2006年度报告摘要

　　§1 重要提示

　　1.1 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。

　　本年度报告摘要摘自年度报告全文，报告全文同时刊载于http://www.sse.com.cn。投资者欲了解详细内容，应当仔细阅读年度报告全文。

　　1.2公司董事任捷女士、缪建新先生因公在外未出席本次会议，均书面委托董事长王熙晏先生代为出席并行使表决权 。

　　1.3 立信会计师事务所有限公司(原名：上海立信长江会计师事务所有限责任公司)为本公司出具了标准无保留意见的审计报告。

　　1.4 公司负责人王熙晏先生，主管会计工作负责人孙志云先生，会计机构负责人（会计主管人员）汪继元先生声明：保证本年度报告中财务报告的真实、完整。

　　§2 公司基本情况简介

　　2.1 基本情况简介

　　2.2 联系人和联系方式

　　§3 会计数据和财务指标摘要

　　3.1 主要会计数据

　　单位:元 币种:人民币

　　3.2 主要财务指标

　　单位:元

　　扣除非经常性损益项目

　　√适用 □不适用

　　单位:元 币种:人民币

　　3.3 国内外会计准则差异

　　□适用 √不适用

　　§4 股本变动及股东情况

　　4.1 股份变动情况表

　　单位:股

　　4.2 股东数量和持股情况

　　单位:股

　　4.3 控股股东及实际控制人情况介绍

　　4.3.1 控股股东及实际控制人变更情况

　　□适用√不适用

　　4.3.2 控股股东及实际控制人具体情况介绍

　　(1)法人控股股东情况

　　控股股东名称：凤凰光学控股有限公司

　　法人代表：刘林春

　　注册资本：197,177,000元

　　成立日期：2000年12月28日

　　主要经营业务或管理活动：光电子信息产品的研制、开发、销售及服务，照相器材、光学仪器仪表、影视设备的研制、开发、销售及修理，对光学行业及高新技术产品的投资（以上项目国家有专项规定的除外）

　　(2)法人实际控制人情况

　　实际控制人名称：江西省国有资产监督管理委员会

　　4.3.3 公司与实际控制人之间的产权及控制关系的方框图

　　§5 董事、监事和高级管理人员

　　5.1 董事、监事和高级管理人员持股变动及报酬情况

　　单位:股 币种:人民币

　　§6 董事会报告

　　6.1 管理层讨论与分析

　　1、报告期内经营情况的回顾．

　　（１）公司总体经营情况及分析

　　2006年,公司经营班子紧紧围绕董事会制定的“强化技术创新,提升产品价值,促进公司事业健康、稳步发展”的主题思想，进一步优化产业结构，提高产品质量，增加高附加值产品的投入，努力提升光学组件的收入比重，着力培育新的经济增长点，大力推进国际市场业务。报告期内，公司各项业务进展顺利，全年公司实现主营业务收入82,806.13万元，比上年同期增长54.86%；主营业务利润19,212.41万元，同比增长33.68%；净利润3,406.97万元，同比增长19.24%。公司以上各项经营数据增长的主要原因是：光学业务继续保持快速增长。

　　2006年,公司的大光学产业保持了良好的发展态势．上海光学基地迅速成长；中山光学基地经营业绩连创新高；上饶工厂充分利用低成本优势，抓住与日本富士能公司紧密合作的契机，公司业务同样实现了较快增长。在报告期内，公司单月光学镜片产量最高达到1600万片，尤为可喜的是，光学镜头的发展取得突破性进展，全年公司生产光学镜头1080万只，公司的光学加工规模和竞争实力在国际同行中位居前列．此外，作为公司新的利润增长点的金属精密加工事业也取得了良好的开端，2006年完成销售收入6294万元，利润401万元。

　　本公司属光学行业，主要生产经营高科技光学镜片、光学镜头、照相器材、望远镜、钢片快门、电子产品及通信设备、光学原材料、仪器零配件等产品。近年来，公司已经成功地由以生产传统照相器材产品为主的单一经济结构转向重点发展以数码相机、照相手机、投影机、数字光学仪器等为主的新经济产品加工事业．在产品业务转型的过程中，由于银盐照相器材市场持续下滑，一些对外投资项目和存量资产需要有效剥离与整合，此举虽然在一定程度上对公司的净利润指标造成了短期的负面影响，但有利于公司盘活存量资产，优化经济结构，集中资源发展大光学产业，增强发展后劲。

　　（２）公司主营业务及其经营状况：

　　A、主营业务分行业、分产品情况表

　　单位:元 币种:人民币

　　B、主营业务分地区情况表

　　单位:元 币种:人民币

　　C、生产经营的主要产品及市场占有率情况的说明公司主要产品是：光学镜片、光学镜头、凤凰牌照相机、钢片快门，望远镜。目前公司已经形成月产1200万片的光学加工能力，在国内同行中首屈一指，并跻身于世界同行业前列。2006年，公司单月光学镜片的最高产量达到1600万片，同时，公司在光学组件方面也取得长足进步，2006年共生产各类光学镜头1080万只。此外，“凤凰”牌照相机是中国照相器材行业硕果仅存的知名民族品牌之一。

　　D、主要供应商、客户情况

　　单位:元 币种:人民币

　　（3）报告期公司资产构成和主要财务数据同比发生重大变动的说明

　　A、报告期末公司资产构成同比发生重大变动的说明

　　单位:元 币种:人民币

　　注：a、报告期在建工程同比减少40.80%，主要原因是：公司的精密事业部技改项目进口设备到位转固定资产。

　　b、报告期长期借款同比减少73.81%，主要原因是：长期借款到期，公司归还银行贷款。

　　B、报告期主要财务数据同比发生重大变动的说明

　　单位:元 币种:人民币

　　注： a、报告期主营业务收入同比增长54.86%，主要原因是：光学加工产品的收入增长。

　　b、报告期主营业务成本同比增长62.88%，主要原因是：A、主营业务收入增长；B、部分原材料价格上涨。

　　c、主营业务利润同比增长33.68%，主要原因是：主营业务收入增长。

　　d、管理费用同比增长36.20%，主要原因是：A、报告期公司计提资产减值准备；B、公司经营规模扩大。

　　e、净利润同比增长19.24%，主要原因是：光学加工产品的收入增长。

　　（４）报告期公司现金流量的构成情况说明

　　单位:元 币种:人民币

　　注： a、报告期公司经营活动现金流入总额增加38285.65万元，主要原因是：主营业务利润增加。

　　b、报告期公司经营活动现金流出总额增加32920.85万元，主要原因是：公司经营规模扩大，导致主营业务成本增加。

　　c、报告期公司投资活动现金流入总额增加1904.87万元，主要原因是：报告期公司清理处置了南昌凤凰数码科技有限公司和深圳凤凰良机电子有限公司。

　　d、报告期公司筹资活动现金流出总额增加6179.93万元，主要原因是：公司归还已到期的银行长期贷款。

　　（５）报告期内公司绝大部分生产设备处于满负荷的运转状态，开工率较高；公司采取以销定产的方式进行排产；主营光学产品销售畅通，不存在积压情况。

　　（６）公司主要控股公司及参股公司的经营情况及业绩分析

　　单位:万元 币种:人民币

　　注明：（1）江西凤凰富士能光学有限公司2006年度实现销售收入14,233.37万元，主营业务利润3,685.42万元;（2）凤凰光学（广东）有限公司2006年度实现销售收入37,759.97万元，主营业务利润9,108.75万元。（3）凤凰光学（上海）有限公司2006年度实现销售收入24,783.51万元，主营业务利润4,388.04万元。（4）上海凤凰光学销售有限公司2006年度实现销售收入3,344.01万元，主营业务利润282.23万元。

　　（二）对公司未来发展的展望

　　1、行业总体发展趋势

　　随着光学产品的推陈出新以及光学技术的突飞猛进，光学元件市场的应用范围持续扩大，从早期的常规相机、望远镜、显微镜、扫瞄器、传真机等，到现在的数码相机、摄像机、正投影机与背投影电视、光学驱动器、可视电话、DVD、照相手机、车载可视系统、CCTV及生物医学工程图像设备等均大量采用光学组件产品。面对光电子信息技术的迅猛发展，发达国家相继把信息光电子产业作为重中之重来发展。有专家预测，以光电子信息技术为主导的信息产业产值将在2010年达到50000亿美元，成为21世纪最具魅力的朝阳产业之一。

　　光学＂被誉为光电子产品的"眼睛＂，牵引着未来光电子产业的发展方向。作为中国大陆本行业的领头羊，凤凰光学已经走过了四十多年的发展历程，积淀了深厚的技术功底和优秀的人才队伍。几年来，更是主动进军沿海地区，相继在广东中山、上海嘉定建立了大型光学产业基地，成为许多全球跨国公司的首选国产供应商之一，公司产品已经广泛应用于国际知名品牌的数码相机、照相手机、投影机等消费类光电子产品之中。

　　2、公司未来发展机遇、挑战及新年度的经营计划

　　2007年是中国加入ＷＴＯ后结束过渡期的第一年，中国将按照世界贸易组织正式成员的标准全面融入到国际竞争中，中国企业面临更多的历史性发展机遇，同时也必需应对市场发生的深刻变化所带来的挑战。

　　经过数十年的市场锤炼特别是最近几年的主动出击，公司已经形成了以外向型经济为主的产业发展格局，客户结构主要是以日本、韩国、欧美、中国台湾等地的跨国公司为主，并逐步建立起互相信任、共同发展、相对稳定的紧密性合作伙伴关系．

　　（1）未来发展机遇：

　　光电子产业的快速发展为光学加工制造业带来了巨大的商机，其中与公司现有产品结构关联度较大的数码相机、照相手机、投影仪等产业的持续稳定增长,为公司的未来发展提供了机遇。

　　Ａ、数码相机市场进入稳步发展的成熟阶段．但由于像素的不断提升，对于镜片精度及镀膜的要求更为严格，加上数码相机朝向轻薄短小的趋势发展，对于高单价的模造镜片需求也大幅增加，整体产值仍有上扬的空间。

　　B、2005年全球手机出货量为6.26亿部，其中大约2.96亿部手机拥有照相功能，占47%。预测到2008年，85%的手机将拥有照相功能，照相手机的出货量达7亿部左右，手机相机模组市场的规模也从2005年的大约20亿美元上升到2008年的48亿美元。同时,百万像素手机的全面推出，将引爆另一波需求热潮，况且手机在走向多媒体之后，已不是单纯的通讯产品，手机成为消费电子，其特色在于功能提升后，就可刺激客户需求，对于成熟市场的换机需求有很大帮助，也是手机市场持续增长的重要保证。

　　C、投影仪逐步走进普通家庭。近期，以等离子电视、液晶平板电视的大幅跌价为代表的高端彩电“市场振荡”颇为引人注目。随着价格的不断下滑，以往“高不可攀”的高端家庭视频设备也都纷纷走入普通家庭。特别是最近一段时间，一些原本只活跃在专业市场的投影仪品牌，也开始看中家用市场，纷纷推出万元级别的低价产品。投影仪这种视频输出设备，最大的优点就是能够获得更大的“屏幕”尺寸。一般来说，采用普通的光学引擎投影仪，就能在墙面上投射出150厘米以上的超大画面。这样的尺寸，如果用等离子彩电来实现，价格要在八九万元以上，而且液晶电视、背投电视等其他类型的设备，目前还基本上无法实现如此之大的显示画面。

　　D、摄像机、监视器（含车载监视系统）、光学驱动器等产品市场规模也非常巨大，同样值得重视。

　　（2）面临的挑战：

　　Ａ、市场竞争加剧。光学市场竞争呈现白热化局面，行业内部的洗牌重组不断。

　　Ｂ、产品价格下降。由于行业竞争的加剧以及低端产品生产厂家的扩大,光学镜片特别是球面镜片的市场价格呈现下降趋势。

　　Ｃ、技术有待提升。球面镜片逐步向光学塑料模压成型非球面技术和玻璃非球面技术发展。

　　针对公司实际经营中面临的挑战,董事会认为,光学镜片加工业务经过最近五年来的巩固与提升，已经完成了量的增长，已经确立了公司在国内同行中遥遥领先的地位，未来对镜片加工业务不再作大的重复性投资，光学产业的经营规模需要由数量型增长转向为质量型增长，新增投资将以研发、技术能力的巩固与提高、非球面产业等方面为重点,努力寻求未来的三个经济增长点：镜头业务继续成为增长点；平面业务形成增长点；高难度业务形成增长点。

　　（3） 2007年的经营计划：

　　2007年，公司将计划完成主营业务收入90000万元，主营业务成本70200万元,费用支出计划11000万元。为此，将着重抓好以下几个方面工作：

　　A、加速推动技术进步，实现产业升级，重点推进光学镜头产业的快速发展。在2007年，公司将寻求建立联合作战（光/机）的小批量、多品种、高难度的高技术业务与大批量业务并存的双轨生产体制；建立（玻璃/塑胶）非球面镜片规模生产能力；建立高水平的镜头研发体制与生产能力。

　　B、加快现有光学产品的结构调整，努力形成新的经济业务增长点．2007年，公司将集中力量发展核心竞争力的事业，力争形成光学镜头事业、平面加工事业、金属精密制造事业的新的增长。

　　C、逐步推行预算管理．在以往预算管理的实践基础上，总结经验，加强控制，促进预算管理的扎实推进。

　　D、强化自主创新和资源节约，实现企业的可持续发展．公司将扎实推进节能降耗工作，建设创新性企业．通过技术创新、结构调整、科学管理等措施，不断提高安全生产、环境保护和节约能耗水平，实现企业的可持续发展．

　　3、资金需求和使用计划

　　根据公司的发展规划和新年度的经营计划，2007年度公司资金需求主要是日常经营活动现金和投资活动现金，其中投资活动现金流出主要是技术改造以及出资224万元共同设立丹阳光明光电有限公司，预计合计为3224万元左右。资金来源主要有：一、自有资金；二、银行贷款。

　　4、公司面临的风险因素分析

　　（1）技术变革和产业升级风险

　　目前，公司的光学镜片产量位居国际同行前列，产品基本以外发ＯＥＭ为主．同时，世界光学加工技术日新月异，非球面等先进技术的应用成为现代光电子产品发展的必然需要。

　　面对光学加工领域的竞争状况和发展趋势，公司将加速推进技术进步，重点建立非球面光学镜片的综合加工能力，大力发展以光学镜头为主的光学组件产品，优化产品结构，提高技术含量，力争成为世界光学产业链中不可缺少的、有影响力的一环。

　　（2）汇率风险

　　目前，公司的产品销售主要以出口为主，2006年人民币对美元、日元均有较大幅度的升值，对本公司国际业务的拓展产生较大影响．

　　为此，公司将加强对汇率变动的分析研究，选择合适币种报价；同时，力争加快结算时间，并有针对性地采取一些外汇避险方式，以尽可能地降低公司面临的汇率风险。

　　6.1.1 执行新企业会计准则后，公司可能发生的会计政策、会计估计变更及其对公司的财务状况和经营成果的影响情况

　　√适用□不适用

　　（1）关于2007年1月1日新准则首次执行日现行会计准则和新准则股东权益的差异的分析

　　①以公允价值计量且其变动计入当期损益的交易性金融资产

　　公司2006年12月31日帐面有投资成本450，000元的开放式基金的短期投资，公司按新会计准则将其归类为交易性金融资产。由于2006年12月31日该金融资产的公允价值高于其帐面价值元的470，294.63元差额，应于2007年1月1日增加留存收益20.294.63，该差额属于母公司所有者权益增加。

　　②所得税

　　公司按现行会计准则的规定，制定的公司的会计政策。据此公司计提了应收款项的坏帐准备、存货跌价准备与长期投资减值准备，形成了资产帐面价值小于资产的计税基础的差额，产生了递延所得税资产211,375.08元，增加了211,375.08元留存收益，其中归属于母公司所有者权益增加126,825.05元，归属于少数股东权益增加84,550.03元。

　　凤凰光学（广东）有限公司是中外合资企业，由于按4%保留固定资产净残值，超额计提折旧影响递延所得税资产61,603.51元，增加了61,603.51元留存收益，其中归属于母公司所有者权益增加 36,962.12 元，归属于少数股东权益增加 24,641.40 元。

　　③公司2006年12月31日按现行会计准则合并报表中少数股东所享有的权益144，719，348.49元，新会计准则计入所有者权益项目下，由此增加了2007年1月1日所有者权益144，719，348.49元，

　　此外，由于子公司计提了坏帐准备和存货跌价准备产生了递延所得税资产中归属于少数股东权益 109，191.43 元，调整后少数股东权益为144,828,539.92元。

　　（2）执行新企业会计准则后可能发生的会计政策、会计估计变更及其对公司的财务状况和经营成果的影响

　　①凤凰光学母公司目前的主要业务为传统照相机整机生产和金属加工的配套业务，随着数码技术日新月异的发展，传统相机市场萎缩非常迅速，故母公司逐渐变成一个以投资业务为主的公司。

　　根据新会计准则第2号长期股权投资准则规定，对子公司由权益法改为成本法核算，则母公司单体会计报表对子公司实现的净利润不能按股权比例入母公司当期损益，只有等到子公司进行分红才能确认投资收益，故会造成母公司单体会计报表增加亏损，对于母公司进行融资将会产生一定不利影响。

　　上述由权益法改为成本法对合并报表损益不产生影响。

　　②根据企业会计准则第3号投资性房地产准则的规定，对公司下属子公司上海凤凰光学仪器有限公司原属专用于出租的房产重新归类于投资性房地产，按成本模式计价。

　　③根据企业会计准则第18号的所得税准则的规定，公司将现行会计准则下的应付税款法更改为资产负债表观下的纳税影响会计法，将会影响当期所得税费用，从而影响当期利润与所有者权益。

　　④根据企业会计准则第22号的金融工具确认与计量准则的规定，对原按成本计价的短期投资变更为按公允价值计价的交易性金融资产，其公允价值的变动会影响当期损益和所有者权益。

　　⑤2006年12月31日按现行会计准则计提的应付福利费结存金额3，899，444.75元，2007年1月1日转入到应付职工薪酬，根据企业会计准则第38号首次执行企业会计准则应用指南规定，首次执行日后的第一个会计期间，根据企业实际情况和职工福利计划确认应付职工薪酬，与原转入的应付职工薪酬（职工福利）之间的差额调整管理费，会相应增加2007年度利润。

　　6.2 主营业务分行业、产品情况表

　　请见前述6.1

　　6.3 主营业务分地区情况

　　请见前述6.1

　　6.4 募集资金使用情况

　　□适用√不适用

　　变更项目情况

　　□适用√不适用

　　6.5 非募集资金项目情况

　　√适用□不适用

　　单位:万元 币种:人民币

　　6.6 董事会对会计师事务所"非标意见"的说明

　　□适用√不适用

　　6.7 董事会本次利润分配或资本公积金转增预案

　　经立信会计师事务所有限公司审计验证，2006年度公司实现净利润34,069,661.60元，按公司章程有关规定提取法定盈余公积金9,685,542.93元，提取职工奖励及福利基金6,619,383.73元,剩余利润17,764,734.94元，加上年初未分配利润90,372,822.41元，本年度累计可向股东分配的未分配利润共计108,137,557.35元。2006年度资本公积金为110,096,145.44元。

　　经董事会讨论提议：公司2006年度不进行利润分配，也不用资本公积金转增股本。该预案将递交2006年年度股东大会审议通过后执行。

　　公司本报告期盈利但未提出现金利润分配预案

　　√适用□不适用

　　§7 重要事项

　　7.1 收购资产

　　□适用√不适用

　　7.2 出售资产

　　√适用□不适用

　　单位:万元 币种:人民币

　　7.3 重大担保

　　□适用√不适用

　　7.4 重大关联交易

　　7.4.1 与日常经营相关的关联交易

　　√适用□不适用

　　单位:元 币种:人民币

　　其中：报告期内上市公司向控股股东及其子公司销售产品或提供劳务的关联交易金额19,342,788.95元。

　　7.4.2 关联债权债务往来

　　√适用□不适用

　　单位:元 币种:人民币

　　其中：报告期内上市公司向控股股东及其子公司提供资金的发生额961,960.00元，余额0元。

　　7.4.3 2006年资金被占用情况及清欠进展情况

　　√适用□不适用

　　报告期内新增资金占用情况

　　□适用√不适用

　　截止2006年末，上市公司未完成非经营性资金占用的清欠工作的，董事会提出的责任追究方案

　　□适用√不适用

　　7.5 委托理财

　　□适用√不适用

　　7.6 承诺事项履行情况

　　7.6.1 原非流通股东在股权分置改革过程中做出的承诺事项及其履行情况

　　√适用□不适用

　　报告期末持股5%以上的原非流通股股东持有的无限售条件流通股数量增减变动情况

　　□适用√不适用

　　7.6.2 未股改公司的股改工作时间安排说明

　　□适用√不适用

　　7.7 重大诉讼仲裁事项

　　□适用√不适用

　　§8 监事会报告

　　监事会认为公司依法运作、公司财务情况、公司募集资金使用、公司收购、出售资产交易和关联交易不存在问题。

　　§9 财务报告

　　9.1 审计意见