柳州化工股份有限公司

  2010年年度报告摘要

§1 重要提示

1.1 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。

本年度报告摘要摘自年度报告全文，投资者欲了解详细内容，应当仔细阅读年度报告全文。

1.2 公司全体董事出席董事会会议。

1.3 大信会计师事务有限公司为本公司出具了标准无保留意见的审计报告。

1.4 是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况？

是，控股股东柳化集团控股孙公司湖南智成化工有限公司占用公司非经营性资金400万元。

1.5 是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？

否

1.6 公司负责人廖能成、主管会计工作负责人黄吉忠及会计机构负责人（会计主管人员）黄东健声明：保证年度报告中财务报告的真实、完整。

§2 公司基本情况简介

2.1 基本情况简介

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2.2 联系人和联系方式

■

§3 会计数据和业务数据摘要

3.1 主要会计数据

单位：元 币种：人民币

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3.2 主要财务指标

■

扣除非经常性损益项目

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

■

§4 股本变动及股东情况

4.1 股份变动情况表

√适用 □不适用

单位：股

■

说明：公司股份全部为无限售条件的流通股。

限售股份变动情况表

□适用 √不适用

4.2 股东数量和持股情况

单位：股

■

4.3 控股股东及实际控制人情况介绍

4.3.1 控股股东及实际控制人变更情况

□适用 √不适用

4.3.2 控股股东及实际控制人具体情况介绍

4.3.2.1 控股股东及实际控制人具体情况介绍

公司控股股东是柳州化学工业集团有限公司，截至报告期末柳州化学工业集团有限公司持有公司股份144,958,192股，全部为无限售流通股，持股比例为36.30%。2010年12月29日，公司接到控股股东柳州化学工业集团有限公司的通知，柳州化学工业集团有限公司拟通过引入战略投资者进行增资扩股改制，《柳化集团增资扩股改制方案》已经柳州市国有资产监督管理委员会柳国资企复[2010]44号文批准通过。本次增资扩股完成后，柳州化学工业集团有限公司注册资本将由2.2亿元增加至4.24亿元，其控股股东——广西柳州化工控股有限公司将持有柳州化学工业集团有限公司52%的股份，保持国有绝对控股地位。广西柳州化工控股有限公司从而间接构成对本公司的控股关系。关于柳州化学工业集团有限公司增资扩股改制方案获得批准的公告详情见2010年12月30日刊登在上海证券交易所网站http://www.sse.com.cn及《上海证券报》的相关公告。截至本报告期末，柳州化学工业集团有限公司还没有完成工商变更登记的相关工作。

公司的实际控制人为柳州市国有资产监督管理委员会。

4.3.2.2 控股股东情况

○ 法人

单位：元 币种：人民币

■

4.3.2.3 实际控制人情况

■

4.3.3 公司与实际控制人之间的产权及控制关系的方框图

■

4.3.4 实际控制人通过信托或其他资产管理方式控制公司

□适用 √不适用

§5 董事、监事和高级管理人员

5.1 董事、监事和高级管理人员持股变动及报酬情况

单位：股

■

§6 董事会报告

6.1 管理层讨论与分析

一、管理层讨论与分析

（一）总体经营情况

2010年，是中国经济“最为复杂的一年”。这一年，全球经济发展模式、供需关系、治理结构开始调整，市场开发力度逐渐加大，全球经济呈现缓慢复苏的态势，在我国一系列宏观经济政策的刺激下，国内经济出现了快速增长，化工行业的经营状况也得到一定好转。

2010年，公司董事会强化内部管理，根据公司发展战略规划，紧紧围绕年度经营目标，全面协调落实年度经营计划，在确保生产安全稳定运行的前提下，以经济效益为中心，进行资源优化配置，采取得力措施降低通货膨胀带来的系列经营压力，克服原料煤价格大幅度上涨、产品销售价格偏低、原料供给不足、全国性限电限产等不利因素影响，努力提高管理效能，有效增加现有装置的产出效率。同时，公司积极贯彻国家节能减排政策，大力推进科技进步和技术创新，在确保生产稳定、高产、安全运行的同时，不断挖潜增效，降低消耗，实现了环境效益、经济效益的有效统一。

2010年，公司坚持以市场为导向，不断创新营销理念，及时调整产品结构，改变销售策略，提高产品盈利水平；不断加强有效沟通，打好营销攻坚战，提高团队执行力；利用市场回暖的大好时机，狠抓生产经营，强化营销管理，较好地完成了公司下达的经营任务。

本报告期，公司实现合并营业收入20.88亿元，同比增长34.37%；合并利润总额6,483.35万元，同比增长95.64%；合并净利润5,628.68万元，同比增长92.72%，其中归属于母公司所有者的净利润为5,669.57万元，同比增长164.10%。

二）主营业务的构成情况

1、主营业务分行业构成情况

■

（1）化学肥料制造业营业收入同比增加33.22%，增涨幅度较大的原因，一是报告期公司装置产能发挥效率提高，合成氨产量增加，使盈利水平较好的化学肥料产品产量增加，收入提高；二是公司控股子公司柳州盛强化工有限公司2009年第四季度建成投产双氧水二期工程，产能扩大，报告期系统生产稳定，产量增加，销售收入增长。

（2）报告期内，受通货膨胀等经济因素影响，原材料价格，尤其是煤炭价格大幅上涨，从而使本来就只有微利的有机化学产品出现严重亏损，毛利率同比下降24.61个百分点。导致有机化工产品营业收入和营业成本同比增长幅度较大，分别增长51.30%和89.61%的原因有两个方面，一是报告期，公司合成氨产量同比增加，导致采用合成氨系统联醇生产工艺生产的有机类产品产量增加，营业收入和营业成本同步增加；二是报告期，有机化学产品的甲醇、甲醛产品平均销售价格同比有所增长，营业收入增加。但受原料煤涨价和系统长期维持低负荷运行的影响成本上升的幅度远高于价格的增长，所以使营业成本增长幅度远高于营业收入的增长幅度。

（3）报告期内，新益煤矿利用所拥有的煤炭经营许可证积极开展煤炭购销经营业务，使煤炭营业收入和营业成本增长幅度较大，同比分别增长294.64%和414.78%。又因为营业收入和营业成本主要来自对煤炭的购销业务，所以导致报告期煤炭业营业利润率同比下降较多。

2、主营业务分地区构成情况

■

公司在广西区外实现的营业收入同比增长59.72%，是因为报告期内，公司双氧水、硝酸铵、煤炭等主要市场集中在区外的产品产量营业收入增加。

3、报告期内，占公司主营业务收入10%以上的产品销售情况

■

报告期，虽然由于原料煤等原材料价格的上涨导致硝酸铵产品成本上升，同时硝酸铵国内产以能过剩产品价格难到提升，利润空间受到压缩，但硝酸铵仍然是公司毛利比较高的产品，所以公司提高了硝酸铵的产量，使其营业收入和营业成本同比增长幅度较大。

三）主要供应商、客户情况

1、本年度公司向前五名供应商采购金额为53,989.24万元，占总采购金额的比例为27.62%。

2、本年度公司向前五名客户销售金额为27,518.39万元，占营业收入的13.18 %。

四）报告期内公司资产构成同比发生重大变化的说明

■

五）报告期内公司各项费用重大变动的说明

■

费用变化情况说明：

1、销售费用较上年同期增加84.25%，主要是报告期内公司产品销售量增加，特别是运输费用较高的双氧水产品产量增幅较大，从而使销售费用增长幅度较大。

2、管理费用较上年同期增加32.20%，主要是公司工资费用及安全费用增加所致。

3、财务费用较上年同期增加35.08%，主要原因是：一方面，公司为了满足日常生产经营及项目建设资金需要，增加银行贷款金额；另一方面，报告期内，银行贷款利率上调，导致公司支付贷款利息增加。

4、营业税金及附加较上年同期增加58.62%，主要是报告期内公司市场销售情况良好，营业收入增加，相应的税费增加。

5、报告期，公司资产减值损失8,395,160.31元， 较上年同期增加9,773,000.45元，增长幅度较大，主要是2009年转回2008年计提的存货跌价损失充减了当年的资产减值损失。

6、所得税费用较上年同期增加117.32%，主要是报告期公司实现利润总额增加所致。

六）现金流量变动情况及其说明

■

发生变动的原因分析：

1、报告期公司购入原材料增加，预付款增加；产品销售以票据结算比例增加，而公司成本支出主要集中在原料煤和电力两大块，卖方市场导致公司难以用票据进行结算，使期末应收票据同比大幅度增加；货款回笼不理想，应收帐款大幅增加等，导致公司经营活动产生的现金流量净额同比下降111.28%。

2、公司筹资活动产生的现金流量净额较上年同期增加131.80%，主要有两个方面的原因：一方面，报告期内公司发行了5亿元的短期融资券，使吸收投资收到的现金大幅增加；另一方面，为了满足日常生产经营需要，公司银行借款增加，使取得借款收到的现金增加。

七）主要子公司情况

1、柳州盛强化工有限公司

柳州盛强化工有限公司(以下简称“盛强公司”)是公司的控股子公司，公司控股99%，注册资本4160万元，经营范围为：双氧水(过氧化氢)的生产、销售（仅限于分支机构）。

2010年，双氧水市场需求回暖，市场需求较旺，盛强公司细化管理，抢抓机遇，特别加强了对系统稳定性的管理，使系统实现长周期、高负荷、稳定运行，装置产能得以较好发挥，较好地抵御了由于产品成本上涨对产品利润空间的挤压，为公司带来了较好的经济效益。

2010年末，盛强公司总资产30,702.03万元，净资产12,251.99万元，2010年实现营业收入22,964.20万元，净利润2,453.56万元。

2、贵州新益矿业有限公司

贵州新益矿业有限公司（以下简称“新益矿业”）是公司的控股子公司，公司控股90%，注册资本5000万元，经营范围为：煤炭开采销售（仅限分支机构黔西县新益煤矿）；矿产品、有色金属、钢材、建筑装饰材料、电线电缆、二、三类机电产品、家用电器的批零兼营。

2010年，新益矿业所属的新益煤矿还在加紧矿井和地面设施的建设，仅有少部分工程煤产出；凹子冲煤矿21万吨技改工程已经验收达标，报告期末取得安全生产许可证和煤炭生产许可证。

报告期末，新益矿业总资产34,850.96万元，净资产4,991.55万元，报告期内实现营业收入16,697.66万元，净利润45.57万元。

3、柳州柳化钾肥有限公司

柳州柳化钾肥有限公司（以下简称“钾肥公司”）是公司的控股子公司，公司控股99.98%，注册资本2800万元，经营范围为：生产销售硫酸钾、硝酸钾（二元复合肥、含钾氯化铵）、工业盐酸及相关系列产品；化肥、农副产品、机械电子产品（不含汽车）的销售（国家禁止和限制经营的除外）。

2010年，钾肥公司通过了国家安监局委派的危化品盐酸生产许可证办证审查组的审查以及柳州市安监局组织的核查验收，荣获危化品生产（贮存）单位安全标准化市级达标企业称号。

2010年末，钾肥公司总资产3,546.55万元，净资产2,990.53万元，2010年实现营业收入2,088.18万元，净利润-56.05万元。

八）公司技术创新、节能减排情况

多年来，公司坚持走经济与环境协调发展之路，强化技术创新，加大节能减排技术改造投资力度，积极淘汰落后产能和高能耗工艺技术，采用高新技术和先进实用技术改造和提升传统产业，实现了节能环保，保证了增产不增污，使公司在节能减排、污染治理、清洁生产等方面取得了突出成绩。“十一·五”期间公司下大力气进行节能减排改造，先后实施了变压吸附脱碳新工艺节能减排改造、低水/汽耐硫变换节能新工艺改造、热电综合利用节能减排改造、温室气体减排CDM项目、醇烃化节能减排改造、循环水系统及风机系统节电改造等多项技术改造。累计实现节能量达到22万吨标准煤，是“十一·五”公司节能指标的2.58倍，较好地完成“十一·五”节能减排目标。

2010年是“十一·五”的最后一年，虽然公司2009年末已超额完成了国家节能减排目标，但公司以低炭、节能、环保为已任，坚持走经济与环境协调发展之路，仍把节能减排工作作为日常工作的首要抓手，继续加大节能减排技改投资力度，重点抓好醇烃化改造合成氨铜洗工段和循环水系统及风机系统节电改造两个国家节能奖励项目，项目投入正常运行后年可新增节能量约3万吨标煤/年，达到节约能源、减少碳排放的目的。

2010年公司还积极进行企业安全文化建设，全面开展安全标准化工作，颁布了公司《安全标准化管理手册》、《安全标准化管理体系控制程序》、《安全标准化体系管理制度汇编》的文件，制定相应的“专项应急预案”15项、“现场处置方案”32项，修订了“安全生产事故应急综合预案”和“环保应急综合预案”，并通过柳州市安监局专家组的审核。同时为了将标准化管理运用到实际环保工作中，公司加强了对环保装置的运行监控以及各排放口的监控管理，通过制定各排放口的监测频率，对废水、废气、噪声和岗位有毒有害因子进行定期监测，努力创造安全环保的最佳环境。

2010年，公司节能环保集成式连续熔硫釜和三偏心蝶阀的阀板导向装置两项新型实用专利获得专利授权；又有两项成果通过自治区科技厅的成果鉴定；“新型复合型煤粘结剂研发”获2010年自治区科技进步奖二等奖；“新型复合型煤粘结剂研发及产业化”获2010年柳州市科技进步奖二等奖，“低压氨合成工艺优化节能技术研究” 获2010年柳州市科技进步奖三等奖。

九）公司未来发展展望

1、宏观环境和行业发展趋势简要分析

2011 年是“十二·五”开局之年，世界经济正在缓慢复苏，我国经济也将处于上行阶段。“十二·五”期间，我国对资源的整合力度不断加强，在工业化、城镇化深入发展中同步推进农业现代化，坚持工业反哺农业、城市支持农村和多予少取放活方针，加大强农惠农力度，夯实农业农村发展基础。农村的发展主要依靠农业的发展，而农业的发展必然会带动化肥行业的发展，这对公司来说是一个发展契机。但宏观环境仍然存在一些不利于公司发展的因素，原材料价格特别是煤炭价格上涨幅度过大，且目前仍处于上升趋势，公司产品利润空间受到挤压；公司现有部分产品国内产能过剩，特别是尿素、纯碱、硝酸系列产品的产能增长大于下游需求、产能过剩明显，产品销售价格难以随成本提升的趋势较难改变；环保压力增加，国家不断推出环境保护新政策，政府对企业的环保要求不断提高，社会公众的环保意识不断增强，公司环保压力将会进一步加大；贷款利率提高和银根紧缩导将致企业贷款困难，财务费用增加。

2、公司发展规划及战略

公司以可持续发展为前提，以科技创新为指导，不断提高企业资源综合利用率及提升主业竞争力；坚持“以市场为导向，以创新为动力，以顾客满意为目标”的基本营销理念；坚持以人为本的人才战略，依托煤化工主业，加速传统产业节能减排改造和优化产品结构，不断降低成本；充分利用上市公司融资平台，择机进行低成本、高效能战略扩张，努力打造国内一流煤化工基地。

3、公司2011年的计划与打算

2011年，是“十二·五”规划的开局之年，是公司未来10年中长期发展规划的开局之年，是继往开来、承前启后的关键一年，搞好2011年的生产经营工作至关重要。公司将采取更加科学和严格的管理手段，继续进行资源整合，加强职工培训，形成统一牢固的柳化文化，发扬"团结、求实、创新、进取"的柳化精神，充分发挥产品优势，着力做好生产经营、资源整合、融资改制、安全环保、节能减排、技改创新等几方面工作，全面提高公司经济效益，力争实现主营业务收入25亿元。

（1）以科学发展为指导，大力推进技术创新和技术改造。加强企业研发工作，特别是要针对当前化肥消费转型，做好相关肥料的研发和生产工作，不断采用新工艺、新技术，生产新产品，维护公司产业链的健康发展。

（2）目前公司正处于发展壮大时期，各项工作的开展都需要强大的资金做后盾，公司将多渠道加大融资力度，努力降低融资成本，为企业发展提供资金保障。

（3）着力抓好经济运行，向管理要效益。狠抓原料煤采购工作，提高原料煤采购质量；集思广益，努力消除生产系统瓶颈，提高型煤产量、质量；细化管理，规范操作，降低物料消耗，减少公司运行成本，提高公司效益。

（4）关注行业动态，把握市场信息，制定并实施顺应市场的营销战略。公司将加强对市场的关注力度，不断更新营销理念，改变营销策略，开拓营销新渠道，增加国内外市场占有率，力争产品产销平衡，实现较好效益。

4、资金需求及解决方案

2011年，为了完成公司生产经营目标，仍将需要大量资金作保障，公司将充分利用各种融资渠道筹集发展所需资金。一是加强与金融机构的合作，取得银行贷款；二是利用上市公司融资平台，通过发行短期融资券等方式筹集资金，不断优化公司负债结构，提高资金周转率，确保企业持续、健康、稳定的发展；三是通过抓内部管理，提高公司盈利能力，获得更多自有资金，促进公司发展。

5、公司经营存在的风险和对策

（1）原煤价格上涨风险

2011年，通货膨胀压力继续增大，煤炭等原材料价格上涨趋势仍将持续，公司面临原煤价格上涨所带来的经营风险。公司是煤化工企业，生产需要大量的原料煤，原料煤成本占公司总成本近六成，煤炭价格的波动对公司经营业绩造成较大影响。面对煤价的不断飙升，公司将从三方面采取措施，降低风险。一是不断改变煤炭采购模式，加强与矿商直接合作，提高直购比例，减少供煤中间商环节，降低煤炭采购成本；二是加强内部节能降耗管理，均匀配煤，精心操作，提高单炉产气量，降低煤炭消耗，降低产品成本；三是加强新益矿业的经营监管，提高所控煤矿原煤产量，提高煤炭自供数量，减少煤炭价格波动风险。

（2）环保压力风险

国家大力推行节能减排的环境保护政策，2011年柳州市政府对公司的环保考核又增加了氨氮等新指标，对企业的环保标准要求也更高、更严格。注重保护环境，“三废”达标排放，是我们义不容辞的社会责任。2011年，公司将从两个方面着手搞好环境治理工作，降低环保风险。一方面，将加大环保投入和环境治理力度，大力推进生产装置的技术改造；另一方面，将加大安全、环保的考核力度，加重环保违规处罚，进一步强化员工环境、环保意识，保证环保装置正常、平稳运行。

（3）发展所需资金得不到及时满足的风险

当前国家实行紧缩的货币政策，存贷款利率、存款准备金率不断提高，银行放贷非常困难，公司有可能将面临发展所需资金得不到及时满足的风险。公司将采取加强资金管理，合理调配资金，严格控制支出，提高资金使用效率等手段，降低资金需求总量，提高融资额度，力争最大限度满足公司资金需要。

二、公司投资情况

单位：万元

■

被投资的公司情况：

■

6.2 主营业务分行业、产品情况表

请见前述6.1

6.3 主营业务分地区情况表

请见前述6.1

6.4 募集资金使用情况

□适用 √不适用

变更项目情况

□适用 √不适用

6.5 非募集资金项目情况

□适用 √不适用

6.6 董事会对会计师事务所“非标准审计报告”的说明

□适用 √不适用

6.7 董事会本次利润分配或资本公积金转增股本预案

本报告期，公司不进行利润分配也不进行公积金转增。

公司本报告期内盈利但未提出现金利润分配预案

√适用 □不适用

■

§7 重要事项

7.1 收购资产

√适用 □不适用单位：元 币种：人民币

■

7.2 出售资产

□适用 √不适用

7.3 重大担保

√适用 □不适用单位：万元 币种：人民币

■

7.4 重大关联交易

7.4.1 与日常经营相关的关联交易

√适用 □不适用单位：元 币种：人民币

■

其中：报告期内公司向控股股东及其子公司销售产品或提供劳务的关联交易金额68,857,832.52元。

7.4.2 关联债权债务往来

√适用 □不适用单位：万元

■

其中：报告期内公司向控股股东及其子公司提供资金的发生额900万元，余额400万元。

7.4.3 报告期内资金被占用情况及清欠进展情况

√适用 □不适用单位：万元

■

截止报告期末，上市公司未完成非经营性资金占用的清欠工作的，董事会提出的责任追究方案

□适用 √不适用

7.5 委托理财

□适用 √不适用

7.6 承诺事项履行情况

7.6.1 公司或持股5%以上股东在报告期内或持续到报告期内的承诺事项

√适用 □不适用

■

7.6.2 公司资产或项目存在盈利预测，且报告期仍处在盈利预测期间，公司就资产或项目是否达到原盈利预测及其原因作出说明

□适用 √不适用

7.7 重大诉讼仲裁事项

□适用 √不适用

7.8 其他重大事项及其影响和解决方案的分析说明

7.8.1 证券投资情况

□适用 √不适用

7.8.2 持有其他上市公司股权情况

□适用 √不适用

7.8.3 持有非上市金融企业股权情况

□适用 √不适用

7.8.4 买卖其他上市公司股份的情况

□适用 √不适用

7.9 公司披露了内部控制的自我评价报告和履行社会责任报告，详见年报全文。

§8 监事会报告

8.1 监事会对公司依法运作情况的独立意见

公司监事会认为，报告期内公司各项决策程序符合法律、法规及《公司章程》的规定，公司建立了较为完善的内部控制制度，公司董事、高级管理人员执行公司职务时没有违反法律、法规、公司章程的行为，也不存在滥用职权损害公司和股东的利益的行为。

8.2 监事会对检查公司财务情况的独立意见

报告期内，公司监事会通过列席董事会、股东大会，召开监事会会议审议公司各个季度、半年度、年度财务报告及利润分配方案等事项，认为公司各期财务报告均真实地反映了公司2010 年各期的财务状况和经营成果，公司财务制度比较健全，定期报告的编制和审议程序符合法律、法规、公司章程和公司内部管理制度的各项规定。

特别地，公司监事会对公司财务部提供的2010年度合并及母公司的资产负债表、合并及母公司利润表、合并及母公司现金流量表进行了认真地监督检查。监事会认为，会计报表符合中华人民共和国《企业会计准则》的有关规定，在所有重大方面公允地反映了公司2010年12月31日的财务状况及2010年度的经营成果和现金流量情况，会计处理方法的选用遵循了一贯性原则。

8.3 监事会对公司最近一次募集资金实际投入情况的独立意见

经核实，报告期内公司无募集资金或前期募集资金使用到本期的情况。

8.4 监事会对公司收购、出售资产情况的独立意见

报告期内，公司购买了广东中成股份有限公司的双氧水设备，该交易以具有证券从业资质的评估机构出具的评估报告为交易定价依据，定价公允，没有违反公开、公平、公正原则，没有进行内幕交易，没有无损害任何股东的权益或造成公司资产流失。

8.5 监事会对公司关联交易情况的独立意见

报告期内，公司与柳州化学工业集团有限公司、柳州市柳化复混肥料有限公司（原来为“柳化复混肥料总厂”）等关联方发生有日常经营性关联交易。经核查，与柳化集团发生的关联交易主要是安装服务费、运输费、土地租赁费及向柳化集团销售蒸汽等；与柳州市柳化复混肥料有限公司发生的关联交易主要是其生产需要向公司采购尿素、氯化铵等化肥类产品。各项关联交易均严格按照2009年度股东大会审议通过的关联交易协议执行。公司监事会认为，报告期内公司与控股股东及其他关联方发生的关联交易均依法定程序进行，未发现内幕交易，或其它损害股东权益或造成资产流失的情况。

8.6 监事会对会计师事务所非标意见的独立意见

大信会计师事务有限公司对公司2010年度财务报告出具了标准无保留审计意见的审计报告，公司监事会认为其出具的审计报告是客观、公正的。

§9 财务会计报告

9.1 审计意见

■

9.2 财务报表

（下转B58版）

股票简称	柳化股份
股票代码	600423
股票上市交易所	上海证券交易所
公司注册地址和办公地址	广西柳州市北雀路67号
邮政编码	545002
公司国际互联网网址	www.lzhg.cn
电子信箱	lhgf@vip.163.com

	董事会秘书	证券事务代表
姓名	袁志刚	龙立萍
联系地址	广西柳州市北雀路67号	广西柳州市北雀路67号
电话	0772-2516580	0772-2519434
传真	0772-2510401	0772-2510401
电子信箱	yuanzg2001@163.net	lzllp@sina.com

	2010年	2009年	本期比上年同期增减(%)	2008年
营业收入	2,087,735,414.73	1,553,704,004.68	34.37	1,618,088,579.91
利润总额	64,833,530.80	33,139,188.65	95.64	110,526,203.63
归属于上市公司股东的净利润	56,695,654.61	21,467,187.07	164.10	90,661,879.95
归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润	56,720,692.56	13,235,731.63	328.54	89,413,414.51
经营活动产生的现金流量净额	-20,931,963.19	185,538,853.23	-111.28	51,108,235.71
	2010年末	2009年末	本期末比上年同期末增减(%)	2008年末
总资产	4,409,422,143.99	3,991,460,968.36	10.47	3,450,099,657.73
归属于上市公司股东的所有者权益（或股东权益）	1,434,265,392.12	1,409,062,988.81	1.79	1,359,217,567.46

	2010年	2009年	本期比上年同期增减(%)	2008年
基本每股收益（元／股）	0.14	0.05	180.00	0.34
稀释每股收益（元／股）	0.14	0.05	180.00	0.34
扣除非经常性损益后的基本每股收益（元／股）	0.14	0.03	366.67	0.34
加权平均净资产收益率（%）	4.00	1.55	增加2.45个百分点	6.90
扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率（%）	4.00	0.90	增加3.1个百分点	6.81
每股经营活动产生的现金流量净额（元／股）	-0.05	0.46	-110.87	0.19
	2010年末	2009年末	本期末比上年同期末增减(%)	2008年末
归属于上市公司股东的每股净资产（元／股）	3.59	3.53	1.70	5.11

项目	金额	说明
非流动资产处置损益	-3,700,405.94
计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外）	3,150,213.82
除上述各项之外的其他营业外收入和支出	-423,920.23
其他符合非经常性损益定义的损益项目	743,663.92	本期借款利息收入743,663.92元
所得税影响额	-117,593.85
少数股东权益影响额（税后）	323,004.33
合计	-25,037.95

	本次变动前		本次变动增减（＋，－）					本次变动后
	数量	比例(%)	发行新股	送股	公积金转股	其他	小计	数量	比例(%)
1、人民币普通股	266,231,675	100		53,246,335	79,869,503		133,115,838	399,347,513	100
2、境内上市的外资股
3、境外上市的外资股
4、其他
股份总数	266,231,675	100		53,246,335	79,869,503		133,115,838	399,347,513	100

报告期末股东总数					43,651户
前十名股东持股情况
股东名称	股东性质	持股比例(%)	持股总数	报告期内增减		持有有限售条件股份数量	质押或冻结的股份数量
柳州化学工业集团有限公司	国有法人	36.30	144,958,192	48,319,397		0	0
光大保德信量化核心证券投资	境内非国有法人	3.56	14,230,157	1,410,052		0	未知
法国爱德蒙得洛希尔银行	境外法人	2.50	9,999,850	2,800,006		0	未知
嘉实稳健开放式证券投资基金	境内非国有法人	1.35	5,411,135	5,411,135		0	未知
华泰紫金3号集合资产管理计划	境内非国有法人	1.31	5,245,500	5,245,500		0	未知
中国平安人寿保险股份有限公司－传统－普通保险产品	境内非国有法人	0.46	1,830,035	1,830,035		0	未知
华林证券有限责任公司	境内非国有法人	0.38	1,500,040	1,500,040		0	未知
范力	境内自然人	0.37	1,464,444	1,464,444		0	未知
孟庆祥	境内自然人	0.34	1,350,000	1,350,000		0	未知
董越	境内自然人	0.34	1,346,801	1,346,801		0	未知
前十名无限售条件股东持股情况
股东名称			持有无限售条件股份的数量			股份种类及数量
柳州化学工业集团有限公司			144,958,192			人民币普通股144,958,192
光大保德信量化核心证券投资			14,230,157			人民币普通股14,230,157
法国爱德蒙得洛希尔银行			9,999,850			人民币普通股9,999,850
嘉实稳健开放式证券投资基金			5,411,135			人民币普通股5,411,135
华泰紫金3号集合资产管理计划			5,245,500			人民币普通股5,245,500
中国平安人寿保险股份有限公司－传统－普通保险产品			1,830,035			人民币普通股1,830,035
华林证券有限责任公司			1,500,040			人民币普通股1,500,040
范力			1,464,444			人民币普通股1,464,444
孟庆祥			1,350,000			人民币普通股1,350,000
董越			1,346,801			人民币普通股1,346,801
上述股东关联关系或一致行动的说明			本公司股东中，国有法人股股东柳州化学工业集团有限公司与其他股东之间不存在关联关系；也不属于《上市公司持股变动信息披露管理办法》中规定的一致行动人。其它股东之间是否存在关联关系或是否是一致行动人均未知。

名称	柳州化学工业集团有限公司
单位负责人或法定代表人	廖能成
成立日期	1998年7月18日
注册资本	220,480,328
主要经营业务或管理活动	系列微肥试产；进出口经营业务（在外贸部核准范围内经营），装卸服务，铁路专用线延伸服务；第一类压力容器，第二类低、中压容器制造，生产微生物肥料，副产电(仅向柳化集团 公司各控股及下属子公司供应)；化肥、化工产品研究、开发、设计；生产销售各种纸张、纸版、浆板及各种纸制品、造纸副产品；机械设备安装、机械加工、设备修理、设备保温、化工防腐处理、代办运输服务、蓬布租赁，铆焊制作，房屋修缮。

名称	柳州市国有资产监督管理委员会
单位负责人或法定代表人	黄穗卿
主要经营业务或管理活动	国有资产的监督管理

姓名	职务	性别	年龄	任期起始日期	任期终止日期	年初持股数	年末持股数	变动原因	报告期内从公司领取的报酬总额（万元）（税前）	是否在股东单位或其他关联单位领取报酬、津贴
王启生	董事	男	61	2007年5月10日	2010年8月11日	0	0		0.84	是
张雄斌	独立董事	男	40	2007年5月10日	2010年8月11日	0	0		1.75	否
韦冬蜜	监事	女	38	2007年5月10日	2010年8月11日	0	0		23.4	否
黄 湛	监事	男	40	2007年5月10日	2010年8月11日	0	0		23.65	否
廖能成	董事长	男	53	2007年5月10日	2013年8月10日	0	599,440	二级市场买入、分红送转	38.91	否
覃永强	副董事长、总裁	男	44	2007年5月10日	2013年8月10日	0	500,200	二级市场买入、分红送转	34.05	否
苏东升	董事	男	49	2007年5月10日	2013年8月10日	0	475,950	二级市场买入、分红送转	1.44	是
袁志刚	董事、副总裁、董秘	男	38	2007年5月10日	2013年8月10日	0	440,000	二级市场买入、分红送转	30.24	否
李兆胜	董事、副总经理	男	45	2010年8月11日	2013年8月10日	0	439,966	二级市场买入、分红送转	29.4	否
黄吉忠	董事、财务总监	男	40	2010年8月11日	2013年8月10日	0	360,050	二级市场买入、分红送转	29.4	否
袁正中	独立董事	男	74	2007年5月10日	2013年8月10日	0	0		3	否
童张法	独立董事	男	47	2007年5月10日	2013年8月10日	0	0		3	否
李 骅	独立董事	男	39	2010年8月11日	2013年8月10日	0	0		1.25	否
庞邦永	监事会主席	男	53	2007年5月10日	2013年8月10日	0	305,049	二级市场买入、分红送转	1.44	是
林 波	监事	男	53	2007年5月10日	2013年8月10日	0	252,000	二级市场买入、分红送转	1.2	是
黄良活	监事	男	52	2007年5月10日	2013年8月10日	0	0		0	是
王伟英	监事	女	42	2010年8月11日	2013年8月10日	0	0		9.83	否
樊惠足	监事	女	48	2010年8月11日	2013年8月10日	0	0		7.86	否
韦 挺	副总经理	男	46	2007年5月10日	2011年1月18日	0	440,000	二级市场买入、分红送转	28.8	否
陆胜云	副总经理	男	40	2007年5月10日	2013年8月10日	0	324,000	二级市场买入、分红送转	28.8	否
合计	/	/	/	/	/	0	4,136,655	/	298.26	/

分行业	营业收入（元）	营业成本（元）	营业利润率（%）	营业收入比上年增减(%)	营业成本比上年增减(%)	营业利润率比上年增减
化学肥料制造业	1,867,661,101.64	1,460,121,950.11	21.82	33.22	25.44	增加4.85个百分点
有机化学产品业	81,063,785.47	98,744,213.17	-21.81	51.30	89.61	下降24.61个百分点
煤炭	60,748,172.81	44,773,489.64	26.3	294.64	414.78	下降17.20个百分点
其他	11,475,884.87	9,142,687.73	20.33	不适用
合计	2,020,948,944.79	1,612,782,340.65	20.2	36.15	30.77	增加3.28个百分点

项目名称	主营业务收入(元)		主营业务收入比上年增减(%)
	2010年	2009年
广西区内	903,211,535.33	784,563,382.43	15.12
广西区外	1,117,737,409.46	699,822,857.94	59.72
合计	2,020,948,944.79	1,484,386,240.37	36.15

产品名称	营业收入（元）	营业成本（元）	营业利润率（%）	营业收入比上年增减(%)	营业成本比上年增减(%)	营业利润率比上年增减
尿素	469,448,004.84	443,503,956.58	5.53	-5.04	-5.07	增加0.04个百分占
硝酸铵	653,237,040.55	490,410,680.13	24.93	83.1	91.17	下降3.16个百分点

资产项目	本期期末数（元）	上年同期数（元）	同比增减（%）	说明
应收票据	61,359,958.06	23,994,155.71	155.73	报告期内公司销售收入增加，收到的票据相应增加所致。
应收账款	197,565,840.24	106,160,372.55	86.1	报告期内销售收入增加。
预付款项	249,807,881.31	140,104,834.95	78.3	公司生产规模扩大，原材料紧张，预付煤款及设备款。
长期股权投资	21,394,284.26	10,800,000.00	98.10	主要是报告期内公司对惠州市金湾化学品仓储实业有限公司追加投资1050万元
在建工程	466,188,744.17	790,122,660.80	-41.00	报告期公司部分在建工程转固，使在建工程同比下降。
短期借款	780,000,000.00	432,000,000.00	80.56	由于日常经营需要的资金增加，流资贷款增加所致。
应付票据	5,000,000.00	103,760,565.79	-95.18	汇票到期解付
应付帐款	160,872,136.35	119,407,324.39	34.73	报告期内公司生产和销售规模扩大，原材料及商品采购较多，应付供应商货款相应增加。
应交税费	5,909,845.58	2,173,848.23	171.86	报告期内公司销售收入增加，增值税及相关的税费增加。
一年内到期的非流动负债	173,036,381.96	904,396,223.65	-80.87	主要是公司归还一年内到期的长期借款所致。
其他流动负债	500,000,000.00	0		报告期内公司发行了5亿元短期融资券。
长期借款	1,070,015,729.31	761,009,578.32	40.60	报告期，为满足公司发展需要，公司增加了银行长期借款。
实收资本（或股本）	399,347,513.00	266,231,675.00	50	报告期，公司执行2009年度股东大会决议，实施了10送2转3的利润分配及公积金转增方案，使公司股本增加50%。

项目名称	本期（元）	上年同期（元）	同比增减比例（%）
销售费用	97,115,160.80	52,707,459.39	84.25
管理费用	112,136,555.02	84,824,878.48	32.2
财务费用	120,704,733.73	89,356,566.24	35.08
营业税金及附加	10,770,686.40	6,790,346.92	58.62
资产减值损失	8,395,160.31	-1,377,840.14	709.3
所得税费用	8,546,686.03	3,932,720.75	117.32

项 目	本期（元）	上年同期（元）	同比增减(%)
经营活动产生的现金流量净额	-20,931,963.19	185,538,853.23	-111.28
投资活动产生的现金流量净额	-249,081,437.60	-293,388,130.97	-15.1
筹资活动产生的现金流量净额	321,499,323.33	138,699,814.58	131.8

报告期内投资额	28,703.80
投资额增减变动数	-33,202.09
上年同期投资额	61,905.89
投资额增减幅度(%)	-53.63

被投资的公司名称	主要经营活动	占被投资公司权益的比例(%)	备注
惠州市金湾化学品仓储实业有限公司	化学原料及产品仓储；铁路专线货物装卸服务。	28	报告期对该公司追加长期投资1050万元
贵州柳化化工有限公司	化肥、化工产品（危险化学品除外）的销售；过磅收费；经营进出口业务（国家限定公司经营或禁止出口的商品除外）。	100	报告期对该公司进行长期股权投资300万元

本报告期内盈利但未提出现金利润分配预案的原因	未用于分红的资金留存公司的用途
2011年国家银根紧缩，贷款利率提高，银行放贷额度受限，企业贷款非常困难，使企业融资环境变差，公司建设资金和流动资金都比较紧张，因此，2010年度既不进行现金利润分配，也不进行公积金转增。	可供分配的利润计划用于项目建设、偿还债务和补充流动资金等。

交易对方或最终控制方	被收购资产	购买日	资产收购价格	是否为关联交易（如是，说明定价原则）	资产收购定价原则	所涉及的资产产权是否已全部过户	所涉及的债权债务是否已全部转移	关联关系
广东中成化工股份有限公司	双氧水生产设备	2010年11月2日	2,814,519.20	是	评估值	是	是	母公司的控股子公司
柳州市大力包装用品有限责任公司	96.15%的股权	2010年1月4日	7,750,000.00	是	协议价	是	是	其他

公司对外担保情况（不包括对控股子公司的担保）
报告期内担保发生额合计	0
报告期末担保余额合计	0
公司对控股子公司的担保情况
报告期内对子公司担保发生额合计	4,000
报告期末对子公司担保余额合计	10,000
公司担保总额情况（包括对控股子公司的担保）
担保总额	10,000
其中：
为股东、实际控制人及其关联方提供担保的金额	0
直接或间接为资产负债率超过70％的被担保对象提供的债务担保金额	0
担保总额超过净资产50％部分的金额	0
上述三项担保金额合计	0

关联方	向关联方销售产品和提供劳务			向关联方采购产品和接受劳务
	交易金额	占同类交易金额的比例(%)		交易金额	占同类交易金额的比例(%)
柳州化学工业集团有限公司	22,447,620.00	32.6
柳州化学工业集团有限公司				18,674,173.11	100
柳州市柳化复混肥料有限公司	29,726,959.78	43.17
柳州市柳化复混肥料有限公司	9,150,212.50	13.29
湖南智成化工有限公司	7,533,040.24	10.94
合计	68,857,832.52	100		18,674,173.11	100

关联方	向关联方提供资金		关联方向公司提供资金
	发生额	余额	发生额	余额
湖南智成化工有限公司	900.00	400.00
广西柳州化工控股有限公司			90	90
湖南智成化工有限公司			1399.38	908.63
合计	900	400	1489.38	998.63

控股股东及其他关联方非经营性占用上市公司资金的余额			报告期内发生的期间占用、期末归还的总金额	报告期内已清欠情况
报告期内清欠总额	清欠方式	清欠金额		清欠时间（月份）
报告期初	报告期内发生额	报告期末
0	900	400	500	400

承诺事项	承诺内容	履行情况
发行时所作承诺	控股股东做出了与本公司避免同业竞争的承诺：柳化集团及其控制企业现在与将来均不在中华人民共和国境内外直接或间接与股份公司进行同业竞争。	报告期内，柳化集团收购了与本公司业务有重叠的企业——广东中成化工股份有限公司60%的股权，与本公司形成了同业竞争。

财务报告	□未经审计         √审计
审计意见	√标准无保留意见      □非标意见