2008年第一季度报告
一、重要提示
基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏,并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
基金托管人中国建设银行股份有限公司根据本基金合同规定,于2008年4月16日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容,保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险,投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。
本报告期为2008年1月1日起至2008年3月31日止。本报告中的财务资料未经审计。
二、基金产品概况
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三、主要财务指标和基金净值表现
(一)主要财务指标
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注:所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用,计入费用后实际收益水平要低于所列数字。
2007年7月1日基金实施新会计准则后,原“基金本期净收益”名称调整为“本期利润扣减本期公允价值变动损益后的净额”,原“加权平均基金份额本期净收益”=本期利润扣减本期公允价值变动损益后的净额/(本期利润/加权平均基金份额本期利润)。
(二)本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
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(三)自基金合同生效以来基金份额净值的变动情况,并与同期业绩比较基准的变动的比较
海富通优势累计份额净值增长率与同期业绩比较基准收益率的历史走势对比图
2006年10月19日至2008年3月31日
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注: 1、按照本基金合同规定,本基金建仓期为基金合同生效之日起六个月,建仓期满至今,本基金投资组合均达到本基金合同第十二条(二)、(六)规定的比例限制及本基金投资组合的比例范围。
四、管理人报告
1、基金经理简介
康赛波先生,1997年毕业于湖南大学金融系,获学士学位。1997年至1999年工作于湘财证券有限责任公司,主要从事投资管理业务;1999年至2000年工作于大成基金管理有限公司,从事研发及投资管理业务;2001年2月起加入湘财合丰基金管理公司筹备组,2003年4月至2005年4月任泰达荷银合丰稳定基金基金经理;2005年4月至2006年12月担任泰达荷银风险预算股票基金基金经理;2006年5月至2007年4月担任泰达荷银效率基金基金经理;2007年5月加入海富通基金管理有限公司,2007年8月起任海富通优势基金基金经理。
2、报告期内本基金运作的遵规守信情况说明
本报告期内,本基金管理人认真遵循《中华人民共和国证券投资基金法》及其他有关法律法规、基金合同的规定,本着诚实信用、勤勉尽职的原则管理和运用基金资产,没有发生损害基金份额持有人利益的行为。
3、报告期内的业绩表现和投资策略
2008年初,沪深股市承接去年12月中旬以来的反弹趋势继续上行,上证指数曾一度达到5522点。然而,以1月15日为分水岭,在受内忧外患因素影响(国内大小非解禁,通货膨胀加息压力,再融资,美国次级债加之全国50年一遇的暴风雪天气), 沪深两市指数开始跳水式急跌行情。大盘蓝筹股成下跌重灾区,一些股票在1月15日后短短十几天跌去30%。2008 年 2 月,市场以“W”型的宽幅震荡行情为主要特点,在经历了1月下旬股市暴跌之后,春节前后的股市暂时处于盘整走高的态势。然而,2月20日上市公司再融资传言再次引发市场对扩容的高度恐慌,金融、地产板块成为市场最主要的杀跌动能。3月,受创业板即将推出、大小非减持、以及2月份CPI创历史新高的预期影响,权重蓝筹股一路领跌。沪深两市股指曾一度分别达到3357.23点和12281.80点的最低点位,最后沪深两市分别以3472.71点和13302.14点收盘。创下15年来单个季度A股指数下降最大跌幅。
一季度优势基金减持了钢铁、机械板块的股票,避免了该板块下跌对基金净值的影响。出于对今年通货膨胀和美国次贷对全球经济影响的担忧,回避了一些受宏观调控和出口影响较大的个股,重点配置了一些具有行业代表性,业绩比较确定的中小市值个股,并增加了金融、地产等板块,较好的优化了组合的持仓结构。
截止报告期末,本基金净值增长率为-21.82%,同期业绩比较基准收益率为-20.36%,落后基准1.46个百分点。
预计未来宏观经济面依然严峻:在弱美元和美国次贷的全球性影响还没有完结的情况下,国际市场石油和大宗农产品价格有持续走高的趋势,它会推动国内通货膨胀进一步上升,并迫使利率走高。人民币对美元升值的趋势似乎还没有改变。出口顺差继续缩小,内需和投资也许会进一步上升。市场流动性在严峻的信贷紧缩政策下显得捉襟见肘。预计下一季度资金整体仍偏紧。这时,证券投资中的全面防御性策略也许是最好的“进攻”。因此,我们将继续关注内需型公司的成长性、高油价背景下的能源替代、资产注入预期下的外延式增长。
4、公平交易执行情况的说明
我司自成立以来,就建立有公平交易制度,并通过系统控制和事前、事中、事后的监控确保公平交易制度的执行。中国证监会于2008年3月20日颁布了《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》,我司将根据指导意见的具体要求,完善现有的业务流程和监控系统,切实保护投资者的合法权益。
报告期内,本投资组合与公司所管理的其他投资风格相似的投资组合之间的业绩无明显差异,也不存在异常交易情况。
五、投资组合报告
(一)报告期末基金资产组合情况
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(二)报告期末按行业分类的股票投资组合
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(三)报告期末按市值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票明细
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(四)报告期末按券种分类的债券投资组合
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(五)报告期末按市值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券明细
无
(六)报告期末按市值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证明细
无
(七)投资组合报告附注
1、报告期内基金投资的前十名证券的发行主体没有被监管部门立案调查,没有在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的证券。
2、基金投资的前十名股票中,没有投资于超出基金合同规定备选股票库之外的股票。
3、报告期内基金没有投资资产支持证券。
4、基金的其他资产构成
单位:元
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5、报告期末基金持有的处于转股期的可转换债券明细。
无。
6、报告期内本基金管理人未运用自有资金投资本基金。
六、开放式基金份额变动
单位:份
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七、备查文件目录
(一)备查文件目录
1. 中国证监会批准设立海富通风格优势股票型证券投资基金的文件
2. 海富通风格优势股票型证券投资基金基金合同
3. 海富通风格优势股票型证券投资基金招募说明书
4. 海富通风格优势股票型证券投资基金托管协议
5. 中国证监会批准设立海富通基金管理有限公司的文件
6. 报告期内海富通风格优势股票型证券投资基金在指定报刊上披露的各项公告
(二)存放地点
上海市浦东新区世纪大道88号金茂大厦37楼本基金管理人办公地址。
(三)查阅方式
投资者可于本基金管理人办公时间预约查阅。
投资者对本报告书如有疑问,可咨询本基金管理人海富通基金管理有限公司。
客户服务中心电话:021-38784858;40088-40099
公司网址:www.hftfund.com
海富通基金管理有限公司
2008年4月22日
1、基金简称: | 海富通优势 |
2、基金代码: | 519013 |
3、基金运作方式: | 契约型开放式 |
4、基金合同生效日: | 2006年10月19日 |
5、报告期末基金份额总额: | 3,841,284,727.11份 |
6、投资目标: | 在适度控制风险并保持资产良好流动性的前提下,通过积极选择不同风格优势的股票,力争为投资者提供长期稳定的超额回报。 |
7、投资策略: | 本基金将在适度的大类资产配置的基础上,运用“风格优选,积极轮换,精选个股”策略,把握不同风格优势策略在不同阶段的变动趋势和投资机会,并在策略内自下而上精选个股,实现基金资产的超额收益。本基金的投资策略主要包括资产配置策略、风格轮换策略和精选证券策略。 |
8、业绩比较基准: | 75%MSCI China A+25%上证国债 |
9、风险收益特征: | 本基金是股票型基金,属于较高风险、较高收益的投资品种。 |
10、基金管理人: | 海富通基金管理有限公司 |
11、基金托管人: | 中国建设银行股份有限公司 |
本期利润 | -1,549,103,961.04元 |
本期利润扣减本期公允价值变动损益后的净额 | 490,469,377.24元 |
加权平均基金份额本期利润 | -0.4043元 |
期末基金资产净值 | 5,287,071,569.26元 |
期末基金份额净值 | 1.376元 |
阶段 | 净值增长率(1) | 净值增长率标准差(2) | 业绩比较基准收益率(3) | 业绩比较基准标准差(4) | (1)-(3) | (2)-(4) |
过去3个月 | -21.82% | 2.45% | -20.36% | 2.12% | -1.46% | 0.33% |
项目 | 金额(元) | 占基金资产总值比例 |
股票 | 4,858,372,651.81 | 89.50% |
债券 | 0.00 | 0.00% |
银行存款和清算备付金合计 | 515,527,188.51 | 9.50% |
应收证券清算款 | 0.00 | 0.00% |
权证 | 0.00 | 0.00% |
其他资产 | 54,164,298.32 | 1.00% |
合计 | 5,428,064,138.64 | 100.00% |
行业 | 市值(元) | 占基金资产净值比例 |
A 农、林、牧、渔业 | 0.00 | 0.00% |
B 采掘业 | 378,007,724.14 | 7.15% |
C 制造业 | 1,872,635,890.24 | 35.42% |
C0 食品、饮料 | 400,356,588.32 | 7.57% |
C1 纺织、服装、皮毛 | 0.00 | 0.00% |
C2 木材、家具 | 11,965,407.30 | 0.23% |
C3 造纸、印刷 | 266,250,000.00 | 5.04% |
C4 石油、化学、塑胶、塑料 | 168,771,850.30 | 3.19% |
C5 电子 | 0.00 | 0.00% |
C6 金属、非金属 | 70,575,639.67 | 1.33% |
C7 机械、设备、仪表 | 669,417,700.55 | 12.66% |
C8 医药、生物制品 | 198,514,704.10 | 3.75% |
C99 其他制造业 | 86,784,000.00 | 1.64% |
D 电力、煤气及水的生产和供应业 | 23,345,948.12 | 0.44% |
E 建筑业 | 21,362,150.04 | 0.40% |
F 交通运输、仓储业 | 250,092,038.70 | 4.73% |
G 信息技术业 | 184,470,165.25 | 3.49% |
H 批发和零售贸易 | 183,457,049.97 | 3.47% |
I 金融、保险业 | 920,005,373.40 | 17.40% |
J 房地产业 | 713,472,822.23 | 13.49% |
K 社会服务业 | 29,359,320.04 | 0.56% |
L 传播与文化产业 | 126,480,000.00 | 2.39% |
M 综合类 | 155,684,169.68 | 2.94% |
合计 | 4,858,372,651.81 | 91.88% |
序号 | 股票代码 | 股票名称 | 数量(股) | 市值(元) | 市值占基金资产净值比例 |
1 | 600036 | 招商银行 | 9,149,997.00 | 294,355,403.49 | 5.57% |
2 | 600963 | 岳阳纸业 | 15,000,000.00 | 266,250,000.00 | 5.04% |
3 | 000002 | 万 科A | 9,000,000.00 | 230,400,000.00 | 4.36% |
4 | 600000 | 浦发银行 | 5,600,959.00 | 198,273,948.60 | 3.75% |
5 | 600875 | 东方电气 | 3,900,000.00 | 195,546,000.00 | 3.70% |
6 | 600519 | 贵州茅台 | 1,000,000.00 | 187,710,000.00 | 3.55% |
7 | 601006 | 大秦铁路 | 10,604,119.00 | 183,451,258.70 | 3.47% |
8 | 600583 | 海油工程 | 3,981,047.00 | 181,137,638.50 | 3.43% |
9 | 000527 | 美的电器 | 5,681,991.00 | 180,062,294.79 | 3.41% |
10 | 600748 | 上实发展 | 5,005,335.00 | 180,041,899.95 | 3.41% |
债券类别 | 债券市值(元) | 市值占净值比例 |
国债 | 0.00 | 0.00% |
金融债券 | 0.00 | 0.00% |
央行票据 | 0.00 | 0.00% |
企业债 | 0.00 | 0.00% |
可转换债券 | 0.00 | 0.00% |
其他债券 | 0.00 | 0.00% |
债券投资合计 | 0.00 | 0.00% |
项目 | 金额 |
交易保证金 | 3,017,691.93 |
应收股利 | 0.00 |
应收利息 | 135,811.25 |
应收申购款 | 51,010,795.14 |
其他应收款 | 0.00 |
买入返售证券 | 0.00 |
待摊费用 | 0.00 |
合计 | 54,164,298.32 |
本报告期初基金份额总额 | 3,969,972,851.31 |
本报告期间基金总申购份额 | 481,899,273.74 |
本报告期间基金总赎回份额 | 610,587,397.94 |
本报告期末基金份额总额 | 3,841,284,727.11 |