八、发行人控股股东及其实际控制人的简要情况
目前，持有本公司５％以上股份的主要股东为陈怀荣、吕桂芹、任京建、程辉和张淑玉。上述５人均为本公司发起人股东，亦是本公司的实际控制人，现合计直接持有本公司股份１０，５１５．３１万股，占本次发行前总股本的８０．８８７％，对本公司经营决策有重大影响。本次股票发行成功后，实际控制人持有本公司股权比例不低于６０．６４２％。陈怀荣、吕桂芹、任京建、程辉、张淑玉的详细情况可参见 “七（一）、董事、监事、高级管理人员基本情况”。
本公司实际控制人陈怀荣、吕桂芹、任京建、程辉、张淑玉除持有本公司８０．８８７％的股份外，其投资或控制的企业仅有东营石油一家。
九、财务会计信息及管理层讨论与分析
（一）财务报表
１、合并利润表
表格３－１０ 本公司报告期合并利润表 单位：元
| 项 目 | ２００９年１－６月份 | ２００８年度 | ２００７年度 | ２００６年度 |
| 一、经营活动产生的现金流量： | ||||
| 销售商品、提供劳务收到的现金 | １６１，０２５，１０２．０８ | ３９８，６２６，４８５．７５ | ３９４，７６０，４２９．５９ | ２８０，９８２，０９４．８６ |
| 收到的税费返还 | － | － | ５，０７５，１４８．１０ | ３８１，５５４．６３ |
| 收到的其他与经营活动有关的现金 | ４１０，９６５．９０ | ２，３１２，６７４．７１ | ２，７９２，５４８．５２ | ２，５５１，０２３．７１ |
| 现金流入小计 | １６１，４３６，０６７．９８ | ４００，９３９，１６０．４６ | ４０２，６２８，１２６．２１ | ２８３，９１４，６７３．２０ |
| 购买商品、接受劳务支付的现金 | ８２，９８９，５７２．９２ | ２４５，９９４，８００．０６ | ２３６，７２２，４３２．６８ | １９０，３６５，５１４．６７ |
| 支付给职工以及为职工支付的现金 | ２４，４２８，８９７．８８ | ５６，３２１，２２６．５４ | ４４，５５６，４３６．４５ | ２９，９１８，２７８．８２ |
| 支付的各项税费 | １６，０６６，４６２．５６ | ４３，４９５，７０４．９３ | ２１，６１１，０５１．９４ | ２０，４１１，７９３．５３ |
| 支付的其他与经营活动有关的现金 | ８，６００，４９２．７６ | ２８，５６９，２２８．１４ | ２６，３５１，９６４．３９ | ２０，０７９，７６１．４０ |
| 现金流出小计 | １３２，０８５，４２６．１２ | ３７４，３８０，９５９．６７ | ３２９，２４１，８８５．４６ | ２６０，７７５，３４８．４２ |
| 经营活动产生的现金流量净额 | ２９，３５０，６４１．８６ | ２６，５５８，２００．７９ | ７３，３８６，２４０．７５ | ２３，１３９，３２４．７８ |
| 二、投资活动产生的现金流量： | ||||
| 处置固定资产、无形资产和其他长期资产收回现金净额 | ８７，００４．７０ | １２６，１００．００ | ５５，７５８．００ | ４７０，７５０．００ |
| 处置子公司及其他营业单位收到的现金净额 | － | － | － | － |
| 现金流入小计 | ８７，００４．７０ | １２６，１００．００ | ５５，７５８．００ | ４７０，７５０．００ |
| 购建固定资产、无形资产和其他长期资产所支付的现金 | ５，２４５，９３９．７３ | ２７，１６６，２８８．７３ | ５２，５０９，８５１．０５ | ４８，１０３，３２９．１８ |
| 投资所支付的现金 | － | １，３４６，１３８．００ | － | － |
| 取得子公司及其他营业单位支付的现金净额 | － | － | ２，６５９，７８４．００ | － |
| 现金流出小计 | ５，２４５，９３９．７３ | ２８，５１２，４２６．７３ | ５５，１６９，６３５．０５ | ４８，１０３，３２９．１８ |
| 投资活动产生的现金流量净额 | －５，１５８，９３５．０３ | －２８，３８６，３２６．７３ | －５５，１１３，８７７．０５ | －４７，６３２，５７９．１８ |
| 三、筹资活动产生的现金流量： | ||||
| 吸收投资所收到的现金 | － | － | － | １５，０００，０００．００ |
| 借款所收到的现金 | ３５，０００，０００．００ | ８２，３４９，０８１．６４ | ７８，６７０，０００．００ | ６４，８４８，７５０．００ |
| 现金流入小计 | ３５，０００，０００．００ | ８２，３４９，０８１．６４ | ７８，６７０，０００．００ | ７９，８４８，７５０．００ |
| 偿还债务所支付的现金 | ４７，０４１，８６５．６９ | ５３，６４０，０００．００ | ７８，０３７，０１３．３９ | ４２，８００，０００．００ |
| 分配股利、利润和偿付利息所支付的现金 | １２，８５９，７１３．７７ | １４，１９７，３１０．８２ | ６，２４８，７０７．２５ | ３，５１３，１６８．６７ |
| 现金流出小计 | ５９，９０１，５７９．４６ | ６７，８３７，３１０．８２ | ８４，２８５，７２０．６４ | ４６，３１３，１６８．６７ |
| 筹资活动产生和现金流量净额 | －２４，９０１，５７９．４６ | １４，５１１，７７０．８２ | －５，６１５，７２０．６４ | ３３，５３５，５８１．３３ |
| 四、汇率变动对现金及现金等价物的影响 | －２３４，６５４．３４ | －１，５４４，１０７．７１ | －６４６，２４６．１６ | －１１１，５３１．５６ |
| 五、现金及现金等价物净增加额 | －９４４，５２６．９７ | １１，１３９，５３７．１７ | １２，０１０，３９６．９０ | ８，９３０，７９５．３７ |
| 加：期初现金及现金等价物余额 | ４０，８５６，９９９．７３ | ２９，７１７，４６２．５６ | １７，７０７，０６５．６６ | ８，７７６，２７０．２９ |
| 六、期末现金及现金等价物余额 | ３９，９１２，４７２．７６ | ４０，８５６，９９９．７３ | ２９，７１７，４６２．５６ | １７，７０７，０６５．６６ |
２、合并资产负债表
表格 ３－１１ 本公司报告期合并资产负债表 单位：元
| 项 目 | ２００９年１－６月 | ２００８年度 | ２００７年度 | ２００６年度 |
| 一、营业收入 | １６４，３３９，３３０．２９ | ３８９，０３６，９５０．９３ | ３７１，４１５，８２８．５７ | ２８３，６５１，８７２．８６ |
| 减：营业成本 | １０７，２０６，４６４．７６ | ２６３，２３９，０７７．１１ | ２４６，４６３，０６１．７２ | １９６，０３８，５０９．４７ |
| 营业税金及附加 | １，４１５，１１３．１９ | ３，１６８，５５３．３８ | ３，３３５，４８５．４２ | ２，４８５，７８４．６２ |
| 销售费用 | １２，６８９，９８８．９５ | ２７，４９０，３９３．１８ | ２３，４４７，５２５．３２ | １４，４７８，２８０．９２ |
| 管理费用 | １３，３４２，１９０．６７ | ２４，４２５，２０３．６０ | ２４，７７９，４１４．４２ | ２２，０８３，５８２．６６ |
| 财务费用 | ２，５５５，６４４．８７ | １０，３９８，５８７．１７ | ７，６３２，５００．３９ | ３，３１９，１１８．２３ |
| 资产减值损失 | ６２９，６２２．３１ | －１，２７６，５８８．７０ | １，７６１，５７９．９７ | －９５，９１０．００ |
| 二、营业利润 | ２６，５００，３０５．５４ | ６１，５９１，７２５．１９ | ６３，９９６，２６１．３３ | ４５，３４２，５０６．９６ |
| 加：营业外收入 | ５１７，４４８．１１ | ５，６３５，１３５．２４ | １，９０７，１５０．４２ | ２，３４４，１７８．６７ |
| 减：营业外支出 | ６５，１２２．２１ | １，３８２，４２６．９２ | ８１６，２５２．９４ | １，３８９，９６４．６６ |
| 其中：非流动资产处置损失 | １，７３９．５６ | １４，２６２．９３ | １４８，０８３．９０ | １２３，８３８．９９ |
| 三、利润总额 | ２６，９５２，６３１．４４ | ６５，８４４，４３３．５０ | ６５，０８７，１５８．８１ | ４６，２９６，７２０．９７ |
| 减：所得税费用 | ４，２０２，７２１．２２ | １０，５３８，４４０．２５ | １０，９８０，１５５．６７ | ８，６９３，６９０．６５ |
| 四、净利润 | ２２，７４９，９１０．２２ | ５５，３０５，９９３．２５ | ５４，１０７，００３．１４ | ３７，６０３，０３０．３２ |
| 归属于母公司股东的净利润 | ２２，７４９，９１０．２２ | ５５，３０５，９９３．２５ | ５４，１０７，００３．１４ | ３７，６０３，０３０．３２ |
| 少数股东损益 | ||||
| 五、每股收益 | ||||
| （一）基本每股收益 | ０．１７ | ０．４３ | ０．４２ | １．２５ |
| （二）稀释每股收益 | ０．１７ | ０．４３ | ０．４２ | １．２５ |
３、合并现金流量表
表格 ３－１２ 本公司报告期合并现金流量表 单位：元
| 项 目 | ２００９．６．３０ | ２００８．１２．３１ | ２００７．１２．３１ | ２００６．１２．３１ |
| 流动资产 | ||||
| 货币资金 | ３９，９１２，４７２．７６ | ４０，８５６，９９９．７３ | ２９，７１７，４６２．５６ | １７，７０７，０６５．６６ |
| 应收票据 | ５０，０００．００ | ２１０，０００．００ | ||
| 应收账款 | ８２，２３３，２８９．２７ | ６９，４３９，２１２．７０ | ５２，２８１，０９８．８０ | ４４，７７４，５３６．５２ |
| 预付账款 | ８，００４，３７７．１５ | １１，０７７，８２３．６４ | １２，７８７，７０５．７２ | １４，１２１，１５６．７５ |
| 其他应收款 | ６４０，８０９．０８ | ６６５，９９８．２９ | ４１２，８８４．３７ | ３，６５１，０１５．７８ |
| 存货 | ９２，２３５，３３８．６５ | １１３，０５９，９３５．５８ | １０３，３２６，１２５．６８ | ８１，９７７，１１０．６４ |
| 流动资产合计 | ２２３，０２６，２８６．９１ | ２３５，１４９，９６９．９４ | １９８，７３５，２７７．１３ | １６２，２３０，８８５．３５ |
| 非流动资产 | ||||
| 固定资产 | １４０，４８６，２３９．０９ | １４５，５１７，３６６．２０ | １４０，３７３，６７９．１４ | ８９，０４２，０１３．３３ |
| 在建工程 | １７，４６７，２２１．６０ | １５，０８０，１５１．８７ | ７，２１２，４１１．４６ | １４，９２２，８７７．３３ |
| 无形资产 | ２２，３２５，１９０．８１ | ２２，５７７，６２８．６５ | ２３，３９３，４４６．６３ | ２３，８１８，９４０．８１ |
| 长期待摊费用 | ９１０，６７２．８９ | １，１３６，００８．２３ | ||
| 递延所得税资产 | ２，５４２，５８７．９２ | ３，０４７，６９７．５０ | ３，５２６，３８３．９３ | ２，９９６，２１７．５７ |
| 其他非流动资产 | １９４，７５６．９８ | １９７，１５７．７１ | ２０８，２３２．２３ | ９，４８７．５７ |
| 非流动资产合计 | １８３，９２６，６６９．２９ | １８７，５５６，０１０．１６ | １７４，７１４，１５３．３９ | １３０，７８９，５３６．６１ |
| 资产总计 | ４０６，９５２，９５６．２０ | ４２２，７０５，９８０．１０ | ３７３，４４９，４３０．５２ | ２９３，０２０，４２１．９６ |
| 流动负债 | ||||
| 短期借款 | ８３，３３１，４７１．５９ | ７５，３７９，０８１．６４ | ５０，６７０，０００．００ | ６４，５２１，７５０．００ |
| 应付票据 | ２０，２５０，０００．００ | ２２，１１３，５０４．８０ | ２６，９５２，９１０．００ | ８，２７４，５００．００ |
| 应付账款 | ２７，７５１，２９４．７２ | ４０，３９４，４１８．５２ | ４１，８８０，７４２．１４ | ３２，７３９，８６７．８７ |
| 预收账款 | ２，４３９，７６６．８１ | ２，７７９，８２０．３３ | ３，４４１，７２０．２２ | ３，１９２，８１９．８７ |
| 应付职工薪酬 | ３，５４７，８８９．８４ | ２，４９４，２４５．５４ | ６，９９８，８２０．９２ | １１，０７７，１１４．４９ |
| 应交税费 | －２，２７５，１６１．５３ | －１０，５１６．５４ | ５，７３２，５８３．７１ | ５４４，６３８．３７ |
| 应付股利 | ９００，０００．００ | |||
| 其他应付款 | １，６３８，５４９．９２ | ２，０１５，９２７．４７ | １，６７４，４５８．９１ | ３，６６７，０１１．３６ |
| 流动负债合计 | １３６，６８３，８１１．３５ | １４５，１６６，４８１．７６ | １３７，３５１，２３５．９０ | １２４，９１７，７０１．９６ |
| 非流动负债 | ||||
| 长期借款 | ２０，０００，０００．００ | ２０，０００，０００．００ | ５，０００，０００．００ | |
| 专项应付款 | ６５０，０００．００ | ５１０，０００．００ | ２，１９０，０００．００ | １，２９０，０００．００ |
| 递延所得税负债 | ２３１，３２１．３０ | ２３１，４１２．７２ | ２４７，３２６．４５ | １，２６４，８０４．３３ |
| 非流动负债合计 | ８８１，３２１．３０ | ２０，７４１，４１２．７２ | ２２，４３７，３２６．４５ | ７，５５４，８０４．３３ |
| 负债合计 | １３７，５６５，１３２．６５ | １６５，９０７，８９４．４８ | １５９，７８８，５６２．３５ | １３２，４７２，５０６．２９ |
| 股东权益： | ||||
| 股本 | １３０，０００，０００．００ | １３０，０００，０００．００ | １３０，０００，０００．００ | ４５，０００，０００．００ |
| 资本公积 | ４６，９８３，９９０．９８ | ４６，９８３，９９０．９８ | ４６，９８３，９９０．９８ | ５，５４０，９３８．７３ |
| 盈余公积 | １０，１７５，２４８．９２ | １０，１７５，２４８．９２ | ５，０４１，５３０．５０ | ３８，３６９，８２０．９０ |
| 未分配利润 | ８５，６５７，４７７．３８ | ７３，３０７，５６７．１６ | ３２，８８５，２９２．３３ | ７１，８９３，０５１．０４ |
| 外币报表折算差额 | －３，４２８，８９３．７３ | －３，６６８，７２１．４４ | －１，２４９，９４５．６４ | －２５５，８９５．００ |
| 股东权益合计 | ２６９，３８７，８２３．５５ | ２５６，７９８，０８５．６２ | ２１３，６６０，８６８．１７ | １６０，５４７，９１５．６７ |
| 负债和股东权益总计 | ４０６，９５２，９５６．２０ | ４２２，７０５，９８０．１０ | ３７３，４４９，４３０．５２ | ２９３，０２０，４２１．９６ |
（二）报告期内经常性损益的具体内容
表格 ３－１３ 本公司报告期非经常性损益明细 单位：元
| 非经性损益项目 | ２００９年１－６月 | ２００８年度 | ２００７年度 | ２００６年度 |
| 非流动资产处置损益 | ２１，０７８．９０ | ７３，２８４．８４ | －１２１，６１７．７３ | １，０１３，０６６．８１ |
| 计入当期损益的政府补助 | １１，０００．００ | ３，９６４，５００．００ | １，４５５，３００．００ | １，０７４，６００．００ |
| 企业取得子公司、联营企业及合营企业的投资成本小于取得投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值产生的收益 | － | １，１０７，３４０．０２ | － | － |
| 债务重组损益 | － | － | ３４，６１３．７１ | |
| 除上述各项之外的其他营业外收支净额 | ４２０，２４７．００ | －８９５，５９１．５４ | －２７７，３９８．５０ | －１，１３３，４５２．８０ |
| 小计 | ４５２，３２５．９０ | ４，２４９，５３３．３２ | １，０９０，８９７．４８ | ９５４，２１４．０１ |
| 减：所得税影响数 | ６７，８４８．８９ | ６３７，４３０．００ | １６３，６３４．６２ | １４３，１３２．１０ |
| 合计 | ３８４，４７７．０２ | ３，６１２，１０３．３２ | ９２７，２６２．８６ | ８１１，０８１．９１ |
（三）报告期主要财务指标
表格３－１４ 本公司报告期主要财务指标
| 指标项目 | ２００９年１－６月 | ２００８年 | ２００７年 | ２００６年 |
| 流动比率 | １．６３ | １．６２ | １．４５ | １．３０ |
| 速动比率 | ０．９５ | ０．８４ | ０．６９ | ０．６４ |
| 利息保障倍数（倍） | １２．９０ | １１．２４ | １３．１７ | １８．２７ |
| 息税折旧摊销前利润（元） | ３９，３３７，２１４．１９ | ８５，４５９，３８８．５６ | ８５，７８０，０１５．０６ | ６１，２６６，５９８．４６ |
| 资产负债率 （母公司，％） | ３２．０８ | ３４．４９ | ４０．９０ | ３８．３１ |
| 资产负债率 （合并，％） | ３３．８０ | ３９．２５ | ４２．７９ | ４５．２１ |
| 应收账款周转率（次） | ２．３３ | ６．８４ | ７．５５ | ９．００ |
| 存货周转率（次） | １．０４ | ２．４０ | ２．６２ | ２．５１ |
| 每股经营活动现金流量净额（元） | ０．２３ | ０．２０ | ０．５６ | ０．７７ |
| 无形资产（扣除土地使用权）占净资产之比（％） | ０．１４ | ０．１５ | ０．３２ | ０．３７ |
（四）管理层讨论与分析
１、公司盈利能力分析
最近三年及一期，公司利润大部分来自于主营业务利润，营业外收支对公司利润构成的影响较小。最近三年，公司充分利用国际产业链转移的有利契机，通过大力拓展国际市场、增强新产品研发能力、不断加大固定资产投资力度等措施，实现公司经营业绩持续成长。
２、公司财务状况分析
报告期内，公司资产负债率较为适中，并呈现出总体逐年下降的趋势。本次公开发行股票募集资金到位后，公司资产负债率水平将会进一步下降。报告期内，公司资产结构较为稳定，主要由流动资产、固定资产、无形资产构成；公司负债主要以流动负债为主，在流动负债中，短期借款、应付账款和应付票据所占比重较高。
３、公司现金流量情况分析
最近三年及一期，公司经营活动现金产生的现金流量净额均为正值，说明公司经营活动现金流量情况良好，盈利质量较好。
４、未来资本性支出
截至２００８年末，原有固定资产规模下的产能利用率基本已经饱和。在不断推出新产品和加强市场开拓的同时，如无足够的产能保障，公司的高成长仍无法实现。除围绕主营业务建设的技术中心项目外，本次募集资金所投资的其他两个项目均投资于公司主营业务。该等投资项目的完成，将提高固定资产占总资产的比例，缓解目前产能紧张的局面。
（五）股利分配情况
１、最近三年实际股利分配情况
根据石家庄博深２００６年度股东会的决议，公司对２００６年实现的净利润在根据公司章程规定提取１０％的法定盈余公积金和１０％的法定公益金后，以截至２００６年１２月３１日的公司累计未分配利润数为基础，派发现金红利９００，０００．００元（含税）。
根据２００８年１月１５日召开的本公司２００８年第一次临时股东大会的决议，公司对２００７年实现的净利润在根据公司章程规定提取１０％的法定盈余公积金后，以截止２００７年１２月３１日经审计的累计未分配利润数为基础，每１０股派发现金红利０．７５元（含税），派发现金红利９，７５０，０００元（含税）。
根据２００９年１月１９日召开的本公司２００９年第一次临时股东大会的决议，公司拟对２００８年实现的净利润在根据公司章程规定提取１０％的法定盈余公积金后，以截至２００８年１２月３１日经审计的累计未分配利润数为基础，每１０股派发现金红利０．８０元（含税），派发现金红利１０，４００，０００元（含税）。
２、发行完成前滚存利润的分配安排
根据公司２００９年第一次临时股东大会决议，如公司在２００９年首次公开发行股票并上市成功，公司２００８年利润分配后剩余的滚存利润及２００９年当年实现的净利润由发行后新老股东共享。
３、公司股票发行后的股利分配政策
本次发行后，公司将根据盈利状况和发展规划由董事会提出具体分配方案，经股东大会审议通过后执行。
第四节 募集资金运用
一、募集资金运用的基本情况
公司本次发行股票募集资金运用方案已经本公司第一届董事会第六次会议和２００８年第一次临时股东大会审议通过。经２００９年第一次临时股东大会审议通过，该方案有效期延至２０１０年１月。公司本次发行股票所募集的资金，将全部投入高性能激光焊接专业金刚石工具技术改造项目、低噪声“钻、切、磨”类小型建筑施工机具技术改造项目、技术中心建设项目共３个项目：
表格 ４－１ 本公司募集资金拟投资项目 单位：万元
| 项目名称 | 投资总金额 | 募集资金拟投资金额 | 建设期 | 项目审批备案情况 |
| 高性能激光焊接专业金刚石工具技术改造项目 | ２５，２６７．９ | ２５，２６７．９ | ２年 | 经河北省发改委冀发改工机备字［２００７］６７７号文备案 |
| 低噪声“钻、切、磨”类小型建筑施工机具技术改造项目 | １３，２９５．１ | １３，２９５．１ | ２年 | 经河北省发改委冀发改工机备字［２００７］６７８号文备案 |
| 技术中心建设项目 | ２，１８７．２ | １，９２８（ | １．５年 | 经河北省发改委冀发改技术备字［２００７］６５２号文备案 |
| 合计 | ４０，７５０．２ | ４０，４９１．０ | — | — |
注（：新增建设投资１，９２８万元，利用原有固定资产２５９．２万元。）
上述募集资金投资项目总投资４０，７５０．２万元，其中，本公司拟投入募集资金４０，４９１万元，利用原有固定资产２５９．２万元。如果本次募集资金不能满足拟投资项目的资金需求，公司将通过自筹资金解决；如果所筹资金超过拟投资项目所需，多余部分公司将用于补充流动资金。
截至２００９年６月３０日，本公司募投项目已发生工程建设投资９３３．３８万元，其中５号生产厂房已封顶。本次募股资金到位后将优先置换本公司因先行实施上述项目所使用的自有资金。
二、募集资金投资项目前景分析
近年来，我国在金刚石工具制造技术上有了较多的积累与进步，已在中高端金刚石工具制造技术上取得突破，具备了中高端金刚石工具的制造能力，并在产品性价比上具有明显优势。面对金刚石工具制造产业向中国转移的机会，公司只有迅速扩大产销规模、提高技术等级，扩大出口，抢占高端产品市场份额，才能成为金刚石工具领域的国际优势企业。激光焊接工艺是新型金刚石工具制造技术，同传统的钎焊、烧结产品相比，激光焊接产品具有安全可靠、耐高温、生产自动化程度高等优点，可满足用户对安全、环保、施工条件等多方面的综合要求。激光焊接是一项先进的生产制造工艺，是国家鼓励推广和应用的先进技术。
项目的实施有利于进一步提升产品档次，增加高档产品比例，扩大公司高档金刚石工具产品的市场份额，增强企业的竞争实力，提高企业的国内外市场地位。
低噪声“钻、切、磨”类小型建筑施工机具包括混凝土钻孔机、台式及路面切割机等小型建筑施工机具，又称金刚石电动工具，为金刚石工具的配套设备，是沥青、混凝土、石材、瓷砖等材料的钻、切、磨专业工具，广泛用于建筑、交通、建材等专业施工领域。产品与金刚石工具配套使用，作业效率高，无震动，噪音低，粉尘少，对整体建筑结构不会造成破坏，优于传统施工方法。小型建筑施工机具技术改造项目符合国家产业政策及公司的发展战略，项目的实施有利于优化产品结构，与高性能专业金刚石工具相互带动，加速拓展中高端市场，促进公司持续快速发展。
本项目产品具有一定的技术含量，它集塑料工程、机械、电机、电子控制等多种产业为一体，其生产过程基本不对环境造成污染，属绿色产业。同时产品使用过程中噪音低，粉尘少，环保效果好。
第五节 风险因素和其他重要事项
一、风险因素
除在重大事项提示中披露的风险外，本公司提醒投资者关注下列潜在风险：
（一）公司快速发展引发的管理风险
本次发行成功后，公司资产规模的迅速扩张，营业收入的大幅度增加，将在市场开拓、科研开发、资本运作等方面对公司的管理层提出更高的要求。如果公司的组织模式、管理制度和管理人员未能跟上公司内外环境的变化，将给公司带来较大的管理风险。本公司在多年的发展中，已积累了一定的管理经验并培养出了一批管理人才。本公司已经制订了包括募集资金管理、投资决策、信息披露、财务管理、人事管理、关联交易管理等在内的一系列内部控制制度；通过多种渠道，培养、引进各级管理人才，进一步提高管理团队以及一线生产技术人员的整体素质，充分发挥员工的积极性，以适应公司资产及产销规模扩大后的管理需求。
（二）净资产收益率下降的风险
本公司 ２００６ 年、２００７年、２００８年以扣除非经常性损益后归属于公司普通股东的净利润为计算基准的全面摊薄净资产收益率分别为２２．９２％、２４．８９％和２０．１３％。本次发行成功后，将导致公司净资产值大幅增加，而本次募集资金投资的新项目从建设到达产需要一段时间，因此本公司存在因净资产增加较快而导致净资产收益率下降的风险。
（三）融资渠道单一风险
本公司目前正处于快速发展时期，投资规模的加大导致融资需求增大。尽管公司具备良好的商业信誉和银行信用基础，但目前公司的融资主要还是通过银行的短期流动资金借款。融资渠道单一，可能会造成本公司长期发展所需的固定资产投入不足，从而影响公司的生产经营和持续发展。公司将以此次股票发行上市为契机，开辟直接融资渠道，完善公司治理结构和提高经营管理水平，提升公司资本市场价值；同时进一步加强与当地商业银行的联系，提高公司持续间接融资的能力，保证公司生产经营不断向前发展。
（四）原材料价格波动的风险
本公司产品所需的原材料主要是金刚石、钢材、金属粉末等，占产品总成本的５０％以上，原材料的价格波动对公司的经营成果有着显著的影响，并会影响到公司盈利能力的持续性和稳定性。目前国内有众多的生产厂家供应上述原材料，公司原材料所处行业竞争充分，产品价格透明度高，较大规模生产厂家的供应价格差别不大，货源充足，能够充分满足生产需求。尽管如此，原材料中的金属粉末的市场价格还是呈现出价格波动幅度较大的特点，这对本公司成本控制造成不利影响，引起公司产品毛利率的波动，对本公司的经营业绩有一定影响。针对上述原材料价格波动的风险，本公司通过加强技术改进、调整产品结构、强化目标成本管理等方式，随时跟踪市场动态、扩大原材料采购渠道、建立产品成本与价格分析预警系统、强化存货管理等，以降低该风险给本公司带来的不利影响。
（五）募集资金投向风险
募集资金拟投资项目是本公司以国家的产业政策为指导，根据自身战略规划，进行了充分的市场调研，并通过严格、详尽的可行性论证之后确定的，具有较强的可操作性，但仍然不能排除由于国家宏观经济政策或市场状况发生较大的变化，可能对募集资金投资项目的实施以及经济效益产生不利影响。
１．市场风险
全球经济一体化，将进一步加剧金刚石工具、小型建筑施工机具产品市场的竞争态势，本次募集资金投资项目存在一定的竞争风险。同时，募集资金投资项目在建成投产后，公司产能将大幅度增长，对公司的市场开拓能力提出了更高的要求。如果市场开拓不力，则本次募集资金投资项目将存在一定的市场风险。
２．项目建设风险
在项目建设过程中，不能完全排除因组织管理不善或其他不可预见因素导致项目建设未能如期完成或投资突破预算等可能影响项目收益的风险存在。
３．财务风险
本次募集资金投资项目总体资金需求较大，完成所有三个项目共需投入资金４０，４９１万元。各项目固定资产投资规模较大，所有项目用于购置生产设备的资金共计２３，６１２万元，占项目总投资额的５８．３％。一旦产品无法按预期实现销售，则存在本投资项目无法达到预期收益的风险，包括固定资产折旧等在内的成本费用的大幅增加将对公司的经营业绩产生不利影响。本公司制定了详实的项目建设计划。募集资金到位后，公司将对其进行专项管理，设立专门机构，以专人负责保证各项目建设按计划实施。
（六）人力资源风险
公司受地理环境、人力资源、信息等不利因素的影响，在人才引进，特别是中高级管理人才方面，相对沿海经济发达地区的同类企业处于劣势。人才的缺乏将直接影响到公司的长期经营和发展。针对上述风险，公司将以“公平竞争，用人所长”为原则，逐步完善激励制度，通过高薪聘请、绩效挂钩、股权激励等方式，加大对公司紧缺人才的引进力度。
二、其他重要事项
本公司正在履行和将要履行的，合同金额在５００万元以上或虽未达到５００万元但对生产经营活动、未来发展或财务状况具有重大影响的合同包括：采购合同，销售合同，与华夏银行石家庄分行、中信银行石家庄分行签订的抵押借款合同及与ＵＮＩＴＥＤ ＣＯＭＭＥＲＣＩＡＬ ＢＡＮＫ签订的最高额借款协议。
本公司不存在对外担保，不存在对财务状况、经营成果、声誉、业务活动、未来前景等可能产生较大影响的诉讼或仲裁事项，本公司实际控制人、控股子公司以及公司董事、监事、高级管理人员和核心技术人员不存在作为一方当事人的重大诉讼或仲裁事项。
第六节 本次发行各方当事人的情况和发行时间安排
一、本次发行各方当事人情况
| 名称 | 住所 | 联系电话 | 传真 | 联系人 |
| 发行人：博深工具股份有限公司 | 石家庄高新技术产业开发区海河道１０号 | ０３１１－８５９６２６５０ | ０３１１－８５９６５５５０ | 任京建 井成铭 |
| 保荐人（主承销商）：东方证券股份有限公司 | 上海市中山南路３１８号东方国际金融广场２号楼２１～２９层 | ０１０－８４８９６４２０ | ０１０－８４８９６４１７ | 李旭巍 俞军柯 |
| 律师事务所：北京市国枫律师事务所 | 北京市西城区阜城门北大街６－９号国际投资大厦Ｃ座１８层 | ０１０－６６０９００８８ | ０１０－６６０９００１６ | 张鼎映 马哲 |
| 会计师事务所：中勤万信会计师事务所有限公司 | 北京西直门外大街１１０号中糖大厦１１层 | ０１０－６８３６０１２３ | ０１０－６８３６０１２３ | 张国华 石朝欣 |
| 资产评估机构：中商资产评估有限责任公司 | 北京市海淀区中关村南大街甲５６号方圆大厦Ｂ座１３０３／０４室 | ０１０－８８０２６６３１ | ０１０ － ８８０２６２７２ | 刘颂梅 王玉莲 |
| 拟上市交易所：深圳证券交易所 | 广东省深圳市深南东路５０４５号 | ０７５５－８２０８３３３３ | ０７５５－８２０８３１０４ | |
| 股票登记机构：中国证券登记结算有限公司深圳分公司 | 广东省深圳市深南中路１０９３号中信大厦１８楼 | ０７５５－２５９３８０００ | ０７５５－２５９８８１２２ |
二、发行上市的重要日期
| 询价推介时间 | ２００９年８月５日至２００９年８月７日 |
| 定价公告刊登日期 | ２００９年８月１１日 |
| 申购日期和缴款日期 | ２００９年８月１２日 |
| 预计股票上市日期 | 本次股票发行结束后发行人将尽快申请在深圳证券交易所挂牌上市 |
第七节 附录和备查文件
本公司招股意向书全文在深圳证券交易所网站和巨潮资讯网站披露，投资者可以在深圳证券交易所网站（ｗｗｗ．ｓｚｓｅ．ｃｎ）和巨潮资讯网（ｗｗｗ．ｃｎｉｎｆｏ．ｃｏｍ．ｃｎ）查阅。本次发行的招股意向书全文、备查文件和附件，在本次发行期间将放置于发行人及保荐人（主承销商）办公地点，以备投资者查阅。查阅时间：工作日上午９：００～１２：００，下午２：００～５：００
博深工具股份有限公司
2009年7月22日