保荐人（主承销商）：兴业证券股份有限公司
特别提示
1、青岛市恒顺电气股份有限公司根据《证券发行与承销管理办法》（2010年修订）、《关于深化新股发行体制改革的指导意见》（证监会公告[2010]26号）以及《首次公开发行股票并在创业板上市管理暂行办法》的相关规定首次公开发行股票（A股）并拟在创业板上市（以下简称“本次发行”）。本次发行的初步询价及网下发行均采用深圳证券交易所（以下简称“深交所”）网下发行电子平台进行，请询价对象及其管理的配售对象认真阅读本公告。关于网下发行电子化的详细内容，请查阅深交所网站（www.szse.cn）公布的《深圳市场首次公开发行股票网下发行电子化实施细则》（2009年修订）。
2、发行人与保荐人（主承销商）郑重提示广大投资者注意投资风险，理性投资，认真阅读2011年4月15日刊登在《中国证券报》、《上海证券报》、《证券时报》和《证券日报》上的《青岛市恒顺电气股份有限公司首次公开发行股票并在创业板上市投资风险特别公告》。
重要提示
1、青岛市恒顺电气股份有限公司（以下简称“发行人”或“恒顺电气”）首次公开发行不超过1,750 万股人民币普通股（A 股）并在创业板上市的申请已获中国证券监督管理委员会证监许可[2011]500号文核准。
2、本次发行采用网下向股票配售对象询价配售（以下简称“网下发行”）和网上向社会公众投资者定价发行（以下简称“网上发行”）相结合的方式同时进行。兴业证券股份有限公司（以下简称“保荐人（主承销商）”或“兴业证券”）作为本次发行的保荐人（主承销商），分别通过深交所网下发行电子平台和深交所交易系统实施。
3、本次发行股份总数为1,750万股，其中网下发行数量为348万股，为本次发行数量的19.89%；网上发行数量为1,402 万股，为本次发行数量的80.11%；申购简称为“恒顺电气”，申购代码为“300208”，该申购简称及申购代码同时用于本次发行网上网下申购。
4、本次发行的初步询价工作已于2011 年4 月13日完成。根据初步询价情况，经发行人与主承销商协商一致，确定本次发行价格为25.00元/股。此价格对应的市盈率及有效报价情况为：
（1）46.64倍（每股收益按照2010 年度经会计师事务所审计的扣除非经常性损益前后孰低的净利润除以本次发行后总股本计算）；
（2）34.98倍（每股收益按照2010 度经会计师事务所审计的扣除非经常性损益前后孰低的净利润除以本次发行前总股本计算）。
（3）初步询价报价不低于本次发行价格的所有有效报价对应的累计拟申购数量之和为7,482万股，为本次网下发行股数的21.50倍。
5、招股意向书披露的拟募集资金数量为20,540万元，若本次发行成功，发行人实际募集资金数量将为43,750万元，超出发行人拟募集资金数量23,210万元。募集资金的使用等相关情况于2011 年4月8日在《青岛市恒顺电气股份有限公司首次公开发行股票招股意向书》中披露，招股意向书全文可在中国证监会五家指定网站（巨潮资讯网，网址www.cninfo.com.cn；中证网，网址www.cs.com.cn；中国证券网，网址www.cnstock.com；证券时报网，网址www.secutimes.com；中国资本证券网，网址www.ccstock.cn）查询。
6、网下发行重要事项：
（1）在初步询价期间提交有效报价（指申报价格≥25.00元的报价）的股票配售对象，方可参与网下申购。提交有效报价的股票配售对象应按初步询价报价时有效报价对应的数量参与网下申购。
（2）本次发行总量为1,750万股，网下发行数量为348万股，兴业证券与发行人协商，确定每笔网下配售的配售量为58万股。
（3）本次网下发行申购结束后，如果网下资金有效的申购总量大于本次网下最终发行数量，则主承销商根据深交所网下发行电子平台提供信息对资金有效的配售对象按照其最后一次录入初步询价记录的时间顺序进行排序，依次配号，每个配售对象获配号数等于其资金有效的申购量除以58万股后所得整数，然后通过摇号抽签方式，确定有效申购中签号。对资金有效的配售对象根据摇号结果按每一中签号配售58万股进行配售。
（4）配售对象只能选择网下发行或者网上发行一种方式进行申购。配售对象参与初步询价的，将不能参与网上发行。若配售对象同时参与网下发行和网上发行的，网上发行申购部分为无效申购。
（5）本次网下发行申购缴款时间为：2011年4月18日（T日，周一）9:30～15:00。参与网下申购的股票配售对象应及时、足额向中国结算深圳分公司的网下发行资金专户划付申购款，中国结算深圳分公司网下发行银行账户信息表附后（或登录“http://www.chinaclear.cn-业务规则-深圳市场-清算与交收”查询）。参与网下申购的股票配售对象应在划款备注栏注明该笔申购资金的资金明细账户及新股代码，备注格式为：“B001999906WXFX300208”。
（6）申购款有效到账时间为2011年4月18日（T日，周一）15:00 之前，T-1日到账及T日15:00之后到账的均为无效申购。请提交有效报价的股票配售对象注意资金到账时间。
（7）不同股票配售对象共用银行账户时，应于发出申购资金划付指令后与托管银行有效确认，督促托管银行向中国结算深圳分公司提供实际划拨资金的有效股票配售对象名单。若申购资金不足或未在规定时间内到账，没有包括在名单中的股票配售对象的申购无效；若托管银行未能及时提供名单，且申购资金不足或未在规定的时间内到账，则共用银行账户的股票配售对象的申购全部无效。配售对象在中国证券业协会登记备案的银行账户为其网下配售申购余款退款的指定收款账户。
（8）在划拨申购资金当日，股票配售对象可通过网下发行电子平台查询资金到账情况。共用备案账户的股票配售对象若无法通过网下发行电子平台查询资金到账情况，应及时与托管银行确认。因配售对象未能按照上述规定确认其申购资金足额到账所致后果由配售对象自负。
（9）主承销商按照中国结算深圳分公司提供的实际划拨资金有效股票配售对象名单确认最终有效申购，未能在规定的时间内及时足额缴纳申购款的，主承销商将在《青岛市恒顺电气股份有限公司首次公开发行股票网下摇号中签及配售结果公告》中予以披露，并报送中国证券监督管理委员会及中国证券业协会备案。
（10）发行人和主承销商提醒提交有效报价并足额缴纳申购款的配售对象注意通过深交所网下发行电子平台查询网下发行配号信息及配售结果。
（11）股票配售对象的获配股票应自本次网上发行股票在深交所上市交易之日起锁定3 个月。
7、网上发行重要事项：
（1）本次网上申购时间为：2011年4月18日（T 日，周一）9:30～11:30、13:00～15:00。
（2）参与本次网上申购的单一证券账户申购委托不少于500 股，超过500股的必须是500 股的整数倍，但不得超过14,000 股。投资者参与网上发行申购，只能使用一个证券账户，每个证券账户只能申购一次。证券账户注册资料中“账户持有人名称”相同且“有效身份证明文件号码”相同的多个证券账户（以2011年4月15日（T-1日）账户注册资料为准）参与本次发行网上申购的，以深交所交易系统确认的该投资者的第一笔申购为有效申购，其余申购均为无效申购。
（3）在中国结算深圳分公司开立证券账户的机构投资者和根据创业板投资者适当性管理有关规定已经开通了创业板市场交易的自然人投资者均可参加网上申购，但参与了本次网下初步询价的股票配售对象及法律、法规禁止者除外。若股票配售对象同时参与网下发行申购和网上发行申购的，网上发行申购部分为无效申购。
（4）本次发行暂不设网上向网下回拨机制，在网下发行获得足额认购的情况下，若网上申购不足，申购不足部分，由主承销商兴业证券包销。
8、本次发行可能因以下情形中止: 初步询价结束后，如提供有效报价的询价对象不足20家；网下报价情况未及发行人和主承销商预期；网下机构投资者在既定的网下发售比例内有效申购不足。如发生以上情形，发行人和保荐人(主承销商)将及时公告中止发行原因、在核准文件有效期内重新启动发行安排等事宜。
9、本公告仅对股票发行事宜扼要说明，不构成投资建议。请投资者仔细阅读刊登于中国证监会五家指定网站（巨潮资讯网，网址www.cninfo.com.cn；中证网，网址www.cs.com.cn；中国证券网，网址www.cnstock.com；证券时报网，网址www.secutimes.com；中国资本证券网，网址www.ccstock.cn）上的本次发行的招股意向书全文及相关资料。
10、本次发行股票的上市事宜将另行公告。有关本次发行的其他事宜，将在《中国证券报》、《上海证券报》、《证券时报》及《证券日报》上及时公告，敬请投资者留意。
释 义
在本公告中，除非另有说明，下列简称具有如下含义：
| 发行人/恒顺电气 | 指青岛市恒顺电气股份有限公司 |
| 证监会 | 指中国证券监督管理委员会 |
| 深交所 | 指深圳证券交易所 |
| 中国结算深圳分公司 | 指中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司 |
| 保荐人/主承销商/兴业证券 | 指兴业证券股份有限公司 |
| 本次发行 | 指青岛市恒顺电气股份有限公司首次公开发行1,750 万股人民币普通股（A 股）并拟在创业板上市之行为 |
| 网下发行 | 指本次通过深交所网下发行电子平台网下向股票配售对象定价发行348万股人民币普通股（A 股）之行为 |
| 网上发行 | 指本次通过深交所交易系统向社会公众投资者定价发行1,402万股人民币普通股（A 股）之行为 |
| 询价对象 | 符合《证券发行与承销管理办法》（2010年修订）规定，且已在中国证券业协会登记备案的机构投资者，包括兴业证券已向中国证券业协会备案的推荐类询价对象 |
| 配售对象 | 指询价对象于 2011年 4月13日（T-3日）12:00前已向中国证券业协会登记的自营业务或其管理的证券投资产品（主承销商的证券自营账户、发行人或其主承销商具有实际控制关系的询价对象除外） |
| 投资者 | 指在中国结算深圳分公司开立证券账户的机构投资者和根据创业板市场投资者适当性管理的相关规定已开通创业板市场交易的自然人（国家法律、法规禁止购买者除外） |
| 有效报价 | 初步询价中配售对象申报价格不低于最终确定的发行价格对应的报价部分 |
| 有效申购 | 指符合本公告中有关规定的申购，包括按照规定的程序、申购价格与发行价格一致、申购数量符合有关规定、及时足额有效缴付申购款等 |
| 网下发行资金专户 | 指中国结算深圳分公司在结算银行开立的网下发行银行资金账户 |
| T日 | 指定价后，参与本次网下发行申购的股票配售对象按其有效报价数量缴付申购资金和本次网上发行申购股票的日期，即2011年4月18日，周一 |
| 元 | 指人民币元 |
一、初步询价结果及定价
在2011年4月11日至2011年4月13日的初步询价期间，发行人和主承销商对所有询价对象发出邀请。截至2011年4月13日下午15:00，主承销商通过深交所网下发行电子平台系统共收到并确认由37家询价对象管理的59个股票配售对象的初步询价报价信息。
发行人和主承销商根据初步询价结果，并综合参考公司基本面、可比上市公司和市场环境等因素，协商确定本次发行价格为25.00元/股。具体分析如下：
（一）初步询价情况的统计分析
根据配售对象报价及申购数据，依次计算各价位上的累计申购总量及对应的超额认购倍数，统计如下：
| 申报价格 （元/股） | 拟申购数量（万股） | 累计申购数量（万股） | 对应网下发行认购倍数（倍） | 对应2010年摊薄后市盈率(倍) |
| 30 | 348 | 348 | 1.00 | 55.97 |
| 29 | 1044 | 1392 | 4.00 | 54.10 |
| 28.8 | 232 | 1624 | 4.67 | 53.73 |
| 28.6 | 58 | 1682 | 4.83 | 53.36 |
| 28 | 812 | 2494 | 7.17 | 52.24 |
| 26.88 | 116 | 2610 | 7.50 | 50.15 |
| 26.8 | 348 | 2958 | 8.50 | 50.00 |
| 26 | 406 | 3364 | 9.67 | 48.51 |
| 25.2 | 1102 | 4466 | 12.83 | 47.01 |
| 25.1 | 348 | 4814 | 13.83 | 46.83 |
| 25 | 2668 | 7482 | 21.50 | 46.64 |
| 24.8 | 58 | 7540 | 21.67 | 46.27 |
| 24 | 696 | 8236 | 23.67 | 44.78 |
| 23.8 | 174 | 8410 | 24.17 | 44.40 |
| 23 | 1682 | 10092 | 29.00 | 42.91 |
| 22.68 | 870 | 10962 | 31.50 | 42.31 |
| 22.6 | 290 | 11252 | 32.33 | 42.16 |
| 22 | 2378 | 13630 | 39.17 | 41.04 |
| 21 | 1392 | 15022 | 43.17 | 39.18 |
注：2010年每股收益按照经会计师事务所遵照中国会计准则审核的扣除非经常性损益前后孰低的2010年净利润除以本次发行后的总股数计算。
本次发行价格25.00元/股对应的累积申购数量为7,482万股，对应的网下超额认购倍数为21.50倍，对应2010年摊薄扣非后的市盈率为46.64倍。所有股票配售对象报价加权平均数为24.42元，中位数为25.00元；所有基金报价加权平均数为23.80 元，中位数为24.00 元。
（二）按询价对象分类的配售对象申报情况明细表
| 配售对象类型 | 股票配售对象数量 | 报价区间（元/股） | 算数平均价格（元/股） | 加权平均价格（元/股） | 中位数价格（元/股） | 申购数量占比（%） |
| 基金公司 | 22 | 21-28 | 23.96 | 23.80 | 24 | 33.20 |
| 证券公司 | 18 | 21-30 | 25.18 | 24.17 | 24.55 | 28.57 |
| 财务公司 | 3 | 25.2-29 | 27.67 | 27.53 | 28.8 | 6.18 |
| 信托公司 | 13 | 22-29 | 24.8 | 24.81 | 25 | 28.96 |
| 推荐公司 | 3 | 21-28 | 24.8 | 23.43 | 25.1 | 3.09 |
| 总体 | 59 | 21-30 | 24.72 | 24.42 | 25 | 100 |
本次发行所有配售对象报价加权平均值、所有配售对象报价中位数、基金报价加权平均值、基金报价中位数四值的最大值为25.00元。
（三）与可比上市公司市盈率（市净率或其他指标）对比分析
公司为电网节能、环保与电能质量优化解决方案的电力设备供应商，主营业务为无功补偿及无源滤波装置，主要面向高压电力系统与高耗能用电企业。从产品构成、所处产业链与下游客户考虑，可比上市公司有提供电能质量优化方案的荣信股份、和顺电气和思源电气，以及提供电力电子节能设备的合康变频和汇川技术等。
以2010年每股收益及截止2011年4月13日收盘价计算可比公司的静态市盈率，结果如下：
| 证券代码 | 证券简称 | 价格（元） | 2010年PE |
| 002123 | 荣信股份 | 36.77 | 55.33 |
| 300141 | 和顺电气 | 36 | 60.79 |
| 002028 | 思源电气 | 23.08 | 43.78 |
| 300124 | 汇川技术 | 131.69 | 65.75 |
| 300048 | 合康变频 | 23.49 | 58.63 |
| 平均 | 56.86 |
上述5家可比上市公司的2010年扣非摊薄后的静态市盈率区间为43.78-65.75倍间，平均市盈率为 56.86倍。发行人以2010年净利润所计算的每股收益为0.5360 元/股（发行后摊薄扣非），依据本次发行价格 25.00元/股，发行市盈率为46.64 倍，本次定价低于可比公司均值。
（四）预计募集资金量
按1,750万股的发行股数和25.00元/股的发行价格计算，本次预计募集43,750万元。发行人将全部投资于公司的主营业务。所有募集资金将存入募集资金专户，主承销商、存放募集资金的商业银行将与发行人一起对全部募集资金进行三方监管。在募集资金使用过程中，发行人承诺：不进行交易性金融资产和可供出售的金融资产、借予他人、委托理财等财务性投资，不直接或间接用于新股配售、申购或用于投资股票及其衍生品种、可转换公司债券等，不用于开展证券投资、衍生品投资、创业投资等高风险投资以及为他人提供财务资助等，不直接或者间接投资于以买卖有价证券为主要业务的公司，不将募集资金用于质押、委托贷款或其他变相改变募集资金用途的投资。控股股东、实际控制人等关联人不占用或挪用募集资金，不利用募投项目获得不正当利益。
二、本次发行的基本情况
1、股票种类：本次发行的股票为境内上市人民币普通股（A 股），每股面值1.00 元。
2、发行数量：本次发行数量为1,750 万股，其中网下发行数量为348万股，占本次发行数量的19.89%；网上发行数量为本次最终发行数量减去网下最终发行数量。
3、发行价格：通过初步询价确定本次发行价格为25.00元/股，此价格对应的市盈率为：
（1）46.64倍（每股收益按照2010 年度经会计师事务所审计的扣除非经常性损益前后孰低的净利润除以本次发行后总股本计算）；
（2）34.98倍（每股收益按照2010 年度经会计师事务所审计的扣除非经常性损益前后孰低的净利润除以本次发行前总股本计算）。
（3）初步询价报价不低于本次发行价格的所有有效报价对应的累计拟申购数量之和为7,482万股，为本次网下发行股数的21.50倍。
4、本次发行的重要日期安排
| 日期 | 发行安排 |
| 2011年4月8日 （周五） | 刊登《初步询价及推介公告》、《上市提示公告》 |
| 2011年4月11日 （周一） | 初步询价（通过网下发行电子平台）及现场推介 |
| 2011年4月12日 （周二） | 初步询价（通过网下发行电子平台）及现场推介 |
| 2011年4月13日 （周三） | 初步询价（通过网下发行电子平台）及现场推介 初步询价截止日（15:00截止） |
| 2011年4月14日 （周四） | 确定发行价格、可参与网下申购的股票配售对象名单及有效申报数量 刊登《网上路演公告》 |
| 2011年4月15日 （周五） | 刊登《发行公告》、《投资风险特别提示公告》 网上路演 |
| 2011年4月18日 （周一） | 网上发行申购日（9:30-11:30，13:00-15:00） 网下申购资金验资、网下发行配号 |
| 2011年4月19日 （周二） | 网下发行摇号抽签 网上申购资金验资 |
| 2011年4月20日 （周三） | 网下申购多余款项退还 网上发行摇号抽签 |
| 2011年4月21日 （周四） | 刊登《网上中签结果公告》 网上申购资金解冻 |
注：（1）T日为发行日；
（2）如因深交所网下发行电子平台系统故障或非可控因素导致股票配售对象无法正常使用其网下发行电子平台进行初步询价或网下申购工作，请股票配售对象及时与主承销商联系。
（3）上述日期为工作日，如遇重大突发事件影响发行，主承销商及发行人将及时公告，修改发行日程。
三、网下发行
1、配售原则
发行人和保荐人（主承销商）将按如下原则进行配售：
（1）如网下资金有效的申购总量大于本次网下最终发行数量，则主承销商根据深交所网下发行电子平台提供信息对资金有效的配售对象按照其最后一次录入初步询价记录的时间顺序进行排序，依次配号，每个配售对象获配号数等于其资金有效的申购量除以58万股后所得整数，然后通过摇号抽签方式，确定有效申购中签号。对资金有效的配售对象根据摇号结果按每一中签号配售58万股进行配售。网下发行中签率和参加网下配售的配售对象获得的配售股数按以下公式计算：
网下发行中签率＝网下发行数量/资金有效的申购总量×100%
某一配售对象获得的配售股数＝该配售对象网下摇号中签号个数×网下每笔配售数量。
（2）如网下资金有效的申购总量等于本次网下最终发行数量，不需进行摇号抽签，所有配号都是中签号码，投资者按其有效申购量认购股票。
（3）如有效报价的配售对象最终有效申购总量小于本次网下发行数量348万股，则本次发行中止，兴业证券与发行人将就网上网下申购资金退款事宜发布相关公告。
2、网下申购缴款
经主承销商确认，参与了初步询价报价，且其报价不低于本次发行价格的有效报价的股票配售对象为34个，其对应的有效报价总量为7,482万股。参与初步询价的股票配售对象可通过深交所网下发行电子平台查询其报价是否为有效报价及有效报价对应的申购数量。
参与网下申购的股票配售对象必须足额、及时向中国结算深圳分公司的网下发行资金专户划付申购资金。
（1）申购资金=发行价格×有效申购数量
（2）配售对象的申购数量应与有效报价数量一致；
（3）配售对象应使用在中国证券业协会备案的银行账户划付申购资金；
（4）配售对象应确保资金在2011年4月18日（T日，周一）15：00之前到达中国结算深圳分公司的网下发行资金专户。
中国结算深圳分公司网下发行银行账户信息表如下：
| 开户行 | 开 户 名 称 | 银 行 账 号 |
| 工商银行深圳分行 | 中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司网下发行专户 | 4000023029200403170 |
| 建设银行深圳分行 | 中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司网下发行专户 | 44201501100059868686 |
| 农业银行深圳分行 | 中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司网下发行专户 | 41000500040018839 |
| 中国银行深圳分行 | 中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司网下发行专户 | 810100838438024001 |
| 招商银行深纺大厦支行 | 中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司网下发行专户 | 755914224110802 |
| 交通银行深圳分行 | 中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司网下发行专户 | 443066285018150041840 |
| 中信银行深圳分行 | 中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司网下发行专户 | 7441010191900000157 |
| 兴业银行深圳分行 | 中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司网下发行专户 | 337010100100219872 |
| 光大银行深圳分行 | 中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司网下发行专户 | 38910188000097242 |
| 民生银行深圳分行 | 中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司网下发行专户 | 1801014040001546 |
| 深圳发展银行深圳分行 | 中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司网下发行专户 | 19009893059705 |
| 华夏银行深圳分行 | 中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司网下发行专户 | 4530200001843300000255 |
| 浦东发展银行深圳分行 | 中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司网下发行专户 | 79170153700000013 |
| 广东发展银行深圳分行 | 中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司网下发行专户 | 102082594010000028 |
| 深圳平安银行股份有限公司营业部 | 中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司网下发行专户 | 0012400011735 |
| 渣打银行（中国）有限公司深圳分行 | 中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司网下发行专户 | 000000501510209064 |
| 上海银行深圳分行 | 中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司网下发行专户 | 0039290303001057738 |
| 汇丰银行（中国）有限公司深圳分行 | 中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司网下发行专户 | 622296531012 |
| 花旗银行（中国）有限公司深圳分行 | 中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司网下发行专户 | 1751696821 |
注：可登录“http://www.chinaclear.cn-业务规则-深圳市场-清算与交收”查询。
（5）参与申购的配售对象应在划款备注栏注明该笔申购资金的资金明细账户及新股代码，本次网下申购划款备注栏的备注格式为：“B001999906WXFX300208”。
（6）股票配售对象一旦在深交所网下发行电子平台提交申购，即被视为向保荐人（主承销商）发出正式申购要约，具有法律效力。
3、网下发行摇号抽签、公布配售结果和多余申购款退回
若网下资金有效的申购总量大于本次网下最终发行数量，则采取摇号抽签确定中签号码的方式进行配售。
（1）2011年4月18日（T日，周一），中国结算深圳分公司于15:00后对配售对象划付的申购资金按《深圳市场首次公开发行股票网下发行电子化实施细则》（2009年修订）的规定进行有效性检查，并于2011年4月19日（T+1日，周二）9:00前发出电子付款指令，要求结算银行将无效资金退至配售对象备案账户。退款情况包括：股票配售对象划付金额大于当日应付申购金额，将多划款退回；股票配售对象划付金额小于当日应付申购金额，将全部来款退回；股票配售对象本次无申购资格，当日划付的金额无效，将全部来款退回。
（2）当网下资金有效的申购总量大于本次网下最终发行数量时，则主承销商根据深交所网下发行电子平台提供信息对资金有效的配售对象按照其最后一次录入初步询价记录的时间顺序进行排序，依次配号，每个配售对象获配号数等于其资金有效的申购量除以58万股后所得整数，然后通过摇号抽签方式，确定有效申购中签号。对资金有效的配售对象根据摇号结果按每一中签号配售58万股进行配售。
（3）本次股票发行的保荐人(主承销商)兴业证券股份有限公司将于2011年4月19日上午在深圳市红荔路上步工业区10 栋2 楼主持青岛市恒顺电气股份有限公司首次公开发行股票网下中签摇号仪式。摇号仪式按照公开、公平、公正的原则进行，摇号过程及结果将经深圳市罗湖区公证处公证。
（4）发行人和主承销商提醒提交有效报价并足额缴纳申购款的配售对象注意通过深交所网下发行电子平台查询网下发行配号信息及配售结果。
（5）2011年4月19日（T+1 日，周二），中国结算深圳分公司根据主承销商提供的网下配售结果，计算各股票配售对象实际应付的认购金额，并将股票配售对象T日划付的有效申购资金减去认购金额后的余额于2011年4月20日（T+2日，周三）9:00前，以电子指令方式通过相应的结算银行退至其备案账户。
（6）主承销商将于2011 年4月20日（T＋2日，周三）刊登《青岛市恒顺电气股份有限公司首次公开发行股票并在创业板上市网下摇号中签及配售结果公告》，内容包括网下发行摇号中签结果、获配对象名单、获配数量、初步询价期间提供有效报价但未能及时足额缴纳申购资金的配售对象信息等。上述公告一经刊出，即视同已向参与网下申购的配售对象送达获配通知。
4、其他重要事项
（1）网下发行股份锁定期：股票配售对象的获配股票应自本次发行中网上定价发行的股票在深圳证券交易所上市交易之日起锁定3个月。
（2）验资：深圳鹏城会计师事务所有限公司将于2011年4月19日（T+1日，周二）对获配的股票配售对象网下发行申购资金的到账情况进行审验，并出具验资报告。
（3）律师见证：上海市邦信阳律师事务所将对本次网下发行过程进行见证，并出具专项法律意见书。
（4）违约处理：如果可参与网下申购的股票配售对象未按规定及时足额缴纳申购款的，将被视为违约，并应承担违约责任。主承销商将违约情况报中国证监会和中国证券业协会备案，并有权限制违约股票配售对象参与主承销商下一项目的网下初步询价。
（5）获配的股票配售对象的持股比例在本次网下发行后达到发行人总股本的5%以上（含5%），需自行及时履行信息披露义务。
（6）本次网下发行申购款项在冻结期间产生的全部利息归证券投资者保护基金所有。
四、网上发行
本次网上发行通过深交所交易系统进行，保荐人（主承销商）在2011年4月18日上午9:30～11:30，下午13:00～15:00 期间将1,402 万股“恒顺电气”股票输入其在深交所的专用证券账户，作为该股票唯一“卖方”，以25.00元/股的发行价格卖出。在中国结算深圳分公司开立证券账户的机构投资者和根据创业板市场投资者适当性管理的相关规定已开通创业板市场交易的自然人均可参加网上申购，但参与了本次网下初步询价的股票配售对象及法律、法规禁止者除外。若股票配售对象同时参与网下发行申购和网上发行申购的，网上发行申购部分为无效申购。
各地投资者可在指定的时间内通过与深交所联网的各证券交易网点，以发行价格和符合本公告规定的有效申购数量进行申购委托，并足额缴纳申购款。申购结束后，由保荐人（主承销商）会同中国结算深圳分公司共同核实申购资金的到账情况，中国结算深圳分公司的结算系统主机根据实际到账资金统计有效申购数量和有效申购户数。
投资者认购股票数量的确定方法为：
（1）如有效申购量小于或等于本次网上发行量，不需进行摇号抽签，所有配号都是中签号码，投资者按其有效申购量认购股票；
（2）如有效申购数量大于本次网上发行量，则由中国结算深圳分公司结算系统主机按每500 股确定为一个申报号，顺序排号，然后通过摇号抽签，确定有效申购中签申报号，每一中签申报号认购500 股。中签率＝网上发行总量∕网上有效申购总量×100%
1、申购数量和申购次数的确定
（1）本次网上发行，参加申购的单一证券账户的委托申购数量不少于500股，超过500 股的必须是500 股的整数倍，申购上限不得超过14,000 股，对于申购数量超过申购上限的新股申购委托，深交所交易系统将该委托视为无效委托予以自动撤销，不予确认。
（2）投资者参与网上公开发行股票的申购，只能使用一个证券账户。每只新股发行，每一证券账户只能申购一次。新股申购委托一经深交所交易系统确认，不得撤销。证券账户注册资料中“账户持有人名称”相同且“有效身份证明文件号码”相同的多个证券账户（以2011年4月15日（T-1日）账户注册资料为准）参与本次网上发行申购的，以深交所交易系统确认的该投资者的第一笔申购为有效申购，其余申购均为无效申购。
（3）投资者必须遵守相关法律法规及中国证监会的有关规定，并自行承担相应的法律责任。
2、申购程序
（1）办理开户登记
参加本次“恒顺电气”股票网上发行的投资者须持有中国结算深圳分公司的证券账户卡并已开通了创业板市场交易。
（2）存入足额申购资金
参与本次“恒顺电气”网上申购的投资者，应在网上申购日2011年4月18日（T日，周一，含该日）前在与深交所联网的证券交易网点开立资金账户，并根据自己的申购量存入足额的申购资金。
（3）申购手续
申购手续与在二级市场买入深交所上市股票的方式相同，即：投资者当面委托时，填写好申购委托单的各项内容，持本人身份证、证券账户卡和资金账户卡（确认资金存款额必须大于或等于申购所需的款项）到申购者开户的与深交所联网的各证券交易网点办理委托手续。柜台经办人员查验投资者交付的各项证件，复核无误后即可接受委托。投资者通过电话委托或其他自动委托方式时，应按各证券交易网点要求办理委托手续。投资者的申购委托一经接受，不得撤单。
3、配号与抽签
若有效申购总量大于本次网上发行量，则采取摇号抽签确定中签号码的方式进行配售。
（1）申购配号确认
2011年4月19日（T+1日，周二），各证券公司将申购资金划入中国结算深圳分公司的结算银行账户。
2011年4月19日（T+1日，周二）进行核算、验资、配号，中国结算深圳分公司将实际到账的有效申购资金划入新股申购资金验资专户。主承销商会同中国结算深圳分公司及深圳鹏城会计师事务所有限公司对申购资金的到位情况进行核查，并由深圳鹏城会计师事务所有限公司出具验资报告。中国结算深圳分公司依申购资金的实际到账资金确认有效申购，按每500 股配一个申购号，对所有有效申购按时间顺序连续配号，配号不间断，直到最后一笔申购，并将配号结果传到各证券交易网点。凡资金不实的申购一律视为无效申购，将不予配号。
2011年4月20日（T+2日，周三）向投资者公布配号结果。申购者应到原委托申购的交易网点处确认申购配号。
（2）公布中签率
保荐人（主承销商）于2011年4月20日（T+2日，周三）在《中国证券报》、《上海证券报》、《证券时报》和《证券日报》上公布中签率。
（3）摇号抽签、公布中签结果
2011年4月20日（T+2 日，周三）上午在公证部门的监督下，由保荐人（主承销商）和发行人主持摇号抽签，确认摇号中签结果，并于当日通过卫星网络将抽签结果传给各证券交易网点。保荐人（主承销商）于2011年4月21日（T+3日，周四）在《中国证券报》、《上海证券报》、《证券时报》和《证券日报》上公布中签结果。
（4）确认认购股数
申购者根据中签号码，确认认购股数，每一中签号码只能认购500股。
4、结算与登记
（1）2011 年4月19日（T+1日，周二）至2011年4月20日（T+2 日，周三）（共二个工作日），全部申购资金由中国结算深圳分公司冻结在申购资金专户内，所冻结的资金产生的利息，归证券投资者保护基金所有。有关申购资金冻结等事宜，遵从深交所、中国结算深圳分公司有关规定。
（2）2011年4月20日（T+2日，周三）摇号抽签。抽签结束后中国结算深圳分公司根据中签结果进行认购股数的确定和股东登记，并将有效认购结果发至各证券交易网点。
（3）2011年4月21日（T+3 日，周四），由中国结算深圳分公司对未中签的申购款予以解冻，并向各证券公司返还未中签部分的申购余款，再由各证券交易网点返还投资者；同时中国结算深圳分公司将网上认购款项划至主承销商资金交收账户。主承销商在收到中国结算深圳分公司划转的认购资金后，依据有关协议将该款项扣除承销费用等费用后划转到发行人指定的银行账户。
（4）本次网上发行的新股登记工作由中国结算深圳分公司完成，中国结算深圳分公司向主承销商或发行人提供股东名册。
五、发行费用
本次网下发行不向股票配售对象收取佣金、过户费和印花税等费用。向投资者网上定价发行不收取佣金和印花税等费用。
六、发行人和主承销商
1、发行人：青岛市恒顺电气股份有限公司
法定代表人：贾全臣
注册地址：青岛市城阳区流亭街道双元路西侧（空港工业聚集区）
电话： 0532-66962088
传真: 0532-87712839
联系人：王艳强
2、保荐人（主承销商）：兴业证券股份有限公司
法定代表人：兰荣
地址：福建省福州市湖东路268号
邮编：200135
电话：021-38565714、38565625
传真：021-38565707
联系人：张晓舒、佟志浩
发行人：青岛市恒顺电气股份有限公司
保荐人（主承销商）：兴业证券股份有限公司
2011年4月15日