为推进我国债券市场产品创新,为债券投资者提供新的投资标的,中证指数有限公司将于2012年10月23日正式发布中证长期国债指数。该指数从全市场挑选剩余期限6.5年以上国债成样本,指数基日为2007年12月31日,基点为100点(编制方案附后)。
中证指数有限公司
2012年9月24日
附
中证长期国债指数编制方案
一、指数代码、名称
指数代码:H11075
指数名称:中证长期国债指数
指数简称:长期国债
指数英文名称:CSI Long Term Treasury Bond Index
指数英文简称:Long Term Treasury Bond
二、选样
●债券种类:在交易所市场和银行间市场上市的国债
●债券剩余期限:6.5年以上
●附息方式:固定利率付息和一次还本付息
●上市期限:小于3年
三、取价规则及指数计算
(一)基日
基日为2007年12月31日,基点为100点。
(二)计算公式
报告期指数=[Σ(报告期样本债券的总市值 + 报告期债券派息)/基期]×基期指数
其中,总市值 = ∑(全价×发行量)。
全价=净价+应计利息
(三)取价规则
采用中证指数公司债券指数的通用取价规则。
四、指数修正
(一)修正公式
当样本券的市值出现非交易因素的变动时,采用“除数修正法”修正原除数,以保证指数的连续性。修正公式为:
■
其中,修正后的市值 = 修正前的市值 + 新增(减)市值;
由此公式得出新除数(即修正后的除数,又称新基期),并据此计算以后的指数。
(二)需要修正的几种情况
●发生指数样本券调整时,在调整实施前一个交易日修正指数。
●凡有样本债券发生发行量变动,在变动日前修正指数。
●月末最后一个交易日,将当月样本债券派息从指数中去除。
五、样本调整
●指数样本原则上每季度调整一次,实施时间分别为每年1月、4月、7月和10月份的第一个交易日。若某样本券在两次定期调整之间发生不满足选样条件的情况,指数公司将视具体情况进行处理。