证券代码：002005 证券简称：德豪润达 公告编号：2010-27

广东德豪润达电气股份有限公司

第三届董事会第二十八次会议决议公告

本公司及董事会全体成员保证公告内容的真实、准确和完整，不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。

广东德豪润达电气股份有限公司第三届董事会第二十八次会议通知于2010年6月4日以传真和电子邮件方式发出，2010年6月7日以通讯表决的方式举行。会议应参与表决董事8人，实际参与表决董事8人。会议召开符合《公司法》和《公司章程》的规定。经与会董事审议，本次会议形成了如下决议：

会议以8票同意，0票反对和0票弃权的结果，通过了《关于前次募集资金使用情况的报告》。

董事会保证该《关于前次募集资金使用情况的报告》的内容真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。

《关于前次募集资金使用情况的报告》全文刊登在2010年6月8日的《证券时报》、《中国证券报》、《上海证券报》以及巨潮资讯网www.cninfo.com.cn上。

特此公告。

广东德豪润达电气股份有限公司董事会

二〇一〇年六月七日

证券代码：002005 证券简称：德豪润达 公告编号：2010-28

广东德豪润达电气股份有限公司

关于前次募集资金使用情况的报告

本公司及董事会全体成员保证公告内容的真实、准确和完整，不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。

一、前次募集资金的数额和资金到账时间

广东德豪润达电气股份有限公司（以下简称“本公司”）经2002年第一次临时股东大会通过，并经中国证券监督管理委员会以证监公司发行字 [2004]67号文核准，于2004年6月8日，通过深圳证券交易所向社会公众公开发行人民币普通股2600万股，每股价值人民币18.20元，共募集资金人民币47,320万元，扣除发行费用人民币2,400.02万元，实际募集资金为人民币44,919.98万元。募集资金全部到位时间为2004年6月14日，业经信永中和会计师事务所有限公司验证并出具验资报告。

募集资金存放于下列专项账户中，存放情况如下：

开户银行	账户类别	账号	初始存放金额	截止2009年12月31日余额
交通银行珠海分行前山支行	募集资金专项账户	000902012011888888	150,000,000	-
建设银行珠海分行海滨支行	募集资金专项账户	44064863501233881899	150,000,000	-
中国银行珠海分行唐家支行	募集资金专项账户	832308708108095001	152,347,800	-
合计			452,347,800	-

上述募集资金入账金额为扣除上网发行费用、承销费用、保荐费用后的余额；扣除审计费用、律师费用后的余额为44,919.98万元，截止2009年12月31日已经使用完毕。

二、前次募集资金实际使用情况

1．前次募集资金使用情况对照表（单位：万元）

募集资金总额：			44,919.98			已累计使用募集资金总额：44,919.98
						各年度使用募集资金总额：44,919.98
变更用途的募集资金总额：				25,731.29		2004年：		16,544.02
变更用途的募集资金总额比例：				57.28%		2005年：		2,644.67
						2006年：		25,731.29
投资项目			投资项目			投资项目				项目达到预定可使用状态日期
序号	承诺投资 项目	实际投资 项目	募集前承诺 投资金额	募集后承诺投资金额	实际投资金额	募集前承诺 投资金额	募集后承诺 投资金额	实际投资 金额	实际投资金额与募集后承诺投资金额的差额
1	智能化厨房电器扩建项目	智能化厨房电器扩建项目	16,336	16,336	15,630.45	16,336	16,336	15,630.45	705.55	2005年完工
2	电机厂技术改造项目	电机厂技术改造项目	3,985	3,985	1,030.72	3,985	3,985	1,030.72	2,954.28	2005年完工
3	研发中心技术改造项目	补充流动资金	6,540	6,540	913.77	6,540	6,540	913.77	5,626.23	已放弃
4	模具制造中心项目	补充流动资金	18,097	18,097	1,613.75	18,097	18,097	1,613.75	16,483.25	已放弃
5	智能化居家护理产品项目	补充流动资金	9,081	9,081		9,081	9,081		9,081	已放弃
	合计		54,039	54,039	19,188.69	54,039	54,039	19,188.69	34,850.31

2．项目可行性发生重大变化的情况说明

1）“智能化居家护理产品项目”于2002年2月6日经广东省发展计划委员会粤计工[2002]1175号文《关于广东德豪润达电气股份有限公司智能化居家护理产品项目建议书的批复》立项；预计项目建成达产后，年产各类吸尘器产品130万台、剪草机65万台；该项目预计累计投资额为9,081万元，全部来自于银行借款和公司内部资金。

本公司从2004年9月起受托经营实用电器金属制品厂有限公司（以下简称“实用电器”），实用电器生产和出口的各类家电产品中已经含有多个型号和种类的吸尘器产品，在实用电器已有的吸尘器产品的生产能力和经验的基础上，由本公司增加部分生产和检测设备，并对生产线作适当改造调整后，即可形成大规模的吸尘器产品的制造能力。剪草机产品经过本公司连续两年对目标市场的跟踪调查，并征询公司主要客户的需求意向后，认为剪草机作为一个全新的产品系列目前尚不具备良好的市场竞争力。且近年来由于钢材等主要原材料价格持续上涨并保持较高的价位，剪草机作为新产品其综合成本的优势难以显现，该产品将面临较大的市场风险。

2005年4月25日，经本公司2004年年度股东大会审议通过，放弃投资“智能化居家护理产品项目”。

2）“研发中心技术改造项目”和“模具制造中心项目”预计累计投资分别为6,540万元、18,097万元。

2005年公司面临的外部经营环境比2004年有较大的负面变化，钢材、有色金属、塑料等主要原材料价格上涨幅度较大，致使主营业务产品毛利率较上年度有一定幅度下降；2005年7月国家改革人民币汇率形成机制后，人民币对美元升值给公司收益带来较大的不利影响。进入2006年以来，钢材价格虽有所回落，但有色金属和塑料原材料的价格却依然维持在近几年的最高水平；人民币对美元汇率仍保持一定幅度的升值趋势，公司面临的市场及外部经营环境发生了很大的不利变化。若公司仍按计划进度实施募集资金投资项目，将导致项目投资收益减少，投资风险加大。

2006年5月26日，经本公司2005年年度股东大会审议通过，放弃“研发中心技术改造项目”和“模具制造中心项目”。

3. 募集资金项目的实施方式、地点变更情况

2005年4月27日，本公司第二届董事会第六次会议审议通过了《关于确认电机厂技术改造项目实施方式和实施地点变更的议案》，批准本公司将“电机厂技术改造项目”的实施方式由自建厂房变更为购买厂房，项目的实施地点由原计划的本公司注册地点珠海市香洲区唐家湾镇金凤路1号，变更为珠海南屏镇坪岚园工业区四号厂房。由于所购厂房的产权手续未能如期办理，2005年11月30日，经本公司第二届董事会第十次会议审议通过《关于解除购买四号厂房〈转让协议书〉的议案》，同意解除与南屏企业集团签订的《转让协议书》,收回已支付的款项；电机厂技术改造项目的实施场地暂为租赁厂房。

4. 项目实施出现募集资金结余的金额及原因

1）智能化厨房电器扩建项目于2005年12月末建成，项目达到了可行性研究报告的各项指标。截至2005年12月31日，公司对该项目累计投资15,630.45万元，节余募集资金705.55万元。出现节余的原因是：项目的可行性研究报告是由中国轻工业广州设计工程有限公司于2003年1月编制，编制可研报告时拟购买的部分机器设备价格，较项目实施时拟购买的设备价格略有下降；另外公司在项目资金使用上奉行节约的原则，对部分生产设施采取自行加工，从而减少外购，节省了项目资金。

2）电机厂技术改造项目经过一年多时间的投资建设，已顺利建成达产。截至2005年12月31日，电机厂技术改造项目的实际投资额为1,030.72万元，节余募集资金2,954.28万元。公司根据生产经营实际配套的需要，适当调整了项目部分生产设备的构成，因此项目所需投资额有所减少。此外，经公司董事会批准，前期该项目的实施方式从自建厂房变更为购买厂房；但后来又由于所购厂房的产权手续未能如期办理，公司第二届董事会第十次会议审议同意：公司放弃前期已签订的厂房购买合同，收回已支付的款项；并同意公司日后根据实际情况另行解决项目的实施地点问题。

5. 募集资金补充流动资金情况

鉴于募集资金项目的完成或放弃，公司于2005年度股东大会通过两项议案，将总计25,731.29万元的募集资金用于补充公司流动资金，占募集资金总额57.28%，具体为：

1）通过《关于节余的募集资金用于补充公司流动资金的议案》，决议将已完成的“智能化厨房电器扩建项目”和“电机厂技术改造项目”节余的募集资金共计3,659.83万元全部用于补充公司流动资金；

2）通过《关于改变募集资金投资项目的议案》，决议将因放弃“研发中心技术改造项目”和“模具制造中心项目”而尚未使用的募集资金共计22,109.47万元（其中募集资金账户利息38万元）全部用于补充公司流动资金。

上述项目变更资金用途已于2007年3月31日公告。

6. 募集资金先期投入情况

据公司2003年第一次临时股东大会的决议，本公司使用银行借款启动了部分募集资金项目。先期投资金额为10,384万元，本公司于2004年7-8月用募集资金归还了先期垫付的资金。具体投资项目及投资金额情况如下（单位：万元）：

序号	项目名称	2004年6月前投资额
1	智能化厨房电器扩建项目	7,711
2	电机厂技术改造项目	750
3	研发中心技术改造项目	914
4	模具制造中心项目	1,009
5	智能化居家护理产品项目	－
	合计	10,384

7．前次募集资金投资项目已对外转让或置换

本公司无前次募集资金投资项目已对外转让或置换。

三、前次募集资金投资项目实现效益情况

1. 前次募集资金投资项目实现效益情况对照表如下：（单位：万元）

实际投资项目		截止2009年6月30日投资项目累计产能利用率	承诺效益(年净利润)	最近三年实际效益(年净利润)			截止2009年12月31日累计实现效益	是否达到预计效益
序号	项目名称			2007	2008	2009
1	智能化厨房电器扩建项目	100%	7,545	581.35	2,032.95	1,942.30	9,273.10	否
2	电机厂技术改造项目	100%	1,650	193.62	264.34	50.95	2,028.81	否
	合计		9,195	774.97	2,297.29	1,993.25	11,301.91

以上对照表中实现效益的计算口径、计算方法与承诺效益的计算口径、计算方法一致。

2. 前次募集资金投资项目累计实现收益低于承诺 20%（含 20%）以上的情况说明

1）智能化厨房电器扩建项目建成投产后, 产能得到了大幅提升，但受外部经济环境的影响，盈利能力不断被压缩，该项目建成后实际效益未能达到承诺效益。主要影响因素有以下几点：

第一、受近年来大宗原材料价格暴涨的影响，材料成本上涨导致盈利减少约61,676万元（最近三年影响分别为11,839万元、19,729万元、10,062万元）。2004年开始大宗原材料价格逐年上涨，2008年整体材料价格与2003年相比升幅已达47%，个别材料（如铜）更是2003年的300%以上。2009年度受国际金融危机的影响大宗原材料的价格虽有所回落，但较募集资金使用前的2003年相比仍处于高位。

第二、受近年人民币不断升值的影响，1美元对人民币的汇率由2003年的1:8.27降到2009年12月的1:6.8282，使人民币反映的销售收入直接减少7,119万元（最近三年影响分别为2,189万元、1,831万元、89万元）。

第三、受出口退税率下降的影响，2003年主要产品的出口退税率为17%，但2004年到2008年11月出口退税率下调为13%，2008年12月到2009年5月为14%，2009年6月才恢复至17%的水平。由于出口退税率下调使成本增加18,001万元（最近三年影响分别为3,484万元、4,575万元、1,154万元）。

下列几点有利因素在一定程度对冲了上述不利因素的影响：

针对人民币加速升值的不利影响，根据市场供求状况及公司的承受能力，就产品的出口销售价格上调问题，公司与美国及欧洲的主要客户进行了积极有效的谈判、磋商，成功实现了部分产品不同程度的提价。另一方面，公司果断淘汰了部分毛利率较低的产品，将盈利能力相对较高的产品作为销售重点，部分对冲了材料价格上涨、人民币升值的压力。

由于小家电行业竞争格局的改变，部分中小型制造企业被淘汰，订单逐步向少数有实力的大型制造商集团，同时公司实施产品结构、市场结构、产品工艺等调整取得了明显的成效，近期毛利率相对较高的产品及欧洲市场销售规模有较大幅度的增长。

深入开展工厂精细化管理工作，大力提升工厂的制程能力和生产效率，减少间接人员、大力压缩开支的效果显现使费用减少。

2）电机厂技术改造项目自投产以来，自身产能大幅提升，但受原料价格上涨及小家电出口行业整体毛利率下滑影响，该项目盈利能力减少，建成后实际效益未能达到承诺效益。

电机产品的主要原材料漆包线（以铜为原料）、矽钢片，受近年来原材料价格上涨的影响，使电机厂技术改造项目成本增加5,996万元（最近三年影响分别为1,332万元、1,881万元、959万元）。

四、资产认购股份后资产运行情况

本公司在前次募集资金过程中，未涉及以资产认购股权情况。

五、前次募集资金实际使用情况与其他信息披露文件中披露的有关内容比较

本公司上述募集资金使用状况已经于2004年-2006年年度财务报表和专项说明中披露，所披露信息与本报告一致。

广东德豪润达电气股份有限公司董事会

二〇一〇年六月七日