（上接B75版）

4.3.2.2 实际控制人情况

单位：万元 币种：人民币

名称	中国南车集团公司
单位负责人或法定代表人	赵小刚
成立日期	2002年7月2日
注册资本	705,549.40
主要经营业务或管理活动	铁路机车车辆、城市轨道交通车辆、机电设备及零部件、电子电器及环保设备相关产品的设计、制造、修理；设备租赁；以上相关产品的销售；技术服务、信息咨询；实业投资；资产受托管理；进出口业务；建筑设备安装；化工材料（不含危险化学品）、建筑材料的销售。

4.3.3 实际控制人通过信托或其他资产管理方式控制公司

□适用 √不适用

§5 董事、监事和高级管理人员

5.1 董事、监事和高级管理人员持股变动及报酬情况

单位：股

姓名	职务	性别	年龄	任期起始日期	任期终止日期	年初持股数	年末持股数	变动原因	报告期内从公司领取的报酬总额（万元）（税前）	是否在股东单位或其他关联单位领取报酬、津贴
曾鸿平	董事长	男	47	2009年5月8日	2012年5月8日				0	是
邓恢金	副董事长	男	54	2009年5月8日	2012年5月8日				0	是
丁荣军	董事	男	50	2009年5月8日	2012年5月8日				0	是
宋亚立	董事（原）	男	58	2009年5月8日	2010年6月3日				0	是
刘连根	董事	男	49	2009年9月29日	2012年5月8日				0	是
张力强	董事（原）	男	48	2009年5月8日	2010年6月3日				0	是
张振翔	董事	男	48	2009年5月8日	2012年5月8日				2.5	是
李铁生	董事	男	49	2009年5月8日	2012年5月8日				0	是
刘 杰	董事（原）	男	49	2009年5月8日	2010年6月3日				0	是
邹 涛	董事	男	52	2009年5月8日	2012年5月8日				2.5	是
贺文成	董事	男	53	2010年6月3日	2012年5月8日				0	是
冯江华	董事	男	47	2010年6月3日	2012年5月8日				0	是
颜 强	董事	男	41	2010年6月3日	2012年5月8日				0	是
白国庆	独立董事	男	40	2009年5月8日	2012年5月8日				5	否
何学飞	独立董事	男	50	2009年5月8日	2012年5月8日				5	否
李 乔	独立董事	男	57	2009年5月8日	2012年5月8日				5	否
徐 坚	独立董事	男	51	2009年5月8日	2012年5月8日				5	否
李俊峰	独立董事	男	55	2009年5月8日	2012年5月8日				5	否
孙 克	监事会主席	男	56	2009年5月8日	2012年5月8日				0	是
马 力	监事	男	57	2009年5月8日	2012年5月8日				1.5	是
蒋庆平	监事	男	49	2009年5月8日	2012年5月8日				0	是
李 略	监事	男	42	2009年5月8日	2011年3月15日				0	是
路孝杰	监事（原）	男	48	2009年5月8日	2010年6月3日				0	是
张建军	监事（原）	男	47	2009年5月8日	2010年6月3日				0	是
赵悬辉	职工监事（原）	男	48	2009年5月8日	2010年7月6日				17.63	否
曾卫容	职工监事	女	35	2010年7月6日	2012年5月8日				20.5	否
陶伟文	职工监事	女	44	2009年5月8日	2012年5月8日				28.35	否
于松林	职工监事	男	41	2009年5月8日	2012年5月8日				24.6	否
杨 军	总经理	男	38	2009年5月8日	2012年5月8日				44.3	否
刘建勋	副总经理兼总工程师	男	38	2009年5月8日	2012年5月8日				35.38	否
张 华	副总经理兼财务总监	女	35	2009年5月8日	2012年5月8日				31.56	否
龚志强	副总经理	男	48	2009年5月8日	2012年5月8日				31.89	否
季晓康	董事会秘书	男	44	2009年5月8日	2012年5月8日				23.21	否

§6 董事会报告

6.1 管理层讨论与分析

1、报告期内总体工作情况回顾

2010年，公司坚持“讲科学统筹资源项目，谋发展兼顾效率安全”的工作思路，在竞争日益激烈的市场环境下，不断提升研制平台、管控发展风险，做强轨道市场，做大风电产业。通过全面开展精益生产，科学调配资源，充分发挥技术、市场等核心优势，优化内部管理，持续降本增效，圆满完成了公司董事会年初制定的各项工作任务。

报告期内，公司整体经营运行状况良好，经营规模迅速扩张，收入、回款、利润及资产规模等主要经济指标均再创历史新高。公司全年共完成销售收入23.2亿元，较上年增长8亿元，增幅为52%；全年实现净利润 1.99亿元，较上年增长1.04亿元，增幅为109%。

报告期内，公司持续做强轨道市场，做大风电产业，发挥自主创新优势，充分把握市场机遇，新产品、新项目的开拓继续取得良好业绩，在相关市场均实现了重大突破。

在轨道交通市场领域，公司与庞巴迪签订包括空簧在内的总金额超过8000万元的 CRH380动车组项目供货合同，阻尼材料、风挡、抗侧滚扭杆等产品也相继在国内率先完成开发，标志着公司减振降噪产品已跨入全球移动装备领域最高技术平台；继续保持高速道岔用弹性铁垫板国内65%的总市场份额；大功率引进机车项目用弹性元件成为国内首选供应商，新造市场占有率超过65%；CRH2阻尼材料项目成为国内唯一供应商，并已签订2011年CRH380A长编项目技术协议；新建客运专线桥梁支座项目全年新增7亿元以上订单，成为行业第一，公路特种产品市场取得突破，获天津生态城等十几个项目，桥梁支座等产品开始全面进入公路市场；超高耐磨板项目实现重点突破，在新筑股份、洛阳双瑞、武船等取得国产化产品100%的市场份额；重载货车项目已为北车齐齐哈尔厂、南车长江公司、南车眉山厂及北车二七厂等所有货车主机企业承担减振降噪类新产品的开发工作；海外市场继在印度之后，再次在澳大利亚签订总金额2亿元的维修合同。

在风电市场领域，1.5兆瓦40.3米叶片实现批量配套供货，配套华仪电气整机出口白俄罗斯一套40.3米叶片、出口智利两套37.5米叶片，实现风电叶片海外市场零的突破；2.5兆瓦50.3米叶片与东方电气签订销售合同；年内自主开发的用于弱三类风区1.5兆瓦42.8米叶片，已与南车风电达成装机协议；风电减振元件继续保持国内唯一批量供应商地位，并在西班牙AT和美国GE实现突破；风电绝缘、电磁线产品拓展大客户工作进展顺利，2.5兆瓦、3.2兆瓦风电电磁线获批量准入资格； 1.5兆瓦直驱式风电电机电磁线及云母带等占据70%以上的市场份额，表面覆盖漆TJ1357-5已形成批量销售。

报告期内，公司顺利完成上市以来首次再融资工作，所募集8亿元资金用于持续加大核心技术研发平台与专业化制造平台的建设，为公司进一步快速发展提供基础与动力，大力培育企业的核心竞争力和抗风险能力。天津南车风电叶片工程有限公司于2010年6月份完成注册，天津风电叶片新厂房建设顺利进行，临时租用厂房在5月份已实现稳定批量生产；抗侧滚扭杆和空气弹簧生产平台的引进装备达到世界先进水平并得到国内外用户的高度认可；减隔震橡胶支座生产线全线拉通，1000吨的二维加载试验台完成安装调试；塑料耐磨产品的进口UHMWPE和国产PTFE设备均已投产，产品在国内率先通过50KM长期磨耗测试，中国石化工业联合会技术鉴定认为达到国际先进水平；绝缘结构研发平台已签订完29台设备的采购合同；公司PDM项目、ERP项目、人力资源信息系统均已成功上线运行。

报告期内，公司通过优化内部管理提升效益，管控发展风险，完成了风险辨识和评估工作，将产品质量、人力资源、原材料价格波动、供应链列为当年度最大风险，明确四名高管分别负责对四类风险在全公司范围内采取有效措施进行控制和管理；继续深化精益生产工作，并从日本TPM公司聘请了丰田公司退休的精益生产专家到公司进行为期一年的现场指导和实地推进。

2、公司营业业务及其经营状况

（1）营业业务分行业、分产品情况表

单位:万元 币种:人民币

分行业或分产品	营业收入	营业成本	业务利润率(%)	营业收入比上年增减(%)	营业成本比上年增减(%)	营业利润率比上年增减(%)
高分子减振降噪弹性元件	116,443.95	77,378.35	33.55	33.34	30.68	增加了1.35个百分点
绝缘制品及涂料	24,158.14	18,078.55	25.17	209.30	284.91	减少了14.70个百分点
特种工程塑料制品	28,483.08	22,325.78	21.62	79.85	85.23	减少了2.28个百分点
电磁线	27,930.10	25,856.15	7.43	13.74	12.85	增加了0.72个百分点
复合材料制品	30,332.01	26,533.83	12.52	160.79	202.92	减少了12.17个百分点

①高分子减振降噪弹性元件营业收入及营业成本增加主要系城轨线路产品、风电项目产品和桥梁支座产品销售增长所致；营业利润率较上年增加主要系城轨线路产品和风电项目产品的毛利较高所致；

②绝缘制品及涂料营业收入及营业成本增加主要系本年新增客运专线产品的销售所致；营业利润率较上年降低主要是新增客运专线产品毛利低于绝缘制品及涂料的平均毛利所致；

③特种工程塑料制品营业收入及营业成本增加主要系改性材料销售增加所致；营业利润率较上年增加的原因主要是今年受原材料价格大幅上涨的影响，利润空间有所压缩所致；

④电磁线营业收入及营业成本增加主要系风电线销售增加所致；

⑤复合材料制品于营业收入及营业成本增加主要系今年此类产品的销售规模进入稳定期，较去年起步期收入大幅增长所致。营业利润率较上年降低一方面是由于今年市场竞争激烈，销售价格下滑；另一方面由于今年核算口径的改变，将产品运费列入成本，影响毛利下降约6%。

（2）营业收入分地区情况表

单位:元 币种:人民币

地区	营业收入	营业收入比上年增减（％）
国内	2,238,013,556.04	59.27
国外	82,838,811.27	-29.31
合计	2,320,852,367.31	52.45

（3）现金流量变动情况

单位：元 币种:人民币

项 目	本期数	上期数	增减（%）
经营活动产生的现金净流量	174,104,160.26	174,253,981.77	-0.09
投资活动产生的现金净流量	-340,703,026.56	-173,059,238.81	96.87
筹资活动产生的现金净流量	509,101,411.18	27,263,864.86	1767.31

①经营活动产生的现金净流量基本无变化；

②投资活动产生的现金净流量变化的原因主要是新建厂房的前期投入以及厂房扩能、购置设备所致；

③筹资活动产生的现金净流量变化的原因主要是报告期内8亿元再融资资金到位，减少了公司对银行借款的依赖程度所致。

（4）主要供应商、客户情况

单位:元 币种:人民币

前五名供应商采购金额合计	496,961,037.59	占采购总额比重	28.41%
前五名销售客户销售金额合计	492,077,075.62	占销售总额比重	21.21%

（5）报告期内公司资产构成变动情况

单位:元 币种:人民币

项 目	本期数	上期数	增减（％）
货币资金	483,111,709.18	154,587,504.31	212.52
预付款项	67,400,830.84	135,308,783.30	-50.19
存货	938,928,337.86	471,939,710.92	98.95
其他流动资产	71,306,154.36	27,991,493.21	154.74
固定资产	564,950,707.75	406,035,826.45	39.14
在建工程	83,807,662.54	43,201,622.93	93.99
无形资产	210,568,488.25	62,178,834.07	238.65
短期借款	136,000,000.00	367,313,200.00	-62.97
应付票据	586,101,529.39	376,752,114.55	55.57
应付账款	482,024,319.78	276,503,743.03	74.33
预收账款	49,976,699.59	29,239,398.77	70.92
应交税费	9,681,503.09	5,445,667.23	77.78
其他应付款	103,619,988.51	75,049,032.73	38.07
一年内到期的非流动负债	8,512,682.70	2,821,667.00	201.69

① 货币资金增加的原因主要是报告期内筹资活动及经营活动产生的现金流量净额的影响所致；

② 预付账款减少的原因主要是报告期内将为购买土地、厂房建设和购置机器设备形成的预付款分别计入无形资产和在建工程所致。2009年12月31日预付款项余额中有约人民币9,121万元的预付设备款。剔除上述重分类影响，预付账款与上年相比增加53%，主要是由于公司整体业务量大幅增加导致外购材料的预付款增加；

③ 存货增加的原因主要是报告期年底根据销售合同备货增加库存所致；

④ 其他流动资产增加的原因主要是报告期内未抵扣完毕的进项增值税税金的增加；

⑤ 固定资产增加的原因主要是报告期内新建厂房主体工程投入使用、新增天津基地的模具以及为产能提升购置机器设备增加所致；

⑥ 在建工程增加的原因主要是报告期内为厂房建设和购置机器设备预付基建设备款增加及新增天津子公司的基建设备投入、产能扩建改造的投入增加；

⑦ 无形资产增加的原因主要是由于报告期内为本公司及新增天津子公司购入用于厂房建设的土地使用权增加所致；

⑧ 短期借款减少的原因主要是报告期内归还到期借款所致；

⑨ 应付票据增加的原因主要是报告期内增加使用应付票据结算到期应付账款以合理利用商业信用和节约资金成本所致；

⑩ 应付账款增加的原因主要是报告期内由于业务量增加导致的采购量增加；

预收账款增加的原因主要是报告期内营业收入的增加所致；

应交税费增加的原因是报告期内营业收入的增加所致；

其他应付款增加的原因主要是报告期内购置固定资产和在建工程的应付余额增加；

一年内到期的非流动负债增加的原因主要是报告期内收到政府补助的金额增加导致的递延收益增加所致。

（6）报告期内公司销售费用、管理费用、财务费用情况

单位:元 币种:人民币

项 目	本年数	上年同期数	增减（％）
销售费用	107,461,409.88	90,894,751.42	18.23
管理费用	204,964,085.51	165,639,480.65	23.74
财务费用	15,685,799.04	19,242,455.02	-18.48

①销售费用增加主要是销售规模增长所致；

②管理费用增加主要是销售规模增长、技术开发费增长所致；

③财务费用减少主要是报告期内8亿元再融资资金到位，减少了公司的借款利息支出所致。

（7）主要控股公司及参股公司的经营情况及业绩

①主要控股公司的经营情况及业绩

单位:万元 币种:人民币

公司名称	主要产品或服务	注册 资本	资产 规模	营业 收入	营业 利润	净 利润
广州市时代橡塑实业有限公司	高分子减振降噪弹性元件	360.00	549.08	73.92	-124.95	-128.20
株洲时代橡塑元件开发有限公司	高分子减振降噪弹性元件	1000.00	2510.59	2318.95	166.83	183.65
株洲时代工程塑料制品有限公司	特种工程塑料制品	8300.00	28188.34	30204.45	2242.34	2011.98
株洲时代电气绝缘有限责任公司	绝缘制品及涂料、电磁线	16201.00	61834.69	53313.66	2356.54	2139.89
天津南车风电叶片工程有限公司	风电叶片	20000.00	23524.38	6130.61	-146.57	108.13
齐齐哈尔时代橡塑有限责任公司	橡胶制品、橡胶弹性元件	300.00	1210.34	1674.10	186.06	139.72
咸阳时代特种密封科技有限公司	轨道交通装备和汽车及工业橡胶密封件生产、销售等	585.00	2231.01	1553.60	118.06	120.56

②报告期内，公司无来源于单个参股公司的投资收益对公司净利润影响达10％以上的情况。

3、对公司未来发展的展望

（1）公司所处行业的发展趋势、公司面临的机遇、挑战及市场竞争格局

轨道交通产业：“十二五”期间，我国铁路计划投资约3万亿元，高铁基础建设占40-60%，机车及配件制造占10-15%，约5000亿元。2011年计划完成投资8500亿元，7000亿元为基本建设投资，其中：基建大中型计划规模为6990亿元，基建小型计划规模为10亿元，更新改造投资计划规模为240亿元，铁路机车车辆购置投资规模则为1260亿元，2011年计划新建铁路干线8000公里，其中客运专线3500公里。2012年计划完成投资7000亿元左右，新建铁路干线10000公里，其中客运专线5000公里。同时，全国已约有22个城市修建地铁的申请得到了国家批准，计划至2015年前后规划建设79条轨道交通线路，总长度约2259公里，总投资8820亿元。这意味着国内大轨道交通产业进入发展的高峰期，轨道交通行业各细分市场也将蕴含着巨大的市场容量。目前，公司主要生产和销售轨道交通装备和线路用高分子减振降噪弹性元件，在国内已具有较大的知名度和品牌优势，在国内市场处于领先地位，与国外品牌竞争具有一定的价格优势，未来公司所处的轨道交通领域的市场竞争将持续加剧。公司将利用自身的技术力量及成本优势进入高端产品领域，扩大市场占有率和品牌影响力，不断提升在国内轨道交通市场的销售规模和利润水平。

风力发电产业：全球风电装机需求持续快速增长，预计到2020年，全球的风力发电装机将达到12.31亿千瓦，年装机容量达到1.5亿千瓦，风力发电量将占全球发电总量的12％，全球风电设备市场容量达到1200亿美元。我国具有丰富的风能资源，可开发的风能总量约有7-12亿千瓦，居世界第一，风能将成为我国的主要战略能源之一。国家正大力推进大型风电基地建设，尤其是海上风电开发建设，2020年新能源的发展目标中，风力发电装机达1.2亿千瓦。预计“十二五”期间国内平均每年装机容量在900万-1300万千瓦，按造价6000-7000元/千瓦计算，整体市场前景为600-900亿/年。自2006年以来，公司已与国防科大签订了关于风电叶片技术联合研究开发的排他性战略合作协议，投入大量自筹经费，共同完成了湖南省重大科技专项“大功率风力发电机组及关键部件的研制”子项目“发电机转子复合材料叶片”，与国防科大成功联合申报了国家“863”高技术项目“大尺寸复合材料风电叶片RTMAVIP就地制造技术”。2008年，公司针对国内1.5MW机型于引进了德国Aerodyn公司叶片制造技术，产品已通过德国船级社（GL）认证，目前公司在风电叶片制造领域已经建立了产学研合作共赢的科研开发体系，产品制造技术达到国内领先水平。

（2）新年度经营计划

2011年公司将确保实现营业收入30亿元，争取34亿元。

（3）实现未来发展战略所需的资金需求及使用计划

随着公司生产经营规模的迅速扩大，资金需求也快速增长，2011年将是公司资本性投入非常集中的一年。公司加强通过优化管理提升效益，不断挖掘内部资金潜力，坚持现金为王，努力提升企业自我造血功能，坚持产业结构的持续优化，力争投入资本价值最大化。2010年公司完成了上市以来的首次再融资工作，通过定向增发的方式融资8亿元，用于高分子减振降噪弹性元件产品扩能项目、高性能特种电磁线提质扩能项目、兆瓦级风电叶片产业化项目、建筑工程抗震减隔振（震）产品产业化项目。同时，公司2011年将在中国境内发行总额不超过5亿元人民币的短期融资券，以满足公司生产经营所需流动资金并降低公司融资成本提升效益。

（4）公司实现未来发展战略和经营目标的对策

推行“航空母舰+联合舰队”组织模式，最大化创造整体价值。公司有必要以最大化创造公司整体价值为目的，对现有的以资产为纽带的“1+X”组织模式进行创新与完善，打造以公司总部为航母，联动公司各业务单元竞相发展的“航空母舰+联合舰队”式组织模式。

持续完善核心技术研发平台，加快提升自主技术创新能力。公司将通过持续加大科研投入，增强公司在基础研究、检测试验、产品开发、工艺技术等方面的综合实力，将目前的“国家企业技术中心”打造成“国家工程中心”，构建起能持续积聚人才，开展新技术研究的核心技术研发平台，快速提升公司的技术原创能力和核心技术自主研发能力，缩小与世界级企业的差距。

打造精益化制造体系，提升产品高质量低成本的竞争优势。公司将在生产制造体系的专业化内涵和先进程度上下功夫，积极实施精益生产理念，改进生产工艺、生产设备和创新生产组织方式，使生产扩能不再是简单的加法，而是遵循1+1>2的原则，利用有限的资源释放更多的能量，不断降低生产制造成本、提高生产制造能力。将公司五大制造基地打造成“国内领先、世界一流”的精益化制造平台，为提升公司产品的质量，降低产品成本，获取明显的产品竞争优势奠定基础。

资产经营与资本运作相结合，促进公司产业规模良性扩张。公司将通过实施“资产经营与资本运作的有机结合”，把所拥有的各种有形的和无形的资产变为可以增值的活化资本，通过流动、裂变组合、优化配置等各种方式进行有效经营，以最少的投入获取最多的产出，实现资本最大限度的增值，快速促进公司产业规模的良性扩张。

构建与完善全球化供应链，提高公司整体的市场竞争能力。公司将在全球范围内构建供应链体系，逐渐将传统的管理模式向集成化供应链管理模式转变，实现经营成本降低、固定资产效率提高、订单处理周期缩短、整体库存量减少、现金循环加快、服务水平提高等目标，从而提升公司整体的市场竞争能力。

积极实施国际化发展战略，加速成为国际市场竞争的主力军。公司将紧跟国家大力促进轨道交通、风力发电等产业“走出去”的战略导向，积极利用在国内轨道交通减振产品的技术优势，采取贸易出口、跨国并购、独资合资等方式进入国际高端市场，建立和完善相对独立的销售服务网络，实现公司在海外市场从零部件供应商到系统方案或集成产品供应商的转变，成为在国际市场上有较强影响力的主力军。

大力加强人才队伍建设，为公司发展模式升级提供人才保障。公司的产业形态和盈利模式将全面升级，公司的管理模式将由粗放式向集约化转型，公司将坚持“企业发展以人为本、人才建设以用为本”的理念，为员工营造安全舒适的工作环境与融洽和谐的人际氛围，完善能充分发挥潜能、激发工作热情、提升工作成就感和生活幸福感的舞台，为公司持续稳健发展打造经营管理、技术研发、营销贸易、能工巧匠等四支优质而稳定的人才队伍。

加快信息化平台建设，提高经营管理水平和技术创新效率。公司将以“总体规划、分步实施、重点突破、效益驱动”为指导方针，按照高起点、实用性、集成化、柔性化原则推进信息化建设，使公司的信息化平台达到国资委Ａ级信息化水平；从而促进公司管理流程优化、技术研发创新效率提升、经营管理水平提高，为推动公司快速、健康发展打下坚实的平台基础。

（5）技术创新

自公司成立以来，始终将技术创新作为企业发展的动力和源泉，建立了集新材料基础研究和工程化应用研究于一体的国家级企业技术中心，拥有新材料、系统结构领域博士后科研工作站，参与或承担了9项863课题计划和3项其他国家重大课题计划。公司建立了国家级检测实验室，是铁道部和国家质量监督检验检疫局授权委托的质量检测单位。

项目申报方面：2010年共组织申报国家科技项目2项，包括国家火炬计划1项、国家重点新产品1项，湖南省科技项目4项，南车科技项目3项，省商务厅政策资助项目3项。公司外部项目到位资金424万元。

专利及知识产权方面：2010年全年申报专利52项，其中发明专利23项，授权专利36项，其中发明专利14项。公司共有授权专利120项，其中发明专利31项。

科技成果情况：2010年共完成“桥梁支座改性超高分子量聚乙烯耐磨板研制”等4项省部级科技成果鉴定（ “高速铁路高强度、耐低温尼龙合金复合材料及制品的研制”、“高铁用高性能聚氨酯微孔弹性垫板研制及产业化”、“板式无砟轨道专用水泥沥青砂浆的研究及产业化”），其中“高铁用高性能聚氨酯微孔弹性垫板研制及产业化”成果被鉴定为达到国际先进水平；风电叶片项目正在申报株洲市2010年度科技进步一等奖。

（6）与公允价值计量相关的项目

公司不存在与公允价值计量相关的项目。

（7）持有外币金融资产、金融负债情况

公司未持有外币金融资产、金融负债情况。

（8）对公司未来发展的展望

公司是否编制并披露新年度的盈利预测：否

6.2 募集资金使用情况

√适用 □不适用

单位:万元 币种:人民币

募集年份	募集方式	募集资金净额	本报告期已使用募集资金总额	已累计使用募集资金总额	尚未使用募集资金总额	尚未使用募集资金用途及去向
2010	非公开发行	80,029.40	63,765.52	63,765.52	16,370.19	2010年11月19日，公司召开第五届董事会第十五次（临时）会议，审议通过《关于继续以部分闲置募集资金暂时补充流动资金的议案》，继续使用闲置募集资金8,000万元暂时补充流动资金，使用期限不超过6个月，除此之外的尚未使用募集资金存放于募集资金专户中。
合计	/	80,029.40	63,765.52	63,765.52	16,370.19	/

2、 承诺项目使用情况

单位:万元 币种:人民币

承诺项目名称	是否变更项目	募集资金拟投入金额	募集资金实际投入金额	是否符合计划进度	项目进度	达产年预计收益	产生收益情况	是否符合预计收益	未达到计划进度和收益说明	变更原因及募集资金变更程序说明
高分子减振降噪弹性元件产品扩能项目	是	29,909	16,064.92	是	107.10%	10,180	4,610.76	是	/	注1
高性能特种电磁线提质扩能项目	是	10,106	10,105.97	是	100.00%	3,060	1,334.87	是	/
兆瓦级风电叶片产业化项目	是	35,009	32,871.20	是	109.57%	12,793	612.03	否	注3	注2
建筑工程抗震减隔振(震)产品产业化项目	否	5,015	4,723.43	是	94.19%	2,616	1,061.2	是	/	/
合计	/	80,039	63,765.52	/	/	28,649	7,618.86	/	/	/

注1：变更部分募投项目募集资金投资额。基于公司近期对高性能特种电磁线提质扩能项目和高分子减振降噪弹性元件产品扩能项目未来几年市场形势变化和产能需求的认真分析研究，由于公司电磁线业务开拓仍需循序渐进并逐步建立行业领先的规模和技术优势，而高分子减振降噪弹性元件业务作为公司核心支柱产业，国内外市场开拓快速推进，且市场需求旺盛，本着股东利益最大化和谨慎投资原则，经公司审慎研究，为充分发挥募集资金投资效益，特别是进一步提升高分子复合材料研发、试验和检测能力，巩固和增强时代新材在国内的技术领先地位和参与国际竞争的实力，进一步提高公司的盈利能力，根据市场形势变化和公司的实际情况，公司于2010年6月22日召开第2010年度第二次临时股东大会并审议通过《关于变更部分募投项目募集资金投资额的议案》，决定将原投资于高性能特种电磁线提质扩能项目募集资金中的4,900万元变更投资到高分子减振降噪弹性元件产品扩能项目。

上述事项已经公司独立董事认可并经保荐机构核查同意，详情请参见公司于2010年6月4日在上海证券交易所网站发布的相关公告。

注2：部分变更兆瓦级风电叶片产业化项目实施主体及地点。鉴于中国陆上风电资源的开发在未来数年仍将主要集中在北方地区，同时也为解决未来沿海以及超大型叶片的运输问题，为充分利用地缘及资源优势，降低运输成本，提高产品的市场竞争力，最大程度地保障公司和股东的利益，公司于2010年6月22日召开第2010年度第二次临时股东大会并审议通过《关于部分变更兆瓦级风电叶片产业化项目实施主体及地点的议案》，决定将投入到该项目的募集资金17,500万元以出资方式投资到拟成立的天津南车风电叶片工程有限公司，并由该公司负责年产600套兆瓦级风电叶片产能建设工作。

上述事项已经公司独立董事认可并经保荐机构核查同意，详情请参见公司于2010年6月4日在上海证券交易所网站发布的相关公告。

注3：兆瓦级风电叶片产业化项目经济效益低于预计效益，主要系风电叶片行业竞争持续加剧，产品价格下跌所致。

变更项目情况

√适用 □不适用

单位:万元 币种:人民币

变更投资项目资金总额			4,900万元
变更后的项目名称	对应的原承诺项目	变更项目拟投入金额	实际投入金额	是否符合计划进度	变更项目达产年的预计收益	产生收益情况	项目进度	是否符合预计收益	未达到计划进度和收益说明
高分子减振降噪弹性元件产品扩能项目	高分子减振降噪弹性元件产品扩能项目	29,909	16,064.92	是	10,180	4,610.76	107.10%	是	/
高性能特种电磁线提质扩能项目	高性能特种电磁线提质扩能项目	10,106	10,105.97	是	3,060	1,334.87	100.00%	是	/

6.3 非募集资金项目情况

□适用 √不适用

6.4 董事会对会计师事务所“非标准审计报告”的说明

□适用 √不适用

6.5 董事会本次利润分配或资本公积金转增股本预案

经研究决定本次利润分配的预案为：本公司以2010 年末总股本235,155,200股为基数，拟向全体股东每10股送4股，分配人民币94,062,080.00元；拟向全体股东每10股派发现金股利1.00元(含税)，分配23,515,520.00元,两项共计分配人民币117,577.600.00元；同时以2010年末总股本235,155,200股为基数，拟向全体股东每10股转增8股，共计转增资本人民币188,124,160.00元。

公司本报告期内盈利但未提出现金利润分配预案

□适用 √不适用

§7 重要事项

7.1 收购资产

□适用 √不适用

7.2 出售资产

□适用 √不适用

7.3 重大担保

□适用 √不适用

7.4 重大关联交易

7.4.1 与日常经营相关的关联交易

√适用 □不适用

单位:元 币种:人民币

关联交易方	关联关系	关联交易类型	关联交易内容	关联交易定价原则	关联交易金额
南车株洲电力机车研究所有限公司	控股股东	销售商品	风电产品	按市场价格	131,594,741.49
南车株洲电机有限公司	集团兄弟公司	销售商品	绝缘制品 及电磁线	按市场价格	134,824,958.41

7.4.2 关联债权债务往来

□适用 √不适用

7.4.3 报告期内资金被占用情况及清欠进展情况

□适用 √不适用

截止报告期末，上市公司未完成非经营性资金占用的清欠工作的，董事会提出的责任追究方案

□适用 √不适用

7.5 委托理财

□适用 √不适用

7.6 承诺事项履行情况

7.6.1 公司或持股5%以上股东在报告期内或持续到报告期内的承诺事项

√适用 □不适用

承诺事项	承诺内容	履行情况
股改承诺	在股权分置改革方案实施之日起60个月内不上市交易或者转让；在60个月锁定期期满后的12个月内通过证券交易所挂牌交易出售原非流通股股份的数量总计不超过时代新材总股本的5%，24个月内不超过10%。	截至报告期，未有违反相关承诺的情况发生。
发行时所作承诺	2010年5月18日，公司在中国证券登记结算有限责任公司上海分公司完成了本次非公开发行A 股股票的发行登记相关事宜。本次向南车株洲电力机车研究所有限公司定向发行的A股股份自发行结束之日起三十六个月内不转让，但同一实际控制人下的转让除外，若发生同一实际控制人下的转让，受让方须接受同样的锁定期限制，该部分新增A 股股份可上市交易的时间为2013年5月20日；向株洲所以外的其他投资者定向发行的A股股份自发行结束之日起十二个月内不转让，该部分新增A 股股份可上市交易的时间为2011年5月18日。	截至报告期，未有违反相关承诺的情况发生。

7.6.2公司资产或项目存在盈利预测，且报告期仍处在盈利预测期间，公司就资产或项目是否达到原盈利预测及其原因作出说明

□适用 √不适用

7.7 重大诉讼仲裁事项

□适用 √不适用

7.8 其他重大事项及其影响和解决方案的分析说明

7.8.1 证券投资情况

□适用 √不适用

7.8.2 持有其他上市公司股权情况

□适用 √不适用

7.8.3 持有非上市金融企业股权情况

□适用 √不适用

7.8.4 买卖其他上市公司股份的情况

□适用 √不适用

7.9 公司披露了内部控制的自我评价报告或履行社会责任报告，详见年报全文。

§8 监事会报告

8.1 监事会对公司依法运作情况的独立意见

报告期内，公司经营管理能够根据《公司法》、《证券法》、《上市公司治理准则》和《公司章程》及国家相关法律法规的要求依法独立运作，公司重大决策程序合法有效，公司各项内部控制规范、健全，有效地防范了管理、经营和财务风险，公司董事、高级管理人员勤勉尽职，在执行公司职务时无违反法律、法规、《公司章程》和损害公司利益的行为。

8.2 监事会对检查公司财务情况的独立意见

报告期内，公司财务核算规范，内控制度健全，各财务管理制度能得到有效落实。所聘请的安永华明会计师事务所对公司2010年度财务报告进行了审计，并出具了标准无保留意见的审计报告。公司财务报告的编制和审议程序符合法律、法规、《公司章程》和公司各项内部控制制度的规定，内容和格式符合中国证监会和证券交易所的各项规定,所包含的信息能从各个方面客观公允、完整真实的反映出公司整体经营管理情况和财务状况，报告的编制和审议人员无违反保密规定的行为。

8.3 监事会对公司最近一次募集资金实际投入情况的独立意见

报告期内，监事会通过对募集资金的存放、使用、变更等情况进行了检查，认为公司按照非公开发行股票招股说明书承诺的项目进行投资和使用募集资金；募集资金的存放、使用、变更、审批程序符合《公司章程》及相关法律、法规的要求，并及时做出了信息披露。募集资金的及时到位，较好地解决了公司各项目设立和业务开展的资金需求问题，对推动公司的同心多元化发展战略起到了有利的推进作用。总体来看，公司本次募集资金的使用情况正常，较好地发挥了这部分资金的使用效益。

8.4监事会对公司关联交易情况的独立意见

报告期内，公司的关联交易为正常经营过程中的商品购销往来，遵循了公平、公开、公正以及市场化的原则，交易程序符合国家有关法律、法规和《公司章程》的规定，符合公司《关联交易管理办法》的规定，公司的关联交易按相关规定均进行了披露，没有损害公司利益、股东利益的情况发生，无内幕交易行为。

§9 财务会计报告

9.1 审计意见

财务报告	□未经审计         √审计
审计意见	√标准无保留意见      □非标意见

9.2 财务报表

合并资产负债表

2010年12月31日

编制单位:株洲时代新材料科技股份有限公司 单位:元 币种:人民币

项目	附注	期末余额	年初余额
流动资产：
货币资金	五-1	483,111,709.18	154,587,504.31
结算备付金
拆出资金
交易性金融资产
应收票据	五-2	180,807,730.19	142,053,282.48
应收账款	五-3	228,294,742.83	189,610,909.80
预付款项	五-4	67,400,830.84	135,308,783.30
应收保费
应收分保账款
应收分保合同准备金
应收利息
应收股利	五-6	521,534.51	-
其他应收款	五-5	17,697,696.10	21,674,358.37
买入返售金融资产
存货	五-7	938,928,337.86	471,939,710.92
一年内到期的非流动资产
其他流动资产	五-8	71,306,154.36	27,991,493.21
流动资产合计		1,988,068,735.87	1,143,166,042.39
非流动资产：
发放委托贷款及垫款
可供出售金融资产
持有至到期投资
长期应收款
长期股权投资	五-10	11,071,452.03	10,372,831.35
投资性房地产
固定资产	五-11	564,950,707.75	406,035,826.45
在建工程	五-12	83,807,662.54	43,201,622.93
工程物资
固定资产清理
生产性生物资产
油气资产
无形资产	五-13	210,568,488.25	62,178,834.07
开发支出
商誉	五-14	1,609,945.35	1,609,945.35
长期待摊费用	五-15	201,338.90	373,139.87
递延所得税资产	五-16	8,835,410.70	9,095,829.35
其他非流动资产
非流动资产合计		881,045,005.52	532,868,029.37
资产总计		2,869,113,741.39	1,676,034,071.76
流动负债：
短期借款	五-19	136,000,000.00	367,313,200.00
向中央银行借款
吸收存款及同业存放
拆入资金
交易性金融负债
应付票据	五-20	586,101,529.39	376,752,114.55
应付账款	五-21	482,024,319.78	276,503,743.03
预收款项	五-22	49,976,699.59	29,239,398.77
卖出回购金融资产款
应付手续费及佣金
应付职工薪酬	五-23	5,977,098.49	7,162,954.31
应交税费	五-24	9,681,503.09	5,445,667.23
应付利息
应付股利
其他应付款	五-25	103,619,988.51	75,049,032.73
应付分保账款
保险合同准备金
代理买卖证券款
代理承销证券款
一年内到期的非流动负债	五-27	8,512,682.70	2,821,667.00
其他流动负债
流动负债合计		1,381,893,821.55	1,140,287,777.62
非流动负债：
长期借款
应付债券
长期应付款
专项应付款
预计负债	五-26	8,392,555.23
递延所得税负债
其他非流动负债	五-27	5,121,667.00	9,428,401.00
非流动负债合计		13,514,222.23	9,428,401.00
负债合计		1,395,408,043.78	1,149,716,178.62
所有者权益（或股东权益）：
实收资本（或股本）	五-28	235,155,200.00	204,355,200.00
资本公积	五-29	855,101,684.25	85,656,851.77
减：库存股
专项储备
盈余公积	五-30	58,178,796.44	42,601,158.38
一般风险准备
未分配利润	五-31	323,695,852.77	186,888,000.45
外币报表折算差额
归属于母公司所有者权益合计		1,472,131,533.46	519,501,210.60
少数股东权益		1,574,164.15	6,816,682.54
所有者权益合计		1,473,705,697.61	526,317,893.14
负债和所有者权益总计		2,869,113,741.39	1,676,034,071.76

法定代表人：曾鸿平 主管会计工作负责人：张华 会计机构负责人：胡国良

母公司资产负债表

2010年12月31日

编制单位:株洲时代新材料科技股份有限公司 单位:元 币种:人民币

项目	附注	期末余额	年初余额
流动资产：
货币资金	十二-1	343,321,584.44	82,751,687.28
交易性金融资产
应收票据	十二-2	102,939,018.46	90,258,915.73
应收账款	十二-3	172,397,732.42	134,909,728.46
预付款项	十二-4	24,356,789.19	88,117,440.52
应收利息
应收股利	十二-6	521,534.51
其他应收款	十二-5	184,661,685.57	186,401,892.69
存货	十二-7	511,875,709.39	362,085,252.55
一年内到期的非流动资产
其他流动资产	十二-8	21,083,757.92	21,409,315.27
流动资产合计		1,361,157,811.90	965,934,232.50
非流动资产：
可供出售金融资产
持有至到期投资
长期应收款
长期股权投资	十二-10	479,067,216.34	120,922,927.14
投资性房地产
固定资产	十二-11	402,612,624.14	304,231,681.16
在建工程	十二-12	48,822,850.27	21,690,702.96
工程物资
固定资产清理

生产性生物资产
油气资产
无形资产	十二-13	100,393,608.54	35,230,889.51
开发支出
商誉
长期待摊费用
递延所得税资产	十二-14	7,222,085.34	7,304,324.10
其他非流动资产
非流动资产合计		1,038,118,384.63	489,380,524.87
资产总计		2,399,276,196.53	1,455,314,757.37
流动负债：
短期借款		136,000,000.00	367,313,200.00
交易性金融负债
应付票据	十二-16	368,654,129.42	311,690,679.55
应付账款	十二-17	424,001,853.11	225,342,628.59
预收款项	十二-18	21,420,292.53	18,950,756.45
应付职工薪酬	十二-19	4,055,332.41	6,497,715.17
应交税费	十二-20	4,942,423.94	2,685,626.21
应付利息
应付股利
其他应付款	十二-21	65,638,087.08	66,814,169.01
一年内到期的非流动负债	十二-23	8,512,682.70	2,821,667.00
其他流动负债
流动负债合计		1,033,224,801.19	1,002,116,441.98
非流动负债：
长期借款
应付债券
长期应付款
专项应付款
预计负债	十二-22	8,101,273.18
递延所得税负债
其他非流动负债	十二-23	5,121,667.00	9,428,401.00
非流动负债合计		13,222,940.18	9,428,401.00
负债合计		1,046,447,741.37	1,011,544,842.98
所有者权益（或股东权益）：
实收资本（或股本）	五-27	235,155,200.00	204,355,200.00
资本公积	十二-24	854,386,073.11	84,872,873.11
减：库存股
专项储备
盈余公积	十二-25	46,158,308.07	30,580,670.01
一般风险准备
未分配利润	十二-26	217,128,873.98	123,961,171.27
所有者权益（或股东权益）合计		1,352,828,455.16	443,769,914.39
负债和所有者权益（或股东权益）总计		2,399,276,196.53	1,455,314,757.37

法定代表人：曾鸿平 主管会计工作负责人：张华 会计机构负责人：胡国良

合并利润表

2010年1—12月

编制单位:株洲时代新材料科技股份有限公司 单位:元 币种:人民币

项目	附注	本期金额	上期金额
一、营业总收入		2,320,852,367.31	1,522,346,889.06
其中：营业收入	五-32	2,320,852,367.31	1,522,346,889.06
利息收入
已赚保费
手续费及佣金收入
二、营业总成本		2,096,126,206.61	1,420,169,056.13
其中：营业成本	五-32	1,749,541,283.59	1,123,388,315.67
利息支出
手续费及佣金支出
退保金
赔付支出净额
提取保险合同准备金净额
保单红利支出
分保费用
营业税金及附加	五-33	9,704,692.02	4,380,078.72
销售费用	五-34	107,461,409.88	90,894,751.42
管理费用	五-35	204,964,085.51	165,639,480.65
财务费用	五-36	15,685,799.04	19,242,455.02
资产减值损失	五-37	8,768,936.57	16,623,974.65
加：公允价值变动收益（损失以“－”号填列）
投资收益（损失以“－”号填列）	五-38	1,220,155.19	853,358.80
其中：对联营企业和合营企业的投资收益		698,620.68	320,327.49
汇兑收益（损失以“－”号填列）
三、营业利润（亏损以“－”号填列）		225,946,315.89	103,031,191.73
加：营业外收入	五-39	8,354,078.15	3,265,486.15
减：营业外支出	五-40	2,844,815.53	3,617,592.77
其中：非流动资产处置损失		2,260,248.55	397,346.06
四、利润总额（亏损总额以“－”号填列）		231,455,578.51	102,679,085.11
减：所得税费用	五-41	30,964,265.72	8,624,791.92
五、净利润（净亏损以“－”号填列）		200,491,312.79	94,054,293.19
归属于母公司所有者的净利润		199,416,530.18	95,477,008.78
少数股东损益		1,074,782.61	-1,422,715.59
六、每股收益：
（一）基本每股收益	五-42	0.90	0.47
（二）稀释每股收益	五-42	0.90	0.47
七、其他综合收益		-68,367.52
八、综合收益总额		200,422,945.27	94,054,293.19
归属于母公司所有者的综合收益总额		199,348,162.66	95,477,008.78
归属于少数股东的综合收益总额		1,074,782.61	-1,422,715.59

法定代表人：曾鸿平 主管会计工作负责人：张华 会计机构负责人：胡国良

母公司利润表

2010年1—12月

编制单位:株洲时代新材料科技股份有限公司 单位:元 币种:人民币

项目	附注	本期金额	上期金额
一、营业收入	十二-27	1,648,217,094.69	1,033,228,682.44
减：营业成本	十二-27	1,222,932,799.90	714,767,066.38
营业税金及附加	十二-28	8,371,608.11	3,017,877.28
销售费用	十二-29	76,578,341.76	70,942,225.18
管理费用	十二-30	146,928,612.25	135,833,112.82
财务费用	十二-31	10,626,375.35	13,246,906.30
资产减值损失	十二-32	4,530,385.75	15,442,443.77
加：公允价值变动收益（损失以“－”号填列）
投资收益（损失以“－”号填列）	十二-33	1,220,155.19	1,799,208.80
其中：对联营企业和合营企业的投资收益		698,620.68	320,327.49
二、营业利润（亏损以“－”号填列）		179,469,126.76	81,778,259.51
加：营业外收入	十二-34	3,123,995.21	1,101,426.12
减：营业外支出	十二-35	2,394,579.65	599,075.87
其中：非流动资产处置损失		1,889,294.31	79,217.49
三、利润总额（亏损总额以“－”号填列）		180,198,542.32	82,280,609.76
减：所得税费用	十二-36	24,422,161.75	5,232,797.57
四、净利润（净亏损以“－”号填列）		155,776,380.57	77,047,812.19
五、每股收益：
（一）基本每股收益		0.70	0.38
（二）稀释每股收益		0.70	0.38
六、其他综合收益
七、综合收益总额		155,776,380.57	77,047,812.19

法定代表人：曾鸿平 主管会计工作负责人：张华 会计机构负责人：胡国良

合并现金流量表

2010年1—12月

编制单位:株洲时代新材料科技股份有限公司 单位:元 币种:人民币

项目	附注	本期金额	上期金额
一、经营活动产生的现金流量：
销售商品、提供劳务收到的现金		2,677,967,887.33	1,618,052,134.14
客户存款和同业存放款项净增加额
向中央银行借款净增加额
向其他金融机构拆入资金净增加额
收到原保险合同保费取得的现金
收到再保险业务现金净额
保户储金及投资款净增加额
处置交易性金融资产净增加额
收取利息、手续费及佣金的现金
拆入资金净增加额
回购业务资金净增加额
收到的税费返还		21,622,329.01	7,315,261.90
收到其他与经营活动有关的现金	五-42	63,266,400.30	4,030,585.53
经营活动现金流入小计		2,762,856,616.64	1,629,397,981.57
购买商品、接受劳务支付的现金		2,101,315,119.28	1,130,539,648.08
客户贷款及垫款净增加额
存放中央银行和同业款项净增加额
支付原保险合同赔付款项的现金
支付利息、手续费及佣金的现金
支付保单红利的现金
支付给职工以及为职工支付的现金		199,866,427.62	113,775,276.06
支付的各项税费		125,521,305.42	57,653,626.39
支付其他与经营活动有关的现金	五-42	162,049,604.06	153,175,449.27
经营活动现金流出小计		2,588,752,456.38	1,455,143,999.80
经营活动产生的现金流量净额	五-43	174,104,160.26	174,253,981.77
二、投资活动产生的现金流量：
收回投资收到的现金
取得投资收益收到的现金			533,031.31
处置固定资产、无形资产和其他长期资产收回的现金净额		12,844,279.74	2,941,907.89
处置子公司及其他营业单位收到的现金净额
收到其他与投资活动有关的现金	五-42		1,021,734.00
投资活动现金流入小计		12,844,279.74	4,496,673.20
购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金		347,161,637.78	177,555,912.01
投资支付的现金		6,385,668.52
质押贷款净增加额
取得子公司及其他营业单位支付的现金净额
支付其他与投资活动有关的现金
投资活动现金流出小计		353,547,306.30	177,555,912.01
投资活动产生的现金流量净额		-340,703,026.56	-173,059,238.81
三、筹资活动产生的现金流量：
吸收投资收到的现金		800,313,200.00
其中：子公司吸收少数股东投资收到的现金
取得借款收到的现金		809,000,000.00	470,313,200.00
发行债券收到的现金
收到其他与筹资活动有关的现金
筹资活动现金流入小计		1,609,313,200.00	470,313,200.00
偿还债务支付的现金		1,040,313,200.00	409,148,693.45
分配股利、利润或偿付利息支付的现金		59,898,588.82	33,900,641.69
其中：子公司支付给少数股东的股利、利润
支付其他与筹资活动有关的现金
筹资活动现金流出小计		1,100,211,788.82	443,049,335.14
筹资活动产生的现金流量净额		509,101,411.18	27,263,864.86
四、汇率变动对现金及现金等价物的影响		-1,504,072.66	368,149.18
五、现金及现金等价物净增加额		340,998,472.22	28,826,757.00
加：期初现金及现金等价物余额	五-40	139,346,588.54	110,519,831.54
六、期末现金及现金等价物余额	五-43	480,345,060.76	139,346,588.54