卧龙地产集团股份有限公司
2011年第三季度报告
§1重要提示
1.1 本公司董事会、监事会及其董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
1.2公司全体董事出席董事会会议。
1.3公司第三季度财务报告未经审计。
1.4
| 公司负责人姓名 | 陈建成 |
| 主管会计工作负责人姓名 | 严剑民 |
| 会计机构负责人（会计主管人员）姓名 | 汤海燕 |
公司负责人陈建成、主管会计工作负责人严剑民及会计机构负责人（会计主管人员）汤海燕声明：保证本季度报告中财务报告的真实、完整。
§2公司基本情况
2.1 主要会计数据及财务指标
币种:人民币
| 本报告期末 | 上年度期末 | 本报告期末比上年度期末增减(%) | |
| 总资产(元) | 3,528,851,086.42 | 3,660,040,624.63 | -3.58 |
| 所有者权益（或股东权益）(元) | 1,475,408,834.75 | 1,408,522,479.49 | 4.75 |
| 归属于上市公司股东的每股净资产（元/股） | 2.03 | 1.94 | 4.88 |
| 年初至报告期期末（1－9月） | 比上年同期增减(%) | ||
| 经营活动产生的现金流量净额(元) | -140,428,110.97 | 不适用 | |
| 每股经营活动产生的现金流量净额（元/股） | -0.19 | 不适用 | |
| 报告期 （7－9月） | 年初至报告期期末（1－9月） | 本报告期比上年同期增减(%)（7－9月） | |
| 归属于上市公司股东的净利润(元) | 16,131,658.11 | 109,790,077.46 | -46.27 |
| 基本每股收益（元/股） | 0.022 | 0.151 | -46.34 |
| 扣除非经常性损益后的基本每股收益(元/股) | 0.024 | 0.155 | -42.86 |
| 稀释每股收益（元/股） | 0.022 | 0.151 | -46.34 |
| 加权平均净资产收益率（%） | 1.09 | 7.32 | 减少1.18个百分点 |
| 扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率（%） | 1.16 | 7.52 | 减少1.15个百分点 |
扣除非经常性损益项目和金额：
单位：元 币种:人民币
| 项目 | 年初至报告期期末金额 （1－9月） |
| 非流动资产处置损益 | 39,989.03 |
| 计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外） | 50,000.00 |
| 对外委托贷款取得的损益 | -1,990,258.48 |
| 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 | -1,232,324.00 |
| 所得税影响额 | 33,070.02 |
| 少数股东权益影响额（税后） | 211,401.76 |
| 合计 | -2,888,121.67 |
2.2报告期末股东总人数及前十名无限售条件股东持股情况表
单位：股
| 报告期末股东总数（户） | 68,872 | ||
| 前十名无限售条件流通股股东持股情况 | |||
| 股东名称（全称） | 期末持有无限售条件流通股的数量 | 种类 | |
| 浙江卧龙置业投资有限公司 | 314,104,357 | 人民币普通股 | |
| 王建乔 | 59,244,315 | 人民币普通股 | |
| 中国建设银行－上投摩根中国优势证券投资基金 | 33,475,395 | 人民币普通股 | |
| 中国工商银行－国联安德盛小盘精选证券投资基金 | 7,400,000 | 人民币普通股 | |
| 卧龙控股集团有限公司 | 3,264,150 | 人民币普通股 | |
| 王紫璇 | 1,321,555 | 人民币普通股 | |
| 宁波保税区远中贸易有限公司 | 1,200,000 | 人民币普通股 | |
| 周宗元 | 1,045,970 | 人民币普通股 | |
| 倪珠玉 | 1,000,400 | 人民币普通股 | |
| 中国建设银行－上证180交易型开放式指数证券投资基金 | 902,697 | 人民币普通股 | |
§3重要事项
3.1 公司主要会计报表项目、财务指标大幅度变动的情况及原因
√适用 □不适用
| 公司资产负债项目大幅变动的情况及原因： | ||||
| 项目 | 期末余额 | 年初余额 | 增减变动 | 变动说明 |
| 应收账款 | 14,514,785.00 | 95,725,192.00 | -84.84% | 主要是收回应收款 |
| 预付帐款 | 16,794,441.28 | 12,269,904.03 | 36.88% | 预付电力、水工工程款 |
| 其他流动资产 | 33,534,406.29 | 71,032,193.16 | -52.79% | 计提的相关税费减少 |
| 无形资产 | 326,000.00 | 225,000.00 | 44.89% | 增加软件系统 |
| 短期借款 | 130,000,000.00 | 100.00% | 新增贷款 | |
| 应付票据 | 1,690,000.00 | -100.00% | 支付到期票据 | |
| 应付账款 | 180,481,504.78 | 295,886,485.12 | -39.00% | 支付应付工程款 |
| 预收款项 | 339,212,959.78 | 642,035,155.62 | -47.17% | 主要是预售款结转收入所致 |
| 应付股利 | 24,800.00 | 4,018,500.00 | -99.38% | 支付股利 |
| 长期应付款 | 175,000,000.00 | 100.00% | 新增信托资金 | |
| 公司利润表项目大幅度变动的原因： | ||||
| 项目 | 本期金额 | 上期金额 | 增减变动 | 变动说明 |
| 营业收入 | 718,377,041.17 | 1,345,720,540.04 | -46.62% | 本期竣工楼盘比上期减少，导致结转收入减少 |
| 营业成本 | 416,615,959.60 | 698,707,988.37 | -40.37% | 本期竣工楼盘比上期减少，导致结转成本减少 | ||||
| 财务费用 | 1,494,389.33 | 7,752,188.89 | -80.72% | 主要是利息收入增加，导致财务费用减少 | ||||
| 资产减值损失 | 11,554,576.66 | 138,930,171.16 | -91.68% | 结转面积比去年同期减少，商誉摊销减少所致 | ||||
| 营业外收入 | 1,066,800.76 | 4,434,089.59 | -75.94% | 主要是去年同期非同一控制下合并耀江神马，因合并成本小于合并中取得的可辨认净资产公允价值份额的部份，计入合并营业外收入 | ||||
| 所得税费用 | 36,344,246.85 | 151,824,262.71 | -76.06% | 主要是利润减少所致 | ||||
| 净利润 | 100,165,977.27 | 212,167,858.97 | -52.79% | 主要是结转收入比去年减少 | ||||
| 少数股东损益 | -9,624,100.19 | 92,372,788.25 | -110.42% | 主要原因是非全资子公司确认收入减少 | ||||
| 公司现金流量表项目大幅变动的情况及原因： | ||||||||
| 项 目 | 本期金额 | 上期金额 | 增减变动 | 变动说明 | ||||
| 销售商品、提供劳务收到的现金 | 496,997,872.88 | 1,308,532,430.55 | -62.02% | 主要是预售房款减少 | ||||
| 收到其他与经营活动有关的现金 | 363,239,893.98 | 558,696,796.15 | -34.98% | 去年同期主要是收到宁波土地回购款所致 | ||||
| 购买商品、接受劳务支付的现金 | 596,995,353.33 | 423,394,815.62 | 41.00% | 主要是新增公司支付土地款 | ||||
| 支付的各项税费 | 136,070,782.88 | 261,071,345.99 | -47.88% | 主要是预售房款减少，导致税费减少所致 | ||||
| 支付其他与经营活动有关的现金 | 243,103,618.79 | 600,654,520.91 | -59.53% | 主要是去年同期项目公司增加、期间费用增加、支付土地保证金及公司往来款 | ||||
| 投资收到的现金 | 75,000,000.00 | -100.00% | 去年同期收到少数股东投资款 | |||||
| 处置固定资产、无形资产和其他长期资产收回的现金净额 | 119,261.01 | 8,615.66 | 1284.24% | 主要是处置报废车辆 | ||||
| 收到其他与投资活动有关的现金 | 20,493,935.85 | -100.00% | 去年同期耀江神马、青岛项目公司合并时拥有的现金 | |||||
| 购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金 | 3,308,701.12 | 2,341,746.57 | 41.29% | 本期购买车辆、办公用具 | ||||
| 投资支付的现金 | 145,206,816.46 | -100.00% | 系支付耀江神马、青岛项目公司股权款 | |||||
| 偿还债务支付的现金 | 149,000,000.00 | 449,990,000.00 | -66.89% | 归还到期借款去年同期比本期多 | ||||
3.2重大事项进展情况及其影响和解决方案的分析说明
√适用 □不适用
（1）2011年7月21日，公司以总价人民币26100万元竞得绍兴市袍江新区两湖2号地块国有建设用地土地使用权，该地块位于绍兴市袍江新区两湖区域，东至河流，南至河流，西至规划支路，北至群贤路，土地面积48605平方米，容积率为1.4-1.6，建筑密度不大于30%，绿地率不小于30%，用途及出让年限为商业40年，居住70年。
（2）2011年9月16日，公司2011年第一次临时股东大会会议决议通过《关于出资参股浙江龙信股权投资中心（有限合伙）的议案》，同意公司出资认缴浙江龙信股权投资中心（有限合伙）财产份额。公司认缴出资额为人民币10,000 万元，首期认缴额为人民币3,500万元，占该有限合伙企业总出资额的5%，资金来源为公司自有资金，公司为该合伙企业的有限合伙人。
（3）2011年9月27日，公司收到虞招中2011【172】号中标通知书，中标2011年上虞市保障性住房项目代建项目，该项目位于浙江省上虞市曹娥街道大三角工业区，建筑面积 80115 平方米（其中地下室面积约 18000 平方米），建设资金来源为财政拨款。
（4）募集资金使用情况 单位：人民币元
| 募集资金总额 | 772,325,020.53 | 本报告期投入募集资金总额 | 215,580,522.77 | ||||||
| 变更用途的募集资金总额 | --- | 已累计投入募集资金总额 | 743,281,005.36 | ||||||
| 变更用途的募集资金总额比例 | ---- | ||||||||
| 承诺投资项目 | 是否已变更项目（含部分变更） | 募集资金投资总额 | 实际投资总额(1) | 本报告期投入金额 | 截至期末累计投入金额(2) | 截至期末投入进度 | 本报告期实现的效益 | 是否达到预计效益 | 项目可行性是否发生重大变化 |
| (4)＝(2)/(1) | |||||||||
| 卧龙?天香华庭二期 | 否 | 520,000,000.00 | 520,000,000.00 | 152,944,110.03 | 489,739,554.24 | 94.18% | 70,326,844.88 | 是 | 否 |
| 卧龙?五洲世纪城一期 | 否 | 280,000,000.00 | 252,325,020.53 | 62,636,412.74 | 253,541,451.12 | 100.48% | -15,966,272.03 | 是 | 否 |
| 合计 | — | 800,000,000.00 | 772,325,020.53 | 215,580,522.77 | 743,281,005.36 | 96.24% | 54,360,572.85 | — | — |
| 未达到计划进度原因（分具体项目） | 无 | ||||||||
| 项目可行性发生重大变化的情况说明 | 无 | ||||||||
| 募集资金投资项目实施地点变更情况 | 无 | ||||||||
| 募集资金投资项目实施方式调整情况 | 无 | ||||||||
| 募集资金投资项目先期投入及置换情况 | 公司截止于2009年11月19日止为募集资金项目先期自筹资金投入220,617,900.00元 | ||||||||
| 用闲置募集资金暂时补充流动资金情况 | 公司于2011年1月28日归还闲置募集资金120,000,000.00元 | ||||||||
| 项目实施出现募集资金结余的金额及原因 | 无 | ||||||||
| 募集资金其他使用情况 | 无 | ||||||||
3.3公司、股东及实际控制人承诺事项履行情况
√适用 □不适用
公司控股股东卧龙置业承诺："保证现在和将来不经营与卧龙地产及其控股子公司相同的业务；亦不间接经营、参与投资与卧龙地产及其控股子公司业务有竞争或可能有竞争的企业；保证不利用股东地位损害卧龙地产及其它股东的正当权益。保证本公司全资拥有或拥有50%股权以上子公司（卧龙地产及其下属子公司除外）亦遵守上述承诺，本公司将促使相对控股的下属子公司遵守上述承诺。"
公司实际控制人陈建成先生承诺："保证现在和将来不经营与卧龙地产及其控股子公司相同的业务；亦不间接经营、参与投资与卧龙地产及其控股子公司业务有竞争或可能有竞争的企业；保证不利用股东地位损害上市公司及其它股东的正当权益。保证本人实际控制的公司（卧龙地产及其下属子公司除外）亦遵守上述承诺，本人将促使相对控股的公司遵守上述承诺。"
报告期内公司实际控制人及控股股东均已履行上述承诺。
3.4预测年初至下一报告期期末的累计净利润可能为亏损或者与上年同期相比发生大幅度变动的警示及原因说明
□ 适用 √不适用
3.5报告期内现金分红政策的执行情况
（1）公司的利润分配应重视对投资者的合理投资回报，利润分配政策应保持连续性和稳定性，最近三年以现金方式累计分配的利润不少于最近三年实现的年均可分配利润的百分之三十；
（2）公司可以进行中期现金分红，可以采取现金或者股票方式分配股利；
（3）年度公司盈利但董事会未做出现金利润分配预案的，应当在年度报告中披露未分红的原因及未用于分红的资金留存公司的用途，独立董事应当对此发表独立意见。
2011年4月28日公司召开的2010年度股东大会审议通过公司2010年度利润分配的方案，共计派发红利50,760,322.20元。目前，公司2010年度利润分配的方案已经实施完毕。
卧龙地产集团股份有限公司
法定代表人:陈建成
2011年10月25日