|
五月份以来，连续出台的紧缩性宏观调控政策让市场一度如履薄冰，但最终两市股指还是保持了顽强的上涨势头。偏股型开放式基金整个5月份的表现也是可圈可点。统计显示，“五一”长假过后到5月30日止，219只偏股型开放式基金的累计净值平均增长率达到5.99%。其中，过半数基金累计净值涨幅超过了同期上证指数涨幅。
涨幅榜百花齐放
与一季度涨幅榜前列主要以小基金为主的特点不同，5月份基金的表现可以说是百花齐放。
排在涨幅榜前30名的有深证100ETF、长城久泰中标300这样的指数基金；也有东方精选、万家和谐增长、天治品质优选这样的小规模基金；还有广发策略优选、南方绩优成长这样的大规模基金；此外，也有像信达澳银领先增长、建信优化配置这样今年初才成立的新基金；另外，值得注意的是，在一季度一度有些逊色的泰达荷银旗下多只基金在5月份业绩却出现了突飞猛进的态势。
如此各路基金各显神通的现象之前并不多见。业内人士认为，这与二季度以来A股市场的整体特征走势有关。二季度以来，A股市场最明显的特征就是普涨，低价股、题材股、ST股、基金重仓的地产、钢铁板块等都出现大幅上涨，这给不同规模、不同投资风格的基金都提供了机会。
指数基金波动剧烈
事实上，由于上调印花税对股市的影响，使得基金净值在5月30日一天之内受到了非常惨重的损失。统计显示，如果数据截止到5月29日的话，219只基金的累计净值平均增长率为8.51%，而暴跌之后，这一数据剧减至5.99%。
这当中，波动最大的就是指数型基金。像华夏中小板ETF、长城久泰中标300、长盛中证100、华安上证180ETF等基金截止5月29日的累计涨幅都在10%以上。但经过5月30日的大跌之后，指数基金的排名一下退后不少。
业绩分化趋势加剧
开放式基金今年以来业绩分化的特征在5月份继续出现加剧趋势。根据上述统计数据显示，报告期内，共有18只偏股型基金的累计净值超过10%，其中。累计净值涨幅最大的易方达深证100ETF涨幅达到15.39%，排在其后的泰达荷银行业精选累计涨幅为14.24%；但景顺长城优选股票、富国天瑞强势地区精选、南方稳健成长等一季度表现不错的基金同期涨幅仅有2%左右，两者最大差距已经超过10倍。
业内人士认为，开放式基金业绩分化在5月份继续拉大的主要原因，与不同基金公司在市场连续冲高之后采取的不同策略有关。据记者了解，在上证指数飙升至4000点之后，基金公司对后市的看法也出现了较大分歧。比如，从周四市场暴跌当日基金的表现来看，南方基金公司旗下多只基金净值跌幅都较小，这可能与公司较早就采取了降低仓位等措施来防范风险有关。