一、重要提示
（一）本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性负个别及连带责任。
（二）所有董事均已出席了审议本次季报的董事会会议。
（三）公司负责人黄泽兰、主管会计工作负责人范迪曜及会计机构负责人(会计主管人员) 黄如红声明：保证季度报告中财务报告的真实、完整。
二、公司基本情况
（一）主要会计数据及财务指标
以前报告期财务报表是否发生了追溯调整
□ 是 √ 否 □ 不适用
| 2012.9.30 | 2011.12.31 | 本报告期末比上年度期末增减(%) | ||||
| 总资产（元） | 2,688,421,973.51 | 2,447,682,133.76 | 9.84% | |||
| 归属于上市公司股东的所有者权益（元） | 1,372,943,596.39 | 1,428,432,795.51 | -3.88% | |||
| 股本（股） | 428,213,646.00 | 428,213,646.00 | 0.00% | |||
| 归属于上市公司股东的每股净资产（元/股） | 3.21 | 3.34 | -3.88% | |||
| 2012年7-9月 | 比上年同期增减（%） | 2012年1-9月 | 比上年同期增减（%） | |||
| 营业总收入（元） | 401,860,975.38 | -31.13% | 1,282,734,209.44 | -17.61% | ||
| 归属于上市公司股东的净利润（元） | 19,682,534.71 | -81.81% | 110,176,949.90 | -53.19% | ||
| 经营活动产生的现金流量净额（元） | -- | -- | 163,437,919.65 | 50.91% | ||
| 每股经营活动产生的现金流量净额（元/股） | -- | -- | 0.38 | 52.00% | ||
| 基本每股收益（元/股） | 0.05 | -80% | 0.26 | -52.73% | ||
| 稀释每股收益（元/股） | 0.05 | -80% | 0.26 | -52.73% | ||
| 加权平均净资产收益率（%） | 1.45% | 下降6.73个百分点 | 7.81% | 下降10.05个百分点 | ||
| 扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率（%） | 1.12% | 下降7个百分点 | 7.79% | 下降10个百分点 | ||
扣除非经常性损益项目和金额
√ 适用 □ 不适用
| 项目 | 年初至报告期期末 金额（元） | 说明 |
| 非流动资产处置损益 | -183,759.28 | 处置固定资产损益 |
| 越权审批或无正式批准文件的税收返还、减免 | ||
| 计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外） | 7,485,371.32 | |
| 计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费 | ||
| 企业取得子公司、联营企业及合营企业的投资成本小于取得投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值产生的收益 | ||
| 非货币性资产交换损益 | ||
| 委托他人投资或管理资产的损益 | ||
| 因不可抗力因素，如遭受自然灾害而计提的各项资产减值准备 | ||
| 债务重组损益 | ||
| 企业重组费用，如安置职工的支出、整合费用等 | ||
| 交易价格显失公允的交易产生的超过公允价值部分的损益 | ||
| 同一控制下企业合并产生的子公司期初至合并日的当期净损益 | ||
| 与公司正常经营业务无关的或有事项产生的损益 | ||
| 除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金融资产、交易性金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易性金融资产、交易性金融负债和可供出售金融资产取得的投资收益 | 27,802.74 | 短期银行理财产品投资收益 |
| 单独进行减值测试的应收款项减值准备转回 | ||
| 对外委托贷款取得的损益 | ||
| 采用公允价值模式进行后续计量的投资性房地产公允价值变动产生的损益 | ||
| 根据税收、会计等法律、法规的要求对当期损益进行一次性调整对当期损益的影响 | ||
| 受托经营取得的托管费收入 | ||
| 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 | -6,824,522.01 | |
| 其他符合非经常性损益定义的损益项目 | ||
| 少数股东权益影响额 | 504,892.77 | |
| 所得税影响额 | 128,461.42 | |
| 合计 | 376,431.35 | -- |
（二）报告期末股东总数及前十名股东持股情况表
| 报告期末股东总数（户） | 29,786 | ||
| 前十名无限售条件流通股股东持股情况 | |||
| 股东名称 | 期末持有无限售条件股份的数量 | 股份种类及数量 | |
| 种类 | 数量 | ||
| 中国民生银行股份有限公司－华商领先企业混合型证券投资基金 | 5,193,293 | 人民币普通股 | 5,193,293 |
| 黄泽辉 | 3,482,332 | 人民币普通股 | 3,482,332 |
| 西藏湃龙投资有限公司 | 2,462,616 | 人民币普通股 | 2,462,616 |
| 重庆国际信托有限公司－聚益结构化证券投资集合资金信托计划 | 1,575,187 | 人民币普通股 | 1,575,187 |
| 交通银行－华夏蓝筹核心混合型证券投资基金(LOF) | 1,499,843 | 人民币普通股 | 1,499,843 |
| 赵建平 | 700,000 | 人民币普通股 | 700,000 |
| 中国工商银行－华泰柏瑞沪深300交易型开放式指数证券投资基金 | 581,760 | 人民币普通股 | 581,760 |
| 中国银行－易方达资源行业股票型证券投资基金 | 489,827 | 人民币普通股 | 489,827 |
| 中国建设银行－华商价值精选股票型证券投资基金 | 474,760 | 人民币普通股 | 474,760 |
| 中国银行－嘉实沪深300交易型开放式指数证券投资基金 | 416,807 | 人民币普通股 | 416,807 |
| 股东情况的说明 | |||
三、重要事项
（一）公司主要会计报表项目、财务指标大幅度变动的情况及原因
√ 适用 □ 不适用
1、资产负债表项目变动说明：
| 项目 | 期末余额（万元） | 年初余额（万元） | 变动额（万元） | 变动幅度 |
| 货币资金 | 21,301.29 | 16,025.50 | 5,275.79 | 32.92% |
| 应收票据 | 9,558.52 | 15,948.18 | -6,389.66 | -40.07% |
| 应收帐款 | 24,448.31 | 17,869.19 | 6,579.12 | 36.82% |
| 在建工程 | 50,362.93 | 30,033.28 | 20,329.65 | 67.69% |
| 开发支出 | 2,561.48 | 453.89 | 2,107.59 | 464.34% |
| 应付票据 | 11,553.70 | 516.35 | 11,037.35 | 2137.57% |
| 应付帐款 | 4,532.36 | 9,245.81 | -4,713.45 | -50.98% |
| 预收帐款 | 787.06 | 1,257.76 | -470.70 | -37.42% |
| 应交税费 | -3,537.25 | 2,119.48 | -5,656.73 | -266.89% |
| 一年内到期的非流动负债 | 0.00 | 8,000.00 | -8,000.00 | -100.00% |
| 其他流动负债 | 20,535.81 | 0.00 | 20,535.81 | 100.00% |
| 长期借款 | 21,550.00 | 6,800.00 | 14,750.00 | 216.91% |
| 其他非流动负债 | 5,187.42 | 3,557.57 | 1,629.85 | 45.81% |
| 专项储备 | 676.43 | 114.50 | 561.93 | 490.77% |
（1）货币资金期末数较期初数增加5,275.79万元，增长32.92%，主要是申请发放短期借款月末到账所致。
（2）应收票据期末数较期初数减少6,389.66万元，下降40.07%，主要是贴现利率下行、增加贴现所致。
（3）应收账款期末数较期初数增加6,579.12万元，增长36.82%，主要是重点客户信用额度调整导致应收账款增加。
（4）在建工程期末数较期初数增加20,329.65万元，增长67.69%，系募投项目的投入所致。
（5）开发支出期末数较期初数增加2,107.59万元，增长464.34%，主要是新增进入开发阶段的研发项目投入增加所致。
（6）应付票据期末数较期初数增加11,037.35万元，增长2137.57%， 系承兑汇票付款增加所致。
（7）应付账款期末数较期初数减少4,713.45万元，下降50.98%，主要系原材料供应趋紧，更多地采取现款和票据提货方式。
（8）预收款项期末数较期初数减少470.70万元，下降37.42%，系调整部分客户销售政策所致。
（9）应交税费期末数较期初数减少5,656.73万元，下降266.89%，主要是募投项目采购设备增值税期末留抵税额所致。
（10）一年内到期的非流动负债较期初数减少8,000.00万元，下降100.00%，系借款到期偿还所致。
（11）其他流动负债期末数较期初数增加20,535.81万元，系发行短期融资券所致。
（12）长期借款期末数较年初数增加14,750.00万元，增长216.91%，系募投项目投资增加贷款所致。
（13）其他非流动负债期末数较期初数增加1,629.85万元，增长45.81%，主要是子公司收到“高性能高精度涂层刀片技改项目专项资金”。
（14）专项储备期末数较期初数增加561.93万元，增长490.77%，系根据财企[2012]16号文件规定，安全生产费计提标准提高且本期未完全使用所致。
二、利润项目变动说明：
| 项目 | 本期金额（万元） | 上期金额（万元） | 变动额（万元） | 变动幅度 |
| 资产减值损失 | 351.94 | 586.87 | -234.93 | -40.03% |
| 投资收益 | 99.06 | -682.44 | 781.50 | 114.52% |
| 营业外收入 | 941.64 | 362.73 | 578.91 | 159.60% |
| 营业外支出 | 893.93 | 248.18 | 645.75 | 260.19% |
| 所得税费用 | 2,114.02 | 4,590.09 | -2,476.07 | -53.94% |
（1）资产减值损失本期较上年同期减少234.93万元，下降40.03%，系应收账款减值准备提取数较上年同期减少所致。
（2）投资收益本期较上年同期增加781.50万元，增长114.52%，系联营企业西安华山盈利所致。
（3）营业外收入本期较上年同期增加578.91万元，增长159.60%，系收到政府补贴增加所致。
（4）营业外支出本期较上年同期增加645.75万元，增长260.19%，系捐赠支出增加所致。
（5）所得税费用本期较上年同期减少2,476.07万元，减少53.94%，主要是利润总额减少所致。
三、现金流量变动说明：
| 项目 | 本期金额（万元） | 上期金额（万元） | 变动额（万元） | 变动幅度 |
| 经营活动产生的现金流量净额 | 16,343.79 | 10,830.32 | 5,513.47 | 50.91% |
| 投资活动产生的现金流量净额 | -17,785.82 | -28,871.51 | 11,085.69 | 38.40% |
| 筹资活动产生的现金流量净额 | 5,445.90 | 2,869.11 | 2,576.79 | 89.81% |
（1）经营活动产生的现金流量净额本期较上年同期增加5,513.47万元，增长50.91%，系采购支付票据增加所致。
（2）投资活动产生的现金流量净额本期较上年同期增加11,085.69万元，增长38.40%，系募投项目资产购建资金支出减少所致。
（3）筹资活动产生的现金流量净额本期较上年同期增加2,576.79万元，增长89.81%，主要系发行短期融资券所致。
（二）重大事项进展情况及其影响和解决方案的分析说明
1、非标意见情况
□ 适用 √ 不适用
2、公司存在向控股股东或其关联方提供资金、违反规定程序对外提供担保的情况
□ 适用 √ 不适用
3、日常经营重大合同的签署和履行情况
□ 适用 √ 不适用
4、其他
□ 适用 √ 不适用
（三）公司或持股5%以上股东在报告期内或持续到报告期内的承诺事项
√ 适用 □ 不适用
| 承诺事项 | 承诺人 | 承诺内容 | 承诺时间 | 承诺期限 | 履行情况 |
| 股改承诺 | 不适用 | 不适用 | 不适用 | 不适用 | 不适用 |
| 收购报告书或权益变动报告书中所作承诺 | 不适用 | 不适用 | 不适用 | 不适用 | 不适用 |
| 资产置换时所作承诺 | 不适用 | 不适用 | 不适用 | 不适用 | 不适用 |
| 发行时所作承诺 | 崇义章源投资控股有限公司；公司实际控制人黄泽兰 | 公司控股股东崇义章源投资控股有限公司承诺：自本公司股票上市日起36个月内，不转让或者委托他人管理其持有的本公司股份，也不由本公司回购其持有的股份。 公司实际控制人黄泽兰先生承诺：自本公司股票上市之日起36个月内，不转让其在本公司上市前已持有的崇义章源投资控股有限公司股权。 | 2010年03月31日 | 36个月 | 履行中 |
| 其他对公司中小股东所作承诺 | 崇义章源钨业股份有限公司 | 根据公司第二届董事会第十八次会议和公司2012年第一次临时股东大会审议通过《关于制定〈公司股东分红回报规划〉的议案》，承诺在公司盈利且现金能够满足公司持续经营和长期发展的前提下，公司最近三年以现金方式累计分配的利润原则上不少于最近三年实现的年均可分配利润的30%。 | 2012年07月27日 | 3年 | 履行中 |
| 承诺是否及时履行 | √ 是 □ 否 □ 不适用 | ||||
| 未完成履行的具体原因及下一步计划 | 不适用 | ||||
| 是否就导致的同业竞争和关联交易问题作出承诺 | √ 是 □ 否 □ 不适用 | ||||
| 承诺的解决期限 | 不适用 | ||||
| 解决方式 | 不适用 | ||||
| 承诺的履行情况 | 不适用 | ||||
（四）对2012年度经营业绩的预计
2012年度预计的经营业绩情况：归属于上市公司股东的净利润为正值且不属于扭亏为盈的情形
| 2012年度归属于上市公司股东的净利润变动幅度 | -65% | 至 | -35% |
| 2012年度归属于上市公司股东的净利润变动区间（万元） | 10,042 | 至 | 18,649 |
| 2011年度归属于上市公司股东的净利润（元） | 286,909,838.42 | ||
| 业绩变动的原因说明 | 受经济环境的影响，钨产品需求下降，产品售价持续下跌，且大于钨精矿等原材料成本的下降幅度，预计2012年度经营业绩较上年有较大幅度下降。 | ||
（五）其他需说明的重大事项
1、证券投资情况
□ 适用 √ 不适用
2、衍生品投资情况
□ 适用 √ 不适用
3、报告期末衍生品投资的持仓情况
□ 适用 √ 不适用
4、报告期内接待调研、沟通、采访等活动登记表
□ 适用 √ 不适用
5、发行公司债券情况
是否发行公司债券
□ 是 √ 否
崇义章源钨业股份有限公司
法定代表人：
2012年10月29日
证券代码：002378 证券简称：章源钨业 编号：2012-033
崇义章源钨业股份有限公司
第二届董事会第二十次会议决议公告
本公司及董事会全体成员保证公告内容真实、准确和完整，没有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。
一、董事会会议召开情况
崇义章源钨业股份有限公司（以下简称“公司”）第二届董事会第二十次会议（以下简称“本次会议”）通知于2012年10月15日以专人送达、电话或电子邮件的方式发出，于2012年10月26日在公司会议室以现场结合通讯表决的方式召开。应出席本次会议的董事共11名，实际参与表决董事11名，本次会议由董事长黄泽兰主持。会议符合《中华人民共和国公司法》及公司《章程》有关召开董事会的规定。
二、董事会会议审议情况
本次会议经审议，通过如下议案：
1、以11票赞成，0票反对，0票弃权，审议通过《公司2012年第三季度报告全文及摘要》。
《公司2012年第三季度报告全文》详见2012年10月29日的信息披露网站巨潮资讯网（http://www.cninfo.com.cn），《公司2012年第三季度报告摘要》详见2012年10月29日的《证券时报》、《中国证券报》、《上海证券报》和信息披露网站巨潮资讯网（http://www.cninfo.com.cn）。
2、以11票赞成，0票反对，0票弃权，审议通过《关于修订公司〈信息披露制度〉的议案》。
《信息披露制度》详见2012年10月29日的信息披露网站巨潮资讯网（http://www.cninfo.com.cn）。
三、备查文件
1、经与会董事签字并加盖董事会印章的《崇义章源钨业股份有限公司第二届董事会第二十次会议决议》。
特此公告。
崇义章源钨业股份有限公司董事会
2012年10月29日
证券代码：002378 证券简称：章源钨业 编号：2012-034
崇义章源钨业股份有限公司
2012年第三季度报告