内蒙古西水创业股份有限公司
2011年第一季度报告
§1 重要提示
1.1 本公司董事会、监事会及其董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
1.2 如有董事未出席董事会，应当单独列示其姓名
| 未出席董事姓名 | 未出席董事职务 | 未出席董事的说明 | 被委托人姓名 |
| 李少华 | 副董事长 | 因公务未能出席会议 | 赵文静 |
| 陈宗冰 | 董事 | 因公务未能出席会议 | 苏宏伟 |
1.3 公司第一季度财务报告未经审计。
1.4
| 公司负责人姓名 | 初育国 |
| 主管会计工作负责人姓名 | 张瑶 |
| 会计机构负责人（会计主管人员）姓名 | 田鑫 |
公司负责人初育国、主管会计工作负责人张瑶及会计机构负责人（会计主管人员）田鑫声明：保证本季度报告中财务报告的真实、完整。
§2 公司基本情况
2.1 主要会计数据及财务指标
币种:人民币
| 本报告期末 | 上年度期末 | 本报告期末比上年度期末增减(%) | |
| 总资产(元) | 4,909,961,707.52 | 4,660,029,689.02 | 5.36 |
| 所有者权益（或股东权益）(元) | 2,346,289,249.50 | 2,167,071,112.53 | 8.27 |
| 归属于上市公司股东的每股净资产（元/股） | 6.1101 | 5.6434 | 8.27 |
| 年初至报告期期末 | 比上年同期增减(%) | ||
| 经营活动产生的现金流量净额(元) | -16,608,122.32 | 68.53 | |
| 每股经营活动产生的现金流量净额（元/股） | -0.0433 | 73.77 | |
| 报告期 | 年初至报告期期末 | 本报告期比上年同期增减(%) | |
| 归属于上市公司股东的净利润(元) | -36,724,664.86 | -36,724,664.86 | -1,182.51 |
| 基本每股收益（元/股） | -0.0956 | -0.0956 | -974.57 |
| 扣除非经常性损益后的基本每股收益(元/股) | -0.0955 | -0.0955 | -784.37 |
| 稀释每股收益（元/股） | -0.0956 | -0.0956 | -974.57 |
| 加权平均净资产收益率（%） | -1.6214 | -1.6214 | 减少1.52个百分点 |
| 扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率（%） | -1.6192 | -1.6192 | 减少1.50个百分点 |
扣除非经常性损益项目和金额：
单位：元 币种:人民币
| 项目 | 金额 |
| 其他符合非经常性损益定义的损益项目 | -30,330.12 |
| 所得税影响额 | -7,582.53 |
| 少数股东权益影响额（税后） | -10,236.42 |
| 合计 | -48,149.07 |
2.2 报告期末股东总人数及前十名无限售条件股东持股情况表
单位：股
| 报告期末股东总数（户） | 49,105 | ||
| 前十名无限售条件流通股股东持股情况 | |||
| 股东名称（全称） | 期末持有无限售条件流通股的数量 | 种类 | |
| 北京新天地互动多媒体技术有限公司 | 56,095,968 | 人民币普通股 | |
| 乌海市城建投融资有限责任公司 | 49,705,512 | 人民币普通股 | |
| 上海德莱科技有限公司 | 37,164,180 | 人民币普通股 | |
| 新时代证券有限责任公司 | 5,290,176 | 人民币普通股 | |
| 上海九嘉九商务咨询有限公司 | 4,362,962 | 人民币普通股 | |
| 毛继明 | 1,907,868 | 人民币普通股 | |
| 杨建国 | 1,816,296 | 人民币普通股 | |
| 杨毅 | 1,775,842 | 人民币普通股 | |
| 田华 | 1,758,888 | 人民币普通股 | |
| 刘大荣 | 1,712,400 | 人民币普通股 | |
§3 重要事项
3.1 公司主要会计报表项目、财务指标大幅度变动的情况及原因
√适用 □不适用
资产负债表项目：
单位：元 币种：人民币
| 项目 | 期末余额 | 年初余额 | 比年初增减（％） |
| 货币资金 | 112,970,359.78 | 280,695,301.74 | -59.75 |
| 应收票据 | 4,461,550.00 | 2,966,000.00 | 50.42 |
| 预付款项 | 218,246,706.06 | 869,220,102.44 | -74.89 |
| 其他应收款 | 17,431,209.35 | 8,352,423.37 | 108.70 |
| 长期股权投资 | 1,309,810,519.20 | 562,000,000.00 | 133.06 |
| 在建工程 | 12,479,347.37 | 2,927,811.12 | 326.23 |
| 应付票据 | 70,000,000.00 | 50,000,000.00 | 40.00 |
| 应付利息 | 9,278,250.00 | 1,383,803.19 | 570.49 |
变动原因：
货币资金减少的主要原因是本期支付投资款所致。
应收票据增加的主要原因是本期客户以银行承兑汇票结算货款增加所致。
预付款项减少的主要原因是本期将预付投资款转入长期股权投资所致。
其他应收款增加的主要原因是本期其他往来增加所致。
长期股权投资增加的主要原因是本期将预付投资款转入长期股权投资所致。
在建工程增加的主要原因是技改项目增加所致。
应付票据增加的主要原因是本期取得银行承兑汇票所致。
应付利息增加的主要原因是本期贷款利息增加所致。
利润表项目：
单位：元 币种：人民币
| 项目 | 本期金额 | 上期金额 | 比上期增减（％） |
| 营业成本 | 92,575,747.11 | 62,021,715.50 | 49.26 |
| 营业税金及附加 | 1,619,300.71 | 173,938.25 | 830.96 |
| 销售费用 | 2,071,283.22 | 3,457,735.16 | -40.10 |
| 财务费用 | 32,090,676.89 | 5,032,725.07 | 537.64 |
| 营业外收入 | 96,165.49 | 3,343,457.25 | -97.12 |
| 营业外支出 | 32,496.61 | 73,736.69 | -55.93 |
| 所得税费用 | 141,600.13 | 316,702.45 | -55.29 |
| 少数股东损益 | -3,558,171.62 | -460,521.16 | -672.64 |
变动原因：
营业成本增加的主要原因是本期原燃材料等涨价所致。
营业税金及附加增加的主要原因是本期应交增值税增加所致。
销售费用减少的主要原因是本期铁路专用线维修费减少所致。
财务费用增加的主要原因是本期贷款利息增加所致。
营业外收入减少的主要原因是本期收到退税款减少所致。
营业外支出减少的主要原因是本期捐赠减少所致。
所得税费用减少的主要原因是本期利润总额减少所致。
少数股东损益减少的主要原因是本期子公司的净利润减少所致。
现金流量表项目：
单位：元 币种：人民币
| 项目 | 本期金额 | 上期金额 | 比上期增减（％） |
| 收到的税费返还 | 93,999.00 | 2,770,657.25 | -96.61 |
| 收到其他与经营活动有关的现金 | 776,010.67 | 2,307,565.75 | -66.37 |
| 购买商品、接受劳务支付的现金 | 76,413,741.74 | 168,247,418.02 | -54.58 |
| 支付的各项税费 | 17,763,032.53 | 10,681,223.14 | 66.30 |
| 支付其他与经营活动有关的现金 | 19,799,625.94 | 13,227,607.48 | 49.68 |
| 收回投资收到的现金 | 119,564.35 | -100.00 | |
| 购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金 | 2,781,913.94 | 21,353,974.95 | -86.97 |
| 取得借款收到的现金 | 29,000,000.00 | -100.00 | |
| 分配股利、利润或偿付利息支付的现金 | 19,334,905.70 | 5,641,080.55 | 242.75 |
变动原因:
收到的税费返还减少的主要原因是本期收到的退税款减少所致。
收到其他与经营活动有关的现金减少的主要原因是本期收到的存款利息减少所致。
购买商品、提供劳务支付的现金减少的主要原因是本期支付的采购款减少所致。
支付的各项税费增加的主要原因是本期支付汇算所得税额增加所致。
支付其他与经营活动有关的现金增加的主要原因是本期支付其他往来款增加所致。
收回投资收到的现金减少的主要原因是上期出售了收购的新股本期未出售新股所致。
购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金减少的主要原因是本期支付工程款减少所致。
取得借款收到的现金减少的主要原因是本期倒贷减少所致。
分配股利、利润或偿付利息支付的现金增加的主要原因是本期支付的贷款利息增加所致。
3.2 重大事项进展情况及其影响和解决方案的分析说明
□适用 √不适用
3.3 公司、股东及实际控制人承诺事项履行情况
□适用 √不适用
3.4 预测年初至下一报告期期末的累计净利润可能为亏损或者与上年同期相比发生大幅度变动的警示及原因说明
□适用 √不适用
3.5 报告期内现金分红政策的执行情况
报告期内，公司未进行现金分红。
内蒙古西水创业股份有限公司
法定代表人:初育国
2011年4月30日