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股票简称:新筑股份 股票代码:002480
成都市四川新津工业园区
声明
本募集说明书摘要的目的仅为向公众提供有关本次发行的简要情况,并不包括募集说明书全文的各部分内容。募集说明书全文同时刊载于深圳证券交易所网站。投资者在做出认购决定之前,应仔细阅读募集说明书全文,并以其作为投资决定的依据。
重大事项提示
一、新筑股份主体信用等级为AA-,本期公司债券的信用等级为AA。公司最近一期末(2011年9月30日)净资产为19.81亿元(合并报表中所有者权益合计);公司最近三个会计年度实现的年均可分配利润为1.12亿元 (合并报表中归属于母公司所有者的净利润),预计不少于本期债券一年利息的1.5倍。截至2011年9月30日,发行人资产负债率为44.57%(合并口径),母公司资产负债率为44.36%,均不高于70%。发行人在本次发行前的财务指标符合相关规定。
二、截至2008年末、2009年末、2010年末及2011年3月末,公司母公司报表应收账款净额分别为22,180.88万元、28,007.67万元、86,967.14万元和101,698.65万元。2011年3月末应收账款净额较2008年末增长358.50%。主要原因一是公司的业务规模不断扩大,应收账款随营业收入大幅增长而增长;二是公司销售产品结算周期较长;三是2010年末和2011年年初,公司向京沪高铁项目集中发货所致。截至2011年3月31日,公司累计向京沪高铁项目发货金额11.39亿元,已确认应收账款10.02亿元,累计收款3.81亿元,应收账款余额6.21亿元,占最近一期末应收账款的61.04%。虽然公司应收账款中大多为应收国有大型企业的款项,但依然存在应收账款回款期较长、发出商品结算期较长等影响公司短期资金周转的风险。
三、2008年度、2009年度、2010年度和2011年1-3月,公司经营活动产生的现金流量净额(母公司)分别为7,549.27万元、20.57万元、-65,837.09万元和-27,877.24万元,呈现逐年减少的趋势。主要原因是公司2010年年末及2011年年初集中向京沪高铁建设项目供货后的货款尚未到收款期,以及为生产备货的原材料增加和发出商品尚未结算等原因所致。公司存在经营活动现金流量净额为负,影响公司资金周转的风险。
四、经联合信用评级,公司主体信用评级为AA-,本期债券的债券信用评级为AA。该等评级表明公司偿还债务的能力很强,受不利经济环境的影响不大,违约风险很低。本期债券由成都新筑投资有限公司提供全额无条件不可撤销的连带责任保证担保,新筑有限资产财务状况良好,具备较强偿债能力。同时,公司以应收账款作为本期债券的重要偿债来源之一,设立偿债资金专户并聘请监管银行监管,对本期公司债券的还本付息具有一定积极作用。综合以上两项增信措施,联合信用认为对本期公司债券的信用等级有一定的提升作用,因此本期债券信用评级由主体评级AA-提升至AA。
考虑到信用评级机构对公司和本期债券的评级是一个动态评估的过程,如果未来信用评级机构调低对公司主体或者本期债券的信用评级,本期债券的市场价格将可能随之发生波动从而给持有本期债券的投资者造成损失。根据监管部门和联合信用对跟踪评级的有关要求,联合信用将在本期债券存续期内,在每年新筑股份年报公告后的一个月内进行一次定期跟踪评级,并在本期债券存续期内根据有关情况进行不定期跟踪评级。联合信用将密切关注新筑股份及本期债券担保方的经营管理状况及相关信息,如发现新筑股份或本期债券相关要素出现重大变化,或发现其存在或出现可能对信用等级产生较大影响的重大事件时,联合信用将落实有关情况并及时评估其对信用等级产生的影响,据以确认或调整本期债券的信用等级。联合信用的跟踪评级结果等相关信息将通过联合信用网站予以公告,并在深交所网站(www.szse.cn)公告。
五、发行人控股股东成都新筑投资有限公司将为本期公司债券提供全额无条件不可撤销连带责任保证担保。保证范围包括债券本金及利息、违约金、损害赔偿金、实现债权的费用和其他应支付费用。保证责任期间为债券存续期及到期日起六个月止。截至2010年12月31日,新筑有限资产负债率为52.54%(合并数)、29.05%(母公司数);对外担保余额为76,200万元,其中为新筑股份及其子公司的担保余额为58,500万元,占新筑有限对外担保余额的76.77%。由于本期公司债券期限较长,债券存续期内担保人所处的宏观经济环境、产业政策及市场、资本市场等存在不确定性,将有可能对担保人履行为本期公司债券本息兑付承担连带保证责任的能力带来负面影响,从而可能使投资者承受一定的担保风险。
六、公司债券属于利率敏感型投资品种。受国家宏观经济政策、经济总体运行状况以及国际经济环境变化的影响,债券市场利率存在波动的可能性。因本期债券采用固定利率的形式且期限相对较长,可能跨越一个以上的利率波动周期,市场利率波动可能使本期债券实际投资收益具有一定的不确定性。
七、本期债券发行结束后拟于深圳证券交易所上市。由于本期债券具体交易流通的审批事宜需要在本期债券发行结束后方能进行,公司无法保证本期债券能够按照预期上市交易,也无法保证本期债券能够在二级市场有活跃的交易,可能会出现公司债券在二级市场交易不活跃甚至无法持续成交的情况,投资者可能会面临债券流动性风险。
八、遵照《试点办法》等法律、法规的规定以及本募集说明书的约定,为维护债券持有人享有的法定权利和债券募集说明书约定的权利,公司已制定《债券持有人会议规则》,投资者通过认购、交易或其他合法方式取得本期公司债券,即视作同意公司制定的《债券持有人会议规则》。债券持有人会议根据《债券持有人会议规则》审议通过的决议对全体本期债券持有人(包括未出席会议、出席会议但明示表达不同意见或弃权以及无表决权的债券持有人)具有同等的效力和约束力。在本期债券存续期间,债券持有人会议在其职权范围内通过的任何有效决议的效力优先于包含债券受托管理人在内的其他任何主体就该有效决议内容做出的决议和主张。
为明确约定发行人、债券持有人及债券受托管理人之间的权利、义务及违约责任,公司聘任了广发证券担任本期公司债券的债券受托管理人,并订立了《债券受托管理协议》,投资者认购、交易或者其他合法方式取得本期债券视作同意公司制定的《债券受托管理协议》。
九、为进一步维护本期债券持有人享有的法定权利和债券募集说明书约定的权利,保障本期债券的本息偿付,公司已与中信银行股份有限公司成都分行签订《偿债资金专项账户监管协议》,并约定本期债券的偿债资金专项账户资金归集方式等相关偿债保障措施。
十、近期国内连续出现桥梁坍塌事件和铁路事故。桥梁坍塌事件主要集中于公路桥梁,根据相关报道,主要原因可能有:1、桥梁设计存在缺陷;2、桥梁施工存在质量问题;3、桥梁载重超过自身负荷。公司主要向铁路桥梁和国家重特大公路桥梁工程供应产品,未向上述事件涉及的桥梁提供产品,2011年7月23日,甬温线发生特别重大铁路交通事故。公司未向甬温线提供相关产品。因此上述事件未对公司生产经营活动产生重大负面影响。尽管如此,近期发生的桥梁坍塌事件和铁路事故仍引起公司的高度重视。目前公司产品生产符合相关法律法规要求,主要产品均按照产品质量标准要求检验。公司将进一步加强贯彻执行“质量成本是第一成本”的理念,继续加大质量控制的力度,严格保证产品的质量符合相关质量标准要求,实施严厉的质量可追溯制度和工序自检、互检、专检和监督抽查制度。同时,公司还将进一步加大投入提升产品质量,加快桥梁构件产品的重大技术改造和研发试验检验中心建设,从工艺装备、工艺方法、检测工具上持续保证产品质量的稳定性和可靠性。
释 义
在本募集说明书中,除非另有说明,下列简称具有如下特定含义:
发行人、公司、本公司、新筑股份 | 指 | 成都市新筑路桥机械股份有限公司 |
控股股东、新筑有限、担保人 | 指 | 成都新筑投资有限公司 成都市新津新筑路桥机械有限公司(更名前的公司名称) |
聚英科技 | 指 | 新津聚英科技发展有限公司,新筑有限一致行动人 |
新津国投 | 指 | 成都市新津县国有资产投资经营有限责任公司 |
西安康柏 | 指 | 西安康柏自动化工程有限责任公司 |
交大青城 | 指 | 都江堰交大青城磁浮列车工程发展有限责任公司 |
朗明电力 | 指 | 新津朗明电力有限责任公司 |
西南交大 | 指 | 西南交通大学 |
成都工投 | 指 | 成都工业投资经营有限责任公司 |
成都风投 | 指 | 成都创新风险投资有限公司 |
德润投资 | 指 | 上海德润投资有限公司 |
兴瑞投资 | 指 | 重庆兴瑞投资有限公司 |
眉山新筑 | 指 | 四川眉山市新筑建设机械有限公司,为发行人全资子公司 |
新筑混凝土机械 | 指 | 成都市新筑混凝土机械设备有限公司,为发行人全资子公司 |
合肥新筑 | 指 | 合肥新筑机械有限责任公司,为发行人全资子公司 |
新筑精坯 | 指 | 四川新筑精坯锻造有限公司,为发行人全资子公司 |
新筑路业 | 指 | 四川新筑路业发展有限公司 |
新筑安装 | 指 | 新津新筑路桥机械安装服务有限公司 |
瑞迪医疗 | 指 | 四川瑞迪医疗科技有限公司 |
鸿鹄置业 | 指 | 成都新筑鸿鹄置业有限公司 |
展博能源 | 指 | 成都展博新能源科技开发有限公司 |
凯达绿色 | 指 | 都江堰市凯达绿色开发有限公司 |
津兴机械 | 指 | 成都津兴机械设备制造有限公司 |
新诚担保 | 指 | 成都新诚融资担保有限公司 |
时代新材 | 指 | 株洲时代新材料科技股份有限公司 |
铁科院 | 指 | 中国铁道科学研究院 |
铁专院 | 指 | 中铁工程设计咨询集团有限公司 |
铁二院 | 指 | 中国中铁二院工程集团有限责任公司 |
中国中铁 | 指 | 中国中铁股份有限公司 |
中国铁建 | 指 | 中国铁建股份有限公司 |
中交 | 指 | 中国交通建设股份有限公司 |
中水 | 指 | 中国水利水电建设集团公司 |
中建 | 指 | 中国建筑工程总公司 |
中国证监会 | 指 | 中国证券监督管理委员会 |
国家发改委 | 指 | 国家发展和改革委员会 |
铁道部 | 指 | 中华人民共和国铁道部 |
交通运输部 | 指 | 中华人民共和国交通运输部 |
保荐人、保荐机构、主承销商、广发证券 | 指 | 广发证券股份有限公司 |
信永中和 | 指 | 信永中和会计师事务所有限责任公司 |
联合信用、评级机构 | 指 | 联合信用评级有限公司 |
监管银行 | 指 | 中信银行股份有限公司成都分行 |
《公司法》 | 指 | 《中华人民共和国公司法》 |
《证券法》 | 指 | 《中华人民共和国证券法》 |
《试点办法》 | 指 | 《公司债券发行试点办法》 |
深交所 | 指 | 深圳证券交易所 |
登记公司、登记机构 | 指 | 中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司 |
股东大会 | 指 | 成都市新筑路桥机械股份有限公司股东大会 |
董事会 | 指 | 成都市新筑路桥机械股份有限公司董事会 |
监事会 | 指 | 成都市新筑路桥机械股份有限公司监事会 |
A股 | 指 | 面值人民币1.00元的记名式人民币普通股 |
交易日 | 指 | 深圳证券交易所的正常交易日 |
首发 | 指 | 首次公开发行股票并上市 |
最近三年、近三年 | 指 | 2008年、2009年、2010年 |
元 | 指 | 人民币元 |
CRCC | 指 | 中铁铁路产品认证中心的简称,2001年4月,铁道部在铁道部产品质量监督检验中心的基础上成立 |
桥梁功能部件 | 指 | 用于桥梁结构的满足传力、变形及其他功能要求的机械部件及装置的总称。常用桥梁功能部件包括桥梁支座、桥梁伸缩装置、预应力锚具和声(风)屏障;其它桥梁功能部件产品包括摆式阻尼器、液压阻尼器、梁体预埋钢板、拉杆吊索吊具等 |
桥梁支座 | 指 | 架设于桥梁墩台上,用于支承桥梁上部结构的装置,它能将桥梁上部结构的反力和变形(位移和转角)可靠传递给桥梁墩台 |
桥梁伸缩装置 | 指 | 为使车辆平稳通过桥面并满足桥梁上部结构的变形需要,在桥面伸缩缝处设置的由钢材和橡胶等构件组成的各种装置的总称 |
预应力锚具 | 指 | 在后张法结构和构件中,用于保持预应力筋的拉力并将其传递到混凝土(或钢结构)上所用的永久性锚固装置 |
声(风)屏障 | 指 | 面板具有微孔、内填吸隔声组件、背部为实体材料结构,在屏障外侧声影区内有降噪效果和在屏障内侧防风区内有防风效果的屏障结构。 |
盆式橡胶支座 | 指 | 通过密封在钢盆中的橡胶板转动,通过平面滑移面适用位移要求的支座 |
板式橡胶支座 | 指 | 由一叠硫化橡胶组合而成,并可由一张或多张钢板增强抗压能力的支座 |
抗震支座 | 指 | 用于7度以上地震烈度区域,能在地震中抵抗或吸收地震能量的桥梁支座 |
球型支座 | 指 | 通过球面转动,通过平面滑动面适应位移要求的支座 |
摊铺机 | 指 | 用于道路路面和路面基层材料铺设的专用施工机械 |
搅拌设备 | 指 | 用于生产各种混凝土、稳定土的专用成套设备 |
kN | 指 | 千牛,力学单位,1kN=1×103牛顿 |
桥线率 | 指 | 某一线路,桥梁总长与线路总长的百分比 |
“十二五”规划 | 指 | 中华人民共和国国民经济和社会发展第十二个五年(2011-2015年)规划纲要 |
债券受托管理协议 | 指 | 成都市新筑路桥机械股份有限公司2011年公司债券受托管理协议 |
债券持有人会议规则 | 指 | 成都市新筑路桥机械股份有限公司2011年公司债券债券持有人会议规则 |
偿债资金专项账户 | 指 | 公司在监管银行处开设的用于归集偿债资金和支付债券本息的专项账户。 |
偿债资金专项账户监管协议 | 指 | 公司与本期债券监管银行签订的,用于约定本期债券偿债资金专项账户各项事项的协议。 |
第一节 发行概况
本募集说明书摘要是根据《公司法》、《证券法》、《试点办法》等法律、法规及本公司实际情况编写,旨在向投资者提供本公司基本情况和本次发行的简要资料。
本次发行的公司债券是根据本募集说明书所载明的资料申请发行的。除本公司董事会和保荐人(主承销商)外,没有委托或授权任何其他人提供未在本募集说明书及其摘要中列载的信息和对本募集说明书及其摘要作任何解释或者说明。
一、公司简介
公司名称 | 中文名称:成都市新筑路桥机械股份有限公司 |
英文名称:CHENGDU XINZHU ROAD&BRIDGE MACHINERY CO., LTD | |
法定代表人 | 黄志明 |
股票代码 | 002480 |
股票简称 | 新筑股份 |
股票上市地 | 深圳证券交易所 |
注册地址 | 成都市四川新津工业园区 |
办公地址 | 成都市四川新津工业园区 |
邮政编码 | 611430 |
电话号码 | 028-82550671 |
传真号码 | 028-82550671 |
互联网网址 | http//www.xinzhu.com |
电子信箱 | vendition@xinzhu.com |
经营范围 | 金属桥梁结构及桥梁零件的设计制造;建筑用金属结构、构件的设计制造;橡胶制品的设计制造;建筑工程用机械的设计制造;铁路机车车辆配件和铁路专用设备及器材、配件的设计制造;环境污染防治专用设备的设计制造;工程设计、工程咨询;环保工程、钢结构工程;交通器材及其他交通运输设备、交通安全及管制专用设备、水资源专用机械制造;商品批发与零售;进出口业务(以上项目不含前置许可项目,后置许可项目凭许可证或审批文件经营)。 |
二、公司债券发行批准情况
1、2011年6月15日,公司第四届董事会第八次会议审议通过了关于公司符合发行公司债券条件、关于发行公司债券等议案,并提交公司2011年第二次临时股东大会审议。
2、2011年7月4日,公司2011年第二次临时股东大会审议通过了关于公司符合发行公司债券条件、关于发行公司债券的方案等议案。会议批准了公司债券的发行规模、向股东配售安排、债券品种及期限、票面金额和发行价格、债券利率、募集资金用途、增信方式、拟上市的证券交易所等事项。
3、2011年7月25日,根据股东大会的授权,公司第四届董事会第十次会议审议通过了发行公司债券相关事项的议案,确定了本次发行公司债券的期限和募集资金用途。
三、公司债券发行核准情况
2011年8月19日,经中国证监会证监许可[2011]1316号文核准,本公司获准发行不超过7.7亿元(含7.7亿元)公司债券。
新筑股份本期债券发行规模为不超过人民币5亿元(含5亿元)。
四、本期公司债券发行的基本情况及发行条款
1、债券名称:成都市新筑路桥机械股份有限公司2011年公司债券。
2、发行规模:本期债券发行规模为不超过人民币5亿元(含5亿元)。
3、票面金额和发行价格:本期债券面值100元,按面值发行。
4、债券品种和期限:本次发行的债券为5年期固定利率债券。
5、债券利率及其确定方式:本期公司债券票面利率由公司和主承销商通过发行时市场询价协商确定,在债券存续期内固定不变。债券的利率将不超过国务院限定的利率水平。
6、还本付息的期限和方式:本次债券采用单利按年计息,不计复利,利息每年支付一次,到期一次还本,最后一期利息随本金一起支付。年度付息款项自付息日起不另计利息,本金自本金兑付日起不另计利息。
7、发行首日或起息日:2011年12月7日。
8、付息、兑付方式:本期债券本息支付将按照证券登记机构的有关规定统计债券持有人名单,本息支付方式及其他具体安排按照证券登记机构的相关规定办理。
9、付息日:2012年至2016年每年的12月7日为上一个计息年度的付息日(如遇法定节假日或休息日,则顺延至其后的第1个工作日)。
10、本金兑付日:2016年12月7日(如遇法定节假日或休息日,则顺延至其后的第1个工作日)。
11、信用级别及资信评级机构:经联合信用评定,公司主体信用等级为AA-,本期公司债券的信用等级为AA。
12、保荐人(主承销商)、债券受托管理人:广发证券。
13、债券形式:实名制记账式公司债券。投资者认购的本期债券在证券登记机构开立的托管账户记载。本期债券发行结束后,债券持有人可按照有关主管机构的规定进行债券的转让等操作。
14、发行方式:本次债券发行采取网上面向社会公众投资者公开发行和网下面向机构投资者询价配售相结合的方式。具体发行方式见发行公告。
15、发行对象及向公司股东配售的安排:本次发行不安排向公司股东配售。
16、承销方式:本期债券由主承销商负责组建承销团,以余额包销的方式承销。
17、募集资金用途:本期债券拟用于偿还银行贷款和补充公司流动资金。
18、发行费用概算:本期债券的发行费用预计不超过募集资金总额的2.0%。
19、拟上市地:深交所。
20、上市安排:本次发行结束后,公司将尽快向深交所提出关于本期债券上市交易的申请。具体上市时间将另行公告。
21、债券担保情况:本期债券由新筑有限提供全额无条件的不可撤销的连带责任保证担保。
五、本期公司债券发行上市安排
1、本期债券发行时间安排
本期公司债券上市前的重要日期安排如下:
发行公告刊登日 | 2011年12月5日 |
发行首日 | 2011年12月7日 |
预计发行期限 | 2011年12月7日-2011年12月9日 |
网上申购日 | 2011年12月7日 |
网下认购期 | 2011年12月7日-2011年12月9日 |
2、本期债券上市安排
公司将在本期公司债券发行结束后尽快向深交所提出上市申请,办理有关上市手续,具体上市时间将另行公告。
六、本次发行有关机构
(一)发行人
名称:成都市新筑路桥机械股份有限公司
注册地址:成都市四川新津工业园区
法定代表人:黄志明
联系人:周思伟、张孝永、王振领
联系地址:成都市四川新津工业园区
电话:028-82550671
传真:028-82550671
邮政编码:611430
(二)主承销商、债券受托管理人
名称:广发证券股份有限公司
注册地址:广州市天河北路183-187号大都会广场43楼(4301-4316房)
法定代表人:林治海
项目主办人:胡金泉、陈光
项目组成员:马东林、潘科
联系地址:广州市天河北路183号大都会广场38楼
电话:020-87555888
传真:020-87554711
邮政编码:510075
(三)分销商
名称:东海证券有限责任公司
注册地址:江苏常州延陵西路23号投资广场18、19号楼
法定代表人:朱科敏
联系人:刘婷婷
联系地址:上海浦东新区世纪大道1589号长泰国际金融大厦11楼
电话:021-50586660-8564
传真:021-58201342
邮政编码:200122
(四)担保人
名称:成都新筑投资有限公司
住所:新津县花桥蔡湾
法定代表人:黄志明
联系人:汪晓玲
联系地址:新津工业园区A区希望路857号
电话:028-82460151
传真:028-82460151
邮政编码:611430
(五)律师事务所
名称:北京市中银律师事务所
住所:北京市朝阳区东三环北路38号北京国际中心3号楼16层
负责人:赵曾海
联系人:贺存勖、陈国尧、叶兰昌、滕久玉
联系地址:深圳市福田区金田路3038号现代国际大厦28层
电话:0755-83851888
传真:0755-82531555
邮政编码:518048
(六)会计师事务所
名称: 信永中和会计师事务所有限责任公司
注册地址:北京市东城区朝阳门北大街8号富华大厦A座8层
法定代表人:张克
联系人:郭东超
联系地址:四川省成都市航空路1号国航世纪中心A座12层
电话:028-86722255
传真:028-85293622
邮政编码:610041
(七)资信评级机构
名称:联合信用评级有限公司
注册地址:天津市南开区水上公园北道38号爱俪园公寓508
法定代表人:吴金善
联系人:张兆新
联系地址:天津市和平区曲阜道80号4层
电话:022-58356913
传真:022-58356989
邮政编码:300042
(八)收款银行
名称:工行广州市第一支行
账户户名:广发证券股份有限公司
收款账号:3602000129200191192
(九)本期债券申请上市的证券交易所
名称:深圳证券交易所
住所:深圳市深南东路5045号
总经理:宋丽萍
电话:0755-82083333
传真:0755-82083667
(十)公司证券登记机构
名称:中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司
住所:深圳市深南中路1093号中信大厦18楼
总经理:戴文华
电话:0755-25938000
传真:0755-25988122
七、发行人与本次发行的有关机构、人员的利害关系
发行人与所聘请的上述与本期债券发行有关的中介机构及其负责人、高级管理人员及经办人员之间不存在直接或间接的股权关系或其他利害关系。
八、认购人承诺
购买本次债券的投资者(包括本次债券的初始购买人和二级市场的购买人及以其他方式合法取得本次债券的人,下同)被视为作出以下承诺:
(一)接受本募集说明书对本次债券项下权利义务的所有规定并受其约束;
(二)本次债券的发行人依有关法律、法规的规定发生合法变更,在经有关主管部门批准后并依法就该等变更进行信息披露时,投资者同意并接受该等变更;
(三)本次债券发行结束后,发行人将申请本次债券在深交所上市交易,并由主承销商代为办理相关手续,投资者同意并接受这种安排。
第二节 担保
本期债券由新筑有限提供全额无条件的不可撤销的连带责任保证担保。2011年7月1日,新筑有限召开股东会并通过决议,同意为新筑股份2011年发行不超过7.7亿元(含7.7亿元)人民币公司债券提供无条件不可撤销的连带责任保证担保。2011年7月25日,新筑有限出具了担保函。
一、担保人的基本情况
(一)基本情况介绍
公司名称:成都新筑投资有限公司
注册资本:2,000万元
法定代表人:黄志明
公司住所:新津县花桥蔡湾
经营范围:项目投资(不含期货、金融、证券)及咨询;经济贸易咨询;企业管理咨询、策划、设计;销售:建筑材料、沥青。
成都新筑投资有限公司成立于1996年9月,由自然人黄志明、冯克敏、张宏鹰共同投资成立,原名成都市新津新筑路桥机械有限公司,在发展过程中逐步由生产经营型企业转变为资本运作及投资管理型企业,其投资的产业覆盖铁路公路桥梁功能部件制造、医疗设备制造、道路工程施工、新能源技术开发、林业和其他产业。
(二)最近一年的主要财务指标
新筑有限最近一年主要财务指标情况如下:
1、合并报表主要财务数据及指标单位:万元
项 目 | 2010年12月31日 |
总资产 | 405,212.12 |
所有者权益 | 192,296.34 |
归属于母公司所有者权益 | 74,593.97 |
项 目 | 2010年度 |
营业收入 | 158,299.97 |
净利润 | 12,258.58 |
归属母公司所有者的净利润 | 3,298.62 |
项 目 | 2010年12月31日 |
资产负债率 | 52.54% |
流动比率 | 1.57 |
速动比率 | 1.21 |
项 目 | 2010年度 |
净资产收益率(全面摊薄) | 4.42% |
利息保障倍数 | 3.02 |
注:上述数据摘自信永中和出具XYZH/2010CDA5053号标准无保留意见审计报告。
2、母公司报表主要财务数据及指标单位:万元
项 目 | 2010年12月31日 |
总资产 | 106,116.79 |
所有者权益 | 75,285.86 |
项 目 | 2010年 |
营业收入 | 591.00 |
净利润 | 3,772.33 |
项 目 | 2010年12月31日 |
资产负债率 | 29.05% |
流动比率 | 0.81 |
速动比率 | 0.81 |
项 目 | 2010年 |
净资产收益率(全面摊薄) | 5.01% |
利息保障倍数 | 2.62 |
注:上述数据摘自信永中和出具XYZH/2010CDA5053号标准无保留意见审计报告。
上述财务指标计算方法:
资产负债率=总负债/总资产
净资产收益率(全面摊薄,合并数)=归属于母公司所有者净利润/期末净资产(不含少数股东权益)
净资产收益率(全面摊薄,母公司数)=归属于母公司所有者净利润/期末净资产
流动比率=流动资产/流动负债
速动比率=(流动资产-存货净额)/流动负债
利息保障倍数=(利润总额+财务费用)/财务费用
3、公司主要财务指标占新筑有限的比例
2010年 | 2009年 | 2008年 | |
总资产 | 85.21% | 79.77% | 86.05% |
净资产 | 97.14% | 85.02% | 84.30% |
营业收入 | 88.20% | 89.15% | 89.33% |
净利润 | 116.28% | 92.63% | 115.98% |
(三)资信状况
截至2010年12月31日,新筑有限共获得中国光大银行股份有限公司、中国民生银行股份有限公司等银行综合授信2.3亿元。新筑有限最近三年在与主要客户发生业务往来时,均遵守合同约定,未出现过重大违约现象;最近三年未曾发行过公司债券、中期票据或短期融资券。联合信用出具的信用评级报告认为,新筑有限资产规模较大、资产质量良好,盈利能力较强,对本期债券的保证体现了控股股东对公司发展的信心和支持力度,其担保对本期债券信用状况有一定的积极作用。
(四)对外担保的金额
截至2010年12月31日,新筑有限对外担保余额为76,200万元,占新筑有限最近一年末净资产的102.15%(不含少数股东权益,合并数)、101.21%(母公司数),其中为新筑股份及其子公司的担保余额为58,500万元,占新筑有限对外担保余额的76.77%。加上为本期债券提供的担保,新筑有限对外担保余额合计153,200万元,,占新筑有限最近一年末净资产的205.38%(不含少数股东权益,合并数)、203.49%(母公司数)。
(五)偿债能力分析
新筑有限是以铁路公路桥梁功能部件为主业,并向上下游产业延伸发展的多领域、多元化资本运作和投资管理型企业。
截至2010年12月31日新筑有限主要直接投资情况如下:
被投资单位 | 注册资本(万元) | 主要从事业务性质 | 持股比例(%) |
新筑股份 | 14,000.00 | 制造、销售路桥施工机械设备、公路、铁路、道桥专用构件 | 38.41 |
新筑路业 | 2,000.00 | 公路工程、市政公用工程;生产建筑材料 | 51.00 |
瑞迪医疗 | 248.00 | 医疗器械的研究、开发 | 60.00 |
凯达绿色 | 850.00 | 研究、种植、销售苗木 | 70.00 |
鸿鹄置业 | 1,000.00 | 房地产开发 | 80.00 |
展博能源 | 10,000.00 | 清洁能源技术的开发、引进、应用;清洁能源设备的研发、制造、销售 | 95.00 |
双航科技 | 2,000.00 | 光电设施设备、环保材料的研发、技术咨询及技术转让 | 100.00 |
(下转17版)
保荐人(主承销商)
广州市天河北路183-187号大都会广场43楼(4301-4316房)
签署日期:2011年12月5日