§1 重要提示
基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏,并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
基金托管人中国农业银行股份有限公司根据本基金合同规定,于2011年1月21日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容,保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险,投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。
本报告中财务资料未经审计。
本报告期自2010年10月1日起至12月31日止。
§2 基金产品概况
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§3 主要财务指标和基金净值表现
3.1 主要财务指标
单位:人民币元
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注:1、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入(不含公允价值变动收益)扣除相关费用后的余额。
2、本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。
3、上述基金业绩指标不包括份额持有人认购或交易基金的各项费用,计入费用后实际收益水平要低于所列数字。
3.2 基金净值表现
3.2.1 本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
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3.2.2自基金合同生效以来基金累计份额净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较
鸿阳证券投资基金
累计份额净值增长率历史走势图
(2001年12月10日至2010年12月31日)
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注:按基金合同规定,本基金自基金合同生效之日起的6个月内为建仓期。建仓期结束时本基金的各项资产配置比例符合基金合同中的相关约定。
§4 管理人报告
4.1 基金经理(或基金经理小组)简介
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4.2 报告期内本基金运作遵规守信情况说明
本报告期内,本基金管理人严格遵守《中华人民共和国证券投资基金法》等有关法律法规及基金合同等有关基金法律文件的规定,以取信于市场、取信于社会投资公众为宗旨,本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,在控制风险的前提下,为基金持有人谋求最大利益。在本报告期内,基金运作合法合规,无损害基金持有人利益的行为。
4.3 公平交易专项说明
4.3.1 公平交易制度的执行情况
基金管理人根据《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》和《宝盈基金管理有限公司公平交易制度》对本基金的日常交易行为进行监控。经检查,在本报告期内基金管理人严格遵守法律法规关于公平交易的相关规定,在投资活动中公平对待不同投资组合,公平交易制度执行情况良好,无损害基金持有人利益的行为。
4.3.2 本投资组合与其他投资风格相似的投资组合之间的业绩比较
本基金为封闭式基金,本基金的投资风格与管理人旗下的其他基金和投资组合的风格存在较大差异。由于投资风格的差异,本基金的投资组合业绩与管理人旗下其他组合的投资业绩不具有可比性。
4.3.3 异常交易行为的专项说明
本报告期内本基金与管理人旗下的其他基金和组合不存在有利益输送嫌疑的异常交易行为。
4.4 报告期内基金的投资策略和业绩表现说明
4.4.1报告期内基金投资策略和运作分析
2010年四季度,市场经历了10月的快速上涨后,11、12月回落整理。10月份的上涨主要以煤炭、有色等资源品为龙头,金融、房地产等全年超跌的行业也有所补涨;市场进入调整期后,国家产业政策支持的新兴行业以及中小板、创业板的股票再次活跃。全季度沪深300指数上涨6.56%。
报告期内,本基金根据不同行业、板块间动态估值水平的差异,在三季度末的基础上,随市场的上涨,降低了银行、钢铁、化工等周期类股票的配置比例,增加了部分食品饮料、医药、高端装备制造等行业的配置,因为10月调整后部分优质消费、医药股票估值显得相对合理了,使得整体组合更为均衡。第四季度本基金净值增长率为7.10%,超过比较基准的表现。
4.4.2报告期内基金的业绩表现
本基金在本报告期内净值增长率是7.10 %,截止本报告期末本基金的份额净值是0. 8388元。
4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望
展望2011年第1季度,短期内经济增速下滑和物价水平上行似乎难以避免,市场对政策紧缩的担心始终会成为压制A股行情走势的阴影;长期看,我国货币供给的增长速度将会有一个系统性的下降,这也是确定的,但我们并不会因此看空A股市场中长期的表现,因为我们相信决定股价长期走势的始终都是上市公司的投资价值,任何非上市公司基本面因素导致的股价波动都将为价值投资者获得超额收益提供机会。在2011年第一季度,我们重点寻找在过去一年或以上的时间,业绩增长快于股价上涨的公司或行业,作为重点研究的标的,如果这些标的在2011年度业绩增长依然有很强的确定性,就会成为我们配置的重点。对于各种市场热点,以及基于各种题材的博弈,我们一直都非常谨慎,不会将本基金的投资行为建立在市场存在更大傻瓜的假设之下。新年伊始,万象更新,证券投资日益娱乐化和博弈化的今天,我们仍执着的做一个价值守望者,选择股价最有潜力的优质公司股票,不会脱离一家公司的股票价格去谈投资价值,因为投资追求的是收益率,在未来收益一定的情况下,现在付出的价格越高,未来的收益率就越低,这本是最为简单的道理,现在却被大多数人有意无意的忽略了。同时,我们也会设定基金投资的阶段性目标,根据阶段性目标制定投资策略,争取更好的业绩表现,为投资者创造更好的收益。我们相信,努力、坚持总有回报,也希望投资者和宝盈公司一起,持续成长,迎来一个更为辉煌灿烂的明天。
§5 投资组合报告
5.1 报告期末基金资产组合情况
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5.2 报告期末按行业分类的股票投资组合
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5.3 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细
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5.4 报告期末按债券品种分类的债券投资组合
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5.5 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名债券投资明细
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5.6 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前十名资产支持证券投资明细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
5.7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名权证投资明细
本基金本报告期末未持有权证。
5.8 投资组合报告附注
5.8.1 报告期内本基金所投资的前十名证券的发行主体没有被监管部门立案调查,在报告编制日前一年内没有受到公开谴责、处罚的情形。
5.8.2 本基金所投资的前十名股票没有超出基金合同规定的备选股票库。
5.8.3 其他各项资产构成
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5.8.4 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细
本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。
5.8.5 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限情况。
5.8.6 投资组合报告附注的其他文字描述部分
由于四舍五入的原因,分项与合计项之间可能存在尾差。
§6 基金管理人运用固有资金投资本封闭式基金情况
单位:份
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§7 备查文件目录
7.1 备查文件目录
中国证监会批准鸿阳证券投资基金设立的文件。
《鸿阳证券投资基金基金合同》。
《鸿阳证券投资基金基金托管协议》。
宝盈基金管理有限公司批准成立批件、营业执照和公司章程。
本报告期内在中国证监会指定报纸上公开披露的各项公告。
7.2 存放地点
基金管理人办公地址:广东省深圳市深南大道6008号特区报业大厦15层
基金托管人办公地址:北京市西城区复兴门内大街28号凯晨世贸中心东座F9
7.3 查阅方式
上述备查文件文本存放在基金管理人和基金托管人的办公场所,在办公时间内基金持有人可免费查阅。
宝盈基金管理有限公司
二〇一一年一月二十四日
基金简称 | 宝盈鸿阳封闭 |
基金主代码 | 184728 |
交易代码 | 184728 |
基金运作方式 | 契约型封闭式 |
基金合同生效日 | 2001年12月10日 |
报告期末基金份额总额 | 2,000,000,000份 |
投资目标 | 本基金主要投资于业绩能够持续高速增长的成长型上市公司和业绩优良而稳定的价值型上市公司,利用成长型和价值型两种投资方法的复合效果更好地分散和控制风险,在保持基金资产良好的流动性的基础上,实现基金资产的稳定增长,为基金持有人谋求长期最佳利益。 |
投资策略 | 作为成长价值复合型基金,本基金股票投资包括两部分:一部分为成长型投资,另一部分为价值型投资。成长型和价值型投资的比例关系根据市场情况的变化进行调整,但对成长型或价值型上市公司的投资最低均不得低于股票投资总额的30%,最高均不得高于股票投资总额的70%。本基金将遵循流动性、安全性、收益性的原则,在综合分析宏观经济、行业、企业以及影响证券市场的各种因素的基础上确定投资组合,分散和降低投资风险,确保基金资产安全,谋求基金长期稳定的收益。 |
业绩比较基准 | 无。 |
风险收益特征 | 风险水平和期望收益适中。 |
基金管理人 | 宝盈基金管理有限公司 |
基金托管人 | 中国农业银行股份有限公司 |
主要财务指标 | 报告期(2010年10月1日-2010年12月31日) |
1.本期已实现收益 | 114,574,585.01 |
2.本期利润 | 111,214,239.58 |
3.加权平均基金份额本期利润 | 0.0556 |
4.期末基金资产净值 | 1,677,641,083.88 |
5.期末基金份额净值 | 0.8388 |
阶段 | 净值增长率① | 净值增长率标准差② | 业绩比较基准收益率③ | 业绩比较基准收益率标准差④ | ①-③ | ②-④ |
过去三个月 | 7.10% | 2.20% | - | - | - | - |
姓名 | 职务 | 任本基金的基金经理期限 | 证券从业年限 | 说明 | |
任职日期 | 离任日期 | ||||
彭敢 | 本基金基金经理 | 2010-12-29 | - | 9年 | 男,1969年生,金融学硕士,9年证券从业经历。曾就职于大鹏证券有限责任公司综合研究所、银华基金管理有限公司投资管理部、万联证券有限责任公司研发中心、财富证券有限责任公司从事投资研究工作。2010年9月起任职于宝盈基金管理有限公司投资部,现同时担任宝盈资源优选股票型证券投资基金经理。 |
高峰 | 本基金基金经理、宝盈鸿利收益证券投资基金基金经理、宝盈泛沿海区域增长股票证券投资基金基金经理、总经理助理兼投资决策委员会执行委员。 | 2010-2-12 | - | 11年 | 男,1971年10月生,北京大学光华管理学院经济学硕士,具有基金从业资格及律师资格,中国国籍。1995年8月至2000年7月,就职于中国化工进出口总公司及其所属的中国对外经济贸易信托投资有限公司。2000年8月参加宝盈基金管理有限公司的筹备工作,2001年5月公司正式成立至2003年8月,历任研究发展部高级策略分析师、副总经理。2003年9月至2009年10月,历任中国对外经济贸易信托有限公司资产管理部副总经理、证券业务部总经理、资产管理总部执行总经理、高级投资经理、公司投资决策委员会成员及富韬证券投资集合资金信托的投资管理人。2009年10月至今,就职于宝盈基金管理有限公司,任公司总经理助理、投资决策委员会执行委员。 |
序号 | 项目 | 金额(元) | 占基金总资产的比例(%) |
1 | 权益投资 | 1,226,749,227.84 | 72.80 |
其中:股票 | 1,226,749,227.84 | 72.80 | |
2 | 固定收益投资 | 356,471,861.20 | 21.16 |
其中:债券 | 356,471,861.20 | 21.16 | |
资产支持证券 | - | - | |
3 | 金融衍生品投资 | - | - |
4 | 买入返售金融资产 | - | - |
其中:买断式回购的买入返售金融资产 | - | - | |
5 | 银行存款和结算备付金合计 | 96,507,928.00 | 5.73 |
6 | 其他各项资产 | 5,262,531.65 | 0.31 |
7 | 合计 | 1,684,991,548.69 | 100.00 |
代码 | 行业类别 | 公允价值(元) | 占基金资产净值比例(%) |
A | 农、林、牧、渔业 | 4,569,507.14 | 0.27 |
B | 采掘业 | 56,039,911.79 | 3.34 |
C | 制造业 | 428,384,991.35 | 25.53 |
C0 | 食品、饮料 | 19,130,000.00 | 1.14 |
C1 | 纺织、服装、皮毛 | 12,485,000.00 | 0.74 |
C2 | 木材、家具 | - | - |
C3 | 造纸、印刷 | 21,590,710.40 | 1.29 |
C4 | 石油、化学、塑胶、塑料 | 84,705,105.00 | 5.05 |
C5 | 电子 | - | - |
C6 | 金属、非金属 | 73,752,850.60 | 4.40 |
C7 | 机械、设备、仪表 | 210,118,436.89 | 12.52 |
C8 | 医药、生物制品 | 6,602,888.46 | 0.39 |
C99 | 其他制造业 | - | - |
D | 电力、煤气及水的生产和供应业 | 32,683,440.00 | 1.95 |
E | 建筑业 | 33,900,000.00 | 2.02 |
F | 交通运输、仓储业 | 178,124,990.24 | 10.62 |
G | 信息技术业 | 53,500,000.00 | 3.19 |
H | 批发和零售贸易 | 11,517,000.00 | 0.69 |
I | 金融、保险业 | 362,279,253.46 | 21.59 |
J | 房地产业 | - | - |
K | 社会服务业 | - | - |
L | 传播与文化产业 | 27,750,000.00 | 1.65 |
M | 综合类 | 38,000,133.86 | 2.27 |
合计 | 1,226,749,227.84 | 73.12 |
序号 | 股票代码 | 股票名称 | 数量(股) | 公允价值(元) | 占基金资产净值比例(%) |
1 | 000400 | 许继电气 | 3,000,000 | 99,840,000.00 | 5.95 |
2 | 601111 | 中国国航 | 5,981,219 | 81,823,075.92 | 4.88 |
3 | 601628 | 中国人寿 | 3,390,000 | 72,207,000.00 | 4.30 |
4 | 600312 | 平高电气 | 4,700,000 | 64,061,000.00 | 3.82 |
5 | 601939 | 建设银行 | 12,685,894 | 58,228,253.46 | 3.47 |
6 | 601318 | 中国平安 | 1,000,000 | 56,160,000.00 | 3.35 |
7 | 600050 | 中国联通 | 10,000,000 | 53,500,000.00 | 3.19 |
8 | 600029 | 南方航空 | 5,000,000 | 48,700,000.00 | 2.90 |
9 | 601186 | 中国铁建 | 5,000,000 | 33,900,000.00 | 2.02 |
10 | 600036 | 招商银行 | 2,600,000 | 33,306,000.00 | 1.99 |
序号 | 债券品种 | 公允价值(元) | 占基金资产净值比例(%) |
1 | 国家债券 | 255,459,948.80 | 15.23 |
2 | 央行票据 | 97,920,000.00 | 5.84 |
3 | 金融债券 | - | - |
其中:政策性金融债 | - | - | |
4 | 企业债券 | - | - |
5 | 企业短期融资券 | - | - |
6 | 可转债 | 3,091,912.40 | 0.18 |
7 | 其他 | - | - |
8 | 合计 | 356,471,861.20 | 21.25 |
序号 | 债券代码 | 债券名称 | 数量(张) | 公允价值(元) | 占基金资产净值比例(%) |
1 | 010110 | 21国债⑽ | 1,479,920 | 148,939,148.80 | 8.88 |
2 | 1001011 | 10央票11 | 1,000,000 | 97,920,000.00 | 5.84 |
3 | 010112 | 21国债⑿ | 790,000 | 79,568,800.00 | 4.74 |
4 | 010009 | 01国债09 | 200,000 | 19,952,000.00 | 1.19 |
5 | 010203 | 02国债⑶ | 70,000 | 7,000,000.00 | 0.42 |
序号 | 名称 | 金额(元) |
1 | 存出保证金 | 1,660,000.00 |
2 | 应收证券清算款 | - |
3 | 应收股利 | - |
4 | 应收利息 | 3,602,531.65 |
5 | 应收申购款 | - |
6 | 其他应收款 | - |
7 | 待摊费用 | - |
8 | 其他 | - |
9 | 合计 | 5,262,531.65 |
报告期期初管理人持有的封闭式基金份额 | 5,000,000 |
报告期期间买入总份额 | - |
报告期期间卖出总份额 | - |
报告期期末管理人持有的封闭式基金份额 | 5,000,000 |
报告期期末持有的封闭式基金份额占基金总份额比例(%) | 0.25 |
鸿阳证券投资基金
2010年第四季度报告
2010年12月31日
基金管理人:宝盈基金管理有限公司 基金托管人:中国农业银行股份有限公司 报告送出日期: 二〇一一年一月二十四日