（上接A14版）

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截至2012年6月30日，发行人未对外发行过债券，发行人董事、监事及高级管理人员未持有发行人债券。

五、公司主营业务情况

赛轮股份经过多年的生产经营，逐渐摸索并形成了适合自身发展的业务模式及发展方式：发行人以公司设立时股东投入的“全钢载重子午线轮胎生产制造技术软件”为基础，不断完善轮胎的生产工艺及配方技术，形成了覆盖全钢、半钢、工程胎及轮胎循环利用业务的特有非专利技术，形成公司内在的成长动力；公司不断研发的外观设计、花纹设计并由此申请的专利技术，有效提高了轮胎的安全性、稳定性，成为公司产品迅速开拓市场的重要依托；公司自主研发了信息化生产技术，并应用到轮胎生产的全过程，是行业中率先拥有全流程信息化生产技术的轮胎厂商，有效提高了生产效率、降低了生产成本，成为公司提高市场竞争力、提高盈利能力的有力保障；公司除经营轮胎生产销售业务之外，不断拓展产业链，向外输出较为成熟的轮胎生产技术，并加大在轮胎循环利用方面的投入，拓展了公司的收入来源，为公司做大做强奠定了基础。

（一）公司的经营范围

根据发行人的营业执照，发行人的主营业务为轮胎、橡胶制品、机械设备、模具、化工产品（不含危险品）的研发、生产、销售、安装及相关服务；轮胎生产技术软件开发及相关技术的开发、销售及相关服务；货物进出口、技术进出口及相关服务；废旧轮胎收购与销售；轮胎循环利用装备、材料、产品的研发、生产与销售；轮胎循环利用技术开发、销售及相关服务（法律、行政法规禁止的项目除外，法律行政法规限制的项目取得许可后方可经营）。

（二）公司的主营业务

公司的主营业务为全钢载重子午胎、半钢子午胎和工程子午胎的研发、制造和销售；轮胎制造技术的开发、转让和相关服务以及轮胎循环利用相关产品的研发、生产和销售。

1、轮胎生产销售业务

发行人的轮胎生产销售业务迅速发展。目前全钢胎已形成覆盖全国的销售网络，海外市场逐步拓展；半钢胎目前主要销往海外，销售网络遍及美、欧、亚、非等国家和地区。

2、技术转让业务

公司一直将技术创新视为提高企业竞争力的关键，经过近几年的科研积累，公司的技术研发水平不断提高，至今已取得64项国家专利，并参与了48项国家及行业标准的编写工作。公司成立以来先后与14家国内外轮胎企业签署了子午线轮胎技术输出协议，已经或正在承担这些企业从项目设计、工程建设、人员培训到产品实现的全面技术支持。

3、循环利用业务

公司掌握了轮胎循环利用的全套技术，总体技术已达到国际先进水平。2009年1月，公司被批准成为中国首家轮胎资源循环利用示范基地；2009年12月，公司被国家质检总局批准成为进口旧轮胎再制造的试点企业。

（三）公司主要产品及服务情况

1、轮胎的生产销售

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2、技术转让

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3、循环利用

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六、公司的利润分配情况

1、赛轮股份利润分配政策

《公司章程》对利润分配政策进行了相应规定：

（1）公司的利润分配应重视对社会公众股东的合理投资回报，以可持续发展和维护股东权益为宗旨，公司应保持利润分配政策的连续性与稳定性。

（2）公司可以采取现金、股票或者现金与股票相结合的方式分配股利。在公司盈利且现金流状况能够满足公司持续经营、重大投资和长期发展的前提条件下，公司将积极采取现金方式分配股利，原则上每年度进行一次现金分红，经公司董事会提议、股东大会批准，也可以进行中期现金分红。公司最近三年以现金方式累计分配的利润不少于该三年实现的年均可分配利润的30%；当年未分配的可分配利润可留待下一年度进行分配；公司利润分配不得超过累计可分配利润的范围，不得损害公司持续经营能力。

（3）公司根据年度的盈利情况及现金流状况，在保证最低现金分红比例和公司股本规模及股权结构合理的前提下，采取股票方式分配股利，实现股本扩张与业绩增长保持同步。

（4）公司应当制定年度利润分配预案，由董事会结合本章程的规定和公司经营状况拟定。公司董事会在利润分配预案论证过程中，应当与独立董事、监事充分讨论，在考虑对全体股东持续、稳定、科学的回报基础上形成利润分配预案，独立董事应当发表独立意见，经董事会审议通过后提交股东大会批准。

（5）公司当年盈利而董事会未提出现金分配预案的，应当在年度报告中披露原因并说明用途和使用计划，并由独立董事发表独立意见，董事会审议通过后提交股东大会审议批准，并由董事会向股东大会做出说明。

（6）因公司生产经营情况和长期发展的需要确需调整利润分配政策的，应以保护股东利益为出发点，调整后的利润分配政策不得违反相关法律法规、规范性文件以及本章程的有关规定，利润分配政策调整方案需事先征求独立董事和监事会的意见，经董事会审议通过后提交股东大会审议，独立董事应该发表独立意见，并经出席股东大会的股东所持表决权的2/3以上通过。

（7）公司审议利润分配调整方案时，应当通过多种渠道充分听取中小股东意见（包括但不限于提供网络投票、邀请中小股东参会），董事会、独立董事和符合一定条件的股东可以向公司股东征集其在股东大会的投票权。

（8）存在股东违规占用公司资金情况的，公司应当扣减该股东所分配的现金红利，以偿还其占用的资金。

（9）公司应严格按照有关规定在定期报告中详细披露现金分红政策的制定、执行及其它情况。

2、赛轮股份利润分配政策的实际执行情况

赛轮股份2009年、2010年，因公司扩大生产经营规模，资金需求量较大，经2009年度股东大会及2010年度股东大会审议批准，采取了较为保守的利润分配政策，未进行利润分配，资本公积金也不转增资本，尚未分配的利润用于公司业务发展及以后年度分配。

经2012年5月18日赛轮股份2011年度股东大会审议，公司2011年度利润分配方案为：公司以2011年末总股本378,000,000股为基数，向全体股东每10股派发现金红利1元（含税），共计分配利润总额为37,800,000元。2011年分配的现金红利占2011年度公司合并报表实现归属于母公司所有者的净利润104,952,052.49元的36.02%。尚未分配的利润将用于公司业务发展及以后年度分配。

第四节 发行人的资信情况

一、 发行人获得主要贷款银行的授信情况

截至2012年6月30日，发行人合并口径拥有的银行授信总额为553,692.00万元人民币，未使用授信余额279,145.77万元人民币，具体情况如下表：

单位：万元

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截至2012年6月30日，发行人母公司口径拥有的银行授信总额为486,692万元人民币，未使用授信余额253,973.59万元人民币。

二、最近三年一期与主要客户发生业务往来时，是否有严重违约现象

最近三年一期，发行人与主要客户发生业务往来时，未发生严重违约。

三、 最近三年一期发行的债券以及偿还情况

最近三年一期，发行人未发行任何债券。

四、 累计公司债券余额及其占发行人最近一期净资产的比例

如发行人本次申请的公司债券经中国证监会核准并全部发行完毕后，发行人累计债券余额为7.2亿元，占2012年6月30日合并报表净资产的38.71%，符合相关法规规定。

五、最近三年一期发行人的主要财务指标（合并报表口径）

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注：以上各财务指标，未特殊说明的，均为合并报表口径。

1、流动比率=流动资产/流动负债

2、速动比率=（流动资产-存货净额）/流动负债

3、应收账款周转率＝营业务收入/应收账款平均余额

4、存货周转率＝营业务成本/存货平均余额

5、资产负债率=负债总额/资产总额

6、每股净资产＝期末归属于母公司股东权益/期末股本总额

7、利息保障倍数=（利润总额+利息费用）/利息费用

8、贷款偿还率=实际贷款偿还额/应偿还贷款额

9、利息偿付率=实际利息支出/应付利息支出

第五节 财务会计信息

本公司2009年、2010年、2011年的财务报告已经山东汇德会计师事务所有限公司进行了审计，并分别出具了标准无保留意见的审计报告；本公司2012年上半年度的财务报告未经审计。

非经特别说明，本募集说明书中引用的最近三年的财务数据均出自经山东汇德会计师事务所有限公司审计的本公司财务报告和2012年上半年度未经审计的本公司财务报告。

投资者欲对本公司的财务状况、经营成果及其会计政策进行更详细的了解，请查阅本公司最近三年及一期的财务报告。

一、最近三年一期的财务会计资料

（一）最近三年一期合并财务报表

1、合并资产负债表（简表）

单位：元

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2、合并利润表（简表）

单位：元

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3、合并现金流量表（简表）

单位：元

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（二）最近三年一期母公司财务报表

1、母公司资产负债表（简表）

单位：元

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2、母公司利润表（简表）

单位：元

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3、母公司现金流量表（简表）

单位：元

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二、最近三年一期的主要财务指标

（一）公司最近三年一期的主要财务指标

1、合并报表财务指标

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2、母公司财务指标

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上述财务指标的计算方法如下：

1、流动比率＝流动资产／流动负债；

2、速动比率＝（流动资产－存货净额）／流动负债；

3、应收账款周转率（次）=营业收入/应收账款平均余额；

4、存货周转率（次）=营业成本/存货平均余额；

5、资产负债率＝负债总计／资产总计；

6、每股净资产＝期末归属于母公司股东权益／期末总股本；

7、每股经营活动产生的现金流量净额＝经营活动产生的现金流量净额／期末总股本；

8、每股净现金流量=现金及现金等价物增加额/期末总股本。

（二）近三年一期净资产收益率和每股收益

根据中国证监会《公开发行证券公司信息披露编报规则第9号--净资产收益率和每股收益的计算及披露》（2010年修订）的要求计算的净资产收益率和每股收益如下（合并报表口径）：

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上述财务指标的计算方法如下：

加权平均净资产收益率=P/（E0＋NP÷2＋Ei×Mi÷M0－Ej×Mj÷M0±Ek×Mk÷M0）

其中：P分别对应于归属于公司普通股股东的净利润、扣除非经常性损益后归属于公司普通股股东的净利润；NP 为归属于公司普通股股东的净利润；E0 为归属于公司普通股股东的期初净资产；Ei 为报告期发行新股或债转股等新增的、归属于公司普通股股东的净资产；Ej为报告期回购或现金分红等减少的、归属于公司普通股股东的净资产；M0 为报告期月份数；Mi 为新增净资产下一月份起至报告期期末的月份数；Mj为减少净资产下一月份起至报告期期末的月份数；Ek为因其他交易或事项引起的净资产增减变动；Mk为发生其他净资产增减变动下一月份起至报告期期末的月份数。

基本每股收益=P÷S

S = S0 ＋ S1 ＋ Si×Mi÷M0 － Sj × Mj ÷ M0 － Sk

其中：P为归属于公司普通股股东的净利润或扣除非经常性损益后归属于普通股股东的净利润；S为发行在外的普通股加权平均数；S0为期初股份总数；S1为报告期因公积金转增股本或股票股利分配等增加股份数；Si为报告期因发行新股或债转股等增加股份数；Sj为报告期因回购等减少股份数；Sk为报告期缩股数；M0 报告期月份数；Mi为增加股份下一月份起至报告期期末的月份数；Mj为减少股份下一月份起至报告期期末的月份数。

稀释每股收益：公司不存在稀释性潜在普通股，故同基本每股收益。

三、非经常性损益表

单位：万元

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公司最近三年一期的非经常性损益的金额分别为389.39万元、497.96万元、1,135.05万元和305.67万元占净利润的比重分别为3.13%、4.40%、10.81%和5.25%。扣除非经常性损益后，最近三年一期归属于母公司所有者的净利润分别为12,048.44万元、10,827.99万元、9,360.16万元和5,519.78万元，非经常性损益对公司净利润的影响较小，本公司的正常经营不存在对非经常性损益有严重依赖的情况。

四、本次发行公司债券对发行人资产负债结构的影响

本期债券发行完成后，将引起发行人资产负债结构的变化。在同时满足下述假设的基础上：

●假设本次公司债券募集资金为7.2亿元，且不考虑融资过程中产生的所有由发行人承担的相关费用；

●假设本期债券募集资金中2亿元左右偿还短期银行贷款，剩余资金补充公司流动资金；

●假设其他财务数据与2012年6月30日相比保持不变。

（一）本期债券发行对发行人资产负债结构（合并报表）的影响如下：

单位：万元

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（二）本期债券发行对发行人资产负债结构（母公司报表）的影响如下：

单位：万元

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第六节 募集资金运用

一、本期公司债券募集资金数额

根据《公司债券发行试点办法》的相关规定，结合公司财务状况及资金需求状况，经公司第二届董事会第十四次会议审议通过，并经2012 年度第一次临时股东大会表决通过，公司向中国证监会申请发行不超过人民币7.2亿元公司债券。

二、本期公司债券募集资金的运用计划

经公司第二届董事会第十四次会议审议通过，并经2012 年度第一次临时股东大会表决通过：公司拟将募集资金用于偿还银行借款，补充公司流动资金。

发行人根据预计募集资金到位时间，初步计划偿还下列银行借款。

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若募集资金实际到位时间与发行人预计不符，发行人将本着有利于优化公司债务结构、尽可能节省公司财务费用的原则灵活安排偿还公司所借银行贷款。

剩余募集资金发行人将用于补充流动资金，主要用于公司重大合同的原材料采购，应付账款的支付等。

三、募集资金运用对发行人财务状况的影响

本次发行公司债券募集资金运用对本公司财务状况和经营成果将产生如下影响：

（一）有利于优化公司债务结构

2012年6月30日，发行人合并报表流动负债占总负债的比例为97.46%。为降低公司的流动性风险，需要对债务结构进行调整，适当增加中长期债务融资，降低短期债务融资比例。

以2012年6月30日财务数据为基准，并假设不发生其他重大资产、负债和权益变化的情况下，按募集资金用途使用本次所募资金后，发行人合并财务报表的资产负债率水平将由本期债券发行前的66.73%增加至69.52%；流动负债占总负债的比例由本期债券发行前的97,46%降低至81.04%；流动比率由0.98提高至1.18。公司流动资产对于流动负债的覆盖能力大大提升，短期偿债能力有较为明显的提高，发行人债务结构将逐步得到改善。

（二）有利于提高公司经营的稳定性

目前，发行人正处于快速发展期，资金需求量较大，而金融调控政策的变化会增加公司资金来源的不确定性，增加公司资金的使用成本，因此要求公司拓展新的融资渠道。本次发行固定利率的公司债券，有利于发行人锁定公司的财务成本，避免由于贷款利率上升带来的财务风险。同时，将使公司获得长期稳定的经营资金，减轻短期偿债压力，使公司获得持续稳定的发展。

本期债券发行是公司通过资本市场直接融资渠道募集资金，加强资产负债结构管理的重要举措之一，使发行人的资产负债期限结构得以优化，拓展了公司的融资渠道，为公司的业务发展以及盈利增长奠定了良好的基础。

第七节 备查文件

一、备查文件

1、发行人最近三年的财务报告及审计报告；

2、保荐机构出具的发行保荐书；

3、发行人律师出具的法律意见书；

4、资信评级机构出具的资信评级报告；

5、发行人公司债券债券持有人会议规则；

6、发行人公司债券受托管理协议；

7、中国证监会核准本次发行的文件。

二、查阅地点

1、赛轮股份有限公司

办公地址：青岛市四方区郑州路43号橡胶谷B栋

电话： 0532-68862851

传真： 0532-68862850

联系人：宋军

2、保荐人（主承销商）：西南证券股份有限公司

办公地址：北京市西城区金融大街35号国际企业大厦A座4楼

联系电话： 010－57631234

传 真： 010－88091391

联系人：陈明星、李建功

三、查阅时间

本期公司债券发行期间，每日9:00—11:30，14:00—17:00（法定节假日除外）。

投资者若对募集说明书及其摘要存在任何疑问，应咨询自己的证券经纪人、律师、专业会计师或其他专业顾问。

在本期债券发行期内，投资者可以至本公司及保荐人（主承销商）处查阅募集说明书全文及上述备查文件，或访问巨潮资讯网站查阅募集说明书及本募集说明书摘要。

法定代表人：杜玉岱

赛轮股份有限公司（盖章）

2012年11月13日

姓名	职务	2011年年初持股数	2011年年末持股数	2011年持股数量是否发生变动
杜玉岱	董事长	33,160,262	33,160,262	否
延万华	副董事长	0	0	否
王建业	董事、总经理	0	0	否
周天明	董事、总工程师	569,300	569,300	否
杨德华	董事	910,900	910,900	否
闫立列	董事	0	0	否
任帆	董事	0	0	否
宋军	董事、董事会秘书、副总经理	569,300	569,300	否
鞠洪振	独立董事	0	0	否
汪传生	独立董事	0	0	否
李利	独立董事	0	0	否
罗福凯	独立董事	0	0	否
刘惠荣	独立董事	0	0	否
李吉庆	监事会主席	0	0	否
孙彩	监事	227,700	227,700	否
孙戈	监事	14,802,200	14,802,200	否
张延东	副总经理	0	0	否
朱小兵	副总经理	341,600	341,600	否
郝树德	副总经理	0	0	否
尚连生	副总经理	0	0	否
任家韬	财务总监	341,600	341,600	否
合计	-	50,922,862	50,922,862

产品	转让和服务内容	转让对象
技术文件	全套完整的全钢载重子午线轮胎生产技术文件；全套完整的半钢子午线轮胎生产技术文件；全套完整的工程子午线轮胎生产技术文件。	为致力于子午线轮胎事业的企业，提供全套生产技术及相应的工程管理、人员培训等的技术服务。
工程管理	提供厂房工艺布置方案，土建工程建设指导，工艺设备选型、招标，设备安装、调试指导，公用工程设备选型、招标、调试指导。
技术服务	提供设备工艺调试，工艺条件确定，轮胎生产技术条件的确认，轮胎产品调试，轮胎最终产品的认可等。
技术培训	操作人员、技术人员（包括生产技术和设备技术）、管理人员的培训。

产品类别	产品系列	用途
翻新轮胎	有内胎全钢翻新轮胎4个规格；无内胎全钢翻新轮胎6个规格	主要用于大型客车、公交、货车轮胎的替换。
胎面胶	条形胎面胶32种花纹，180个规格；环形胎面胶4中花纹，8个规格；中垫胶11个规格	主要用于全钢子午线、工程子午胎相应规格旧轮胎翻新（胎面、粘合胶）。
胶粉	4种规格胶粉：30目、40目、60目、80目	主要用于新轮胎的制造、再生胶的制造、防水材料和塑胶跑道等。
钢丝	胎圈钢丝和胎体钢丝	主要用于制作抛丸用的投射材料和生产优质钢材的原料。

授信银行	授信额度	已使用额度	剩余可使用额度
中国农业银行青岛市李沧支行	99,192.00	65,090.71	34,101.29
中国建设银行青岛开发区支行	40,000.00	34,554.88	5,445.12
交通银行青岛经济技术开发区支行	50,000.00	44,836.08	5,163.92
青岛银行热河路支行	23,000.00	22,812.50	187.50
中国银行青岛四方支行	24,000.00	10,000.00	14,000.00
中国工商银行市南第四支行	57,500.00	29,447.81	28,052.19
招商银行开发区支行	8,000.00	6,950.00	1,050.00
华夏银行开发区支行	42,000.00		42,000.00
民生银行开发区支行	10,000.00		10,000.00
深圳发展银行青岛分行	50,000.00		50,000.00
浦发银行青岛开发区支行	6,000.00	6,000.00	0.00
兴业银行青岛分行	38,000.00	32,703.81	5,296.19
光大银行城阳正阳路支	10,000.00		10,000.00
日照银行青岛分行	10,000.00		10,000.00
中国进出口银行青岛分行	60,000.00	20,000.00	40,000.00
中信银行市北支行	20,000.00	1,216.45	18,783.55
汇丰银行青岛分行	6,000.00	934.00	5,066.00
合计	553,692.00	274,546.23	279,145.77

主要财务指标	2012年1-6月/末	2011年度/末	2010年度/末	2009年度/末
流动比率	0.98	1.00	0.86	0.79
速动比率	0.69	0.64	0.56	0.58
应收账款周转率	6.44	18.84	18.28	13.04
存货周转率	3.07	6.56	6.05	5.83
资产负债率（合并）	66.73%	61.21%	71.85%	66.52%
资产负债率（母公司）	63.44%	58.49%	68.98%	63.53%
每股净资产（各期末，元）	4.92	4.87	3.97	3.56
利息保障倍数	2.40	2.45	4.56	5.23
贷款偿还率	100%	100%	100%	100%
利息偿付率	100%	100%	100%	100%

资产	2012.6.30	2011.12.31	2010.12.31	2009.12.31
流动资产合计	3,609,771,925.61	2,790,094,493.10	2,285,564,878.11	1,536,460,714.26
非流动资产合计	2,062,612,424.08	1,950,497,917.37	1,660,930,978.37	1,443,856,256.73
资产合计	5,672,384,349.69	4,740,592,410.47	3,946,495,856.48	2,980,316,970.99
流动负债合计	3,688,933,112.17	2,803,551,989.71	2,644,863,870.90	1,953,761,444.13
非流动负债合计	96,125,000.00	98,000,000.00	190,602,600.88	28,785,660.56
负债合计	3,785,058,112.17	2,901,551,989.71	2,835,466,471.78	1,982,547,104.69
归属于母公司股东权益合计	1,859,750,160.88	1,839,040,420.76	1,111,029,384.70	997,769,866.30
少数股东权益	27,576,076.64	-	-	-
股东权益合计	1,887,326,237.52	1,839,040,420.76	1,111,029,384.70	997,769,866.30
负债和股东权益合计	5,672,384,349.69	4,740,592,410.47	3,946,495,856.48	2,980,316,970.99

项目	2012年1-6月	2011年度	2010年度	2009年度
营业收入	3,403,162,454.90	6,389,708,517.35	4,050,223,182.21	2,546,811,188.22
营业利润	68,674,492.06	115,866,128.04	124,451,001.92	141,668,970.25
利润总额	72,278,726.69	129,258,469.56	130,263,948.13	146,530,413.15
净利润	58,254,479.07	104,952,052.49	113,259,518.40	124,378,240.41
归属于母公司所有者的净利润	58,254,479.07	104,952,052.49	113,259,518.40	124,378,240.41

项目	2012年1-6月	2011年度	2010年度	2009年度
经营活动产生的现金流量净额	103,678,790.20	-210,638,357.33	-390,436,216.80	381,096,637.08
投资活动产生的现金流量净额	-223,378,068.53	-599,021,181.13	-474,701,696.96	-322,841,764.92
筹资活动产生的现金流量净额	469,099,088.96	780,982,722.24	915,759,691.75	272,744,816.68
汇率变动对现金及现金等价物的影响	-1,350,932.47	2,172,687.23	-2,335,565.55	703,172.50
现金及现金等价物净增加额	348,048,878.16	-26,504,128.99	48,286,212.44	331,702,861.34
期末现金及现金等价物余额	469,099,088.96	532,574,569.04	559,078,698.03	510,792,485.59

资产	2012.6.30	2011.12.31	2010.12.31	2009.12.31
流动资产合计	2,870,729,354.97	2,340,174,393.47	1,766,822,209.67	1,202,026,511.54
非流动资产合计	2,116,043,969.72	1,964,265,753.72	1,674,882,945.12	1,457,354,340.14
资产合计	4,986,773,324.69	4,304,440,147.19	3,441,705,154.79	2,659,380,851.68
流动负债合计	3,067,556,641.02	2,419,490,864.24	2,183,647,308.48	1,660,837,034.48
非流动负债合计	96,125,000.00	98,000,000.00	190,602,600.88	28,785,660.56
负债合计	3,163,681,641.02	2,517,490,864.24	2,374,249,909.36	1,689,622,695.04
股东权益合计	1,823,091,683.67	1,786,949,282.95	1,067,455,245.43	969,758,156.64
负债和股东权益合计	4,986,773,324.69	4,304,440,147.19	3,441,705,154.79	2,659,380,851.68

项目	2012年1-6月	2011年度	2010年度	2009年度
营业收入	2,265,771,036.38	4,765,184,945.19	3,240,037,828.86	2,180,002,259.70
营业利润	83,442,871.04	101,891,576.81	107,799,097.74	130,928,578.66
利润总额	86,991,059.67	114,972,237.85	113,217,671.32	135,563,388.72
净利润	73,942,400.72	96,435,053.95	97,697,088.79	116,883,532.29
其他综合收益	-	-	-	-
综合收益总额	73,942,400.72	96,435,053.95	97,697,088.79	116,883,532.29

项目	2012年1-6月	2011年度	2010年度	2009年度
经营活动产生的现金流量净额	167,690,294.13	-211,362,466.91	-74,028,614.48	134,030,538.16
投资活动产生的现金流量净额	-306,034,526.26	-598,029,044.46	-494,344,544.00	-302,998,096.26
筹资活动产生的现金流量净额	458,637,775.66	873,129,810.82	663,055,537.81	338,940,103.10
汇率变动对现金及现金等价物的影响	-1,248,834.95	-2,180,998.28	-2,713,858.65	328,117.12
现金及现金等价物净增加额	319,044,708.58	61,557,301.17	91,968,520.68	170,300,662.12
期末现金及现金等价物余额	794,880,842.15	475,836,133.57	414,278,832.40	322,310,311.72

财务指标	2012年1-6月/末	2011年末/度	2010年末/度	2009年末/度
流动比率	0.98	1.00	0.86	0.79
速动比率	0.69	0.64	0.56	0.58
资产负债率	66.73%	61.21%	71.85%	66.52%
每股净资产（元）	4.92	4.87	3.97	3.56
应收账款周转率（次）	6.44	18.84	18.28	13.04
存货周转率（次）	3.07	6.56	6.05	5.83
每股经营活动现金流量净额（元/股）	0.27	-0.56	-1.39	1.36
每股净现金流量（元/股）	0.95	-0.07	0.17	1.18
利息保障倍数	2.4	2.45	4.56	5.23

财务指标	2012年1-6月/末	2011年末/度	2010年末/度	2009年末/度
流动比率	0.94	0.97	0.81	0.72
速动比率	0.64	0.56	0.45	0.50
资产负债率	63.44%	58.49%	68.98%	63.53%
每股净资产（元）	4.82	4.73	3.81	3.46
应收账款周转率（次）	4.00	13.57	17.00	15.63
存货周转率（次）	2.17	5.01	5.15	5.60
每股经营活动现金流量净额（元/股）	0.44	-0.56	-0.26	0.48
每股净现金流量（元/股）	0.84	0.16	0.33	0.61
利息保障倍数	2.94	2.59	4.64	6.20

项目		2012年1-6月	2011年度	2010年度	2009年度
扣除非经常性损益前每股收益（元）	基本每股收益	0.15	0.32	0.40	0.52
	稀释每股收益	0.15	0.32	0.40	0.52
扣除非经常性损益前净资产收益率（%）	加权平均	3.13	7.12	10.74	16.38
扣除非经常性损益后每股收益（元）	基本每股收益	0.15	0.28	0.39	0.50
	稀释每股收益	0.15	0.28	0.39	0.50
扣除非经常性损益后净资产收益率（%）	加权平均	2.96	6.35	10.27	15.87

项目	2012年1-6月	2011年度	2010年度	2009年度
1、非流动性资产处置损益，包括已计提资产减值准备的冲销部分；	14.87	-93.74	-5.37	0.23
2、越权审批，或无正式批准文件，或偶发性的税收返还、减免；	-	-	-	-
3、计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密切相关，符合国家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外；	140.00	1,393.98	519.85	396.70
4、计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费；	-	-	-	-
5、企业取得子公司、联营企业及合营企业的投资成本小于取得投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值产生的收益；	-	-	-	-
6、非货币性资产交换损益；	-	-	-	-
7、委托他人投资或管理资产的损益；	-	-	-	-
8、因不可抗力因素，如遭受自然灾害而计提的各项资产减值准备；	-	-	-	-
9、债务重组损益；	-	-	-	-
10、企业重组费用，如安置职工的支出、整合费用等；	-	-	-	-
11、交易价格显失公允的交易产生的超过公允价值部分的损益；	-	-	-	-
12、同一控制下企业合并产生的子公司期初至合并日的当期净损益；	-	-	-	-

13、与公司主营业务无关的预计负债产生的损益；	-	-	-	-
14、除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金融资产、交易性金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易性金融资产、交易性金融负债和可供出售金融资产取得的投资收益；	-	-	11.03	32.71
15、单独进行减值测试的应收款项减值准备转回；	-	-	-	-
16、对外委托贷款取得的损益；	-	-	-	-
17、采用公允价值模式进行后续计量的投资性房地产公允价值变动产生的损益；	-	-	-	-
18、根据税收、会计等法律、法规的要求对当期损益进行一次性调整对当期损益的影响；	-	-	-	-
19、受托经营取得的托管费收入；	-	-	-	-
20、除上述各项之外的其他营业外收入和支出；	205.56	39.00	66.81	41.80
21、其他符合非经常性损益定义的损益项目。	-	-	-	-
扣除所得税前非经常性损益合计	360.42	1,339.23	592.32	471.45
减：所得税影响金额	54.75	204.18	94.36	82.06
扣除所得税后非经常性损益合计	305.67	1,135.05	497.96	389.39
扣除非经常性损益后的净利润	5,519.78	9,360.16	10,827.99	12,048.44
归属于少数股东的非经常性损益净额	-	-	-	-
归属于公司普通股股东的非经常性损益净额	305.67	1,135.05	497.96	389.39
扣除非经常性损益后归属于公司普通股股东的净利润	5,519.78	9,360.16	10,827.99	12,048.44

项目	发行前	发行后	增加额	增幅
流动资产	360,977.19	412,977.19	52,000.00	14.41%
总资产	567,238.43	619,238.43	52,000.00	9.17%
流动负债	368,893.31	348,893.31	-20,000.00	-5.42%
非流动负债	9,612.50	81,612.50	72,000.00	749.02%
总负债	378,505.81	430,505.81	52,000.00	13.74%
资产负债率	66.73%	69.52%	-	-
流动比率	0.98	1.18	-	-

项目	发行前	发行后	增加额	增幅
流动资产	287,072.94	339,072.94	52,000.00	18.11%
总资产	498,677.33	550,677.33	52,000.00	10.43%
流动负债	306,755.66	286,755.66	-20,000.00	-6.52%
非流动负债	9,612.50	81,612.50	72,000.00	749.02%
总负债	316,368.16	368,368.16	52,000.00	16.44%
资产负债率	63.44%	66.89%	-	-
流动比率	0.94	1.18	-	-

序号	贷款银行名称	贷款金额（万元）	借款日	到期日
1	建行开发区支行	6,000	2012年5月25日	2013年5月24日
2	建行开发区支行	5,000	2012年5月22日	2013年5月21日
3	浦发开发区支行	3,000	2012年3月31日	2013年3月30日
4	招商开发区支行	2,000	2012年2月29日	2013年2月28日
5	招商银行开发区支行	4,950	2011年12月21日	2012年12月21日
合计		20,950	/	/