,702.81元，其中已支付基金管理人人民币9,965,543.13元，尚余人民币1,122,792.49元未支付。）

　　2）.基金托管人报酬

　　基金托管费

　　A.基金托管费按前一日的基金资产净值的0.10%的年费率计提。计算方法如下：

　　H=E×0.10%/当年天数

　　H为每日应支付的基金托管费

　　E为前一日的基金资产净值

　　B.基金托管费每日计算，逐日累计至每月月底，按月支付；由基金托管人于次月前两个工作日内从基金资产中一次性支取。本基金于本期应支付基金托管人托管费共人民币2,627,740.96元，其中已支付基金托管人人民币2,798,769.76元，尚余人民币169,211.35元未支付。（2005年应支付基金托管人托管费共人民币3,253,546.21元，其中已支付基金托管人人民币3,019,861.49元，尚余人民币340,240.15元未支付。）

　　3）. 基金代销机构

　　基金销售服务费

　　A. 基金销售服务费按前一日的基金资产净值的0.25%的年费率计提。计算方法如下：

　　H=E×0.25%/当年天数

　　H为每日应支付的基金销售服务费

　　E为前一日的基金资产净值

　　B. 基金销售服务费每日计算，逐日累计至每月月底，按月支付；由基金托管人于次月前两个工作日内从基金资产中一次性支付给销售机构。本基金于本期应支付基金销售机构销售服务费共人民币6,569,352.12元，其中已支付基金销售机构人民币6,996,924.16元，尚余人民币423,028.34元未支付。（2005年应支付基金销售机构销售服务费共人民币8,133,865.92元，其中已支付基金销售机构人民币7,549,654.02元，尚余人民币850,600.38元未支付。）

　　C. 需支付给关联方的销售服务费

　　（3）与关联方进行银行间同业市场的债券（含回购）交易

　　A．本基金于本年与基金托管人进行了银行间债券买卖交易，成交金额为9,589,291,602.20元。其中：债券买入交易成交金额为4,643,858,674.60元，债券卖出交易成交金额为4,945,432,927.60元；（2005年与基金托管人进行了银行间债券买卖交易，成交金额为200,751,488.22元。其中：债券买入交易成交金额为100,381,052.02元，债券卖出交易成交金额为100,370,436.20元。）

　　B．本基金本年与基金托管人进行了银行间卖出回购债券交易，交易金额为689,500,000.00元，回购利息支出286,875.90元。（2005年与基金托管人进行了银行间卖出回购债券交易，交易金额为100,000,000.00元，回购利息支出8,876.71元。）

　　（4）关联方投资本基金的情况

　　（5）存放于基金托管人的银行存款以及产生的利息收入

　　4.流通转让受到限制的基金资产

　　无。

　　八、投资组合报告

　　（一）报告期末基金资产组合情况　　

　　（二）报告期债券回购融资情况

　　说明：（报告期内本基金债券正回购的资金余额超过基金资产净值的20％）

　　（三）报告期基金投资组合平均剩余期限

　　1、投资组合平均剩余期限基本情况

　　2、 期末投资组合平均剩余期限分布比例

　　（四）报告期末债券投资组合

　　1、报告期末按债券品种分类的债券投资组合

　　2、报告期末基金投资前十名债券明细

　　（五）报告期“影子定价”与“摊余成本法”确定的基金资产净值的偏离

　　（六）投资组合报告附注

　　1、本基金采用摊余成本法计价，即计价对象以买入成本列示，按票面利率或商定利率并考虑其买入时的溢价与折价，在其剩余期限内平均摊销，每日计提收益。

　　2、本报告期内存在“持有剩余期限小于397天但剩余存续期超过397天的浮动利率债券”的摊余成本超过当日基金资产净值的20％的情况，但均在规定时间内调整合规。

　　3、本报告期内没有需说明的证券投资决策程序。

　　4、期末其他资产构成

　　九、基金份额持有人户数、持有人结构　

　　十、开放式基金份额变动　

　　（一）基金合同生效日基金份额总额：1,573,598,040.62

　　（二）本报告期内基金份额的变动情况

　　十一、重大事件揭示

　　（一）本年度未召开本基金的基金份额持有人大会，没有基金份额持有人大会决议。

　　（二）本基金管理人于2006年2月22日发布了关于调整基金经理的公告，决定聘任钟志伟先生担任诺安货币市场基金基金经理，赵永健先生不再担任诺安货币市场基金基金经理的职务；于2006年4月29日发布了关于公司高级管理人员变动的公告，王铁林先生辞去公司副总经理的职务；于2006年8月19日发布了关于调整诺安货币市场基金基金经理的公告，决定聘任张乐赛先生担任诺安货币市场基金基金经理，钟志伟先生不再担任诺安货币市场基金基金经理的职务；于2006年9月29日发布了关于公司聘任高级管理人员的公告，聘任奥成文先生担任公司总经理，易军先生、杨文先生担任公司副总经理，陈勇先生担任公司督察长。姜永凯先生不再担任公司总经理职务，奥成文先生不再担任公司督察长职务。基金托管人的专门基金托管部门在本报告期内没有发生重大人事变动。

　　（三）本年度无涉及本基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼事项。

　　（四）本报告期内基金的投资组合策略没有重大改变。

　　（五）本基金在报告期内累计收益分配金额人民币51,602,839.80元，共进行了12次基金收益集中支付并结转为基金份额。

　　（六）本报告期内本基金聘请的会计师事务所没有发生变更。本年度应付未付给所聘任会计师事务所的审计费为10万元，其已提供审计服务的连续年限：自本基金合同生效日起至今为2年。

　　（七）本基金的基金管理人、托管人及其高级管理人员没有受到监管部门稽查或处罚的任何情形。