（上接29版）
电话：（021）38565785
传真：（021）38565955
联系人：谢高得
客户服务电话：400-8888-123
网址：www.xyzq.com.cn
（13）申银万国证券股份有限公司
住所：上海市常熟路171号
办公地址：上海市常熟路171号
法定代表人：丁国荣
电话：（021）54033888
联系人：黄维琳
客户服务电话：（021）962505
网址：www.sw2000.com.cn
（14）华泰联合证券有限责任公司
住所：深圳市福田区中心广场香港中旅大厦第五层（01A、02、03、04）、17A、18A、24A、25A、26A
办公地址：深圳市福田区中心广场香港中旅大厦第5层、17层、18层、24层、25层、26层
法定代表人：马昭明
电话：（0755）82492000
传真：（0755）82492962
联系人：盛宗凌
客户服务电话：95513，400-8888-555
网址：www.lhzq.com
（15）国都证券有限责任公司
住所：北京市东城区东直门南大街3号国华投资大厦9层10层
办公地址：北京市东城区东直门南大街3号国华投资大厦9层10层
法定代表人：常喆
客户服务电话：400-818-8118
网址：www.guodu.com
（16）华泰证券股份有限公司
住所：江苏省南京市中山东路90号华泰证券大厦
办公地址：江苏省南京市中山东路90号华泰证券大厦
法定代表人：吴万善
电话：（025）84457777
传真：（025）84579768
联系人：樊昊
客户服务电话：（025）95597
网址：www.htsc.com.cn
（17）中信金通证券有限责任公司
住所：浙江省杭州市中河南路11号万凯庭院商务楼A座
办公地址：浙江省杭州市中河南路11号万凯庭院商务楼A座
法定代表人：刘军
电话：（0571）85776115
传真：（0571）85783771
联系人：俞会亮
客户服务电话：（0571）96598
网址：www.96598.com.cn
（18）中信万通证券有限责任公司
住所：青岛市崂山区苗岭路29号澳柯玛大厦15层（1507－1510室）
办公地址：青岛市崂山区深圳路222号青岛国际金融广场1号楼第20层
法定代表人：张智河
电话：（0532）85022326
传真：（0532）85022605
联系人：吴忠超
客户服务电话：（0532）96577
网址：www.zxwt.com.cn
（19）恒泰证券股份有限公司
住所：内蒙古呼和浩特市新城区东风路111号
办公地址：内蒙古呼和浩特市新城区东风路111号
法定代表人：刘汝军
传真：（021）68405181
客户服务电话：（0471）4960762，（021）68405273
网址：www.cnht.com.cn
（20）国元证券股份有限公司
住所：安徽省合肥市寿春路179号
办公地址：安徽省合肥市寿春路179号
法定代表人：凤良志
客户服务电话：400-8888-777
网址：www.gyzq.com.cn
（21）东北证券股份有限公司
住所：长春市自由大路1138号
办公地址：长春市自由大路1138号
法定代表人：矫正中
电话：（0431）85096709
联系人：潘锴
客户服务电话：4006000686，（0431）85096733
网址：www.nesc.cn
（22）中航证券有限公司
住所：南昌市抚河北路291号
办公地址：南昌市抚河北路291号
法定代表人：杜航
电话：（0791）6768763
传真：（0791）6789414
联系人：余雅娜
客户服务电话：400-8866-567
网址：www.avicsec.com
（23）安信证券股份有限公司
住所：深圳市福田区金田路4018号安联大厦35层、28层A02单元
办公地址：深圳市福田区金田路4018号安联大厦35层、28层A02单元
法定代表人：牛冠兴
电话：（0755）82558305
传真：（0755）82558355
联系人：陈剑虹
客户服务电话：400-800-1001
网址： www.axzq.com.cn
（24）宏源证券股份有限公司
住所：新疆乌鲁木齐市建设路2号
办公地址：北京市西城区太平桥大街19号宏源证券
法定代表人：冯戎
电话：（010）88085858
传真：（010）88085195
联系人：李巍
客户服务电话：4008-000-562
网址：www.hysec.com
（25）德邦证券有限责任公司
住所：上海市普陀区曹杨路510号南半幢9楼
办公地址：上海市福山路500号城建大厦26楼
法定代表人：姚文平
电话：（021）68761616
传真：（021）68767981
客户服务电话：4008-888-128
网址：www.tebon.com.cn
（26）齐鲁证券有限公司
住所：山东省济南市经十路128号
法定代表人：李玮
客户服务电话：95538
网址：www.qlzq.com.cn
（27）江海证券有限公司
住所：哈尔滨市香坊区赣水路56号
法定代表人：孙名扬
电话：（0451）82336863
传真：（0451）82287211
客户服务电话：400-666-2288
联系人：徐世旺
网址：www.jhzq.com.cn
（28）平安证券有限责任公司
住所：深圳市福田区金田路大中华国际交易广场裙楼8楼
办公地址：深圳市福田区金田路大中华国际交易广场裙楼8楼
法定代表人：杨宇翔
电话：（0755）22627802
传真：（0755）82433794
联系人：袁月
客户服务电话：95511，400-886-6338
网址：www.pingan.com
（29）厦门证券有限公司
住所：厦门市莲前西路2号莲富大厦17楼
办公地址：厦门市莲前西路2号莲富大厦17楼
法定代表人：傅毅辉
电话：（0592）5161642
传真：（0592）5161640
联系人：卢金文
客户服务电话：（0592）5163588
网址：www.xmzq.cn
（30）中国国际金融有限公司
住所：北京建国门外大街1号国贸大厦2座27层及28层
办公地址：北京市朝阳区建国门外大街甲6号SK大厦3层
法定代表人：李剑阁
网址：www.cicc.com.cn
（31）瑞银证券有限责任公司
住所：北京市西城区金融大街7号英蓝国际金融中心12层、15层
办公地址：北京市西城区金融大街7号英蓝国际金融中心12层、15层
法定代表人：刘弘
电话：（010）59226788
传真：（010）59226840
联系人：谢亚凡、田文健
客户服务电话：400-887-8827
网址：www.ubssecurities.com
（32）爱建证券有限责任公司
住所：上海市南京西路758号24楼
办公地址：上海市南京西路758号24楼
法定代表人：张建华
电话：（021）32229888
联系人：陈敏
客户服务电话：（021）63340678
网址：www.ajzq.com
（33）长城证券有限责任公司
住所：深圳市福田区深南大道6008号特区报业大厦14、16、17层
法定代表人：黄耀华
电话：（0755）83516289
传真：（0755）83516199
联系人：匡婷
客户服务电话：（0755）33680000，400-6666-888
网址：www.cc168.com.cn
（34）中国民族证券有限责任公司
住所：北京市西城区金融街5号新盛大厦A座6-9层
办公地址：北京市西城区金融街5号新盛大厦A座6-9层
法定代表人：赵大建
客户服务电话：400-889-5618
网址：www.e5618.com
（35）国金证券股份有限公司
住所：成都市东城根上街95号
办公地址：成都市东城根上街95号
法定代表人：冉云
电话：（028）86690126
传真：（028）86690126
联系人：金喆
客户服务电话：400-6600-109
网址：www.gjzq.com.cn
（36）方正证券有限责任公司
住所：湖南长沙芙蓉中路二段华侨国际大厦22-24层
办公地址：湖南长沙芙蓉中路二段华侨国际大厦22-24层
法定代表人：雷杰
电话：（0731)85832343
传真：（0731)85832342
联系人：彭博
客户服务电话：95571
网址：www.foundersc.com
（37）渤海证券股份有限公司
住所：天津经济技术开发区第二大街42号写字楼101室
法定代表人：张志军
联系人：王兆权
客户服务电话: 400-651-5988
网址：www.bhzq.com
（38）信达证券股份有限公司
住所：北京市西城区闹市口大街9号院1号楼信达金融中心
办公地址：北京市西城区闹市口大街9号院1号楼信达金融中心
法定代表人：张志刚
电话：（010） 63081000
传真：（010）63080978
联系人：唐静
客户服务电话：400-800-8899
网址：www.cindasc.com
（39）东方证券股份有限公司
住所：上海市中山南路318号2号楼22层-29层
法定代表人：王益民
电话：（021）63325888
传真：（021）63326173
联系人：吴宇
客户服务电话：95503
网址：www.dfzq.com.cn
（40）华龙证券有限责任公司
住所：甘肃省兰州市静宁路308号
办公地址：甘肃省兰州市静宁路308号
法定代表人：李晓安
电话：（0931）4890100
传真：（0931）4890118
联系人：李昕田
客户服务电话：（0931）4890100、4890619、4890618
网站：www.hlzqgs.com
（41）东兴证券股份有限公司
住所：北京市西城区金融大街5号新盛大厦B座12-15层
法定代表人：崔海涛
客户服务电话: 400-8888-993
网址：www.dxzq.net
（42）广发华福证券有限责任公司
住所：福州市五四路157号新天地大厦7、8层
办公地址：福州市五四路157号新天地大厦7、8、10层
法定代表人：黄金琳
电话：（0591）87841160
传真：（0591）87841150
客户服务电话：（0591）96326
网址：www.gfhfzq.com.cn
（43）华融证券股份有限公司
住所：北京市西城区月坛北街26号
办公地址：北京市西城区金融大街8号A座三层
法定代表人：丁之锁
电话：（010）58568007
传真：（010）58568062
联系人：梁宇
客户服务电话：（010）58568118
网址：www.hrsec.com.cn
（44）中原证券股份有限公司
住所：郑州市郑东新区商务外环路10号
办公地址：郑州市郑东新区商务外环路10号
法定代表人：石保上
电话：（0371）65585670
传真：（0371）65585665
联系人：程月艳、耿铭
客户服务电话：967218，400-813-9666
网址：www.ccnew.com
（45）天相投资顾问有限公司
住所：北京市西城区金融街19号富凯大厦B座701
办公地址：北京市西城区金融大街5号新盛大厦B座4层
法定代表人：林义相
电话：（010）66045566
传真：（010）66045500
联系人：莫晓丽
客户服务电话：（010）66045678
网址：www.txsec.com，www.txjijin.com
基金管理人可根据有关法律法规的要求，选择其它符合要求的机构代理销售本基金，并及时公告。
（二）注册登记机构
名称：中国证券登记结算有限责任公司
住所：北京西城区金融大街27号投资广场23层
办公地址：北京西城区金融大街27号投资广场23层
法定代表人：金颖
电话：（010）58598839
传真：（010）58598907
联系人：朱立元
（三）出具法律意见书的律师事务所
名称：上海市通力律师事务所
住所：上海市银城中路68号时代金融中心19楼
办公地址：上海市银城中路68号时代金融中心19楼
负责人：韩炯
电话：（021）31358666
传真：（021）31358600
联系人：黎明
经办律师：吕红、黎明
（四）审计基金财产的会计师事务所
名称：普华永道中天会计师事务所有限公司
住所：上海市浦东新区东昌路568号
办公地址：上海市湖滨路202号普华永道中心11楼
法定代表人：杨绍信
联系电话：（021）23238888
传真：（021）23238800
联系人：金毅
经办注册会计师：薛竞、金毅
六、基金的募集
（一）基金募集的依据
本基金由基金管理人依照《基金法》、《运作办法》、基金合同及其他有关规定，并经中国证监会证监许可[2010]1601号文核准募集发售。
（二）基金类型
债券型基金
（三）基金运作方式
契约型，本基金在基金合同生效之日起三年(含三年)的期间内，采取封闭式运作（按照基金合同的约定提前转换基金运作方式的除外），在深圳证券交易所上市交易，封闭期结束后转为上市开放式基金（LOF）。
（四）基金存续期限
不定期
（五）募集方式
本基金通过基金销售网点(具体名单见招募说明书和发售公告)公开发售。基金投资者可通过场内认购和场外认购两种方式认购本基金。
场内认购通过场内代销机构的销售网点办理，使用深圳证券交易所交易系统。场外认购通过直销机构和场外代销机构的销售网点或按场外销售机构提供的其他方式办理，不使用深圳证券交易所交易系统。通过场内认购的基金份额登记在证券登记系统中基金份额持有人的深圳证券账户下，在基金上市交易后，可以在深圳证券交易所上市交易，但在基金封闭期内不得赎回。通过场外认购的基金份额登记在基金登记系统中基金份额持有人的开放式基金账户下，在基金封闭期内不得赎回，但在基金上市交易后，可以通过跨系统转托管转至证券登记系统中后上市交易。投资者可通过跨系统转托管业务实现基金份额在两个注册登记系统之间的转换。除法律法规另有规定外，任何与基金份额发售有关的当事人不得提前发售基金份额。
销售机构对认购申请的受理并不代表该申请一定成功，而仅代表销售机构确实接收到认购申请。认购的确认以注册登记机构的确认结果为准。
（六）募集期限
自基金份额发售之日起不超过3个月。本基金自2011年1月6日起至2011年1月21日止通过销售机构公开发售（详见基金份额发售公告及代销机构相关公告）。
（七）募集对象
个人投资者、机构投资者和合格境外机构投资者，以及法律法规或中国证监会允许购买证券投资基金的其他投资者。
（八）募集规模
本基金募集份额总额不少于2亿份，募集金额总额不少于2亿元人民币。基金管理人可根据基金发售情况对本基金的发售进行规模控制，具体规定见本基金的基金份额发售公告。
（九）基金份额的场外认购
本节内容仅适用于基金份额的场外认购，通过此种方式认购的基金份额登记在基金登记系统中基金份额持有人的开放式基金账户下。
1、募集场所
本基金的场外认购通过基金管理人的直销中心及基金场外代销机构的代销网点（具体名单详见基金份额发售公告及相关业务公告）进行。
2、基金份额的认购费用、认购价格及认购份额的计算公式
（1）认购价格：本基金份额的认购价格为1.00元/份。
（2）认购费率
基金投资者在场外认购时支付认购费用。募集期间，基金投资者可以多次认购本基金，认购费率按每笔认购申请单独计算。本基金认购费率如下表：
| 认购金额（含认购费） | 认购费率 |
| 50万元以下 | 0.6% |
| 50万元（含）至100万元 | 0.5% |
| 100万元（含）至200万元 | 0.4% |
| 200万元（含）至500万元 | 0.2% |
| 500万元以上（含500万元） | 每笔交易1,000元 |
基金认购费用不列入基金财产，主要用于基金的市场推广、销售、注册登记等募集期间发生的各项费用。
（3）场外认购份额的计算
基金场外认购采用金额认购的方式。基金的认购金额包括认购费用和净认购金额。计算公式为：
认购总金额 = 申请总金额；
净认购金额 = 认购总金额/（1＋认购费率）；
（注：对于适用固定金额认购费用的认购，净认购金额＝认购总金额－固定认购费用金额）
认购费用 = 认购总金额-净认购金额；
（注：对于适用固定金额认购费用的认购，认购费用＝固定认购费用金额）
认购份额 = 净认购金额/ 认购价格＋认购利息/ 认购价格。
场外认购份额的计算按照四舍五入的原则保留到小数点后2位，由此产生的误差计入基金财产；认购款项在基金募集期间产生的利息将折算为基金份额归基金份额持有人所有，认购利息折算的基金份额精确到小数点后两位，小数点后两位截位，由此产生的误差计入基金财产，其中有效认购资金的利息及利息折算的基金份额以注册登记机构的记录为准。
例一：某投资者场外认购本基金100,000元，所对应的认购费率为0.6%。假定该笔认购金额产生利息50.50元。则认购份额为：
认购总金额＝100,000元
净认购金额＝100,000/（1＋0.6%）＝99,403.58元
认购费用＝100,000－99,403.58＝596.42元
认购份额＝99,403.58/1.00＋50.50/1.00＝99,454.08份
即：基金投资者投资100,000元认购本基金份额，可得到99,454.08份基金份额。
3、认购时间
投资者可在募集期内通过直销机构和场外代销机构办理本基金的场外认购业务，具体的业务办理时间详见基金份额发售公告及各场外代销机构相关业务办理规定。
4、认购的方式及确认
（1）投资者认购基金份额采用全额缴款的认购方式。
（2）投资者认购前，需按场外销售机构的规定备足认购金额。
（3）基金募集期内，投资者可多次认购基金份额，但已经正式受理的认购申请不得撤销。
（4）投资者在T日规定时间内提交的认购申请，通常应在T+2日到原认购网点查询认购申请的受理情况，在基金合同生效后可以到网点打印交易确认书。
（5）场外销售机构对认购申请的受理并不代表该申请一定成功，而仅代表该场外销售机构确实接收到认购申请。认购的确认以注册登记机构的确认结果为准。对于认购申请及认购份额的确认情况，投资者应及时查询并妥善行使合法权利。
（6）投资者场外认购本基金所应提交的文件和具体办理手续详见基金份额发售公告及各场外代销机构相关业务办理规则。
5、认购的限额
直销中心接受首次认购申请的最低金额为单笔100,000元，追加认购的最低金额为单笔10,000元；已在直销中心有认购或申购过本基金管理人管理的其他基金记录的基金投资者不受首次认购最低金额的限制。通过本基金管理人网上交易系统办理基金认购业务的不受直销中心单笔认购最低金额的限制，认购最低金额为单笔1,000元。本基金直销中心单笔认购最低金额可由基金管理人酌情调整。各场外代销机构的代销网点接受认购申请的最低金额为单笔1,000元。本基金募集期间对单个基金份额持有人最高累计认购金额不设限制。
（十）基金份额的场内认购
本节内容仅适用于基金份额的场内认购，通过此种方式认购的基金份额登记在证券登记系统中基金份额持有人的深圳证券账户下。
1、募集场所
本基金的场内认购通过深圳证券交易所有基金代销业务资格的会员单位（具体名单可在深圳证券交易所网站查询）进行。本基金募集期内获得基金代销业务资格的会员单位也可代理场内基金份额的发售。尚未取得相应业务资格，但属于深圳证券交易所会员的其他机构，可在本基金上市后，代理基金投资者通过深圳证券交易所交易系统参与本基金的上市交易。
2、基金份额的认购费用、认购价格及计算公式
（1）认购价格：本基金份额的认购价格即挂牌价格，为1.00元/份。
（2）本基金份额的场内认购费率由场内代销机构参照场外认购费率设定。
（3）场内认购金额和利息折算份额的计算
本基金场内认购采用份额认购的方式。场内认购金额和利息折算份额的计算公式为：
净认购金额＝挂牌价格×认购份额
认购金额＝挂牌价格×（1＋认购费率）×认购份额
（注：对于适用固定金额认购费用的认购，认购金额＝挂牌价格×认购份额＋固定认购费用金额）
认购费用＝挂牌价格×认购份额×认购费率
（注：对于适用固定金额认购费用的认购，认购费用＝固定认购费用金额）
利息折算的份额＝募集期间利息/认购价格
认购款项在募集期间产生的利息将折算为基金份额归基金份额持有人所有，其中利息转份额以注册登记机构的记录为准。利息折算的份额采用截位法保留至整数位（最小单位为1份），余额计入基金财产。
例二：某基金投资者场内认购本基金100,000份，若会员单位设定的场内认购费率为0.6%，假定该笔认购金额产生利息50.50元。则认购金额和利息折算的份额为：
净认购金额＝1.00×100,000＝100,000元
认购费用＝1.00×100,000×0.6%＝600元
认购金额＝100,000＋600＝100,600元
利息折算的份额＝50.50/1.00＝50份
即：基金投资者场内认购100,000份基金份额，需缴纳认购金额100,600元，若利息折算的份额为50份，则总共可得到100,050份基金份额。
3、认购时间
基金投资者可在募集期内通过具有基金代销业务资格的深圳证券交易所会员单位（具体名单可在深圳证券交易所网站查询）办理本基金的场内认购业务，具体的业务办理时间详见基金份额发售公告或各场内代销机构相关业务办理规定。
4、认购的方式及确认
（1）投资者认购基金份额采用全额缴款的认购方式。
（2）投资者认购前，需按场内代销机构的规定备足认购金额。
（3）基金募集期内，投资者可多次认购基金份额，但已经正式受理的认购申请不得撤销。
（4）投资者在T日规定时间内提交的认购申请，通常应在T+2日到原认购网点查询认购申请的受理情况，在基金合同生效后可以到网点打印交易确认书。
（5）场内代销机构对认购申请的受理并不代表该申请一定成功，而仅代表该场内代销机构确实接收到认购申请。认购的确认以注册登记机构的确认结果为准。对于认购申请及认购份额的确认情况，基金投资者应及时查询并妥善行使合法权利。
（6）基金投资者场内认购本基金所应提交的文件和具体办理手续详见基金份额发售公告或各场内代销机构相关业务办理规则。
5、认购的限额
场内认购单笔最低认购份额为1,000份，超过1,000份的须为1,000份的整数倍，且单笔认购最高不超过99,999,000份。本基金募集期间对单个基金份额持有人最高累计认购份额不设限制。
（十一）募集期资金的存放及利息的处理方式
本基金募集期间募集的资金存入专用账户，在基金募集行为结束前，任何人不得动用。
认购款项在基金募集期间产生的利息将折算为基金份额归基金份额持有人所有，其中利息转份额以注册登记机构的记录为准。
七、基金合同的生效
（一）基金备案的条件
1、自本基金基金份额发售之日起3个月内，在基金募集份额总额不少于2亿份，基金募集金额不少于2亿元人民币，并且基金份额持有人的人数不少于200人的条件下，基金管理人依据法律法规和招募说明书的规定可以决定停止基金发售。基金管理人应当自基金募集期结束之日起10日内聘请法定验资机构验资，自收到验资报告之日起10日内，向中国证监会提交验资报告，办理基金备案手续。自中国证监会书面确认之日起，基金备案手续办理完毕，基金合同生效。
2、基金管理人在收到中国证监会确认文件的次日对基金合同生效事宜予以公告。
3、基金合同生效前，基金投资者的认购款项只能存入专用账户，任何人不得动用。有效认购款项在基金募集期形成的利息在基金合同生效后将折算成基金份额，归基金份额持有人所有。其中利息转份额以注册登记机构的记录为准。
（二）基金募集失败
1、基金募集期届满，未达到基金备案的条件，则基金募集失败。
2、如基金募集失败，基金管理人应以其固有财产承担因募集行为而产生的债务和费用，在基金募集期限届满后30日内返还基金投资者已缴纳的认购款项，并加计同期银行存款利息。
3、如基金募集失败，基金管理人、基金托管人及代销机构不得请求报酬。基金管理人、基金托管人和代销机构为基金募集支付之一切费用应由各方各自承担。
（三）基金存续期内的基金份额持有人数量和资金数额
本基金合同生效后的存续期内，基金份额持有人数量不满200人或者基金资产净值低于5000万元，基金管理人应当及时报告中国证监会；基金份额持有人数量连续20个工作日达不到200人，或连续20个工作日基金资产净值低于5000万元，基金管理人应当及时向中国证监会报告，说明出现上述情况的原因并提出解决方案。法律法规或监管机构另有规定时，从其规定。
八、基金份额的上市交易
（一）基金的上市
基金合同生效后，具备下列条件的，基金管理人可依据《深圳证券交易所证券投资基金上市规则》，向深圳证券交易所申请本基金上市交易。
1、经中国证监会核准募集且基金合同生效；
2、基金合同期限五年以上；
3、基金募集金额不低于2亿元人民币；
4、基金份额持有人不少于1000人；
5、深圳证券交易所规定的其他条件。
（二）上市交易的时间和地点
基金合同生效后，若满足上述基金上市条件，则本基金将在基金合同生效后3个月内开始在深圳证券交易所上市交易。基金上市前，基金管理人应与深圳证券交易所签订上市协议。基金获准在深圳证券交易所上市的，基金管理人应在基金份额上市日前至少3个工作日在指定媒体上刊登基金上市交易公告书。
基金上市后，登记在证券登记系统中的基金份额可直接在深圳证券交易所上市交易；登记在基金登记系统中的基金份额通过办理跨系统转托管业务将基金份额转托管至证券登记系统后，方可上市交易。
（三）上市交易的规则
本基金在深圳证券交易所的上市交易需遵守有关规定，包括但不限于：
1、本基金上市首日的开盘参考价为前一交易日基金份额净值；
2、本基金实行价格涨跌幅限制，涨跌幅比例限制为10%，自上市首日起实行；
3、本基金买入申报数量为100份或其整数倍；
4、本基金申报价格最小变动单位为0.001元人民币；
5、本基金在深圳证券交易所的上市交易需遵照《深圳证券交易所交易规则》、《深圳证券交易所证券投资基金上市规则》等有关规定。
（四）上市交易的费用
本基金上市交易的费用按照深圳证券交易所有关规定办理。
（五）上市交易的行情揭示
本基金在深圳证券交易所挂牌交易，交易行情通过行情发布系统揭示。行情发布系统同时揭示基金前一交易日的基金份额净值。
（六）暂停上市的情形和处理方式
本基金在深圳证券交易所上市后，发生下列情形之一时, 深圳证券交易所可暂停本基金的上市交易：
1、不再具备深圳证券交易所规定的上市条件；
2、违反国家有关法律、法规，中国证监会决定暂停其上市；
3、严重违反《深圳证券交易所证券投资基金上市规则》；
4、深圳证券交易所认为应当暂停上市的其他情形。
发生上述暂停上市情形时，基金管理人在接到深圳证券交易所通知后，应依法在指定媒体上刊登暂停上市公告。
（七）恢复上市的公告
暂停上市情形消除后，基金管理人可向深圳证券交易所提出恢复上市申请，经深圳证券交易所核准后，可恢复本基金上市。基金管理人应依法在指定媒体上刊登恢复上市公告。
（八）终止上市的情形和处理方式
发生下列情况之一时，本基金应终止上市交易：
1、自暂停上市之日起半年内未能消除暂停上市原因的；
2、基金份额持有人大会决定终止上市；
3、基金合同约定的终止上市的其他情形；
4、深圳证券交易所认为应当终止上市的其他情形。
发生上述终止上市情形时，由证券交易所终止其上市交易，基金管理人报经中国证监会备案后终止本基金的上市，并依法在指定媒体上刊登终止上市公告。
（九）上市交易的其他业务规则按照深圳证券交易所的相关业务规则执行。
（十）相关法律法规、中国证监会及深圳证券交易所对基金上市交易的规则等相关规定进行调整的，本基金基金合同相应予以修改，且此项修改无须召开基金份额持有人大会，并在本基金更新的招募说明书中列示。
（十一）若深圳证券交易所、中国证券登记结算有限责任公司增加了基金上市交易的新功能，基金管理人可以在履行适当的程序后增加相应功能。
九、基金份额的申购与赎回
（一）申购和赎回的期间
1、本基金在基金合同生效之日起三年(含三年)的期间内，采取封闭式运作（按照基金合同的约定提前转换基金运作方式的除外），在深圳证券交易所上市交易。封闭期内，基金投资者不能申购、赎回本基金基金份额。在基金上市交易后，通过场内认购登记在证券登记系统的基金份额可以在深圳证券交易所上市交易；通过场外认购登记在基金登记系统的基金份额通过跨系统转托管转至证券登记系统后方可上市交易。投资者可通过跨系统转托管业务实现基金份额在两个注册登记系统之间的转托管。
2、基金封闭期结束，本基金转为上市开放式基金(LOF)后，基金投资者方可申购赎回本基金基金份额。
（二）申购和赎回的场所
投资者可以使用开放式基金账户（账户开立的具体事项参见发售公告认购开户的相关内容），通过基金管理人的直销中心及场外代销机构办理本基金的场外申购和赎回业务。
基金投资者也可使用深圳证券账户（账户开立的具体事项参见发售公告认购开户的相关内容），通过场内代销机构利用深圳证券交易所交易系统办理本基金的场内申购和赎回业务。
投资者可通过下述场所按照规定的方式进行申购或赎回：
1、直销机构
本基金直销机构为本公司以及本公司的网上交易平台。
名称：交银施罗德基金管理有限公司
住所：上海市浦东新区银城中路188号交通银行大楼二层（裙）
办公地址：上海市浦东新区世纪大道201号渣打银行大厦10楼
电话：（021）61055023
传真：（021）61055054
联系人：张蓉
客户服务电话：400-700-5000（免长途话费），（021）61055000
网址：www.jyfund.com，www.jysld.com，www.bocomschroder.com
个人投资者可以通过本公司网上交易系统办理本基金的开户、申购及赎回等业务，具体交易细则请参阅本公司网站公告。网上交易网址：www.jyfund.com，www.jysld.com，www.bocomschroder.com
2、场内代销机构
场内代销机构为具有基金代销业务资格的深圳证券交易所会员单位（具体名单可在深圳证券交易所网站查询）。场内代销机构名单的变动以深圳证券交易所的相关公告为准。
3、场外代销机构
| 销售机构名称 | 网址 | 客户服务电话 | |
| 1 | 中国农业银行股份有限公司 | www.abchina.com | 95599 |
| 2 | 交通银行 | www.bankcomm.com | 95559 |
| 3 | 中国光大银行股份有限公司 | www.cebbank.com | 95595 |
| 4 | 宁波银行股份有限公司 | www.nbcb.com.cn | 96528（上海地区962528） |
| 5 | 华夏银行股份有限公司 | www.hxb.com.cn | 95577 |
| 6 | 光大证券股份有限公司 | www.ebscn.com | 10108998 |
| 7 | 中信建投证券有限责任公司 | www.csc108.com | 400-888-8108 |
| 8 | 海通证券股份有限公司 | www.htsec.com | 95553或拨打各城市营业网点咨询电话 |
| 9 | 广发证券股份有限公司 | www.gf.com.cn | 95575或致电各地营业网点 |
| 10 | 中国银河证券股份有限公司 | www.chinastock.com.cn | 400-888-8888 |
| 11 | 招商证券股份有限公司 | www.newone.com.cn | 400-8888-111，95565 |
| 12 | 兴业证券股份有限公司 | www.xyzq.com.cn | 400-8888-123 |
| 13 | 申银万国证券股份有限公司 | www.sw2000.com.cn | （021）962505 |
| 14 | 华泰联合证券有限责任公司 | www.lhzq.com | 95513，400-8888-555 |
| 15 | 国都证券有限责任公司 | www.guodu.com | 400-818-8118 |
| 16 | 华泰证券股份有限公司 | www.htsc.com.cn | （025）95597 |
| 17 | 中信金通证券有限责任公司 | www.96598.com.cn | （0571）96598 |
| 18 | 中信万通证券有限责任公司 | www.zxwt.com.cn | （0532）96577 |
| 19 | 恒泰证券股份有限公司 | www.cnht.com.cn | （0471）4960762， （021）68405273 |
| 20 | 国元证券股份有限公司 | www.gyzq.com.cn | 400-8888-777 |
| 21 | 东北证券股份有限公司 | www.nesc.cn | 4006000686，（0431）85096733 |
| 22 | 中航证券有限公司 | www.avicsec.com | 400-8866-567 |
| 23 | 安信证券股份有限公司 | www.axzq.com.cn | 400-800-1001 |
| 24 | 宏源证券股份有限公司 | www.hysec.com | 4008-000-562 |
| 25 | 德邦证券有限责任公司 | www.tebon.com.cn | 4008-888-128 |
| 26 | 齐鲁证券有限公司 | www.qlzq.com.cn | 95538 |
| 27 | 江海证券有限公司 | www.jhzq.com.cn | 400-666-2288 |
| 28 | 平安证券有限责任公司 | www.pingan.com | 95511，400-886-6338 |
| 29 | 厦门证券有限公司 | www.xmzq.cn | （0592）5163588 |
| 30 | 中国国际金融有限公司 | www.cicc.com.cn | - |
| 31 | 瑞银证券有限责任公司 | www.ubssecurities.com | 400-887-8827 |
| 32 | 爱建证券有限责任公司 | www.ajzq.com | （021）63340678 |
| 33 | 长城证券有限责任公司 | www.cc168.com.cn | （0755）33680000，400-6666-888 |
| 34 | 中国民族证券有限责任公司 | www.e5618.com | 400-889-5618 |
| 35 | 国金证券股份有限公司 | www.gjzq.com.cn | 400-6600-109 |
| 36 | 方正证券有限责任公司 | www.foundersc.com | 95571 |
| 37 | 渤海证券股份有限公司 | www.bhzq.com | 400-651-5988 |
| 38 | 信达证券股份有限公司 | www.cindasc.com | 400-800-8899 |
| 39 | 东方证券股份有限公司 | www.dfzq.com.cn | 95503 |
| 40 | 华龙证券有限责任公司 | www.hlzqgs.com | （0931）4890100、4890619、4890618 |
| 41 | 东兴证券股份有限公司 | www.dxzq.net | 400-8888-993 |
| 42 | 广发华福证券有限责任公司 | www.gfhfzq.com.cn | （0591）96326 |
| 43 | 华融证券股份有限公司 | www.hrsec.com.cn | （010）58568118 |
| 44 | 中原证券股份有限公司 | www.ccnew.com | 967218，400-813-9666 |
| 45 | 天相投资顾问有限公司 | www.txsec.com，www.txjijin.com | （010）66045678 |
上述场外代销机构中中国光大银行股份有限公司只办理本基金前端收费模式下的场外申购等业务，其他场外代销机构办理本基金前端及后端收费模式下的申购等业务。
投资者可通过上述销售机构办理基金申购、赎回业务的营业场所或按上述销售机构提供的其他方式进行申购或赎回。本基金管理人可根据情况变更或增减基金场外代销机构，并予以公告。
（三）申购和赎回的开放日及时间
1、开放日及开放时间
基金投资者在开放日申请办理基金份额的申购和赎回，具体办理时间为上海证券交易所、深圳证券交易所的正常交易日的交易时间，但基金管理人根据法律法规、中国证监会的要求或基金合同的规定公告暂停申购、赎回时除外。
基金合同生效后，若出现新的证券交易市场、证券交易所交易时间变更或其他特殊情况，基金管理人将视情况对前述开放日及开放时间进行相应的调整，但应在实施日前依照《信息披露办法》的有关规定在指定媒体上公告。
2、申购、赎回的开始日及业务办理时间
本基金基金合同生效之日起三年 (含三年)的期间内采取封闭式运作（按照基金合同的约定提前转换基金运作方式的除外），在深圳证券交易所上市交易。封闭期内，基金投资者不能申购、赎回本基金基金份额。
基金封闭期结束，本基金转为上市开放式基金(LOF)后，基金投资者方可申购赎回本基金基金份额。在确定申购开始与赎回开始时间后，由基金管理人在开始日前依照《信息披露办法》的有关规定在指定媒体上公告。
基金管理人不得在基金合同约定之外的日期或者时间办理基金份额的申购或者赎回。基金投资者在基金合同约定之外的日期和时间提出申购或者赎回的，其基金份额申购、赎回价格为下次办理基金份额申购、赎回时间所在开放日的价格。
（四）申购和赎回的原则
1、“未知价”原则，即基金份额的申购与赎回价格以申请当日收市后计算的基金份额净值为基准进行计算；
2、基金采用金额申购和份额赎回的方式，即申购以金额申请，赎回以份额申请；
3、基金投资者通过深圳证券交易所交易系统办理本基金的场内申购、赎回业务时，需遵守深圳证券交易所及中国证券登记结算有限责任公司的相关业务规则，若相关法律法规、中国证监会、深圳证券交易所或中国证券登记结算有限责任公司对场内申购、赎回业务规则有新的规定,将按新规定执行；
4、场外基金份额持有人赎回时，除指定赎回外，基金管理人按“先进先出”的原则，对该持有人账户在该销售机构托管的基金份额进行处理，即注册登记确认日期在先的基金份额先赎回，注册登记确认日期在后的基金份额后赎回，以确定被赎回基金份额的持有期限和所适用的赎回费率；
5、当日的场外申购与赎回申请可以在基金管理人规定的时间以内撤销；当日的场内申购与赎回申请可以在当日交易结束时间前撤销，在当日的交易时间结束后不得撤销；
6、基金管理人在不损害基金份额持有人权益的情况下可更改上述原则，但最迟应在新的原则实施前依照有关规定在指定媒体上予以公告。
（五）申购和赎回的数额限定
1、申购金额的限制
场外申购时，场外代销机构网点每个账户单笔申购的最低金额为单笔1,000元，如果代销机构业务规则规定的最低单笔认购金额高于1,000元，以代销机构的规定为准。
直销中心每个账户首次申购的最低金额为单笔100,000元，追加申购的最低金额为单笔10,000元；已在直销中心有认购或申购过本基金管理人管理的任一基金（包括本基金）记录的投资者不受首次申购最低金额的限制。通过本公司网上交易系统办理基金申购业务的不受直销中心单笔申购最低金额的限制，申购最低金额为单笔1,000元。本基金直销中心单笔申购最低金额可由基金管理人酌情调整。
场内申购时，申购金额的申报单位为1元人民币，每笔申购金额最低为1,000元。
2、赎回份额的限制
场外赎回的最低份额为50份基金份额。场内赎回时，赎回的最低份额为50份基金份额，同时赎回份额必须是整数份额。
3、最低保留余额的限制
每个工作日投资者在单个交易账户保留的本基金份额余额少于50份时，若当日该账户同时有份额减少类业务（如赎回、转换出等）被确认，则基金管理人有权将投资者在该账户保留的本基金份额一次性全部赎回。场内赎回发生上述情形时，需遵守深圳证券交易所及中国证券登记结算有限责任公司的相关业务规则。
4、基金管理人可以根据市场情况，在法律法规允许的情况下，调整上述规定的数量或比例限制。基金管理人必须在调整前依照有关规定在指定媒体上公告。
5、投资者通过深圳证券交易所交易系统办理本基金的场内申购、赎回业务时，需遵守深圳证券交易所及中国证券登记结算有限责任公司关于申购和赎回数额限定的相关业务规则。
（六）申购和赎回的程序
1、申购和赎回的申请
基金投资者必须根据销售机构规定的程序，在开放日的具体业务办理时间内提出申购或赎回的申请。
基金投资者在提交申购申请时须按销售机构规定的方式备足申购资金，基金投资者在提交赎回申请时须持有足够的基金份额余额，否则所提交的申购、赎回申请无效而不予成交。
2、申购和赎回申请的确认
T日规定时间受理的申请，正常情况下，注册登记机构在T+1日内（包括该日）为投资者对该交易的有效性进行确认，基金投资者应在T+2日后（包括该日）到销售网点柜台或以销售机构规定的其他方式及时查询申请的确认情况。
销售机构对申购申请的受理并不代表该申请一定成功，而仅代表销售机构确实接收到申购申请。申购的确认以注册登记机构的确认结果为准。
在法律法规允许的范围内，注册登记机构可根据业务规则，对上述业务办理时间进行调整，本基金管理人将于开始实施前按照有关规定予以公告。
3、申购和赎回的款项支付
申购采用全额缴款方式，若申购资金在规定时间内未全额到账则申购不成功。若申购不成功或无效，基金管理人或基金管理人指定的代销机构将基金投资者已缴付的申购款项本金退还给基金投资者。
基金投资者赎回申请成功后，基金管理人将通过注册登记机构及其相关销售机构在T＋7日(包括该日)内将赎回款项划往基金份额持有人银行账户。在发生巨额赎回时，款项的支付办法参照基金合同有关条款处理。
（七）申购与赎回的注册登记
1、基金投资者T日申购基金成功后，正常情况下，注册登记机构在T＋1日为基金投资者增加权益并办理注册登记手续，基金投资者自T＋2日（含该日）起有权赎回、转换或转托管该部分基金份额。
2、基金投资者T日赎回基金成功后，正常情况下，注册登记机构在T＋1日为投资者扣除权益并办理相应的注册登记手续。
3、在法律法规允许的范围内，注册登记机构可根据业务规则，对上述注册登记办理时间进行调整，本基金管理人将于该调整开始实施前按有关规定予以公告。
本基金场内申购和赎回的注册与过户登记业务，按照深圳证券交易所及中国证券登记结算有限责任公司的有关规定办理。
（八）基金的申购费和赎回费
1、申购费用
本基金的场外申购提供两种申购费用的支付模式。投资者可以选择前端收费模式，即在申购时支付申购费用；也可以选择后端收费模式，即在赎回时才支付相应的申购费用，该费用随基金份额的持有时间递减。场外申购后端收费模式下的基金份额不能转托管至场内进行上市交易。
本基金的场内申购只能选择前端收费模式支付申购费用。
本基金的申购费用由基金申购人承担，不列入基金财产，主要用于本基金的市场推广、销售、注册登记等各项费用。
投资者可以多次申购本基金，申购费率按每笔申购申请单独计算。
本基金的申购费率如下：
| 场内、场外前端申购费率 | 申购金额（含申购费） | 前端申购费率 |
| 50万元以下 | 0.8% | |
| 50万元（含）至100万元 | 0.6% | |
| 100万元（含）至200万元 | 0.5% | |
| 200万元（含）至500万元 | 0.3% | |
| 500万元（含）以上 | 每笔交易1000元 |
| 场外后端申购费率 | 持有期限 | 后端申购费率 |
| 1年以内（含） | 1.0% | |
| 1年—3年（含） | 0.6% | |
| 3年—5年（含） | 0.4% | |
| 5年以上 | 0 |
因红利自动再投资而产生的基金份额，不收取相应的申购费用。
2、赎回费用
赎回费用由基金赎回人承担，赎回费用的25%归基金财产，其余用于支付注册登记费和其他必要的手续费。
本基金的赎回费率如下：
| 场外赎回费率 | 持有期限 | 赎回费率 |
| 1年以内（含） | 0.1% | |
| 1年—2年（含） | 0.05% | |
| 2年以上 | 0 | |
| 场内赎回费率 | 本基金场内赎回费率为固定值0.1%，不按份额持有时间分段设置赎回费率。 | |
其中，通过场外认购或场外申购获得的基金份额其持有年限以基金份额实际持有年限为准；通过场内认购、场内申购以及场内买入获得基金份额被转托管至场外并赎回的，其基金份额持有年限自该基金份额转托管至场外之日起开始计算。
3、基金管理人可以在履行相关手续后，在基金合同约定的范围内调整申购、赎回费率或调整收费方式，基金管理人应于新的费率或收费方式实施日前依照有关规定在指定媒体上公告。
4、对特定交易方式（如网上交易、电话交易等），基金管理人在履行适当程序后可以采用低于柜台交易方式的基金前端申购费率。
5、基金管理人可以在不违背法律法规规定及基金合同约定的情况下根据市场情况制定基金促销计划，针对基金投资者定期和不定期地开展基金促销活动。在基金促销活动期间，基金管理人按中国证监会要求履行必要手续后，对基金投资者适当调低基金申购费率。
6、在法律法规和基金合同规定的范围内，在不提高现有基金份额持有人适用的费率的前提下，可由基金管理人和基金托管人协商，设立新的基金份额级别，增加新的收费方式，报中国证监会备案后修改基金合同并及时公告，但不需召开基金份额持有人大会。
（九）申购和赎回的数额和价格
1、申购和赎回数额、余额的处理方式
（1）申购份额余额的处理方式：申购的有效份额按实际确认的申购金额在扣除相应的费用后，以当日基金份额净值为基准计算，场外申购的有效份额按照四舍五入的原则保留到小数点后2位，由此产生的误差计入基金财产。场内申购的有效份额的计算截位保留到整数位，不足1份基金份额对应的申购资金返还至投资者，由此产生的误差计入基金财产。
（2）赎回金额的处理方式：赎回金额为按实际确认的有效赎回份额乘以当日基金份额净值并扣除相应的费用，赎回金额计算结果按照四舍五入的原则保留到小数点后2位，由此产生的误差计入基金财产。
2、申购份额的计算
（1）前端收费模式：
申购总金额=申请总金额
净申购金额=申购总金额/（1+申购费率）
（注：对于适用固定金额申购费用的申购，净申购金额＝申购总金额－固定申购费用金额）
申购费用=申购总金额-净申购金额
（注：对于适用固定金额申购费用的申购，申购费用＝固定申购费用金额）
申购份额=净申购金额/T日基金份额净值
场内申购的有效份额保留到整数位，剩余部分对应申购资金返还至投资人。场内申购对应返还申购金额=申购总金额-实际净申购金额-申购费用，其中实际净申购金额=取整数位后确认的申购份额×T日基金份额净值。
例三：某投资者投资100,000元申购本基金（非网上交易），假设申购当日基金份额净值为1.040元，如果其选择前端收费方式，申购费率为0.8%，如果该投资者是场外申购，则其可得到的申购份额为：
申购总金额＝100,000元
净申购金额=100,000/（1+0.8%）=99,206.35元
申购费用=100,000-99,206.35=793.65元
申购份额=99,206.35/1.040=95,390.72份
如果该投资者是场内申购，申购份额为95,390份，则：
实际净申购金额=95,390×1.040=99,205.60
对应返还申购金额=100,000-99,205.60-793.65=0.75元
即：投资者投资100,000元申购本基金前端份额，假设申购当日基金份额净值为1.040元，如是场外申购，则可得到95,390.72份基金份额，如是场内申购，则可得95,390份基金份额，同时被返还0.75元申购资金。
（2）后端收费模式：
申购总金额=申请总金额
申购份额＝申购总金额/T日基金份额净值
当投资者提出赎回时，后端申购费用的计算方法为：
后端申购费用＝赎回份额×申购日基金份额净值×后端申购费率
例四：某投资者投资100,000元场外申购本基金，假设申购当日基金份额净值为1.040元，如果其选择后端收费方式，则其可得到的申购份额为：
申购份额＝100,000/1.040＝96,153.85份
即：投资者投资100,000元场外申购本基金，假设申购当日基金份额净值为1.040元，则可得到96,153.85份基金份额，但其在赎回时需根据其持有时间按对应的后端申购费率交纳后端申购费用。
3、赎回金额的计算
（1）投资者认购及选择前端方式申购的基金份额，其赎回金额的计算方法如下：
赎回费用=赎回份额×T日基金份额净值×赎回费率
赎回金额=赎回份额×T日基金份额净值-赎回费用
例五：某投资者赎回通过前端申购持有的100,000份基金份额，对应的赎回费率为0.1%，假设赎回当日基金份额净值是1.016元，则其可得到的赎回金额为：
赎回费用=100,000×1.016×0.1%＝101.60元
赎回金额=100,000×1.016-101.60＝101,498.40元
即：投资者赎回本基金100,000份基金份额，假设赎回当日基金份额净值是1.016元，则其可得到的赎回金额为101,498.40元。
（2）如果投资者在申购时选择交纳后端申购费用，则赎回金额的计算方法如下：
赎回总额＝赎回份额×T日基金份额净值
后端申购费用＝赎回份额×申购日基金份额净值×后端申购费率
赎回费用＝赎回总额×赎回费率
赎回金额＝赎回总额－后端申购费用－赎回费用
例六：某投资者赎回通过后端申购持有的100,000份基金份额，对应的后端申购费率是1.0%，赎回费率为0.1%，假设赎回当日基金份额净值是1.016元，申购时的基金份额净值为1.010元，则其可得到的赎回金额为：
赎回总额=100,000×1.016=101,600元
后端申购费用=100,000×1.010×1.0%=1,010.00元
赎回费用=101,600×0.1%=101.60元
赎回金额=101,600-1,010.00-101.60=100,488.40元
即：投资者赎回本基金100,000份基金份额，对应的赎回费率为0.1%，假设赎回当日基金份额净值是1.016元，投资者对应的后端申购费率是1.0%，申购时的基金净值为1.010元，则其可得到的赎回金额为100,488.40元。
4、基金份额净值的计算公式
基金份额净值＝基金资产净值总额/发行在外的基金份额总数
本基金T日的基金份额净值在当天收市后计算，并在T＋1日公告。遇特殊情况，经中国证监会同意，可以适当延迟计算或公告。
（十）拒绝或暂停申购的情形及处理方式
发生下列情况时，基金管理人可拒绝或暂停接受基金投资者的申购申请：
1、因不可抗力导致基金无法正常运作；
2、证券交易所交易时间临时停市，导致基金管理人无法计算当日基金资产净值；
3、发生基金合同规定的暂停基金资产估值情况；
4、基金管理人、基金托管人、基金销售机构、深圳证券交易所或注册登记机构的技术保障等异常情况导致基金销售系统或基金注册登记系统或基金会计系统无法正常运行；
5、基金资产规模过大，使基金管理人无法找到合适的投资品种，或基金管理人认为会损害已有基金份额持有人利益的其他情形；
6、基金管理人认为会有损于现有基金份额持有人利益的某笔申购；
7、法律法规规定或中国证监会认定的其他情形。
发生上述除第6项以外的暂停申购的情形时，基金管理人应当根据有关规定在指定媒体上刊登暂停申购公告。如果基金投资者的申购申请被拒绝，被拒绝的申购款项将退还给投资者。在暂停申购的情况消除时，基金管理人应及时恢复申购业务的办理。
（十一）暂停赎回或者延缓支付赎回款项的情形及处理方式
发生下列情形时，基金管理人可暂停接受基金投资者的赎回申请或延缓支付赎回款项：
1、因不可抗力导致基金管理人不能支付赎回款项；
2、证券交易所交易时间临时停市，导致基金管理人无法计算当日基金资产净值；
3、连续两个或两个以上开放日发生巨额赎回，导致本基金的现金支付出现困难；
4、发生基金合同规定的暂停基金资产估值情况；
5、基金管理人、基金托管人、基金销售机构、深圳证券交易所或注册登记机构的技术保障等异常情况导致基金销售系统或基金注册登记系统或基金会计系统无法正常运行；
6、法律法规规定或中国证监会认定的其他情形。
发生上述情形时，基金管理人应在当日向中国证监会报告，已接受的赎回申请，基金管理人应按时足额支付；如暂时不能足额支付，可支付部分按单个账户申请量占申请总量的比例分配给赎回申请人，未支付部分可延期支付，并以后续开放日的基金份额净值为依据计算赎回金额，若出现上述第3项所述情形，按基金合同的相关条款处理。投资者在申请赎回时可事先选择将当日可能未获受理部分予以撤销。暂停赎回或延缓支付款项的场内处理，按照深圳证券交易所及中国证券登记结算有限责任公司的有关规定办理。
在暂停赎回的情况消除时，基金管理人应及时恢复赎回业务的办理并公告。
（十二）巨额赎回的情形及处理方式
1、巨额赎回的认定
若本基金单个开放日内的基金份额净赎回申请(赎回申请份额总数加上基金转换中转出申请份额总数后扣除申购申请份额总数及基金转换中转入申请份额总数后的余额)超过前一工作日的基金总份额的10%，即认为是发生了巨额赎回。
2、巨额赎回的处理方式
（1）巨额赎回的场外处理方式
当基金出现巨额赎回时，基金管理人可以根据基金当时的资产组合状况决定全额赎回或部分顺延赎回。
①全额赎回：当基金管理人认为有能力支付基金投资者的赎回申请时，按正常赎回程序执行。
②部分顺延赎回：当基金管理人认为支付基金投资者的赎回申请有困难或认为支付投资者的赎回申请而进行的财产变现可能会对基金资产净值造成较大波动时，基金管理人在当日接受赎回比例不低于前一工作日基金总份额的10%的前提下，对其余赎回申请延期办理。对于当日的赎回申请，应当按基金份额持有人提交的每笔赎回申请量占赎回申请总量的比例，确定该笔赎回申请当日部分确认的赎回份额；基金投资者未能赎回部分，投资者在提交场外赎回申请时可以选择延期赎回或取消赎回。选择延期赎回的，将自动转入下一个开放日继续赎回，直到全部赎回为止；选择取消赎回的，当日未获赎回的部分申请将被撤销。延期的赎回申请与下一开放日赎回申请一并处理，无优先权并以该开放日的基金份额净值为基础计算赎回金额，并以此类推，直到全部赎回为止。如基金投资者在提交赎回申请时未作明确选择，投资者未能赎回部分作自动延期赎回处理。
（2）巨额赎回的场内处理方式
巨额赎回业务的场内处理，按照深圳证券交易所及中国证券登记结算有限责任公司的有关规定办理。
3、巨额赎回的公告
当发生巨额赎回并顺延赎回时，基金管理人应依照有关规定在指定媒体上刊登公告，并在公开披露日向中国证监会和基金管理人主要办公场所所在地中国证监会派出机构备案，并通过邮寄、传真或者招募说明书规定的其他方式在3个工作日内通知基金份额持有人，并说明有关处理方法。
连续2日以上(含本数)发生巨额赎回，如基金管理人认为有必要，可暂停接受基金的赎回申请；已经接受的赎回申请可以延缓支付赎回款项，但不得超过20个工作日，并应当在指定媒体上进行公告。
（十三）暂停申购或赎回的公告和重新开放申购或赎回的公告
1、发生上述暂停申购或赎回情况的，基金管理人当日应立即向中国证监会备案，并依照有关规定在指定媒体上刊登暂停公告。
2、如发生暂停的时间为1日，基金管理人应于重新开放日依照有关规定在指定媒体上刊登基金重新开放申购或赎回的公告，并公布最近1个工作日的基金份额净值。
3、如发生暂停的时间超过1日，暂停结束，基金重新开放申购或赎回时，基金管理人应依照《信息披露管理办法》的有关规定，在指定媒体上刊登基金重新开放申购或赎回公告，并公告最近1个工作日的基金份额净值。
（十四）基金转换
基金管理人可以根据相关法律法规以及基金合同的规定决定开办本基金与基金管理人管理的其他基金之间的转换业务，基金转换可以收取一定的转换费，相关规则由基金管理人届时根据相关法律法规及基金合同的规定制定并公告。
（十五）转托管
本基金的份额采用分系统登记的原则。场内认（申）购或上市交易买入的基金份额登记在证券登记系统基金份额持有人深圳证券账户下；场外认（申）购的基金份额登记在基金登记系统基金份额持有人开放式基金账户下。登记在证券登记系统中的基金份额可直接在深圳证券交易所上市交易；登记在基金登记系统中的基金份额通过办理跨系统转托管业务将基金份额转至证券登记系统后，方可上市交易。
本基金的转托管包括系统内转托管和跨系统转托管。
系统内转托管是指基金份额持有人将其持有的基金份额在基金登记系统内不同销售机构（网点）之间或证券登记系统内不同会员单位（席位或交易单元）之间进行转托管的行为。基金份额登记在基金登记系统的基金份额持有人在变更办理基金赎回业务的销售机构（网点）时，可办理已持有基金份额的系统内转托管。基金份额登记在证券登记系统的基金份额持有人在变更办理上市交易或场内赎回的会员单位（席位或交易单元）时，可办理已持有基金份额的系统内转托管。本基金系统内转托管的具体业务按照中国证券登记结算有限责任公司和深圳证券交易所的相关规定以及基金销售机构的业务规则办理。
跨系统转托管是指基金份额持有人将其持有的基金份额在基金登记系统和证券登记系统间进行转托管的行为，但选择后端收费模式下场外申购的基金份额不能跨系统转托管到场内。本基金跨系统转托管的具体业务按照中国证券登记结算有限责任公司和深圳证券交易所的相关规定办理。
（十六）定期定额投资计划
在各项条件成熟的情况下，本基金可为基金投资者提供定期定额投资计划服务，具体实施方法以更新后的招募说明书和基金管理人届时的公告为准。
（十七）基金的非交易过户
指注册登记机构受理继承、捐赠、司法强制执行和经注册登记机构认可的其它情况而产生的非交易过户。无论在上述何种情况下，接受划转的主体必须是依法可以持有本基金基金份额的投资者。
继承是指基金份额持有人死亡，其持有的基金份额由其合法的继承人继承；捐赠指基金份额持有人将其合法持有的基金份额捐赠给福利性质的基金会或社会团体；司法强制执行是指司法机构依据生效司法文书将基金份额持有人持有的基金份额强制划转给其他自然人、法人或其他组织。办理非交易过户必须提供注册登记机构要求提供的相关资料，对于符合条件的非交易过户申请按注册登记机构的有关规定办理，并按注册登记机构规定的标准收费。
（十八）基金份额的冻结和解冻
基金份额的冻结和解冻业务，由注册登记机构办理。
注册登记机构只受理国家有关机关依法要求的基金份额的冻结与解冻以及注册登记机构认可的其他情况的基金份额的冻结与解冻。基金份额被冻结的，被冻结部分产生的权益按照法律法规、监管规章以及国家有权机关的要求来决定是否冻结。当基金份额处于冻结状态时，注册登记机构或其他相关机构有权拒绝该部分基金份额的赎回、转出、非交易过户以及基金的转托管申请。
在相关法律法规或监管机构允许的范围内，基金管理人还可办理除上述业务以外的其他交易业务。
十、基金运作方式的变更、转换运作方式的条件及相关事项
(一)基金运作方式的变更
基金合同生效之日起三年（含三年）的期间内，采取封闭式运作，封闭期结束后将转为上市开放式基金(LOF)。本基金基金合同满三年直接转为上市开放式基金(LOF)的不需要召开基金份额持有人大会。
封闭期内，本基金在符合基金合同约定的下列条件的前提下，可以提前转换运作方式成为上市开放式基金(LOF)。
(二)提前转换基金运作方式的条件
基金合同生效满12个月后，若基金折价率连续60个交易日超过10%，则基金管理人将在30个工作日内公告召集基金份额持有人大会，审议有关基金提前转换为上市开放式基金(LOF)的事项。
其中，当日基金折价率＝1－当日基金份额收盘价/当日基金份额净值。
基金分红的除息日计算当日基金折价率时，上式中的“当日基金份额净值”为当日除息前的基金份额净值。
(三)提前转换基金运作方式失败
封闭期内，若审议提前转换基金运作方式的基金份额持有人大会不满足基金合同和法律法规规定的召开条件而未能召开，本基金将保持封闭运作方式。
若提前转换基金运作方式未获得基金份额持有人大会通过，基金管理人将按照有关规定将基金份额持有人大会表决结果报中国证监会核准并予以公告。
因上述情形导致封闭期内提前转换基金运作方式失败的，自依法公告的基金份额持有人通知中载明的基金份额持有人大会召开之日重新起算，再次出现本条第(二)款情形的，基金管理人应根据本条第(二)款规定重新召集基金份额持有人大会，审议有关基金提前转换运作方式的事项。
(四)转换基金运作方式后基金份额的上市交易
转换基金运作方式后，本基金将以上市开放式基金(LOF)的方式运作。本基金在深圳证券交易所上市交易的相关事宜并不因转换基金运作方式而发生调整。
本基金转为上市开放式基金(LOF)后，登记在证券登记系统中的基金份额仍在深圳证券交易所上市交易；登记在基金登记系统中的基金份额可通过跨系统转托管转入证券登记系统后进行上市交易。
十一、基金的投资
（一）投资理念
本基金的投资理念是：研究创造价值。该理念根植于市场的弱有效性，至少包含以下三层含义：
1、目前中国的债券市场是弱有效的；
2、即使在一个有效的市场中，也存在阶段性的效率缺失；
3、专业化的研究分析，可以挖掘弱有效市场中的投资机会。
（二）投资目标
本基金根据宏观经济运行状况和金融市场的运行趋势，自上而下进行宏观分析，自下而上精选个券，在控制信用风险、利率风险和流动性风险前提下，力求通过主动承担适度信用风险获得持续投资收益，谋求基金资产的长期稳定增长。
（三）投资范围
本基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具，主要投资于固定收益类资产，包括国债、金融债、央行票据、地方政府债、企业债、公司债、短期融资券、可转换债券及可分离转债、资产支持证券、次级债和债券回购等金融工具。本基金可同时投资于股票、权证等权益类产品以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具。本基金不直接从二级市场买入股票、权证等权益类金融工具，但可以参与一级市场股票首次公开发行或新股增发，并可持有因所持可转换公司债券转股形成的股票、因持有股票被派发的权证、因投资于分离交易可转债而产生的权证。
如法律法规或中国证监会以后允许基金投资其他品种，基金管理人在履行适当程序后，可以将其纳入投资范围。
（四）投资对象
本基金的投资组合比例如下：
本基金在封闭期内，对债券等固定收益类资产的投资比例不低于基金资产的80%，其中对信用债券的投资比例不低于固定收益类资产的80%；对股票、权证等非固定收益类资产的投资比例不高于基金资产的20%。
本基金在开放期内，对债券等固定收益类资产的投资比例不低于基金资产的80%，其中对信用债券的投资比例不低于固定收益类资产的80%；对股票、权证等非固定收益类资产的投资比例不高于基金资产的20%；其中现金及到期日在一年以内的政府债券的投资比例合计不低于基金资产净值的5%。
本基金所指信用债券指金融债（不含政策性金融债）、地方政府债、企业债、公司债、短期融资券、可转换债券及可分离转债、资产支持证券等除国债和中央银行票据之外的、非国家信用的固定收益类金融工具。
（五）业绩比较基准
本基金的整体业绩比较基准为：中债企业债总全价指数收益率×80%+中债国债总全价指数收益率×20%
本基金选择上述业绩比较基准的理由如下：
1、公允性
本基金业绩比较基准为复合型基准，选取了中债企业债总全价指数和中债国债总全价指数。上述两个指数分别反映我国企业债市场和国债市场整体投资收益情况，指数样本与本基金的投资标的具有较高一致性。本基金的业绩比较基准对上述两个指数分别赋予了80%和20%的权重，与本基金对信用债券投资进行重点配置的情况相匹配。
2、易于观测性
中债企业债总全价指数和中债国债总全价指数的情况在中国债券信息网（www.chinabond.com.cn）上公开发布，易于观察，便于基金投资者获取。
3、高知名度
中债企业债总全价指数和中债国债总全价指数在市场上具有较高的知名度，由中央国债登记结算有限责任公司编制并发布，被广泛使用。
如果上述基准指数停止计算编制或更改名称，或者今后法律法规发生变化，又或者市场推出更具权威、且更能够表征本基金风险收益特征的指数，则本基金管理人可与本基金托管人协商一致后，调整或变更本基金的业绩比较基准并及时公告。
（六）投资策略
本基金充分发挥基金管理人的研究优势，将规范化的基本面研究、严谨的信用分析与积极主动的投资风格相结合，在分析和判断宏观经济运行状况和金融市场运行趋势的基础上，动态调整大类金融资产比例，自上而下决定债券组合久期及债券类属配置；在严谨深入的信用分析基础上，综合考量信用债券的信用评级，以及各类债券的流动性、供求关系和收益率水平等，自下而上地精选个券。
同时，本基金也会关注股票一级市场、权证一级市场等其它相关市场存在的投资机会，力争实现基金总体风险收益特征保持不变前提下的基金资产增值最大化。
1、大类资产配置
本基金在分析和判断国内外宏观经济形势的基础上，通过“自上而下”的定性分析和定量分析相结合，形成对不同大类资产市场的预测和判断，在基金合同约定的范围内确定债券类资产、权益类资产和现金的配置比例，并随着各类证券风险收益特征的相对变化，动态调整大类资产的投资比例，以规避或控制市场风险，提高基金收益率。
2、债券投资策略
（1）久期管理策略
作为债券基金最基本的投资策略，久期管理策略在本质上是一种自上而下的，通过合理的久期控制实现对利率风险有效管理的策略。
在全球经济的框架下，本基金管理人对宏观经济运行趋势及其引致的财政货币政策变化做出判断，密切跟踪CPI、PPI、汇率、M2等利率敏感指标，运用数量化工具，对未来市场利率趋势进行分析与预测，并据此确定合理的债券组合目标久期。具体而言，当预期市场利率下降时，本基金将拉长所持有债券组合的久期，以获得市场利率实际下降时债券价格上涨的收益；反之，当预期市场利率上升时，则缩短组合久期，以规避债券价格下降带来的资本损失。
（2）债券的类属配置
本基金定性和定量地分析不同类属债券类资产的信用风险、流动性风险及其经风险调整后的收益率水平或盈利能力，通过比较或合理预期不同类属债券类资产的风险与收益率变化，确定并动态地调整不同类属债券类资产间的配置比例。
具体而言，本基金是在控制信用风险和流动性风险为主的基金总体风险水平的前提下，通过灵活运用类属配置策略合理优化配置基金资产，通过对信用风险和流动性风险的有效管理，谋求更高的经风险调整后的稳定收益。
（3）收益率曲线配置策略
本基金将通过预期收益率曲线形态变化来调整投资组合的头寸。
在考察收益率曲线的基础上，本基金将确定采用子弹策略、哑铃策略或梯形策略等，以从收益率曲线的形变中获利。一般而言，当收益率曲线变陡时，将采用子弹策略；当收益率曲线变平时，将采用哑铃策略；在预期收益率曲线不变或平行移动时，则采用梯形策略。
（4）杠杆放大策略
当回购利率低于债券收益率时，本基金将实施正回购融入资金并投资于信用债券等可投资标的，从而获取收益率超出回购资金成本（即回购利率）的套利价值。
（5）信用债券投资策略
信用债券投资策略是本基金最重要的投资策略。信用债券同时承载了利率风险与信用风险，而信用风险对信用债券表现的影响胜于利率风险。
具体而言，本基金信用债券的投资遵循以下流程：
①信用债券研究
信用分析师通过系统的案头研究、走访发行主体、咨询发行中介等各种形式，“自上而下”地分析宏观经济运行趋势、行业（或产业）经济前景，“自下而上”地分析发行主体的发展前景、偿债能力、国家信用支撑等。通过交银施罗德的信用债券信用评级指标体系，对信用债券进行信用评级，并在信用评级的基础上，建立本基金的信用债券池。
②信用债券投资
基金经理从信用债券池中精选债券构建信用债券投资组合。本基金构建和管理信用债券投资组合时主要考虑以下因素：
a.信用债券信用评级的变化。
b.不同信用等级的信用债券，以及同一信用等级不同标的债券之间的信用利差变化。
（6）资产支持证券（含资产收益计划）投资策略
本基金将通过宏观经济、提前偿还率、资产池结构及资产池资产所在行业景气变化等因素的研究，预测资产池未来现金流变化；研究标的证券发行条款，预测提前偿还率变化对标的证券的久期与收益率的影响，同时密切关注流动性对标的证券收益率的影响。综合运用久期管理、收益率曲线、个券选择和把握市场交易机会等积极策略，在严格控制风险的情况下，通过信用研究和流动性管理，选择风险调整后的收益高的品种进行投资，以期获得长期稳定收益。
（7）可转换债券投资策略
可转换债券是介于股票和债券之间的投资品种，兼具股性和债性的双重特征。本基金对于可转换债券股性的研究将完全依托于公司投研团队对标的股票的研究，在此基础上金融工程部利用可转换债券定价模型，充分考虑转债发行后目标转债标的股票股价波动率可能出现的变化，对目标转债的股性进行合理定价。
对于本基金可转换债券债性的研究，将引进公司信用债券信用评级指标体系，对可转换债券的发行主体及标的债券进行信用评级，并在信用评级的基础上对其进行合理定价。
通过对标的转债股性与债性的合理定价，力求寻找出被市场低估的品种，构建本基金可转换债券的投资组合。
3、新股投资策略
本基金将通过分析影响股票一级市场资金面的相关市场风险收益特征的变化、股票发行政策取向（如扩容节奏、发行市盈率与二级市场市盈率的差距），预测新股一级市场供求关系的变化，并据此进一步预测新股中签率和新股的收益率变动趋势；同时，借助公司投资平台行业研究员的研究建议，预测拟申购新股的中签率和收益率，确定合理规模的资金后精选个股进行申购，并于其可上市交易或流通受限解除后，在控制组合波动性风险的前提下根据对市场和个股的判断选择合适的时机出售，以期提升基金的收益水平。
4、权证投资策略
本基金的权证投资以权证的市场价值分析为基础，配以权证定价模型寻求其合理估值水平，以主动式的科学投资管理为手段，充分考虑权证资产的收益性、流动性及风险性特征以选择权证的卖出时机，追求稳定的当期收益。
（七）投资决策依据和投资流程
为了保证整个投资组合计划的顺利贯彻与实施，本基金遵循以下投资决策依据以及具体的投资流程：
1、投资决策依据
（1）国家有关法律法规和基金合同的有关规定；
（2）宏观经济发展态势、证券市场运行环境和走势；
（3）投资对象的风险和预期收益的匹配关系，本基金将在承担适度风险的前提下，选择风险和预期收益配比最佳的品种进行投资。
2、决策和交易机制
本基金实行投资决策委员会领导下的基金经理负责制，投资总监、固定收益部总经理是投资决策委员会的执行代表。
投资决策委员会、投资总监、固定收益部总经理的主要职责是确定基金的资产配置政策，审批重大单项投资决定等。
基金经理的主要职责是在投资决策委员会确定的资产配置范围内，构建和调整投资组合，并向中央交易室下达投资指令。
中央交易室负责交易执行和一线监控。通过严格的交易制度和实时的一线监控功能，保证基金经理的投资指令在合法、合规的前提下得到高效的执行。
3、投资流程
投资决策委员会是本基金的最高决策机构，投资决策委员会定期就投资管理业务的重大问题进行讨论。
基金经理、分析师、交易员在投资管理过程中既密切合作，又责任明确，在各自职责内按照业务程序独立工作并合理地相互制衡。
具体的投资管理流程如下：
（1）投资决策委员会每月召开投资决策会议，决定基金的资产配置比例和股票、债券的投资重点等；
（2）研究部策略分析师、固定收益产品分析师、定量分析师各自独立完成相应的研究报告，为投资决策提供依据；
（3）固定收益部总经理每周召集固定收益业务投资例会，根据投资决策委员会的决定，结合市场和公司基本面的变化，决定具体的投资策略；
（4）基金经理依据策略分析师的宏观经济分析和策略建议、固定收益产品分析师的债券市场研究和券种选择、定量分析师的定量投资策略研究和股票分析师的行业分析和个股研究，结合本基金产品定位及风险控制的要求，在权限范围内制定具体的投资组合方案；
（5）基金经理根据基金投资组合方案，向中央交易室下达交易指令；
（6）中央交易室执行基金经理的交易指令，对交易情况及时反馈；
（7）定量分析师负责完成有关投资风险监控报告及内部基金业绩评估报告。
投资决策委员会有权根据市场变化和实际情况的需要，对上述投资管理程序做出调整。
（八）投资限制
在投资策略上,本基金将兼顾上述投资原则，以及本基金基金合同生效后进入封闭期，采用封闭式运作、封闭期结束后开放的固有特点，通过分散投资降低基金资产的非系统性风险，保持基金组合良好的流动性。本基金的投资组合将遵循以下限制：
(1)本基金持有一家上市公司的股票，其市值不超过基金资产净值的10%；
(2)本基金与由本基金管理人管理的其他基金持有一家公司发行的证券，不超过该证券的10%；
(3)进入全国银行间同业市场进行债券回购的资金余额不得超过基金资产净值的40%。进入全国银行间同业市场进行债券回购的最长期限为1年，债券回购到期后不得展期；
(4)本基金参与股票发行申购，本基金所申报的金额不超过本基金的总资产，本基金所申报的股票数量不超过拟发行股票公司本次发行股票的总量；
(5)本基金在封闭期间，对债券等固定收益类资产的投资比例不低于基金资产的80%，其中对信用债券的投资比例不低于固定收益类资产的80%；对股票、权证等非固定收益类资产的投资比例不高于基金资产的20%。
本基金在开放期间，对债券等固定收益类资产的投资比例不低于基金资产的80%，其中对信用债券的投资比例不低于固定收益类资产的80%；对股票、权证等非固定收益类资产的投资比例不高于基金资产的20%；同时保持不低于基金资产净值5%的现金或者到期日在一年以内的政府债券；
(6)本基金投资权证，在任何交易日买入的总金额，不超过上一交易日基金资产净值的0.5%，基金持有的全部权证的市值不超过基金资产净值的3%，本基金管理人管理的全部基金持有同一权证的比例不超过该权证的10%。法律法规或监管部门另有规定的，遵从其规定。
(7)本基金持有的同一（指同一信用级别）资产支持证券的比例，不得超过该资产支持证券规模的10%；本基金投资于同一原始权益人的各类资产支持证券的比例，不得超过该基金资产净值的10%；基金管理人管理的全部证券投资基金投资于同一原始权益人的各类资产支持证券，不得超过其各类资产支持证券合计规模的10%；本基金持有的全部资产支持证券，其市值不得超过该基金资产净值的20%，中国证监会规定的特殊品种除外。
(8)本基金不得违反基金合同中有关投资范围、投资策略、投资比例的规定；
(9)本基金应投资于信用级别评级为BBB以上（含BBB）的资产支持证券。在持有资产支持证券期间，如遇其信用等级下降，不再符合投资标准，应在评级报告发布之日起3个月内予以全部卖出；
(10)法律法规或监管部门对上述比例限制另有规定的，从其规定。
基金管理人应当自基金合同生效之日起六个月内使基金的投资组合比例符合基金合同的约定。在符合相关法律法规规定的前提下，因证券市场波动、上市公司合并、基金规模变动等非本基金管理人的因素致使基金的投资组合不符合上述规定的投资比例的，基金管理人应当在10个交易日内进行调整。法律法规或监管部门另有规定的，从其规定。
若法律法规或监管部门对上述约定的投资组合比例限制规定进行变更的，以变更后的规定为准。若法律法规或监管部门取消上述限制，履行适当程序后，本基金投资可不受上述规定限制。
（九）禁止行为
为维护基金份额持有人的合法权益，本基金禁止从事下列行为：
1、承销证券；
2、向他人贷款或者提供担保；
3、从事承担无限责任的投资；
4、买卖其他基金份额，但是国务院另有规定的除外；
5、向基金管理人、基金托管人出资或者买卖基金管理人、基金托管人发行的股票或者债券；
6、买卖与基金管理人、基金托管人有控股关系的股东或者与基金管理人、基金托管人有其他重大利害关系的公司发行的证券或者承销期内承销的证券；
7、从事内幕交易、操纵证券交易价格及其他不正当的证券交易活动；
8、依照法律法规有关规定，由中国证监会规定禁止的其他活动。
若法律法规或监管部门取消上述禁止性规定，履行适当程序后，本基金投资可不受上述规定限制。
（十）风险收益特征
本基金是一只债券型基金，属于证券投资基金中中等风险的品种，其长期平均的预期收益和风险高于货币市场基金，低于混合型基金和股票型基金。
（十一）基金管理人代表基金行使股东及债权人权利的处理原则及方法
1、基金管理人按照国家有关规定代表基金独立行使股东和债权人权利，保护基金份额持有人的利益；
2、不谋求对上市公司的控股，不参与所投资上市公司的经营管理；
3、有利于基金财产的安全与增值；
4、不通过关联交易为自身、雇员、授权代理人或任何存在利害关系的第三人牟取任何不当利益。
（十二）基金的融资、融券
本基金可以根据有关法律法规和政策的规定进行融资、融券。
十二、基金的财产
（一）基金资产总值
基金资产总值是指基金拥有的各类有价证券、银行存款本息、基金应收申购款以及其他资产的价值总和。
（二）基金资产净值
基金资产净值是指基金资产总值减去基金负债后的金额。
（三）基金财产的账户
本基金财产以基金名义开立银行存款账户，以基金托管人的名义开立证券交易清算资金的结算备付金账户，以基金托管人和本基金联名的方式开立基金证券账户，以本基金的名义开立银行间债券托管账户。开立的基金专用账户与基金管理人、基金托管人、基金销售机构和注册登记机构自有的财产账户以及其他基金财产账户相独立。
（四）基金财产的处分
基金财产独立于基金管理人、基金托管人和代销机构的固有财产，并由基金托管人保管。基金管理人、基金托管人因基金财产的管理、运用或者其他情形而取得的财产和收益归入基金财产。基金管理人、基金托管人可以按基金合同的约定收取管理费、托管费以及基金合同约定的其他费用。基金管理人、基金托管人以其自有财产承担法律责任，其债权人不得对基金财产行使请求冻结、扣押和其他权利。
基金管理人、基金托管人因依法解散、被依法撤销或者被依法宣告破产等原因进行清算的，基金财产不属于其清算财产。
基金财产的债权，不得与基金管理人、基金托管人固有财产的债务相抵销；不同基金财产的债权债务，不得相互抵销。
除依据《基金法》、基金合同及其他有关规定处分外，基金财产不得被处分。非因基金财产本身承担的债务，不得对基金财产强制执行。
十三、基金资产的估值
（一）估值目的
基金资产的估值目的是客观、准确地反映基金资产是否保值、增值，并为基金份额提供计价依据。
（二）估值日
本基金的估值日为相关的证券交易场所的正常交易日，以及国家法律法规规定需要对外披露基金净值的非交易日。
（三）估值对象
基金依法拥有的股票、债券、权证及其他基金资产和负债。
（四）估值程序
基金日常估值由基金管理人进行。基金份额净值由基金管理人完成估值后，将估值结果以书面形式报给基金托管人，基金托管人按基金合同规定的估值方法、时间、程序进行复核，基金托管人复核无误后签章返回给基金管理人，由基金管理人依据基金合同和有关法律法规的规定予以公布。月末、年中和年末估值复核与基金会计账目的核对同时进行。
（五）估值方法
1、股票估值方法：
（1）上市股票的估值：
上市流通股票按估值日其所在证券交易所的收盘价估值；估值日无交易的，且最近交易日后经济环境未发生重大变化，以最近交易日的收盘价估值；如果估值日无交易，且最近交易日后经济环境发生了重大变化的，将参考类似投资品种的现行市价及重大变化因素，调整最近交易日收盘价，确定公允价值进行估值。
（2）未上市股票的估值：
① 首次发行未上市的股票，采用估值技术确定公允价值，在估值技术难以可靠计量公允价值的情况下，按成本价估值；
② 送股、转增股、配股和公开增发新股等发行未上市的股票，按估值日在证券交易所上市的同一股票的市价进行估值；
③ 首次公开发行有明确锁定期的股票，同一股票在交易所上市后，按估值日在证券交易所上市的同一股票的市价进行估值；
④ 非公开发行的且在发行时明确一定期限锁定期的股票，按监管机构或行业协会有关规定确定公允价值。
（3）在任何情况下，基金管理人如采用本项第（1）－（2）小项规定的方法对基金资产进行估值，均应被认为采用了适当的估值方法。但是，如果基金管理人认为按本项第（1）－（2）小项规定的方法对基金资产进行估值不能客观反映其公允价值的，基金管理人可根据具体情况，并与基金托管人商定后，按最能反映公允价值的价格估值。
（4）国家有最新规定的，按其规定进行估值。
2、债券估值方法：
（1）在证券交易所市场挂牌交易且实行净价交易的债券按估值日收盘价估值；估值日没有交易的，且最近交易日后经济环境未发生重大变化，按最近交易日的收盘价估值；如果估值日无交易，且最近交易日后经济环境发生了重大变化的，将参考类似投资品种的现行市价及重大变化因素，调整最近交易日收盘价，确定公允价值进行估值。
（2）在证券交易所市场挂牌交易且未实行净价交易的债券按估值日收盘价减去债券收盘价中所含的债券应收利息得到的净价进行估值；估值日没有交易的，且最近交易日后经济环境未发生重大变化，按最近交易日债券收盘价减去债券收盘价中所含的债券应收利息得到的净价估值；如果估值日无交易，且最近交易日后经济环境发生了重大变化的，将参考类似投资品种的现行市价及重大变化因素，调整最近交易日收盘价，确定公允价值进行估值。
（3）首次发行未上市债券采用估值技术确定的公允价值进行估值，在估值技术难以可靠计量公允价值的情况下，按成本估值。
（4）交易所以大宗交易方式转让的资产支持证券，采用估值技术确定公允价值，在估值技术难以可靠计量公允价值的情况下，按成本进行后续计量。
（5）在全国银行间债券市场交易的债券、资产支持证券等固定收益品种，采用估值技术确定公允价值。
（6）同一债券同时在两个或两个以上市场交易的，按债券所处的市场分别估值。
（7）在任何情况下，基金管理人如采用本项第（1）－（6）小项规定的方法对基金资产进行估值，均应被认为采用了适当的估值方法。但是，如果基金管理人认为按本项第（1）－（6）小项规定的方法对基金资产进行估值不能客观反映其公允价值的，基金管理人在综合考虑市场成交价、市场报价、流动性、收益率曲线等多种因素基础上形成的债券估值，基金管理人可根据具体情况与基金托管人商定后，按最能反映公允价值的价格估值。
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