1.1 本公司董事会、监事会及其董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。

　　1.2 公司全体董事出席董事会会议。

　　1.3公司第一季度财务报告未经会计师事务所审计。

　　1.4 公司负责人董事长:孙亮先生,主管会计工作负责人总经理王化冰先生、总会计师兼会计机构负责人（会计主管人员）张伟先生声明：保证本季度报告中财务报告的真实、完整。

　　§2 公司基本情况简介

　　2.1 主要会计数据及财务指标

　　币种:人民币

　　2.2 报告期末股东总数及前十名无限售条件流通股股东持股表(已完成股权分置改革)

　　单位：股

　　§3 重要事项

　　3.1 公司主要会计报表项目、财务指标大幅度变动的情况及原因

　　√适用□不适用

　　截至2007年3月31日，公司应收账款10,363,830元，比2006年末减少7,660,956元，减少73%，主要原因是山东润元油气有限公司收到销售款；其他应收款43,765,300元，比2006年末减少49,948,333元，减少48.44%，主要是公司结算拆账收入款所致，存货25,552,445元，比2006年末增加16,953,594元，增幅197%，主要是山东润元油气有限公司购进石油制品所致；应付账款232,225,327元，比2006年末减少122,742,350元，减少32%，主要由于济莱项目办支付2006年项目工程款所致。

　　3.2 重大事项进展情况及其影响和解决方案的分析说明

　　□适用√不适用

　　3.3 公司、股东及实际控制人承诺事项履行情况

　　√适用□不适用

　　2006年经股权分置改革相关股东会议审议批准，公司非流通股股东为获得其持有股份的上市流通权,以其所持有的股份向流通股股东做出对价安排,股权登记日登记在册的流通股股东每持有10股流通股获付3.2股股份。方案实施股权登记日为2006年4月20日，对价股份上市流通日为2006年4月24日，当日公司股票复牌；股价不计算除权参考价、不设涨跌幅度限制、不纳入指数计算。

　　山东省高速公路集团有限公司承诺事项及履行情况：

　　1.在股改方案获得通过,非流通股获得上市流通权之日起,山东高速集团所持有的股份在12个月内不上市流通或转让,山东高速集团所持有的股份在上述法定禁售期满后48个月内不上市流通。

　　履行情况: 截止到2007年4月24日山东高速集团所持有的股份在12个月内不上市流通或转让的承诺已履行完毕;山东高速集团所持有的股份在上述法定禁售期满后48个月内不上市流通的承诺正在履行过程中。

　　2.山东高速集团承诺在公司股权分置改革方案通过的当年及随后两个会计年度的年度股东大会上,提议并赞成如下提案;公司向股东现金分红的比例不低于当年实现的可分配利润(非累计可分配利润)的50%。

　　履行情况: 2007年3月8日，公司第三界董事会第七次会议审议通过了《山东高速公路股份有限公司2006年度利润分配及资本公积金转增的预案》。公司拟以2006年12月31日总股本336,380万股为基数, 向全体股东每10股派发现金红利1.25元（含税）,共计分配420,475,000元，剩余未分配利润1,020,392,727元结转以后年度分配。该议案将提交2006年度股东大会审议批准后实施。

　　3.若本次股权分置改革获准实施,公司的控股股东山东高速集团承诺将积极在争取政府及有关部门批准公司收购路桥类优良资产,收购(北)京福(州)高速公路德州至济南段。

　　履行情况: 上述承诺正在履行过程中。

　　4.若本次股权分置改革获准实施,除地震、瘟疫等不可抗力外,公司承诺2006年度经审计后的净利润较2005年度增长率不低于25%.如果上述业绩增长承诺没有达到或被出具非标准审计意见的审计报告,公司的控股股东山东高速集团将在2006年度股东大会审议通过相应年度报告后的10个工作日内,向无限售条件的流通股股东追送股份,追送股份的总额为1,515万股,按照目前流通股股本规模(50500万股)计算,等同于每10股追送0.3股.

　　5.如在追送股份的承诺期内公司实施送股、转增股本、全体股东同比例缩股等事项,则山东高速集团将对追送的股份总数进行相应调整.如在追送股份的承诺期内,公司实施再融资计划或发放权证,将不调整追送股份的总额.

　　第4、5项承诺履行情况:公司2006年度审计后的净利润89,770万元，较2005年度净利润68，570万元增长30.92%，增长率高于25%，不满足追送股份的条件。该两承诺已执行完毕。

　　华建交通经济开发中心承诺事项及履行情况：

　　1.在股改方案获得通过,非流通股获得上市流通权之日起,华建交通经济开发中心所持有的股份在12个月内不上市流通或转让,华建交通经济开发中心所持有的股份在上述法定禁售期满后48个月内不上市流通.

　　履行情况: 截止2007年4月24日华建交通经济开发中心所持有的股份在12个月内不上市流通或转让的承诺已履行完毕;华建交通经济开发中心所持有的股份在上述法定禁售期满后48个月内不上市流通的承诺正在履行过程中。

　　2.华建交通经济开发中心承诺在公司股权分置改革方案通过的当年及随后两个会计年度的年度股东大会上,提议并赞成如下提案;公司向股东现金分红的比例不低于当年实现的可分配利润(非累计可分配利润)的50%.

　　履行情况: 2007年3月8日，公司第三界董事会第七次会议审议通过了《山东高速公路股份有限公司2006年度利润分配及资本公积金转增的预案》。公司拟以2006年12月31日总股本336,380万股为基数, 向全体股东每10股派发现金红利1.25元（含税）,共计分配420,475,000元，剩余未分配利润1,020,392,727元结转以后年度分配。该议案将提交2006年度股东大会审议批准后实施。

　　3.4 预测年初至下一报告期期末的累计净利润可能为亏损或者与上年同期相比发生大幅度变动的警示及原因说明

　　□适用√不适用

　　3.5 本次季报资产负债表中的2007年期初股东权益与“新旧会计准则股东权益差异调节表”中的2007年期初股东权益存在差异的原因说明：

　　√适用□不适用

　　公司按照《企业会计准则第18号———所得税》的规定，在首次执行日对资产、负债的账面价值与计税基础不同形成的暂时性差异的所得税影响进行追溯调整，并将影响金额调整留存收益。

　　十届全国人大五次会议表决通过企业所得税法,这部法律自2008年1月1日起施行，根据企业所得税法第一章第四条企业所得税的税率为25%。因此本公司根据新税率及固定资产的账面价值大于计税基础的差额计算递延所得税负债，由此增加2007年1 月1日未分配利润27,204,050元。

　　山东高速公路股份有限公司

　　法定代表人：

　　股票简称：山东高速        证券代码：600350        编号：临2007-005

　　山东高速公路股份有限公司

　　第三届董事会第八次会议决议公告

　　暨召开2006年度股东大会的通知

　　本公司及董事会全体成员保证公告内容的真实、准确和完整，没有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。

　　山东高速公路股份有限公司第三届董事会第八次会议（临时）于2007年4月25日在济南召开。会议由董事长孙亮先生主持，本次会议应出席董事10名，10名董事亲自出席会议。公司监事列席了会议。会议的召开符合《公司法》和《公司章程》的规定。经审议，会议通过以下决议：

　　一、会议以10票同意，0票弃权，0票反对，审议通过了关于会计政策、会计估计变更的议案。会议决定根据2006年2月15日财政部颁布的《企业会计准则－基本原则》和《企业会计准则第1号－存货》等38项具体准则及相关规定，自2007年1月1日起变更公司部分会计政策、会计估计如下：

　　1、根据《企业会计准则第2号－长期股权投资》规定，将现行政策下对子公司采用权益法核算变更为成本法核算。

　　2、根据《企业会计准则第17号－借款费用》规定，将可予以资本化的借款范围由以前的仅为专门借款改为包括专门借款和一般借款；将符合资本化条件的范围由以前的单纯的固定资产改为固定资产和需要经过相当长的时间的构建或者生产活动才能达到可使用或可销售状态的存货、投资性房地产等。

　　3、根据《企业会计准则第18号－所得税》规定，所得税费用的会计处理办法由应付税款法改为采用资产负债表债务法核算。

　　4、根据《企业会计准则第33号－合并财务报表》的规定，公司将现行政策下的少数股东权益由原来的单独列示变更为在合并资产负债表中股东权益项目下以“少数股东权益”项目列示。

　　二、会议以10票同意，0票弃权，0票反对，审议通过了2007年第一季度报告，决定将该报告按照有关规定及程序在中国证监会指定网站及媒体及时予以公开披露。

　　三、会议以10票同意，0票弃权，0票反对，审议通过了关于变更公司董事的预案。会议接受并同意公司董事江海先生向公司董事会提交的辞去公司董事、副董事长职务的申请，并对江海先生在任公司董事、副董事长期间为公司健康发展、规范运作所作的努力表示感谢。同时，会议根据华建交通经济开发中心推荐决定由郑海军先生接任江海先生为公司第三届董事会董事候选人，并提交股东大会审议批准。（附郑海军先生简历）

　　四、会议以10票同意，0票弃权，0票反对，审议通过了关于王大为先生辞去董事会秘书职务的议案。会议接受并同意王大为先生因工作调整而提出的辞去兼任董事会秘书职务的申请。会议对王大为先生在任公司董事会秘书期间勤勉尽责的工作给予充分的肯定，对其在完善公司治理结构、优化管理体系以及良好的资本市场运作中所付出的努力表示由衷的感谢。

　　会议决定由公司总经理助理王云泉先生代行董事会秘书职责，并负责处理相关事务。

　　五、会议以10票同意，0票弃权，0票反对，审议通过了信息披露事务管理制度。会议决定根据中国证券监督管理委员会《上市公司信息披露管理办法》及《上海证券交易所上市公司信息披露事务管理制度指引》有关规定和要求，制定公司《信息披露事务管理制度》，该制度自本次董事会通过之日起开始实施。同时2004年3月公司第二届董事会第三次会议审议通过的《信息披露管理办法》废止。

　　六、会议以10票同意，0票弃权，0票反对，审议通过了公司财务管理制度。会议决定根据2006年2月财政部发布的新修订《企业会计准则》要求对原《财务管理制度》进行修改和完善，新修订的公司财务管理制度自本次董事会通过后即开始实施。

　　七、会议以10票同意，0票弃权，0票反对，审议通过了关于召开公司2006年度股东大会的议案，会议确定相关事宜如下：

　　（一）会议时间：2007年5月22日（周二）上午9：30；

　　（二）会议地点：公司11楼会议室（山东省济南市文化东路29号七星吉祥大厦）

　　（三）会议召集人：公司董事会

　　（四）会议审议事项

　　1、审议2006年度董事会工作报告；（详见2007年3月10日公司第三届董事会第七次会议决议公告）

　　2、审议2006年度监事会工作报告；（详见2007年3月10日公司第三届监事会第五次会议决议公告）

　　3、审议2006年度财务决算报告； （详见2007年3月10日公司第三届董事会第七次会议决议公告）

　　4、审议2007年度财务预算方案； （详见2007年3月10日公司第三届董事会第七次会议决议公告）

　　5、审议2006年度利润分配的议案；（详见2007年3月10日公司第三届董事会第七次会议决议公告）

　　6、审议2006年年度报告及其摘要；（详见2007年3月10日公司第三届董事会第七次会议决议公告）

　　7、审议关于续聘普华永道中天会计师事务所有限公司为公司2007年度国内审计机构的议案；

　　（详见2007年3月10日公司第三届董事     会第七次会议决议公告）

　　8、审议公司股东大会议事规则修订案；（详见2006年8月10日公司第三届董事会第四次会议决议公告）

　　9、审议公司董事会议事规则修订案； （详见2006年8月10日公司第三届董事会第四次会议决议公告）

　　10、审议公司监事会议事规则修订案；（详见2006年8月10日公司第三届监事会第三次会议决议公告）

　　11、审议关于更换公司董事的议案；

　　（五）会议出席对象

　　1、本公司董事、监事及高级管理人员；

　　2、本公司聘请的律师；

　　3、截止2007年5月14日下午上海证券交易所收市后在中国证券登记结算有限公司上海分公司登记在册的本公司股东；因故不能出席的股东，可书面委托代理人出席。

　　（六）会议登记方法

　　1、出席会议的社会公众股股东凭本人身份证、持股凭证（委托代理人出席的，应出示本人身份证、代理委托书和持股凭证）办理登记手续；法人股股东凭单位营业执照复印件、法人股东帐户卡、法人代表授权委托书及出席人员身份证办理登记手续；异地股东可以通过信函或传真登记。（授权委托书详见附件）

　　2、符合出席会议条件的股东于2007年5月18日上午9：30~11：30，下午13：30~16：00到公司董事会秘书处办理出席会议登记手续。

　　（七）其他事项：

　　1、本次股东大会会期半天，参加会议股东食宿、交通费自理；

　　2、联系方式：

　　地址：济南市文化东路29号七星吉祥大厦

　　邮政编码：250014

　　联系人：赵晓玲、马宁

　　联系电话：0531-89260052    传真：0531-89260050

　　3、会议材料登载于上海证交所网站（heep://www.sse.com.cn）以便查询。

　　山东高速公路股份有限公司董事会

　　二OO七年四月二十七日

　　附件：

　　1、公司董事候选人郑海军先生简历

　　郑海军，49岁，研究生学历，高级经济师。

　　郑先生1976年2月入伍，1979年1月考入北京军区军医学校学习。1981年1月起先后在北京军区后勤部第六分部历任新闻干事、干部干事。1991年5月起在交通部办公厅工作。1996年3月至1998年2月期间在中国社会科学院研究生院经济系学习，并获得社科院研究生院投资专业研究生学历。1998年10月至2000年5月先后在深圳海虹实业有限公司，招商局国际深圳代表处担任首席代表。2000年5月至2006年10月期间先后任招商局集团行政部总经理、招商局集团（香港）有限公司董事、招商局集团（上海）有限公司董事、香港必力公司总经理等职。2004年4月获国立南澳大学香港国际管理学院完成工商管理硕士学位，并获国立南澳大学工商管理学硕士学位。2006年10月至今任华建交通经济开发中心副总经理。

　　2、出席2006年度股东大会授权委托书

　　授权委托书

　　兹委托         先生（女士）代表我单位（个人）出席山东高速公路股份有限公司2006年度股东大会，并代为行使表决权。

　　委托人签名（盖章）：                 受托人签名：

　　委托人身份证号码：                 受托人身份证号码：

　　委托人持有股数：

　　委托人股东帐户：

　　授权期限：自委托之日起至本次股东大会闭会止。

　　授权日期：

　　注：此委托书剪贴或复印有效。

　　山东高速公路股份有限公司

　　2007年第一季度报告