安徽六国化工股份有限公司

  2010年年度报告摘要

§1 重要提示

1.1 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。

本年度报告摘要摘自年度报告全文，投资者欲了解详细内容，应当仔细阅读年度报告全文。

1.2 公司全体董事出席董事会会议。

1.3 华普天健会计师事务所（北京）有限公司为本公司出具了标准无保留意见的审计报告。

1.4 是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况？

否

1.5 是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？

否

1.6 公司负责人黄化锋、主管会计工作负责人何鹏程及会计机构负责人（会计主管人员）秦红声明：保证年度报告中财务报告的真实、完整。

§2 公司基本情况简介

2.1 基本情况简介

■

2.2 联系人和联系方式

■

§3 会计数据和业务数据摘要

3.1 主要会计数据

单位：元 币种：人民币

■

3.2 主要财务指标

■

3.3扣除非经常性损益项目

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

■

§4 股本变动及股东情况

4.1 股份变动情况表

√适用 □不适用

单位：股

■

限售股份变动情况表

√适用 □不适用

单位：股

■

4.2 股东数量和持股情况

单位：股

■

4.3 控股股东及实际控制人情况介绍

4.3.1 控股股东及实际控制人变更情况

□适用 √不适用

4.3.2 控股股东及实际控制人具体情况介绍

4.3.2.1 控股股东情况

○ 法人

单位：元 币种：人民币

■

4.3.2.2 实际控制人情况

○ 法人

单位：元 币种：人民币

■

4.3.3 公司与实际控制人之间的产权及控制关系的方框图

■

4.3.4 实际控制人通过信托或其他资产管理方式控制公司

□适用 √不适用

§5 董事、监事和高级管理人员

5.1 董事、监事和高级管理人员持股变动及报酬情况

单位：股

■

§6 董事会报告

6.1 管理层讨论与分析

1、报告期内公司总体经营情况

（1）、市场环境变化和公司经营情况

2010年，中国磷复肥市场出现复杂多变的波动走势。一方面，国际市场与国内市场的一体化程度加深，国际市场价格对国内市场价格的传导和影响加速，全球化肥市场的强劲复苏推高中国化肥市场行情；另一方面，国家相关政策对实体经济特别是化肥产业的影响仍相当明显，如低碳经济、深化资源和能源定价机制的改革、出口关税等政策仍在一定程度上抑制市场价格和产业收益。综合这些因素，2010年中国磷复肥市场呈现出稳步复苏和深化调整的总体特征，这一趋势有望在2011年继续。

公司管理层认为，虽然2010年中国通胀趋势与加息预期明显，但同期磷复肥市场总体向好的迹象增加，区域性、结构性、差异化市场机会仍较为突出。基于这一市场预期和认识，为实现公司业绩的有效增长，管理层明确2010年两大主要经营对策：一、牢牢抓住市场机遇，在"销量拓展型"的营销基础上积极向"效益增强型"营销发展，将"六国"品牌优势充分转化为效益优势，持续推动"六国"品牌从市场主流品牌向行业高端品牌的提升；二、持续深入精细化管理，充分发挥公司化工专业管理优势，在生产稳定运营的基础上，进一步强化成本战略管理，巩固和提升公司成本优势。

2010年上半年，春季受北冻南旱极端气候影响，市场启动较往年明显滞后。为此，公司有针对性的梳理全国市场区域定位，结合销量型市场、效益型市场、社会型市场、季节性买断市场的精准定位，合理实施产品资源分配，进行各有侧重的市场网络及渠道建设，为实现全年市场效益打下坚实的基础。

2010年下半年，特别是进入夏季市场以来，市场价格进入上涨通道，直至11月份出口关税出台前，市场保持持续上涨行情。公司密切关注市场变化，准确制定营销策略，借势发挥"六国"品牌日益增强的市场议价能力，从7月起，率先连续上调"六国"品牌产品价格，到2010年底，所有"六国"品牌产品送到网点价已处于全年最高位，全面实现公司销量与效益同步增长的"双增"目标。

2010年，公司以企业文化的全面融合和管理整合为手段，通过母公司管理经验复制，结合子公司的自身优势，进一步推动母子公司市场协同效应的发挥。年内，鑫冠化工完成与宜昌六国的资本重组，公司依托资本纽带的联系，进一步强化与上游大型优质磷矿供应商的企业战略联盟，鑫冠化工业绩显著提升，为历史上经营业绩最好的一年。鑫泰化工努力克服主要原材料始终在高价位运行的市场不利因素，实现年初预期经营效果。宿松六国矿业处于试生产阶段，由于平巷掘进位处含水层中，采掘作业受到一定的影响。鑫克化工年产5万吨精制磷酸及磷酸盐项目，实现当年开工、当年竣工，顺利完成试生产，公司产业升级和产品结构调整的战略发展目标得以快速推进。

在资本运营市场，2010年，公司顺利完成再融资，非公开定向发行股票1亿股，成功募集资金10.39亿元，为年产28万吨合成氨项目建设提供坚实资金保障。年产28万吨合成氨项目顺利开工，项目管理团队严格根据网络计划图科学施工、稳步建设。

（2）、主要业绩完成情况

2010年，公司累计生产磷复肥产品产量120.17万吨、总氨12.79万吨。实现营业收入27.34亿元，比上年下降6.27%，实现净利润8023.16万元，归属于母公司所有的净利润8170.03万元，分别比上年增加68.37%、50.11%。

2、2010年公司管理回顾

（1）科技研发与自主创新

2010年，公司实施技术改造项目60项，其中计划内工艺技措35项、安全环保技措15项、计划外技措10项，完成投资约1100万元。与科研单位联手，成功研发"产品数字化信息跟踪管理系统"，公司产品销售防伪和物流管理水平迈上新台阶。完成"二水/半水中试装置"试验，为工业化提供依据。成功实施磷酸过滤系统阻垢技改，在提高过滤开车率和磷酸过滤装置能力的同时，员工劳动强度进一步减轻。

（2）环境保护和安全管理

2010年，公司继续以零污染事故、零安全事故为生产管理第一目标，严格排污总量控制，强化全员健康安全管理，公司生产继续保持健康平稳运行。节能减排扎实推进，全年产品节能2375吨标煤，热电站烟尘治理初见成效；实施121#收尘系统整治和870#尾气洗涤改造，氮收率得到提升。开展废水综合整治，多级使用冷却水，进一步回收利用磷酸浓缩冷凝液，污水处理站处理后的水得到回用，有效减少排污量。继续保持铜陵市“绿色企业”荣誉称号。2010年在持续加强全员安全教育的基础上，深入安全督查，除日常安检排查外，全年公司共组织大型安检16次，查出各类隐患200余项，隐患整改率100％。

（3）企业文化和企业荣誉

为适应企业快速发展、规模扩张对公司管理提出的更高要求，公司继续努力探索以人为本的"三讲五心"企业文化建设，把员工收入的提高与员工认同感、归属感、责任感、事业心有机融合，努力激发员工潜力，以提升企业整体的职业化素质和文明风貌，通过专业化团队素养的形成保障公司跨越式发展目标的实现。同时，积极落实人才战略，加大人才储备力度，2010年共引进56名高校毕业生，其中北京大学、中国科技大学、上海交通大学等一批知名院校毕业生的加盟，使公司人力资源结构更加合理，为公司发展提供了后续人才保障。

2010年，公司获批"国家级知识产权试点企业"；公司研发的"传统法DAP与料浆法MAP联产新工艺"项目获安徽省科技进步三等奖、中国石油和化学工业协会科技进步三等奖；公司自主研发的"36%硫磷铵"被安徽省科技厅认定为省级新产品，复合肥产品首获"全国用户满意产品"；2010年，公司被安徽省人力资源和社会保障厅授予"诚信示范单位"，获得"全国安康杯竞赛优胜企业"等荣誉称号。

3、信贷政策调整、汇率利率变动、成本要素价格变化等对公司财务状况和经营成果的影响

（1）信贷政策调整

报告期内，国家信贷政策有一定收紧，但对公司项目发展资金及日常生产经营所需资金筹措的影响有限。

（2）汇率利率变动

公司产品销售地区主要分布在国内市场，2010年公司产品出口收入只占营业收入的4.99%，公司也未持有外币金融资产及外币金融负债。公司年产28万吨合成氨项目有部分重型、关键设备进口，人民币汇率持续上升对降低建设成本有一定利好，但汇率变动对公司总体财务状况和经营成果的影响有限。

（3）成本要素价格变化

报告期内，磷复肥行业主要原材料和主导产品价格受通胀影响，总体涨幅明显，对公司2010年度盈利构成一定抑制。

4、公司及行业未来发展与展望

（1）发展与展望：公司管理层认为，在全球能源危机、粮食危机持续加深和极端气候现象频繁发生的大背景下，化肥刚性需求及需求增长的总体趋势在"十二五"期间的总体格局将维持不变，但全球经济和中国经济的不确定因素，会给总体看好的化肥市场带来持续的动荡变化。2011年，公司将在继续深化品牌营销、成本战略的同时，全面开展"工程项目管理年"活动，确保在建项目特别是年产28万吨合成氨项目的建设质量，为公司新的跨越式发展打下坚实的基础。（2）新年度经营计划：生产高浓度磷复肥120.5万吨，总氨15万吨；营业收入310,971万元，期间费用15,143万元，其中：销售费用5,603万元、管理费用6,088万元、财务费用3,452万元。

（3）可能对公司未来发展战略和经营目标的实现产生不利影响的风险因素及对策

制约公司生产经营的不利因素主要有：①主营产品作为农资产品，容易受国家价格和关税政策限制，利润空间的拓展有限；②通胀预期导致的原材料价格持续上涨，给企业生产经营带来更大压力；③重大项目建设给公司管理增加了经营管理难度。

主要对策，一是深入推进品牌营销，加大品牌效应对企业收益的贡献，同时，巩固成本战略，稳定企业盈利水平；二是通过项目培育、新产品开发和新业务拓展，深入产业升级和产品结构调整，培养新的利润增长点；三是优化项目建设的管理团队，加大考核力度，通过优秀的项目管理团队确保项目建设质量。

5、报告期内，公司财务状况指标分析

单位：人民币元

■

6、报告期内，公司现金流量变动说明

单位：人民币元

■

7、报告期内，公司经营成果数据变动情况及说明

单位:人民币元

■

6.2 主营业务分行业、产品情况表

单位:元 币种:人民币

■

6.3 主营业务分地区情况表

单位:元 币种:人民币

■

6.4 募集资金使用情况

√适用 □不适用

单位:万元 币种:人民币

■

变更项目情况

□适用 √不适用

6.5 非募集资金项目情况

√适用 □不适用

单位:元 币种:人民币

■

(下转220版)

股票简称	六国化工
股票代码	600470
股票上市交易所	上海证券交易所
公司注册地址和办公地址	安徽省铜陵市铜港路
邮政编码	244000
公司国际互联网网址	http://www.liuguo.com
电子信箱	liuguo@liuguo.com

	董事会秘书	证券事务代表
姓名	邢金俄	刘磊
联系地址	安徽省铜陵市铜港路	安徽省铜陵市铜港路
电话	0562-3801675	0562-3801021
传真	0562-3802688	0562-3802688
电子信箱	tlxxe@163.com	landgreen@163.com

	2010年	2009年	本期比上年同期增减(%)	2008年
营业收入	2,733,575,353.33	2,916,368,640.08	-6.27	3,060,917,836.96
利润总额	104,151,176.95	52,776,460.21	97.34	72,196,697.89
归属于上市公司股东的净利润	81,700,305.05	54,426,802.51	50.11	67,813,733.39
归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润	75,367,684.17	50,916,646.43	48.02	58,364,591.87
经营活动产生的现金流量净额	-2,473,162.01	591,326,159.68	不适用	-48,092,475.08
	2010年末	2009年末	本期末比上年同期末增减(%)	2008年末
总资产	3,405,168,738.37	2,166,641,167.56	57.16	2,543,452,739.95
所有者权益（或股东权益）	2,199,536,002.59	1,098,174,505.66	100.29	1,066,257,394.59

	2010年	2009年	本期比上年同期增减(%)	2008年
基本每股收益（元／股）	0.32	0.24	33.33	0.30
稀释每股收益（元／股）	0.32	0.24	33.33	0.30
扣除非经常性损益后的基本每股收益（元／股）	0.29	0.23	26.09	0.26
加权平均净资产收益率（%）	5.52	5.03	增加0.49个百分点	6.56
扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率（%）	5.10	4.71	增加0.39个百分点	5.64
每股经营活动产生的现金流量净额（元／股）	-0.01	2.62	不适用	-0.21
	2010年末	2009年末	本期末比上年同期末增减(%)	2008年末
归属于上市公司股东的每股净资产（元／股）	6.75	4.86	38.89	4.72

项目	金额
非流动资产处置损益	-4,720,928.54
计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外）	12,539,360.00
除上述各项之外的其他营业外收入和支出	-492,378.07
所得税影响额	-1,087,858.88
少数股东权益影响额（税后）	94,426.37
合计	6,332,620.88

	本次变动前		本次变动增减（＋，－）					本次变动后
	数量	比例(%)	发行新股	送股	公积金转股	其他	小计	数量	比例(%)
一、有限售条件股份	0	0	100,000,000				100,000,000	100,000,000	30.67
1、国家持股
2、国有法人持股
3、其他内资持股
其中： 境内非国有法人持股
境内自然人持股
４、外资持股
其中： 境外法人持股
境外自然人持股
二、无限售条件流通股份	226,000,000	100						226,000,000	69.33
1、人民币普通股	226,000,000	100						226,000,000	69.33
2、境内上市的外资股
3、境外上市的外资股
4、其他
三、股份总数	226,000,000	100	100,000,000				100,000,000	326,000,000	100

股东名称	年初限售股数	本年解除限售股数	本年增加限售股数	年末限售股数	限售原因	解除限售日期
中海基金公司－深发－中海信托股份有限公司	0	0	16,000,000	16,000,000	定向增发	2011年8月24日
中航鑫港担保有限公司	0	0	15,000,000	15,000,000	定向增发	2011年8月24日
中融国际信托有限公司	0	0	15,000,000	15,000,000	定向增发	2011年8月24日
浙江天堂硅谷盈丰股权投资合伙企业(有限合伙)	0	0	10,000,000	10,000,000	定向增发	2011年8月24日
铜陵市工业投资控股有限公司	0	0	10,000,000	10,000,000	定向增发	2011年8月24日
江苏瑞华投资发展有限公司	0	0	10,000,000	10,000,000	定向增发	2011年8月24日
安徽省投资集团有限责任公司	0	0	10,000,000	10,000,000	定向增发	2011年8月24日
江苏鑫惠创业投资有限公司	0	0	10,000,000	10,000,000	定向增发	2011年8月24日
中钢投资有限公司	0	0	4,000,000	4,000,000	定向增发	2011年8月24日
合计	0	0	100,000,000	100,000,000	/	/

报告期末股东总数						39,661户
前十名股东持股情况
股东名称	股东性质	持股比例(%)	持股总数		报告期内增减		持有有限售条件股份数量		质押或冻结的股份数量
铜陵化学工业集团有限公司	国有法人	25.49	83,107,340		1,860,100		0		无
中海基金公司－深发－中海信托股份有限公司	未知	4.91	16,000,000		16,000,000		16,000,000		未知
中航鑫港担保有限公司	未知	4.60	15,000,000		15,000,000		15,000,000		未知
中融国际信托有限公司	未知	4.60	15,000,000		15,000,000		15,000,000		未知
浙江天堂硅谷盈丰股权投资合伙企业(有限合伙)	未知	3.07	10,000,000		10,000,000		10,000,000		未知
铜陵市工业投资控股有限公司	国家	3.07	10,000,000		10,000,000		10,000,000		无
江苏瑞华投资发展有限公司	未知	3.07	10,000,000		10,000,000		10,000,000		未知
安徽省投资集团有限责任公司	国家	3.07	10,000,000		10,000,000		10,000,000		无
江苏鑫惠创业投资有限公司	未知	3.07	10,000,000		10,000,000		10,000,000		未知
中钢投资有限公司	未知	1.23	4,000,000		4,000,000		4,000,000		未知
前十名无限售条件股东持股情况
股东名称				持有无限售条件股份的数量				股份种类
铜陵化学工业集团有限公司				83,107,340				人民币普通股
中国建设银行－华夏红利混合型开放式证券投资基金				3,122,594				人民币普通股
中国工商银行－华安中小盘成长股票型证券投资基金				2,000,000				人民币普通股
北京信达永昌投资顾问有限公司				600,000				人民币普通股
厦门国际信托有限公司－凯瑞投资二号集合资金信托				550,000				人民币普通股
关威				440,000				人民币普通股
中融国际信托有限公司－融新77号资金信托合同				424,723				人民币普通股
邹冬生				394,677				人民币普通股
姜德英				382,900				人民币普通股
叶维萍				353,242				人民币普通股
上述股东关联关系或一致行动的说明				持有5%以上的股东铜陵化学工业集团有限公司与其他9大股东无关联关系或属于《上市公司股东持股变动信息披露管理办法》规定的一致行动人，公司不知道其他股东之间是否存在关联关系或属于《上市公司股东持股变动信息披露管理办法》规定的一致行动人。

名称	铜陵化学工业集团有限公司
单位负责人或法定代表人	黄化锋
成立日期	1991年11月12日
注册资本	1,255,263,000
主要经营业务或管理活动	对化工行业投资、咨询

名称	铜陵市国有资产管理委员会

姓名	职务	性别	年龄	任期起始日期	任期终止日期	年初 持股数	年末 持股数	变动 原因	报告期内从公司领取的报酬总额（万元）（税前）	是否在股东单位或其他关联单位领取报酬、津贴
黄化锋	董事长	男	42	2007年1月5日	2013年1月15日	0	0		26.48	否
马苏安	董事	男	52	2009年4月10日	2013年1月15日	0	0			是
陈嘉生	董事	男	45	2007年1月5日	2013年1月15日	0	0			是
王世根	董事	男	59	2007年1月5日	2013年1月15日	0	0			是
王素玲	独立董事	女	48	2007年1月5日	2013年1月15日	0	0		5	否
李军	独立董事	男	45	2007年1月5日	2013年1月15日	0	0		5	否
张珉	独立董事	女	34	2007年1月5日	2013年1月15日	0	0		5	否
李霞	董事	女	48	2010年1月16日	2013年1月15日	0	0			是
王志强	董事	男	49	2010年1月16日	2013年1月15日	0	0			是
王庆成	监事会主席	男	57	2010年1月16日	2013年1月15日	1,500	1,500			是
黄明玖	监事	男	49	2007年1月5日	2013年1月15日	0	0			否
古亚强	监事	男	51	2007年1月5日	2011年3月10日	0	0		16.16	否
何鹏程	总经理	男	47	2007年3月5日	2013年1月15日	0	0		19.25	否
缪振虎	副总经理	男	41	2007年3月5日	2013年1月15日	0	0		16.17	否
方劲松	副总经理	男	36	2009年3月19日	2013年1月15日	0	0		16.17	否
姜华	副总经理	男	43	2008年10月23日	2013年1月15日	0	0		16.17	否
张斌	总工程师	男	42	2007年3月5日	2013年1月15日	0	0		15.04	否
邢金俄	董事会秘书	男	45	2008年3月6日	2013年1月15日	0	0		10.82	否
秦红	财务负责人	女	42	2008年3月6日	2013年1月15日	0	0		10.82	否
合计	/	/	/	/	/	1,500	1,500	/	162.08	/

项目	期末	期初	增减（%）	变动原因
货币资金	1,300,704,005.20	554,519,201.99	134.56	系报告期公司通过非公开增资发行人民币普通股股票10,000.00万股，收到增发资金所致。
应收账款	7,013,538.91	25,444,397.04	-72.44	系报告期公司加快资金回笼所致。
预付款项	269,230,847.59	133,860,702.82	101.13	主要系报告期预付原材料款和公司募投资金项目28万吨/年合成氨项目开工，预付的工程、设备款所致。
存货	546,102,493.73	361,485,230.07	51.07	主要系本公司市场原材料价格上涨以及下年度初期供货量较大，公司相应的增加原材料和期末产成品储备所致。
在建工程	455,615,769.68	264,922,047.62	71.98	主要系本公司各项工程尚未完工，报告期内继续增加投入所致。
无形资产	45,496,562.83	7,117,672.38	539.21	主要系本报告期公司新征合成氨项目用地所致。
商誉	0.00	5,300,986.01	-100.00	系本报告期公司将购并子公司时合并报表所形成的商誉全额计提减值准备所致。
递延所得税资产	2,395,284.44	8,706,211.32	-72.49	主要系本报告期公司的控股子公司亏损额增加，本公司对以前年度确认的递延所得税资产转回所致。
应付账款	270,923,383.89	194,169,911.88	39.53	主要系本报告期公司加大原材料的采购力度，应付材料款增加所致。
应交税费	834,844.11	2,035,283.81	-58.98	主要系本年度应交增值税较年初减少所致。
其他应付款	44,486,669.95	15,911,531.77	179.59	主要系本报告期公司的控股子公司鑫泰化工为保证生产经营资金的需要，向关联方拆借资金2,100.00万元和控股子公司鑫冠化工收到少数股东转入的后期增资款980.00万元所致。
其他非流动负债	15,677,000.00	7,180,000.00	118.34	系公司5万吨/年工业级湿法磷酸净化装置项目及污水处理管网改造工程项目收到的与资产相关的政府补助。
资本公积	1,458,276,998.46	538,252,458.89	170.93	主要系本报告期通过非公开增资发行人民币普通股股票所致。

项目	2010年	2009年	变动原因
经营活动产生的现金流量净额	-2,473,162.01	591,326,159.68	本期加大存货储备相应增加购买商品、接受劳务的现金支出。
投资活动产生的现金流量净额	-314,198,808.74	-182,669,833.48	购建固定资产、无形资产增加。
筹资活动产生的现金流量净额	1,063,243,916.56	-255,237,031.72	报告期公司通过非公开增资发行人民币普通股股票10,000.00万股，筹资102250万元

项目	2010年	2009年	同比增减(%)	变动原因
营业税金及附加	9,412,625.26	1,956,223.96	381.16	主要系本报告期出口化肥增多，相应缴纳的关税增加所致。
资产减值损失	8,905,191.87	841,338.29	958.46	主要系本报告期对以前年度收购子公司时形成的商誉和亏损的联营公司账面净资产份额低于本公司的账面投资额全额计提减值准备所致。
投资收益	-1,424,472.45	769,034.44		主要系本报告期公司投资单位未分红和联营公司的亏损所致。
营业外收入	13,273,723.35	8,346,623.50	59.03	主要系本报告期内收到与损益相关的政府补助所致。
营业外支出	5,947,669.96	3,492,491.72	70.30	主要系本报告期处置固定资产形成的损失增加所致。
所得税费用	23,919,582.59	5,124,192.15	366.80	主要系本报告期利润增长导致所得税费用相应增加和子公司亏损转回以前年度确认的递延所得税费用所致。

分行业或分产品	营业收入	营业成本	营业利润率(%)	营业收入比上年增减(%)	营业成本比上年增减(%)	营业利润率比上年增减（%）
分产品
磷酸二铵	1,068,088,772.84	980,253,288.44	8.22	-15.57	-17.97	增加2.69个百分点
复合肥	1,028,727,658.54	923,202,516.18	10.26	-4.87	-7.87	增加2.92个百分点
磷酸一铵	295,281,050.89	263,104,715.89	10.90	15.73	5.40	增加8.73个百分点

地区	营业收入	营业收入比上年增减（％）
国 外	133,454,489.75	743.24
国 内	2,542,170,873.01	-11.25

募集资金总额	127,100.25			本年度已使用募集资金总额		24,648.34
				已累计使用募集资金总额		44,911.66
承诺项目	是否变更项目	拟投入金额		实际投入金额	是否符合计划进度	预计收益	产生收益情况
80万吨磷矿石采选项目	否	25,120.25		25,394.55	否
28万吨合成氨项目	否	101,980.00		19,517.11	是
尚未使用的募集资金用途及去向

项目名称	项目金额	项目进度	项目收益情况
5万吨/年工业级湿法磷酸净化装置和3万吨/年工业磷酸一铵装置项目	106,885,073.19	76.35
24万吨磷酸二铵工程	4,696,886.33
合计	111,581,959.52