一方面,资金面趋紧使得银行将揽储作为头等大事,无暇顾及新基金销售;另一方面,资金利率近期又有所抬头,使得资金流向高收益理财市场,基金增量下降
⊙记者 丁宁 ○编辑 张亦文
继6月基市人气低迷之后,7月的新基金募集情况依然不容乐观,月内成立新基金规模仅200亿左右,创近15个月新低。分析人士表示,新产品扩容步履维艰的背后,是此前流动性告急后遗症的持续发作。
基市人气低迷
“太难了。”沪上一基金公司销售人员小陈感慨道,近两个月的基金销售压力特别大,指标基本上完不成:“整天到处去机构那边拉人情,反响平平。”
小陈的境遇是近期整个新基金发行市场动向的一个缩影。6月以来,基市人气低迷,新成立产品的规模也是每况愈下。
财汇数据统计显示,6月成立新基金28只,规模共计397.05亿,为年内单月新基金首募规模最低;而这种势头在7月得以延续,截至7月25日,该月共计成立新基金16只,合计规模仅为171.96亿。即便算上已完成募集即将成立的若干新基金,7月份新基金吸筹规模也只有200亿左右。
对比历史数据,这创下了近15个月来,单月新基金成立规模的最低纪录。
此外,从平均规模看,今年前6月的新基金首募的平均规模为20.49亿,而7月间成立的新基金平均单只产品的首募规模仅为10.75亿,几乎是上半年平均水平的一半,更是创下了近16个月来,单月新基金平均首募规模的历史新低。
值得一提的是,统计显示,截至目前,年内已有10只基金先后宣布延长募集期限,其中6、7月间高峰期,分别有2只和4只产品延长募集。
基市人气的低迷,还可以从渠道方面得到佐证。“行里下的(基金销售)指标基本上一个季度卖200万基金。”沪上一国有商业银行网点理财经理告诉记者:“一季度完成得还行,二季度只卖了100万,7月份更差,20万刚出头。”
流动性告急魅影作祟
在业内人士看来,此番新基金募集骤冷,最主要的原因在于此前流动性告急的后遗症依旧在发作。
“如果说基金业绩不好没有赚钱效应,我也认了。上半年基金明明都赚了钱,市场就是不买账,很无奈。”小陈表示。
北京一基金分析师认为,近期基金市场人气低迷,主要是因为6月中下旬以来市场资金面吃紧。
“一方面,年中银行面临存贷比考核,加之月末资金面趋紧,使得渠道无暇顾及新基金销售,而将揽存作为头等大事,一些理财经理甚至建议基民赎回基金改投银行理财产品。”该人士表示:“另一方面,资金告急导致资金利率持续高企,趋缓后近期又有所抬头,使得资金流向高收益理财市场,基金增量下降。”
上海银行间同业拆放利率(SHIBOR)数据显示,截至7月22日,隔夜、一周、两周SHIBOR已经连续3个交易日上涨,1月期SHIBOR更是连续6个交易日上涨,达到4.8060%,累计上涨近68个基点。
此外,在上海证券基金研究中心首席分析师代宏坤看来,受到此前流动性告急事件影响,股债两市此前也一度震荡,基础市场的走弱也降低了基民入场的兴趣。
“最近我们推(基金销售)的力度不大,前来咨询投资基金的人也不多。”上述理财经理表示:“之前赎回基金的比较多,现在有部分回头客重新买入,但新增量不大。”
今年以来各月新基金成立情况(截至7月25日)
日期区间 | 只数(只) | 发行规模(亿元) | 平均发行规模(亿元) |
2013年7月 | 16 | 171.9555 | 10.7472 |
2013年6月 | 28 | 397.0465 | 14.1802 |
2013年5月 | 36 | 661.7773 | 18.3827 |
2013年4月 | 25 | 429.9742 | 17.199 |
2013年3月 | 44 | 966.9712 | 21.9766 |
2013年2月 | 23 | 566.0523 | 24.611 |
2013年1月 | 20 | 583.5991 | 29.18 |