⊙记者 屈红燕 刘伟 ○编辑 朱绍勇

  证券公司2010年评级分类结果已经公布，几家欢乐几家愁，既有评级上升者，也有评级下降者，而这升降之间，关系到每家券商数以千万元计的利润。据了解，一分之差可以让A类券商降为B类券商，为了争取一个更优的评级，券商合规如履薄冰。

  去年5月31日《证券公司分类监管规定》正式出台。根据规定，证监会及其派出机构根据证券公司分类结果，对不同类别的证券公司实施区别对待的监管政策。据介绍，证券公司分类是指以证券公司风险管理能力为基础，结合公司市场竞争力和持续合规状况，评价和确定证券公司的类别。根据证券公司评价计分的高低，将其分为A、B、C、D、E等5大类，11个级别。在新规出台一年多后，近日接受采访的多数券商人士坦言，A类与B类券商得分紧咬，且A类券商和B类券商仅有一分之差，因此他们必须为每一分而奋斗。

  据了解，在最新的评级当中，得109分可以成为A级券商，而108分则降为BBB级券商，107.5分为BB级券商，107分为B级券商。虽然A级券商与B级券商之间只有2分差别，但要成为卓越的AA级券商则需要实力，AA级券商需要拿到112分。

  然而，比分数紧咬更让券商忧心的是，分类评级降级相对容易，而升级则相对艰难。比如按照规定，公司被采取出具警示函，责令公开说明，责令参加培训，责令定期报告，责令增加内部合规检查次数的，每次扣1分。而对于证券公司来说，由于营业部众多，收到监管函也并不罕见，两个监管函便可以让券商连降三级。在常规监管下，券商经营很难酿成大的风险，只有信息系统安全、业务合规等容易成为风险暴露点，这也是券商得分难以拉开的原因之一，也决定了券商日常合规工作必须如履薄冰。

  但是若要升级则比较难，记者了解到一家券商有幸今年升为A类券商，该券商净资本实力得分起到了关键性的作用，但该券商增资扩股却是在三年前进行的。这意味着必须持续满足监管要求才可以得到加分，因此升级相对要难。

  “事实上，虽然升级较难，但我们依然努力争取，因为分类评级结果直接关系着我们能否申请新业务资格，比如资产管理业务资格。因此对于我们这个类别的券商来说，努力提高自己的风险管理能力，以便未来能提高分类级别，从而为申请新业务做好准备，是我们的奋斗目标。”一家本年度被评为B类的券商合规人士表示。监管机构的分类结果是券商新业务、新产品试点范围和推广顺序的依据。因此券商极为重视分类监管，进而注重改善风险管理。