嘉实债券开放式证券投资基金

  2009年年度报告摘要

§1 重要提示

基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本年度报告已经三分之二以上独立董事签字同意，并由董事长签发。

基金托管人中国银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2010年3月26日复核了本报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。  

基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。  

本基金为嘉实理财通系列证券投资基金之一，嘉实理财通系列证券投资基金由具有不同市场定位的三只基金构成，包括相互独立的嘉实增长证券投资基金、嘉实稳健证券投资基金和嘉实债券证券投资基金。每只基金均为契约型开放式，适用一个基金合同和招募说明书。

基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书及其更新。

本报告期自2009年1月1日起至2009年12月31日止。

本年度报告摘要摘自年度报告正文，投资者欲了解详细内容，应阅读年度报告正文。

§2 基金简介

2.1 基金基本情况

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2.2 基金产品说明

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2.3 基金管理人和基金托管人

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2.4 信息披露方式

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§3 主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况

3.1 主要会计数据和财务指标

金额单位：人民币元

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注：（1）本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益；（2）所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所列数字；（3）期末可供分配利润采用期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现部分的孰低数。

3.2 基金净值表现

3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较

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3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较

图1：嘉实债券基金份额累计净值增长率及同期业绩比较基准收益率的历史走势对比图

（2003年7月9日至2009年12月31日）

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注：按基金合同规定，本基金自基金合同生效日起6个月内为建仓期。建仓期结束时本基金的各项投资比例符合基金合同第三部分（四、（一）投资范围和（四）各基金投资组合比例限制）的规定：（1）投资于债券的比例不低于基金资产总值的80%；（2）投资于国债的比例不低于基金资产净值的20%；（3）投资于国债及信用等级为BBB级及以上（或者有高信用等级机构或相当优质资产担保）的金融债、企业（公司）债（包括可转债）等债券的比例不低于基金非现金资产的80%。前述信用等级是指由国家有权机构批准或认可的信用评级机构进行的信用评级；（4）本基金所投资的新股上市流通后持有期不超过六个月；（5）新股投资比例不超过基金资产总值的20％。

3.2.3过去五年以来基金每年净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较

图2:嘉实债券净值增长率与业绩比较基准历年收益率对比图

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3.3过去三年基金的利润分配情况

单位：人民币元

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§4 管理人报告

4.1 基金管理人及基金经理情况

4.1.1 基金管理人及其管理基金的经验

本基金管理人为嘉实基金管理有限公司，成立于1999年3月25日，是经中国证监会批准设立的第一批基金管理公司之一，是中外合资基金管理公司。公司注册地在上海，公司总部设在北京，在深圳、成都、杭州、青岛、南京、福州设有分公司。公司获得首批全国社保基金、企业年金投资管理人和QDII、特定资产管理业务资格。

截至2009年12月31日，基金管理人共管理2只封闭式基金、17只开放式基金，具体包括嘉实泰和封闭、嘉实丰和价值封闭、嘉实成长收益混合、嘉实增长混合、嘉实稳健混合、嘉实债券、嘉实服务增值行业混合、嘉实优质企业股票、嘉实货币、嘉实沪深300指数（LOF）、嘉实超短债债券、嘉实主题混合、嘉实策略混合、嘉实海外中国股票（QDII）、嘉实研究精选股票、嘉实多元债券、嘉实量化阿尔法股票、嘉实回报混合、嘉实基本面50指数（LOF）。其中嘉实增长混合、嘉实稳健混合、嘉实债券3只开放式基金属于嘉实理财通系列证券投资基金，同时，管理多个全国社保基金、企业年金基金、特定客户资产投资组合。

4.1.2 基金经理简介

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注：（1）任职日期、离任日期指公司作出决定后公告之日；（2）证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。

4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明

在报告期内，本基金管理人严格遵循了《证券法》、《证券投资基金法》及其各项配套法规、《嘉实理财通系列证券投资基金暨嘉实增长证券投资基金、嘉实稳健证券投资基金和嘉实债券证券投资基金基金合同》和其他相关法律法规的规定，本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，在严格控制风险的基础上，为基金份额持有人谋求最大利益。本基金运作管理符合有关法律法规和基金合同的规定和约定，无损害基金份额持有人利益的行为。

4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明

4.3.1 公平交易制度的执行情况

报告期内，本基金管理人严格执行证监会《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》和公司内部公平交易制度，通过IT系统和人工监控等方式进行日常监控，公平对待旗下管理的所有基金和组合。

4.3.2 本投资组合与其他投资风格相似的投资组合之间的业绩比较

报告期内，本基金基金份额净值增长率4.03%，嘉实多元债券A基金份额净值增长率10.22%、嘉实多元债券B基金份额净值增长率 9.82%，某债券组合份额净值增长率1.06%。

主要原因：（1）在权益类资产的配置结构上，嘉实多元债券以参与股票二级市场及新股为主；嘉实债券受基金合同约束，其权益类资产以可转债、增发个股及新股为主；某债券组合受合同约束，主要配置在可转债及其转股个股上。报告期内，沪深300涨幅为96.71%，中信标普转债指数上涨45.83%，由于股票涨幅好于转债，导致了组合业绩上的差异。（2）相对于嘉实多元债券、嘉实债券，某债券组合受合同约束权益类资产投资上限较低，而报告期内权益类资产表现突出，从而导致业绩差异。

4.3.3 异常交易行为的专项说明

报告期内本基金不存在异常交易行为。

4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明

4.4.1报告期内基金投资策略和运作分析

2009年，全球经济形势和政策取向的共性极强，即经济先延续2008年第四季度的快速下滑，然后在宽松货币与积极财政政策共同作用下止跌回升，差异之处在于出台刺激政策的先后，中国在此轮政府调控经济中处于先行行列，因此中国经济的V型复苏也领先于其他国家。中国的经济复苏路径可以概括为“信贷促进投资、投资拉动经济”，由此在净出口负增长的情况下，通过投资高增长弥补缺口，实现了全年GDP增长“保8”的目标。上半年国内外经济疲弱需求低迷，普遍出现产能过剩状况，价格水平出现通货紧缩，CPI负值长达9个月时间，但到下半年，随着经济逐步复苏，对于流动性过度宽松将重新催生通货膨胀的担忧开始抬头，政府刺激政策的逐步退出也成为市场最新的关注焦点。

经济复苏与通胀重生的预期是2009年中国债市两大基本面不利因素，虽然整体流动性宽裕，但实体经济所需之外的流动性主要流向了股票与住房两大类资产，在第四季度之前对于债市的支撑作用都显得微弱。在经历三个季度的下跌后，中长期债券的收益率水平升至对银行保险一类长期投资资金颇有吸引力的水平。此外，2009年中国债市的另一特点是信用债成为市场新热点，原因是信用产品高于利率产品的息票收入提供较好的持有收益，并且经济的复苏有利于信用息差的缩窄。

本基金在2009年一直维持短久期策略，较好地控制了债市下跌风险，另外，适当配置了信用债，为组合贡献一定的收益。

4.4.2报告期内基金的业绩表现

截至本报告期末本基金份额净值为1.263元，本报告期基金份额净值增长率为4.03％，业绩比较基准收益率为-1.24%。

4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望

展望2010年，经济基本面依然存在重大的不确定性，政府投资和产业振兴政策是短暂的“强心针”还是能够真正带领中国经济步入新一轮快速增长的轨道？这些都面临较大变数；另一方面，高通胀的风险较小。因此，预计2010年的债券市场将呈现窄幅震荡的格局。本基金将继续遵循“不追求过高风险回报”的投资理念，密切跟踪国内外经济形势变化，充分考虑国内资本市场的风险和机会，在严格控制基金净值波动的基础上，寻求基金净值的稳定增长。

4.6管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明

报告期内，本基金管理人严格遵守《企业会计准则》、《证券投资基金会计核算业务指引》以及中国证监会相关规定和基金合同的约定，日常估值由基金管理人与基金托管人一同进行，基金份额净值由基金管理人完成估值后，经基金托管人复核无误后由基金管理人对外公布。月末、年中和年末估值复核与基金会计账目的核对同时进行。

本基金管理人设立估值专业委员会，委员由固定收益、运营、风险管理、法律稽核等部门负责人以及基金经理组成，负责研究、指导基金估值业务。基金管理人估值委员和基金会计均具有专业胜任能力和相关工作经历。报告期内，固定收益部门负责人同时兼任基金经理、估值委员，基金经理参加估值专业委员会会议，但不介入基金日常估值业务；参与估值流程各方之间不存在任何重大利益冲突；与估值相关的机构包括上海、深圳证券交易所，中国证券登记结算有限责任公司，中央国债登记结算有限责任公司以及中国证券业协会等。

4.7 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明

根据本报告3.1.1“本期利润”63,010,075.01元，报告期内本基金实施了1次利润分配，权益登记日、除息日为2009年4月7日，红利发放日为2009年4月8日，分配金额25,124,341.48元，符合本基金基金合同（第三部分十一（二）收益分配原则）“7、在符合有关基金分红条件的前提下，基金收益分配每年至少一次”的约定。

§5 托管人报告

5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明

本报告期内，中国银行股份有限公司（以下称“本托管人”）在对嘉实债券证券投资基金（以下称“本基金”）的托管过程中，严格遵守《证券投资基金法》及其他有关法律法规、基金合同和托管协议的有关规定，不存在损害基金份额持有人利益的行为，完全尽职尽责地履行了应尽的义务。

5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明

本报告期内，本托管人根据《证券投资基金法》及其他有关法律法规、基金合同和托管协议的规定，对本基金管理人的投资运作进行了必要的监督，对基金资产净值的计算、基金份额申购赎回价格的计算以及基金费用开支等方面进行了认真地复核，未发现本基金管理人存在损害基金份额持有人利益的行为。

5.3 托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见

本报告中的财务指标、净值表现、收益分配情况、财务会计报告（注：财务会计报告中的“金融工具风险及管理”部分未在托管人复核范围内）、投资组合报告等数据真实、准确和完整。

§6 审计报告

嘉实理财通系列证券投资基金2009年度财务会计报告已由安永华明会计师事务所审计、注册会计师杨勃、王珊珊签字出具了“无保留意见的审计报告”（安永华明〔2010〕审字第60468756_A01号）。

投资者可通过登载于本基金管理人网站的年度报告正文查看审计报告全文。

§7 年度财务报表

7.1资产负债表

会计主体：嘉实债券开放式证券投资基金

报告截止日：2009年12月31日

单位：人民币元

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注：报告截止日2009年12月31日，基金份额净值1.263元，基金份额总额1,128,730,824.66份。

7.2 利润表

会计主体：嘉实债券开放式证券投资基金

本报告期：2009年1月1日至2009年12月31日

单位：人民币元

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7.3 所有者权益（基金净值）变动表

会计主体：嘉实债券开放式证券投资基金

本报告期：2009年1月1日至2009年12月31日

单位：人民币元

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报表附注为财务报表的组成部分。

本报告7.1至7.4财务报表由下列负责人签署：

基金管理公司负责人赵学军， 主管会计工作负责人李松林，会计机构负责人王红。

7.4 报表附注

7.4.1本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告相一致的说明

本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告相一致。

7.4.2 差错更正的说明

报告期内本基金无涉及重大会计差错事项。

7.4.3 关联方关系

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7.4.4 本报告期及上年度可比期间的关联方交易

下述关联方交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。

7.4.4.1 通过关联方交易单元进行的交易

本期、上年度可比期间本基金均未通过关联方交易单元进行交易。

7.4.4.2 关联方报酬

7.4.4.2.1 基金管理费

单位：人民币元

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注:本基金的基金管理费按前一日的基金资产净值的0.60%的年费率计提。计算方法如下：

H=E×年费率/当年天数

H为每日应支付的基金管理费

E为前一日的基金资产净值

基金管理人的管理费每日计算，逐日累计至每月月底，按月支付，由基金托管人于次月前五个工作日内从基金资产中一次性支付给基金管理人，若遇法定节假日、休息日，支付日期顺延。

7.4.4.2.2 基金托管费

单位：人民币元

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注:本基金的基金托管费按前一日的基金资产净值的0.20%的年费率计提。计算方法如下：

H=E×年费率/当年天数

H为每日应支付的基金托管费

E为前一日的基金资产净值

基金托管费每日计算，逐日累计至每月月底，按月支付；由基金托管人于次月前五个工作日内从基金资产中一次性支取。若遇法定节假日、休息日，支付日期顺延。

7.4.4.3 与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易

单位：人民币元

■

7.4.4.4 各关联方投资本基金的情况

7.4.4.4.1 报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况

份额单位：份

■

注: （1）期间申购/买入总份额无红利再投、转换入份额，期间赎回/卖出总份额无转换出份额。（2）基金管理人于2007年2月5日通过代销机构申购嘉实债券基金1500万元，申购费为1000元；2006年8月22日，申购嘉实债券基金1200万元，申购费为1000元；2005年10月19日，申购嘉实债券基金1000万元，申购费为1000元。

7.4.4.4.2 报告期末除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况

份额单位：份

■

7.4.4.5 由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入

单位：人民币元

■

注：本基金的银行存款由基金托管人中国银行保管，按银行同业利率计息。

7.4.4.6 本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况

报告期内，本基金未在承销期内参与认购关联方承销的证券。

7.4.5 期末（2009年12月31日）本基金持有的流通受限证券

7.4.5.1 因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券

7.4. 5.1.1 受限证券类别：股票

金额单位：人民币元

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7.4.5.1.2 受限证券类别：债券

截至本报告期末2009年12月31日止，本基金未持有因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限的债券。

7.4.5.2 期末持有的暂时停牌等流通受限股票

截至本报告期末2009年12月31日止，本基金未持有暂时停牌的股票。

7.4.5.3 期末债券正回购交易中作为抵押的债券

7.4.5.3.1 银行间市场债券正回购

截至本报告期末2009年12月31日止，本基金从事银行间市场债券正回购交易形成的卖出回购证券款余额为零。

7.4.5.3.2 交易所市场债券正回购

截至本报告期末2009年12月31日止，本基金从事证券交易所债券正回购交易形成的卖出回购证券款余额120,000,000.00元，于2010年1月4日到期。该类交易要求本基金在回购期内持有的证券交易所交易的债券和/或在新质押式回购下转入质押库的债券，按证券交易所规定的比例折算为标准券后，不低于债券回购交易的余额。

§8 投资组合报告

8.1 期末基金资产组合情况

金额单位：人民币元

■

8.2 期末按行业分类的股票投资组合

金额单位：人民币元

■

8.3期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前十名股票投资明细

金额单位：人民币元

■

投资者欲了解本报告期末基金投资的所有股票明细，应阅读登载于本基金管理人网站（http://www.jsfund.cn）的年度报告正文。

8.4 报告期内股票投资组合的重大变动

8.4.1 累计买入金额前20名的股票明细

金额单位：人民币元

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8.4.2 累计卖出金额前20名的股票明细

金额单位：人民币元

■

8.4.3 买入股票的成本总额及卖出股票的收入总额

单位：人民币元

■

注：8.4.1项“买入金额”、8.4.2项“卖出金额”及8.4.3项“买入成本”、“卖出收入”均按买入或卖出成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑相关交易费用。

8.5 期末按债券品种分类的债券投资组合

金额单位：人民币元

■

8.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名债券投资明细

金额单位：人民币元

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8.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的所有资产支持证券投资明细

期末本基金未持有资产支持证券。

8.8 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名权证投资明细

报告期末本基金未持有权证。

8.9 投资组合报告附注

8.9.1报告期内本基金投资的前十名证券的发行主体未被监管部门立案调查，在本报告编制日前一年内本基金投资的前十名证券的发行主体未受到公开谴责和处罚。

8.9.2本基金投资的前十名股票中，没有超出基金合同规定的备选股票库之外的股票。

8.9.3 期末其他各项资产构成

单位：人民币元

■

8.9.4 期末持有的处于转股期的可转换债券明细

金额单位：人民币元

■

8.9.5 期末前十名股票中存在流通受限情况的说明

金额单位：人民币元

■

§9 基金份额持有人信息

9.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构

份额单位：份

■

9.2 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金的情况

■

§10 开放式基金份额变动

单位：份

■

注：报告期期间基金总申购份额含红利再投、转换入份额，基金总赎回份额含转换出份额。

§11 重大事件揭示

11.1 基金份额持有人大会决议

报告期内无基金份额持有人大会决议。

11.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动

报告期内基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门无重大人事变动。

11.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼

报告期内无涉及本基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼事项。

11.4 基金投资策略的改变

报告期内本基金投资策略未发生改变。

11.5 为基金进行审计的会计师事务所情况

报告期内本基金未改聘为其审计的会计师事务所。报告年度应支付给安永华明会计师事务所的审计费70,000.00元，该审计机构已连续7年提供审计服务。

11.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况

报告期内，本基金管理人、托管人及其高级管理人员无受稽查或处罚等情况。

11.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况

11.7.1 基金租用证券公司交易单元进行股票投资及佣金支付情况

金额单位：人民币元

■

注1：本表“佣金”指本基金通过单一券商的交易单元进行股票、权证等交易而合计支付该等券商的佣金合计。

注2：交易单元的选择标准和程序

（1）经营行为规范，在近一年内无重大违规行为；

（2）公司财务状况良好；

（3）有良好的内控制度，在业内有良好的声誉；

（4）有较强的研究能力，能及时、全面、定期提供质量较高的宏观、行业、公司和证券市场研究报告，并能根据基金投资的特殊要求，提供专门的研究报告；

（5）建立了广泛的信息网络，能及时提供准确地信息资讯服务。

基金管理人根据以上标准进行考察后确定租用券商的交易单元。基金管理人与被选择的券商签订协议，并通知基金托管人。

11.7.2 基金租用证券公司交易单元进行其他证券投资的情况

（1）债券交易情况

金额单位：人民币元

■

（2）债券回购交易情况

金额单位：人民币元

■

（3）权证交易情况

金额单位：人民币元

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投资者对本报告如有疑问，可咨询本基金管理人嘉实基金管理有限公司，咨询电话400-600-8800，或发E-mail:service@jsfund.cn。

嘉实基金管理有限公司

2010年3月30日

基金简称	嘉实债券
交易主代码	070005
基金运作方式	契约型开放式
基金合同生效日	2003年7月9日
基金管理人	嘉实基金管理有限公司
基金托管人	中国银行股份有限公司
报告期末基金份额总额	1,128,730,824.66份
基金合同存续期	不定期

投资目标	以本金安全为前提，追求较高的组合回报。
投资策略	采取主动的自上而下的投资策略，通过对投资组合的相对价值分析，充分挖掘收益率曲线动态变化而带来的潜在的投资机会；应用久期调整、凸度挖掘、息差比较等策略构建组合，实现基金的保值增值。
业绩比较基准	中央国债登记结算公司的中国债券指数
风险收益特征	本基金属于低风险证券投资基金，长期平均的风险和预期收益率低于股票基金，高于货币市场基金。

项目		基金管理人	基金托管人
名称		嘉实基金管理有限公司	中国银行股份有限公司
信息披露负责人	姓名	胡勇钦	唐州徽
	联系电话	（010）65215588	（010）66594855
	电子邮箱	service@jsfund.cn	tgxxpl@bank-of-china.com
客户服务电话		400-600-8800	95566
传真		（010）65182266	（010）66594942

登载基金年度报告正文的管理人互联网网址	http://www.jsfund.cn
基金年度报告备置地点	北京市建国门北大街8号华润大厦8层 嘉实基金管理有限公司

3.1.1 期间数据和指标	2009年	2008年	2007年
本期已实现收益	173,358,979.10	-35,700,150.13	391,848,600.25
本期利润	63,010,075.01	-129,625,507.85	601,176,681.69
加权平均基金份额本期利润	0.0409	-0.0299	0.2450
本期加权平均净值利润率	3.30%	-2.51%	19.77%
本期基金份额净值增长率	4.03%	0.41%	30.28%
3.1.2 期末数据和指标	2009年末	2008年末	2007年末
期末可供分配利润	99,875,851.04	-5,643,610.31	16,240,654.78
期末可供分配基金份额利润	0.0885	-0.0023	0.0033
期末基金资产净值	1,425,614,569.36	3,006,379,503.57	6,016,275,412.68
期末基金份额净值	1.263	1.229	1.224
3.1.3 累计期末指标	2009年末	2008年末	2007年末
基金份额累计净值增长率	82.49%	75.42%	74.70%

阶段	份额净值 增长率①	份额净值增长率标准差②	业绩比较基准收益率③	业绩比较基准 收益率标准差④	①－③	②－④
过去三个月	3.95%	0.31%	0.53%	0.04%	3.42%	0.27%
过去六个月	2.35%	0.51%	0.00%	0.05%	2.35%	0.46%
过去一年	4.03%	0.38%	-1.24%	0.10%	5.27%	0.28%
过去三年	36.09%	0.37%	11.41%	0.14%	24.68%	0.23%
过去五年	95.81%	0.39%	26.40%	0.14%	69.41%	0.25%
自基金合同生效起至今	82.49%	0.36%	21.82%	0.20%	60.67%	0.16%

年度	每10份基金 份额分红数	现金形式 发放总额	再投资形式 发放总额	年度利润分配 合计	备注
2009年	0.150	8,812,784.93	16,311,556.55	25,124,341.48	2009年分配一次
2008年	-	-	-	-
2007年	1.600	246,237,952.98	286,717,598.70	532,955,551.68	2007年分配三次
合计	1.750	255,050,737.91	303,029,155.25	558,079,893.16

姓名	职务	任本基金的基金经理期限		证券从业年限	说明
		任职日期	离任日期
刘熹	本基金、嘉实多元债券基金经理、公司固定收益部总监	2008年4月11日	－	16年	曾任平安证券福田营业部分析师、中国平安保险投资管理中心投资经理，巨田证券公司投资部副经理，招商证券公司债券研究员。2003年2月加盟嘉实基金，曾任嘉实策略混合基金经理。经济学硕士，具有基金从业资格，中国国籍。

资 产	附注号	本期末 2009年12月31日	上年度末 2008年12月31日
资 产
银行存款	7.4.7.1	24,555,930.64	208,562,963.59
结算备付金		18,286,842.26	89,936,651.91
存出保证金		459,208.96	369,120.43
交易性金融资产	7.4.7.2	1,510,580,787.96	3,203,290,540.90
其中：股票投资		207,088,289.96	959,072.94
基金投资		-	-
债券投资		1,303,492,498.00	3,202,331,467.96
资产支持证券投资		-	-
衍生金融资产	7.4.7.3	-	-
买入返售金融资产	7.4.7.4	-	-
应收证券清算款		-	10,320,983.09
应收利息	7.4.7.5	19,504,603.83	46,030,998.64
应收股利		-	-
应收申购款		1,472,975.33	1,819,408.91
递延所得税资产		-	-
其他资产	7.4.7.6	-	-
资产总计		1,574,860,348.98	3,560,330,667.47
负债和所有者权益	附注号	本期末 2009年12月31日	上年度末 2008年12月31日
负 债
短期借款		-	-
交易性金融负债		-	-
衍生金融负债	7.4.7.3	-	-
卖出回购金融资产款		120,000,000.00	539,123,991.31
应付证券清算款		21,772,583.11	-
应付赎回款		4,137,964.44	10,970,685.75
应付管理人报酬		733,966.13	1,604,074.34
应付托管费		244,655.36	534,691.45
应付销售服务费		-	-
应付交易费用	7.4.7.7	177,543.02	279,752.00
应交税费		1,848,577.32	1,076,883.62
应付利息		735.77	14,972.29
应付利润		-	-
递延所得税负债		-	-
其他负债	7.4.7.8	329,754.47	346,113.14
负债合计		149,245,779.62	553,951,163.90
所有者权益
实收基金	7.4.7.9	1,128,730,824.66	2,446,709,474.47
未分配利润	7.4.7.10	296,883,744.70	559,670,029.10
所有者权益合计		1,425,614,569.36	3,006,379,503.57
负债和所有者权益总计		1,574,860,348.98	3,560,330,667.47

项 目	附注号	本期 2009年1月1日至2009年12月31日	上年度可比期间 2008年1月1日至2008年12月31日
一、收入		84,002,800.00	-53,772,611.97
1.利息收入		65,289,437.21	171,034,654.01
其中：存款利息收入	7.4.7.11	982,964.31	5,193,223.19
债券利息收入		64,301,747.90	165,581,126.01
资产支持证券利息收入		-	-
买入返售金融资产收入		4,725.00	260,304.81
其他利息收入		-	-
2.投资收益		127,847,975.13	-134,887,687.55
其中：股票投资收益	7.4.7.12	7,340,810.37	12,730,658.64
基金投资收益		-	-
债券投资收益	7.4.7.13	119,466,408.00	-166,086,248.31
资产支持证券投资收益		-	-
衍生工具收益	7.4.7.14	835,546.93	13,332,965.10
股利收益	7.4.7.15	205,209.83	5,134,937.02
3.公允价值变动收益	7.4.7.16	-110,348,904.09	-93,925,357.72
4.汇兑收益		-	-
5.其他收入	7.4.7.17	1,214,291.75	4,005,779.29
减：二、费用		20,992,724.99	75,852,895.88
1．管理人报酬		11,556,565.93	31,086,329.80
2．托管费		3,852,188.54	10,362,109.89
3．销售服务费		-	-
4．交易费用	7.4.7.18	1,111,990.52	3,403,410.94
5．利息支出		4,246,307.70	30,788,051.04
其中：卖出回购金融资产支出		4,246,307.70	30,788,051.04
6．其他费用	7.4.7.19	225,672.30	212,994.21
三、利润总额		63,010,075.01	-129,625,507.85
减：所得税费用		-	-
四、净利润		63,010,075.01	-129,625,507.85

项目	本期 2009年1月1日至2009年12月31日
	实收基金		未分配利润	所有者权益合计
一、期初所有者权益（基金净值）	2,446,709,474.47		559,670,029.10	3,006,379,503.57
二、本期经营活动产生的基金净值变动数 （本期利润）	-		63,010,075.01	63,010,075.01
三、本期基金份额交易产生的基金净值变动数	-1,317,978,649.81		-300,672,017.93	-1,618,650,667.74
其中：1.基金申购款	730,790,489.57		179,876,626.55	910,667,116.12
2.基金赎回款	-2,048,769,139.38		-480,548,644.48	-2,529,317,783.86
四、本期向基金份额持有人分配利润产生的 基金净值变动	-		-25,124,341.48	-25,124,341.48
五、期末所有者权益（基金净值）	1,128,730,824.66		296,883,744.70	1,425,614,569.36
项目	上年度可比期间 2008年1月1日至2008年12月31日
	实收基金	未分配利润		所有者权益合计
一、期初所有者权益（基金净值）	4,915,169,296.03	1,101,106,116.65		6,016,275,412.68
二、本期经营活动产生的基金净值变动数 （本期利润）	-	-129,625,507.85		-129,625,507.85
三、本期基金份额交易产生的基金净值变动数	-2,468,459,821.56	-411,810,579.70		-2,880,270,401.26
其中：1.基金申购款	3,351,505,380.60	681,461,116.55		4,032,966,497.15
2.基金赎回款	-5,819,965,202.16	-1,093,271,696.25		-6,913,236,898.41
四、本期向基金份额持有人分配利润产生的基金净值变动	-	-		-
五、期末所有者权益（基金净值）	2,446,709,474.47	559,670,029.10		3,006,379,503.57

关联方名称	与本基金的关系
嘉实基金管理有限公司	基金管理人、基金注册登记人、基金销售机构
中国银行股份有限公司	基金托管人、基金代销机构
中诚信托有限责任公司	基金管理人股东
立信投资有限责任公司	基金管理人股东
德意志资产管理（亚洲）有限公司	基金管理人股东
国都证券有限责任公司	与基金管理人同受重大影响的公司、基金代销机构

项目	本期 2009年1月1日至2009年12月31日	上年度可比期间 2008年1月1日至2008年12月31日
当期发生的基金应支付的管理费	11,556,565.93	31,086,329.80
其中：支付销售机构的客户维护费	772,239.31	1,196,329.16

项目	本期 2009年1月1日至2009年12月31日	上年度可比期间 2008年1月1日至2008年12月31日
当期发生的基金应支付的托管费	3,852,188.54	10,362,109.89

本期 2009年1月1日至2009年12月31日
银行间市场交易的各关联方名称	债券交易金额		基金逆回购		基金正回购
	基金买入	基金 卖出	交易 金额	利息 收入	交易 金额	利息支出
中国银行股份有限公司	314,454,728.77	1,322,354,483.93	-	-	3,497,444,000.00	346,523.14
上年度可比期间 2008年1月1日至2008年12月31日
银行间市场交易的各关联方名称	债券交易金额		基金逆回购		基金正回购
	基金买入	基金 卖出	交易 金额	利息 收入	交易 金额	利息支出
中国银行股份有限公司	2,130,396,575.29	3,005,286,953.96	-	-	13,259,760,000.00	8,067,985.03

项目	本期 2009年1月1日至2009年12月31日	上年度可比期间 2008年1月1日至2008年12月31日
期初持有的基金份额	34,122,230.69	34,122,230.69
期间申购/买入总份额	-	-
期间因拆分变动份额	-	-
减：期间赎回/卖出总份额	-	-
期末持有的基金份额	34,122,230.69	34,122,230.69
期末持有的基金份额 占基金总份额比例	3.02%	1.39%

关联方名称	本期末 2009年12月31日		上年度末 2008年12月31日
	持有的 基金份额	持有的基金份额 占基金总份额的比例	持有的 基金份额	持有的基金份额 占基金总份额的比例
中诚信托有限责任公司	-	-	83,402,001.66	3.41%

关联方 名称	本期 2009年1月1日至2009年12月31日		上年度可比期间 2008年1月1日至2008年12月31日
	期末余额	当期利息收入	期末余额	当期利息收入
中国银行股份有限公司	24,555,930.64	806,872.07	208,562,963.59	4,369,884.00

证券 代码	证券名称	成功 认购日	可流 通日	流通受限类型	认购价格	期末估值单价	数量 （单位：股）	期末 成本总额	期末 估值总额
601117	中国化学	2009-12-29	2010-1-7	未上市	5.43	5.43	13,000	70,590.00	70,590.00
601139	深圳燃气	2009-12-15	2010-3-25	IPO网下锁定三个月	6.95	16.78	113,609	789,582.55	1,906,359.02
601888	中国国旅	2009-9-25	2010-1-15	IPO网下锁定三个月	11.78	20.94	131,060	1,543,886.80	2,744,396.40
002299	圣农发展	2009-10-13	2010-1-21	IPO网下锁定三个月	19.75	25.03	64,239	1,268,720.25	1,607,902.17
002300	太阳电缆	2009-10-13	2010-1-21	IPO网下锁定三个月	20.56	33.33	48,535	997,879.60	1,617,671.55
002301	齐心文具	2009-10-14	2010-1-21	IPO网下锁定三个月	20.00	35.20	35,656	713,120.00	1,255,091.20
002303	美盈森	2009-10-22	2010-2-3	IPO网下锁定三个月	25.36	31.50	51,415	1,303,884.40	1,619,572.50
002304	洋河股份	2009-10-29	2010-2-8	IPO网下锁定三个月	60.00	113.99	33,407	2,004,420.00	3,808,063.93
002305	南国置业	2009-10-29	2010-2-8	IPO网下锁定三个月	12.30	19.57	59,221	728,418.30	1,158,954.97
002307	北新路桥	2009-11-5	2010-2-11	IPO网下锁定三个月	8.58	27.40	60,106	515,709.48	1,646,904.40
002308	威创股份	2009-11-18	2010-3-1	IPO网下锁定三个月	23.80	31.83	56,492	1,344,509.60	1,798,140.36
002309	中利科技	2009-11-18	2010-3-1	IPO网下锁定三个月	46.00	61.21	45,366	2,086,836.00	2,776,852.86
002310	东方园林	2009-11-20	2010-3-1	IPO网下锁定三个月	58.60	110.88	13,914	815,360.40	1,542,784.32
002313	日海通讯	2009-11-26	2010-3-3	IPO网下锁定三个月	24.80	40.82	17,281	428,568.80	705,410.42
002315	焦点科技	2009-12-1	2010-3-9	IPO网下锁定三个月	42.00	69.18	21,354	896,868.00	1,477,269.72
002317	众生药业	2009-12-3	2010-3-11	IPO网下锁定三个月	55.00	70.77	26,782	1,473,010.00	1,895,362.14
002318	久立特材	2009-12-3	2010-3-11	IPO网下锁定三个月	23.00	33.13	60,218	1,385,014.00	1,995,022.34
002321	华英农业	2009-12-9	2010-3-16	IPO网下锁定三个月	16.98	26.61	82,149	1,394,890.02	2,185,984.89
002322	理工监测	2009-12-11	2010-3-18	IPO网下锁定三个月	40.00	61.88	14,995	599,800.00	927,890.60
002323	中联电气	2009-12-11	2010-3-18	IPO网下锁定三个月	30.00	40.57	24,197	725,910.00	981,672.29
002324	普利特	2009-12-11	2010-3-18	IPO网下锁定三个月	22.50	34.62	42,716	961,110.00	1,478,827.92
002325	洪涛股份	2009-12-15	2010-3-22	IPO网下锁定三个月	27.00	33.18	40,472	1,092,744.00	1,342,860.96
002326	永太科技	2009-12-15	2010-3-22	IPO网下锁定三个月	20.00	31.27	37,849	756,980.00	1,183,538.23
002327	富安娜	2009-12-22	2010-3-30	IPO网下锁定三个月	30.00	39.66	27,665	829,950.00	1,097,193.90
002329	皇氏乳业	2009-12-25	2010-4-6	IPO网下锁定三个月	20.10	20.10	51,032	1,025,743.20	1,025,743.20
002331	皖通科技	2009-12-25	2010-4-6	IPO网下锁定三个月	27.00	27.00	26,748	722,196.00	722,196.00
002333	罗普斯金	2009-12-30	2010-1-12	未上市	22.00	22.00	500	11,000.00	11,000.00
300003	乐普医疗	2009-9-29	2010-2-1	IPO网下锁定三个月	29.00	51.20	70,615	2,047,835.00	3,615,488.00
300004	南风股份	2009-9-29	2010-2-1	IPO网下锁定三个月	22.89	39.16	81,702	1,870,158.78	3,199,450.32
300007	汉威电子	2009-9-29	2010-2-1	IPO网下锁定三个月	27.00	44.01	42,313	1,142,451.00	1,862,195.13
300015	爱尔眼科	2009-10-15	2010-2-1	IPO网下锁定三个月	28.00	48.80	38,568	1,079,904.00	1,882,118.40
300024	机器人	2009-10-19	2010-2-1	IPO网下锁定三个月	39.80	72.28	26,015	1,035,397.00	1,880,364.20
300027	华谊兄弟	2009-10-19	2010-2-1	IPO网下锁定三个月	28.58	55.43	55,467	1,585,246.86	3,074,535.81
300030	阳普医疗	2009-12-18	2010-3-25	IPO网下锁定三个月	25.00	35.10	25,052	626,300.00	879,325.20
300031	宝通带业	2009-12-18	2010-3-25	IPO网下锁定三个月	38.00	56.43	36,316	1,380,008.00	2,049,311.88
300033	同花顺	2009-12-18	2010-3-25	IPO网下锁定三个月	52.80	70.86	43,177	2,279,745.60	3,059,522.22
300036	超图软件	2009-12-18	2010-3-25	IPO网下锁定三个月	19.60	38.31	24,330	476,868.00	932,082.30
300039	上海凯宝	2009-12-28	2010-4-8	IPO网下锁定三个月	38.00	38.00	111,457	4,235,366.00	4,235,366.00
300040	九洲电气	2009-12-28	2010-4-8	IPO网下锁定三个月	33.00	33.00	62,578	2,065,074.00	2,065,074.00
300041	回天胶业	2009-12-28	2010-1-8	未上市	36.40	36.40	500	18,200.00	18,200.00
300042	朗科科技	2009-12-28	2010-4-8	IPO网下锁定三个月	39.00	39.00	46,705	1,821,495.00	1,821,495.00

序号	项目	金额	占基金总资产的比例（%）
1	权益投资	207,088,289.96	13.15
	其中：股票	207,088,289.96	13.15
2	固定收益投资	1,303,492,498.00	82.77
	其中：债券	1,303,492,498.00	82.77
	资产支持证券	-	-
3	金融衍生品投资	-	-
4	买入返售金融资产	-	-
	其中：买断式回购的买入返售金融资产	-	-
5	银行存款和结算备付金合计	42,842,772.90	2.72
6	其他资产	21,436,788.12	1.36
合计		1,574,860,348.98	100.00

代码	行业类别	公允价值	占基金资产净值比例（%）
A	农、林、牧、渔业	3,793,887.06	0.27
B	采掘业	82,429,773.12	5.78
C	制造业	76,720,706.52	5.38
C0	食品、饮料	4,833,807.13	0.34
C1	纺织、服装、皮毛	16,160,212.62	1.13
C2	木材、家具	-	-
C3	造纸、印刷	2,874,663.70	0.20
C4	石油、化学、塑胶、塑料	4,729,878.03	0.33
C5	电子	-	-
C6	金属、非金属	2,006,022.34	0.14
C7	机械、设备、仪表	39,985,394.56	2.80
C8	医药、生物制品	6,130,728.14	0.43
C99	其他制造业	-	-
D	电力、煤气及水的生产和供应业	1,906,359.02	0.13
E	建筑业	16,804,549.68	1.18
F	交通运输、仓储业	-	-
G	信息技术业	10,516,116.02	0.74
H	批发和零售贸易	-	-
I	金融、保险业	5,986,302.96	0.42
J	房地产业	1,158,954.97	0.08
K	社会服务业	4,697,104.80	0.33
L	传播与文化产业	3,074,535.81	0.22
M	综合类	-	-
	合计	207,088,289.96	14.53

序号	股票代码	股票名称	数量(股)	公允价值	占基金资产净值比例(%)
1	600971	恒源煤电	2,435,868	82,429,773.12	5.78
2	600312	平高电气	1,309,501	20,179,410.41	1.42
3	002154	报 喜 鸟	667,687	15,063,018.72	1.06
4	601668	中国建筑	2,600,000	12,272,000.00	0.86
5	601788	光大证券	234,573	5,986,302.96	0.42
6	300039	上海凯宝	111,457	4,235,366.00	0.30
7	002304	洋河股份	33,407	3,808,063.93	0.27
8	300003	乐普医疗	70,615	3,615,488.00	0.25
9	300004	南风股份	81,702	3,199,450.32	0.22
10	300027	华谊兄弟	55,467	3,074,535.81	0.22

序号	股票代码	股票名称	本期累计买入金额	占期初基金资产净值比例（%）
1	600971	恒源煤电	93,142,355.96	3.10
2	600219	南山铝业	90,813,524.77	3.02
3	601668	中国建筑	32,564,239.84	1.08
4	600312	平高电气	23,178,167.70	0.77
5	000528	柳 工	22,947,968.66	0.76
6	002154	报 喜 鸟	16,419,834.52	0.55
7	600598	北大荒	15,634,897.12	0.52
8	600596	新安股份	15,325,240.00	0.51
9	000572	海马股份	12,813,992.28	0.43
10	000778	新兴铸管	11,879,910.90	0.40
11	002088	鲁阳股份	10,096,685.88	0.34
12	600033	福建高速	9,773,600.00	0.33
13	600368	五洲交通	7,396,911.08	0.25
14	601788	光大证券	5,998,798.84	0.20
15	300039	上海凯宝	4,235,366.00	0.14
16	600173	卧龙地产	4,185,466.20	0.14
17	300033	同花顺	2,279,745.60	0.08
18	002309	中利科技	2,086,836.00	0.07
19	300040	九洲电气	2,065,074.00	0.07
20	300003	乐普医疗	2,047,835.00	0.07

序号	股票代码	股票名称	本期累计卖出金额	占期初基金资产净值比例（%）
1	600219	南山铝业	83,310,097.12	2.77
2	601668	中国建筑	24,805,581.44	0.83
3	000528	柳 工	23,960,875.65	0.80
4	600598	北大荒	15,661,586.60	0.52
5	600596	新安股份	14,406,605.00	0.48
6	000572	海马股份	12,381,942.75	0.41
7	002088	鲁阳股份	11,559,745.31	0.38
8	000778	新兴铸管	10,326,062.83	0.34
9	600033	福建高速	9,757,346.44	0.32
10	600368	五洲交通	7,784,342.88	0.26
11	600173	卧龙地产	5,217,836.26	0.17
12	002154	报 喜 鸟	3,139,915.00	0.10
13	601107	四川成渝	2,822,448.80	0.09
14	002294	信立泰	1,867,551.00	0.06
15	002293	罗莱家纺	1,725,388.32	0.06
16	002290	禾盛新材	1,523,605.75	0.05
17	002285	世联地产	1,450,764.00	0.05
18	002276	万马电缆	1,374,528.09	0.05
19	002115	三维通信	1,365,920.83	0.05
20	002277	家润多	1,248,826.80	0.04

买入股票成本（成交）总额	432,635,796.73
卖出股票收入（成交）总额	246,365,501.44

序号	债券品种	公允价值	占基金资产净值比例（%）
1	国家债券	333,989,559.20	23.43
2	央行票据	555,635,000.00	38.98
3	金融债券	-	-
	其中：政策性金融债	-	-
4	企业债券	294,774,404.60	20.68
5	企业短期融资券	-	-
6	可转换债券	119,093,534.20	8.35
7	资产支持证券	-	-
8	其他	-	-
合计		1,303,492,498.00	91.43

序号	债券代码	债券简称	数量（张）	公允价值	占基金资产净值比例（%）
1	0801017	08央行票据17	2,500,000	256,625,000.00	18.00
2	010203	02国债⑶	1,450,650	146,994,364.50	10.31
3	0901057	09央行票据57	1,000,000	99,670,000.00	6.99
4	010308	03国债⑻	885,730	89,228,440.20	6.26
5	122964	09龙湖债	807,620	82,942,574.00	5.82

序号	名称	金额
1	存出保证金	459,208.96
2	应收证券清算款	-
3	应收股利	-
4	应收利息	19,504,603.83
5	应收申购款	1,472,975.33
6	其他应收款	-
7	待摊费用	-
8	其他	-
合计		21,436,788.12

序号	债券代码	债券名称	公允价值	占基金资产净值比例（%）
1	110003	新钢转债	75,502,528.20	5.30
2	110598	大荒转债	55,399.60	0.00

序号	股票代码	股票简称	流通受限部分的公允价值	占基金资产净值 比例（%）	流通受限情况说明
1	300039	上海凯宝	4,235,366.00	0.30	IPO网下申购锁定3个月
2	002304	洋河股份	3,808,063.93	0.27	IPO网下申购锁定3个月
3	300003	乐普医疗	3,615,488.00	0.25	IPO网下申购锁定3个月
4	300004	南风股份	3,199,450.32	0.22	IPO网下申购锁定3个月
5	300027	华谊兄弟	3,074,535.81	0.22	IPO网下申购锁定3个月

持有人 户数(户)	户均持有的 基金份额	持有人结构
		机构投资者		个人投资者
		持有份额	占总份额比例（％）	持有份额	占总份额比例（％）
38,334	29,444.64	222,185,909.86	19.68	906,544,914.80	80.32