§1 重要提示
1.1 本公司董事会、监事会及其董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
1.2 如有董事未出席董事会，应当单独列示其姓名
| 未出席董事职务 | 未出席董事姓名 | 未出席董事的说明 |
| 董事 | 王大亮 | 因公出差,授权委托张兴起先生代表出席并签署有关文件 |
| 董事 | 王英峰 | 因公出差,授权委托宋闻非先生代表出席并签署有关文件 |
| 董事 | 宋文雷 | 因公出差,授权委托李蔚先生代表出席并签署有关文件 |
1.3 公司第一季度财务报告未经审计。
1.4 公司负责人李蔚、主管会计工作负责人张兴起及会计机构负责人（会计主管人员）王英峰声明：保证本季度报告中财务报告的真实、完整。
§2 公司基本情况
2.1 主要会计数据及财务指标
币种:人民币
| 本报告期末 | 上年度期末 | 本报告期末比上年度期末增减(%) | |
| 总资产(元) | 2,267,367,369.61 | 2,086,834,994.44 | 8.65 |
| 所有者权益（或股东权益）(元) | 450,065,487.32 | 443,454,156.28 | 1.49 |
| 归属于上市公司股东的每股净资产(元) | 1.3197 | 1.3003 | 1.49 |
| 年初至报告期期末 | 比上年同期增减(%) | ||
| 经营活动产生的现金流量净额(元) | 60,628,880.26 | 不适用 | |
| 每股经营活动产生的现金流量净额(元) | 0.1778 | 不适用 | |
| 报告期 | 年初至报告期期末 | 本报告期比上年同期增减(%) | |
| 归属于上市公司股东的净利润(元) | 6,611,331.04 | 6,611,331.04 | 不适用 |
| 基本每股收益(元) | 0.0194 | 0.0194 | 不适用 |
| 扣除非经常性损益后的基本每股收益(元) | 0.0098 | 0.0098 | 不适用 |
| 稀释每股收益(元) | 0.0194 | 0.0194 | 不适用 |
| 全面摊薄净资产收益率(%) | 1.4690 | 1.4690 | 不适用 |
| 扣除非经常性损益后全面摊薄净资产收益率(%) | 0.7459 | 0.7459 | 不适用 |
扣除非经常性损益项目和金额：
| 非经常性损益项目 | 年初至报告期期末金额（元） |
| 非流动资产处置损益 | 673,760.26 |
| 计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密切相关，符合国家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外 | 50,000.00 |
| 债务重组损益 | 3,239,772.77 |
| 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 | 1,870.36 |
| 少数股东权益影响额 | -2,640.54 |
| 所得税影响额 | -708,506.65 |
| 合计 | 3,254,256.20 |
2.2 报告期末股东总人数及前十名无限售条件股东持股情况表
单位：股
| 报告期末股东总数（户） | 35,190 | |
| 前十名无限售条件流通股股东持股情况 | ||
| 股东名称（全称） | 期末持有无限售条件流通股的数量 | 股份种类 |
| 青岛市企业发展投资有限公司 | 176,342,290 | 人民币普通股 |
| 中信证券股份有限公司 | 25,666,402 | 人民币普通股 |
| 薛文翠 | 1,032,055 | 人民币普通股 |
| 邱艾 | 800,000 | 人民币普通股 |
| 贾铁斌 | 781,800 | 人民币普通股 |
| 卢伟浩 | 656,224 | 人民币普通股 |
| 张青 | 605,000 | 人民币普通股 |
| 陈东方 | 582,055 | 人民币普通股 |
| 翁光平 | 539,000 | 人民币普通股 |
| 衣景娥 | 427,116 | 人民币普通股 |
§3 重要事项
3.1 公司主要会计报表项目、财务指标大幅度变动的情况及原因
√适用 □不适用
| 资产负债表 项目 | 2009年3月31日 | 2008年12月31日 | 增减比例% | 变化原因 |
| 货币资金 | 20,618.56 | 15,306.99 | 34.70% | 公司销售扩大，盈利能力提高，导致经营性现金增加。 |
| 应收票据 | 9,866.62 | 635.95 | 1451.48% | 公司收到的票据尚未对外支付。 |
| 预收款项 | 24,888.67 | 12,694.95 | 96.05% | 冰柜产品销售旺季，公司的客户向公司支付了预付款，货物尚未发出。 |
| 利润表项目 | 2009年1-3月 | 2008年1-3月 | 增减比例% | 变化原因 |
| 营业收入 | 52,544.45 | 47,331.43 | 11.01% | 公司积极利用家电下乡政策，加大新产品开发和销售网络建设，使销售增长较快。 |
| 销售费用 | 4,642.90 | 3,426.13 | 35.51% | 公司销售规模扩大以及宣传促销力度加大，使销售费用增加。 |
| 财务费用 | 1,788.25 | 2,790.73 | -35.92% | 公司08年归还了部分银行借款以及融资成本大幅度下降，使公司的财务成本大幅度降低。 |
| 利润总额 | 804.6 | -1,947.03 | 不适用 | 公司的销售量增加以及公司通过降低成本费用，使公司的盈利能力提高。 |
| 现金流量表 项目 | 2009年1-3月 | 2008年1-3月 | 增减比例% | 变化原因 |
| 经营活动现金净流量 | 6,062.89 | -3,157.92 | 不适用 | 公司的盈利能力提高以及销售货款回笼及时。 |
3.2 重大事项进展情况及其影响和解决方案的分析说明
√适用 □不适用
1、本公司于2009年2月27日,就本公司被认定为高新技术企业事项进行了公告,(详见2009年2月27日《中国证券报》、《上海证券报》、《证券时报》）。
本公司于2009年3月20日,就控股子公司澳柯玛(沂南)新能源电动车有限公司被认定为高新技术企业事项进行了公告,(详见2009年3月20日《中国证券报》、《上海证券报》、《证券时报》)。
2、青岛市企业发展投资有限公司按照《〈债权转让协议〉的补充协议》约定2009 年4 月25 日前支付剩余款项251,420,384.15元的60%，计150,852,230.49 元 ；截止2009年4月25日，公司又收到债权转让款15,100万元；
青岛华通国有资本运营（集团）有限责任公司按照与公司下属子公司就转让青岛澳柯玛新能源技术有限公司100%的股权达成的协议，约定2009 年4 月25 日前支付至股权转让总价款的70%。截至2009年4月25日，公司又收到股权转让款1,140万元，累计已收到股权转让总额的89.67%；
青岛华通国有资本运营（集团）有限责任公司按照与公司下属子公司就转让青岛新时代房地产开发有限公司100%的股权达成的协议，约定2009 年4 月25 日前支付至股权转让总价款的70%。截至2009年4月25日，公司又收到股权转让款1,560万元，累计已收到股权转让总额的72.19% 。
3.3 公司、股东及实际控制人承诺事项履行情况
√适用 □不适用
3.4 预测年初至下一报告期期末的累计净利润可能为亏损或者与上年同期相比发生大幅度变动的警示及原因说明
√适用 □不适用
公司预测年初至下一报告期末的累计净利润可能为盈利。主要是因为随着国家贷款利率的调整，公司财务费用支出减少；同时，公司通过优化内部组织结构、缩小核算单元、开展比价采购等降低了成本，把握“家电下乡”发展的新机遇，加强了市场营销网络建设，尤其是冰箱销售网络建设，扩大了公司的主营业务收入，公司盈利能力得到有效改善。
3.5 报告期内现金分红政策的执行情况
公司四届九次董事会已审议通过修改公司章程的议案，进一步明确公司的现金分红政策，该议案将提交公司2008年年度股东大会审议通过后生效。
青岛澳柯玛股份有限公司
法定代表人:李蔚
2009年4月25日
青岛澳柯玛股份有限公司
2008年度报告摘要
§1 重要提示
1.1 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
本年度报告摘要摘自年度报告全文，投资者欲了解详细内容，应当仔细阅读年度报告全文。
1.2 如有董事未出席董事会，应当单独列示其姓名
■
1.3 山东汇德会计师事务所有限公司为本公司出具了标准无保留意见的审计报告。
1.4 公司负责人李蔚、主管会计工作负责人张兴起及会计机构负责人（会计主管人员）王英峰声明：保证年度报告中财务报告的真实、完整。
§2 公司基本情况简介
2.1 基本情况简介
■
2.2 联系人和联系方式
■
§3 会计数据和业务数据摘要
3.1 主要会计数据
单位：元 币种：人民币
■
3.2 主要财务指标
■
非经常性损益项目
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
■
3.3 境内外会计准则差异：
□适用 √不适用
§4 股本变动及股东情况
4.1 股份变动情况表
√适用 □不适用
单位：股
■
限售股份变动情况表
√适用 □不适用
单位：股
■
4.2 股东数量和持股情况
单位：股
■
4.3 控股股东及实际控制人情况介绍
4.3.1 控股股东及实际控制人变更情况
□适用 √不适用
4.3.2 控股股东及实际控制人具体情况介绍
4.3.2.1 法人控股股东情况
单位:元 币种:人民币
■
4.3.3 公司与实际控制人之间的产权及控制关系的方框图
■
§5 董事、监事和高级管理人员
5.1 董事、监事和高级管理人员持股变动及报酬情况
单位:股
■
§6 董事会报告
6.1 管理层讨论与分析
2008年是澳柯玛实施战略调整后全面振兴的第二年，也是发展取得突破的关键一年。公司坚持实践科学发展观，勇于防范和规避因金融危机带来的各种市场风险，实现了逆势增长。公司经济运行的质量、速度、效益协调发展，主营业务实现快速增长，盈利能力逐年提高，公司呈现出健康发展的良好态势，为澳柯玛全面振兴做百年企业打下了坚实的基础。
一、报告期内公司总体经营情况
在聚焦主业的战略方针指导下，公司集中优势资源，大力推动“制冷、电动车、生活家电”三大产业板块的发展。2008年度公司(合并范围)总资产208683.50万元，净资产45496.43万元，资产负债率78.20%，实现营业收入201682.09万元，比2007年度增长22.97%，全年实现利润总额1997.31万元，归属于上市公司股东的净利润1303.66万元，实现了扭亏为盈，每股收益0.04元，经营活动产生的现金流量净额5311.08万元，一举扭转了2005-2007年连续三年为负数的被动局面，主营业务健康发展。现将2008年全年主要工作总结如下：
1、优化组织与管理架构设置，公司本部集中管控职能，各经营实体侧重经营管理，企业管理效率明显提高。
为更好地提高管理效率，加快市场反应速度，遵照业务专业化、资源共享化、管理精细化的原则，公司进行了组织机构改革和调整，设立了家电事业部和电动车事业部，对各自职能作了重新划分，使得职能分工更加明确，责权利更加明晰：各事业部侧重于自身的经营管理，成为成本中心和利润中心；公司本部的职能集中在战略管控、投资决策、人力资源管理、审计监督以及提供服务平台。通过组织机构改革，初步建立起适应企业快速发展的组织架构，为企业健康发展奠定了坚实基础。
2、完善以目标绩效为导向的内部激励机制，取得显著效果。
2008年9月，公司制定并实施了《独立经营实体目标激励实施办法》，将经营目标清晰明确，考核精确数字化，经营团队的薪酬和奖励与经营结果直接挂钩，每季度进行考核，连续两次考核不合格的经营团队原则上要进行调整。除实施计件工资外，全体员工月度和年度薪酬均直接与月度和年度完成目标的比例挂钩，同时对超额完成的进行超额奖励。
推行自主经营管理。在控制经营风险的前提下，进一步划小核算单元，推行自主经营，激发员工的成本、质量、市场意识，上半年进行了试点，下半年在试点的基础上逐步扩大自主经营的实施范围，对于凡是能独立核算的，就实行独立核算;凡是能自主经营的，就自主经营。对产品线进行独立核算，对各公司独立考核，人人面对市场、人人面对客户，通过对经营机制的优化提升市场意识、提高效率，降低成本，改善效益，提升优秀员工的收益。
3、强化企业风险防范与内控机制建设，经营风险进一步降低。
加强了资产监控和内部审计工作。2008年，公司相关部门在做好子公司财务审计的同时，积极开展内控审核和专项管理审计，重点对审计范围内的经营管理和风险控制措施进行了评价，发现了一些公司存在的问题和风险隐患，提出了35项审计建议，并督促其整改，降低了公司风险，直接增加了公司的效益。
积极应对法律诉讼。坚持外部协作与内部管理并重，加强了对积案的清理力度，共完成清欠800万元清欠目标的99.8%；积极应诉，并尽力做好预防工作，妥善处理一些债务纠纷，防止恶性事件的发生，预防了公司资金风险。另外还加大样本合同审核力度，并做到审核常态化，从根本上减少或杜绝隐患。
加强授信与两项资金监控。2008年，通过实施信用控制制度，规范授信赊销行为，严格按制度对应收账款跟踪考核，取得了明显成效，除个别客户出现小额逾期外，没有形成新增坏账损失。
4、深入实施市场发展策略，实现了国内、国际市场的快速发展。
国内市场网络进一步拓展，网络数量与质量同步提升。市场网络建设、品牌提升和服务优化工作成果显著，夯实了持续发展的基础。2008年，制冷家电按照“稳固发展一二级市场，做透做强三四级渠道，快速提升直供业务”的市场策略，通过实施“双千工程”，在全国建立1000家年销售额60万元以上的明星店，提升网络质量；通过开展“网络拓展三大战役”，新增销售网络2600家，扩展了网络数量。在公司的积极筹划下，又有10款冷柜、15款冰箱和15款洗衣机产品进入2009年的“家电下乡”范围，有利于进一步拓展广阔的农村市场。
公司调整海外市场布局，进一步理顺出口业务内部分工和部门设置，对国际市场进行地域划分，划细区域，各抓一片，加大了对市场的调研和开发力度，取得了显著成效。在巩固提升欧美市场的同时，对非洲等新兴市场的建设初见成效。
二、报告期内公司主要控股子公司经营情况
澳柯玛（沂南）新能源电动车有限公司和青岛澳柯玛电动科技有限公司
2008年12月31日，澳柯玛（沂南）新能源电动车有限公司资产总额24130.08万元，净资产7281.08万元，全年实现营业收入32690.66万元，利润总额938.67万元，净利润716.41万元。青岛澳柯玛电动科技有限公司资产总额2342.54万元，净资产1598.36万元，全年实现营业收入34647.02万元，利润总额-89.18万元，净利润-94.39万元。
2008年公司进一步拓展了国内市场网络，对重点市场进行布局，实现了网络数量与质量的同步提升；同时，公司大力推动新产品研发与技术创新，开发了以“电管家”为代表的31款新产品，并启动铁电池电动车的研发，狠抓品质管理和成本控制，通过招标、比价及优化产品设计等实现了成本降低。
三、公司技术创新情况
报告期内，公司大力推动新产品研发与技术创新，产品研发与技术创新取得丰硕成果。2008年度，家电事业部共开发43个系列115个规格型号的新产品，完成和通过新产品策划项目33项；电动车事业部开发了以“电管家”为代表的31款新产品，新品销量占总销量的57%，并启动了铁电池电动车的研发；生活家电共推出了73款129个型号的新产品。自动售货机研发出新款综合饮料机、公交卡读卡器、大碗面售卖机等产品，并已生产出样机。
公司全年实现创新成果专利58项，获省市科技进步奖5项，“BCD-207M系列三门冰箱”等共计16项列入市重点技术创新项目计划；多个项目获得国家及省市的资金支持，累计获得专项资金300余万元，“KSW155系列恒温恒湿节能静音酒柜”和电动自行车用铅酸电池组均衡充电控制器项目分别获得青岛市重点新产品专项资金支持。
四、环保及节能减排情况
公司始终坚持不以污染环境为代价，不以员工安全、健康为代价，不以超越法规为代价，不以浪费资源、破坏生态为代价，依托技术进步、完善技术、安全和环保措施，深化环保及节能减排工作，使产量、质量、环保等整体水平进一步提高，降低了消耗。
1、本着节能降耗、提高生产效率的原则，2008年公司共计投入约3200万元进行多项重大技改，重新进行生产区域规划，车间、工段进一步实现专业化生产，理顺生产流程，以实现日产8000台目标，主要有新建年产60万台冰箱厂、冰柜生产线技术改造、购置彩板线等项目，取得了较大的经济和环境效益。
2、公司积极响应国家号召，发挥企业在节能改造中的实施主体作用，加快推进节能技术进步。2008年主要实施推进了2项节能改造项目，1）变频器电机节能改造项目；2）喷粉生产线烘道热源油改气改造项目，为公司降低能源成本、减少环境污染做出突出贡献。主要节能改造项目如下：
1）变频器电机节能改造项目
公司于2008年7月8日向青岛市发展和改革委员会申报了《用变频器降低机电设备能耗的电冰柜（箱）制造用电机节能改造项目》，建成后可降低30%左右的用电消耗，预计每年可节电2100万度，折合标准煤7014吨，项目拟申请根据节能量按200元/吨标准煤奖励，总金额约140万元。该项目在2008年10月顺利通过青岛市发改委组织的项目答辩，首批节能改造款项已于2008年12月到位，正处于现场调研实施阶段。
2）喷粉生产线烘道热源油改气改造项目
公司喷粉线固化、烘干工艺采用的热源原为燃烧柴油加热，因国际油价上涨和柴油燃烧废气处理问题造成柴油使用成本急剧增加，提高了公司产品成本。为从节约成本和保护环境考虑，公司将加热源燃料由柴油改为天然气。天然气能源相对柴油具有清洁、热值高、成本低等优点。改用燃烧天然气加热后可大幅度降低生产成本和环境成本。年度可实现节约柴油993.24吨，折合费用695.27万元，在环境效益方面每年可减少排放二氧化硫19.73吨，二氧化碳3164.76吨，氮氧化合物59吨，粉尘29.6吨。该项目已列入2008年青岛市节能型社会建设重点项目，正处于论证实施阶段。
五、对公司未来发展的愿望
2009年，公司将继续推进聚焦主业战略，要严格防范和规避因金融危机带来的各种市场风险，抢抓机遇，进一步加强对国内、国际市场的掌控能力，力争保持逆市上扬的良好发展趋势。
公司以“保市场、促增长”为核心目标，以“保市场，促进稳步增长；保现金，增强抗风险能力；强化管理，提高经营质量”三方面作为全年工作的重点。同时，高度重视“家电下乡”工作，抓住国家拉动内需的有力契机，积极主动确保产品货源充足，到货及时，整个销售环节顺畅。公司已经建立起以市场为中心的快速反应机制，包括研发、采购、制造、服务等环节，突出“快”字，体现“抢”字：对市场的感知要快，信息反馈要快，制定决策要快，各方面保障要快，实施执行更要快。以快来应对市场竞争的不确定性。
公司将继续强化总部管控职能，加强风险控制，建立与特殊时期相适应的管理模式。把战略管控权、投资决策权、财务管理权、高管人员任免权、规则制定权及审计监督职能都集中在公司本部。管理总部要实施全面预算管理，提高财务控制水平。加强对所属公司的经营绩效考核及资金、财务监管，严格进行风险管理，加大内部审计力度，做好资产监管工作。2009年，内部审计要围绕公司“抓管理，促效益”的要求，重点抓好以内部控制和风险管理为导向的管理审计。做好企业成本管理薄弱环节和重点费用项目的审计，促进公司提高资产周转速度、保证资金安全。
同时，公司要加快处置无效、低效资产。加强资金的统一管理和调配，缩减一切非生产经营开支，停止以扩张产能为目的的投资，把固定资产投资放在产业升级、技术改造和节能减排上来，确保生产经营所需资金。
抓好人才队伍建设，培育精英管理团队。“人才是企业最稀缺的资源”，加强对品德好、有知识、能干事的年轻技术人员的培养工作，为他们的脱颖而出创造条件；将政治素质高、业务能力强、懂经营善管理、能开拓、廉洁自律、德才兼备的优秀管理人才提拔到各级管理岗位。
要进一步强化激励机制，改革奖励办法。针对关键岗位人员，探索建立科技创新奖励、重大管理效益奖励、特殊贡献奖励机制，拉开收入差距，最大限度地调动科技人员、管理骨干的积极性。
公司主要会计报表项目、财务指标变动情况及原因的说明（单位：元）
■
同公允价值计量相关的内部控制制度情况
无
与公允价值计量相关的项目
√适用 □不适用
单位：万元
■
持有外币金融资产、金融负债情况
□适用 √不适用
6.2 主营业务分行业、产品情况表
单位:元 币种:人民币
■
6.3 主营业务分地区情况表
单位:元 币种:人民币
■
6.4 募集资金使用情况
□适用 √不适用
变更项目情况
□适用 √不适用
6.5 非募集资金项目情况
√适用 □不适用
单位:万元 币种:人民币
■
6.6 董事会对会计师事务所“非标准审计报告”的说明
□适用 √不适用
6.7 董事会本次利润分配或资本公积金转增股本预案
公司本报告期内盈利但未提出现金利润分配预案
√适用 □不适用
■
§7 重要事项
7.1 收购资产
√适用 □不适用
单位:万元 币种:人民币
■
7.2 出售资产
√适用 □不适用
单位:万元 币种:人民币
■
7.3 重大担保
√适用 □不适用
单位:万元 币种:人民币
■
（下转C119版）