桐昆集团股份有限公司
2012年第三季度报告
§1 重要提示
1.1 本公司董事会、监事会及其董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
1.2如有董事未出席董事会，应当单独列示其姓名
| 未出席董事姓名 | 未出席董事职务 | 未出席董事的说明 | 被委托人姓名 |
| 沈培兴 | 董事 | 因公务临时出差国外 |
1.3 公司第三季度财务报告未经审计。
1.4
| 公司负责人姓名 | 陈士良 |
| 主管会计工作负责人姓名 | 屈玲妹 |
| 会计机构负责人（会计主管人员）姓名 | 屈玲妹 |
公司负责人陈士良、主管会计工作负责人屈玲妹及会计机构负责人（会计主管人员）屈玲妹声明：保证本季度报告中财务报告的真实、完整。
§2 公司基本情况
2.1 主要会计数据及财务指标
币种:人民币
| 本报告期末 | 上年度期末 | 本报告期末比上年度期末增减(%) | |
| 总资产(元) | 11,540,438,790.12 | 10,852,226,910.60 | 6.34 |
| 所有者权益（或股东权益）(元) | 6,684,702,689.60 | 6,508,650,440.40 | 2.70 |
| 归属于上市公司股东的每股净资产（元/股） | 6.94 | 6.75 | 2.81 |
| 年初至报告期期末（1－9月） | 比上年同期增减(%) | ||
| 经营活动产生的现金流量净额(元) | 1,427,550.66 | -99.65 | |
| 每股经营活动产生的现金流量净额（元/股） | 0.001 | -99.65 | |
| 报告期（7－9月） | 年初至报告期期末（1－9月） | 本报告期比上年同期增减(%) | |
| 归属于上市公司股东的净利润(元) | 97,730,390.86 | 173,221,739.23 | -60.82 |
| 基本每股收益（元/股） | 0.10 | 0.18 | -60.92 |
| 扣除非经常性损益后的基本每股收益(元/股) | 0.09 | 0.16 | -64.55 |
| 稀释每股收益（元/股） | 0.10 | 0.18 | -60.92 |
| 加权平均净资产收益率（%） | 1.48 | 2.63 | 减少4.18个百分点 |
| 扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率（%） | 1.32 | 2.38 | 减少4.02个百分点 |
扣除非经常性损益项目和金额：
单位：元 币种:人民币
| 项目 | 年初至报告期期末金额 （1－9月） |
| 非流动资产处置损益 | 431,370.69 |
| 越权审批，或无正式批准文件，或偶发性的税收返还、减免 | 7,655,559.13 |
| 计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密切相关，符合国家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外 | 12,879,028.90 |
| 除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金融资产、交易性金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易性金融资产、交易性金融负债和可供出售金融资产取得的投资收益 | 8,546,667.93 |
| 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 | -10,679,857.37 |
| 所得税影响额 | -2,897,087.28 |
| 少数股东权益影响额（税后） | 136,232.47 |
| 合计 | 16,071,914.47 |
2.2 报告期末股东总人数及前十名无限售条件股东持股情况表
单位：股
| 报告期末股东总数（户） | 45,960 | ||
| 前十名无限售条件流通股股东持股情况 | |||
| 股东名称（全称） | 期末持有无限售条件流通股的数量 | 种类 | |
| 嘉兴盛隆投资股份有限公司 | 58,620,810 | 人民币普通股 | |
| 嘉兴益星投资股份有限公司 | 58,620,810 | 人民币普通股 | |
| 嘉兴元畅投资股份有限公司 | 58,620,810 | 人民币普通股 | |
| 马斌斌 | 8,000,000 | 人民币普通股 | |
| 周建英 | 4,900,000 | 人民币普通股 | |
| 华泰证券股份有限公司客户信用交易担保证券账户 | 3,292,498 | 人民币普通股 | |
| 兴业银行股份有限公司－万家和谐增长混合型证券投资基金 | 2,188,363 | 人民币普通股 | |
| 申银万国证券股份有限公司客户信用交易担保证券账户 | 1,720,957 | 人民币普通股 | |
| 中国银行股份有限公司－嘉实沪深300交易型开放式指数证券投资基金 | 1,399,433 | 人民币普通股 | |
| 中国工商银行股份有限公司－华泰柏瑞沪深300交易型开放式指数证券投资基金 | 1,323,648 | 人民币普通股 | |
§3 重要事项
3.1 公司主要会计报表项目、财务指标大幅度变动的情况及原因
√适用 □不适用
| 资产负债表 主要变动项目 | 期末余额 | 年初余额 | 增减 | 比率 | 变动原因说明 |
| 货币资金 | 298,749,317.94 | 1,840,161,007.93 | -1,541,411,689.99 | -83.77 | 主要系公司募集资金使用完毕，存货增加所致 |
| 应收票据 | 1,033,150,289.65 | 1,532,174,363.95 | -499,024,074.30 | -32.57 | 主要系公司银行承兑汇票期末到期增加 |
| 应收账款 | 72,531,195.10 | 96,035,106.05 | -23,503,910.95 | -24.47 | 主要系公司未到结算期的出口销售货款减少 |
| 预付款项 | 1,230,308,830.00 | 809,210,118.20 | 421,098,711.80 | 52.04 | 主要系子公司预付长期资产购置款及原料款增加 |
| 存货 | 1,897,349,805.78 | 1,067,291,314.09 | 830,058,491.69 | 77.77 | 主要系公司原材料及产成品库存增加 |
| 在建工程 | 3,598,741,178.20 | 2,314,576,383.15 | 1,284,164,795.05 | 55.48 | 主要系公司及子公司工程投入增加 |
| 无形资产 | 413,264,973.02 | 239,598,978.68 | 173,665,994.34 | 72.48 | 主要系石化子公司土地增加 |
| 短期借款 | 2,707,310,550.61 | 1,899,016,120.51 | 808,294,430.10 | 42.56 | 主要系公司期末银行流动资金贷款增加 |
| 应付票据 | 305,000,000.00 | 230,000,000.00 | 75,000,000.00 | 32.61 | 主要系公司期末银行承兑汇票开具增加 |
| 预收款项 | 104,544,192.43 | 78,722,110.25 | 25,822,082.18 | 32.80 | 主要系公司预收货款增加 |
| 应交税费 | -524,931,066.71 | 6,647,380.79 | -531,578,447.50 | -7,996.81 | 主要系公司及子公司嘉兴石化期末未抵扣进项税增加 |
| 其他应付款 | 27,496,503.32 | 44,487,809.65 | -16,991,306.33 | -38.19 | 主要系公司子公司嘉兴石化期末应付保证金减少 |
| 一年内到期的非流动负债 | 0.00 | 85,062,150.00 | -85,062,150.00 | -100.00 | 主要系公司本期归还银行借款 |
| 长期借款 | 95,852,500.00 | 65,752,250.00 | 30,100,250.00 | 45.78 | 主要系公司本期增加银行借款 |
| 利润表主要变动项目 | 本期金额 | 上期金额 | 增减 | 比率 | 变动原因说明 |
| 营业税金及附加 | 13,376,378.99 | 34,176,764.03 | -20,800,385.04 | -60.86 | 主要系应交增值税减少所致 |
| 销售费用 | 42,183,987.39 | 26,513,509.60 | 15,670,477.79 | 59.10 | 主要系外销费用及职工薪酬增加 |
| 财务费用 | 111,835,615.34 | -15,899,835.30 | 127,735,450.64 | 803.38 | 主要系本期贷款利息支出增加及汇兑净损失增加 |
| 资产减值损失 | -3,560,102.78 | -280,454.59 | -3,279,648.19 | -1,169.40 | 主要系本期计提外账准备减少 |
| 加：公允价值变动收益（损失以“－”号填列） | 6,106,784.33 | -4,873,910.00 | 10,980,694.33 | 225.30 | 主要系嘉兴石化远期结售汇汇率损失减少 |
| 投资收益（损失以“－”号填列） | 2,439,883.60 | -1,369,510.00 | 3,809,393.60 | 278.16 | 主要系本期期货投资收益增加所致 |
| 营业外收入 | 30,893,430.14 | 70,738,038.61 | -39,844,608.47 | -56.33 | 主要系本期政府补助减少所致 |
| 减：所得税费用 | 74,393,231.59 | 304,534,346.62 | -230,141,115.03 | -75.57 | 主要系利润减少所致 |
| 现金流量表主要变动项目 | 本期金额 | 上期金额 | 增减 | 比率 | 变动原因说明 |
| 经营活动产生的现金流量净额 | 1,427,550.66 | 404,910,644.50 | -403,483,093.84 | -99.65 | 主要系本期销售收入减少、原材料支出增加 |
| 投资活动产生的现金流量净额 | -2,158,508,144.94 | -1,871,448,530.90 | -287,059,614.04 | -15.34 | 主要系本期工程支付增加 |
| 筹资活动产生的现金流量净额 | 619,272,338.47 | 2,862,607,189.70 | -2,243,334,851.23 | -78.37 | 主要系本期借款增加、募集资金减少 |
| 期末现金及现金等价物余额 | 291,649,317.94 | 2,056,049,575.74 | -1,764,400,257.80 | -85.82 | 主要系本期经营活动、投资活动的支出增加 |
3.2 重大事项进展情况及其影响和解决方案的分析说明
√适用 □不适用
报告期内，公司嘉兴石化年产80万吨PTA工程，处于项目建设的最后设备开车调试阶段，正按计划有序推进。
报告期内，公司年产30万吨差别化纤维项目、年产27万吨差别化纤维项目、恒腾公司年产40万吨差别化纤维项目，也按计划顺利推进，其中年产30万吨差别化纤维项目长丝部分已大部分投产，年产27万吨差别化纤维项目和恒腾公司年产40万吨差别化纤维项目也已进入聚合设备的安装阶段。
报告期内，公司于9月下旬向中国证监会递交了《公开发行公司债券申报材料》，并已获得中国证监会的受理。
3.3 公司、股东及实际控制人承诺事项履行情况
√适用 □不适用
（1）公司的控股股东桐昆控股、实际控制人陈士良先生承诺：自公司股票上市之日起三十六个月内，不转让或者委托他人管理其已直接或间接持有的公司股份，也不由公司回购该部分股份；
（2）外资股东MS Fiber Holding Limited承诺：自成为公司股东之日（2010年3月15日）起三十六个月内，且自公司股票上市之日起十二个月内，不转让或者委托他人管理其持有的公司股份，也不由公司回购该部分股份；
（3）担任公司董事长的陈士良先生还承诺：除前述锁定期外，在任职期间每年转让的股份不超过所持公司股份总数的百分之二十五，离职后半年内，不转让所持公司股份。承诺期限届满后，上述股份均可以上市流通和转让。
以上承诺事项，现均在履行中。
3.4 预测年初至下一报告期期末的累计净利润可能为亏损或者与上年同期相比发生大幅度变动的警示及原因说明
□适用 √不适用
3.5 报告期内现金分红政策的执行情况
报告期内公司未实施现金分红。
桐昆集团股份有限公司
法定代表人:陈士良
2012年10月23日