(上接52版)
1、报告期末指数投资按行业分类的股票投资组合
| 代码 | 行业类别 | 公允价值（元） | 占基金资产净值比例(%) |
| A | 农、林、牧、渔业 | 537,439.34 | 0.49 |
| B | 采矿业 | 3,656,899.19 | 3.36 |
| C | 制造业 | 57,206,344.19 | 52.64 |
| D | 电力、热力、燃气及水生产和供应业 | 574,601.08 | 0.53 |
| E | 建筑业 | 1,460,673.01 | 1.34 |
| F | 批发和零售业 | 4,002,762.15 | 3.68 |
| G | 交通运输、仓储和邮政业 | - | - |
| H | 住宿和餐饮业 | - | - |
| I | 信息传输、软件和信息技术服务业 | 2,819,775.72 | 2.59 |
| J | 金融业 | 10,685,897.38 | 9.83 |
| K | 房地产业 | 8,718,186.76 | 8.02 |
| L | 租赁和商务服务业 | 492,832.96 | 0.45 |
| M | 科学研究和技术服务业 | - | - |
| N | 水利、环境和公共设施管理业 | 3,654,714.85 | 3.36 |
| O | 居民服务、修理和其他服务业 | - | - |
| P | 教育 | - | - |
| Q | 卫生和社会工作 | - | - |
| R | 文化、体育和娱乐业 | 956,465.25 | 0.88 |
| S | 综合 | 829,695.90 | 0.76 |
| 合计 | 95,596,287.78 | 87.96 |
2、报告期末积极投资按行业分类的股票投资组合
| 代码 | 行业类别 | 公允价值（元） | 占基金资产净值比例(%) |
| A | 农、林、牧、渔业 | - | - |
| B | 采掘业 | - | - |
| C | 制造业 | 6,581,923.69 | 6.06 |
| D | 电力、热力、燃气及水生产和供应业 | - | - |
| E | 建筑业 | - | - |
| F | 批发和零售业 | - | - |
| G | 交通运输、仓储和邮政业 | - | - |
| H | 住宿和餐饮业 | - | - |
| I | 信息传输、软件和信息技术服务业 | - | - |
| J | 金融业 | - | - |
| K | 房地产业 | - | - |
| L | 租赁和商务服务业 | - | - |
| M | 科学研究和技术服务业 | - | - |
| N | 水利、环境和公共设施管理业 | - | - |
| O | 居民服务、修理和其他服务业 | - | - |
| P | 教育 | - | - |
| Q | 卫生和社会工作 | 574,444.23 | 0.53 |
| R | 文化、体育和娱乐业 | - | - |
| S | 综合 | - | - |
| 合计 | 7,156,367.92 | 6.58 |
（三）报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细
1、报告期末指数投资按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细
| 序号 | 股票代码 | 股票名称 | 数量（股） | 公允价值（元） | 占基金资产净值比例（％） |
| 1 | 000002 | 万 科Ａ | 642,899 | 5,869,667.87 | 5.40 |
| 2 | 000651 | 格力电器 | 167,864 | 4,458,467.84 | 4.10 |
| 3 | 002024 | 苏宁云商 | 311,499 | 4,002,762.15 | 3.68 |
| 4 | 000001 | 平安银行 | 312,370 | 3,710,955.60 | 3.41 |
| 5 | 000776 | 广发证券 | 218,859 | 2,593,479.15 | 2.39 |
| 6 | 000858 | 五 粮 液 | 133,243 | 2,398,374.00 | 2.21 |
| 7 | 000538 | 云南白药 | 20,390 | 2,386,853.40 | 2.20 |
| 8 | 000063 | 中兴通讯 | 139,171 | 2,310,238.60 | 2.13 |
| 9 | 000333 | 美的集团 | 53,310 | 2,305,124.40 | 2.12 |
| 10 | 002241 | 歌尔声学 | 51,974 | 2,197,460.72 | 2.02 |
2、报告期末积极投资按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名股票投资明细
| 序号 | 股票代码 | 股票名称 | 数量（股） | 公允价值（元） | 占基金资产净值比例（％） |
| 1 | 600276 | 恒瑞医药 | 93,736 | 3,409,178.32 | 3.14 |
| 2 | 600436 | 片仔癀 | 10,719 | 1,316,829.15 | 1.21 |
| 3 | 600585 | 海螺水泥 | 60,776 | 907,993.44 | 0.84 |
| 4 | 600763 | 通策医疗 | 17,551 | 574,444.23 | 0.53 |
| 5 | 000915 | 山大华特 | 14,941 | 543,254.76 | 0.50 |
（四）报告期末按债券品种分类的债券投资组合
本基金本报告期末未持有债券。
（五）报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名债券投资明细
本基金本报告期末未持有债券。
（六）报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前十名资产支持证券投资明细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
（七）报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名权证投资明细
本基金本报告期末未持有权证。
（八）报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明
1、报告期末本基金投资的股指期货持仓和损益明细
本基金本报告期末未持有股指期货合约。
2、本基金投资股指期货的投资政策
根据本基金合同规定，本基金不参与股指期货交易。
（九）报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明
1、本期国债期货投资政策
根据本基金合同规定，本基金不参与国债期货交易。
2、报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细
本基金本报告期末未持有国债期货合约。
3、本期国债期货投资评价
根据本基金合同规定，本基金不参与国债期货交易。
（十）投资组合报告附注
1、报告期内基金投资的前十名证券除五粮液（股票代码000858）外其他证券的发行主体未有被监管部门立案调查，不存在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。
2013年2月22日，五粮液之控股子公司“宜宾五粮液酒类销售有限责任公司”（酒类销售公司）收到四川省发展和改革委员会《行政处罚决定书》川发改价检处[2013]1号，处罚决定书主要内容如下：
根据《中华人民共和国反垄断法》，本机关依法对你公司限定交易相对人向第三人转售白酒最低价格的行为进行了调查。2012年12月，你公司依据《五粮液营销督查处理通报（督字001号）》，对14家经销商“低价、跨区、跨渠道违规销售五粮液”的行为给予扣除违约金、扣除市场支持费用等处罚。本机关认为，你公司通过合同约定、价格管控、考核奖惩等方式，对经销商向第三人销售五粮液白酒的最低价格进行限定，对市场竞争秩序产生了不利影响，对消费者的合法权益造成了损害。
本机关认定，你公司的上述行为违反了《中华人民共和国反垄断法》第十四条的规定。鉴于你公司能够积极配合调查，主动提供相关证据材料，并已正式发布公告停止并纠正，进行深入整改等情节。据此，本机关决定对你公司处以2012年度销售额百分之一的罚款二亿零二百万元。
对该股票的投资决策程序的说明：该股票是本基金因复制指数而被动持有的，同时本基金管理人看好宜宾五粮液股份有限公司在白酒行业中的品牌实力以及中低端酒领域的营销渠道改革；经过与管理层的交流以及本基金管理人内部严格的投资决策流程，该股票被纳入本基金的实际投资组合。
2、本基金投资的前十名股票没有超出基金合同规定的备选股票库，本基金管理人从制度和流程上要求股票必须先入库再买入。
3、其他资产构成
| 序号 | 名称 | 金额（元） |
| 1 | 存出保证金 | 18,214.54 |
| 2 | 应收证券清算款 | - |
| 3 | 应收股利 | - |
| 4 | 应收利息 | 996.55 |
| 5 | 应收申购款 | 8,857.93 |
| 6 | 其他应收款 | - |
| 7 | 待摊费用 | - |
| 8 | 其他 | - |
| 9 | 合计 | 28,069.02 |
4、报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细
本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。
5、报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
①报告期末指数投资前十名股票中存在流通受限情况的说明
本基金本报告期末指数投资前十名股票中不存在流通受限的情况。
②报告期末积极投资前五名股票中存在流通受限情况的说明
本基金本报告期末积极投资前五名股票中不存在流通受限的情况。
十二、基金的业绩
基金管理人依照恪尽职守、诚实信用、谨慎勤勉的原则管理和运用基金财产，但不保证基金一定盈利，也不保证最低收益。基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在做出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。
本基金合同生效以来的投资业绩及与同期基准的比较如下表所示：
| 阶段 | 基金份额净值增长率① | 净值增长率标准差② | 业绩比较基准收益率③ | 业绩比较基准收益率标准差④ | ①－③ | ②－④ |
| 2010.06.22-2010.12.31 | 15.20% | 1.39% | 21.21% | 1.66% | -6.01% | -0.27% |
| 2011.01.01-2011.12.31 | -29.69% | 1.33% | -29.60% | 1.34% | -0.09% | -0.01% |
| 2012.01.01-2012.12.31 | 0.74% | 1.36% | 2.00% | 1.38% | -1.26% | -0.02% |
| 2013.01.01-2013.06.30 | -8.58% | 1.45% | -9.87% | 1.46% | 1.29% | -0.01% |
| 2013.01.01-2013.09.30 | 1.35% | 1.41% | -1.59% | 1.43% | 2.94% | -0.02% |
| 自基金合同生效日起至2013.09.30 | -17.30% | 1.37% | -14.35% | 1.43% | -2.95% | -0.06% |
十三、基金的费用概览
（一）与基金运作有关的费用
1、与基金运作有关的费用列示：
（1）基金管理人的管理费；
（2）基金托管人的托管费；
（3）标的指数使用费；
（4）基金合同生效后与基金相关的信息披露费用；
（5）基金合同生效后与基金相关的会计师费、律师费和诉讼费；
（6）基金份额持有人大会费用；
（7）基金的证券交易费用；
（8）基金的银行汇划费用；
（9）按照国家有关规定和基金合同约定，可以在基金财产中列支的其他费用。
本基金终止清算时所发生费用，按实际支出额从基金财产总值中扣除。
2、基金管理费
本基金的基金管理费年费率为0.7％，即基金管理费按前一日基金资产净值的0.7％年费率计提。计算方法如下：
H＝E×0.7％÷当年天数
H为每日应计提的基金管理费
E为前一日基金资产净值
基金管理费每日计算，逐日累计至每月月末，按月支付，由基金管理人向基金托管人发送基金管理费划款指令，基金托管人复核后于次月首日起2个工作日内从基金财产中一次性支付给基金管理人。若遇法定节假日、公休假、不可抗力等,支付日期顺延。
3、基金托管费
本基金的基金托管费年费率为0.15％，即基金托管费按前一日基金资产净值的0.15％年费率计提。计算方法如下：
H=E×0.15％÷当年天数
H为每日应计提的基金托管费
E为前一日的基金资产净值
基金托管费每日计算，逐日累计至每月月末，按月支付，由基金管理人向基金托管人发送基金托管费划款指令，基金托管人复核后于次月首日起2个工作日内从基金财产中一次性支取。若遇法定节假日、公休日、不可抗力等,支付日期顺延。
4、标的指数使用费
本基金作为指数基金，需根据与指数所有人深圳证券信息有限公司签署的指数使用许可协议的约定向深圳证券信息有限公司支付指数使用费。指数使用费自本基金合同生效之日起开始计提，每年计提标准为前一日基金资产净值的万分之二，若本基金当年使用指数满一个公历年度的，则指数使用费收取下限为每年人民币20万元，即若不足人民币20万元则按照人民币20万元收取。
H=E×0.02％÷当年天数
H为每日应计提的指数使用费
E为前一日的基金资产净值
若本基金当年使用指数不足一个公历年度的，应以H为准计算应支付的、基于当年实际使用日数的指数使用许可费。
指数使用费每日计提，逐日累计，按季支付，由基金管理人向基金托管人发送指数使用费划款指令，基金托管人复核后于次季初10个工作日内从基金财产中一次性支付给指数所有人。
5、上述（3）到（9）项费用由基金托管人根据其它有关法规及相应协议的规定，按费用实际支出金额支付，列入当期基金费用。
6、下列费用不列入基金费用：
（1）基金管理人和基金托管人因未履行或未完全履行义务导致的费用支出或基金财产的损失；
（2）基金管理人和基金托管人处理与基金运作无关的事项发生的费用；
（3）基金合同生效前的相关费用，包括但不限于验资费、会计师和律师费、信息披露费用等费用；
（4）其他根据相关法律法规及中国证监会的有关规定不得列入基金费用的项目。
7、基金管理人和基金托管人协商一致后，可根据基金发展情况调整基金管理费率、基金托管费率、基金销售费率等相关费率。
调高基金管理费率、基金托管费率或基金销售费率等费率，须召开基金份额持有人大会审议；调低基金管理费率、基金托管费率或基金销售费率等费率，无须召开基金份额持有人大会。
基金管理人必须最迟于新的费率实施日前2日在至少一种指定媒体和基金管理人网站上公告。
（二）与基金销售有关的费用
1、基金的认购费用
本基金的认购费率水平、计算公式、收取方式和使用方式请参见本招募说明书“六、基金的募集”相应部分。
２、基金的申购费用
本基金的申购费率水平、计算公式、收取方式和使用方式请参见本招募说明书“九、基金份额的申购、赎回和转换”相应部分。
３、基金的赎回费用
本基金的赎回费率水平、计算公式、收取方式和使用方式请参见本招募说明书“九、基金份额的申购、赎回和转换”相应部分。
４、基金的转换费用
本基金的转换费率水平、计算公式、收取方式和使用方式请参见本招募说明书“九、基金份额的申购、赎回和转换”相应部分。
５、基金管理人可以调整申购、赎回和转换费率或收费方式，并最迟将于新的费率或收费方式开始实施前2个工作日在至少一种中国证监会指定的信息披露媒体公告。
６、基金管理人可以在不违背法律法规规定及基金合同约定的情形下根据市场情况制定基金促销计划，对投资者定期或不定期地开展基金促销活动。在基金促销活动期间，按相关监管部门要求履行相关手续后基金管理人可以适当调低基金申购费率和基金赎回费率，并不晚于优惠活动实施日公告。
十四、对招募说明书更新部分的说明
本招募说明书依据《中华人民共和国证券投资基金法》、《证券投资基金运作管理办法》、《证券投资基金销售管理办法》、《证券投资基金信息披露管理办法》及其它有关法律法规的要求，对本基金管理人于2013年8月3日刊登的本基金招募说明书进行了更新，并根据本基金管理人在前次的招募说明书刊登后本基金的投资经营活动进行了内容补充和数据更新。
本次主要更新的内容如下：
1、在“三、基金管理人”部分，“（一） 基金管理人概况”、“（二）目前所管理基金的基本情况”、“（三） 主要人员情况”。
2、在“四、基金托管人”部分，更新了“（二）主要人员情况”、“（三）基金托管业务经营情况”、“（四）基金托管人的内部控制制度”。
3、在“五、相关服务机构”部分，更新了“（一）销售机构”、“（二）注册登记机构”。
4、在“九、基金的投资”部分，更新了“（十一）基金投资组合报告”。
5、更新了“十、基金的业绩”。
6、更新了“二十二、其他应披露事项”。
招商基金管理有限公司
2014年1月30日