2008年5月20日，经深交所“深证上〔2008〕67号”文同意，公司首次公开发行的人民币普通股股票2,400万股中网上定价发行的1,920万股在深交所中小企业板上市交易。股票简称“恒邦股份”，股票代码“002237”。

本次发行上市完成后，公司总股本变更为9,580万股，公司类型变更为股份有限公司（上市），并于2008年8月17日完成工商变更登记手续。

（四）公司上市后的股本变动情况

1、2009年资本公积转增股本

经2009年4月30日召开的公司2008年度股东大会决议批准，2009年5月，公司以2008年12月31日的公司总股本9,580万股为基数，用资本公积转增股本，向全体股东每10股转增10股。本次转增实施完成后公司总股本变更为19,160万股。

2、2010年非公开发行股票

根据2010年12月20日召开的公司2010年第三次临时股东大会审议通过，并经2011年7月25日中国证监会下发的《关于核准山东恒邦冶炼股份有限公司非公开发行股票的批复》（证监许可〔2011〕1182号）批准，2011年8月，公司向国华人寿保险股份有限公司等九位特定对象非公开发行3,600万股人民币普通股。本次非公开发行完成后公司总股本变更为22,760万元。

3、2011年度利润分配及资本公积转增

经2012年5月30日召开的公司2011年年度股东大会决议批准，公司以2011年12月31日的总股本22,760万股为基数，向全体股东按每10股派息3.0元（含税）,同时以资本公积金转增股本，向全体股东每10股转增10股，共计转增22,760万股。本次资本公积转增股本后，公司总股本变更为45,520万股。

（五）重大资产重组

自设立以来，公司不存在导致主营业务发生实质变更的重大资产重组事项。

三、本次发行前发行人股本结构及前十名股东持股情况

（一）本次发行前发行人的股本结构

截至2012年6月30日，公司的股本结构如下表所示：

■

（二）本次发行前发行人前十大股东持股情况

截至2012年6月30日，公司前十名股东持股情况如下：

■

四、发行人的组织结构及对其他企业的重要权益投资情况

（一）发行人的组织结构

根据《公司法》等有关法律法规的规定，本公司建立了较完整的内部组织结构。本公司的内设部门组织结构关系如下图所示：

■

（二）发行人对其他企业的重要权益投资情况

截至2012年6月30日，公司直接或间接控股企业共9家，参股公司共3家，其基本情况和2011年财务数据如下：单位：万元

■

注：①山东银龙实业股份有限公司已经停业，公司对该项股权投资全额计提减值准备。②直接控股公司2011年度数据已经审计，参股公司2011年数据未经审计。

五、发行人控股股东及实际控制人基本情况

报告期内公司的控股股东和实际控制人未发生变化。

（一）发行人、发行人控股股东及实际控制人的股权关系

■

（二）控股股东

截至2012年6月30日，恒邦集团持有公司96,800,000股股份，占公司总股本的比例为42.53%，为公司控股股东。

1、恒邦集团基本情况

■

2、恒邦集团股权结构

■

3、恒邦集团控制企业情况

截至2012年6月30日，恒邦集团控制的企业情况如下：

■

4、恒邦集团2011年主要合并财务数据

单位：万元

■

注：2011年度数据已经审计。

5、恒邦集团所持有的发行人股票被质押的情况

截至2012年6月30日，恒邦集团持有的本公司股份9,680万股已全部设定质押。

（三）实际控制人

本公司的实际控制人为王信恩先生。王信恩先生持有公司控股股东恒邦集团31.6%的股权，系恒邦集团的第一大股东，同时持有本公司6.85%股份。

1、王信恩先生简要情况

王信恩先生，男，汉族，中国国籍，1950年11月出生，大专学历，高级经济师。曾任牟平绣花厂车间主任、牟平造纸厂副厂长、牟平皮鞋材料厂副厂长、公司前身原牟平县黄金冶炼厂厂长。现为本公司董事长，兼任恒邦集团董事长，威海恒邦董事长，同时，担任烟台市第十五届人大委员会委员，牟平区工商联会长；烟台市第十四届、十五届人大代表，烟台市工商联副会长；山东省企业联合会、企业家协会、工业经济联合会、质量协会副会长；中国黄金协会理事等。先后荣获山东省安全生产先进个人、山东省工商联系统抗震救灾先进个人、山东省优秀共产党员、山东省劳动模范等荣誉称号。

2、王信恩先生所持有的发行人股票被质押的情况

截至2012年6月30日，王信恩先生持有的公司股份1,560万股已全部核定质押。

3、王信恩先生对外投资情况

王信恩先生除了对恒邦集团和恒邦股份的投资外，无其他对外投资。

六、发行人董事、监事、高级管理人员基本情况

（一）董事、监事、高级管理人员基本情况

截至本募集说明书签署之日，本公司现任董事、监事及高级管理人员基本情况如下：

■

（二）现任董事、监事、高级管理人员的主要工作经历

王信恩先生主要工作经历参见本募集说明书“五、发行人控股股东及实际控制人基本情况 （三）实际控制人”。

高正林先生，汉族，中国国籍，1959年1月出生，大专学历，会计师。曾任牟平金矿副矿长、公司党委副书记、恒邦集团副总经理。现任本公司副董事长，兼任恒邦集团董事、恒邦贸易董事长。

王家好先生，汉族，中国国籍，1962年4月出生，本科学历，工程师。曾任招远黄金冶炼厂副科长，本公司副总经理。现任本公司董事，兼任恒邦集团董事、总经理，恒邦化工董事长、总经理。

曲胜利先生，汉族，中国国籍，1966年1月出生，在读博士，工程师。1990 年起历任原牟平县黄金冶炼厂车间主任、公司企管科科长、生产技术科科长、调度室主任。现任本公司董事、总经理，兼任威海恒邦董事，养马岛旅行社董事长。

张吉学先生，汉族，中国国籍，1955年6月出生，高中学历。曾供职玉林店金矿、牟平采矿厂、哈沟山金矿，曾任本公司副总经理。现任本公司董事，兼任恒邦集团董事，恒邦助剂董事。

赵吉剑先生，汉族，中国国籍，1970年2月出生，高中学历，化验技师。曾任公司化验室主任、原料处经理、公司监事、供应部部长。现任本公司董事，兼任公司副总经理。

金福海先生，46岁，中共党员，博士学历，教授。曾任烟台大学法学院书记、副院长，烟台大学法学院院长，中国法学会经济法研究会理事，青岛市、烟台市、威海市仲裁员。2005年4月至今，任烟台氨纶独立董事。2005年1月至2009年10月，任烟台大学法学院书记、副院长；2009年10月至今，任烟台大学法学院院长。

战淑萍女士，汉族，中国国籍,1956年7月出生,本科学历,注册会计师。曾担任烟台农业学校、烟台财会中专教师,历任山东乾聚会计师事务所合伙人、天同证券公司投行部副总经理,现任山东东方海洋科技股份有限公司副总经理兼财务总监,已取得中国证监会认可的独立董事资格证书。兼任山东丽鹏股份有限公司独立董事、山东益生种畜禽股份有限公司独立董事、山东隆基机械股份有限公司独立董事。

韩跃新先生，汉族，中国国籍，1963 年出生，教授，硕士研究生，现为东北大学资源与土木工程学院副院长。

孔涛先生，汉族，中国国籍，1969年4月出年，大专学历。1996 年起在公司工作，现任本公司监事会主席、工会主席。

张延瀚先生，汉族，中国国籍，1956 年2 月出生，大专学历，政工师。曾任牟平磷肥厂团支部副书记、牟平金牛山金矿工会主席、公司党委副书记、恒邦服饰总经理、恒邦股份监事会主席。现任恒邦集团党委副书记、纪委书记、监事会主席。

王娜女士，汉族，中国国籍，1974年3月出生，大专学历。曾任山东恒邦冶炼股份有限公司计检科计量管理员、动力车间仪表工、动力部氰冶技术员，现任公司企业文化部和人力资源部部长、本公司监事。

张克河先生，汉族，中国国籍，1962年9月出生，大专学历。曾供职于哈沟山金矿，1994 年起一直负责公司财务工作，历任会计主管、财务负责人、财务部部长。现任本公司副总经理、财务总监。

曲华东先生，汉族，中国国籍，1969年9月出生，高中学历。曾任公司硫酸二车间主任、技改办副主任、生化分公司副厂长、恒邦化工副总经理。现任本公司副总经理。

张俊峰先生，汉族，中国国籍，1973年4月出生，本科学历，工程师。曾任公司硫酸二车间主任、技改办主任、项目管理部部长、冶炼部部长、技术部部长。现任本公司副总经理、董事会秘书。

姜培胜先生，1969年11月18日出生，中共党员，曾任公司设备部部长，动力部部长。现任本公司副总经理。

常贵德先生，1970年11月23日出生，中共党员，中国国籍，1986年参加工作，曾任职于牟平商业服务公司，永安塑业青岛办事处、永安塑业厂长。现任本公司副总经理。

（三）现任董事、监事、高级管理人员的兼职情况

1、截至本募集说明书签署之日，发行人董事、监事、高级管理人员在股东或关联单位的兼职情况如下：

■

2、截至本募集说明书签署之日，发行人董事、监事、高级管理人员在其他单位的兼职情况如下：

■

七、发行人业务情况

（一）发行人主营业务范围及主要产品

目前，公司主要从事黄金采选、冶炼及化工生产等，是国家重点黄金冶炼企业，主要产品包括黄金、白银、硫酸、电解铜、磷铵等，其中黄金是公司的最主要产品和收入来源。

（二）公司主要产品用途：

公司主要产品用途如下：

■

（三）发行人主营业务经营情况（合并口径）

报告期内，公司主要产品销售收入及占营业收入的比重情况如下：单位：万元

■

报告期内，公司主要产品的毛利及占总毛利的比重情况如下：

单位：万元

■

第四节 财务会计信息

本节的财务会计数据及有关分析说明反映了本公司合并及母公司最近三年一期的财务状况、经营成果和现金流量。在本节中，2009年度、2010年度、2011年度及2012年上半年的财务报表统一按照新会计准则编制披露。

除有特别注明外，本节中出现的2009年度、2010年度、2011年度财务信息均来源于本公司的2009年度、2010年度和2011年度财务报告，上述财务报告经山东汇德会计师事务所有限公司审计，并出具了“（2010）汇所审字第7-006号”、“（2011）汇所审字第7-008号”、“（2012）汇所审字第7-012号”标准无保留意见的审计报告。本公司2012年上半年的财务报表未经审计。

本公司最近三年未发生重大资产重组的事项。

除有特别注明外，有关财务指标均根据新会计准则下的财务信息进行计算。

一、最近三年一期财务会计资料

（一）合并财务报表

合并资产负债表

单位：元

■利润表

单位：元

■

合并现金流量表

单位：元

■

（二）母公司财务报表

母公司资产负债表

单位：元

■

母公司利润表

单位：元

■

母公司现金流量表

单位：元

■

二、合并报表范围及其变化（一）合并报表范围

本公司的合并报表范围符合财政部规定及企业会计准则的相关规定。截至2012年6月30日，本公司合并范围如下：

■

（二）合并报表范围的变化

报告期内发行人合并范围变化情况如下：

■

三、最近三年一期主要财务指标

（一）财务指标

1、合并报表口径

■

2、母公司口径

■

注：上述财务指标的计算方法：

1、资产负债率=负债合计/资产合计

2、流动比率=流动资产/流动负债

3、速动比率=（流动资产-存货）/流动负债

4、全部债务=长期债务+短期债务

5、加权平均净资产收益率及扣除非经常性损益的加权平均净资产收益率均根据中国证监会《公开发行证券的公司信息披露编报规则第9号—— 净资产收益率和每股收益的计算及披露 》（2010年修订）计算

6、EBITDA=利润总额+计入财务费用的利息支出+固定资产折旧+摊销

7、EBITDA全部债务比=EBITDA/全部债务

8、EBITDA利息倍数=EBITDA/（资本化利息+计入财务费用的利息支出）

9、债务资本比率=全部债务/（全部债务+所有者权益）

10、应收账款周转率=营业收入/[（期初应收账款余额+期末应收账款余额）/2]

11、每股净资产=期末归属于母公司股东的股东权益/期末普通股股份总数

12、存货周转率＝营业成本/存货平均余额

（二）最近三年一期的每股收益和净资产收益率（合并口径）

根据中国证监会《公开发行证券公司信息披露编报规则第9 号——净资产收益率和每股收益的计算及披露》（2010年修订）的要求计算的最近三年一期的每股收益和净资产收益率如下：

■

（三）发行人最近三年一期非经常性损益明细表

根据中国证监会发布的《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益（2008）》的规定，非经常性损益是指与公司正常经营业务无直接关系，以及虽与正常经营业务相关，但由于其性质特殊和偶发性，影响报表使用人对公司经营业绩和盈利能力做出正常判断的各项交易和事项产生的损益。本公司最近三年一期的非经常性损益情况如下：

单位：万元

■

第五节 本次募集资金运用

一、募集资金运用计划

经公司第六届董事会第十六次会议审议通过，并由公司2012年第一次临时股东大会会议批准并授权董事会，本次债券募集资金拟用于偿还商业银行贷款，和补充公司流动资金。

在股东大会批准的上述用途范围内，本次债券募集资金中8亿元拟用于偿还商业银行贷款、调整债务结构；剩余不超过3亿元的的募集资金用于补充公司流动资金，改善公司资金状况。

（一）偿还商业银行贷款

根据自身的经营状况及商业银行贷款情况，本公司初步拟订了偿还商业银行贷款计划，具体如下：

■

因本期债券的审批和发行时间尚有一定不确定性，待本期债券发行完毕，募集资金到账后，本公司将根据本期债券募集资金的实际到位时间和公司债务结构调整及资金使用需要，对具体偿还计划进行调整。

（二）补充流动资金

本期公司债券募集资金除用于偿还部分商业银行贷款外，剩余不超过3亿元的募集资金将用于补充公司流动资金，改善公司资金状况，主要用于公司现有黄金冶炼业务。

公司黄金生产最主要的原材料是金精矿。为保障业务正常开展，公司需进行较大规模的原材料采购，金精矿一般为预付款或验收后即付款方式结算，需占用大量资金；同时，由于募投项目的实施，公司主要产品产能、产量增加，业务规模增长较快，导致公司存货占用资金增加。以上因素导致公司需要大量流动资金，以保障正常的生产经营。

截至2012年6月30日，母公司货币资金金额为119,844.16万元，其中：84,609.23万元为票据保证金及信用证保证金，公司使用受限；26,474.51万元为2011年8月非公开发行股票募集资金，已指定用途；货币资金中剩余的8,760.42万元为公司可自由动用资金，不能有效满足公司正常生产经营的资金需求，导致公司自有资金较为紧张。同时，随着公司贷款规模的增加，公司以传统银行借款方式获得资金的效率将受到一定影响。为从中长期做好资金收支规划，应对原材料采购、业务规模扩大和宏观经济变化等因素带来的影响，公司有必要将部分募集资金用于补充公司流动资金。

综上，从公司业务模式、业务规模扩大等因素分析，公司将不超过3亿元的募集资金用于补充流动资金，能够在一定程度上满足公司持续增长的流动资金需求，提高资金充裕度，保障公司生产经营平稳运行。

二、募集资金运用对发行人财务状况的影响

以短期债务为主的发行人增加长期债务后，将改善公司负债结构，增加财务安全性，对于保障发行人应对未来随着业务规模逐渐增加的流动性需求有着积极意义。

（一）对短期偿债能力的影响

随着公司近年来不断扩大投资规模，公司对流动资金的需求也日益增加。本期债券募集资金的运用，将充实公司的流动资金，使公司短期偿债能力得到提高。以2012年6月30日为基准，本期债券发行完成且根据上述募集资金运用计划予以执行后，发行人母公司流动比率将从1.13提升至1.39，速动比率从0.58提升至0.75，合并口径下流动比率将从1.09提升至1.32 ，速动比率从0.55提升至0.70，短期偿债能力得到增强。

（二）对债务结构的影响

以2012年6月30日为基准，本期债券发行完成且根据上述募集资金运用计划予以执行后，发行人母公司非流动负债占负债总额的比例由本期债券发行前的3.25%增加至21.83%，合并口径下非流动负债占负债总额的比例由本期债券发行前的3.43%增加至20.69%。长期债权比例的提高使发行人在一定程度上摆脱了以短期负债为主的局面，债务结构得以改善。

（三）对资产负债结构的影响

以2012年6月30日为基准，本期债券发行完成且根据上述募集资金运用计划予以执行后，发行人母公司资产负债率将由发行前的65.62%增加至64.55%，合并口径下的资产负债率将由发行前的66.97%增加至66.80%，资产负债率虽有所增加，但增加的幅度很小，对发行人的资产负债结构不造成实质影响，公司的资产负债率仍保持在合理范围之内。

第六节 备查文件

一、备查文件目录

（一）发行人2009年、2010年和2011年财务报告及审计报告，2012年1-3月未经审计的财务报表，2012年1-6月未经审计的财务报表；

（二）中航证券有限公司出具的发行保荐书和发行保荐工作报告；

（三）上海市锦天城律师事务所出具的法律意见书；

（四）上海新世纪资信评估投资服务有限公司出具的信用评级报告；

（五）《山东恒邦冶炼股份有限公司2012年公司债券受托管理协议》；

（六）《山东恒邦冶炼股份有限公司2012年公司债券之债券持有人会议规则》；

（七）中国证监会核准本次发行的其他文件。

二、备查文件查阅时间、地点、联系人

查阅时间：上午9：00—11：30 下午13：00—16：30

查阅地点：

（一）发行人：山东恒邦冶炼股份有限公司

联系地址：烟台市牟平区水道镇

联系人：张俊峰、夏晓波

联系电话：0535-4631769

传真：0535-4631176

互联网网址：http://www.hbyl.cn

（二）保荐人（主承销商）：中航证券有限公司

联系地址：北京市西城区武定侯街6号卓著中心Excel大厦6层606室

联系人：于新军、姚超、陈学钊、苏畅

联系电话：010-66290691

传真：010-66290700

互联网网址：http://www.scstock.com/

此外，投资者可以自本期债券募集说明书公告之日起登录深交所网站（www.szse.cn）查询部分相关文件。

投资者若对本募集说明书及其摘要存在任何疑问，应咨询自己的证券经纪人、律师、专业会计师或其他专业顾问。

山东恒邦冶炼股份有限公司

2012年 10 月 27日

股东类别	股份数量（股）	占总股本比例（%）
一、有限售条件股份	63,526,050	27.91
1、国家持股	-	-
2、国有法人持股	5,000,000	2.20
3、境内非国有法人持股	29,300,000	12.87
4、境内自然人持股	1,700,000	0.75
5、境外法人持股	-	-
6、境外自然人持股	-	-
7、高管持股	27,526,050	12.09
二、无限售条件股份	164,073,950	72.09
1、人民币普通股	164,073,950	72.09
2、境内上市外资股	-	-
3、境外上市外资股	-	-
4、其他	-	-
三、股份总数	227,600,000	100.00

序号	股东名称	持股总数 (万股)	持股比例（%）	股份性质	限售股份数量(万股)	质押或冻结的股份数量(万股)
1	烟台恒邦集团有限公司	9,680	42.53	境内法人股	0	9,680
2	王信恩	1,560	6.85	境内自然人股	1,560	1,560
3	江苏瑞华投资控股集团有限公司	700	3.08	境内法人股	700	700
4	高正林	530	2.33	境内自然人股	397.50	530
5	王家好	530	2.33	境内自然人股	397.50	530
6	张吉学	530	2.33	境内自然人股	397.50	530
7	孙立禄	530	2.33	境内自然人股	0	110
8	中航鑫港担保有限公司	500	2.20	国有法人股	500	0
9	深圳市平安创新资本投资有限公司	420	1.85	境内法人股	420	0
10	绍兴润鑫股权投资合伙企业	360	1.58	境内法人股	360	120
	广发证券股份有限公司	360	1.58	境内法人股	360	0
	国华人寿保险股份有限公司－价值成长投资组合	360	1.58	基金、理财产品等	360	0
合计		16,060	70.57		5,453	13,760

序号	公司名称	注册资本	发行人拥有的权益比例（%）	主营业务	主要经营地	总资产	营业收入	净利润
直接控股公司
1	威海恒邦化工有限公司	9,000.00	100	黄金冶炼、化肥生产	乳山市下初镇	74,726.79	50,513.86	-856.39
2	瓦房店市华铜矿业有限公司	1,000.00	100	金矿采选	瓦房店市	16,646.43	3,036.04	-264.47
3	栖霞市金兴矿业有限公司	12,089.69	55	黄金探矿、采矿、选矿。尾矿综合利用开发、技术服务；房屋租赁	栖霞市	15,189.30	10,193.96	-1,243.37
4	烟台恒邦黄金酒店有限公司	10.00	100	餐饮、住宿、洗浴服务	牟平区	114.59	173.46	12.79
5	烟台恒邦矿山工程有限公司	100.00	100	矿山工程施工，矿山设备制作、安装	牟平区	97.57	0.00	-3.50
6	烟台恒邦地质勘查工程有限公司	100.00	100	矿产地质勘查及地址勘查技术服务	牟平区	101.00	0.00	0.35
7	烟台恒联废旧物资收购有限公司	100.00	100	再生物资（不含需国家专项审批的物资）回收与批发	牟平区	128.46	611.29	-11.77
8	烟台恒邦建筑安装有限公司	1,000.00	100	房屋工程建筑，建筑安装，防腐保温工程施工，建筑塔机拆装，建筑幕墙、铝塑门窗安装。	牟平区	970.59	0.00	-29.55
9	烟台恒邦黄金投资有限公司	100.00	100	对黄金行业投资及咨询服务；金银制品、珠宝礼品的批发零售	牟平区	206.86	0.00	-28.09
参股公司
1	烟台市商业银行股份有限公司	200,000	0.9	吸收公众存款及发放贷款，办理国内结算、票据贴现，发行金融债券，代理发行、兑付、承销、买卖政府债券，从事同行拆借，提供担保，代理收付款及代理保险业务，提供保管箱，办理地方财政信用周转资金的委托存贷款及中国人民银行批准的其他业务	烟台市	2,911,892.00	118,577.00	18,737.00
2	天水恒邦矿业有限公司	150	40	政策允许的矿产品运销、黄金探矿（凭有效许可证经营）	天水区	117.13	0.00	-2.35
3	山东银龙实业股份有限公司	-	-	-	-	-	-	-

公司名称：	烟台恒邦集团有限公司
法定代表人：	王家好
成立日期：	2003年5月12日
注册资本：	17,000万元
实收资本	17,000万元
注册地址：	烟台市牟平区北关大街628号
公司类型：	有限责任公司
营业执照注册号：	370612228011260
经营范围：	前置许可经营项目：住宿、餐饮服务、海产品销售，煤炭批发、零售，一类机动车维修，化学试剂及第43 类，第8 类危险化学品（以上均不含剧毒、监控化学品，一类易制毒化学品）批发、零售(以上限下属分公司经营)。一汽轿车品牌、奇瑞品牌汽车销售。一般经营项目：海水养殖，企业管理培训（以上限下属分公司经营），汽车（不含品牌汽车）、汽车配件、润滑油、日用百货、钢材、木材、五金机电、装饰装修材料、劳保用品、矿产品销售，空车配货，计算机、软件及辅助设备、安全防范设备及相关电子产品的销售、安装，耐腐蚀泵、机械密封件、阀门、铸件、锻件、锻材、铁合金、化工设备配件、包装工业专用设备、矿山设备、化学工业专用设备、胎膜具制造、销售，机床维修，室内外装修设计，场地、房屋租赁。国家产业政策允许范围内的投资。
主营业务：	实业投资和对下属子公司的管理

序号	股东名称	出资金额（万元）	股权比例
1	王信恩	5,371.00	31.594%
2	高正林	1,933.50	11.374%
3	王家好	1,600.00	9.412%
4	曲胜利	1,600.00	9.412%
5	孙立禄	1,600.00	9.412%
6	张延瀚	1,420.50	8.356%
7	张吉学	1,250.00	7.353%
8	王学乾	875.00	5.147%
9	刘继洲	225.00	1.324%
10	左宏伟	225.00	1.324%
11	李正川	225.00	1.324%
12	赵吉剑	225.00	1.324%
13	张克河	225.00	1.324%
14	徐 静	225.00	1.324%
合计		17,000.00	100.00%

序号	公司名称	注册资本（万元）	持股比例	经营范围
1	山东恒邦冶炼股份有限公司	22,760	42.53%	前置许可经营项目：硫酸、液体二氧化硫、3，3-2氯联苯胺盐酸盐、三氧化二砷、氧气、液氧、液氩的生产（许可证至2014年3月7日止）。一般经营项目：金银冶炼、矿用设备(不含特种设备)制造加工；电器修理；电解铜、肥料销售；乙硫氨脂、巯基乙酸钠生产、销售；货物及技术的进出口业务；铁粉加工（不含开采）。以下由分公司凭分公司许可证和营业执照生产经营：金矿采选，金银冶炼，一类机动车维修，货物运输，成品油零售（国家法律法规禁止项目除外，需经许可经营的，须凭许可证经营。
2	烟台恒邦化工有限公司	7,000	100%	前置许可经营项目：氢氧化钠、液氯、盐酸、过氧化氢、次氯酸钠、甲酸钠、氯乙酸的生产、销售（有效期至2014年3月7日）；一般经营项目：二氯异氰尿酸钠产品的开发、生产、销售,货物、技术进出口（国家禁止经营的除外，限制经营的需凭相关许可证经营）。
3	烟台恒邦化工助剂有限公司	2,000	100%	前置许可经营项目：无。 一般经营项目：洗衣粉、洗衣膏、工业洗涤剂、选矿药剂、磷酸三辛酯、次氯酸钠、絮凝剂生产、销售，备案范围内的进出口业务。（需经许可经营的，须凭许可证经营）。
4	烟台恒邦印刷包装有限公司	800	51%	前置许可经营项目：出版物、包装装璜印刷品、其他印刷品印刷（有效期至2014年3月31日）；一般经营项目：编织袋、塑料桶制造、销售，货物、技术进出口（国家禁止经营的除外，限制经营的需凭相关许可证经营）。
5	烟台恒邦服饰制品有限公司	200	100%	纺织服装、纺织制成品制造、销售，经营本企业自产产品及技术的出口业务和本企业所需的机械设备、零配件、原材料及技术的进口业务，但国家限定公司经营或禁止进出口的商品及技术除外。
6	烟台恒邦进出口贸易有限公司	2000	60%	前置许可经营项目：无；一般经营项目：服饰、纺织品加工及销售、金属（不含限制经营品种）、木材、建筑材料、化工产品（不含化学危险品）、五金交电、日用百货、汽车配件、土产杂品（不含烟花爆竹）、水产品、农副产品、矿产品、炉料、焦炭批发零售；货运代理服务（不含运输）；自营和代理各类商品和技术的进出口（但国家限定公司经营或禁止进出口的商品和技术除外）。
7	天水恒邦矿业有限公司	150	60%	政策允许的矿产品运销、黄金探矿（凭有效许可证经营）。
8	烟台恒邦酒业有限公司	200	100%	前置许可经营项目：白酒制造、销售（有效期至2013年3月17日）。一般经营项目：旧酒瓶、废纸收购，化工、五金、建材、日用百货批发、零售，开办市场。
9	烟台恒邦房地产开发有限公司	5,000	100%	前置许可经营项目：无。 一般经营项目：房地产开发、经营（凭资质证经营），房地产中介服务。
10	烟台养马岛旅行社有限公司	180	100%	前置许可经营项目：国内旅游和入境旅游招徕、组织、接待，冷冻冷藏及常温保存食品、水产品销售（有效期至2013年6月22日）一般经营项目：票务代理信息服务，文具体育用品、工艺美术品销售。
11	平江县连云矿业有限公司	3,490	65%	铜矿开采；铜精矿、金精矿收购、加工、销售；附营附矿产综合回收。
12	烟台恒邦泵业有限公司	3,000	100%	前置许可经营项目：耐腐蚀泵、机械密封件、阀门、化工设备配件、包装工业专用设备、矿山设备、化学工业专用设备、胎膜具制造、销售，机床维修。（有效期至2017年4月19日），（以上范围法律法规禁止的除外，需许可或审批经营的，须凭许可证或审批的文件经营）。一般经营项目：无。
13	铜陵华金矿业有限责任公司	10,000	51%	金、铁、硫矿开采、销售，选矿；矿山机械加工、修理；机械设备安装，金属焊接。
14	集安经济开发区金源矿业有限公司	100	100%	矿产品销售。
15	通化恒邦矿业有限公司	3,100	100%	铜矿采选。（采矿许可证有效期至2013年12月）
16	烟台恒邦合金材料有限公司	5,000	100%	一般经营项目：合金材料铸件、锻件、冶金制品、冶金专用设备、模具的生产、销售。
17	烟台恒邦装饰有限公司	60	100%	一般经营项目：装饰材料批发、零售，室内外装修、设计（凭资质经营）。
18	烟台恒邦农业开发有限公司	100	100%	前置许可经营项目：家禽养殖、销售；一般经营项目：农作物、水果、苗木的种植，农业机械设备及配件、化肥销售；水产品养殖、销售。
19	烟台恒邦信息技术有限公司	300	100%	软件开发、网络布线、安防监控工程施工、销售监控器材、计算机软件及辅助设备，计算机网络系统的设计、集成及安装，防雷设备的销售、安装。
20	烟台恒邦物流有限公司	1,000	100%	前置许可经营项目：无；一般经营项目：为客户提供货物、运输、装卸、仓储及相关服务的物流代理服务。
21	威海市军强汽车销售有限公司	50	100%	前置许可经营项目：二类机动车维修（大中型货车维修），（许可证有效期至2014年10月30日）。一般经营项目：汽车销售（不含九座以下乘用车）。

项目	2011.12.31/2011年度
资产总额	996,120.23
负债总额	663,331.51
所有者权益	332,788.72
其中：少数股东权益	169,224.43
归属于母公司的所有者权益	163,564.29
营业收入	1,104,428.05
利润总额	42,536.31
净利润	31,044.56

序号	姓名	职务	性别	年龄	任期起始日期	任期终止日期	2011年年薪总额（万元，税前）	截至2012年6月30日持有本公司股份情况（股）
1	王信恩	董事长	男	62	2012.6.15	2015.6.14	24.00	15,600,000
2	高正林	副董事长	男	53	2012.6.15	2015.6.14	19.66	5,300,000
3	王家好	董事	男	49	2012.6.15	2015.6.14	-	5,300,000
4	曲胜利	董事兼总经理	男	46	2012.6.15	2015.6.14	19.66	-
5	张吉学	董事	男	57	2012.6.15	2015.6.14	0.00	5,300,000
6	赵吉剑	董事兼副总经理	男	42	2012.6.15	2015.6.14	16.68	-
7	金福海	独立董事	男	47	2012.6.15	2015.6.14	5.00	-
8	战淑萍	独立董事	女	56	2012.6.15	2015.6.14	-	-
9	韩跃新	独立董事	男	49	2012.6.15	2015.6.14	-	-
10	孔 涛	监事	男	43	2012.6.15	2015.6.14	14.69	-
11	张延瀚	监事	男	56	2012.6.15	2015.6.14	-	-
12	王 娜	监事	女	38	2012.6.15	2015.6.14	4.00	-
13	张克河	副总经理、财务总监	男	50	2012.6.16	2015.6.15	14.37	-
14	曲华东	副总经理	男	43	2012.6.16	2015.6.15	13.83	-
15	张俊峰	副总经理、董事会秘书	男	38	2012.6.16	2015.6.15	15.06	-
16	姜培胜	副总经理	男	43	2012.6.16	2015.6.15	13.55	-
17	常贵德	副总经理	男	42	2012.6.16	2015.6.15	18.57	-

序号	姓名	发行人职务	兼职单位	兼任职务
1	王信恩	董事长	恒邦集团	董事长
			威海恒邦	董事长
2	高正林	董事	恒邦集团	董事
			恒邦贸易	董事长
3	王家好	董事	恒邦集团	董事兼总经理
			恒邦化工	董事长兼总经理
4	曲胜利	董事兼总经理	威海恒邦	董事
			养马岛旅行社	董事长
5	张吉学	董事	恒邦集团	董事
			恒邦助剂	董事
6	赵吉剑	董事兼副总裁	无	无
7	金福海	独立董事	无	无
8	战淑萍	独立董事	无	无
9	韩跃新	独立董事	无	无
10	孔 涛	监事	无	无
11	张延瀚	监事	恒邦集团	监事会主席
12	王 娜	监事	无	无
13	张克河	副总经理、财务负责人	无	无
14	曲华东	副总经理	无	无
15	张俊峰	副总经理、董事会秘书	无	无
16	姜培胜	副总经理	无	无
17	常贵德	副总经理	无	无

序号	姓名	发行人职务	兼职单位	兼任职务
1	王信恩	董事长	无	无
2	高正林	董事	无	无
3	王家好	董事	无	无
4	曲胜利	董事兼总经理	无	无
5	张吉学	董事	无	无
6	赵吉剑	董事兼副总裁	无	无
7	金福海	独立董事	烟台大学	法学院院长
			烟台氨纶股份有限公司	独立董事
8	战淑萍	独立董事	山东东方海洋科技股份有限公司	副总经理兼财务总监
			山东丽鹏股份有限公司	独立董事
			山东益生种畜禽股份有限公司	独立董事
			山东隆基机械股份有限公司	独立董事
9	韩跃新	独立董事	东北大学	资源与土木工程学院副院长
			沈阳隆基电磁科技股份有限公司	独立董事
10	孔 涛	监事	无	无
11	张延瀚	监事	无	无
12	王 娜	监事	无	无
13	张克河	副总经理、财务负责人	无	无
14	曲华东	副总经理	无	无
15	张俊峰	副总经理、董事会秘书	无	无
16	姜培胜	副总经理	无	无
17	常贵德	副总经理	无	无

产品	主要用途
黄金	首饰、工业及医疗用途、官方储备 、私人投资及储备
白银	首饰、工业用品
电解铜	电气工业、机械制造、交通、建筑等
硫酸	化工、化肥原料
磷铵	农业化肥

主要 产品	2012年1-6月		2011年度		2010年度		2009年度
	收入	占比	收入	占比	收入	占比	收入	占比
黄金	188,013.86	48.60%	438,361.82	46.89%	329,425.56	66.49%	205,620.39	82.58%
白银	40,884.11	10.57%	78,657.15	8.41%	20,224.43	4.08%	15,199.13	6.10%
电解铜	120,333.53	31.10%	342,473.60	36.63%	108,324.39	21.86%	8,197.49	3.29%
硫酸	6,656.21	1.72%	15,947.26	1.71%	10,312.75	2.08%	2,850.17	1.14%
磷铵	20,496.69	5.30%	42,269.95	4.52%	19,012.03	3.84%	13,861.81	5.57%

主要 产品	2012年1-6月		2011年度		2010年度		2009年度
	毛利	占比	毛利	占比	毛利	占比	毛利	占比
黄金	32,323.15	92.68%	54,254.53	61.40%	43,665.78	77.78%	31,762.01	91.70%
白银	5,138.96	14.73%	20,175.47	22.83%	4,738.24	8.44%	4,146.01	11.97%
电解铜	-4,241.75	-12.16%	1,802.99	2.04%	6,523.36	11.62%	3,332.54	9.62%
硫酸	1,243.77	3.57%	8,498.97	9.62%	801.47	1.43%	-3,147.27	-9.09%
磷铵	-8.49	-0.02%	751.83	0.85%	-642.79	-1.14%	-1,395.27	-4.03%

项 目	2012.6.30	2011.12.31	2010.12.31	2009.12.31
流动资产：
货币资金	1,441,450,704.28	782,607,446.34	348,544,216.48	184,711,981.97
应收票据	67,257,969.10	125,257,921.00	36,032,467.55	3,595,480.00
应收账款	25,845,841.41	69,042,072.04	13,136,701.18	23,518,394.68
预付款项	1,513,095,756.13	1,079,828,451.20	328,034,326.84	279,931,869.10
其他应收款	171,452,537.58	86,381,045.96	245,276,450.91	88,979,531.92
存货	3,091,871,233.04	3,070,149,397.83	2,894,125,414.36	1,372,867,372.68
其他流动资产	1,023,692.59	2,702,496.67	-	-
流动资产合计	6,311,997,734.13	5,215,968,831.04	3,865,149,577.32	1,953,604,630.35
非流动资产：
长期股权投资	21,477,715.46	21,477,715.46	21,487,114.74	21,487,499.80
固定资产	1,670,054,219.45	1,729,555,443.91	1,567,464,478.58	329,994,867.96
在建工程	814,161,389.38	697,453,551.75	102,112,466.68	662,509,164.86
工程物资	791,687.07	9,693,300.85	6,796,758.95	332,905.98
无形资产	131,732,815.82	127,168,346.95	124,699,596.84	30,905,473.31
长期待摊费用	1,591,139.07	636,287.97	3,244,798.87	393,156.25
递延所得税资产	22,089,049.57	28,295,275.47	16,783,520.07	8,591,084.79
其他非流动资产	4,789,582.82	4,789,582.82	5,539,980.00	-
非流动资产合计	2,666,687,598.64	2,619,069,505.18	1,848,128,714.73	1,054,214,152.95
资产总计	8,978,685,332.77	7,835,038,336.22	5,713,278,292.05	3,007,818,783.30
流动负债：
短期借款	3,822,327,816.87	3,345,951,228.81	2,813,390,246.48	1,134,783,905.51
交易性金融负债	317,444,960.00	185,368,500.00	138,374,070.00	154,109,410.00
应付票据	970,720,000.00	248,580,000.00	160,000,000.00	108,000,000.00
应付账款	265,192,017.60	595,023,528.04	433,281,418.19	158,298,192.19
预收款项	99,236,305.92	75,485,234.88	87,558,136.37	45,159,570.04
应付职工薪酬	31,281,358.96	24,586,953.14	37,113,999.16	6,818,972.17
应交税费	-60,093,083.84	-111,220,173.69	-118,469,326.38	-8,379,863.72
应付利息	5,796,037.26	15,957,344.48	10,737,060.34	158,298,192.19
应付股利	9,936,000.00	-	-	-
其他应付款	68,225,685.91	61,427,836.65	72,843,673.66	30,556,544.78
一年内到期的非流动负债	277,014,228.00	274,698,636.00	53,370,094.00	150,000,000.00
其他流动负债	-	-	59,162,950.00	-
流动负债合计	5,807,081,326.68	4,715,859,088.31	3,747,362,321.82	1,779,346,730.97
非流动负债：
长期借款	-	695,000.00	219,695,000.00	-
长期应付款	170,002,429.23	199,509,701.23	255,661,945.23	-
递延所得税负债	8,432,234.93	6,690,210.06	5,889,395.62	-
其他非流动负债	27,596,679.15	23,410,846.59	25,039,181.47	12,090,000.00
非流动负债合计	206,031,343.31	230,305,757.88	506,285,522.32	12,090,000.00
负债合计	6,013,112,669.99	4,946,164,846.19	4,253,647,844.14	1,791,436,730.97
股东权益：
股本	227,600,000.00	227,600,000.00	191,600,000.00	191,600,000.00
资本公积	1,665,239,679.22	1,666,106,551.72	518,323,876.18	510,002,576.03
专项储备	15,026,615.40	13,625,571.22	10,591,255.71	8,696,108.89
盈余公积	110,618,413.25	110,618,413.25	84,337,658.23	65,758,312.22
未分配利润	908,406,941.76	833,811,052.70	612,358,467.56	440,325,055.19
归属于母公司股东权益合计	2,926,891,649.63	2,851,761,588.89	1,417,211,257.68	1,216,382,052.33
少数股东权益	38,681,013.15	37,111,901.14	42,419,190.23	-
股东权益合计	2,965,572,662.78	2,888,873,490.03	1,459,630,447.91	1,216,382,052.33
负债和股东权益总计	8,978,685,332.77	7,835,038,336.22	5,713,278,292.05	3,007,818,783.30

项目	2012年1-6月	2011年度	2010年度	2009年度
一、营业总收入	3,868,773,825.61	9,349,121,383.66	5,003,679,681.72	2,489,990,685.70
其中:营业收入	3,868,773,825.61	9,349,121,383.66	5,003,679,681.72	2,489,990,685.70
二、营业总成本	3,714,037,912.64	9,016,106,728.05	4,711,033,492.59	2,307,703,338.54
其中：营业成本	3,513,671,954.94	8,464,998,593.89	4,403,080,228.10	2,148,106,356.73
营业税金及附加	2,423,442.37	6,427,917.03	3,483,681.80	593,980.70
销售费用	6,485,919.84	16,992,544.04	15,673,692.41	16,765,266.19
管理费用	118,403,535.47	214,598,179.56	171,439,776.77	100,939,941.28
财务费用	124,581,497.18	203,708,730.49	106,356,977.85	35,455,794.93
资产减值损失	-51,528,437.16	109,380,763.04	10,999,135.66	5,841,998.71
加：公允价值变动收益	6,976,240.00	2,487,100.00	-20,695,193.20	-3,819,160.00
投资收益	-131,377.38	-49,045,364.32	-25,486,194.13	5,679,105.45
三、营业利润	161,580,775.59	286,456,391.29	246,464,801.80	184,147,292.61
加：营业外收入	3,793,695.31	5,025,075.81	5,546,269.70	16,932,102.11
减：营业外支出	93,704.38	1,345,769.02	788,848.70	402,212.99
其中：非流动资产处置损失	-	934,403.51	740,361.08	18,110.83
四、利润总额	165,280,766.52	290,135,698.08	251,222,222.80	200,677,181.73
减：所得税费用	22,404,877.46	50,873,822.87	64,066,205.04	50,564,427.46
五、净利润	142,875,889.06	239,261,875.21	187,156,017.76	150,112,754.27
其中：被合并方在合并前实现利润	-	-5,804,223.32	-3,456,740.62	-
归属于母公司股东的净利润	141,848,090.52	244,857,038.40	188,711,551.04	150,112,754.27
少数股东损益	1,027,798.54	-5,595,163.19	-1,555,533.28	30,341,576.40
六、每股收益：
基本每股收益	0.63	1.20	0.98	0.78
稀释每股收益	0.63	1.20	0.98	0.78
七、其他综合收益	-866,872.50	44,561,249.30	-43,524,376.80	-
八、综合收益总额	142,009,016.56	283,823,124.51	143,631,640.96	150,112,754.27
归属于母公司股东的综合收益总额	140,981,218.02	289,418,287.70	145,187,174.24	150,112,754.27
归属于少数股东的综合收益总额	1,027,798.54	-5,595,163.19	-1,555,533.28	-

项 目	2012年1-6月	2011年度	2010年度	2009年度
一、经营活动产生的现金流量：
销售商品、提供劳务收到的现金	4,306,010,035.55	9,932,545,047.97	5,283,342,633.15	2,579,563,251.92
收到的税费返还	-	-	296,392.04	-
收到其他与经营活动有关的现金	275,596,397.24	193,265,238.90	6,875,729.83	17,119,603.90
经营活动现金流入小计	4,581,606,432.79	10,125,810,286.87	5,290,514,755.02	2,596,682,855.82
购买商品、接受劳务支付的现金	3,837,383,540.91	9,891,163,186.79	6,077,003,364.64	2,968,261,578.19
支付给职工以及为职工支付的现金	132,618,241.19	230,199,863.71	175,990,195.68	114,288,967.09
支付的各项税费	71,705,104.74	146,647,245.51	90,570,466.88	53,141,296.52
支付其他与经营活动有关的现金	986,408,945.73	95,021,698.41	359,411,428.67	110,526,253.11
经营活动现金流出小计	5,028,115,832.57	10,363,031,994.42	6,702,975,455.87	3,246,218,094.91
经营活动产生的现金流量净额	-446,509,399.78	-237,221,707.55	-1,412,460,700.85	-649,535,239.09
二、投资活动产生的现金流量：
收回投资收到的现金	-	-	-	-
取得投资收益收到的现金	800,000.00	-	-	-
处置固定资产、无形资产和其他长期资产收回的现金净额	-	-	159,169.09	-
收到其他与投资活动有关的现金	5,000,000.00	-	18,700,000.00	-
投资活动现金流入小计	5,800,000.00	-	18,859,169.09	-
购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金	146,895,811.35	804,241,088.22	634,118,878.30	708,242,202.63
投资支付的现金	-	111,029,600.00	-	915,470.00
支付的其他与投资活动有关的现金	-	-	-	9,134,446.64
投资活动现金流出小计	146,895,811.35	915,270,688.22	634,118,878.30	718,292,119.27
投资活动产生的现金流量净额	-141,095,811.35	-915,270,688.22	-615,259,709.21	-718,292,119.27
三、筹资活动产生的现金流量：
吸收投资收到的现金	-	1,253,127,328.00	-	-
取得借款所收到的现金	3,276,937,460.07	5,165,746,707.01	4,018,592,279.41	1,612,263,584.83
收到其他与筹资活动有关的现金	213,534,370.00	163,599,100.00	501,855,850.00	-
筹资活动现金流入小计	3,490,471,830.07	6,582,473,135.01	4,520,448,129.41	1,612,263,584.83
偿还债务所支付的现金	2,764,560,872.01	4,653,368,553.71	2,242,635,692.01	589,685,219.32
分配股利、利润或偿付利息所支付的现金	181,848,087.93	226,084,848.12	108,543,957.93	75,399,516.93
支付其他与筹资活动有关的现金	67,132,000.00	166,227,910.00	-	47,900,000.00
筹资活动现金流出小计	3,013,540,959.94	5,045,681,311.83	2,351,179,649.94	712,984,736.25
筹资活动产生的现金流量净额	476,930,870.13	1,536,791,823.18	2,169,268,479.47	899,278,848.58
四、汇率变动对现金及现金等价物的影响		-849,811.88	-1,181,433.31	-
五、现金及现金等价物净增加额	-110,674,341.00	383,449,615.53	140,366,636.10	-468,548,509.78
加：期初现金及现金等价物余额	601,032,736.80	217,583,121.27	77,216,485.17	527,360,491.75
六、期末现金及现金等价物余额	490,358,395.80	601,032,736.80	217,583,121.27	58,811,981.97

项目	2012.6.30	2011.12.31	2010.12.31	2009.12.31
流动资产：
货币资金	1,198,441,592.09	584,963,568.42	250,508,443.40	132,253,209.28
应收票据	53,274,769.10	62,107,921.00	17,236,467.55	2,995,480.00
应收账款	25,067,823.66	68,605,731.77	9,052,025.70	19,242,262.09
预付款项	1,710,566,794.47	1,278,848,727.77	367,622,414.14	273,526,006.32
其他应收款	157,226,718.89	70,602,145.31	237,049,799.57	87,562,523.06
存货	2,938,082,811.33	2,902,513,325.86	2,782,833,599.56	1,297,197,000.08
其他流动资产	1,023,692.59	2,702,496.67	-	-
流动资产合计	6,080,684,202.13	4,970,343,916.80	3,664,302,749.92	1,812,776,480.83
非流动资产：
长期股权投资	319,361,627.98	319,361,627.98	153,898,252.79	153,898,252.79
固定资产	1,194,590,208.71	1,232,705,486.98	1,108,696,404.06	244,468,912.52
在建工程	802,052,392.09	689,873,678.27	91,215,859.10	596,334,373.57
工程物资	664,595.96	9,693,300.85	6,796,758.95	332,905.98
无形资产	63,311,099.83	64,710,047.11	58,295,293.19	14,245,175.48
长期待摊费用	1,591,139.07	636,287.97	3,244,798.87	393,156.25
递延所得税资产	16,107,212.76	22,179,412.56	12,254,775.26	6,431,901.88
非流动资产合计	2,400,678,276.40	2,339,159,841.72	1,434,402,142.22	1,016,104,678.47
资产总计	8,481,362,478.53	7,309,503,758.52	5,098,704,892.14	2,828,881,159.30
流动负债：
短期借款	3,738,137,816.87	3,231,711,228.81	2,756,150,246.48	1,134,783,905.51
交易性金融负债	317,444,960.00	161,765,550.00	138,374,070.00	154,109,410.00
应付票据	790,720,000.00	158,580,000.00	50,000,000.00	48,000,000.00
应付账款	237,239,488.70	525,353,336.11	284,721,014.57	133,144,374.18
预收款项	60,044,470.02	11,363,348.60	43,917,038.02	2,723,385.32
应付职工薪酬	14,498,392.66	9,261,360.80	16,493,717.43	5,413,548.11
应交税费	-60,480,204.17	-115,473,895.63	-120,419,927.65	-8,303,180.54
应付利息	2,625,360.00	12,791,071.78	7,479,165.08	-
应付股利	9,936,000.00	-	-	-
其他应付款	16,865,804.17	16,273,943.57	11,755,784.61	5,520,344.43
一年内到期的非流动负债	258,014,228.00	255,698,636.00	53,370,094.00	150,000,000.00
其他流动负债		-	59,162,950.00	-
流动负债合计	5,385,046,316.25	4,267,324,580.04	3,301,004,152.54	1,625,391,787.01
非流动负债：
长期借款	-	-	200,000,000.00	-
长期应付款	160,970,390.00	190,477,662.00	246,629,906.00	-
递延所得税负债	3,570,141.59	1,828,116.72	371,739.13	-
其他非流动负债	16,106,679.15	11,800,846.59	13,189,181.47	10,000,000.00
非流动负债合计	180,647,210.74	204,106,625.31	460,190,826.60	10,000,000.00
负债合计	5,565,693,526.99	4,471,431,205.35	3,761,194,979.14	1,635,391,787.01
股东权益:
股本	227,600,000.00	227,600,000.00	191,600,000.00	191,600,000.00
资本公积	1,665,239,679.22	1,666,106,551.72	466,478,199.23	510,002,576.03
盈余公积	11,526,884.93	110,618,413.25	84,337,658.23	65,758,312.22
专项储备	110,618,413.25	11,266,360.84	9,139,623.38	7,388,165.99
未分配利润	968,963,974.14	822,481,227.36	585,954,432.16	418,740,318.05
股东权益合计	2,915,668,951.54	2,838,072,553.17	1,337,509,913.00	1,193,489,372.29
负债和股东权益总计	8,481,362,478.53	7,309,503,758.52	5,098,704,892.14	2,828,881,159.30

项 目	2012年1-6月	2011年度	2010年度	2009年度
一、营业收入	3,697,201,523.09	8,868,438,223.20	4,614,627,983.94	2,150,783,177.37
减：营业成本	3,378,266,305.46	8,047,845,710.44	4,083,656,009.82	1,835,555,023.44
营业税金及附加	2,006,116.40	5,766,091.89	3,337,383.68	463,897.03
销售费用	5,416,723.15	12,856,119.85	12,871,785.94	15,218,368.04
管理费用	86,712,870.53	142,523,951.17	115,091,966.33	85,497,108.33
财务费用	117,989,372.34	194,725,940.26	101,937,070.33	35,315,060.41
资产减值损失	-51,527,998.80	106,314,424.47	6,874,460.33	5,437,347.58
加：公允价值变动	6,976,240.00	2,313,850.00	-20,695,193.20	-3,819,160.00
投资收益	-34,700.49	-48,626,740.06	-25,485,809.07	5,696,215.26
二、营业利润	165,279,673.52	312,093,095.06	244,678,305.24	175,173,427.80
加：营业外收入	3,506,111.64	4,339,628.95	4,137,803.59	15,545,403.36
减：营业外支出	1,297.00	852,319.39	601,010.41	316,061.72
其中：非流动资产处置损失		573,224.30	70,507.41	15,956.48
三、利润总额	168,784,488.16	315,580,404.62	248,215,098.42	190,402,769.44
减：所得税费用	22,301,741.38	52,772,854.40	62,421,638.30	47,889,268.24
四、净利润	146,482,746.78	262,807,550.22	185,793,460.12	142,513,501.20
五、其他综合收益	-866,872.50	44,561,249.30	-43,524,376.80	-
六、综合收益总额	145,615,874.28	307,368,799.52	142,269,083.32	142,513,501.20