2007年半年度报告摘要

　　基金管理人：鹏华基金管理有限公司    基金托管人：中国工商银行股份有限公司

　　重要提示

　　基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏,并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。本半年度报告已经三分之二以上独立董事签字同意,并由董事长签发。

　　基金托管人中国工商银行股份有限公司根据本基金合同规定,于 2007年8月24日复核了本报告中的财务指标、基金净值表现、财务会计报告、投资组合报告等内容,保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。

　　基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,但不保证基金一定盈利。

　　基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险,投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。请投资者根据自身风险承受能力谨慎选择基金产品。

　　本半年度报告摘要摘自半年度报告正文,投资者欲了解详细内容,应阅读半年度报告正文。

　　本报告期中的财务资料未经审计。

　　一、基金简介

　　(一)基金名称：普丰证券投资基金

　　基金简称：基金普丰

　　交易代码：184693

　　基金运作方式：契约型封闭式

　　基金合同生效日：1999年7月14日

　　报告期末基金份额总额：30亿份

　　基金合同存续期：15年

　　基金份额上市交易的证券交易所：深圳证券交易所

　　上市日期： 1999年7月30日

　　（二）基金投资目标：导入指数化投资概念，增加投资广度，分散投资风险，同时贯彻绩优、成长的选股原则。通过指数化投资和优化组合投资两种模式的积极结合,实现风险与收益的有效平衡，力争使基金取得超过市场平均收益率以上的投资收益,实现基金财产的长期稳定增值。

　　基金投资策略：本基金将指数化投资与优化组合投资有机结合，在进一步分散风险的同时，积极投资绩优股和成长股，将基金财产按一定比例分为指数化投资部分、债券投资部分和优化组合投资部分，力争在降低风险的同时，实现基金财产增值。

　　(三)基金管理人

　　法定名称：鹏华基金管理有限公司

　　信息披露负责人：程国洪

　　联系电话：0755-82021186

　　传真：0755-82021126

　　电子邮箱：ph@mail.phfund.com.cn

　　(四)基金托管人

　　法定名称：中国工商银行股份有限公司

　　信息披露负责人：蒋松云

　　联系电话：010-66106720

　　传真：010-66106904

　　电子邮箱：songyun.jiang@icbc.com.cn

　　(五)信息披露

　　登载半年度报告正文的管理人互联网网址：http://www.phfund.com.cn

　　基金半年度报告置备地点： 深圳市福田区福华三路与益田路交汇处深圳国际商会中心第43层鹏华基金管理有限公司

　　北京市西城区复兴门内大街55号中国工商银行股份有限公司

　　二、主要财务指标和基金净值表现(未经审计)

　　（一）、财务指标

　　单位：人民币元

　　提示：上述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用（例如，封闭式基金交易佣金等)，计入费用后实际收益水平要低于所列数字。

　　（二）、基金净值表现

　　（1）本基金历史各时间段基金份额净值增长率

　　注：基金合同中未规定业绩比较基准。

　　（2）本基金自基金合同生效以来基金份额净值的变动情况走势图

　　三、基金管理人报告

　　（一）基金管理人简介

　　鹏华基金管理有限公司成立于1998年12月22日，业务范围包括基金募集、基金销售、资产管理及中国证监会许可的其他业务。截止本报告期末，公司股东由国信证券有限责任公司、Eurizon Financial Group、深圳市北融信投资发展有限公司组成。公司原注册资本8,000万元人民币，后于2001年9月完成增资扩股，增至15,000万元人民币。 公司目前管理两只封闭式基金、八只开放式基金和四只社保组合。伴随着中国证券市场的发展壮大，面对中国入世后的机遇和挑战，身处中国基金业高速发展的历史时刻，鹏华基金管理有限公司将在进一步提高基金管理水平、完善市场服务体系、新业务开发、国际合作等多方面加快步伐，努力进取，继续诚实信用、勤勉尽责地为广大基金投资者服务，为中国基金业的健康发展做出应有贡献。

　　（二）基金经理简历

　　易贵海先生，硕士，12年证券从业经验，自2004年8月至2007年7月担任基金普丰基金经理。曾在大鹏证券、兆富投资、长盛基金从事研究和投资工作，2004年2月加盟鹏华基金管理有限公司从事基金管理工作，从2006年11月至今，担任鹏华行业成长基金经理。易贵海先生具备基金从业资格。

　　本报告期内本基金基金经理未发生变更。根据本基金管理人于2007年8月1日刊登的《鹏华基金管理有限公司关于基金经理变更的公告》,从2007年8月1日起基金普丰的基金经理由易贵海先生变更为高晓琴女士。

　　（三） 基金运作的遵规守信情况说明

　　本报告期内，本基金管理人严格遵守《证券投资基金法》等相关法律法规的规定及基金合同、招募说明书等基金法律文件的约定，本着“诚实信用、勤勉尽责，取信于市场、取信于投资者”的原则管理和运用基金财产，在严格控制风险的基础上，为基金份额持有人谋求最大利益，忠实履行基金管理职责。本报告期内，本基金的指数投资部分，因按照基金合同规定跟踪标的指数进行被动投资的原因，出现过被动买卖托管人发行的股票的情况。此等情况发生后，本基金管理人在规定时间内及时对投资组合进行了调整，并及时向本基金托管人及监管机构说明情况，未出现损害基金份额持有人利益的行为。

　　（四） 投资策略和业绩表现说明

　　2007年6月30日，本基金份额净值2.4508元，比2006年年末增加0.6163元，涨幅为57.20%。同期上证指数和深圳综指分别上涨了42.80%和 95.78%。

　　2007年上半年本基金的配置重点主要在IT、房地产、金融、化工等行业，整体配置相对均衡。今年以来我们将普丰指数标的更换成沪深300指数，在大盘上涨阶段，指数部分涨幅超过上证综指，但是在大盘进入调整期以来，沪深300指数的跌幅也超过大盘，因此在二季度基金业绩受到一定程度的拖累。我们会根据对行情的判断积极调整仓位以及相关资产配置。我们在房地产、电力、化工等行业上的超配取得了良好的超额收益，但是在涨幅不错的证券行业和有色行业上配置相对较少。

　　(五) 市场展望

　　展望下半年，我们认为在国家继续收缩流动性的背景下，宏观经济政策成为影响股市运行的主要因素之一。同时，下半年我们也面临着大型H股企业的A股回归，QDII的推行，无风险收益率上升后对估值的压制作用等各方面的影响。因此，在行业配置和个股选择上，我们将侧重于业绩优良的地产、金融、机械、医药等行业，以及奥运、节能环保等主题投资，选择行业里面的成长股以及相对低估的股票。

　　四、托管人报告

　　2007年上半年，本基金托管人在对普丰证券投资基金的托管过程中，严格遵守《证券投资基金法》及其他法律法规和基金合同的有关规定，不存在任何损害基金份额持有人利益的行为，完全尽职尽责地履行了基金托管人应尽的义务。

　　2007年上半年，普丰证券投资基金的管理人———鹏华基金管理有限公司在普丰证券投资基金的投资运作、基金资产净值计算、基金费用开支等问题上，不存在任何损害基金份额持有人利益的行为，在各重要方面的运作基本按照基金合同的规定进行。

　　2007年上半年，普丰证券投资基金的指数投资部分，出现过买卖托管人发行的股票的情况，我行及时向鹏华基金管理有限公司发送提示函件，鹏华基金管理有限公司在规定时间内及时对投资组合进行了调整，未造成基金损失。

　　本托管人依法对鹏华基金管理有限公司在2007年上半年所编制和披露的普丰证券投资基金半年度报告中财务指标、净值表现、收益分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容进行了核查，以上内容真实、准确和完整。

　　中国工商银行股份有限公司资产托管部

　　2007年8月24 日

　　五、基金财务会计报告(未经审计)

　　(一) 基金会计报告书

　　1、 普丰证券投资基金本报告期末及前一年度末的比较式资产负债表

　　单位：人民币元

　　2、 普丰证券投资基金本报告期及上年度可比期间的比较式经营业绩表

　　单位:人民币元

　　3、普丰证券投资基金本报告期及上年度可比期间的比较式收益分配表

　　单位：人民币元

　　4、普丰证券投资基金本报告期及上年度可比期间的比较式基金净值变动表

　　单位：人民币元

　　注：后附会计报表附注为本会计报表的组成部分。

　　（二） 会计报表附注

　　1、本基金本报告期会计报表所采用的会计政策、会计估计除下述变更外与上年度会计报表相一致。

　　根据财政部、国家税务总局财税[2007]84号《财政部、国家税务总局关于调整证券(股票)交易印花税税率的通知》规定，从2007年5月30日起，将证券(股票)交易印花税税率由1％。调整为3％。。

　　2、重大会计差错的内容和更正金额

　　本期没有重大会计差错。

　　3、关联方关系及交易

　　(1) 关联方关系

　　经本公司股东会审议通过，并经中国证监会（证监基金字[2007]178号文）及中国商务部（商外资资审字[2007]0259号文）批准，公司股东深圳市北融信投资发展有限公司、方正证券有限责任公司、安徽国元信托投资有限责任公司将其持有的占本公司总股本49%的股权一次性整体转让给意大利Eurizon Financial Group，上述三家股东分别转让本公司股权的15.68%、16.66%、16.66%。本公司已于2007年7月27日发布《鹏华基金管理有限公司关于股权变更的公告》。本公司现正在办理工商变更登记手续，并在办理完毕该变更手续后，依法及时公告。

　　(2) 基金各关联方投资本基金的情况

　　A．基金管理人投资情况

　　B．基金管理公司主要股东及其控制的机构投资情况

　　下述方正证券有限责任公司、安徽国元信托投资有限责任公司为本报告期内本基金管理人股权变化前的公司股东。

　　(3) 由关联方保管的银行存款余额及由此产生的利息收入

　　本基金的银行存款由基金托管人中国工商银行股份有限公司保管，并按银行间同业利率计息。基金托管人于2007年6月30日保管的银行存款余额为43,736,568.90元(2006年6月30日：149,515,099.74元)。2007年上半年由基金托管人保管的银行存款产生的利息收入为2,297,391.47元(2006年上半年：1,179,932.20元)。

　　(4) 本基金参与关联方承销证券的情况

　　方正证券有限责任公司为本报告期内本基金管理人股权变化前的公司股东。

　　本基金投资关联方承销的证券符合相关法律法规及中国证监会的规定，并依法进行了信息披露。

　　(5) 关联方交易，下列关联交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。

　　A、通过关联方席位进行的交易是与关联方签订证券交易席位租用协议后进行，该协议按照与一般证券公司签订的协议条款订立。

　　B、通过关联方席位交易支付的佣金

　　注：佣金的计算公式

　　上海证券交易所的交易佣金=买（卖）成交金额×1％。-买（卖）经手费-买（卖）证管费-证券结算风险基金

　　深圳证券交易所的交易佣金=买（卖）成交金额×1％。-买（卖）经手费-证券结算风险基金佣金(佣金比率按照与一般证券公司签订的协议条款订立)

　　C．从关联方获得的服务说明

　　本基金与关联方已按同业统一的基金佣金计算方式和佣金比例签订了《证券交易席位租用协议》。根据协议规定，上述单位定期或不定期地为本基金管理人提供研究服务以及其他研究支持。

　　D．关联方报酬

　　a、基金管理人报酬

　　支付基金管理人鹏华基金管理有限公司的管理费年费率为1.25%，逐日计提，按月支付。日管理费=前一日基金资产净值×1.25%÷当年天数。截止至2007年6月30日，本基金共需支付基金管理人报酬人民币41,697,225.86元。2006年上半年本基金共支付基金管理人报酬人民币20,987,708.38元。

　　b、基金托管人报酬

　　支付基金托管人中国工商银行股份有限公司的托管费年费率为0.25%，逐日计提，按月支付。日托管费=前一日基金资产净值×0.25%÷当年天数。截止至 2007 年6月30日，本基金共需支付基金托管人报酬人民币8,339,445.19元。2006年上半年本基金共支付基金托管人报酬人民币4,197,541.64元。

　　E．与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易

　　4、本报告期末流通转让受限制的基金资产

　　(1)截至2007年6月30日，基金获配暂不能流通的股票成本为223,019,565.46元，股票市值为702,668,858.07元，对比成本估值增值为479,649,292.61元，普丰证券投资基金持有未上市或上市未流通的股票明细如下：

　　（2） 截至2007年06月30日止持有以下因股权分置改革或未进入股改程序而暂时停牌的股票，这些股票将在上市公司完成与流通股股东的沟通协商程序后或在股权分置改革规定的程序结束后复牌。

　　六、基金投资组合

　　(一) 本报告期末基金资产组合情况

　　（二）本报告期末按行业分类的股票投资组合

　　1、积极股票投资组合

　　2、指数股票投资组合

　　(三) 本报告期末按市值占基金资产净值比例大小排序的积极投资和指数投资的各前五名股票明细

　　1、积极股票明细

　　2、 指数股票明细

　　注：投资者欲了解本报告期末基金投资的所有股票明细，应阅读登载于鹏华基金管理有限公司网站http：//www.phfund.com.cn的2007年半年度报告正文。

　　(四)报告期内股票投资组合的重大变动

　　1、累计买入价值超出期初基金资产净值2%或前20名股票明细如下：

　　2、累计卖出价值超出期初基金资产净值2%或前20名股票明细如下：