§1 重要提示
1.1 本公司董事会、监事会及其董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性负个别及连带责任。
除下列董事外，其他董事亲自出席了审议本次季报的董事会会议
| 未亲自出席董事姓名 | 未亲自出席董事职务 | 未亲自出席会议原因 | 被委托人姓名 |
| 赵军涛 | 董事 | 工作原因 | 王庆凯 |
1.2 公司第一季度财务报告未经会计师事务所审计。
1.3 公司负责人秘波海先生、主管会计工作负责人王庆凯先生及会计机构负责人(会计主管人员)高波女士声明：保证季度报告中财务报告的真实、完整。
§2 公司基本情况
2.1 主要会计数据及财务指标
单位：元
| 本报告期末 | 上年度期末 | 本报告期末比上年度期末增减（%） | |
| 资产总额 （元） | 1,941,515,701.08 | 1,853,134,274.79 | 4.77% |
| 归属于上市公司股东的所有者权益（或股东权益）（元） | 1,321,984,858.84 | 1,278,742,468.00 | 3.38% |
| 归属于上市公司股东的每股净资产（元/股） | 8.26 | 7.99 | 3.38% |
| 年初至报告期期末 | 比上年同期增减（%） | ||
| 经营活动产生的现金流量净额（元） | 127,290,880.85 | 24.22% | |
| 每股经营活动产生的现金流量净额（元/股） | 0.80 | -5.88% | |
| 报告期 | 上年同期 | 本报告期比上年同期增减（%） | |
| 营业总收入（元） | 271,210,766.55 | 202,989,186.12 | 33.61% |
| 归属于上市公司股东的净利润（元） | 43,242,390.84 | 35,999,960.80 | 20.12% |
| 基本每股收益（元/股） | 0.27 | 0.30 | -10.00% |
| 稀释每股收益（元/股） | 0.27 | 0.30 | -10.00% |
| 加权平均净资产收益率（%） | 3.33% | 11.98% | -8.65% |
| 扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率（%） | 3.32% | 10.53% | -7.21% |
非经常性损益项目
√ 适用 □ 不适用
单位：元
| 非经常性损益项目 | 年初至报告期末金额 | 附注（如适用） |
| 计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密切相关，符合国家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外 | 100,000.00 | |
| 其他符合非经常性损益定义的损益项目 | 100.00 | |
| 所得税影响额 | -15,015.00 | |
| 合计 | 85,085.00 | - |
2.2 报告期末股东总人数及前十名无限售条件股东持股情况表
单位：股
| 报告期末股东总数（户） | 13,951 | |
| 前十名无限售条件流通股股东持股情况 | ||
| 股东名称（全称） | 期末持有无限售条件流通股的数量 | 种类 |
| 交通银行－博时新兴成长股票型证券投资基金 | 1,252,077 | 人民币普通股 |
| 汤小川 | 399,000 | 人民币普通股 |
| 李丽芬 | 343,035 | 人民币普通股 |
| 王天舒 | 303,120 | 人民币普通股 |
| 中国银河证券股份有限公司客户信用交易担保证券账户 | 281,200 | 人民币普通股 |
| 罗旭 | 263,400 | 人民币普通股 |
| 金天德 | 234,031 | 人民币普通股 |
| 沈建忠 | 224,338 | 人民币普通股 |
| 王喆 | 191,526 | 人民币普通股 |
| 李玉香 | 184,800 | 人民币普通股 |
2.3 限售股份变动情况表
单位：股
| 股东名称 | 期初限售股数 | 本期解除限售股数 | 本期增加限售股数 | 期末限售股数 | 限售原因 | 解除限售日期 |
| 正海集团有限公司 | 110,184,000 | 0 | 0 | 110,184,000 | 首发承诺 | 2014年5月31日 |
| 郑坚 | 9,816,000 | 0 | 0 | 9,816,000 | 首发承诺 | 2012年5月31日 |
| 合计 | 120,000,000 | 0 | 0 | 120,000,000 | － | － |
§3 管理层讨论与分析
3.1 公司主要会计报表项目、财务指标大幅度变动的情况及原因
√ 适用 □ 不适用
1、资产负债表项目
（1）预付账款期末较期初减少38.46%，主要系购买的设备已入账所致。
（2）应收利息期末较期初增加73.72%，系期末计提募集资金未到期定期存款利息所致。
（3）在建工程期末较期初增加69.91%，主要系在建的三期工程本期投入增加所致。
（4）应付职工薪酬期末较期初减少43.00%，主要系本期发放年底奖金所致。
（5）其他应付款期末较期初增加155.72%，主要系本期计提的销售佣金尚未支付所致。
（6）递延所得税负债增加73.72%，系本期应收利息增加所致。
2、利润表项目
（1）营业收入和营业成本本期较上年同期分别增加33.61%和39.48%，主要系报告期内产品售价提高、产品销售结构优化导致收入增加，原材料价格的上涨导致成本增加。
（2）营业税金及附加本期较上年同期增加218.91%，主要系报告期内实际缴纳的增值税增加，对应缴纳营业税金及附加增加所致。
（3）财务费用本期较上年同期减少5426.77%，主要系募集资金存款产生的利息收入冲减了公司当期的财务费用所致。
（4）营业外收入本期较上年同期减少98.04%，主要系报告期内收到政府补助减少所致。
3、现金流量表项目
（1）筹资活动产生的现金流量净额本期较上年同期减少144.51%，主要系公司本期现金充足，无新的筹资活动发生所致。
（2）期末现金及现金等价物余额本期较上年同期增加296.19%，主要系2011年5月公司上市新增募集资金所致。
3.2 业务回顾和展望
2012年第一季度，公司的经营计划得以有效执行，经营业绩稳健增长。报告期内，公司实现营业收入271,21.08万元，比去年同期增长33.61%；实现营业利润为5,023.3万元，比去年同期增长34.88%；利润总额为5,033.31万元，比去年同期增长18.84%；归属于上市公司股东的净利润为4,324.24万元，比去年同期增长20.12%。
上述业绩增长的主要原因是公司产品一季度销售均价高于去年同期。
未来稀土原材料价格的波动风险将会对公司生产经营带来不利影响，对此公司将加大原材料采购的风险防控力度，积极与上游供应商和下游客户沟通协商，保持公司稳健发展。
2012 年的下一阶段，公司将继续巩固已有的市场地位，加大新兴领域和海外市场的开拓力度，并进一步加强成本、费用控制，提高公司盈利能力。
§4 重要事项
4.1 公司、股东及实际控制人承诺事项履行情况
√ 适用 □ 不适用
| 承诺事项 | 承诺人 | 承诺内容 | 履行情况 |
| 收购报告书或权益变动报告书中所作承诺 | 无 | 无 | 无 |
| 重大资产重组时所作承诺 | 无 | 无 | 无 |
| 发行时所作承诺 | 上市前股东、实际控制人、董事、本公司 | （三）关于股份锁定的承诺：1、本公司控股股东正海集团有限公司及实际控制人秘波海先生承诺：自公司股票上市之日起三十六个月内，不转让或者委托他人管理其直接或者间接持有的公司公开发行股票前已发行的股份，也不由公司回购其直接或者间接持有的公司公开发行股票前已发行的股份。2、担任公司董事的秘波海先生、曲祝利先生及王庆凯先生承诺：在其任职期间内，每年减持的股份数量不超过间接持有的发行人股份总数的25%，离职后半年内不转让其间接持有的发行人股份。3、本公司自然人股东郑坚先生承诺：自公司股票上市之日起十二个月内，不转让或者委托他人管理其持有的公司公开发行股票前已发行的股份，也不由公司回购该部分股份。在其配偶张旖旎女士担任公司董事期间内，每年减持的股份数量不超过其持有的发行人股份总数的25%，其配偶张旖旎女士离职后半年内不转让其持有的发行人股份。 （四）关于募集资金使用的承诺：本公司在上市公告书中承诺：公司的所有募集资金将存放于专户管理，并用于公司主营业务。对于尚没有具体使用项目的“其他与主营业务相关的营运资金项目”，本公司最晚于募集资金到账后6个月内，根据公司的发展规划及实际生产经营需要，妥善安排该部分资金的使用计划，提交董事会审议通过后及时披露。公司实际使用该部分资金前，将履行相应的董事会或股东大会审议程序，并及时披露。 | 报告期内，各承诺人均严格履行了承诺。 |
| 其他承诺（含追加承诺） | 无 | 无 | 无 |
4.2 募集资金使用情况对照表
√ 适用 □ 不适用
单位：万元
| 募集资金总额 | 78,616.60 | 本季度投入募集资金总额 | 79.78 | ||||||||||
| 报告期内变更用途的募集资金总额 | 0.00 | ||||||||||||
| 累计变更用途的募集资金总额 | 0.00 | 已累计投入募集资金总额 | 11,120.45 | ||||||||||
| 累计变更用途的募集资金总额比例 | 0.00% | ||||||||||||
| 承诺投资项目和超募资金投向 | 是否已变更项目(含部分变更) | 募集资金承诺投资总额 | 调整后投资总额(1) | 本季度投入金额 | 截至期末累计投入金额(2) | 截至期末投资进度(%)(3)＝(2)/(1) | 项目达到预定可使用状态日期 | 本季度实现的效益 | 是否达到预计效益 | 项目可行性是否发生重大变化 | |||
| 承诺投资项目 | |||||||||||||
| 2,000吨/年高性能钕铁硼永磁材料扩产项目 | 否 | 22,287.00 | 22,287.00 | 4.10 | 2,444.57 | 10.97% | 2014年06月01日 | 0.00 | 不适用 | 否 | |||
| 高性能钕铁硼永磁材料后加工升级改造项目 | 否 | 12,803.00 | 12,803.00 | 63.08 | 1,339.17 | 10.46% | 2014年06月01日 | 0.00 | 不适用 | 否 | |||
| 研发中心建设与新技术开发项目 | 否 | 9,485.93 | 9,485.93 | 12.60 | 636.71 | 6.71% | 2013年06月01日 | 0.00 | 不适用 | 否 | |||
| 承诺投资项目小计 | - | 44,575.93 | 44,575.93 | 79.78 | 4,420.45 | - | - | 0.00 | - | - | |||
| 超募资金投向 | |||||||||||||
| 归还银行贷款（如有） | - | - | - | - | - | ||||||||
| 补充流动资金（如有） | - | 6,700.00 | - | - | - | - | |||||||
| 超募资金投向小计 | - | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 6,700.00 | - | - | 0.00 | - | - | |||
| 合计 | - | 44,575.93 | 44,575.93 | 79.78 | 11,120.45 | - | - | 0.00 | - | - | |||
| 未达到计划进度或预计收益的情况和原因（分具体项目） | 不适用 | ||||||||||||
| 项目可行性发生重大变化的情况说明 | 不适用 | ||||||||||||
| 超募资金的金额、用途及使用进展情况 | 适用 | ||||||||||||
| 公司2011年IPO超募资金34,040.67万元，2011年8月21日经董事会审议通过了《公司使用部分其他与主营业务相关的营运资金永久性补充流动资金的议案》，决定将部分超募资金6,700万元永久性补充流动资金。截止2011年12月31日，公司实际使用超募资金6,700万元，剩余超募资金27,340.67万元。 | |||||||||||||
| 募集资金投资项目实施地点变更情况 | 不适用 | ||||||||||||
| 募集资金投资项目实施方式调整情况 | 不适用 | ||||||||||||
| 募集资金投资项目先期投入及置换情况 | 适用 | ||||||||||||
| 为增强公司的核心竞争力，加快募集资金投资项目的实施进度，公司用自筹资金38,873,546.08元对募集资金投资项目用地、厂房前期建设及高性能钕铁硼永磁材料扩产项目、高性能钕铁硼永磁材料后加工升级改造项目设备进行了先期投入。上述置换事项及置换金额业经会计师事务所专项审计，2011年6月23日，公司一届董事会第八次会议审议通过了《以募投资金置换公司预先已投入募投项目的自筹资金》的议案，同意公司用募集资金38,873,546.08元置换预先已投入募集资金投资项目的自筹资金。目前，相关资金已经完成置换。 | |||||||||||||
| 用闲置募集资金暂时补充流动资金情况 | 不适用 | ||||||||||||
| 项目实施出现募集资金结余的金额及原因 | 不适用 | ||||||||||||
| 尚未使用的募集资金用途及去向 | 存放于募集资金专项账户。 | ||||||||||||
| 募集资金使用及披露中存在的问题或其他情况 | 无 | ||||||||||||
4.3 报告期内现金分红政策的执行情况
□ 适用 √ 不适用
4.4 预测年初至下一报告期期末的累计净利润可能为亏损、实现扭亏为盈或者与上年同期相比发生大幅度变动的警示及原因说明
□ 适用 √ 不适用
4.5 向控股股东或其关联方提供资金、违反规定程序对外提供担保的情况
□ 适用 √ 不适用
4.6 证券投资情况
□ 适用 √ 不适用
4.7 按深交所相关备忘录规定应披露的报告期日常经营重大合同的情况
□ 适用 √ 不适用
烟台正海磁性材料股份有限公司
法人代表：秘波海
二O一二年四月十五日
证券代码：300224 证券简称：正海磁材 公告编号：2012-04-02
烟台正海磁性材料股份有限公司
2012年第一季度报告