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（一）本次发行重要时间安排
注：上述日期为工作日。如遇重大突发事件影响发行，保荐人（主承销商）将及时公告，修改发行日程。
（二）本次发行结构
本次发行不超过５０，０００万股，采用网下配售与网上发行相结合的方式。其中，当发行规模超过４０，０００万股时，网下配售不超过１２，５００万股，即不超过本次发行规模的２５％（回拨机制启动前）；其余部分面向网上发行。
网下配售由本次发行保荐人（主承销商）负责组织实施；网上发行在网下配售的最后一天同时进行，投资者通过上证所交易系统进行申购，以价格区间上限缴纳申购款。
（三）网上网下回拨机制
本次发行网上发行日为２００７年７月３日（Ｔ日），申购时间为上证所正常交易时间（上午９：３０至１１：３０，下午１３：００至１５：００）；网下申购时间为２００７年７月２日（Ｔ－１日）９：００至１７：００及２００７年７月３日（Ｔ日）９：００至１５：００。本次发行网下申购及网上发行结束后，发行人和保荐人（主承销商）将根据总体申购情况决定是否启动回拨机制，对网下配售和网上发行的规模进行调节。回拨机制的启用将根据网上发行初步中签率及网下初步配售比例来确定。
网上发行初步中签率＝回拨前网上发行数量／网上有效申购数量；网下初步配售比例＝回拨前网下配售数量／网下有效申购数量。
有关回拨机制的具体安排如下：
１、在网下配售足额认购的情况下，若网上发行初步中签率低于２％且低于网下配售的初步配售比例，在不出现网上发行最终中签率高于网下配售的最终配售比例的前提下，从网下配售向网上发行回拨不超过本次发行规模５％的股票（不超过２，５００万股）。
２、在网上发行足额认购的情况下，若网下配售的初步配售比例低于网上发行初步中签率，则从网上发行向网下配售回拨，直至网下配售的最终配售比例不低于网上发行最终中签率。
３、在出现网下或者网上认购不足的情况下，发行人和保荐人（主承销商）可以根据实际认购情况启动双向回拨机制，调整网下配售和网上发行部分的规模。
（四）定价及锁定期安排
本次发行申购结束后，发行人和保荐人（主承销商）将根据网下及网上申购情况，最终确定本次发行的数量；同时，发行人和保荐人（主承销商）将根据网下申购情况，参考公司基本面、可比公司估值水平、市场环境等因素协商确定本次发行价格。
本次网下配售对象获配股票的锁定期为３个月。锁定期自本次网上发行的股票在上证所上市交易之日起开始计算。
二、初步询价安排及预路演推介
（一）初步询价
根据《证券发行与承销管理办法》的要求，询价对象可以自主决定是否参与初步询价。未参与初步询价或者参与初步询价但未有效报价的询价对象，不得参与累计投标询价和网下配售。
若出现以下几种情况，询价对象的报价将视作无效：
（１）本次初步询价对象报价区间的上限不得高于下限的１２０％，不符合上述规定的报价为无效报价。
（２）初步询价有效报价截止时间为２００７年６月２８日１２：００（以主承销商收到投资者传真的询价表的时间为准），超过截止时间的报价将视作无效。
（３）询价对象未按照填表要求正确完整填写表格。
与发行人或保荐人（主承销商）之间存在实际控制关系的询价对象以及保荐人（主承销商）的自营业务不得参与本次发行的询价。
本次发行的保荐人（主承销商）组织本次发行的初步询价工作，本次询价期间为２００７年６月２５日至２７日的９：００至１７：００，以及２００７年６月２８日９：００至１２：００。
（４）参与初步询价的询价对象应于２００７年７月３日（Ｔ日）前将初步询价表原件寄给主承销商。
（二）预路演推介
１、本次发行的保荐人（主承销商）组织本次发行的预路演推介工作，将于２００７年６月２５日至２７日期间，分别在深圳、上海、北京等地向询价对象进行预路演推介。
２、为合理安排推介活动以及有效发放投资价值研究报告，请有意参加本次初步询价的询价对象与保荐人（主承销商）联系。联系电话：０１０—５８３２８５７０。
（三）其他重要事项
根据《证券发行与承销管理办法》，如提供有效报价的询价对象家数不能满足相关规定，发行人及保荐人（主承销商）将中止本次发行，并另行公告相关事宜。
（四）瑞银证券相关联系人及咨询电话
发行人：西部矿业股份有限公司
保荐人（主承销商）：瑞银证券有限责任公司
２００７年６月２５日
附件：
西部矿业股份有限公司首次公开发行Ａ股初步询价表
注：我方特此确认并未依赖贵公司提供的投资价值研究报告作出投资决策，并确认已知悉、理解并接受贵公司在该研究报告中就该研究报告之内容、使用及责任等有关事项的提示、限制及约定。我方亦确认贵公司或其相关人员（包括但不限于贵公司的关联公司或贵公司的董事、管理人员、雇员和顾问）无需对于我方依赖、信赖或使用该研究报告所产生的投资风险和损失而承担任何责任。
填表日期：２００７年 月 日
填表说明：
１、该表可从ｈｔｔｐ：／／ｗｗｗ．ｕｂｓｓｅｃｕｒｉｔｉｅｓ．ｃｏｍ网站下载。为清晰起见，建议询价对象另行打印此表。
２、本表带＊栏目为选择填写项，其它为必填项。
３、本表须于２００７年６月２８日１２：００时前传真至瑞银证券有限责任公司（主承销商），逾期视为放弃本次初步询价。
４、“询价对象全称”一栏中填写的名称须与在中国证券业协会登记备案的名称一致。
５、询价对象在填写此表时不得涂改。未按要求填写及签章、填写不清、填写不完整、资料不实的询价表无效。
６、同一家询价对象的自营账户及其管理的投资产品账户须作为单一询价对象参与询价。
７、在保荐人（主承销商）公布初步询价结果之前，询价对象不得向第三方透露本表有关询价区间的信息。
重要提示
１、西部矿业股份有限公司（下称“发行人”或“西部矿业”）首次公开发行不超过５０，０００万股人民币普通股（Ａ股）（以下简称“本次发行”）的申请已获中国证券监督管理委员会证监发行字［２００７］１４７号文核准。
２、本次发行将采用网下向询价对象询价配售（下称“网下发行”）与网上资金申购发行（下称“网上发行”）相结合的方式。发行结构的具体安排请参见本公告中的“本次发行安排”之“本次发行结构”。
３、本次发行的询价分为初步询价和累计投标询价两个阶段。发行人及保荐人（主承销商）瑞银证券有限责任公司（下称“瑞银证券”）首先通过初步询价确定发行价格区间，然后在公告的发行价格区间内通过网下累计投标询价确定最终的发行价格。
４、询价对象可以自主决定是否参与初步询价。未参与初步询价或者参与初步询价但未提交有效报价的询价对象，不得参与累计投标询价和网下配售。本次发行的保荐人（主承销商）瑞银证券组织本次发行的初步询价工作，本次初步询价期间为２００７年６月２５日至２７日９：００至１７：００，以及２００７年６月２８日９：００至１２：００。询价对象应在２００７年６月２８日１２：００之前将填写完整并加盖公章的《西部矿业股份有限公司首次公开发行Ａ股初步询价表》传真至主承销商处，传真号码为：０１０–５８３２８５８０，咨询电话：０１０–５８３２８５７０。以主承销商收到传真时间为准，逾期将被视为放弃参与本次初步询价。
５、本次发行网下申购（或称“网下配售”）的时间为：２００７年７月２日（Ｔ－１日）９：００至１７：００及２００７年７月３日（Ｔ日）９：００至１５：００；网上发行在网下配售的最后一天同时进行，具体申购时间为２００７年７月３日（Ｔ日）上海证券交易所（下称“上证所”）正常交易时间（上午９：３０至１１：３０，下午１３：００至１５：００）。
６、参与网上发行的投资者，应该以２００７年７月２日（Ｔ－１日）《西部矿业股份有限公司首次公开发行Ａ股网上资金申购发行公告》中公告的发行价格区间上限申购缴款。如果最终确定的发行价格低于价格区间上限，差价部分将于２００７年７月６日（Ｔ＋３日）与未中签的网上申购款同时退还给网上申购投资者。投资者参与网上发行应当遵守上证所和证券登记结算机构的相关规定。
７、本次发行网下申购和网上发行结束后，发行人和保荐人（主承销商）将根据总体申购情况于２００７年７月４日（Ｔ＋１日）决定是否启动回拨机制，对网下配售和网上发行的规模进行调整，并在《西部矿业股份有限公司首次公开发行Ａ股定价、网下发行结果及网上中签率公告》中披露。回拨机制的具体安排请参见本公告中的“本次发行安排”之“网上网下回拨机制”。
８、本次发行的招股意向书全文于２００７年６月２５日登载于上证所网站（ｗｗｗ．ｓｓｅ．ｃｏｍ．ｃｎ），招股意向书摘要同时刊登于《中国证券报》、《上海证券报》、《证券时报》和《证券日报》。
保荐人（主承销商）：瑞银证券有限责任公司