大立科技 业绩依然会较好增长

　　公司产品红外热像仪目前最重要的应用领域是军用领域和电力领域。其中，军用领域在我国的发展较快，预计年增长幅度为50%左右，电力领域的年增长幅度为20%左右，其他领域尚处在导入期。在竞争策略上，公司避免在高端产品上和211所等老牌军工企业的竞争，选择军方的初级产品重点突破。由于我军对夜战能力的日益重视，单兵系统等方面的市场空间很大。同时，焦平面探测器的研发符合进度，公司方面充满信心，由于该产品的研发将会有效拓展产品的应用领域，并能大幅降低成本，因此能进一步提升公司的估值水平。我们认为09、10、11年公司业绩依然会有30%以上的增长，维持增持评级。（联合证券 卢山）

     广州国光 出口业务超预期 国内市场稳步推进

　　此次全球金融危机对国光而言是利大于弊，许多终端厂商开始调整生产线并对供应商进行洗牌，部分大客户增加了给国光的订单，今年1至8月份公司出口业务收入增长约5%，预计全年出口业务收入增长10%以内，略高于预期。

　　公司的大股东非常支持公司发展国内市场，公司高管也意识到了发展国内市场的紧迫性。做好内销市场的关键是渠道，目前公司正在整合渠道资源，预计今年年底完成整合，下一步公司计划在全国建设100多家旗舰店，展示公司新品并让消费者体验。总体而言，公司未来的成长路径十分明确，我们仍然维持2009至2011年摊薄后（以2.85亿股本计算）的每股收益为0.39元、0.61元、0.77元，对应的动态市盈率为31倍、20倍、16倍，维持“强烈推荐”的投资评级。（兴业证券 刘亮 蒋婷婷）

代码	名称	机构名称	研究日期	最新评级	目标价(元)	当前价	可操作空间(%)
600664	哈药股份	第一创业	20090914	买入	24.00	16.79	42.94
600395	盘江股份	华泰证券	20090914	推荐	28.00	26.39	6.10
600352	浙江龙盛	光大证券	20090914	买入	13.40	9.20	45.65
600585	海螺水泥	群益证券	20090914	买入	60.00	46.81	28.17
002029	七匹狼	海通证券	20090914	买入	22.00	18.77	17.20
002253	川大智胜	江南证券	20090914	买入	35.00	30.75	13.82
000969	安泰科技	中投证券	20090914	强烈推荐	33.00	23.98	37.61
601318	中国平安	申银万国	20090914	买入	72.00	52.96	35.95
002068	黑猫股份	中信建投	20090914	买入	18.00	14.56	23.62
600458	时代新材	中信证券	20090914	买入	24.00	14.12	69.97