§1 重要提示
1.1 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性负个别及连带责任。
1.2 公司第三季度财务报告未经会计师事务所审计。
1.3 公司负责人王昆先生、主管会计工作负责人汪存军先生及会计机构负责人(会计主管人员)林明先生声明：保证季度报告中财务报告的真实、完整。
§2 公司基本情况
2.1 主要会计数据及财务指标
单位：元
| 2011.9.30 | 2010.12.31 | 增减幅度（%） | ||||
| 总资产（元） | 3,978,436,348.05 | 3,864,563,205.39 | 2.95% | |||
| 归属于上市公司股东的所有者权益（元） | 729,418,048.53 | 830,534,535.71 | -12.17% | |||
| 股本（股） | 316,800,000.00 | 316,800,000.00 | 0.00% | |||
| 归属于上市公司股东的每股净资产（元/股） | 2.30 | 2.62 | -12.21% | |||
| 2011年7-9月 | 比上年同期增减（%） | 2011年1-9月 | 比上年同期增减（%） | |||
| 营业总收入（元） | 257,512,967.56 | -13.39% | 884,791,222.05 | 6.40% | ||
| 归属于上市公司股东的净利润（元） | -47,127,821.59 | -147.38% | -101,116,487.18 | -4.98% | ||
| 经营活动产生的现金流量净额（元） | - | - | 8,890,017.55 | -67.75% | ||
| 每股经营活动产生的现金流量净额（元/股） | - | - | 0.03 | -66.67% | ||
| 基本每股收益（元/股） | -0.15 | -148.63% | -0.32 | -6.39% | ||
| 稀释每股收益（元/股） | -0.15 | -148.63% | -0.32 | -6.39% | ||
| 加权平均净资产收益率（%） | -6.04% | -3.79% | -12.96% | -2.32% | ||
| 扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率（%） | -6.14% | -6.19% | -13.72% | -10.08% | ||
非经常性损益项目
√ 适用 □ 不适用
单位：元
| 非经常性损益项目 | 金额 | 附注（如适用） |
| 非流动资产处置损益 | 262,634.73 | |
| 计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密切相关，符合国家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外 | 5,246,951.34 | |
| 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 | 1,307,850.87 | |
| 少数股东权益影响额 | 39,502.87 | |
| 所得税影响额 | -925,484.70 | |
| 合计 | 5,931,455.11 | - |
2.2 报告期末股东总人数及前十名无限售条件股东持股情况表
单位：股
| 报告期末股东总数（户） | 31,127 | |
| 前十名无限售条件流通股股东持股情况 | ||
| 股东名称（全称） | 期末持有无限售条件流通股的数量 | 种类 |
| 中冶纸业集团有限公司 | 85,258,510 | 人民币普通股 |
| 国信证券股份有限公司客户信用交易担保证券账户 | 3,222,500 | 人民币普通股 |
| 重庆国际信托有限公司－润丰柒号证券投资集合资金信托计划 | 2,767,428 | 人民币普通股 |
| 北方国际信托股份有限公司-久久发价值增长集合资金信托 | 2,620,000 | 人民币普通股 |
| 杨丽卿 | 2,110,000 | 人民币普通股 |
| 宁夏回族自治区百货总公司 | 1,600,000 | 人民币普通股 |
| 张宇东 | 1,482,188 | 人民币普通股 |
| 陆汉德 | 1,343,600 | 人民币普通股 |
| 张秀英 | 1,190,650 | 人民币普通股 |
| 那迎旭 | 1,157,100 | 人民币普通股 |
§3 重要事项
3.1 公司主要会计报表项目、财务指标大幅度变动的情况及原因
√ 适用 □ 不适用
应收票据期末数为 5,308,151.60 元,年初数为13,995,569.87 元,比年初数下降62.07%,主要是大部分票据已经付出。
应收帐款期末数为 358,162,460.52 元,年初数为 249,165,673.83元,比年初数增长43.74%,本报告期公司为增加现金回款比例，降低银行票据回款比例，延长了销售客户授信期，同时为了稳定市场份额，增加了部分信用良好客户的授信额度致使应收账款大幅增加。
递延所得税资产期末数为3,659,612.96元,年初数为5,759,698.72 元,比年初数下降36.46%,主要是公司本年所得税税率降低,导致递延所得税资产转回所致。
短期借款期末数为 598,100,000.00 元,年初数为321,100,000.00元,比年初数增长86.27%,主要是公司本期流动资金借款增加所致。
一年内到期的非流动负债期末数为132,859,177.17元,年初数为339,188,247.87元,比年初数下降60.83%,主要是公司本期一年以内到期长期借款减少所致。
长期应付款期末数为 69,262,610.19 元,年初数为 104,882,482.17元,比年初数下降33.96%,主要是公司本季度归还融资租赁款所致。
未分配利润期末数为 39,984,921.03元,年初数为 141,101,408.21元,比年初数下降71.66%,主要是公司本期亏损所致。
销售费用本季数为 27,934,804.94元,上年同期数为 19,324,991.57 元,比上年同期增长44.55%,主要是本季度纸张销量比上年同期上升,油价上涨吨纸运费比上年同期增长,导致运费比上年同期增加所致。
营业利润本季度数为 -104,777,013.94 元,上年同期数为-29,312,677.90 ,比上年同期下降257.45%,主要原因是一、原材料价格上涨，造成生产成本上涨幅度超过销售价格的上涨幅度,毛利率下降。二、本季度内公司承担的利息支出比上年同期增长。
营业外收入本季度数为7,578,992.59元,上年同期数为3,620,845.34 元 ,比上年同期增长109.32%,主要是本季度收到与收益相关政府补助比上年同期增长了。
营业外支出本季度数为 1,359,672.92 元,上年同期数为 67,496,073.41元 ,比上年同期下降97.99%,主要是上年同期公司为东盛科技股份有限公司、陕西东盛医药有限责任公司提供担保被提起诉讼，公司计提预计负债66,030,421.75元所致。
所得税费用本季度数为 3,218,265.02 元,上年同期数为 2,243,974.44 元 ,比上年同期增长43.42%,主要是公司本季度所得税税率降低,导致递延所得税资产转回所致。
少数股东损益用本季度数为-659,472.10元,上年同期数为884,646.70 元 ,比上年同期下降174.55%,主要是公司的子公司本季度亏损所致。
收到与其他经营活动现金本季数为 36,156,642.24 元 ,上年同期数为 16,784,245.42元 ,比上年同期增长115.42%，主要是本季度收到政府补助比上年同期增长了。
经营活动产生的现金流量净额本季度数为 8,890,017.55 元 ,上年同期 数为27,568,716.51 元 ,比上年同期下降67.75%,主要原因是经营活动现金流入小计比上年同期增长幅度小于经营活动现金支出小计比上年同期增长幅度所致。
取得借款收到的现金本季数为 870,400,000.00 元 ,上年同期数为 538,500,000.00 元 ,比上年同期增长61.63%，主要是公司本季度借款比上年同期增加所致。
支付与其他筹资活动有关的现金本季数为707,181,101.12 元 ,上年同期数为 454,760,723.28 元 ,比上年同期增长55.51%，主要是公司本季度归还中冶纸业集团有限公司借款比上年同期增加所致。
筹资活动产生的现金流量净额本季数为 -4,046,752.52 元 ,上年同期数为51,036,585.51元 ,比上年同期下降107.93%，主要是公司筹资现金活动现金流入小计比上年同期增长幅度低于于筹资活动现金支出小计比上年同期增长幅度所致
3.2 重大事项进展情况及其影响和解决方案的分析说明
3.2.1 非标意见情况
□ 适用 √ 不适用
3.2.2 公司存在向控股股东或其关联方提供资金、违反规定程序对外提供担保的情况
□ 适用 √ 不适用
3.2.3 日常经营重大合同的签署和履行情况
□ 适用 √ 不适用
3.2.4 其他
□ 适用 √ 不适用
3.3 公司、股东及实际控制人承诺事项履行情况
上市公司及其董事、监事和高级管理人员、公司持股5%以上股东及其实际控制人等有关方在报告期内或持续到报告期内的以下承诺事项
□ 适用 √ 不适用
3.4 预测年初至下一报告期期末的累计净利润可能为亏损或者与上年同期相比发生大幅度变动的警示及原因说明
□ 适用 √ 不适用
3.5 其他需说明的重大事项
3.5.1 证券投资情况
□ 适用 √ 不适用
3.5.2 报告期接待调研、沟通、采访等活动情况表
本报告期没有接待投资者实地调研、电话沟通和书面问询。
3.6 衍生品投资情况
□ 适用 √ 不适用
3.6.1 报告期末衍生品投资的持仓情况
□ 适用 √ 不适用
证券代码：000815 证券简称：美利纸业 公告编号：2011-034
中冶美利纸业股份有限公司
第五届董事会第十二次会议决议公告
本公司及董事会全体成员保证本公告内容真实、准确和完整，没有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。
中冶美利纸业股份有限公司(以下简称“公司”) 第五届董事会第十二次会议以通讯表决的方式召开。本次董事会会议通知及相关资料已于2011年10月10日分别以直接送达或邮件方式送达各位董事、监事及高级管理人员，表决截止时间为2011年10月21日中午12点。会议应参加表决的的董事9人，实际表决的董事9人，会议的召开符合《公司法》及《公司章程》的规定，会议审议并通过了如下事项：
一、公司2011年三季度报告。
表决结果：同意票9票，反对票0票，弃权票0票。
二、关于为全资子公司深圳市美利纸业有限公司提供担保的议案。
表决结果：同意票9票，反对票0票，弃权票0票。
具体内容详见《中冶美利纸业股份有限公司对外担保公告》。
此议案尚需提交公司2011年第一次临时股东大会审议。
三、关于中冶美利纸业股份有限公司关联交易的议案。
表决结果：同意票8票，反对票0票，弃权票0票。
关联董事贺岩峰先生进行了回避表决。
具体内容详见《中冶美利纸业股份有限公司关联交易公告》。
四、关于召开中冶美利纸业股份有限公司2011年第一次临时股东大会的议案。
表决结果：同意票9票，反对票0票，弃权票0票。
具体内容详见《中冶美利纸业股份有限公司2011年第一次临时股东大会会议通知》。
中冶美利纸业股份有限公司董事会
二0一一年十月二十四日
证券代码：000815 证券简称：美利纸业 公告编号：2011-035
中冶美利纸业股份有限公司
对外担保公告
本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。
一、担保情况概述
（一）基本情况
深圳市美利纸业有限公司（以下简称“深圳美利”）为中冶美利纸业股份有限公司(以下简称"本公司"或"公司")的全资子公司。深圳美利因开拓市场需要,流动资金不足，经该公司申请，公司决定为其提供总额度不超过7000万元人民币担保，期限为二年，担保形式为连带责任担保。
(二)董事会审议担保议案的表决情况
2011年10月21日，公司第五届第十二次董事会以9票同意、无反对和弃权票，一致通过了《关于为全资子公司深圳市美利纸业有限公司提供担保的议案》。此项议案尚需提交本公司2011年第一次临时股东大会审议通过。
二、被担保单位的基本情况
1、公司名称：深圳市美利纸业有限公司
注册地点：深圳市南山区麒麟路豪方花园8栋108号
法定代表人：杨 云
注册资本：人民币：叁仟万元整
经营范围：机械纸、板纸、加工纸等的购销、投资兴办实业（具
体项目另行申报）等
与本公司的关系：深圳美利为本公司的全资子公司。
2、资产情况
截止2011年6月30日，深圳美利总资产27519.0 8万元，净资产3804.29万元，净利润11.02万元。
3、被担保单位的产权结构
被担保单位名称：深圳市美利纸业有限公司
股 东 出资金额 持股比例
中冶美利纸业股份有限公司 3000万 100%
三、担保协议的主要内容
本公司拟为深圳美利提供总额度不超过7000万元的连带责任贷款担保，期限为二年。
四、董事会意见
公司董事会认为：华南市场在本公司的经营销售中具有极其重要的战略地位，为了满足深圳美利拓展市场的资金需求，公司为其提供总额度不超过7000万元人民币的担保，能够有效缓解该公司对流动资金的需求压力，而且有利于公司华南市场战略目标的实现。一致同意为其提供担保。
独立董事认为：上述担保事项符合有关法律法规的规定，表决程序合法、有效，同意上述担保。
五、累计对外担保数量及逾期担保的数量
截止公告日，本公司对外担保总额为42782万元，占公司2010
年12 月31日经审计净资产的51.52%，逾期担保金额22602万元。六、备查文件
1、中冶美利纸业股份有限公司第五届第十二次董事会决议；
2、深圳市美利纸业有限公司2011年6月30日财务报表。
特此公告
中冶美利纸业股份有限公司董事会
二0一一年十月二十四日
证券代码：000815 证券简称：美利纸业 公告编号：2011-036
中冶美利纸业股份有限公司
关联交易公告
一、关联交易概述
1、公司控股子公司中冶美利建筑安装有限公司（以下简称“美利建筑”）决定与中冶美利特种纸有限公司签订了《土建工程协议书》，将为中冶美利特种纸有限公司车间、展厅、销售大厅、库房提供附属配套工程的土建工程业务，协议书估算金额为780万元。
公司控股子公司宁夏美利安装工程有限公司（以下简称“美利安装”）决定与中冶美利特种纸有限公司签订了《安装工程承包合同》，将为中冶美利特种纸有限公司提供纸机管道安装及办公室、展厅等安装工程业务，合同估算金额为250万元。
2、中冶美利特种纸有限公司为公司控股股东中冶纸业集团有限公司的全资子公司。根据《深圳证券交易所股票上市规则》对关联交易的规定,本次交易构成关联交易。
3、公司于2011年10月21日召开第五届董事会第十二次会议,审议并通过了《关于中冶美利纸业股份有限公司关联交易的议案》。上述议案表决时,关联董事贺岩峰先生进行了回避表决,其余8名董事表决一致同意通过该项议案。
4、本次关联交易不构成《上市公司重大资产重组管理办法》规定的重大资产重组，无需经过公司股东大会及其他有关部门的批准。
二、关联方基本情况
关联方名称：中冶美利特种纸有限公司（以下简称“特种纸公司”）
1、基本情况
法定代表人：李其秋
注册资本：300万元
住 所：宁夏中卫市美利工业园区
注 册 地：宁夏中卫
税务登记证号：640502670444188
经营范围：各类纸张的生产、加工、销售。经营本企业自产产品及所需原辅材料的进出口业务。
股 东：中冶纸业集团有限公司。
实际控制人：中国冶金科工集团有限公司
2、截止2011年6月30日主要财务数据(未经审计)
资产总额10，528.55万元，净资产303.98万元，主营业务收入8，881.60万元，净利润128.80万元。
3、与公司的关联关系
特种纸公司是中纸集团的全资子公司，符合《深圳证券交易所股
票上市规则》10.1.3条第（二）项规定的情形，为公司的关联法人。
4、履约能力分析：特种纸公司财务状况良好，不存在履约风险。
三、关联交易合同的主要内容
上述关联交易尚未签署协议,经公司本次董事会批准后,美利建筑、美利安装将与特种纸公司分别签订《土建工程协议书》和《安装工程承包合同》。
四、关联交易的定价政策及定价依据
1、本公司与关联企业之间的业务往来按一般市场经营规则进行，与其他业务往来企业同等对待，本公司与关联企业之间不可避免的关联交易，遵照公平公正的市场原则进行。
2、本公司同关联方之间代购代销及提供其他劳务服务的价格，有国家定价的，适用国家定价，没有国家定价的，按市场价格确定，没有市场价格的，参照实际成本加合理的费用由双方定价，对于某些无法按照“成本加费用”的原则确定价格的特殊服务，由双方协商定价。
五、关联交易的交易目的及对本公司的影响
公司控股子公司美利建筑及美利安装向关联方特种纸公司提供工程施工及设备安装施工，不但可以满足其业务需求，同时有利于公司扩大业务量，提高公司收益。
六、年初至公告日与上述关联人累计已发生的各类关联交易的金额
年初至公告日，公司向特种纸公司采购原材料1366.14万元，销售产品14947.77万元。
七、独立董事的事前认可情况及发表的独立意见
公司独立董事事前认可意见：本次关联交易不但可以满足美利建筑和美利安装业务需求，同时有利于公司扩大业务量，提高公司收益。同意提交公司第五届董事会第十二次会议审议。
公司独立董事关于表决程序及公平性的意见：公司第五届第十二次董事会议在召集、召开审议本次关联交易议案的会议程序上符合有关法律、法规及《公司章程》的规定，在关联交易定价方面公平合理，没有损害上市公司及中小股东的利益。
八、备查文件
1、公司第五届董事会第十二次会议决议;
2、独立董事对本次关联交易的独立意见。
中冶美利纸业股份有限公司
二○一一年十月二十四日
证券代码：000815 证券简称：美利纸业 公告编号：2011-037
中冶美利纸业股份有限公司
2011年第一次临时股东大会会议通知
本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚假记载，误导性陈述或重大遗漏。
| 一、召开会议基本情况 |
| （2）2011年11月8日(星期二)下午交易结束后在中国证券登记结算公司深圳分公司登记在册的本公司全体股东均有权出席或委托代理人出席本次股东大会，受委托人出席会议的代理人不必是本公司股东。 （3）公司聘请的见证律师。 |
| 二、会议审议事项 |
| 关于为全资子公司深圳市美利纸业有限公司提供担保的议案。 |
| 三、现场股东大会会议登记方法 |
| 3、登记地点：宁夏回族自治区中卫市城区柔远镇中冶美利纸业股份有限公司证券与法律事务部 4、受托行使表决权人需在登记和表决时提交文件的要求：委托代理人持本人身份证、授权委托书、股东帐户卡，法人股东代表人持本人身份证、营业执照复印件、法人股东持股凭证、授权委托书。 |
| 四、采用交易系统的投票程序（无） |
| 2、投票代码与投票简称： 3、股东大会提交的投票方法： |
| 1、投票起止时间： 2、投票方法： |
| 六、其它事项： |
| 中冶美利纸业股份有限公司 二0一一年十月二十四日 |
| 七、授权委托书 |
| 有效期限： 日期： 年 月 日 |
证券代码：000815 证券简称：美利纸业 公告编号：2011-038
中冶美利纸业股份有限公司
2011年第三季度报告