中国民生银行股份有限公司
2011年年度报告摘要
§1重要提示
1.1本公司董事会、监事会及其董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性负个别及连带责任。
本年度报告摘要摘自年度报告全文，报告全文同时刊载于《中国证券报》、《上海证券报》、《证券时报》。投资者欲了解详细内容，应当仔细阅读年度报告全文。
1.2本年度报告于2012年3月22日由本公司第五届董事会第二十二次会议审议通过。会议应到董事18名，实到18名，现场出席董事15名，其中史玉柱、陈建、黄晞3位董事通过电话连线出席会议；委托他人出席3名，其中卢志强董事书面委托董文标董事长代行表决权，王航董事书面委托刘永好董事代行表决权，梁玉堂董事委托洪崎董事代行表决权。
1.3本公司审计师毕马威华振会计师事务所和毕马威会计师事务所分别对按照中国会计准则和国际财务报告准则编制的2011年度财务报告进行了审计，并出具了标准无保留意见的审计报告。
1.4本公司董事长董文标、行长洪崎、主管会计工作负责人赵品璋、段青山、会计机构负责人白丹声明：保证年度报告中财务报告的真实、完整。
§2公司基本情况
2.1基本情况简介
| 股票简称 | A股：民生银行 |
| H股：民生银行 | |
| 股票代码 | A股：600016 |
| H股：01988 | |
| 上市交易所 | A股：上海证券交易所 |
| H股：香港联交所 |
2.2联系人和联系方式
| 董事会秘书 | 证券事务代表 | |
| 姓名 | 毛晓峰 | 何群 |
| 联系地址 | 北京市中关村南大街1号友谊宾馆嘉宾楼 | 北京市中关村南大街1号友谊宾馆嘉宾楼 |
| 电话 | 010－68946790 | 010－68946790 |
| 传真 | 010－68466796 | 010－68466796 |
| 电子信箱 | cmbc@cmbc.com.cn | cmbc@cmbc.com.cn |
§3会计数据和财务指标摘要
3.1主要会计数据
（单位：人民币百万元）
| 2011年 | 2010年 | 本年比上年增减（%） | 2009年 | |
| 营业总收入 | 82,368 | 54,768 | 50.39 | 42,060 |
| 营业利润 | 37,285 | 23,011 | 62.03 | 15,605 |
| 利润总额 | 37,175 | 22,976 | 61.80 | 15,656 |
| 归属于上市公司股东的净利润 | 27,920 | 17,581 | 58.81 | 12,104 |
| 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润 | 28,061 | 17,565 | 59.76 | 8,386 |
| 经营活动产生的现金流量净额 | 100,926 | 37,422 | 169.70 | 56,917 |
| 2011年 | 2010年 | 本年末比上年末增减（%） | 2009年 | |
| 资产总额 | 2,229,064 | 1,823,737 | 22.23 | 1,426,392 |
| 负债总额 | 2,094,954 | 1,718,480 | 21.91 | 1,337,498 |
| 归属于上市公司股东的所有者权益 | 129,597 | 104,108 | 24.48 | 88,034 |
| 总股本 | 26,715 | 26,715 | 0.00 | 22,262 |
3.2主要财务指标
| 2011年 | 2010年 | 本年比上年增减（%） | 2009年 | |
| 基本每股收益（元/股） | 1.05 | 0.66 | 59.09 | 0.53 |
| 稀释每股收益（元/股） | 1.05 | 0.66 | 59.09 | 0.53 |
| 扣除非经常性损益后的基本每股收益（元/股） | 1.05 | 0.66 | 59.09 | 0.37 |
| 加权平均净资产收益率（%） | 23.95 | 18.29 | 5.66 | 20.19 |
| 扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率（%） | 24.07 | 18.27 | 5.80 | 13.99 |
| 每股经营活动产生的现金流量净额（元/股） | 3.78 | 1.40 | 170.00 | 2.56 |
| 2011年末 | 2010年末 | 本年末比上年末增减（%） | 2009年末 | |
| 归属于上市公司股东的每股净资产（元/股） | 4.85 | 3.90 | 24.36 | 3.95 |
3.3非经常性损益项目
单位：人民币百万元
| 非经常性损益项目 | 2011年 |
| 营业外收入 | 214 |
| 其中：抵债资产溢价收入 | 4 |
| 其他营业外收入 | 210 |
| 营业外支出 | 324 |
| 其中：捐赠支出 | 298 |
| 其他营业外支出 | 26 |
| 营业外收支净额 | -110 |
| 减：非经常性损益项目所得税影响数 | -25 |
| 非经常性损益税后影响净额 | -85 |
| 其中：影响母公司净利润的非经常性损益 | -141 |
| 影响少数股东净利润的非经常性损益 | 56 |
注：计算依据：《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益（2008年修订）》、《公开发行证券的公司信息披露内容与格式规则第3号〈半年度报告的内容与格式〉（2007年修订）》。
§4股东持股情况和控制框图
4.1前10名股东、前10名无限售条件股东持股情况表
| 2011年末股东总数 | 836,369 | 本年度报告公布日前一个月末股东总数 | 811,870 | |||||||
| 前10名股东持股情况 | ||||||||||
| 股东名称 | 股东性质 | 持股比例（%） | 持股总数 | 持有有限制条件股份数量 | 质押或冻结的股份数量 | |||||
| 香港中央结算(代理人)有限公司 | / | 15.27% | 4,078,975,347 | 0 | ||||||
| 新希望投资有限公司 | 境内法人 | 4.99% | 1,333,586,825 | 0 | ||||||
| 中国人寿保险股份有限公司－传统－普通保险产品－005L－CT001沪 | 境内法人 | 4.31% | 1,151,307,314 | 0 | ||||||
| 中国船东互保协会 | 境内法人 | 3.39% | 905,764,505 | 0 | ||||||
| 东方集团股份有限公司 | 境内法人 | 3.33% | 888,970,224 | 0 | 759,585,200 | |||||
| 上海健特生命科技有限公司 | 境内法人 | 3.02% | 805,600,038 | 0 | 699,500,000 | |||||
| 中国中小企业投资有限公司 | 境内法人 | 2.76% | 737,955,031 | 0 | 737,955,027 | |||||
| 中国泛海控股集团有限公司 | 境内法人 | 2.62% | 698,939,116 | 0 | 680,476,000 | |||||
| 福信集团有限公司 | 境内法人 | 2.12% | 566,151,500 | 0 | 515,696,840 | |||||
| 四川南方希望实业有限公司 | 境内法人 | 2.09% | 558,306,938 | 0 | 184,800,000 | |||||
| 前10名无限售条件股份持股情况 | ||||||||||
| 股东名称 | 持有无限制条件股份数量 | 股份种类 | ||||||||
| 香港中央结算(代理人)有限公司 | 4,078,975,347 | 境外上市外资股（H股） | ||||||||
| 新希望投资有限公司 | 1,333,586,825 | 人民币普通股 | ||||||||
| 中国人寿保险股份有限公司－传统－普通保险产品－005L－CT001沪 | 1,151,307,314 | 人民币普通股 | ||||||||
| 中国船东互保协会 | 905,764,505 | 人民币普通股 | ||||||||
| 东方集团股份有限公司 | 888,970,224 | 人民币普通股 | ||||||||
| 上海健特生命科技有限公司 | 805,600,038 | 人民币普通股 | ||||||||
| 中国中小企业投资有限公司 | 737,955,031 | 人民币普通股 | ||||||||
| 中国泛海控股集团有限公司 | 698,939,116 | 人民币普通股 | ||||||||
| 福信集团有限公司 | 566,151,500 | 人民币普通股 | ||||||||
| 四川南方希望实业有限公司 | 558,306,938 | 人民币普通股 | ||||||||
| 上述股东关联关系或一致行动的说明 | 新希望投资有限公司和四川南方希望实业有限公司同为新希望集团有限公司控制的公司；其他股东之间本公司未知其关联关系。 | |||||||||
4.2 本公司无控股股东和实际控制人。
§5董事会报告
5.1管理层讨论与分析概要
一、总体经营概况
2011年，本公司积极应对宏观经济环境和监管政策的调整和变化，紧密围绕着 “民营企业银行、小微企业银行、高端客户银行”战略定位，持续打造“特色银行”和“效益银行”经营目标，遵循“坚持特色、突出重点、强化管理、加速改革”的指导思想，积极克服困难，坚持实施转型，并取得显著成效，盈利能力持续提升，经营业绩大幅增长。
（一）盈利能力不断提升，股东回报持续提高
报告期内，本集团实现归属于母公司股东的净利润279.20亿元，同比增加103.39亿元，增幅58.81%；平均总资产收益率1.40%，同比增加0.31个百分点；加权平均净资产收益率23.95%，同比增加5.66个百分点；基本每股收益1.05元，同比增加0.39元，增幅59.09%。
（二）收入结构不断优化，中间业务收入占比明显提高
报告期内，本集团实现营业收入823.68亿元，同比增加276.00亿元，增幅50.39%；净息差达到3.14%，同比提高0.20个百分点。其中，净利息收入648.21亿元，同比增加189.48亿元，增幅41.31%；净非利息收入175.47亿元，增加86.52亿元，增幅97.27%；手续费及佣金净收入151.01亿元，增加68.12亿元，增幅82.18%。手续费及佣金净收入占营业收入比率为18.33%，比上年提高3.20个百分点。
（三）资产负债业务稳健发展，战略业务结构调整进一步深化
报告期内，本集团资产总额、负债总额均突破两万亿元大关。报告期末，本集团资产总额22,290.64亿元，比上年末增加4,053.27亿元，增幅22.23%；负债总额20,949.54亿元，比上年末增加3,764.74亿元，增幅21.91%。贷款和垫款总额12,052.21亿元，比上年末增加1,476.50亿元，增幅13.96%；客户存款总额16,447.38亿元，比上年末增加2,268.61亿元，增幅16.00%。截至报告期末，作为本公司战略业务的“商贷通”贷款余额达到2,324.95亿元，比上年末增加735.09亿元，增幅46.24%，“商贷通”客户总数达到约15万户；本公司民企一般贷款余额4,841.62亿元，比上年末增长38.59%，有余额民企贷款客户达到11,353户；私人银行客户数量达到4,650户，管理金融资产规模达到684亿元。
（四）以抵御风险为导向，资产质量保持稳定
报告期末，本集团不良贷款比率为0.63%，较上年末降低0.06个百分点；拨备覆盖率达到357.29%，较上年末提高86.84个百分点；贷款拨备率为2.23%，比上年末提高0.35个百分点，抵御风险能力进一步增强。
（五）成本收入比持续改善，运营效率不断提升
本集团不断加强和完善成本费用管理，持续改善成本收入比，不断提升运营效率。报告期末，本集团成本收入比为35.61%，同比下降3.87个百分点。
二、利润表主要项目分析
（一）净利息收入及净息差
报告期内，本集团实现净利息收入648.21亿元，同比增加189.48亿元，增幅41.31%，主要由于净息差的提升和生息资产规模的扩大。其中，净息差提升促进净利息收入增长104.27亿元；生息资产扩大促进净利息收入增长85.21亿元。
2011年，本集团净息差为3.14%，比上年提高了0.20个百分点。净息差提升的主要原因是加息因素、业务结构有效调整及资金业务利差提高。
本集团净利息收入情况如下表：
（单位：人民币百万元）
| 项 目 | 2011年 | 2010年 | ||||
| 平均余额 | 利息收入 | 平均收益率（%） | 平均余额 | 利息收入 | 平均收益率（%） | |
| 生息资产 | ||||||
| 贷款和垫款 | 1,130,746 | 80,958 | 7.16 | 971,602 | 56,218 | 5.79 |
| 公司贷款 | 811,097 | 58,112 | 7.16 | 758,338 | 44,138 | 5.82 |
| 个人贷款 | 319,649 | 22,846 | 7.15 | 213,264 | 12,080 | 5.66 |
| 债券投资 | 195,419 | 6,553 | 3.35 | 180,609 | 5,272 | 2.92 |
| 存放中央银行款项 | 289,304 | 4,261 | 1.47 | 202,409 | 2,912 | 1.44 |
| 存放和拆放同业及其他金融机构款项（含买入返售金融资产） | 402,886 | 21,981 | 5.46 | 174,252 | 4,521 | 2.59 |
| 应收融资租赁款 | 44,476 | 3,528 | 7.93 | 29,221 | 1,853 | 6.34 |
| 合计 | 2,062,831 | 117,281 | 5.69 | 1,558,093 | 70,776 | 4.54 |
| 项目 | 平均余额 | 利息支出 | 平均成本率（%） | 平均余额 | 利息支出 | 平均成本率（%） |
| 计息负债 | ||||||
| 客户存款 | 1,491,616 | 30,977 | 2.08 | 1,211,382 | 18,592 | 1.53 |
| 公司存款 | 1,242,977 | 26,256 | 2.11 | 1,014,358 | 15,385 | 1.52 |
| 活期 | 558,064 | 4,361 | 0.78 | 497,907 | 3,225 | 0.65 |
| 定期 | 684,913 | 21,895 | 3.20 | 516,451 | 12,160 | 2.35 |
| 个人存款 | 248,639 | 4,721 | 1.90 | 197,024 | 3,207 | 1.63 |
| 活期 | 68,471 | 329 | 0.48 | 52,674 | 186 | 0.35 |
| 定期 | 180,168 | 4,392 | 2.44 | 144,350 | 3,021 | 2.09 |
| 同业及其他金融机构存放和拆入款项(含卖出回购金融资产款) | 370,650 | 18,319 | 4.94 | 193,043 | 4,709 | 2.44 |
| 应付债券 | 28,676 | 1,408 | 4.91 | 22,610 | 955 | 4.22 |
| 向同业及其他金融机构借款 | 33,650 | 1,756 | 5.22 | 21,220 | 647 | 3.05 |
| 合计 | 1,924,592 | 52,460 | 2.73 | 1,448,255 | 24,903 | 1.72 |
| 净利息收入 | 64,821 | 45,873 | ||||
| 净利差 | 2.96 | 2.82 | ||||
| 净息差 | 3.14 | 2.94 | ||||
注：1、临时存款、久悬未取款项、应解汇款在此表中归入公司活期存款。
2、本行于2011年对票据系统中票据卖断价差的核算进行了改造。改造后，买断式贴现票据转出时，未摊销贴现利息收入与转贴现成本之间的差额作为价差收益核算，而改造前作为利差收益核算。
下表列出所示期间本集团由于规模变化和利率变化导致利息收入和利息支出变化的分布情况：
（单位：人民币百万元）
| 项目 | 2011年比2010年规模增减变动因素 | 2011年比2010年利率增减变动因素 | 净增/减 |
| 利息收入变化： | |||
| 贷款和垫款 | 9,208 | 15,532 | 24,740 |
| 债券投资 | 432 | 849 | 1,281 |
(下转B39版)