广州药业股份有限公司
2012年第一季度报告
§1 重要提示
1.1 广州药业股份有限公司（“广州药业”或“本公司”）董事会（“董事会”）、监事会（“监事会”）及其董事、监事、高级管理人员保证本季度报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性负个别及连带责任。
1.2 本公司全体董事出席了于2012年4月26日召开的第五届第十四次董事会会议。
1.3 本公司及其附属企业（统称“本集团”）与本公司截至2012年3月31日止第一季度（“本报告期”）之财务会计报告乃按中国企业会计准则编制，未经审计。
1.4 本公司董事长杨荣明先生、董事总经理吴长海先生、财务总监兼财务部高级经理陈炳华先生声明：保证本季度报告中财务报告的真实、完整。
1.5 本公司在香港刊登的2012年第一季度报告乃根据香港联合交易所有限公司证券上市规则第13.09（2）条的有关规定而作出。
1.6 本季度报告分别以中、英文两种语言编订，两种文体若出现解释上歧义时，以中文本为准。
§2 公司基本情况
2.1 主要会计数据及财务指标
| 项目 | 本报告期末 | 上年度期末 | 本报告期末比 | |||
| (未经审计) | (经审计) | 上年度期末增减(%) | ||||
| 总资产 (人民币千元) | 5,280,605 | 4,851,266 | 8.85 | |||
| 归属于本公司股东的股东权益(人民币千元) | 3,903,736 | 3,781,652 | 3.23 | |||
| 归属于本公司股东的每股净资产(人民币元) | 4.81 | 4.66 | 3.23 | |||
| 项目 | 年初至本报告期末（1—3月） (未经审计) | 比上年同期增减(%) | ||||
| 经营活动产生的现金流量净额(人民币千元) | 64,622 | 210.53 | ||||
| 每股经营活动产生的现金流量净额(人民币元) | 0.080 | 210.53 | ||||
| 项目 | （1—3月） (未经审计) | 期末（1—3月） (未经审计) | 本报告期比 上年同期增减(%) | |||
| 归属于本公司股东的净利润（人民币千元） | 122,151 | 122,151 | 40.44 | |||
| 基本每股收益（人民币元） | 0.151 | 0.151 | 40.44 | |||
| 扣除非经常性损益后的基本每股收益（人民币元） | 0.145 | 0.145 | 43.32 | |||
| 稀释每股收益（人民币元） | 0.151 | 0.151 | 40.44 | |||
| 加权平均净资产收益率（%） | 3.18 | 3.18 | 增加0.75个百分点 | |||
| 扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率（%） | 3.05 | 3.05 | 增加0.76个百分点 | |||
注：（1）以上财务报表数据和指标均以合并报表数计算。
（2）非经常性损益涉及项目及金额包括：
| 项 目（2012年1-3月） | 金额 (人民币千元) | 说明 |
| 非流动资产处置损益 | 107 | |
| 计入当期损益的政府补助 | 4,207 | 为本公司属下子公司取得政府补助当期转入营业外收入的金额。 |
| 除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金融资产、交易性金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易性金融资产、交易性金融负债和可供出售金融资产取得的投资收益 | (144) | |
| 委托贷款损益 | (189) | |
| 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 | 1,416 | |
| 所得税影响数 | (457) | |
| 少数股东损益影响数（税后） | (145) | |
| 合 计 | 4,795 |
2.2 本报告期末股东总数及前十名股东持股表(已完成股权分置改革)
截至2012年3月31日止，持有本公司股票的股东户数为62,195户。其中，持有境内上市人民币普通股（A股）的股东62,155户，持有境外上市外资股（H股）的股东40户。
| 股东名称 | 持股数 （股） | 股份性质 |
| 广州医药集团有限公司(“广药集团”) | 390,833,391 | 内资股 |
| 香港中央结算（代理人）有限公司（注） | 219,105,389 | 外资股 |
| 中国人民财产保险股份有限公司－传统－普通保险产品－008C－CT001沪 | 9,336,055 | 内资股 |
| 广州市北城农村信用合作社 | 5,460,000 | 内资股 |
| 中国人民人寿保险股份有限公司－分红－个险分 红 | 3,536,844 | 内资股 |
| 中国人民财产保险股份有限公司－自有资金 | 2,938,108 | 内资股 |
| 中国农业银行股份有限公司－景顺长城能源基建股票型证券投资基金 | 1,414,219 | 内资股 |
| 陶海安 | 1,300,000 | 内资股 |
| 孟祥彤 | 1,110,000 | 内资股 |
| 李延龙 | 1,064,900 | 内资股 |
注：根据香港中央结算(代理人)有限公司提供的资料，其持有的外资股（H股）股份乃代表多个客户持有。
§3 重要事项
3.1 本公司主要会计报表项目、财务指标大幅度变动的情况及原因
√适用 □不适用
| 项目 | 2012年3月31日(人民币千元) | 2011年12月31日(人民币千元) | 增减变动(%) | 变动原因 |
| 应收账款 | 665,040 | 446,596 | 48.91 | 本报告期内，本集团积极开展营销工作，拓宽销售渠道，增加销售收入，应收账款相应有所增长。 |
| 预付款项 | 200,258 | 132,518 | 51.12 | 本报告期内，本公司属下贸易企业预付供应商货款增加所致。 |
| 其他应收款 | 72,829 | 54,057 | 34.73 | 截止2012年3月31日，本集团预付广告费等其他业务有所增加，以及出口业务应收出口退税款增加所致。 |
| 其他流动资产 | 702 | 2,342 | (70.04) | 截止2012年3月31日，本集团待抵扣增值税进项税款有所减少。 |
| 递延所得税资产 | 52,214 | 38,542 | 35.47 | 本报告期内,本集团预提费用及应付职工薪酬产生的暂时性差异有所增加所致。 |
| 应付票据 | 41,268 | 5,432 | 659.72 | 本报告期内，本公司属下贸易企业采用银行承兑汇票的结算方式融通短期资金，控制财务费用。 |
| 预收款项 | 216,930 | 146,932 | 47.64 | 本报告期内，本公司属下贸易企业预收客户原辅料款增加所致。 |
| 应付职工薪酬 | 91,254 | 64,167 | 42.21 | 截止2012年3月31日，本集团本期应付未支付的工资薪酬增加所致。 |
| 应交税费 | 71,628 | 37,951 | 88.74 | 截止2012年3月31日，本集团应交未交的增值税、企业所得税有所增加所致。 |
| 项目 | 2012年1-3月(人民币千元) | 2011年1-3月(人民币千元) | 增减变动(%) | 变动原因 |
| 营业收入 | 1,826,521 | 1,377,123 | 32.63 | 本报告期内，本集团积极开展营销工作，拓宽销售渠道，增加销售收入。 |
| 营业成本 | 1,404,877 | 1,031,491 | 36.20 | 本报告期内，本集团销售收入的增加，营业成本相应增加。 |
| 财务费用 | 744 | 361 | 105.89 | 本报告期内，本集团银行借款较上年同期增加导致利息费用相应增加。 |
| 资产减值损失 | (1,130) | 1,143 | (198.93) | 本报告期内，本集团提高应收账款质量，计提的坏账准备减少所致。 |
| 公允价值变动收益 | (144) | (785) | 81.63 | 本报告期内，本公司所持有的哈药集团股份有限公司股份的股价同比下降所致。 |
| 投资收益 | 55,547 | 36,008 | 54.26 | 本报告期内，本公司属下合营公司净利润同比增加，因而令到本公司按权益法确认的投资收益相应增加。 |
| 营业外支出 | 848 | 652 | 30.10 | 本报告期内，本集团公益性捐赠支出增加。 |
| 经营活动产生的现金流量净额 | 64,622 | (58,467) | 210.53 | 本报告期内，本集团销售收入增加，提高资金回笼，减少存货所致。 |
| 投资活动产生的现金流量净额 | 1,698 | (21,505) | 107.90 | 本报告期内，本公司属下贸易企业存入外汇保证金到期赎回所致。 |
| 筹资活动产生的现金流量净额 | 5,049 | 15,054 | (66.46) | 本报告期内，本集团银行借款净发生额减少。 |
3.2 重大事项进展情况及其影响和解决方案的分析说明
□适用 √不适用
3.3 本公司、股东及实际控制人承诺事项履行情况
□适用 √不适用
3.4 预测年初至下一报告期期末的累计净利润可能为亏损或者与上年同期相比发生大幅度变动的警示及原因说明
□适用 √不适用
3.5 本报告期内现金分红政策的执行情况
本公司于2012年4月12日召开的2011年年度股东大会审议批准了本公司2011年度利润分配及派息方案，以2011年年末总股本810,900,000股为基数，向全体股东每10股派发现金红利人民币1.00元（含税）。
3.6 重大资产重组事项
因本公司控股股东——广药集团筹划与本公司相关的重大资产重组（“重大资产重组”）事项，本公司在上海证券交易所（“上交所”）上市的A 股和在香港联合交易所有限公司（“港交所”）上市的H股自2011年11月7日起停牌。停牌期间，本公司积极推进重大资产重组并及时履行信息披露义务，每五个交易日发布一次该事项的进展情况。
本公司已于2012年2月29日召开第五届董事会第十三次会议，审议通过本公司以新增A股股份换股吸收合并广州白云山制药股份有限公司、本公司向广药集团发行A股股份购买资产等事项。涉及本次重大资产重组事项的相关公告于2012年3月28日在《上海证券报》、《证券时报》、上交所网站（www.sse.com.cn）及于2012年3月27日在港交所网站（www.hkex.com.hk）上刊登，本公司A 股和H股股票于2012年3月28日起复牌。目前，本公司及相关各方正加紧推进各项事项。本公司董事会将在相关工作完成后召开会议，审议本次重大资产重组的相关议案并履行信息披露义务。
3.7 其他事项
本报告期内，本公司属下全资子公司—广州王老吉大健康产业有限公司已成立，注册资本为人民币1,000万元，主要业务为批发零售食品、化妆品、医疗器械等。
广州药业股份有限公司董事会
2012年4月26日
证券代码：600332 证券简称：广州药业 编号：2012－019
广州药业股份有限公司
第五届第十四次董事会会议决议公告
本公司及董事会全体成员保证本公告内容的真实性、准确性和完整性，并对本公告内容的任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏承担个别及连带责任。
广州药业股份有限公司（“本公司”）第五届第十四次董事会（“董事会”）会议通知于2012年4月11日以传真和电邮方式发出，本次董事会会议于2012年4月26日在本公司所在地中国广东省广州市荔湾区沙面北街四十五号二楼会议室召开。会议应到董事9人，实到董事9人。董事长杨荣明先生主持了会议，本公司监事与高级管理人员列席了会议，会议的召开符合《公司法》及《公司章程》的规定。
经与会董事审议，会议以9票同意，0票反对，0票弃权的表决结果通过了如下议案：
1、本公司2012年第一季度报告；
2、关于批准本公司与其控股子公司间委托贷款业务的议案。
为充分利用内部资金，减少利息费用，同意本公司与其控股子公司之间的委托贷款业务的开展，其中单笔委托贷款的最高限额为人民币5,000万元，委托贷款余额限额为人民币6亿元，有效期自2012年7月1日起至2014年6月30日止。同时，为简化审批手续，缩短审批流程，授权董事长签署相关委托贷款文件。
特此公告
广州药业股份有限公司董事会
2012年4月26日