§6 董事会报告
6.1 管理层讨论与分析
（一）报告期内公司总体经营情况
2007年第一食品继续聚焦主业发展，围绕调整、转型、整合、提升的当前工作主题，有序落实年度重点工作，进一步提高公司运行质量，为企业新一轮产业发展夯实基础。
1、经营业绩分析
报告期公司实现营业收入537,237.84万元，比去年同期增长12.94%；实现营业利润28,639.94万元，比去年同期减少16.68%；实现净利润16,518.32万元，比去年同期增加11.84%。
2、报告期内主营业务及其经营情况
公司主营业务范围为食品、副食品、粮油、烟酒、餐饮、黄酒生产经营、食糖生产和销售、仓储货运、租赁、出口业务、广告设计制作、娱乐等。
（1）主营业务分行业或分产品构成情况
单位:万元 币种:人民币
| 行 业 | 主营业务收入 | 主营业务成本 | 主营业务利润率(%) | 主营业务收入比上年增减（％） | 主营业务成本比上年增减（％） | 主营业务利润率比上年增减（%） |
| 主营业务收入 | 528,098.59 | 439,455.24 | 16.00 | 12.72 | 14.73 | 减少1.51个百分点 |
| 其中：黄酒生产经营 | 54,314.23 | 23,089.32 | 53.23 | -0.58 | -1.16 | 增加1.04个百分点 |
| 食糖生产经营 | 47,465.83 | 37,394.06 | 19.76 | -15.31 | -1.63 | 减少12.24个百分点 |
| 食品销售 | 426,162.90 | 378,929.48 | 10.82 | 19.22 | 17.88 | 增加0.92个百分点 |
主营业务收入增加主要是品牌代理及零售业务销售规模扩大，收入同比增加68,700万元；食糖销量虽有增长，但售价下降达21%，收入同比减少8583万元。
主营业务利润率有所下降主要是本年度公司食糖生产经营受市场糖价波动的影响，导致食糖生产经营主营业务利润率同比下降12.24个百分点。
（2）主营业务分地区情况表
单位:万元 币种:人民币
| 地区 | 主营业务收入 | 主营业务收入比上年增减(％) |
| 上海 | 476,949.98 | 16.30 |
| 广西 | 47,465.83 | -15.31 |
| 四川成都 | 3,682.78 | 56.25 |
| 合计 | 528,098.59 | 12.72 |
（3）主要供应商、客户情况
单位:万元 币种:人民币
| 前五名供应商采购金额合计 | 200,250.59 | 占采购总额比重（%） | 43.38 |
| 前五名销售客户销售金额合计 | 105,643.21 | 占销售总额比重（%） | 19.66 |
（4）报告期公司资产构成同比发生重大变动的说明
报告期公司资产构成同比未发生重大变动。
（5）报告期公司主要财务数据同比发生重大变动的说明
单位:万元 币种:人民币
| 项 目 | 2007年 | 2006年 | 增减 | 增减幅度（%） |
| 销售费用 | 39,775.70 | 34,456.30 | 5,319.41 | 15.44 |
| 管理费用 | 16,259.42 | 15,591.78 | 667.64 | 4.28 |
| 财务费用 | 4,606.16 | 3,776.55 | 829.61 | 21.97 |
| 所得税费用 | 7,005.00 | 9,172.96 | -2,167.96 | -23.63 |
报告期公司销售费用39,775.70万元，较上年度增加5,319.41万元，增幅15.44%，主要是因销售规模扩大，广告费、促销费、场地租赁费等投入同比增加3,809万元；人员增加及人工成本提高，工资性费用同比增加1,363万元。
报告期公司财务费用4,606.16万元，较上年度增加829.61万元，增幅21.97%，主要是贷款规模增加及2007年度银行贷款利率连续上调，利息支出同比增加844.88万元。
报告期内公司所得税7,005.00万元，较上年度减少2,167.96万元，减幅23.63%,主要是国产设备退税1,811万元，上年度无此因素。
报告期公司其他财务数据同比未发生重大变动。
（6）报告期公司现金流量构成情况、同比发生重大变动的情况及与报告期净利润存在重大差异的原因说明
单位:万元 币种:人民币
| 项 目 | 2007年 | 2006年 | 增减 | 增减幅度（%） |
| 经营活动产生的现金流量净额 | 22,663.56 | 20,600.32 | 2,063.24 | 10.02 |
| 投资活动产生的现金流量净额 | -14,035.67 | -16,909.00 | 2,873.34 | -16.99 |
| 筹资活动产生的现金流量净额 | -2,760.09 | -3,315.86 | 555.77 | 16.76 |
| 现金及现金等价物净增加额 | 5,674.41 | 307.18 | 5,367.23 | 1,747.26 |
报告期现金流量较上年同比发生重大变动的主要原因是:
投资活动产生的现金流量净额-14,035.67万元，同比增加净流入2,873.34万元，主要是合并报表范围变化，现金流入净同比增加4,849.46万元；出售股权，现金流入同比减少9,567.44万元；固定资产投资规模减少，现金流出同比减少7,285.41万元。
报告期公司其他财务数据同比未发生重大变动。
（7）主要控股公司及参股公司的经营情况及业绩
单位:万元 币种:人民币
| 公司名称 | 业务性质 | 主要产品或服务 | 注册资本 | 资产规模 | 净利润 |
| 上海金枫酿酒有限公司 | 黄酒生产销售 | 黄酒 | 11,800 | 72,319.21 | 12,611.09 |
| 广西上上糖业有限公司 | 食糖生产销售 | 食糖 | 10,000 | 55,316.00 | 6,556.08 |
| 上海市南浦食品有限公司 | 品牌代理销售 | 食品百货 | 13,000 | 134,862.90 | 2,242.45 |
①上海金枫酿酒有限公司系本公司全资子公司，其主营业务是黄酒生产与经营。该公司2007年主营业务收入54,314.23万元，同比减少318.12万元；主营业务利润28,912.32万元，同比增加401.14万元；净利润12,611.09万元，同比增加2,414.50万元。
②广西上上糖业有限公司系本公司控股子公司，其主营业务是食糖生产与经营。受市场糖价波动的影响，该公司2007年主营业务收入47,465.83万元，同比减少8,583.21万元；主营业务利润9,379.83万元，同比减少8,557.07万元；净利润6,556.08万元，同比减少5,997.84万元。
③上海市南浦食品有限公司系本公司控股子公司，其主营业务是食品批发。该公司2007年主营业务收入357,211.63万元，同比增加63,659.10万元；主营业务利润29,873.09万元，同比增加4,758.32万元；净利润2,242.45万元，同比增加427.55万元。
（二）公司未来发展展望
1、行业发展趋势及公司未来发展机遇
受国民经济持续增长，居民收入提高以及人民币加速升值等宏观因素影响，消费升级趋势明显。第一食品作为消费类上市公司，以黄酒为主业的发展也正同时面临着机遇与挑战：与其他酒种比较，黄酒仍属于弱势酒种，且具有明显的地域性、季节性特征。随着消费者更注重产品的品质、口味和营养，市场和产品将不断被细分，未来的发展将从差异化中求胜；行业竞争进入粗放型、低水平恶性竞争阶段，正面临重新洗牌的格局。随着从分散走向集中，联合、收购重组将成为行业发展的主要手段。总体上黄酒行业正处于从产品竞争向品牌竞争过度的进程中，公司管理层认为：第一食品正抓紧实施产业的新一轮结构性调整，随着第一食品与华光酿酒重组整合的整体推进，公司将加快实施资源的优化配置，实现企业又好又快地发展。
2、新年度经营计划
继续深入贯彻落实科学发展观，把握产业整合契机，充分发挥品牌集聚、科技创新、渠道网络等优势，加快优化资源配置，推进黄酒产业重组，强化公司治理，确保发展质量，促进实现价值成长。
鉴于公司在第六届董事会第五次会议上审议通过了《关于公司重大资产置换暨关联交易的议案》，根据会计师事务所出具的盈利预测报告，如本次资产置换实施完毕后，公司预计2008年营业收入下降23.57％，营业成本下降29.59％，净利润增长29.88％。（详见刊登于2008年3月15日《上海证券报》及《中国证券报》上的《上海市第一食品股份有限公司关于重大资产置换暨关联交易报告书》 ）
3、主要工作思路
（1）在新一轮结构性调整进程中，以联合重组为契机，加快融合，通过优势联动，完成运作体系的整体提升，加快黄酒产业发展
①生产科技：
加强生产酿造联动，降低生产成本，提高产品质量，提升盈利能力。
加强研发技术联动，依托金枫黄酒市级企业技术中心，加快技术创新与新品开发，保持行业技术领先地位，为成为国家级企业技术中心奠定基础。
②市场营销：
加强市场网络联动，以江浙沪市场为核心，加大江浙沪以外市场拓展，加快布局全国市场。
加强广告宣传联动，布局好“石库门”与“和酒”两大品牌的市场培育、推广工作。集中做好市场管理与品牌维护，降低运营成本。
（2）在黄酒产业重组整合完成之前，继续做好对零售产业的运作，加快调整与提升，加快形成盈利模式。南浦公司要在现在基础上不断创新品牌代理的服务模式，加速推进规模化发展。
（3）上上糖业要在产量提升的同时，积极推进产供销运行体系的全过程控制。
（4）进一步深化投资者关系管理工作，加强与投资者互动，共同推进上市公司创新发展。
（5）完善公司治理，加强内控管理，发挥内审监管作用，强化危机预警。
（6）加强人力资源管理，完善业绩评价体系，在企业发展进程中塑造员工事业发展平台，构建和谐企业。
4、资金需求、使用计划及资金来源
新年度经营计划的实施所需流动资金来源为公司自有资金，向银行借款规模将控制在12亿元以内，未来发展战略目标实现将根据实际实施项目所需资金作具体规划。
5、风险因素和应对措施
（1）原材料涨价风险
由于黄酒生产所需主要原料为大米和糯米，粮食涨价或价格波动，将导致企业生产成本的波动，并将对企业利润产生影响。公司将加强成本控制，加快技术创新，化解成本压力。
（2）市场竞争风险
黄酒行业正处于同质化、低水平的恶性竞争阶段，随着“石库门”进入产品成熟期以来，上海市场更是成为必争之地，公司将加大市场推广力度，加大产品宣传、市场控制、渠道管理的投入，不断提高品牌影响力。
（3）产业整合风险
——本次整合属重大资产置换，需获得股东大会及有关部门批准方可实施。
——方案获批以后，两个黄酒企业在整合过程中，将会面临因经营管理模式、企业文化等方面的差异而产生的磨合。公司将以强强联手，优势互补为整合目标，加强融合，减少消耗。
（4）市场波动风险
国际糖价波动将直接影响公司食糖经营业绩，公司将积极关注市场价格，推进产供销运行体系的全过程控制。
（5）安全性风险
食品生产经营与消费者健康具有较高关联度，公司将充分估计该风险因素的存在，强化现有质量安全管理体系在经营管理中的过程控制，完善危机处理体系，维护品牌形象，确保企业运行质量。
6.2 主营业务分行业、产品情况表
请见前述6.1
6.3 主营业务分地区情况
请见前述6.1
6.4 募集资金使用情况
□适用 √不适用
变更项目情况
□适用 √不适用
6.5 非募集资金项目情况
√适用 □不适用
单位:万元 币种:人民币
| 项目名称 | 项目金额 | 项目进度 | 项目收益情况 |
| 对上海南浦食品有限公司浦东分公司追加投资 | 4,500.00 | 完成 | 415.54 |
| 对上海一佳物流有限公司投资 | 3,800.00 | 完成 | 4.25 |
| 广西上上糖业提升日榨能力技改扩建工程项目 | 6,281.59 | 完成 | 982.78 |
6.6 董事会对会计师事务所“非标准审计报告”的说明
□适用 √不适用
6.7 董事会本次利润分配或资本公积金转增预案
2007年度，公司实现归属于母公司股东的净利润165,496,056.51元。
按照财政部的规定，编制合并会计报表的公司，其利润分配以母公司的可分配利润为依据，母公司本年度实现净利润26,303,914.36元，提取法定盈余公积金10%计2,630,391.44元。提取后的未分配利润加上一年度可供分配利润-50,363,216.98元，减2007年5月实施2006年的利润分配方案，分配红利62,145,127.00元，实际可供股东分配利润-88,834,821.06元。
公司拟不作现金利润分配。
本次不作资本公积转增股本。
公司本报告期内盈利但未提出现金利润分配预案的原因
√适用 □不适用
公司2007年1月1日起执行新《企业会计准则》，并根据《企业会计准则第38号—首次执行企业会计准则》所规定的第5条至第19条的内容及财政部《关于印发企业会计准则解释第1号的通知》的规定，对财务报表项目进行了追溯调整，调整后07年期初母公司未分配利润-50,363,216.98元，期末母公司未分配利润-88,834,821.06元，故公司本年不作现金利润分配。
§7 重要事项
7.1 收购资产
□适用 √不适用
7.2 出售资产
□适用 √不适用
7.3 重大担保
□适用 √不适用
7.4 重大关联交易
7.4.1 与日常经营相关的关联交易
√适用 □不适用
本期采购产品关联交易发生额16,128.31万元，其中重大关联交易合计10,133.67万元。
本期销售产品关联交易发生额109,626.07万元，其中上市公司向控股股东及其子公司销售产品的关联交易金额108,561.17万元，其中重大关联交易合计99,998.01万元。
单位:万元 币种:人民币
| 关联方 | 向关联方销售产品和提供劳务 | 向关联方采购产品和接受劳务 | ||
| 交易金额 | 占同类交易金额的比例 | 交易金额 | 占同类交易金额的比例 | |
| 上海伍缘现代杂货有限公司 | - | - | 6,171.42 | 1.34 |
| 上海利给尔食品有限公司 | - | - | 1,483.21 | 0.32 |
| 上海捷强烟草糖酒配销中心 | 5,017.42 | 9.24 | 2,479.04 | 0.54 |
| 农工商超市（集团）有限公司 | 2,654.79 | 4.89 | - | - |
| 东方先导糖酒有限公司 | 44,118.11 | 92.95 | - | - |
| 农工商超市（集团）有限公司 | 17,576.87 | 4.12 | - | - |
| 上海捷强烟草糖酒（集团）有限公司 | 16,121.88 | 3.78 | - | - |
| 上海新境界食品贸易有限公司 | 9,280.39 | 2.18 | - | - |
| 上海好德企业发展有限公司 | 5,228.55 | 1.23 | - | |
| 合计 | 99,998.01 | - | 10,133.67 | - |
7.4.2 关联债权债务往来
√适用 □不适用
单位:万元 币种:人民币
| 关联方 | 向关联方提供资金 | 关联方向上市公司提供资金 | ||
| 发生额 | 余额 | 发生额 | 余额 | |
| 上海富尔网络销售有限公司 | - | - | 30.28 | 0.10 |
| 东方先导糖酒有限公司 | - | - | 12,205.58 | 11,030.58 |
| 上海利给尔食品有限公司 | 0.34 | - | - | - |
| 上海帝姆松食品有限公司 | 49.05 | 19.56 | - | - |
| 合计 | 49.39 | 19.56 | 12,235.86 | 11,030.68 |
其中：报告期内上市公司未向控股股东及其子公司提供资金，无余额。
7.4.3 2007年资金被占用情况及清欠进展情况
□适用 √不适用
截止2007年末，上市公司未完成非经营性资金占用的清欠工作的，董事会提出的责任追究方案
□适用 √不适用
7.5 委托理财情况
□适用 √不适用
7.6 承诺事项履行情况
7.6.1 公司或持股5%以上股东在报告期内或持续到报告期内的承诺事项
√适用 □不适用
公司控股股东上海市糖业烟酒（集团）有限公司自改革方案实施之日起（即2005年11月24日起），所持原非流通股股份在三十六个月内不得上市交易或者转让。
截至报告期末，所持原非流通股股份无上市交易或者转让。
7.6.2 公司资产或项目存在盈利预测，且报告期仍处在盈利预测期间，公司就资产或项目是否达到原盈利预测及其原因作出说明
□适用 √不适用
7.7 重大诉讼仲裁事项
□适用 √不适用
7.8 其它重大事项及其影响和解决方案的分析说明
7.8.1 证券投资情况
□适用 √不适用
7.8.2 持有其他上市公司股权情况
□适用 √不适用
7.8.3 持有非上市金融企业股权情况
□适用 √不适用
7.8.4 买卖其他上市公司股份的情况
□适用 √不适用
§8 监事会报告
监事会认为公司依法运作、公司财务情况、公司募集资金使用、公司收购、出售资产交易和关联交易不存在问题。
§9 财务报告
9.1 审计意见
| 财务报告 | □未经审计 √审计 |
| 审计意见 | √标准无保留意见 □非标意见 |
| 审计意见全文 | |
| 中国上海 2008年3月13日 | |
9.2 财务报表（见附表）
9.3 会计政策、会计估计和核算方法变更的说明
1、本年主要会计政策变更及其影响
根据财政部财会[2006]3号《关于印发<企业会计准则第1号－存货>等38项具体准则的通知》，公司从2007年1月1日起，执行新《企业会计准则》；并根据《企业会计准则第38号－首次执行企业会计准则》以及《企业会计准则解释第1号》的相关规定，对长期股权投资差额、所得税以及对子公司的长期股权投资进行了追溯调整，详见附注二（二十）。
2、本年无主要会计估计的变更。
9.4 本报告期无会计差错更正。
9.5 与最近一期年度报告相比，合并范围发生变化的具体说明
与上年相比本年减少合并单位1家：
2007年1月，公司向控股股东上海市糖业烟酒（集团）有限公司转让所持有的上海茶叶有限公司55.50%的股权，出让价格人民币175.51万元。股权转让后，公司不再持有上海茶叶有限公司股权，故不再对其进行合并。
上海市第一食品股份有限公司
董事长 吴顺宝
二○○八年三月十五日
附表：
合并资产负债表
2007年12月31日
编制单位: 上海市第一食品股份有限公司 单位: 元 币种:人民币
| 项目 | 附注 | 期末余额 | 年初余额 |
| 流动资产： | |||
| 货币资金 | 六（一） | 253,129,824.71 | 197,746,485.06 |
| 结算备付金 | |||
| 拆出资金 | |||
| 交易性金融资产 | |||
| 应收票据 | 六（二） | 28,347,076.32 | 41,238,695.27 |
| 应收账款 | 六（三） | 457,670,701.26 | 409,805,385.08 |
| 预付款项 | 六（四） | 76,846,705.78 | 53,688,684.29 |
| 应收保费 | |||
| 应收分保账款 | |||
| 应收分保合同准备金 | |||
| 应收利息 | |||
| 应收股利 | |||
| 其他应收款 | 六（五） | 140,252,225.12 | 110,634,974.65 |
| 买入返售金融资产 | |||
| 存货 | 六（六） | 1,145,855,200.98 | 923,906,644.17 |
| 一年内到期的非流动资产 | |||
| 其他流动资产 | |||
| 流动资产合计 | 2,102,101,734.17 | 1,737,020,868.52 | |
| 非流动资产： | |||
| 发放贷款及垫款 | |||
| 可供出售金融资产 | |||
| 持有至到期投资 | |||
| 长期应收款 | |||
| 长期股权投资 | 六（七） | 85,174,967.49 | 84,826,979.64 |
| 投资性房地产 | |||
| 固定资产 | 六（八） | 717,419,418.61 | 570,522,925.68 |
| 在建工程 | 六（九） | 19,708,613.07 | 108,116,648.30 |
| 工程物资 | |||
| 固定资产清理 | |||
| 生产性生物资产 | |||
| 油气资产 | |||
| 无形资产 | 六（十） | 37,596,584.87 | 38,292,032.97 |
| 开发支出 | |||
| 商誉 | |||
| 长期待摊费用 | 六（十一） | 27,297,101.22 | 12,777,932.03 |
| 递延所得税资产 | 六（十二） | 5,350,549.32 | 6,139,936.57 |
| 其他非流动资产 | |||
| 非流动资产合计 | 892,547,234.58 | 820,676,455.19 | |
| 资产总计 | 2,994,648,968.75 | 2,557,697,323.71 |
合并资产负债表（续）
2007年12月31日
编制单位: 上海市第一食品股份有限公司 单位: 元 币种:人民币
| 项目 | 附注 | 期末余额 | 年初余额 |
| 流动负债： | |||
| 短期借款 | 六（十三） | 778,447,070.07 | 670,938,695.27 |
| 向中央银行借款 | |||
| 吸收存款及同业存放 | |||
| 拆入资金 | |||
| 交易性金融负债 | |||
| 应付票据 | 六（十四） | 67,576,656.65 | 99,184,188.41 |
| 应付账款 | 六（十五） | 613,367,337.48 | 477,838,984.12 |
| 预收款项 | 六（十六） | 68,011,441.83 | 43,943,749.42 |
| 卖出回购金融资产款 | |||
| 应付手续费及佣金 | |||
| 应付职工薪酬 | 六（十七） | 5,047,949.87 | 22,082,268.55 |
| 应交税费 | 六（十八） | 25,666,566.95 | 51,347,100.55 |
| 应付利息 | 六（十九） | 1,277,370.00 | 1,012,038.50 |
| 应付股利 | 六（二十） | 1,178,036.66 | 1,865,902.05 |
| 其他应付款 | 六（二十一） | 189,725,033.54 | 78,166,170.47 |
| 应付分保账款 | |||
| 保险合同准备金 | |||
| 代理买卖证券款 | |||
| 代理承销证券款 | |||
| 一年内到期的非流动负债 | |||
| 其他流动负债 | |||
| 流动负债合计 | 1,750,297,463.05 | 1,446,379,097.34 | |
| 非流动负债： | |||
| 长期借款 | 六（二十二） | 37,500,000.00 | 50,000,000.00 |
| 应付债券 | |||
| 长期应付款 | |||
| 专项应付款 | |||
| 预计负债 | |||
| 递延所得税负债 | |||
| 其他非流动负债 | |||
| 非流动负债合计 | 37,500,000.00 | 50,000,000.00 | |
| 负债合计 | 1,787,797,463.05 | 1,496,379,097.34 | |
| 所有者权益（或股东权益）： | |||
| 实收资本（或股本） | 六（二十三） | 365,559,577.00 | 365,559,577.00 |
| 资本公积 | 六（二十四） | 16,180,586.25 | 16,180,586.25 |
| 减：库存股 | |||
| 盈余公积 | 六（二十五） | 70,359,858.52 | 67,729,467.08 |
| 一般风险准备 | |||
| 未分配利润 | 六（二十六） | 380,608,832.01 | 279,888,293.94 |
| 外币报表折算差额 | |||
| 归属于母公司所有者权益合计 | 832,708,853.78 | 729,357,924.27 | |
| 少数股东权益 | 374,142,651.92 | 331,960,302.10 | |
| 所有者权益合计 | 1,206,851,505.70 | 1,061,318,226.37 | |
| 负债和所有者权益总计 | 2,994,648,968.75 | 2,557,697,323.71 |
公司法定代表人:吴顺宝 主管会计工作负责人:潘珠 会计机构负责人:潘珠
母公司资产负债表
2007年12月31日
编制单位: 上海市第一食品股份有限公司 单位: 元 币种:人民币
| 项目 | 附注 | 期末余额 | 年初余额 |
| 流动资产： | |||
| 货币资金 | 54,053,517.12 | 35,834,422.53 | |
| 交易性金融资产 | |||
| 应收票据 | |||
| 应收账款 | 七（一） | 13,384,267.33 | 16,164,052.65 |
| 预付款项 | 48,682,604.94 | 9,448,912.09 | |
| 应收利息 | |||
| 应收股利 | 222,000.00 | ||
| 其他应收款 | 七（二） | 54,353,261.61 | 30,730,879.19 |
| 存货 | 27,803,556.62 | 29,318,048.53 | |
| 一年内到期的非流动资产 | |||
| 其他流动资产 | |||
| 流动资产合计 | 198,277,207.62 | 121,718,314.99 | |
| 非流动资产： | |||
| 可供出售金融资产 | |||
| 持有至到期投资 | |||
| 长期应收款 | |||
| 长期股权投资 | 七（三） | 319,096,412.27 | 349,264,979.54 |
| 投资性房地产 | |||
| 固定资产 | 11,245,035.82 | 12,536,107.84 | |
| 在建工程 | |||
| 工程物资 | |||
| 固定资产清理 | |||
| 生产性生物资产 | |||
| 油气资产 | |||
| 无形资产 | 13,409,110.58 | 13,722,438.50 | |
| 开发支出 | |||
| 商誉 | |||
| 长期待摊费用 | 3,567,358.79 | 3,913,286.00 | |
| 递延所得税资产 | 2,332,526.07 | 2,375,156.78 | |
| 其他非流动资产 | |||
| 非流动资产合计 | 349,650,443.53 | 381,811,968.66 | |
| 资产总计 | 547,927,651.15 | 503,530,283.65 |
母公司资产负债表（续）
2007年12月31日
编制单位: 上海市第一食品股份有限公司 单位: 元 币种:人民币
| 项目 | 附注 | 期末余额 | 年初余额 |
| 流动负债： | |||
| 短期借款 | 80,000,000.00 | 60,000,000.00 | |
| 交易性金融负债 | |||
| 应付票据 | |||
| 应付账款 | 17,147,758.88 | 12,875,559.09 | |
| 预收款项 | 5,315,319.44 | 9,316,565.58 | |
| 应付职工薪酬 | 1,895,560.90 | 5,467,114.11 | |
| 应交税费 | 6,793,907.54 | 3,925,966.12 | |
| 应付利息 | 130,050.00 | 87,562.50 | |
| 应付股利 | 792,806.66 | 834,577.06 | |
| 其他应付款 | 30,324,880.98 | 12,018,352.28 | |
| 一年内到期的非流动负债 | |||
| 其他流动负债 | |||
| 流动负债合计 | 142,400,284.40 | 104,525,696.74 | |
| 非流动负债： | |||
| 长期借款 | |||
| 应付债券 | |||
| 长期应付款 | |||
| 专项应付款 | |||
| 预计负债 | 42,363,992.48 | ||
| 递延所得税负债 | |||
| 其他非流动负债 | |||
| 非流动负债合计 | 42,363,992.48 | ||
| 负债合计 | 184,764,276.88 | 104,525,696.74 | |
| 所有者权益（或股东权益）： | |||
| 实收资本（或股本） | 365,559,577.00 | 365,559,577.00 | |
| 资本公积 | 16,078,759.81 | 16,078,759.81 | |
| 减：库存股 | |||
| 盈余公积 | 70,359,858.52 | 67,729,467.08 | |
| 未分配利润 | -88,834,821.06 | -50,363,216.98 | |
| 所有者权益（或股东权益）合计 | 363,163,374.27 | 399,004,586.91 | |
| 负债和所有者权益（或股东权益）总计 | 547,927,651.15 | 503,530,283.65 |
公司法定代表人:吴顺宝 主管会计工作负责人:潘珠 会计机构负责人:潘珠
合并利润表
2007年1-12月
编制单位: 上海市第一食品股份有限公司 单位: 元 币种:人民币
| 项目 | 附注 | 本期金额 | 上期金额 |
| 一、营业总收入 | 5,372,378,425.11 | 4,756,717,089.88 | |
| 其中：营业收入 | 六（二十七） | 5,372,378,425.11 | 4,756,717,089.88 |
| 利息收入 | |||
| 已赚保费 | |||
| 手续费及佣金收入 | |||
| 二、营业总成本 | 5,087,274,790.71 | 4,460,052,565.36 | |
| 其中：营业成本 | 4,453,502,019.79 | 3,856,527,744.76 | |
| 利息支出 | |||
| 手续费及佣金支出 | |||
| 退保金 | |||
| 赔付支出净额 | |||
| 提取保险合同准备金净额 | |||
| 保单红利支出 | |||
| 分保费用 | |||
| 营业税金及附加 | 六（二十八） | 41,363,150.09 | 33,972,447.73 |
| 销售费用 | 397,757,041.38 | 344,562,951.07 | |
| 管理费用 | 162,594,225.24 | 155,917,816.52 | |
| 财务费用 | 六（二十九） | 46,061,581.70 | 37,765,490.16 |
| 资产减值损失 | 六（三十） | -14,003,227.49 | 31,306,115.12 |
| 加：公允价值变动收益（损失以“－”号填列） | |||
| 投资收益（损失以“－”号填列） | 六（三十一） | 1,608,558.78 | 47,063,270.60 |
| 其中：对联营企业和合营企业的投资收益 | 547,411.47 | -1,909,038.97 | |
| 汇兑收益（损失以“-”号填列） | |||
| 三、营业利润（亏损以“－”号填列） | 286,712,193.18 | 343,727,795.12 | |
| 加：营业外收入 | 六（三十二） | 13,988,372.96 | 1,147,867.26 |
| 减：营业外支出 | 六（三十三） | 7,132,040.17 | 11,042,556.43 |
| 其中：非流动资产处置损失 | 4,644,542.63 | 9,830,940.10 | |
| 四、利润总额（亏损总额以“－”号填列） | 293,568,525.97 | 333,833,105.95 | |
| 减：所得税费用 | 六（三十四） | 70,050,001.21 | 91,729,596.60 |
| 五、净利润（净亏损以“－”号填列） | 223,518,524.76 | 242,103,509.35 | |
| 归属于母公司所有者的净利润 | 165,496,056.51 | 147,125,849.97 | |
| 少数股东损益 | 58,022,468.25 | 94,977,659.38 | |
| 六、每股收益： | |||
| （一）基本每股收益 | 0.45 | 0.40 | |
| （二）稀释每股收益 | 0.45 | 0.40 |
公司法定代表人:吴顺宝 主管会计工作负责人:潘珠 会计机构负责人:潘珠
母公司利润表
2007年1-12月
编制单位: 上海市第一食品股份有限公司 单位: 元 币种:人民币
| 项目 | 附注 | 本期金额 | 上期金额 |
| 一、营业收入 | 七（四） | 535,007,058.34 | 503,526,704.29 |
| 减：营业成本 | 405,897,210.12 | 416,587,170.01 | |
| 营业税金及附加 | 3,787,615.27 | 3,004,706.11 | |
| 销售费用 | 34,030,134.22 | 33,609,332.45 | |
| 管理费用 | 27,571,169.80 | 31,726,725.78 | |
| 财务费用 | 4,448,916.66 | 7,035,506.47 | |
| 资产减值损失 | 4,421,901.67 | 49,475,972.68 | |
| 加：公允价值变动收益（损失以“－”号填列） | |||
| 投资收益（损失以“－”号填列） | 七（五） | -22,040,598.33 | 64,247,616.13 |
| 其中：对联营企业和合营企业的投资收益 | 153,596.37 | -143,025.42 | |
| 二、营业利润（亏损以“－”号填列） | 32,809,512.27 | 26,334,906.92 | |
| 加：营业外收入 | 261,861.12 | 166,647.73 | |
| 减：营业外支出 | 131,127.06 | 1,837,240.94 | |
| 其中：非流动资产处置净损失 | 130,457.21 | 1,767,695.55 | |
| 三、利润总额（亏损总额以“－”号填列） | 32,940,246.33 | 24,664,313.71 | |
| 减：所得税费用 | 6,636,331.97 | 8,002,329.71 | |
| 四、净利润（净亏损以“－”号填列） | 26,303,914.36 | 16,661,984.00 |
公司法定代表人:吴顺宝 主管会计工作负责人:潘珠 会计机构负责人:潘珠
合并现金流量表
2007年1-12月
编制单位: 上海市第一食品股份有限公司 单位:元 币种:人民币
| 项目 | 附注 | 本期金额 | 上期金额 |
| 一、经营活动产生的现金流量： | |||
| 销售商品、提供劳务收到的现金 | 6,702,988,134.12 | 5,652,436,760.78 | |
| 客户存款和同业存放款项净增加额 | |||
| 向中央银行借款净增加额 | |||
| 向其他金融机构拆入资金净增加额 | |||
| 收到原保险合同保费取得的现金 | |||
| 收到再保险业务现金净额 | |||
| 保户储金及投资款净增加额 | |||
| 处置交易性金融资产净增加额 | |||
| 收取利息、手续费及佣金的现金 | |||
| 拆入资金净增加额 | |||
| 回购业务资金净增加额 | |||
| 收到的税费返还 | 1,092,726.84 | 6,837,981.72 | |
| 收到其他与经营活动有关的现金 | 156,580,426.70 | 33,381,747.30 | |
| 经营活动现金流入小计 | 6,860,661,287.66 | 5,692,656,489.80 | |
| 购买商品、接受劳务支付的现金 | 5,685,317,442.31 | 4,700,207,256.41 | |
| 客户贷款及垫款净增加额 | |||
| 存放中央银行和同业款项净增加额 | |||
| 支付原保险合同赔付款项的现金 | |||
| 支付利息、手续费及佣金的现金 | |||
| 支付保单红利的现金 | |||
| 支付给职工以及为职工支付的现金 | 202,465,178.90 | 160,878,159.23 | |
| 支付的各项税费 | 294,071,316.24 | 256,359,806.27 | |
| 支付其他与经营活动有关的现金 | 452,171,750.43 | 369,208,103.50 | |
| 经营活动现金流出小计 | 6,634,025,687.88 | 5,486,653,325.41 | |
| 经营活动产生的现金流量净额 | 226,635,599.78 | 206,003,164.39 | |
| 二、投资活动产生的现金流量： | |||
| 收回投资收到的现金 | 100,000.00 | 100,277,419.94 | |
| 取得投资收益收到的现金 | 1,076,000.00 | 317,073.31 | |
| 处置固定资产、无形资产和其他长期资产收回的现金净额 | 3,458,307.08 | 1,731,552.46 | |
| 处置子公司及其他营业单位收到的现金净额 | 4,503,026.66 | 41,252.00 | |
| 收到其他与投资活动有关的现金 | |||
| 投资活动现金流入小计 | 9,137,333.74 | 102,367,297.71 | |
| 购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金 | 148,434,405.41 | 221,288,527.36 | |
| 投资支付的现金 | 50,000.00 | 664,659.29 | |
| 质押贷款净增加额 | |||
| 取得子公司及其他营业单位支付的现金净额 | |||
| 支付其他与投资活动有关的现金 | 1,009,589.80 | 49,504,151.34 | |
| 投资活动现金流出小计 | 149,493,995.21 | 271,457,337.99 | |
| 投资活动产生的现金流量净额 | -140,356,661.47 | -169,090,040.28 | |
| 三、筹资活动产生的现金流量： | |||
| 吸收投资收到的现金 | 5,870,000.00 | ||
| 其中：子公司吸收少数股东投资收到的现金 | 5,870,000.00 | ||
| 取得借款收到的现金 | 1,134,304,062.89 | 1,000,781,702.45 | |
| 发行债券收到的现金 | |||
| 收到其他与筹资活动有关的现金 | 3,294.77 | ||
| 筹资活动现金流入小计 | 1,134,304,062.89 | 1,006,654,997.22 | |
| 偿还债务支付的现金 | 1,039,295,688.09 | 961,843,007.18 | |
| 分配股利、利润或偿付利息支付的现金 | 119,943,780.99 | 77,970,575.08 | |
| 其中：子公司支付给少数股东的股利、利润 | 8,948,012.25 | 2,052,675.01 | |
| 支付其他与筹资活动有关的现金 | 2,665,500.69 | ||
| 筹资活动现金流出小计 | 1,161,904,969.77 | 1,039,813,582.26 | |
| 筹资活动产生的现金流量净额 | -27,600,906.88 | -33,158,585.04 | |
| 四、汇率变动对现金及现金等价物的影响 | -1,933,938.13 | -682,783.80 | |
| 五、现金及现金等价物净增加额 | 56,744,093.30 | 3,071,755.27 | |
| 加：期初现金及现金等价物余额 | 196,385,731.41 | 193,313,976.14 | |
| 六、期末现金及现金等价物余额 | 253,129,824.71 | 196,385,731.41 |
公司法定代表人:吴顺宝 主管会计工作负责人:潘珠 会计机构负责人:潘珠
母公司现金流量表
2007年1-12月
编制单位: 上海市第一食品股份有限公司 单位:元 币种:人民币
| 项目 | 附注 | 本期金额 | 上期金额 |
| 一、经营活动产生的现金流量： | |||
| 销售商品、提供劳务收到的现金 | 628,653,416.12 | 549,973,892.64 | |
| 收到的税费返还 | 1,092,726.84 | 4,602,962.83 | |
| 收到其他与经营活动有关的现金 | 27,693,812.30 | 41,244,780.22 | |
| 经营活动现金流入小计 | 657,439,955.26 | 595,821,635.69 | |
| 购买商品、接受劳务支付的现金 | 499,796,833.70 | 419,253,456.20 | |
| 支付给职工以及为职工支付的现金 | 40,058,669.81 | 32,868,192.87 | |
| 支付的各项税费 | 27,161,751.84 | 28,410,095.10 | |
| 支付其他与经营活动有关的现金 | 53,807,038.96 | 40,125,695.69 | |
| 经营活动现金流出小计 | 620,824,294.31 | 520,657,439.86 | |
| 经营活动产生的现金流量净额 | 36,615,660.95 | 75,164,195.83 | |
| 二、投资活动产生的现金流量： | |||
| 收回投资收到的现金 | |||
| 取得投资收益收到的现金 | 22,192,000.00 | 100,115,504.46 | |
| 处置固定资产、无形资产和其他长期资产收回的现金净额 | 207,722.71 | 16,129,000.00 | |
| 处置子公司及其他营业单位收到的现金净额 | 9,634,797.78 | 41,252.00 | |
| 收到其他与投资活动有关的现金 | |||
| 投资活动现金流入小计 | 32,034,520.49 | 116,285,756.46 | |
| 购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金 | 1,834,842.63 | 619,484.34 | |
| 投资支付的现金 | 39,600,000.00 | ||
| 取得子公司及其他营业单位支付的现金净额 | |||
| 支付其他与投资活动有关的现金 | |||
| 投资活动现金流出小计 | 1,834,842.63 | 40,219,484.34 | |
| 投资活动产生的现金流量净额 | 30,199,677.86 | 76,066,272.12 | |
| 三、筹资活动产生的现金流量： | |||
| 吸收投资收到的现金 | |||
| 取得借款收到的现金 | 130,000,000.00 | 100,000,000.00 | |
| 收到其他与筹资活动有关的现金 | |||
| 筹资活动现金流入小计 | 130,000,000.00 | 100,000,000.00 | |
| 偿还债务支付的现金 | 110,000,000.00 | 200,000,000.00 | |
| 分配股利、利润或偿付利息支付的现金 | 65,301,883.66 | 36,096,300.09 | |
| 支付其他与筹资活动有关的现金 | |||
| 筹资活动现金流出小计 | 175,301,883.66 | 236,096,300.09 | |
| 筹资活动产生的现金流量净额 | -45,301,883.66 | -136,096,300.09 | |
| 四、汇率变动对现金及现金等价物的影响 | -1,933,606.91 | -669,342.40 | |
| 五、现金及现金等价物净增加额 | 19,579,848.24 | 14,464,825.46 | |
| 加：期初现金及现金等价物余额 | 34,473,668.88 | 20,008,843.42 | |
| 六、期末现金及现金等价物余额 | 54,053,517.12 | 34,473,668.88 |
公司法定代表人:吴顺宝 主管会计工作负责人:潘珠 会计机构负责人:潘珠
合并所有者权益变动表
2007年1-12月
编制单位: 上海市第一食品股份有限公司
单位:元 币种:人民币
| 项目 | 本期金额 | ||||||||
| 归属于母公司所有者权益 | 少数股东权益 | 所有者权益合计 | |||||||
| 实收资本 (或股本) | 资本公积 | 减：库存股 | 盈余公积 | 一般风险准备 | 未分配利润 | 其他 | |||
| 一、上年年末余额 | 365,559,577.00 | 16,180,586.25 | 67,729,467.08 | 279,888,293.94 | 331,960,302.10 | 1,061,318,226.37 | |||
| 加：会计政策变更 | |||||||||
| 前期差错更正 | |||||||||
| 二、本年年初余额 | 365,559,577.00 | 16,180,586.25 | 67,729,467.08 | 279,888,293.94 | 331,960,302.10 | 1,061,318,226.37 | |||
| 三、本年增减变动金额（减少以“－”号填列） | 2,630,391.44 | 100,720,538.07 | 42,182,349.82 | 145,533,279.33 | |||||
| （一）净利润 | 165,496,056.51 | 58,022,468.25 | 223,518,524.76 | ||||||
| （二）直接计入所有者权益的利得和损失 | |||||||||
| 1．可供出售金融资产公允价值变动净额 | |||||||||
| 2．权益法下被投资单位其他所有者权益变动的影响 | |||||||||
| 3．与计入所有者权益项目相关的所得税影响 | |||||||||
| 4．其他 | |||||||||
| 上述（一）和（二）小计 | 165,496,056.51 | 58,022,468.25 | 223,518,524.76 | ||||||
| （三）所有者投入和减少资本 | |||||||||
| 1．所有者投入资本 | |||||||||
| 2．股份支付计入所有者权益的金额 | |||||||||
| 3．其他 | |||||||||
| （四）利润分配 | 2,630,391.44 | -64,775,518.44 | -15,840,118.43 | -77,985,245.43 | |||||
| 1．提取盈余公积 | 2,630,391.44 | -2,630,391.44 | |||||||
| 2．提取一般风险准备 | |||||||||
| 3．对所有者（或股东）的分配 | -62,145,127.00 | -9,715,928.74 | -71,861,055.74 | ||||||
| 4．其他 | -6,124,189.69 | -6,124,189.69 | |||||||
| （五）所有者权益内部结转 | |||||||||
| 1．资本公积转增资本（或股本） | |||||||||
| 2．盈余公积转增资本（或股本） | |||||||||
| 3．盈余公积弥补亏损 | |||||||||
| 4．其他 | |||||||||
| 四、本期期末余额 | 365,559,577.00 | 16,180,586.25 | 70,359,858.52 | 380,608,832.01 | 374,142,651.92 | 1,206,851,505.70 | |||
合并所有者权益变动表（续）
编制单位: 上海市第一食品股份有限公司 单位:元 币种:人民币
| 项目 | 上年同期金额 | ||||||||
| 归属于母公司所有者权益 | 少数股东权益 | 所有者权益合计 | |||||||
| 实收资本 (或股本) | 资本公积 | 减：库存股 | 盈余公积 | 一般风险准备 | 未分配利润 | 其他 | |||
| 一、上年年末余额 | 304,632,981.00 | 16,180,586.25 | 66,063268.68 | 225,818,536.47 | 270,093,960.79 | 882,789,333.19 | |||
| 加：会计政策变更 | |||||||||
| 前期差错更正 | |||||||||
| 二、本年年初余额 | 304,632,981.00 | 16,180,586.25 | 66,063268.68 | 225,818,536.47 | 270,093,960.79 | 882,789,333.19 | |||
| 三、本年增减变动金额（减少以“－”号填列） | 60,926,596.00 | 1,666,198.40 | 54,069,757.47 | 61,866,341.31 | 178,528,893.18 | ||||
| （一）净利润 | 147,125,849.97 | 94,977,659.38 | 242,103,509.35 | ||||||
| （二）直接计入所有者权益的利得和损失 | |||||||||
| 1．可供出售金融资产公允价值变动净额 | |||||||||
| 2．权益法下被投资单位其他所有者权益变动的影响 | |||||||||
| 3．与计入所有者权益项目相关的所得税影响 | |||||||||
| 4．其他 | |||||||||
| 上述（一）和（二）小计 | 147,125,849.97 | 94,977,659.38 | 242,103,509.35 | ||||||
| （三）所有者投入和减少资本 | 1,470,000.00 | 1,470,000.00 | |||||||
| 1．所有者投入资本 | 1,470,000.00 | 1,470,000.00 | |||||||
| 2．股份支付计入所有者权益的金额 | |||||||||
| 3．其他 | |||||||||
| （四）利润分配 | 60,926,596.00 | 1,666,198.40 | -93,056,092.50 | -34,581,318.07 | -65,044,616.17 | ||||
| 1．提取盈余公积 | 1,666,198.40 | -1,666,198.40 | |||||||
| 2．提取一般风险准备 | |||||||||
| 3．对所有者（或股东）的分配 | 60,926,596.00 | -91,389,894.10 | -2,484,000.00 | -32,947,298.10 | |||||
| 4．其他 | -32,097,318.07 | -32,097,318.07 | |||||||
| （五）所有者权益内部结转 | |||||||||
| 1．资本公积转增资本（或股本） | |||||||||
| 2．盈余公积转增资本（或股本） | |||||||||
| 3．盈余公积弥补亏损 | |||||||||
| 4．其他 | |||||||||
| 四、本期期末余额 | 365,559,577.00 | 16,180,586.25 | 67,729,467.08 | 279,888,293.94 | 331,960,302.10 | 1,061,318,226.37 | |||
公司法定代表人:吴顺宝 主管会计工作负责人:潘珠 会计机构负责人:潘珠
母公司所有者权益变动表
2007年1-12月
编制单位: 上海市第一食品股份有限公司 单位:元 币种:人民币
| 项目 | 本期金额 | |||||
| 实收资本(或股本) | 资本公积 | 减：库存股 | 盈余公积 | 未分配利润 | 所有者权益合计 | |
| 一、上年年末余额 | 365,559,577.00 | 16,078,759.81 | 67,729,467.08 | -50,363,216.98 | 399,004,586.91 | |
| 加：会计政策变更 | ||||||
| 前期差错更正 | ||||||
| 二、本年年初余额 | 365,559,577.00 | 16,078,759.81 | 67,729,467.08 | -50,363,216.98 | 399,004,586.91 | |
| 三、本年增减变动金额（减少以“－”号填列） | 2,630,391.44 | -38,471,604.08 | -35,841,212.64 | |||
| （一）净利润 | 26,303,914.36 | 26,303,914.36 | ||||
| （二）直接计入所有者权益的利得和损失 | ||||||
| 1．可供出售金融资产公允价值变动净额 | ||||||
| 2．权益法下被投资单位其他所有者权益变动的影响 | ||||||
| 3．与计入所有者权益项目相关的所得税影响 | ||||||
| 4．其他 | ||||||
| 上述（一）和（二）小计 | 26,303,914.36 | 26,303,914.36 | ||||
| （三）所有者投入和减少资本 | ||||||
| 1．所有者投入资本 | ||||||
| 2．股份支付计入所有者权益的金额 | ||||||
| 3．其他 | ||||||
| （四）利润分配 | 2,630,391.44 | -64,775,518.44 | -62,145,127.00 | |||
| 1．提取盈余公积 | 2,630,391.44 | -2,630,391.44 | ||||
| 2．对所有者（或股东）的分配 | -62,145,127.00 | -62,145,127.00 | ||||
| 3．其他 | ||||||
| （五）所有者权益内部结转 | ||||||
| 1．资本公积转增资本（或股本） | ||||||
| 2．盈余公积转增资本（或股本） | ||||||
| 3．盈余公积弥补亏损 | ||||||
| 4．其他 | ||||||
| 四、本期期末余额 | 365,559,577.00 | 16,078,759.81 | 70,359,858.52 | -88,834,821.06 | 363,163,374.27 | |
母公司所有者权益变动表（续）
编制单位: 上海市第一食品股份有限公司 单位:元 币种:人民币
| 项目 | 上年同期金额 | |||||
| 实收资本(或股本) | 资本公积 | 减：库存股 | 盈余公积 | 未分配利润 | 所有者权益合计 | |
| 一、上年年末余额 | 365,559,577.00 | 16,078,759.81 | 66,063,268.68 | 26,030,891.52 | 473,732,497.01 | |
| 加：会计政策变更 | ||||||
| 前期差错更正 | ||||||
| 二、本年年初余额 | 365,559,577.00 | 16,078,759.81 | 66,063,268.68 | 26,030,891.52 | 473,732,497.01 | |
| 三、本年增减变动金额（减少以“－”号填列） | 1,666,198.40 | -76,394,108.50 | -74,727,910.10 | |||
| （一）净利润 | 16,661,984.00 | 16,661,984.00 | ||||
| （二）直接计入所有者权益的利得和损失 | ||||||
| 1．可供出售金融资产公允价值变动净额 | ||||||
| 2．权益法下被投资单位其他所有者权益变动的影响 | ||||||
| 3．与计入所有者权益项目相关的所得税影响 | ||||||
| 4．其他 | ||||||
| 上述（一）和（二）小计 | 16,661,984.00 | 16,661,984.00 | ||||
| （三）所有者投入和减少资本 | ||||||
| 1．所有者投入资本 | ||||||
| 2．股份支付计入所有者权益的金额 | ||||||
| 3．其他 | ||||||
| （四）利润分配 | 1,666,198.40 | -93,056,092.50 | -91,389,894.10 | |||
| 1．提取盈余公积 | 1,666,198.40 | -1,666,198.40 | ||||
| 2．对所有者（或股东）的分配 | -91,389,894.10 | -91,389,894.10 | ||||
| 3．其他 | ||||||
| （五）所有者权益内部结转 | ||||||
| 1．资本公积转增资本（或股本） | ||||||
| 2．盈余公积转增资本（或股本） | ||||||
| 3．盈余公积弥补亏损 | ||||||
| 4．其他 | ||||||
| 四、本期期末余额 | 365,559,577.00 | 16,078,759.81 | 67,729,467.08 | -50,363,216.98 | 399,004,586.91 | |
公司法定代表人:吴顺宝 主管会计工作负责人:潘珠 会计机构负责人:潘珠