6、工作中存在的不足

1）老产品盈利能力弱化，企业自身造血功能不足，对外部资金的依赖程度较高，负债率过高。

2）环保工作任务重。杀菌剂、除草剂等部分优势产品的“三废”处理技术难度大，产能得不到有效发挥，影响了公司整体效益。

3）基础管理工作中仍存在若干薄弱环节，企业内部市场化程度不高，整体竞争力有待进一步提高。

二、公司经营成果分析

1、主要经营指标                                单位：元

项目	2008年度	2007年度	增减%
营业收入	883,751,587.18	872,856,389.72	1.25
营业利润	-110,276,333.81	18,443,201.30	-697.92
净利润	-93,764,658.93	10,305,221.02	-1009.88

变动说明：本期营业利润与净利润出现重大亏损的主要原因如下：一是公司本部生产用主要化工原料、电、蒸汽等采购价格大幅上涨，同时受市场、环保等因素影响，主要生产线开车不足，产品生产成本过高，部分主要化工产品销售价格大幅下降，产品毛利率大幅下降。二是年初以来燃煤价格持续走高，造成子公司淄博大成热电有限公司产品成本大幅上升，出现较大亏损；三是国家数次提高贷款利率水平，公司财务费用大幅升高。

3、主要供应商和客户情况

本报告期，公司向前五名供应商采购金额合计 29,125,319.59 元，占采购总额比重为 13.87 %；公司向前五名客户销售金额合计180,450,563.04元，占公司全部销售收入的比例为21.79%。

4、报告期内会计科目变动情况

项目	2008年12月31日		2007年12月31日		2008年比2007年增减幅度（%）
	金额（元）	占总资产比重（%）	金额（元）	占总资产比重（%）
货币资金	311,478,675.68	18.10	145,483,895.50	8.89	114.10
预付款项	32,732,814.60	1.90	99,222,637.46	6.06	-67.01
其他应收款	10,449,263.50	0.61	55,139,919.85	3.37	-81.05
存货	261,972,125.89	15.22	332,503,541.82	20.32	-21.21
固定资产	752,644,155.38	43.73	608,717,367.33	37.20	23.64
在建工程	27,117,153.06	1.58	114,050,612.30	6.97	-76.22
无形资产	196,089,923.65	11.39	152,716,006.10	9.33	28.40
短期借款	829,930,000.00	48.22	460,920,000.00	28.17	80.06
应付票据	44,000,000.00	2.56	192,800,000.00	11.78	-77.18
应付账款	209,913,984.60	12.20	147,678,523.37	9.03	42.14
其他应付款	27,578,395.32	1.60	64,364,971.99	3.93	-57.15
一年内到期的非流动负债	5,000,000.00	0.29	53,000,000.00	3.24	-90.57
未分配利润	-50,989,750.91	-2.96	38,304,487.80	2.34	-233.12

变动说明：

货币资金比上年度增加，主要原因是本年度公司票据融资量增加，因此票据保证金增加较大。

预付款项比上年度减少，主要原因是本公司减少预付款结算方式。

其他应收款比上年度减少，主要原因是公司加大清欠力度，挂账一年以上的应收款项回款增多，另外办妥土地产权手续，将支付的土地出让金转入无形资产。

存货比上年度减少，主要原因是受奥运会影响本公司下半年产量减少，期末库存商品结存量下降所致。

固定资产比上年度增加，主要原因是工程已完工结转固定资产数量较多。

在建工程比上年度减少，主要原因是大部分工程已完工结转固定资产。

无形资产比上年度增加，主要原因是本年度新取得淄川寨里镇袁家村西、聊斋路1号土地使用权。

短期借款比上年度增加，主要是原因根据生产经营的要求，资金需求增加。

应付票据比上年度减少，主要原因是本年度票据结算量减少。

应付账款比上年度增加，主要原因是原材料价格上涨，同时本年度减少了预付款结算方式，大量采用先收货后付款，并延长了付款期限。

其他应付款比上年度减少，主要原因是母公司及子公司淄博大成热电有限公司、山东成丰化工有限公司其他应付款减少所致。

一年内到期的非流动负债比上年度减少，主要原因是长期借款年末数比年初数减少。

未分配利润比上年度减少，主要原因是以前年度损益调整致使期初未分配利润减少，同时本期出现经营亏损。

5、所得税及三项费用变动情况

项目	2008年度	2007年度	增减（%）
销售费用	24,363,638.71	21,420,291.61	13.74
管理费用	69,145,664.17	68,636,281.24	0.74
财务费用	60,200,905.77	40,071,138.81	50.24
所得税费用	-1,584,264.31	12,235,653.35	-112.95

变动说明：

销售费用比上年度增加，主要原因是奥运期间为确保安全发送货物由火车运输改为汽车运输，增加了运输成本。

财务费用比上年度增加，主要原因是公司融资规模增大，同时受金融政策及银行贷款利率上涨影响，融资费用增加比较明显。

所得税费用比上年度减少，主要原因是本年度公司经营亏损，因此当期所得税费用无发生额。

6、现金流量变动情况

项目	2008年度	2007年度	增减（%）
经营活动产生的现金流量净额	188,721,174.96	104,834,847.28	80.02
投资活动产生的现金流量净额	-116,391,518.59	-102,627,875.93	-13.41
筹资活动产生的现金流量净额	-19,361,905.65	15,373,808.37	-225.94
现金及现金等价物净增加额	52,719,064.95	17,306,942.64	204.61

经营活动产生的现金流量净额比上年度增加，主要原因是报告期销售收入增加，同时销售商品、提供劳务收到的现金增加所致。

投资活动产生的现金流量净额比上年度减少，主要原因是收回投资收到的现金与取得投资收到的现金减少所致。

筹资活动产生的现金流量净额比上年度减少，主要原因是支付其他与筹资活动有关的现金增加所致。

现金及现金等价物净增加额比上年度增加，主要原因是收到的与经营活动产生的现金增加所致。

7、主要控股及参股子公司

1）淄博大成热电有限公司，主营电力生产、城市供热（凭法定的许可证件经营），注册资本160,000,000.00元，本公司控股100%。至本报告期末总资产38,929.24万元，净资产12,349.37万元，本年度实现主营业务收入19,797.74万元，净利润-3,677.43万元。本年度亏损的主要原因是电煤价格年内上涨幅度较大，导致发电、蒸汽的成本过高。

2）山东成丰化工有限公司，主营生产及销售间二甲苯、间苯二甲腈，注册资本77,660,000.00元，其中本公司控股95%。至本报告期末总资产8,059.61万元，净资产6,243.58万元，本年度实现主营业务收入4,182.11万元，净利润-436.69万元。本年度亏损的主要原因是受环保因素影响，导致生产装置开车不足。

三、公司未来发展的展望

（一）行业发展趋势

农药行业：农业是我国国民经济的基础，巩固和加强农业建设是我国的一项基本国策。近年来，受国家政策扶持，农药行业保持了快速发展。根据国家有关部门统计，2008年农药工业产量增幅在整个化工行业中居于首位。在产品方面，品种结构进一步优化，杀虫剂比重下降，杀菌剂、除草剂比重提高，高效环保的水性剂型品种快速增长。随着国家产业政策的落实，机制灵活、决策高效、技术领先的企业将成为行业整合的主导力量，行业集中度也将大为提高。

氯碱化工行业：氯碱产品作为基本化工原料，用途广泛，与人们的衣、食、住、行密切相关。短期来看，受经济危机冲击，氯碱受相关下游行业如冶金、化纤等影响，产能出现相对过剩。但从长远讲，随着我国整体经济实力的增强和国民消费升级的带动，氯碱行业仍将保持持续稳定地发展。国家行业准入条件的严格实施，氯碱企业将向着装置规模大型化，产品向深加工专业化、高附加值方向发展。

（二）企业面临的发展机遇与挑战

2009年，企业仍将面临着种种严峻考验与挑战，一是全球经济危机使我国出口对GDP的增长由正向拉动转变为负面阻力，国内生产性投资过剩的矛盾进一步突出和激化，工业产品严重供过于求和价格战的不良局面再次出现。二是国家环境保护和节能工作力度逐步加强，各项节能减排措施和指标将进一步提升，企业发展的速度与空间受到了较大制约。三是公司上年度出现了自上市以来的首次重大亏损，基本面的恶化给公司今后的银行信贷、国内外业务拓展等工作带来一定的负面影响。

在认清形势、看到困难的同时，我们更要积极抓住当前难得的重大发展机遇。从宏观上讲，巩固和加强农业仍是国家政府本年度七项主要工作之一， 在国家加强农业生产投入的情况下，我国农药消费量将继续保持一定的增长幅度。从中观上讲，国家加大了农药产品的出口退税力度，同时行业准入门槛的提高和严格控制，有利于遏制企业盲目扩张，树立行业信心，维护稳定生产局面。从微观上讲，经过多年的努力，企业组织结构、产品结构渐趋合理，职工和干部队伍基础好、素质高，企业产品有完善的销售网络。企业经历了2008年的生存考验，积累了宝贵的经验。因此，我们有满怀必胜的信心，迎接今后的挑战。

与公允价值计量相关的项目

√适用 □不适用

单位：万元

项目 （1）	期初金额 （2）	本期公允价值变动损益 （3）	计入权益的累计公允价值变动 （4）	本期计提的减值 （5）	期末金额 （6）
金融资产
其中：1.以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产
其中：衍生金融资产
2.可供出售金融资产	437.50	-248.00			189.50
金融资产小计
合计	437.50	-248.00			189.50

持有外币金融资产、金融负债情况

□适用 √不适用

6.2 主营业务分行业、产品情况表

单位:元 币种:人民币

分行业或分产品	营业收入	营业成本	营业利润率 (%)	营业收入比上年增减（％）	营业成本比上年增减（％）	营业利润率比上年增减（%）
分行业
农药	449,046,320.51	413,262,503.76	7.97	-7.28	-9.36	增加2.1个百分点
化工	329,681,494.77	303,931,724.95	7.81	13.55	41.46	减少18.19个百分点
其他	49,260,578.31	61,124,845.43	-24.08	23.77	878.2	减少108.39个百分点
分产品
敌敌畏	157,598,014.45	143,229,018.97	9.12	-22.53	-19.59	减少3.32个百分点
烧 碱	195,331,358.35	177,000,212.63	9.38	1.84	21.02	减少14.36个百分点
百草枯	102,581,860.30	85,238,352.17	16.91	121.43	95.63	增加10.96个百分点

6.3 主营业务分地区情况表

单位:元 币种:人民币

地区	营业收入	营业收入比上年增减（％）
境内地区	755,139,813.20	-5.91
境外地区	72,848,580.39	513.35

6.4 募集资金使用情况

□适用 √不适用

变更项目情况

□适用 √不适用

6.5 非募集资金项目情况

√适用 □不适用

单位:万元 币种:人民币

项目名称	项目金额	项目进度	项目收益情况
4万吨/年离子膜烧碱扩建	5,121.81	项目于2008年6月底竣工投产	公司离子膜烧碱生产能力由6万吨/年扩大到10万吨/年。
其他技改项目	4,198.90	大部分已竣工投产。	提高了部分旺销产品的生产能力,加大了废气废水处理能力。
合计	9,320.71	/	/

6.6 董事会对会计师事务所“非标准审计报告”的说明

□适用 √不适用

6.7 董事会本次利润分配或资本公积金转增股本预案

经中瑞岳华会计师事务所有限公司审计，本公司2008年度实现归属于母公司所有者的净利润-90,686,428.01元（其中：母公司实现净利润-54,315,085.86元）。加年初未分配利润38,304,487.80元，实际可供股东分配的利润为-50,989,750.91元。鉴于公司本年度实现净利润及可供分配利润均为负数，董事会拟定2008年度不进行利润分配，也不实施资本公积金转增股本。

公司本报告期内盈利但未提出现金利润分配预案

□适用 √不适用

§7 重要事项

7.1 收购资产

√适用 □不适用

单位:万元 币种:人民币

交易对方或最终控制方	被收购资产	购买日	收购价格	自购买日起至本年末为公司贡献的净利润	本年初至本年末为公司贡献的净利润（适用于同一控制下的企业合并）	是否为关联交易（如是，说明定价原则）	所涉及的资产产权是否已全部过户	所涉及的债权债务是否已全部转移
山东大成化工集团有限公司	淄博大成热电有限公司10%股权	2008年7月18日	1,612.10			是 以经评估后的公司净资产值为准	是	是

7.2 出售资产

√适用 □不适用

单位:万元 币种:人民币

交易对方	被出售资产	出售日	出售价格	本年初起至出售日该出售资产为公司贡献的净利润	出售产生的损益	是否为关联交易（如是，说明定价原则）	所涉及的资产产权是否已全部过户	所涉及的债权债务是否已全部转移
淄博成加祥化工有限公司	淄博鲁和防蛀制品有限公司75%的股权	2008年9月9日	-57.00		-215.21	是 以经评估后的公司净资产值为准	是	是
淄博成加祥化工有限公司	山东农药厂劳动服务公司100%股权	2008年9月9日	783.18		711.94	是 以经评估后的公司净资产值为准	是	是

7.3 重大担保

√适用 □不适用

单位:元 币种:人民币

公司对外担保情况（不包括对子公司的担保）
担保对象名称	担保发生日期(协议签署日)	担保金额	担保类型	担保期	担保是否已经履行完毕	是否为关联方担保
淄博合力化工有限公司	2008年4月23日	400,000.00	连带责任担保	2008年9月26日～2009年9月22日	否	是
淄博合力化工有限公司	2008年4月23日	2,750,000.00	连带责任担保	2008年3月21日～2009年3月20日	否	是
淄博合力化工有限公司	2008年4月23日	2,000,000.00	连带责任担保	2008年8月15日～2009年8月5日	否	是
淄博合力化工有限公司	2008年4月23日	1,200,000.00	连带责任担保	2008年10月24日～2009年4月14日	否	是
淄博合力化工有限公司	2008年4月23日	1,000,000.00	连带责任担保	2008年10月21日～2009年10月11日	否	是
淄博合力化工有限公司	2008年4月23日	1,000,000.00	连带责任担保	2008年4月30日～2009年3月25日	否	是
淄博合力化工有限公司	2008年4月23日	1,000,000.00	连带责任担保	2008年12月4日～2009年6月4日	否	是
山东金虹钛白化工有限公司	2007年3月27日	10,000,000.00	连带责任担保	2008年12月26日～2009年6月26日	否	否
山东金虹钛白化工有限公司	2007年3月27日	10,000,000.00	连带责任担保	2008年7月23日～2009年1月23日	否	否
山东金虹钛白化工有限公司	2006年4月18日	15,000,000.00	连带责任担保	2008年3月31日～2009年3月31日	否	否
山东金虹钛白化工有限公司	2006年4月18日	5,000,000.00	连带责任担保	2008年6月25日～2009年3月31日	否	否
山东东佳集团有限公司	2008年8月13日	25,000,000.00	连带责任担保	2008年9月27日～2009年1月21日	否	否
报告期内担保发生额合计			74,350,000.00
报告期末担保余额合计			74,350,000.00
公司对子公司的担保情况
报告期内对子公司担保发生额合计			0
报告期末对子公司担保余额合计			0
公司担保总额情况（包括对子公司的担保）
担保总额			74,350,000.00
担保总额占公司净资产的比例(%)			17.24
其中：
为股东、实际控制人及其关联方提供担保的金额			0
直接或间接为资产负债率超过70％的被担保对象提供的债务担保金额			0
担保总额超过净资产50％部分的金额			0
上述三项担保金额合计			0

7.4 重大关联交易

7.4.1 与日常经营相关的关联交易

√适用 □不适用

单位:万元 币种：人民币

关联方	向关联方销售产品和提供劳务		向关联方采购产品和接受劳务
	交易金额	占同类交易金额的比例(%)	交易金额	占同类交易金额的比例(%)
淄博合力化工有限公司	156.87	0.19	967.24	2.39
淄博成合福工贸有限公司	0.1	0	178.99	0.44
淄博成加祥化工有限公司	228.21	0.28	1,257.66	3.11
中国化工农化总公司	89.09	0.11	276.99	0.68
淄博成加诚国际贸易有限公司	1,590.9	1.92	30.44	0.08
淄博大成锦纶有限公司	1,186.01	1.43
合计	3,251.18	3.93	2,711.32	6.70

其中：报告期内公司向控股股东及其子公司销售产品或提供劳务的关联交易金额890,902.65元。

7.4.2 关联债权债务往来

□适用 √不适用

7.4.3 2008年资金被占用情况及清欠进展情况

□适用 √不适用

截止2008年末，上市公司未完成非经营性资金占用的清欠工作的，董事会提出的责任追究方案

□适用 √不适用

7.5 委托理财

□适用 √不适用

7.6 承诺事项履行情况

7.6.1 公司或持股5%以上股东在报告期内或持续到报告期内的承诺事项

√适用 □不适用

承诺事项	承诺内容	履行情况
股改承诺	控股股东除法定承诺外,特别承诺如下:自改革方案实施之日起的第十三个月至第三十六个月内,不通过证券交易所以挂牌交易方式出售所持有的公司原非流通股股份。	中国化工农化总公司和淄博市财政局在报告期内均严格按股改承诺执行。

7.6.2 公司资产或项目存在盈利预测，且报告期仍处在盈利预测期间，公司就资产或项目是否达到原盈利预测及其原因作出说明：

□适用 √不适用

7.7 重大诉讼仲裁事项

√适用 □不适用

本年度公司无重大诉讼、仲裁事项。

7.8 其他重大事项及其影响和解决方案的分析说明

7.8.1 证券投资情况

□适用 √不适用

7.8.2 持有其他上市公司股权情况

√适用 □不适用

单位：元

证券代码	证券简称	初始投资金额	占该公司股权比例（％）	期末账面值	报告期损益	报告期所有者权益变动	会计核算科目	股份来源
000756	新华制药	750,000.00	0.11	1,895,000.00	0	-2,480,000.00	可供出售金融资产	公司首次发行时认购
合计		750,000.00	/	1,895,000.00	0	-2,480,000.00	/	/

7.8.3 持有非上市金融企业股权情况

√适用 □不适用

所持对象名称	初始投资金额	持有数量	占该公司股权比例	期末账面值	报告期损益	报告期所有者权益变动	会计核算科目	股份来源
淄博市商业银行	3,000,000.00	3,000,000.00	0.30	3,000,000.00	0.00	0.00	长期股权投资	公司增资扩股时购买
天同证券有限责任公司	28,000,000.00	28,000,000.00	1.38	0.00	0.00	0.00	长期股权投资	公司增资扩股时购买
合计	31,000,000.00	31,000,000.00	/	3,000,000.00	0.00	0.00	/	/

7.8.4 买卖其他上市公司股份的情况

□适用 √不适用

7.9 公司是否披露履行社会责任的报告：否

§8 监事会报告

监事会认为公司依法运作、公司财务情况、公司募集资金使用、公司收购、出售资产交易和关联交易不存在问题。

8.1 监事会对公司依法运作情况的独立意见

报告期内，监事会成员通过列席会议、核查资料等方式，依法对公司的决策程序、内部控制和董事、高级管理人员履行职责情况进行了监督。本期，董事会能够认真履行职责，科学严谨地作出各项重大决策，符合公司实际情况，不断完善各项管理制度，有效地防范了公司各环节存在的经营风险。公司董事及高管人员按照法律法规和公司章程的规定各司其职，未发生损害公司和股东利益的行为。

8.2 监事会对检查公司财务情况的独立意见

监事会对2008年财务状况进行了检查监督，中瑞岳华会计师事务所对公司2008年度财务报告出具了标准无保留意见的审计报告。监事会认为，该报告是客观公正的，能够真实、准确地反映公司本期财务状况和经营成果。

8.3 监事会对公司最近一次募集资金实际投入情况的独立意见

报告期内，公司无募集资金行为。以前年度配股募集的资金已按公开承诺投入完毕。

8.4 监事会对公司收购、出售资产情况的独立意见

报告期内，经公司第六届董事会第十四次会议审议通过，公司收购了淄博大成热电有限公司10%股权；经第十六次会议审议通过，公司转让了所持有的淄博鲁和防蛀制品有限公司75%股权、山东农药厂劳动服务公司100%股权。公司以相关资产的评估价格为基准进行公平合理交易，出售资产交易合规，有利于公司的长远发展。

8.5 监事会对公司关联交易情况的独立意见

报告期内，公司未发生重大关联交易事项。其他关联交易行为涉及金额相对较小，基本属于关联企业间正常的业务往来欠款。上述交易遵循了公正、公平原则，交易行为合理。

§9 财务会计报告

9.1 审计意见

财务报告	□未经审计　　　　　　　　　√审计
审计意见	√标准无保留意见　　　　　　□非标意见
审计意见全文
中国.北京 2009年3月26日

9.2 财务报表

合并资产负债表

2008年12月31日

编制单位:山东大成农药股份有限公司

单位:元 币种:人民币

项目	附注	期末余额	年初余额
流动资产：
货币资金	七、1	311,478,675.68	145,483,895.50
结算备付金
拆出资金
交易性金融资产
应收票据	七、2	15,320,493.85	8,960,307.30
应收账款	七、3	71,235,256.69	75,750,947.36
预付款项	七、4	32,732,814.60	99,222,637.46
应收保费
应收分保账款
应收分保合同准备金
应收利息
应收股利
其他应收款	七、5	10,449,263.50	55,139,919.85
买入返售金融资产
存货	七、6	261,972,125.89	332,503,541.82
一年内到期的非流动资产
其他流动资产
流动资产合计		703,188,630.21	717,061,249.29
非流动资产：
发放贷款及垫款
可供出售金融资产	七、7	1,895,000.00	4,375,000.00
持有至到期投资
长期应收款
长期股权投资	七、8	19,078,604.90	19,053,046.36
投资性房地产
固定资产	七、9	752,644,155.38	608,717,367.33
在建工程	七、10	27,117,153.06	114,050,612.30
工程物资	七、11		461,334.58
固定资产清理
生产性生物资产
油气资产
无形资产	七、12	196,089,923.65	152,716,006.10
开发支出
商誉
长期待摊费用
递延所得税资产	七、13	21,124,956.16	19,698,879.28
其他非流动资产
非流动资产合计		1,017,949,793.15	919,072,245.95
资产总计		1,721,138,423.36	1,636,133,495.24
流动负债：
短期借款	七、15	829,930,000.00	460,920,000.00
向中央银行借款
吸收存款及同业存放
拆入资金
交易性金融负债
应付票据	七、16	44,000,000.00	192,800,000.00
应付账款	七、17	209,913,984.60	147,678,523.37
预收款项	七、18	93,287,751.19	68,035,941.65
卖出回购金融资产款
应付手续费及佣金
应付职工薪酬	七、19	3,443,903.34	3,583,979.24
应交税费	七、20	-3,569,427.01	6,299,483.03
应付利息
应付股利	七、21	2,011,957.52	2,812,857.52
其他应付款	七、22	27,578,395.32	64,364,971.99
应付分保账款
保险合同准备金
代理买卖证券款
代理承销证券款
一年内到期的非流动负债	七、23	5,000,000.00	53,000,000.00
其他流动负债
流动负债合计		1,211,596,564.96	999,495,756.80
非流动负债：
长期借款	七、24	77,940,000.00	93,050,000.00
应付债券
长期应付款
专项应付款
预计负债
递延所得税负债	七、25	286,250.00	906,250.00
其他非流动负债
非流动负债合计		78,226,250.00	93,956,250.00
负债合计		1,289,822,814.96	1,093,452,006.80
股东权益：
股本	七、26	213,726,422.00	213,726,422.00
资本公积	七、27	227,467,959.97	233,218,262.61
减：库存股
盈余公积	七、28	37,706,407.22	37,706,407.22
一般风险准备
未分配利润	七、29	-50,989,750.91	38,304,487.80
外币报表折算差额
归属于母公司所有者权益合计		427,911,038.28	522,955,579.63
少数股东权益		3,404,570.12	19,725,908.81
股东权益合计		431,315,608.40	542,681,488.44
负债和股东权益合计		1,721,138,423.36	1,636,133,495.24

公司法定代表人：张庆宽 主管会计工作负责人：李波 会计机构负责人：盛连发

母公司资产负债表

2008年12月31日

编制单位:山东大成农药股份有限公司

单位:元 币种:人民币

项目	附注	期末余额	年初余额
流动资产：
货币资金		308,948,192.79	123,949,791.94
交易性金融资产
应收票据		14,576,371.66	5,430,307.30
应收账款	八、1	54,868,158.34	61,339,843.76
预付款项		21,562,654.48	80,580,654.61
应收利息
应收股利
其他应收款	八、2	205,291,667.24	200,378,051.90
存货		218,238,377.57	281,423,097.68
一年内到期的非流动资产
其他流动资产
流动资产合计		823,485,422.08	753,101,747.19
非流动资产：
可供出售金融资产		1,895,000.00	4,375,000.00
持有至到期投资
长期应收款
长期股权投资	八、3	255,576,604.90	241,704,533.39
投资性房地产
固定资产		350,882,530.03	255,008,875.16
在建工程		14,309,457.83	72,229,842.37
工程物资
固定资产清理
生产性生物资产
油气资产
无形资产		196,066,384.61	152,690,339.52
开发支出
商誉
长期待摊费用
递延所得税资产		23,793,239.61	20,981,084.90
其他非流动资产
非流动资产合计		842,523,216.98	746,989,675.34
资产总计		1,666,008,639.06	1,500,091,422.53
流动负债：
短期借款		829,930,000.00	460,920,000.00
交易性金融负债
应付票据		44,000,000.00	168,800,000.00
应付账款		129,235,365.58	103,492,326.36
预收款项		87,737,829.05	59,905,166.39
应付职工薪酬		2,835,300.68	2,593,126.36
应交税费		-1,009,881.43	1,532,485.55
应付利息
应付股利		2,011,957.52	2,812,857.52
其他应付款		13,954,605.23	22,816,912.06
一年内到期的非流动负债		5,000,000.00	53,000,000.00
其他流动负债
流动负债合计		1,113,695,176.63	875,872,874.24
非流动负债：
长期借款		77,940,000.00	93,050,000.00
应付债券
长期应付款
专项应付款
预计负债
递延所得税负债		286,250.00	906,250.00
其他非流动负债
非流动负债合计		78,226,250.00	93,956,250.00
负债合计		1,191,921,426.63	969,829,124.24
股东权益：
股本		213,726,422.00	213,726,422.00
资本公积		230,345,852.20	232,205,852.20
减：库存股
盈余公积		37,706,407.22	37,706,407.22
未分配利润		-7,691,468.99	46,623,616.87
外币报表折算差额
股东权益合计		474,087,212.43	530,262,298.29
负债和股东权益合计		1,666,008,639.06	1,500,091,422.53

公司法定代表人：张庆宽 主管会计工作负责人：李波 会计机构负责人：盛连发

合并利润表

2008年1—12月

单位:元 币种:人民币

项目	附注	本期金额	上期金额
一、营业总收入	七、30	883,751,587.18	872,856,389.72
其中：营业收入	七、30	883,751,587.18	872,856,389.72
利息收入
已赚保费
手续费及佣金收入
二、营业总成本		996,886,058.31	865,193,678.54
其中：营业成本	七、30	829,340,473.40	734,347,294.89
利息支出
手续费及佣金支出
退保金
赔付支出净额
提取保险合同准备金净额
保单红利支出
分保费用
营业税金及附加	七、31	3,192,450.95	2,181,481.08
销售费用	七、32	24,363,638.71	21,420,291.61
管理费用		69,145,664.17	68,636,281.24
财务费用	七、33	60,200,905.77	40,071,138.81
资产减值损失	七、34	10,642,925.31	-1,462,809.09
加：公允价值变动收益（损失以“－”号填列）	七、35		-18,729.20
投资收益（损失以“－”号填列）	七、36	2,858,137.32	10,799,219.32
其中：对联营企业和合营企业的投资收益			321,659.17
汇兑收益（损失以“－”号填列）
三、营业利润（亏损以“－”号填列）		-110,276,333.81	18,443,201.30
加：营业外收入	七、37	15,572,486.43	4,452,804.22
减：营业外支出	七、38	645,075.86	355,131.15
其中：非流动资产处置净损失		75,158.18	189,048.27
四、利润总额（亏损总额以“－”号填列）		-95,348,923.24	22,540,874.37
减：所得税费用	七、39	-1,584,264.31	12,235,653.35
五、净利润（净亏损以“－”号填列）		-93,764,658.93	10,305,221.02
归属于母公司所有者的净利润		-90,686,428.01	9,923,903.07
少数股东损益		-3,078,230.92	381,317.95
六、每股收益：
（一）基本每股收益	七、40	-0.42	0.05
（二）稀释每股收益		-0.42	0.05

公司法定代表人：张庆宽 主管会计工作负责人：李波 会计机构负责人：盛连发

母公司利润表

2008年1—12月

单位:元 币种:人民币

项目	附注	本期金额	上期金额
一、营业收入	八、4	874,044,032.92	825,421,555.76
减：营业成本	八、4	808,463,853.06	726,523,759.43
营业税金及附加		1,894,032.48	110,161.11
销售费用		23,969,127.25	21,152,578.37
管理费用		51,522,748.15	45,650,303.74
财务费用		42,855,785.23	31,053,133.29
资产减值损失		11,263,355.04	2,960,508.63
加：公允价值变动收益（损失以“－”号填列）			-18,729.20
投资收益（损失以“－”号填列）	八、5	5,386,091.84	10,795,125.93
其中：对联营企业和合营企业的投资收益
二、营业利润（亏损以“－”号填列）		-60,538,776.45	8,747,507.92
加：营业外收入		3,684,259.63	5,396,118.72
减：营业外支出		272,723.75	138,121.67
其中：非流动资产处置净损失		7,537.74
三、利润总额（亏损总额以“－”号填列）		-57,127,240.57	14,005,504.97
减：所得税费用		-2,812,154.71	9,556,494.28
四、净利润（净亏损以“－”号填列）		-54,315,085.86	4,449,010.69

公司法定代表人：张庆宽 主管会计工作负责人：李波 会计机构负责人：盛连发

合并现金流量表

2008年1—12月

单位:元 币种:人民币

项目	附注	本期金额	上期金额
一、经营活动产生的现金流量：
销售商品、提供劳务收到的现金		999,732,840.20	941,804,828.29
客户存款和同业存放款项净增加额
向中央银行借款净增加额
向其他金融机构拆入资金净增加额
收到原保险合同保费取得的现金
收到再保险业务现金净额
保户储金及投资款净增加额
处置交易性金融资产净增加额
收取利息、手续费及佣金的现金
拆入资金净增加额
回购业务资金净增加额
收到的税费返还		1,211,555.98	680,371.51
收到其他与经营活动有关的现金	七、42	26,480,007.81	14,134,043.50
经营活动现金流入小计		1,027,424,403.99	956,619,243.30
购买商品、接受劳务支付的现金		715,759,905.60	706,312,539.18
客户贷款及垫款净增加额
存放中央银行和同业款项净增加额
支付原保险合同赔付款项的现金
支付利息、手续费及佣金的现金
支付保单红利的现金
支付给职工以及为职工支付的现金		54,130,891.56	61,360,594.22
支付的各项税费		43,050,670.39	41,234,842.62
支付其他与经营活动有关的现金	七、43	25,761,761.48	42,876,420.00
经营活动现金流出小计		838,703,229.03	851,784,396.02
经营活动产生的现金流量净额		188,721,174.96	104,834,847.28
二、投资活动产生的现金流量：
收回投资收到的现金		300,000.00	2,696,000.00
取得投资收益收到的现金		340,000.00	10,577,560.15
处置固定资产、无形资产和其他长期资产收回的现金净额		639,424.00	1,265,368.00
处置子公司及其他营业单位收到的现金净额
收到其他与投资活动有关的现金
投资活动现金流入小计		1,279,424.00	14,538,928.15
购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金		101,249,942.59	117,166,804.08
投资支付的现金		16,421,000.00
质押贷款净增加额
取得子公司及其他营业单位支付的现金净额
支付其他与投资活动有关的现金
投资活动现金流出小计		117,670,942.59	117,166,804.08
投资活动产生的现金流量净额		-116,391,518.59	-102,627,875.93
三、筹资活动产生的现金流量：
吸收投资收到的现金			3,883,000.00
其中：子公司吸收少数股东投资收到的现金			3,883,000.00
取得借款收到的现金		570,160,000.00	468,970,000.00
发行债券收到的现金
收到其他与筹资活动有关的现金	七、44	385,642,029.05	6,308,100.00
筹资活动现金流入小计		955,802,029.05	479,161,100.00
偿还债务支付的现金		608,160,000.00	421,720,000.00
分配股利、利润或偿付利息支付的现金		45,526,212.41	42,067,291.63
其中：子公司支付给少数股东的股利、利润
支付其他与筹资活动有关的现金	七、45	321,477,722.29
筹资活动现金流出小计		975,163,934.70	463,787,291.63
筹资活动产生的现金流量净额		-19,361,905.65	15,373,808.37
四、汇率变动对现金及现金等价物的影响		-248,685.77	-273,837.08
五、现金及现金等价物净增加额		52,719,064.95	17,306,942.64
加：期初现金及现金等价物余额		99,029,610.73	81,722,668.09
六、期末现金及现金等价物余额		151,748,675.68	99,029,610.73

公司法定代表人：张庆宽 主管会计工作负责人：李波 会计机构负责人：盛连发

母公司现金流量表

2008年1—12月

单位:元 币种:人民币

项目	附注	本期金额	上期金额
一、经营活动产生的现金流量：
销售商品、提供劳务收到的现金		874,230,888.92	888,070,591.31
收到的税费返还		1,211,555.98	680,371.51
收到其他与经营活动有关的现金		11,673,293.85	8,665,356.35
经营活动现金流入小计		887,115,738.75	897,416,319.17
购买商品、接受劳务支付的现金		679,162,276.09	723,090,860.96
支付给职工以及为职工支付的现金		41,691,430.84	44,193,369.86
支付的各项税费		23,769,771.68	17,937,872.96
支付其他与经营活动有关的现金		11,509,035.33	35,210,342.08
经营活动现金流出小计		756,132,513.94	820,432,445.86
经营活动产生的现金流量净额		130,983,224.81	76,983,873.31
二、投资活动产生的现金流量：
收回投资收到的现金		300,000.00	2,696,000.00
取得投资收益收到的现金		340,000.00	10,573,466.76
处置固定资产、无形资产和其他长期资产收回的现金净额		578,424.00	1,220,018.00
处置子公司及其他营业单位收到的现金净额
收到其他与投资活动有关的现金
投资活动现金流入小计		1,218,424.00	14,489,484.76
购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金		81,921,994.25	77,725,413.39
投资支付的现金		16,421,000.00	26,725,879.05
取得子公司及其他营业单位支付的现金净额
支付其他与投资活动有关的现金
投资活动现金流出小计		98,342,994.25	104,451,292.44
投资活动产生的现金流量净额		-97,124,570.25	-89,961,807.68
三、筹资活动产生的现金流量：
吸收投资收到的现金
取得借款收到的现金		527,660,000.00	468,970,000.00
收到其他与筹资活动有关的现金		641,652,003.65
筹资活动现金流入小计		1,169,312,003.65	468,970,000.00
偿还债务支付的现金		565,660,000.00	421,720,000.00
分配股利、利润或偿付利息支付的现金		45,526,212.41	33,049,654.81
支付其他与筹资活动有关的现金		520,013,074.41
筹资活动现金流出小计		1,131,199,286.82	454,769,654.81
筹资活动产生的现金流量净额		38,112,716.83	14,200,345.19
四、汇率变动对现金及现金等价物的影响		-248,685.77	-273,837.08
五、现金及现金等价物净增加额		71,722,685.62	948,573.74
加：期初现金及现金等价物余额		77,495,507.17	76,546,933.43
六、期末现金及现金等价物余额		149,218,192.79	77,495,507.17