（上接A15版）

（一）董事、监事、高级管理人员的基本情况

截至2012年6月30日，本公司现任董事、监事及高级管理人员基本情况如下：

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注：2011年12月19日，公司2011年第三次临时股东大会选举李百兴为公司独立董事，故其2011年未领报酬、津贴；王启锋2012年6月20日被公司聘任为副总经理。

（二）董事、监事、高级管理人员简历

1、董事会人员简历

（1）刘载望：中国国籍，无境外永久居留权，男，1972年出生。1990年考取东北大学采矿工程专业，1993年离开大学自主创业，于1999年2月创办江河公司。曾任江河公司执行董事兼经理，现任本公司董事长、北京市顺义区人民代表大会常务委员会委员、东北大学常务董事。

（2）周韩平：中国国籍，无境外永久居留权，男，1962年出生，本科学历，工程师。曾任国家黄金管理局黄金经济研究中心处长、北京四星经济技术开发公司总经理、东方黄金珠宝行总经理、江河公司副总经理。现任本公司董事、副总经理、中国建筑装饰协会幕墙工程委员会主任委员、中国建筑金属结构协会铝门窗幕墙委员会常务理事。

（3）于 军：中国国籍，无境外永久居留权，男，1970年生，本科学历，工程师，一级项目经理，一级建造师。曾任北京有色冶金设计研究总院机械设计研究所设计师、北京金粤装饰工程有限公司总工程师、江河公司副总经理。现任本公司董事、副总经理。

（4）刘乐飞：中国国籍，无境外永久居留权，男，1973年出生，中国人民大学经济学学士，中欧工商管理学院工商管理硕士。历任中国人寿保险股份有限公司首席投资官兼投资管理部总经理、中信证券董事。现任本公司董事、中信产业投资基金管理有限公司首席执行官及投资委员会主席，兼任渤海轮渡股份有限公司副董事长、上海万得信息技术股份有限公司董事、浙江民泰商业银行股份有限公司董事、大连银行股份有限公司董事、银联商务有限公司董事、上海银商资讯有限公司董事、陕西煤业股份有限公司董事。

（5）刘翔宇：中国国籍，无境外永久居留权，男，1971年出生，研究生学历，高级经济师。历任北京燕京啤酒股份有限公司证券部副主任、主任，证券部部长，现任本公司董事、北京燕京啤酒股份有限公司副总经理兼董事会秘书。

（6）张松涛：中国国籍，无境外永久居留权，男，1965年出生，本科学历，会计师。历任顺义县烟酒公司科员、顺义县商业局办公室科员、顺义县供销合作社办公室科员及财计科会计、北京都宇物资公司副经理、北京市泰丰现代农业发展中心财务部副部长、北京顺鑫农业发展集团有限公司总经理助理，现任本公司董事、北京顺鑫农业发展集团有限公司董事、副总经理。

（7）马挺贵：中国国籍，无境外永久居留权，男，1939年出生，本科学历，教授级高级工程师。曾任建工部六局技术员、施工队长、团委书记，国家建委一局计划处负责人、二公司经理、国家建委援科办技术组长、国家建工总局直属局处长、驻伊拉克经理部副经理、中国建筑工程总公司工程部副经理、驻阿尔及利亚经理部经理、中国建筑工程总公司副总经理、总经理、党组书记。现任中国建筑装饰协会名誉会长、中国工业经济联合会副会长、中华名人协会副主席、日中科技协力会海外理事、深圳广田装饰集团股份有限公司独立董事、江苏中南建设集团股份有限公司独立董事，本公司独立董事。

（8）李百兴：中国国籍，无境外永久居留权，男，1976年出生，副教授。首都经济贸易大学任教。现任首都经济贸易大学会计学院副院长，学院党总支委员。兼任中央水利国有资产管理事项评审专家、CIMA促进会首批中国会员。本公司独立董事。

（9）黄 璞：中国国籍，无境外永久居留权，男，1972年出生，中国人民大学经济学博士。先后就任于北京证券有限责任公司投资银行部高级经理、总经理助理，汇富金融服务有限公司北京代表处副总裁、高级副总裁，首席代表、中国业务主管。现任第一宏丰集团副总经理，本公司独立董事。

2、监事会人员简历

（1）黄拥军：中国国籍，无境外永久居留权，男，1970年出生，本科学历，高级工程师。国家注册一级项目经理，中国建筑金属结构协会铝门窗幕墙委员会委员、第三届专家组成员，多项国家标准和行业规范的起草人和参编人。曾任香港钜南工程有限公司设计经理，深圳西林实业股份有限公司副总工程师，江河公司总工程师。现任本公司监事、监事会主席、总工程师。

（2）刘 东：中国国籍，无境外永久居留权，男，1973年出生，南开大学物理学、金融学双学士。曾任职于华夏银行总行，历任北京证券有限责任公司投资银行部任高级业务经理、湘财证券有限责任公司创新发展总部任总经理助理、湘财贯通投资管理有限公司担任副总裁、中国人寿保险股份有限公司投资管理部高级投资经理、直接股权投资团队负责人。现任本公司监事、中信产业投资基金管理有限公司投资总监、投资委员会成员、贝因美集团有限公司董事、苏州法兰克曼医疗器械有限公司董事、云南绿A生物工程有限公司董事、LUYE PHARMA HOLDINGS LTD.董事。

（3）石 英：中国国籍，无境外永久居留权，女，1968年出生，本科学历，高级工程师。曾任贵阳空军26厂技术员，武汉空军18厂商务管理处副处长，江河公司审算部总监。现任本公司职工代表监事、商务总监。

3、高级管理人员简历

（1）刘载望：简历见董事会成员。

（2）于 军：简历见董事会成员。

（3）周韩平：简历见董事会成员。

（4）祁宏伟：中国国籍，无境外永久居留权，男，1970年出生，本科学历，高级工程师。曾任大庆石油管理局供水工程公司工程二队技术员、副队长、队长，江河公司副总经理。现任本公司总经理，广州江河幕墙系统工程有限公司执行董事兼总经理。

（5）许兴利：中国国籍，无境外永久居留权，男，1971年出生，本科学历，注册会计师，国际注册内部审计师。曾任浪潮集团财务科长、副处长，山东浪潮齐鲁软件产业股份有限公司财务总监，江河公司财务总监，本公司董事、财务总监兼董事会秘书。现任本公司副总经理兼财务总监。

（6）张 升：中国国籍，无境外永久居留权，男，1965年出生，本科学历，工程师，曾任天津玻璃厂车间副主任、天津日板浮法玻璃有限公司销售部副部长、NSG SHA Trading Co., Ltd.建材部经理、上海美特幕墙有限公司北京办事处主任、江河公司副总经理。现任本公司副总经理。

（7）贾德虎：中国国籍，男，1974年出生，高中学历。退伍军人。先后担任江河生产经理，生产副总经理，长三角大区副总经理。现任本公司副总经理。

（8）胡鹏飞：中国国籍，男，1980年出生，本科学历。先后担任江河公司市场经理，总经理助理，长三角大区总经理。现任本公司副总经理，上海江河幕墙系统工程有限公司执行董事兼总经理。

（9）熊 宝：中国国籍，无境外永久居留权，男，1977年出生，大专学历。曾担任北京港源建筑装饰工程公司技术主管、工程现场管理负责人，中建八局总承包北京公司工长，深圳光华中空玻璃工程公司项目经理。现任本公司副总经理。

（10）常喜哲：中国国籍，男，1972年出生，本科学历，高级工程师。先后担任沈阳新乐工学院团委书记，教务处干事，江河公司副总经理，泛东北亚大区总经理。现任本公司副总经理，大连江河幕墙系统工程有限公司执行董事兼总经理。

（11）王启锋：中国籍，无境外永久居留权，男，1979年出生，专科学历，工程师，曾任江河公司设计经理、分公司总工程师、江河新加坡幕墙有限公司总经理。现任本公司副总经理，北京承达创建装饰工程有限公司董事长。

（12）刘中岳：中国国籍，无境外永久居留权，男，1964年出生，本科学历，曾任北京市鼎业律师事务所合伙人、律师。现任本公司副总经理兼董事会秘书。

（三）董事、监事、高级管理人员兼职情况

截至本募集说明书出具之日，本公司董事、监事、高级管理人员兼职情况如下：

1、在股东单位任职情况

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2、在其他单位任职情况

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六、发行人主营业务基本情况

公司为行业领先的建筑装饰系统整体解决方案供应商，主要从事建筑装饰系统的研发设计、生产制造、安装施工与技术服务，为客户提供涵盖建筑幕墙和室内装饰的建筑装饰系统整体解决方案。公司以“系统创造，集成建设”为企业经营理念，坚持“系统化，标准化，全球化”发展战略。在中国大陆，公司深耕本土市场，主要集中在以环渤海、长三角、珠三角三大经济圈为主体的东部地区，以武汉为中心的中部地区和以成渝经济区为中心的西部地区开展业务；在海外公司坚持走市场多元化道路，主要集中在中国港澳市场和以新加坡为中心的东南亚市场，以海湾六国为主体的中东市场，以澳大利亚为代表的资源型国家市场，以印度为代表的新兴国家市场，以俄罗斯为中心的独联体市场和以美国为代表的发达国家市场开展业务。公司定位于高端市场，主要承接城市公共建筑和高层住宅的建筑幕墙工程和室内装饰工程，主营业务分为幕墙系统业务和内装系统业务。

江河幕墙拥有行业内首家国家级企业技术中心和中国合格评定国家认可委员会认可的CNAS出口企业检测中心，被北京市认定为光伏建筑一体化北京市工程实验室，并被国家人力资源和社会保障部、全国博士后管理委员会批准设立全国博士后科研工作站。2008年以来公司连续被北京市科学技术委员会、北京市财政局、北京市国家税务局、北京市地方税务局评为高新技术企业。2009年4月公司被北京市知识产权局评为北京市专利示范单位，截至2012年6月底共拥有发明及实用新型专利共76项。2010年12月公司被评为国家火炬计划重点高新技术企业。2011年7月公司被国家工业和信息化部、财政部评为全国首批55家国家级技术创新示范企业，成为中国建筑建材行业国家级技术创新示范单位。2005年以来公司连续七年位居“中国建筑幕墙行业50强企业”前两名。依托“技术领先、服务领先、品质领先、成本领先”四大竞争优势，近年来公司在国内外先后承接了包括中央电视台新址、首都机场3号航站楼、上海中心、广州珠江城、澳门新濠天地、新加坡金沙综合娱乐城、阿布扎比金融中心、迪拜无限塔、卡塔尔巴瓦金融区、沙特CMA Tower在内的数百项大型标志性幕墙工程，先后获得鲁班奖24项，国家优质工程银质奖7项。

2012年6月公司通过并购承达集团地进入内装市场。承达集团是港澳地区领先的室内装饰系统整体解决方案供应商，拥有25年的室内装饰管理经验，是中国室内装饰行业获得AWI（美国建筑木结构学会）质量认证的内装企业。近年来承达集团先后承接了包括香港半岛酒店、香港赛马会、香港上林会所、澳门银河娱乐度假酒店、澳门威尼斯人酒店、北京京广中心、北京王府半岛酒店、北京东方君悦大酒店、俄罗斯凯悦商务酒店在内的数百项高档精品室内装饰工程，在国际内装市场上奠定了高端地位和良好口碑。

（一）发行人主营业务情况

报告期内，公司主营业务是承接城市公共建筑和高层住宅的大型建筑幕墙工程，为客户提供幕墙系统整体解决方案。公司主要产品为幕墙系统相关产品，包括建筑幕墙及附属建筑门窗、金属屋面（包括玻璃采光顶）、建筑遮阳和幕墙钢结构。最近三年及一期本公司主要产品生产情况如下：

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（二）发行人业务分区域情况

最近三年及一期本公司分区域幕墙系统业务营业收入情况如下：

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（三）发行人主要竞争优势

1、工程业绩及品牌优势

公司在全球建筑幕墙行业具有突出的工程业绩。2007年7月，英国《泰晤士报》评选出全球十大“最强悍”工程（见下表）。其中包含专项幕墙工程的有五项，本公司承建了其中的两项：中国中央电视台新址、北京首都国际机场3号航站楼。

全球十大“最强悍”建筑

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A、公司近年来承接的主要代表性幕墙工程项目如下：

1) 公司近年来承接的机场工程项目包括：北京首都机场T3航站楼、沙特阿拉伯阿卜杜勒-阿齐兹国王国际机场等海内外知名城市的机场工程。具体情况如下：

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2）公司近年来承继的火车站工程项目包括：北京铁路南站、广州新客站、沙特吉达火车站等海内外知名城市火车站工程。具体情况如下：

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3）公司近年来承接的文体会展工程项目包括：中央电视台新址、新加坡CCRC等海内外大型文体会展工程。具体情况如下：

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4）公司近年来承接海内外的商业综合体及博彩工程项目包括：澳门银河娱乐度假酒店、中国国贸三期、阿布扎比金融中心等海内外大型商业综合体及博彩工程。具体情况如下：

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5）十余年来，公司整体解决方案已成功应用于全球数百项大型建筑幕墙工程，其中包括19项建筑高度280米以上的超高层建筑幕墙项目。具体情况如下：

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B、承达集团近年来承接的主要代表性内装项目工程如下：

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2、技术优势

本公司2011年被北京市科学技术委员会、北京市财政局、北京市国家税务局、北京市地方税务局评为高新技术企业，拥有国家级企业技术中心、博士后科研工作站和北京市级科技研究开发机构，是中国建设科技自主创新优势企业，被北京市确定为专利试点单位。公司为国家火炬计划重点高新技术企业，2011年7月份被认定为全国首批55家国家技术创新示范企业之一。公司的核心技术主要分布在研发设计、生产制造和施工三个领域，其中关键技术主要分布在研发设计领域。截至2012年6月30日，公司拥有已授权发明专利13项、实用新型专利63项、外观专利19项。公司开发的智能呼吸式幕墙被科技部列入国家火炬计划，公司先后开发推出了单元式幕墙、双层幕墙、光伏幕墙、生态幕墙、智能幕墙、遮阳板幕墙、移动采光顶、膜结构幕墙、动态幕墙等高新、节能、环保幕墙产品。

公司始终把技术创新作为企业成长的发动机，逐年加大技术投入，建立了“研发型、标准型、应用型”三级技术创新体系，前瞻性地以“功能”为主导，定位幕墙专业发展方向，显著区别于以往行业定位的“唯艺术论”，提出并积极推广“节能幕墙”、“绿色设计”理念，不断加强同科研院校和先进企业的技术合作，按照“设计标准化、制作工厂化、施工现代化”的方向和要求进行持续创新，搭建了高于行业标准的企业技术平台，形成了成熟的幕墙系统整体解决方案。目前，公司的整体解决方案已成功应用于国内外数百项大型建筑幕墙工程，并通过这些高端幕墙工程进行技术创新：通过视觉样板、模型试验、理论与实践结合的研究手段不断推出新产品，再经过工程检验逐步改良升级为推荐产品，最后深化改良修订升级为江河幕墙的标准产品。公司还把标准化作为技术创新的核心工作，不断提炼标准化元素，努力提高技术的重复利用率，为快速提高产业规模和降低成本奠定技术基础。

在幕墙业务方面，公司不断探索新材料、新工艺、新技术和新装备在幕墙工程中的应用，创造节能、环保、防噪、抗震、安全、舒适、艺术、时尚的幕墙产品，如无锡机场的光伏幕墙，安徽出版编辑大厦的微晶玻璃幕墙，南新仓商务大厦的陶板幕墙，采用钛板、石材透光板、高耐候性夹胶玻璃EVA的北京鑫茂大厦幕墙工程，中央电视台新址的排烟窗气动开启装置以及对热塑性三元乙丙（可回收利用）的应用，中石油大厦的内循环双层呼吸式幕墙技术、大跨度单层索网技术、智能化控制自动驱动提升装置，以及电动智能化控制遮阳百叶等新材料、新技术、新工艺的运用，都是公司技术创新的成果。受到全球瞩目的零能耗项目——广州珠江城是公司在建筑节能技术应用的代表作品，该项目是集高性能双层幕墙、智能百叶窗、光伏幕墙、风力发电系统等11项先进技术于一身的超甲级写字楼建筑。

在内装业务方面，公司收购的承达集团拥有先进的预制组装家具中心生产线，以视觉样板先行的工厂化生产模式，精准、精确、精细的为客户定制个性化装修业务，通过严格的内控体系，结合国际通行的权威标准，确立高品质保障。承达集团拥有多项全球认证，包括美国建筑木结构学会质量认证，同时承达集团预制防火门及预制窗框产品是国内内装行业获得全球权威的UL认证的产品。

3、管理优势

公司成立以来一直专注于建筑幕墙相关业务领域的发展和研究，经过十几年的积累和创新，公司在经营管理方面形成了较为突出的优势。

公司通过实施标准化设计、工厂化生产和组装式施工等模式创新，依托信息化的系统平台，由强大的后方运营管理平台支撑前方业务平台，摆脱传统施工企业依赖前方项目经理的局面，在管理机制上实现突破。公司快速发展的初期阶段就通过信息化系统进行管理，公司是幕墙行业第一家使用SAP企业管理系统的企业，目前已实现财务系统、生产系统、采购系统、项目系统等各平台的信息化系统管理。近年来公司通过管理标准化和全面预算管理等方式进一步提高公司管理水平，提升了管理效率。

公司通过承揽数百项国内外高端地标工程，培养了一支善于创新、反应迅速、敢打硬仗的管理团队，在项目管理、供应链整合、质量控制和客户服务等几个方面形成了一套行业领先的管理规范。

在服务方面，公司建立了以项目为单元的专家式服务团队，提供从前期方案咨询、实施阶段的深化设计、项目管理到售后服务跟踪等全方位、全过程的服务，确保面向市场或客户的快速反应和服务水平。在品质控制方面，公司严格按照ISO9001等质量体系标准，从设计开始到竣工验收，对每一个流程、工序、材料都进行严格的跟踪管理和质量控制，确保产品、工程零缺陷。在成本管理方面，公司对主材实行集中采购、比价管理，加强对供应链的整合和管理，在确保产品技术要求的前提下努力降低成本，提高性价比。在营销方面，公司一直把合同质量作为市场选择的最高标准，不以低价换市场，而是凭借自身的竞争优势承接体量大、资金有保障、综合效益好的幕墙工程。

4、业务快速复制的优势

公司成立于1999年，2001年开始进入高端市场，通过“聚焦，精进”战略迅速在以北京为中心的环渤海、以上海为中心的长三角和以广深为中心的珠三角三大经济圈拓展业务，2008年公司在市场开拓上逐步由东部向中部和西部、由一线城市向二三线城市转移和渗透。经过十几年的时间，公司在国内市场上保持一线城市领先地位的同时，顺利完成了二、三线城市市场的战略布局。

2006年末公司开始实施国际化业务并取得了迅猛发展，报告期内公司来源于海外市场的收入占比分别为21.33%、38.30%、27.14%和37.56%，在东南亚地区、中东地区连续中标澳门梦幻之城、阿布扎比天空塔、阿布扎比金融中心、迪拜无限塔、新加坡金沙综合娱乐城和科威特大学艺术和教育学院等多项地标建筑。

公司成功上市进入资本市场后，正式向内装业务延伸，为公司未来业务扩张和持续增长奠定基础。2012年6月26日，公司成功完成收购承达集团，开始向内装业务拓展。内装市场容量巨大，集中度不高，与幕墙业务协调效应明显，未来将成为公司业务发展的新的增长极。此次跨境跨交易所的成功并购，是公司系统化战略的重要体现，也公司全球化战略的反应，充分体现了公司的国际化视野和国际资本运作水平。

公司快速扩张能力是由公司的战略眼光、企业文化和管理机制决定的。公司发展过程中每一次的战略定位和调整总是能准备充分，占领先机。从公司设立初期即把握奥运商机，到聚焦环渤海、长三角和珠三角三大经济圈，再到2006年底开始国际化战略，2008年开始向二三线市场布局，以及近期的收购承达集团，开拓内装市场。公司敏锐、精准的战略眼光是公司快速扩张的前提和基础。公司强调“兼容并蓄”的企业文化，大力引进国外人才；依靠公司的执行力和学习能力，迅速熟悉国际化规则，打开了国际市场。公司专注于高端市场，项目主要集中于国际高端项目、标志性工程，并在国际市场上快速复制了国内的成功经验。公司通过实施标准化设计、工厂化生产和组装式施工等模式创新，依托系统平台，在管理机制上具备了做大做强、快速复制的优势。在承接海外工程的过程中，公司所有工程均按照“研发设计—生产制造—工程施工—技术服务”的标准化程序，为客户提供专家式的整体解决方案，实现了独立自主经营，成为江河幕墙在全球化发展中最为显著的特点。

第四节 财务会计信息

本节的财务会计数据及有关分析说明反映了本公司最近三年经审计以及2012年1-6月未经审计的财务状况、经营成果和现金流量。本公司2009年度、2010年度、2011年度的财务报告均经华普天健会计师事务所（北京）有限公司审计，并出具了标准无保留意见的审计报告（会审字[2011]3272号、会审字[2012]0784号）。

因本公司全资子公司香港江河购买承达集团85%股权的交易日期为2012年6月26日，故2012年1-6月的财务报表仅合并了承达集团的资产负债表。

投资者可查阅本公司披露于上交所网站（www.sse.com.cn）的关于本公司2009年度、2010年度、2011年度经审计的财务报告和2012年1-6月未经审计的财务报告相关内容，详细了解本公司的财务状况、经营成果、现金流量及会计政策。

一、最近三年及一期财务报表

（一）最近三年及一期合并财务报表

1、合并资产负债表

单位：元

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2、合并利润表

单位：元

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3、合并现金流量表

单位：元

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（二）最近三年及一期母公司财务报表

1、母公司资产负债表

单位：元

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2、母公司利润表

单位：元

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3、母公司现金流量表

单位：元

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二、合并报表范围的变化情况

合并财务报表的合并范围以控制为基础予以确定，包括本公司及全部子公司的年度财务报表，子公司指被本公司控制的被投资单位。控制是指本公司能够决定被投资单位的财务和经营政策，并能据以从被投资单位的经营活动中获取利益的权力。本公司对其他单位投资占被投资单位有表决权资本总额50%以上（不含50%），或虽未超过50%但有实质控制权的，全部纳入合并范围。编制合并财务报表时，子公司采用与本公司一致的会计年度和会计政策，本公司内部各公司之间的所有重大交易及往来于合并时抵消。

截至2012年6月30日，本公司合并报表范围内子公司情况如下：

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注：新增合并的承达集团为香港江河控股子公司，已随香港江河并入公司的合并报表。

本公司对阿联酋江河和卡塔尔江河投资比例为49%，根据章程约定，本公司有权决定阿联酋江河和卡塔尔江河的财务和经营政策，并享有阿联酋江河和卡塔尔江河80%收益权。本公司对上述两家子公司拥有实际控制权，因此上述两家子公司均纳入合并报表。

报告期内，公司合并报表范围的变化情况如下：

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（一）2009年合并财务报表范围变化情况

公司全资设立香港江河、马来西亚江河、美洲江河，并持有其100%的股权，从而将其纳入合并范围。

公司与JHJ international O.M.C合资成立卡塔尔江河，并持有其49%的股权。根据章程约定，本公司有权决定卡塔尔江河的财务和经营政策，并享有卡塔尔江河80%收益权。本公司对上述子公司拥有实际控制权，从而将其纳入合并报表。

2009年2月24日，北京江河汇科幕墙设计研究有限公司收到北京市工商行政管理局西城分局的注销核准通知书，从而不再纳入合并范围。

（二）2010年合并财务报表范围变化情况

公司全资设立加拿大江河、大连江河、印度江河和越南江河，并持有其100%的股权，从而将其纳入合并范围。

（三）2011年合并财务报表范围变化情况

公司全资设立智利江河和印尼江河，并持有其100%的股权，从而将其纳入合并范围。

（四）2012年上半年合并财务报表范围变化情况

本公司全资子公司香港江河通过购买股权的方式完成对承达集团的企业合并，香港江河受让承达集团85%的股权，从而将其纳入合并范围。因购买日为2012年6月26日，故2012年6月30日仅合并其资产负债表。

1、承达集团简介

（1）主营业务

承达集团原为承达国际控股有限公司之全资子公司，是香港室内装饰行业的领先企业，专门为大型住宅及酒店项目提供专业、高档的室内装饰工程承建服务。

承达集团拥有超过25年室内装饰工程的丰富经验，截至2012年6月底拥有员工近900人。凭借与香港主要物业发展商及香港、澳门酒店营运商的长期合作关系及在室内装饰行业的良好业绩和声誉，曾承接了香港、澳门及中国大陆数十个高档室内装饰工程项目。

（2）基本财务情况

承达集团经安永会计师事务所按照国际会计准则审计的2011年主要财务概况如下：

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（3）截至2012年6月30日承达集团的股权结构：

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三、发行人最近三年及一期财务指标

（一）主要财务指标

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注：除资产负债率外，上述财务指标均以合并报表口径进行计算。2012年1-6月数据未进行年化处理。

（二）上述财务指标的计算方法

上述指标中除母公司资产负债率的指标外，其他均依据合并报表口径计算。各指标的具体计算公式如下：

流动比率＝流动资产/流动负债

速动比率＝（流动资产－存货净额）/流动负债

资产负债率＝总负债/总资产

全部债务=长期债务+短期债务(长期债务=长期借款+应付债券，短期债务=短期借款+应付票据+一年内到期的长期借款)

债务资本比率=全部债务/（全部债务+所有者权益）

归属于上市公司股东的每股净资产=归属于母公司所有者权益合计/期末股本总额

EBITDA全部债务比=EBITDA/全部债务

EBITDA利息保障倍数=（利润总额+计入财务费用的利息支出+折旧+摊销）/总利息支出

应收账款周转率＝营业收入/应收账款平均余额

存货周转率＝营业成本/存货平均余额

每股经营活动现金净流量＝经营活动产生的现金流量净额/期末股本总额

每股净现金流量＝现金及现金等价物净增加额/期末股本总额

每股收益指标及净资产收益率指标根据中国证监会发布的《公开发行证券的公司信息披露编报规则第9号—净资产收益率和每股收益的计算及披露》（2010年修订）的规定计算。

扣除非经常性损益后净资产收益率和扣除非经常性损益后的净利润、每股收益按《公开发行证券公司信息披露规范问答第1号》的相关要求进行扣除。

如无特别说明，本节中出现的指标均依据上述口径计算。

四、发行人最近三年及一期非经常性损益表（合并报表口径）

根据《公开发行证券的公司信息披露规范问答第1号－非经常性损益》（2008年修订）的要求，公司2009年、2010年、2011年和2012年1-6月非经常性损益情况如下：

单位：万元

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五、本次公司债券发行后发行人负债结构的变化

本次债券发行完成后，将引起发行人资产负债结构的变化。假设发行人的资产负债结构在以下假设基础上发生变动：

1、相关财务数据模拟调整的基准日为2012年6月30日；

2、假设不考虑融资过程中产生的需由发行人承担的相关费用，本次债券募集资金净额为15亿元；

3、假设本次债券募集资金净额15亿元计入2012年6月30日的资产负债表；

4、本次债券募集资金拟用15亿元资金补充公司营运资金；

5、假设公司债券发行在2012年6月30日完成。

基于上述假设，本次债券发行对发行人合并报表财务结构的影响如下表：

合并资产负债表

单位：万元

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基于上述假设，本次债券发行对发行人母公司财务结构的影响如下表：

母公司资产负债表

单位：万元

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第五节 募集资金运用

一、募集资金运用计划

根据《公司债券发行试点办法》的相关规定，结合公司财务状况及未来资金需求，经公司第二届董事会第十九次会议审议通过，并经2012年第一次临时股东大会批准，公司向中国证监会申请发行不超过15亿元的公司债券，募集资金扣除发行费用后用于补充流动资金。

通过发行公司债券补充流动资金，可以为公司获得较长期限的稳定经营资金，通过统筹安排，能够一定程度上缓解未来经营和发展中流动资金压力，有助于公司保持快速稳定的发展。

二、募集资金运用对发行人财务状况的影响

（一）对发行人负债结构的影响

以2012年6月30日公司财务数据为基准，假设本次债券全部发行完成且募集资金15亿元用于补充流动资金，在不考虑融资过程中所产生相关费用的情况下，发行人合并报表的资产负债率水平将由发行前的54.27%增加至发行后的60.66%；发行人母公司报表的资产负债率水平将由发行前的45.71%增加至发行后的54.63%。

发行人合并报表非流动负债占总负债的比例将由发行前的5.86%增加至发行后的27.56%；母公司报表非流动负债占总负债的比例将由发行前的2.12%增加至发行后的31.57%。长期债务融资比例的提高，使发行人债务结构得到一定的改善。

■

（二）对发行人短期偿债能力的影响

以2012年6月30日公司财务数据为基准，假设本次债券全部发行完成且募集资金15亿元用于补充流动资金，在不考虑融资过程中所产生相关费用的情况下，发行人合并报表的流动比率及速动比率将分别由发行前的1.74及1.11增加至发行后的2.06及1.43，母公司报表的流动比率及速动比率将分别由发行前的1.92及1.36增加至发行后的2.36及1.80。发行人流动比率和速动比率将均有较为明显的提高，流动资产对于流动负债的覆盖能力得到提升，短期偿债能力增强。

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第六节 备查文件

本募集说明书的备查文件如下：

一、北京江河幕墙股份有限公司2009年、2010年、2011年度经审计的财务报告和未经审计的2012年半年度财务报告；

二、国泰君安证券股份有限公司关于北京江河幕墙股份有限公司公开发行公司债券之发行保荐书；

三、北京市天元律师事务所关于北京江河幕墙股份有限公司申请公开发行公司债券之法律意见；

四、北京江河幕墙股份有限公司2012公司债券（第一期）信用评级报告；

五、北京江河幕墙股份有限公司与国泰君安证券股份有限公司关于北京江河幕墙股份有限公司公开发行公司债券之受托管理协议；

六、北京江河幕墙股份有限公开发行公司债券之债券持有人会议规则；

七、中国证监会核准本期债券发行的文件。

本期债券发行期内，投资者可至本公司及保荐人/主承销商处查阅本募集说明书全文及上述备查文件，或访问上海证券交易所网站（http://www.sse.com.cn）查阅部分相关文件。

一、北京江河幕墙股份有限公司

办公地址：北京市顺义区牛汇北五街5号

联系人：刘中岳、王鹏

电话：010-60411166

传真：010-60411166

网址：www.janghogroup.com

二、国泰君安证券股份有限公司

办公地址：北京市西城区金融大街28号盈泰中心2号楼9层

联系人：孙健、康赞亮、刘思宇、陈圳寅

电话：010-59312899

传真：010-59312908

网址：http://www.gtja.com

投资者若对募集说明书及其摘要存在任何疑问，应咨询自己的证券经纪人、律师、专业会计师或其他专业顾问。

北京江河幕墙股份有限公司

2012年12月4日

姓名	性别	年龄	职务	任期起止日期	持有公司股份、债券情况	2011年从发行人领取报酬总额（税前）（万元）	是否在股东或其他关联单位领取报酬、津贴
刘载望	男	40	董事长	2010/4/18-2013/4/18	141,943,200股	36.00	否
周韩平	男	50	董事、副总经理	2010/4/18-2013/4/18	50,000股	18.93	否
于军	男	42	董事、副总经理	2010/4/18-2013/4/18	54,300股	18.90	否
刘乐飞	男	39	董事	2010/4/18-2013/4/18	无	4.00	是
刘翔宇	男	41	董事	2010/4/18-2013/4/18	无	4.00	是
张松涛	男	47	董事	2010/4/18-2013/4/18	无	4.00	是
马挺贵	男	73	独立董事	2010/4/18-2013/4/18	无	6.00	否
李百兴	男	36	独立董事	2011/12/19-2013/4/18	无	0	否
黄璞	男	40	独立董事	2010/4/18-2013/4/18	无	6.00	否
黄拥军	男	42	监事会主席	2010/4/18-2013/4/18	50,000股	24.06	否
刘东	男	39	监事	2010/4/18-2013/4/18	无	0	否
石英	女	44	监事	2010/4/18-2013/4/18	20,000股	19.30	否
祁宏伟	男	42	总经理	2010/4/18-2013/4/18	50,000股	30.00	否
许兴利	男	41	副总经理、财务总监	2010/4/18-2013/4/18	20,000股	34.83	否
张升	男	47	副总经理	2010/4/18-2013/4/18	50,000股	47.35	否
贾德虎	男	38	副总经理	2011/10/21-2013/4/18	20,000股	20.76	否
胡鹏飞	男	32	副总经理	2011/10/21-2013/4/18	20,000股	21.48	否
熊宝	男	35	副总经理	2010/4/18-2013/4/18	20,000股	27.80	否
常喜哲	男	40	副总经理	2011/10/21-2013/4/18	20,000股	21.04	否
王启锋	男	33	副总经理	2012/6/20-2013/4/8	无	24.91	否
刘中岳	男	48	副总经理、董事会秘书	2010/4/18-2013/4/18	20,000股	34.00	否

姓 名	任职单位名称	担任的职务
刘乐飞	绵阳科技城产业投资基金（有限合伙）	执行事务合伙人

姓 名	其他单位名称	担任的职务
刘乐飞	中信产业投资基金管理有限公司	首席执行官、投资委员会主席
	渤海轮渡股份有限公司	副董事长
	上海万得信息技术股份有限公司	董事
	浙江民泰商业银行股份有限公司	董事
	大连银行股份有限公司	董事
	银联商务有限公司	董事
	上海银商资讯有限公司	董事
	陕西煤业股份有限公司	董事
刘翔宇	北京燕京啤酒股份有限公司	副总经理、董事会秘书
张松涛	北京牵手果蔬饮品股份有限公司	董事
	北京顺鑫佳宇物业管理有限公司	执行董事
	北京宝地环球工贸有限公司	执行董事
	北京顺鑫地产开发有限公司	执行董事
	城乡京润（北京）置业投资有限公司	执行董事
	北京润和生物科技有限公司	执行董事
马挺贵	中国建筑装饰协会	名誉会长
	深圳广田装饰集团股份有限公司	独立董事
	江苏中南建设集团股份有限公司	独立董事
李百兴	首都经济贸易大学	会计学院副院长 学院党总支委员
黄璞	第一宏丰集团	副总经理
刘东	中信产业投资基金管理有限公司	投资总监
	贝因美集团有限公司	董事
	苏州法兰克曼医疗器械有限公司	董事
	云南绿A生物工程有限公司	董事
	LUYE PHARMA HOLDINGS LTD.	董事

项目	2012年1-6月		2011年度		2010年度		2009年度
	金额（万元）	占比	金额（万元）	占比	金额（万元）	占比	金额（万元）	占比
幕墙系统	306,709.73	99.94%	576,066.26	99.97%	518,103.85	99.98%	418,724.55	99.95%
材料销售	172.04	0.06%	182.78	0.03%	113.41	0.02%	193.86	0.04%
合计	306,881.77	100.00%	576,249.04	100.00%	518,217.26	100.00%	418,918.41	100.00%

地区	2012年1-6月		2011年度		2010年度		2009年度
	金额（万元）	占比	金额（万元）	占比	金额（万元）	占比	金额（万元）	占比
中国大陆	191,497.71	62.44%	419,709.72	72.86%	319,650.90	61.70%	329,427.66	78.67%
海外（含港澳）	115,212.02	37.56%	156,356.54	27.14%	198,452.95	38.30%	89,296.89	21.33%
合计	306,709.73	100.00%	576,066.26	100.00%	518,103.85	100.00%	418,724.55	100.00%

序号	工程名称	备注
1	中国中央电视台新址	有幕墙工程
2	埃及吉萨大埃及博物馆	无专项幕墙工程
3	阿联酋迪拜塔	有幕墙工程
4	耶路撒冷宽容博物馆	无专项幕墙工程
5	北京首都国际机场3号航站楼	有幕墙工程
6	伦敦泰特现代美术馆扩建工程	无专项幕墙工程
7	罗马国立当代艺术博物馆	无专项幕墙工程
8	北京2008年奥运会主体育场（鸟巢）	无专项幕墙工程
9	伦敦主教门大厦	有幕墙工程
10	美国纽约新世贸中心	有幕墙工程

序号	项目名称	幕墙面积（m2）
1	北京首都机场T3号航站楼	235,583
2	沙特阿拉伯阿卜杜勒-阿齐兹国王国际机场	12,000
3	上海浦东国际机场T2航站楼	32,000
4	重庆江北机场	45,000
5	上海虹桥机场	45,656
6	长沙黄花国际机场航站楼	39,208
7	天津滨海国际机场航站楼	30,920
8	无锡机场航站楼	31,800
9	贵阳龙洞堡国际机场	42,200
10	成都双流机场	67,000
11	济南遥墙国际机场	23,200

序号	项目名称	幕墙面积（m2）
1	北京铁路南站	40,000
2	广州新客站	87,213
3	上海铁路南站	10,666
4	成都东站	55,000
5	西安火车站北站	41,534
6	天津西站	49,135
7	烟台火车站	8,371
8	南通火车站	15,800
9	沙特吉达火车站	33,000
10	郑州东站	32,499

序号	项目名称	幕墙面积（m2）
1	中央电视台新址	110,000
2	新加坡CCRC	60,000
3	香港理工大学创新塔	24,000
4	上海世博文化中心	61,700
5	中国国家博物馆	80,500
6	科威特大学艺术和教育学院	138,000
7	香港科学园三期	52,000
8	南京奥体中心体育场	26,500
9	天津梅江会展中心	73,000
10	北京奥林匹克公园国家会议中心	36,000
11	广州国际体育演艺中心	36,300
12	新加坡ITE Center & Headquarters	105,700

序号	项目名称	幕墙面积（m2）
1	澳门银河娱乐度假酒店	75,000
2	澳门梦幻之城（新濠天地）	250,000
3	新加坡滨海湾金沙娱乐城	47,696
4	新加坡圣淘沙博物馆	22,000
5	中国国贸三期	112,000
6	阿布扎比金融中心	100,000
7	卡塔尔巴瓦金融区	300,000
8	天津津塔（天津环球金融中心）	215,000
9	广州珠江城	100,000

10	广州太古汇广场	145,000
11	上海国际金融中心	50,470
12	阿布扎比Gateway	260,000
13	沙特CMA TOWER	85,000
14	广州东塔项目（周大福中心）	120,000

序号	项目名称	高度（米）	面积（m2）	所在地区/城市
1	上海中心大厦	632	90,000	上海
2	广州东塔周大福中心	530	120,000	广州
3	武汉中心大厦	438	90,000	武汉
4	沙特CMA Tower	385	85,000	沙特利雅得
5	大连裕景二期	383.05	76,845	大连
6	Abu Dhabi Gateway Sky （Phase I&II）	365.40	260,000	阿联酋阿布扎比
7	Abu Dhabi National Oil Company New Corporate Headquarters	342.35	105,700	阿联酋阿布扎比
8	天津环球金融中心	336.90	215,000	天津
9	中国国贸三期	330	112,000	北京
10	Dubai Infinity Tower	310	79,000	阿联酋迪拜
11	广州财富中心	309.4	80,000	广州
12	广州珠江城	309	100,000	广州
13	广州利通广场	303	70,000	广州
14	南山商业文化中心区	300.80	90,000	深圳
15	济南绿地普利中心	292.60	47,796	济南
16	南昌绿地中央广场	289	148,000	南昌
17	新加坡滨海湾金沙娱乐城	281	47,696	新加坡
18	重庆天成大厦	280	38,052	重庆
19	郑州绿地广场	280	100,000	郑州

序号	香港特别行政区	澳门特别行政区	中国大陆
1	香港半岛酒店	澳门新濠天地	北京京广中心
2	香港大围名城·盛世	澳门银河娱乐度假酒店	北京王府半岛酒店
3	香港添马舰政府发展项目	澳门威尼斯人酒店	北京东方君悦大酒店
4	香港上林会所	澳门新葡京酒店	北京华为
5	香港银湖天峰	澳门永利酒店	上海世博会-香港馆
6	香港晋逸精品酒店	澳门星河湾盛世名门	上海国金中心丽思卡尔顿酒店

项 目	2012.6.30	2011.12.31	2010.12.31	2009.12.31
流动资产：
货币资金	1,126,830,173.10	1,706,567,133.70	1,063,877,616.68	685,608,180.74
交易性金融资产	85,960.00	2,730,618.24	-	-
应收票据	13,407,211.88	41,957,237.78	2,043,653.00	1,500,000.00
应收账款	3,590,767,005.77	3,011,783,373.84	2,086,955,131.81	1,501,375,418.85
预付款项	220,890,222.63	96,859,845.47	74,503,506.56	83,086,728.94
应收利息	6,499,515.88	4,000,000.00	-	-
应收股利	-	-	-	-
其他应收款	271,537,324.77	205,552,384.69	138,498,056.99	122,165,180.16
存货	2,985,707,006.88	1,865,350,493.99	1,069,254,053.75	947,780,706.86
一年内到期的非流动资产	-	-	-	-
其他流动资产	8,024,210.72	4,324,037.35	386,031.99	-
流动资产合计	8,223,748,631.63	6,939,125,125.06	4,435,518,050.78	3,341,516,215.55
非流动资产：
可供出售金融资产	-	-	-	-
持有至到期投资	-	-	-	-
长期应收款	-	-	-	-
长期股权投资	-	-	-	-
投资性房地产	3,547,138.71	-	-	-
固定资产	592,963,577.28	459,844,430.15	376,516,145.89	353,002,038.01
在建工程	3,142,415.94	90,008,467.01	66,556,328.06	21,192,059.91
工程物资	-	-	-	756,858.62
固定资产清理	-	-	-	-
生产性生物资产	-	-	-	-
油气资产	-	-	-	-
无形资产	208,680,235.21	199,135,956.01	203,954,163.53	208,441,005.30
开发支出	-	-	-	-
商誉	117,547,640.73	-	-	-
长期待摊费用	1,302,574.76	1,795,378.13	2,668,691.80	-
递延所得税资产	74,813,655.04	65,834,535.85	46,824,332.58	32,372,749.49
其他非流动资产	-	-	-	-
非流动资产合计	1,001,997,237.67	816,618,767.15	696,519,661.86	615,764,711.33
资产总计	9,225,745,869.30	7,755,743,892.21	5,132,037,712.64	3,957,280,926.88
流动负债：
短期借款	875,019,294.77	343,179,472.40	528,000,000.00	242,000,000.00
交易性金融负债	269,479.20	-	-	789,000.00
应付票据	863,610,322.66	876,106,273.38	619,150,744.45	333,233,140.90
应付账款	1,833,952,908.72	1,515,162,519.03	1,394,052,665.03	1,199,623,492.93
预收款项	873,257,832.29	640,972,927.75	751,397,424.03	651,163,783.17
应付职工薪酬	56,616,065.38	90,448,524.28	69,162,884.78	42,913,678.13
应交税费	105,131,410.92	76,398,668.96	9,971,682.46	28,056,164.21
应付利息	319,987.01	254,472.88	-	60,000.00
应付股利	15,613,760.00	-	-	-
其他应付款	89,567,597.04	15,871,477.85	18,116,366.21	10,103,261.17
一年内到期的非流动负债	-	-	20,000,000.00	-
其他流动负债	-	-	-	-
流动负债合计	4,713,358,657.99	3,558,394,336.53	3,409,851,766.96	2,507,942,520.51
非流动负债：
长期借款	258,307,149.50	50,000,000.00	-	40,000,000.00
应付债券	-	-	-	-
长期应付款	-	-	-	-
专项应付款	-	-	-	-
预计负债	-	158,070.00	68,658.40	5,095,092.57
递延所得税负债	1,996,398.93	2,393,097.67	4,011,554.21	4,782,940.53
其他非流动负债	32,868,436.23	37,239,968.38	36,640,445.00	24,403,250.00
非流动负债合计	293,171,984.66	89,791,136.05	40,720,657.61	74,281,283.10
负债合计	5,006,530,642.65	3,648,185,472.58	3,450,572,424.57	2,582,223,803.61
股东权益：
股本	560,000,000.00	560,000,000.00	450,000,000.00	450,000,000.00
资本公积	2,338,545,674.49	2,338,545,674.49	361,090,774.49	360,921,694.41
减：库存股	-	-	-	-
专项储备	-	-	-	-
盈余公积	142,079,152.59	125,342,003.46	91,096,286.68	58,471,924.48
未分配利润	1,135,283,803.91	1,088,119,535.79	782,077,978.55	505,535,302.05
外币报表折算差额	-98,770.88	-441,594.51	-1,826,509.42	-1,794,432.49
归属于母公司股东权益合计	4,175,809,860.11	4,111,565,619.23	1,682,438,530.30	1,373,134,488.45
少数股东权益	43,405,366.54	-4,007,199.60	-973,242.23	1,922,634.82
股东权益合计	4,219,215,226.65	4,107,558,419.63	1,681,465,288.07	1,375,057,123.27
负债和股东权益总计	9,225,745,869.30	7,755,743,892.21	5,132,037,712.64	3,957,280,926.88

项 目	2012年度1-6月	2011年度	2010年度	2009年度
一、营业收入	3,068,817,774.24	5,762,490,457.54	5,182,172,557.05	4,189,184,078.46
减：营业成本	2,398,541,149.50	4,406,984,592.07	3,992,484,263.93	3,277,647,785.44
营业税金及附加	22,477,487.67	52,918,875.56	46,060,030.90	43,185,130.22
销售费用	70,513,806.56	164,123,518.45	171,939,971.76	130,954,347.09
管理费用	303,340,758.85	549,739,265.75	504,559,212.21	346,739,239.83
财务费用	18,397,720.01	74,873,828.92	34,185,858.41	32,905,221.65
资产减值损失	60,892,403.51	140,319,584.42	78,486,513.47	62,486,948.22
加：公允价值变动收益（损失以“-”号填列）	-492,519.20	2,730,618.24	789,000.00	-789,000.00
投资收益（损失以“-”号填列）	-167,544.34	3,116,102.87	3,360,785.68	117,750.23
其中：对联营企业和合营企业的投资收益	-	-	-	-
二、营业利润(损失以“-”号填列）	193,994,384.60	379,377,513.48	358,606,492.05	294,594,156.24
加：营业外收入	14,099,180.35	20,260,560.82	8,314,160.31	49,712,189.85
减：营业外支出	1,423,733.35	2,585,184.92	3,265,520.88	7,737,588.98
其中：非流动资产处置损失	1,115,055.79	889,870.08	1,088,823.07	1,542,395.26
三、利润总额(损失以“-”号填列）	206,669,831.60	397,052,889.38	363,655,131.48	336,568,757.11
减：所得税费用	33,679,719.86	59,955,456.79	57,232,463.63	45,323,009.00
四、净利润(损失以“-”号填列）	172,990,111.74	337,097,432.59	306,422,667.85	291,245,748.11
归属于母公司股东的净利润	175,901,417.25	340,287,274.02	309,167,038.70	291,473,894.72
少数股东损益	-2,911,305.51	-3,189,841.43	-2,744,370.85	-228,146.61
五、每股收益
基本每股收益	0.31	0.70	0.69	0.67
稀释每股收益	0.31	0.70	0.69	0.67
六、其他综合收益	270,765.16	1,540,798.97	-14,503.05	150,823.65
七、综合收益总额	173,260,876.90	338,638,231.56	306,408,164.80	291,396,571.76
归属于母公司股东的综合收益总额	176,244,240.88	341,672,188.93	309,134,961.77	291,624,946.80
归属于少数股东的综合收益总额	-2,983,363.98	-3,033,957.37	-2,726,796.97	-228,375.04

项 目	2012年度1-6月	2011年度	2010年度	2009年度
一、经营活动产生的现金流量：
销售商品、提供劳务收到的现金	2,544,214,956.11	4,069,993,126.30	4,916,774,840.97	3,984,416,752.99
收到的税费返还	19,238,520.34	25,644,058.53	24,660,065.95	1,660,502.16
收到其他与经营活动有关的现金	10,231,159.18	22,349,120.77	47,228,359.22	64,291,350.00
经营活动现金流入小计	2,573,684,635.63	4,117,986,305.60	4,988,663,266.14	4,050,368,605.15
购买商品、接受劳务支付的现金	2,716,200,379.81	4,180,238,518.90	3,850,817,868.46	3,183,990,852.20
支付给职工以及为职工支付的现金	342,798,274.51	495,466,202.51	384,140,017.85	244,988,072.64
支付的各项税费	88,851,265.05	143,955,805.90	135,568,944.06	129,239,404.81
支付其他与经营活动有关的现金	203,103,830.42	424,885,998.85	360,849,220.54	303,077,436.22
经营活动现金流出小计	3,350,953,749.79	5,244,546,526.16	4,731,376,050.91	3,861,295,765.87
经营活动产生的现金流量净额	-777,269,114.16	-1,126,560,220.56	257,287,215.23	189,072,839.28
二、投资活动产生的现金流量：
收回投资收到的现金	-	-	-	201,020.00
取得投资收益收到的现金	-167,544.34	3,116,102.87	3,360,785.68	117,750.23
处置固定资产、无形资产和其他长期资产收回的现金净额	964,067.69	2,233,894.91	245,732.00	2,088,506.00
处置子公司及其他营业单位收到的现金净额	-	-	-	-
收到其他与投资活动有关的现金	9,078,503.38	6,121,895.81	2,151,332.44	1,328,208.58
投资活动现金流入小计	9,875,026.73	11,471,893.59	5,757,850.12	3,735,484.81
购置固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金	51,597,569.08	119,294,228.26	125,567,790.88	150,601,619.97
投资支付的现金	-	-	-	-
取得子公司及其他营业单位支付的现金净额	284,763,660.99	-	-	-
支付其他与投资活动有关的现金	-	-	-	-

投资活动现金流出小计	336,361,230.07	119,294,228.26	125,567,790.88	150,601,619.97
投资活动产生的现金流量净额	-326,486,203.34	-107,822,334.67	-119,809,940.76	-146,866,135.16
三、筹资活动产生的现金流量：
吸收投资收到的现金	-	2,200,000,000.00	-	209,230,001.33
其中：子公司吸收少数股东权益性投资收到的现金	-	-	-	191,101.33
取得借款收到的现金	887,792,694.00	823,684,377.31	588,000,000.00	262,000,000.00
发行债券收到的现金	-	-	-	-
收到其他与筹资活动有关的现金	17,479,767.35	-
筹资活动现金流入小计	905,272,461.35	3,023,684,377.31	588,000,000.00	471,230,001.33
偿还债务支付的现金	233,362,000.00	978,504,904.91	322,000,000.00	212,000,000.00
分配股利、利润或偿付利息支付的现金	110,715,280.08	38,818,161.53	17,369,428.15	15,679,880.45
其中：子公司支付少数股东的现金股利	-	-	-	-
支付其他与筹资活动有关的现金	16,893,460.74	175,099,019.26	80,705,817.61	56,247,846.40
其中：子公司减资支付给少数股东的现金	-	-	-	-
筹资活动现金流出小计	360,970,740.82	1,192,422,085.70	420,075,245.76	283,927,726.85
筹资活动产生的现金流量净额	544,301,720.53	1,831,262,291.61	167,924,754.24	187,302,274.48
四、汇率变动对现金及现金等价物的影响	-1,132,437.10	-965,720.67	-34,963.66	-503,345.97
五、现金及现金等价物净增加额	-560,586,034.07	595,914,015.71	305,367,065.05	229,005,632.63
加：期初现金及现金等价物余额	1,412,183,553.12	816,269,537.41	510,902,472.36	281,896,839.73
六、期末现金及现金等价物余额	851,597,519.05	1,412,183,553.12	816,269,537.41	510,902,472.36

项 目	2012.6.30	2011.12.31	2010.12.31	2009.12.31
流动资产：
货币资金	850,966,247.74	1,389,289,851.89	863,490,315.40	562,240,624.04
交易性金融资产	-	2,730,618.24	-	-
应收票据	11,200,000.00	40,500,000.00	2,043,653.00	1,500,000.00
应收账款	3,454,487,069.38	3,098,217,529.15	1,955,607,872.82	1,443,654,296.78
预付款项	86,990,337.31	63,686,727.50	37,919,365.50	46,004,436.02
应收利息	6,499,515.88	4,000,000.00	-	-
应收股利	-	-	-	30,754,800.00
其他应收款	228,627,167.36	195,672,134.92	259,110,179.26	122,878,152.11
存货	1,900,884,869.18	1,271,975,403.99	717,621,162.93	687,476,092.13
一年内到期的非流动资产	-	-	-	-
其他流动资产	2,273,369.68	4,324,037.35	-	-
流动资产合计	6,541,928,576.53	6,070,396,303.04	3,835,792,548.91	2,894,508,401.08
非流动资产：
可供出售金融资产	-	-	-	-
持有至到期投资	-	-	-	-
长期应收款	-	-	-	-
长期股权投资	568,655,873.75	481,310,959.35	253,053,296.55	238,873,162.47
投资性房地产	-	-	-	-
固定资产	313,445,990.21	199,025,745.20	179,446,072.51	168,520,165.64
在建工程	59,794.64	88,389,720.62	1,248,157.54	-
工程物资	-	-	-	-
固定资产清理	-	-	-	-
无形资产	128,571,094.51	130,228,701.09	133,388,962.11	137,016,281.70
商誉	-	-	-	-
长期待摊费用	-	-	-	-
递延所得税资产	73,475,453.97	64,472,996.84	43,604,533.27	32,231,336.40
其他非流动资产	-	-	-	-
非流动资产合计	1,084,208,207.08	963,428,123.10	610,741,021.98	576,640,946.21
资产总计	7,626,136,783.61	7,033,824,426.14	4,446,533,570.89	3,471,149,347.29
流动负债：
短期借款	578,000,000.00	280,000,000.00	458,000,000.00	222,000,000.00
交易性金融负债	269,479.20	-	-	789,000.00
应付票据	506,727,538.72	457,917,643.47	321,927,854.06	136,316,963.77
应付账款	1,564,696,349.67	1,360,941,137.88	942,554,120.28	784,363,503.76
预收款项	617,252,814.53	600,659,480.78	708,260,109.18	624,926,450.37
应付职工薪酬	32,616,295.51	57,324,974.33	34,611,363.38	25,289,649.29
应交税费	60,602,919.28	64,830,115.92	162,714.42	26,934,740.88
应付利息	-	-	-	-
应付股利	15,613,760.00	-	-	-
其他应付款	36,075,008.83	48,231,202.41	298,264,751.13	292,332,774.65
一年内到期的非流动负债	-	-	-	-
其他流动负债	-	-	-	-
流动负债合计	3,411,854,165.74	2,869,904,554.79	2,763,780,912.45	2,112,953,082.72
非流动负债：
长期借款	50,000,000.00	50,000,000.00	-	-
应付债券	-	-	-	-
长期应付款	-	-	-	-
预计负债	-	158,070.00	68,658.40	5,095,092.57
递延所得税负债	-	409,592.74	-	-
其他非流动负债	23,800,500.00	28,016,445.89	27,105,750.00	24,403,250.00
非流动负债合计	73,800,500.00	78,584,108.63	27,174,408.40	29,498,342.57
负债合计	3,485,654,665.74	2,948,488,663.42	2,790,955,320.85	2,142,451,425.29
股东权益：
股本	560,000,000.00	560,000,000.00	450,000,000.00	450,000,000.00
资本公积	2,338,542,420.95	2,338,542,420.95	361,087,520.95	360,918,440.87
减：库存股	-	-	-	-
专项储备	-	-	-	-
盈余公积	142,079,152.59	125,342,003.46	91,096,286.68	58,471,924.48
未分配利润	1,099,706,123.37	1,061,071,781.18	752,860,330.16	459,241,070.35
外币报表折算差额	154,420.96	379,557.13	534,112.25	66,486.30
股东权益合计	4,140,482,117.87	4,085,335,762.72	1,655,578,250.04	1,328,697,922.00
负债和股东权益总计	7,626,136,783.61	7,033,824,426.14	4,446,533,570.89	3,471,149,347.29

项 目	2012年度1-6月	2011年度	2010年度	2009年度
一、营业收入	2,565,230,384.90	5,171,340,275.89	4,947,220,339.71	3,993,178,948.59
减：营业成本	2,058,203,909.05	4,082,743,574.27	4,005,308,093.66	3,264,964,706.79
营业税金及附加	19,870,571.18	48,790,369.30	43,923,774.71	42,535,619.79
销售费用	61,949,142.85	141,173,475.98	149,573,153.26	119,703,744.68
管理费用	168,085,946.75	313,766,460.63	285,771,299.15	236,607,148.53
财务费用	8,006,547.38	66,112,614.65	25,199,005.92	20,505,957.11
资产减值损失	63,811,917.55	139,910,789.55	80,610,155.62	58,422,107.09
加：公允价值变动收益（损失以“-”号填列）	-578,479.20	2,730,618.24	789,000.00	-789,000.00
投资收益（损失以“-”号填列）	-167,544.34	3,116,102.87	20,099,714.03	104,239,033.36
其中：对联营企业和合营企业的投资收益	-	-	-	-
二、营业利润(损失以“-”号填列）	184,556,326.60	384,689,712.62	377,723,571.42	353,889,697.96
加：营业外收入	13,442,803.70	11,683,488.15	4,263,913.04	48,268,658.69
减：营业外支出	337,103.70	2,051,217.81	2,368,176.48	7,692,543.69
其中：非流动资产处置损失	35,360.53	499,081.12	269,162.87	1,498,300.95
三、利润总额(损失以“-”号填列）	197,662,026.60	394,321,982.96	379,619,307.98	394,465,812.96
减：所得税费用	30,290,535.28	51,864,815.16	53,375,685.97	48,274,217.05
四、净利润(损失以“-”号填列）	167,371,491.32	342,457,167.80	326,243,622.01	346,191,595.91
五、每股收益
基本每股收益	0.30	0.61	0.72	0.77
稀释每股收益	0.30	0.61	0.72	0.77
六、其他综合收益	-225,136.17	-154,555.12	467,625.95	45,587.30
七、综合收益总额	167,146,355.15	342,302,612.68	326,711,247.96	346,237,183.21

项 目	2012年度1-6月	2011年度	2010年度	2009年度
一、经营活动产生的现金流量：
销售商品、提供劳务收到的现金	2,121,147,263.67	3,900,553,596.05	4,700,991,123.71	3,888,338,460.47
收到的税费返还	6,717,918.44	24,159,516.80	24,660,065.95	1,660,502.16
收到其他与经营活动有关的现金	10,171,159.18	14,406,536.71	5,195,000.00	115,789,592.26
经营活动现金流入小计	2,138,036,341.29	3,939,119,649.56	4,730,846,189.66	4,005,788,554.89
购买商品、接受劳务支付的现金	2,335,107,241.91	4,337,712,809.03	3,943,952,106.06	3,414,702,572.57
支付给职工以及为职工支付的现金	196,899,690.43	281,493,081.41	224,931,831.63	184,071,539.29
支付的各项税费	74,849,309.76	107,517,575.97	113,668,350.86	102,531,200.18
支付其他与经营活动有关的现金	131,849,378.37	297,909,759.68	357,314,949.15	222,007,542.32
经营活动现金流出小计	2,738,705,620.47	5,024,633,226.09	4,639,867,237.70	3,923,312,854.36
经营活动产生的现金流量净额	-600,669,279.18	-1,085,513,576.53	90,978,951.96	82,475,700.53
二、投资活动产生的现金流量：
收回投资收到的现金	-	-	-	5,201,020.00
取得投资收益收到的现金	-167,544.34	3,116,102.87	51,023,594.11	51,493,250.23
处置固定资产、无形资产和其他长期资产收回的现金净额	894,744.45	1,738,444.06	172,763.82	2,367,345.13
处置子公司及其他营业单位收到的现金净额	-	-	-	22,804,154.02
收到其他与投资活动有关的现金	7,783,885.94	4,957,698.94	1,679,217.33	891,623.38
投资活动现金流入小计	8,511,086.05	9,812,245.87	52,875,575.26	82,757,392.76
购置固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金	37,513,316.59	82,811,930.66	43,234,095.56	92,573,798.51
投资支付的现金	87,344,914.40	228,257,662.80	14,180,134.07	107,024,502.67
取得子公司及其他营业单位支付的现金净额	-	-	-	-
支付其他与投资活动有关的现金	-	-	-	-
投资活动现金流出小计	124,858,230.99	311,069,593.46	57,414,229.63	199,598,301.18
投资活动产生的现金流量净额	-116,347,144.94	-301,257,347.59	-4,538,654.37	-116,840,908.42
三、筹资活动产生的现金流量：
吸收投资收到的现金	-	2,200,000,000.00	-	209,038,900.00
其中：子公司吸收少数股东权益性投资收到的现金	531,362,000.00	-	-	-
取得借款收到的现金	-	548,000,000.00	518,000,000.00	222,000,000.00
发行债券收到的现金		-	-	-
收到其他与筹资活动有关的现金	236,564.17	-	-	-
筹资活动现金流入小计	531,598,564.17	2,748,000,000.00	518,000,000.00	431,038,900.00
偿还债务支付的现金	233,362,000.00	676,000,000.00	282,000,000.00	182,000,000.00
分配股利、利润或偿付利息支付的现金	109,080,849.51	30,746,885.88	14,316,258.02	12,469,589.50
支付其他与筹资活动有关的现金	9,435,627.93	139,022,713.38	74,650,372.52	35,134,024.19
筹资活动现金流出小计	351,878,477.44	845,769,599.26	370,966,630.54	229,603,613.69
筹资活动产生的现金流量净额	179,720,086.73	1,902,230,400.74	147,033,369.46	201,435,286.31
四、汇率变动对现金及现金等价物的影响	880,456.59	-359,135.56	429,098.51	-608,582.33
五、现金及现金等价物净增加额	-536,415,880.80	515,100,341.06	233,902,765.56	166,461,496.09
加：期初现金及现金等价物余额	1,172,376,184.39	657,275,843.33	423,373,077.77	256,911,581.68
六、期末现金及现金等价物余额	635,960,303.59	1,172,376,184.39	657,275,843.33	423,373,077.77