§1 重要提示
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§2 基金产品概况
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§3 主要财务指标和基金净值表现
3.1 主要财务指标
单位:人民币元
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注:1、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入(不含公允价值变动收益)扣除相关费用后的余额,本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。
2、以上所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用(例如基金申购赎回费、基金转换费等),计入费用后实际收益水平要低于所列数字。
3.2 基金净值表现
3.2.1 本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
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注:1、本基金业绩比较基准为5%×金融同业存款利率+95%×中信标普300指数收益率,其中:同业存款利率是中国人民银行规定的金融机构间存款利率;中信标普300指数是中信证券股份有限公司和标准普尔(Standard & Poor's)共同开发的中国A 股市场指数,由深沪股市具有行业代表性的上市公司组成,其样本股票经过了流动性和财务稳健性的审慎检查,能较全面地描述A 股市场的总体趋势。
2、本基金对业绩比较基准采用每日再平衡的计算方法。
3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较
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§4 管理人报告
4.1 基金经理(或基金经理小组)简介
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注:任职日期和离任日期均指公司作出决定后正式对外公告之日。证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
在报告期内,本基金管理人遵守《证券法》、《证券投资基金法》及其系列法规和《国投瑞银核心企业股票型证券投资基金基金合同》等有关规定,本着恪守诚信、审慎勤勉,忠实尽职的原则,为基金份额持有人的利益管理和运用基金资产。在报告期内,基金的投资决策规范,基金运作合法合规,没有损害基金份额持有人利益的行为。
4.3 公平交易专项说明
4.3.1 公平交易制度的执行情况
本报告期内,本基金管理人严格执行了公平交易相关的系列制度,通过工作制度、流程和技术手段保证公平交易原则的实现,以确保本基金管理人旗下各投资组合在研究、决策、交易执行等各方面均得到公平对待,通过对投资交易行为的监控、分析评估和信息披露来加强对公平交易过程和结果的监督,形成了有效的公平交易体系。本报告期,本基金管理人各项公平交易制度流程均得到良好地贯彻执行,未发现存在违反公平交易原则的现象。
4.3.2 异常交易行为的专项说明
本基金于本报告期内不存在异常交易行为。
基金管理人管理的所有投资组合在本报告期内未出现参与交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日总成交量5%的情况。
4.4 报告期内基金的投资策略和运作分析
2013年4季度,A股市场呈现大幅震荡格局,个中原因在于,围绕着十八届三中全会诸多政策的颁布、解读过程,投资者的心理预判发生巨大波动,过度悲观与过度乐观情绪频繁切换。
经过上半年旺季不旺之后,宏观经济在三季度触底反弹,但是粗放式的增长格局难以维持:从投资结构来看,制造业投资连续两月出现了反弹,主要以采矿类和通用机械等行业投资为主;但从投资资金的可得性、投资回报率等数据来看,制造业投资的反弹难以持续。四季度进入传统投资淡季之后,微观工业数据趋于回落;央行货币政策趋于中性,资金价格好于钱荒时点,但明显高于上半年的低水平,资金价格高企对于经济的影响开始逐步显现。十八届三中全会给市场带来显著影响,政策利好因素明确的军工、国企改革相关个股等表现突出。
基金运作方面,本基金4季度继续保持中性偏高股票仓位,主要超配了医药、化工、军工、环保、食品饮料等板块,期间医药板块反弹给本基金带来显著贡献。
4.5 报告期内基金的业绩表现
截至报告期末,本基金份额净值为0.7458元,本报告期份额净值增长率-1.73%,同期业绩比较基准收益率为-3.02%。基金净值增长率领先于业绩比较基准,主要原因在于资产配置与个股选择上获得一定超额收益。
4.6 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望
展望2014年1季度,我们认为,流动性整体依然有收缩压力,利率市场化和资产期限错配下金融机构行为值得关注。另外,IPO的空窗期在2-3月份,届时估值冲击压力会转弱。
2014年证券市场走势,依赖于对流动性格局、金融机构行为、政策导向的判断。IPO重启因素对市场的影响值得格外重视。就1季度而言,我们相对看好优质公司的IPO及相关个股;房地产产业链下游的轻工制造、家电;以及非银行金融等。
操作方面,本基金将继续保持较高仓位,并适时调整仓位和持仓。业绩确定的成长股及基本面明确向好且估值便宜的早周期行业龙头股,仍将是本基金的配置重点;我们亦将重点关注国企改革、IPO重启等重要驱动因素。
§5 投资组合报告
5.1 报告期末基金资产组合情况
金额单位:人民币元
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5.2 报告期末按行业分类的股票投资组合
金额单位:人民币元
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5.3 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细
金额单位:人民币元
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5.4 报告期末按债券品种分类的债券投资组合
金额单位:人民币元
■
5.5 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名债券投资明细
金额单位:人民币元
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5.6 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前十名资产支持证券投资明细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
5.7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名权证投资明细
本基金本报告期末未持有权证资产。
5.8 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明
根据本基金合同规定,本基金不参与股指期货交易。
5.9 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明
根据本基金合同规定,本基金不参与国债期货交易。
5.10 投资组合报告附注
5.10.1 本基金投资的前十名证券中,包括"中国平安"2,614,649股,市值10,910.93万元,占基金资产净值2.49%;根据中国平安保险(集团)股份有限公司2013年5月21日公告,该集团控股子公司"平安证券有限责任公司"收到中国证券监督管理委员会《行政处罚和市场禁入事先告知书》,决定对平安证券有限责任公司给予警告并没收其在万福生科(湖南)农业开发股份有限公司发行上市项目中的业务收入人民币2,555万元,并处以人民币5,110万元的罚款,暂停其保荐机构资格3个月。2012年,平安证券投行业务承销佣金收入占该集团营业收入的0.19%,投行业务利润占该集团净利润的0.66%。基金管理人认为,本处罚对该集团经营活动没有产生实质性影响,未改变该集团基本面,本基金对该股票的投资严格执行了基金管理人规定的投资决策程序。
除上述情况外,本基金投资的前十名证券的发行主体本期没有被监管部门立案调查的,在报告编制日前一年内未受到公开谴责、处罚。
5.10.2 基金投资的前十名股票均属于基金合同规定备选股票库之内的股票。
5.10.3 期末其他各项资产构成
单位:人民币元
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5.10.4 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细
金额单位:人民币元
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5.10.5 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
本基金本报告期末前十名股票不存在流通受限的情况。
5.10.6 投资组合报告附注的其他文字描述部分
本基金本期未投资托管行股票、未投资控股股东主承销的证券,未从二级市场主动投资分离交易可转债附送的权证,投资流通受限证券未违反相关法规或本基金管理公司的规定。
§6 开放式基金份额变动
单位:份
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§7 基金管理人运用固有资金投资本基金情况
7.1 基金管理人持有本基金份额变动情况
本报告期内本基金管理人无运用固有资金投资本公司管理基金的情况。
§8 影响投资者决策的其他重要信息
报告期内基金管理人自2013年10月29日起对个人投资者通过本公司网上直销系统以转账汇款方式购买本公司旗下基金实行认、申购费率优惠,指定媒体公告时间为2013年10月29日。
§9 备查文件目录
9.1 备查文件目录
《关于同意国投瑞银核心企业股票型证券投资基金设立的批复》(证监基金[2006]38号)
《关于国投瑞银核心企业股票型证券投资基金备案确认的函》(基金部函[2006]84号)
《国投瑞银核心企业股票型证券投资基金基金合同》
《国投瑞银核心企业股票型证券投资基金托管协议》
国投瑞银基金管理有限公司营业执照、公司章程及基金管理人业务资格批件
本报告期内在中国证监会指定信息披露报刊上披露的信息公告原文
国投瑞银核心企业股票型证券投资基金2013年第四季度报告原文
9.2 存放地点
中国广东省深圳市福田区金田路4028号荣超经贸中心46层
存放网址:http://www.ubssdic.com
9.3 查阅方式
投资者可在营业时间免费查阅,也可按工本费购买复印件
咨询电话:400-880-6868
国投瑞银基金管理有限公司
二〇一四年一月二十二日
本报告中财务资料未经审计。 本报告期自2013年10月1日起至12月31日止。 |
基金简称 | 国投瑞银核心企业股票 |
基金主代码 | 121003 |
基金运作方式 | 契约型开放式 |
基金合同生效日 | 2006年4月19日 |
报告期末基金份额总额 | 5,868,594,238.82份 |
投资目标 | 追求基金资产长期稳定增值 |
投资策略 | (四)债券投资管理 借鉴UBS Global AM固定收益组合的管理方法,采取“自上而下”的债券分析方法,确定债券模拟组合,并管理组合风险。 |
业绩比较基准 | 5%×金融同业存款利率+95%×中信标普300指数收益率 |
风险收益特征 | 本基金为股票型基金,属于预期风险收益较高的基金品种,其预期风险和预期收益高于债券型基金和混合型基金。 |
基金管理人 | 国投瑞银基金管理有限公司 |
基金托管人 | 中国工商银行股份有限公司 |
主要财务指标 | 报告期(2013年10月1日-2013年12月31日) |
1.本期已实现收益 | 36,734,450.83 |
2.本期利润 | -62,620,500.02 |
3.加权平均基金份额本期利润 | -0.0115 |
4.期末基金资产净值 | 4,376,780,811.08 |
5.期末基金份额净值 | 0.7458 |
阶段 | 净值增长率① | 净值增长率标准差② | 业绩比较基准收益率③ | 业绩比较基准收益率标准差④ | ①-③ | ②-④ |
过去三个月 | -1.73% | 1.05% | -3.02% | 1.07% | 1.29% | -0.02% |
姓名 | 职务 | 任本基金的基金经理期限 | 证券从业年限 | 说明 | |
任职日期 | 离任日期 | ||||
倪文昊 | 本基金基金经理 | 2013年5月11日 | - | 8 | 中国籍,学士,具有基金从业资格。曾任职于平安证券、国泰君安证券;2009年7月加入国投瑞银。曾任国投瑞银核心企业基金和本基金的基金经理助理。现兼任国投瑞银中证下游消费与服务指数基金(LOF)基金经理。 |
序号 | 项目 | 金额 | 占基金总资产的比例(%) |
1 | 权益投资 | 3,673,043,054.84 | 82.82 |
其中:股票 | 3,673,043,054.84 | 82.82 | |
2 | 基金投资 | - | - |
3 | 固定收益投资 | 255,279,294.90 | 5.76 |
其中:债券 | 255,279,294.90 | 5.76 | |
资产支持证券 | - | - | |
4 | 金融衍生品投资 | - | - |
5 | 买入返售金融资产 | 195,000,417.50 | 4.40 |
其中:买断式回购的买入返售金融资产 | - | - | |
6 | 银行存款和结算备付金合计 | 296,038,665.29 | 6.68 |
7 | 其他各项资产 | 15,653,969.21 | 0.35 |
8 | 合计 | 4,435,015,401.74 | 100.00 |
代码 | 行业类别 | 公允价值 | 占基金资产净值比例(%) |
A | 农、林、牧、渔业 | 44,627,595.10 | 1.02 |
B | 采矿业 | - | - |
C | 制造业 | 2,195,833,588.49 | 50.17 |
D | 电力、热力、燃气及水生产和供应业 | 109,583,926.22 | 2.50 |
E | 建筑业 | - | - |
F | 批发和零售业 | 405,849,866.30 | 9.27 |
G | 交通运输、仓储和邮政业 | 97,727,395.80 | 2.23 |
H | 住宿和餐饮业 | 64,081,562.76 | 1.46 |
I | 信息传输、软件和信息技术服务业 | 22,686,931.80 | 0.52 |
J | 金融业 | 376,776,664.65 | 8.61 |
K | 房地产业 | 126,930,209.61 | 2.90 |
L | 租赁和商务服务业 | 25,133,361.82 | 0.57 |
M | 科学研究和技术服务业 | - | - |
N | 水利、环境和公共设施管理业 | 94,707,434.13 | 2.16 |
O | 居民服务、修理和其他服务业 | - | - |
P | 教育 | - | - |
Q | 卫生和社会工作 | - | - |
R | 文化、体育和娱乐业 | 109,104,518.16 | 2.49 |
S | 综合 | - | - |
合计 | 3,673,043,054.84 | 83.92 |
序号 | 股票代码 | 股票名称 | 数量(股) | 公允价值 | 占基金资产净值比例(%) |
1 | 600276 | 恒瑞医药 | 6,804,019 | 258,416,641.62 | 5.90 |
2 | 000028 | 国药一致 | 4,645,680 | 215,094,984.00 | 4.91 |
3 | 000538 | 云南白药 | 2,102,263 | 214,409,803.37 | 4.90 |
4 | 600967 | 北方创业 | 11,093,539 | 191,363,547.75 | 4.37 |
5 | 600559 | 老白干酒 | 5,330,225 | 138,425,943.25 | 3.16 |
6 | 002390 | 信邦制药 | 4,313,507 | 119,009,658.13 | 2.72 |
7 | 601318 | 中国平安 | 2,614,649 | 109,109,302.77 | 2.49 |
8 | 000793 | 华闻传媒 | 9,183,882 | 109,104,518.16 | 2.49 |
9 | 600030 | 中信证券 | 7,745,143 | 98,750,573.25 | 2.26 |
10 | 600887 | 伊利股份 | 2,520,764 | 98,511,457.12 | 2.25 |
序号 | 债券品种 | 公允价值 | 占基金资产净值比例(%) |
1 | 国家债券 | 59,215,254.00 | 1.35 |
2 | 央行票据 | - | - |
3 | 金融债券 | 149,685,000.00 | 3.42 |
其中:政策性金融债 | 149,685,000.00 | 3.42 | |
4 | 企业债券 | - | - |
5 | 企业短期融资券 | - | - |
6 | 中期票据 | - | - |
7 | 可转债 | 46,379,040.90 | 1.06 |
8 | 其他 | - | - |
9 | 合计 | 255,279,294.90 | 5.83 |
序号 | 债券代码 | 债券名称 | 数量(张) | 公允价值 | 占基金资产净值比例(%) |
1 | 090407 | 09农发07 | 1,000,000 | 99,770,000.00 | 2.28 |
2 | 130248 | 13国开48 | 500,000 | 49,915,000.00 | 1.14 |
3 | 110015 | 石化转债 | 383,190 | 36,540,998.40 | 0.83 |
4 | 090004 | 09附息国债04 | 300,000 | 29,820,000.00 | 0.68 |
5 | 019307 | 13国债07 | 295,400 | 29,395,254.00 | 0.67 |
序号 | 名称 | 金额 |
1 | 存出保证金 | 1,732,204.21 |
2 | 应收证券清算款 | 11,721,546.56 |
3 | 应收股利 | - |
4 | 应收利息 | 2,175,840.86 |
5 | 应收申购款 | 24,377.58 |
6 | 其他应收款 | - |
7 | 待摊费用 | - |
8 | 其他 | - |
9 | 合计 | 15,653,969.21 |
序号 | 债券代码 | 债券名称 | 公允价值 | 占基金资产净值比例(%) |
1 | 110015 | 石化转债 | 36,540,998.40 | 0.83 |
本报告期期初基金份额总额 | 5,360,091,974.40 |
本报告期基金总申购份额 | 686,949,670.21 |
减:本报告期基金总赎回份额 | 178,447,405.79 |
本报告期基金拆分变动份额 | - |
本报告期期末基金份额总额 | 5,868,594,238.82 |
2013年第四季度报告
2013年12月31日
基金管理人:国投瑞银基金管理有限公司 基金托管人:中国工商银行股份有限公司 报告送出日期:2014年1月22日