虽然前期屡屡传出国内企业套期保值失手的消息,上海电气依然“偏向虎山行”。
上海电气今日披露,为了降低公司海外日常业务的汇率风险,公司将与汇丰银行(中国)有限公司开展外汇收付套期保值业务。本次外汇收付套期保值业务的授信额度不高于2.5亿美元,涉及的外币币种主要为美元和欧元。
上海电气此次没有公布套保的具体做法,只是表示,本次外汇收付套期保值业务是指远期结售汇业务,即基于未来特定期间的预计外汇收付额,并根据其发生概率及对未来汇率变动的估计,确定一定比例作为被套期保值的金额。
据悉,交易安排将综合考虑多项因素,目前不正式指定为套期关系,在会计处理上作为衍生工具划分为交易性金融资产或金融负债,于资产负债表日其公允价值变动形成的利得或损失,将计入当期损益。
市场人士称,为应对国际汇市风云突变,公司根据自身经营需要,对外汇收入进行套期保值,操作中抓住时机,可以锁定风险,甚至实现不菲的收益,然而,套保失利也是常有之事,近来国内便有数家大企业损失惨重。上海电气表示,将在内部风险控制方面采取多种措施:不会进行除外汇远期以外的其他套期保值交易;公司开展外汇远期业务前必须得到相应的授权审批;公司及下属单位开展外汇远期业务前必须履行相关审批程序,最终由公司董事长及其授权的公司其他人员审核批准后才能实施;公司将每周对外汇市场进行跟踪分析,及时将市场信息反馈给公司管理层及董事会,以帮助其作出正确的判断。
对于本次外汇收付套期保值业务,上海电气董事长徐建国还获得了如下授权:决定并签署公司与汇丰银行(中国)有限公司间的授信合同。签署开展上述外汇套期保值交易所需的“国际掉期与衍生产品协会协议书(ISDA)”的主协议以及其附件以明确双方的权利和义务,签署《赔偿承担书》以便利交易。代表公司批准并签署需向汇丰银行出具的《安慰函》,以支持公司下属法人企业申请授信额度,用于套期保值交易。安慰函的具体内容由公司与银行协商确定。