2013年年度报告摘要

第一节 重要提示

1.1 本年度报告摘要来自年度报告全文，投资者欲了解详细内容，应当仔细阅读同时刊载于上海证券交易所网站www.sse.com.cn、香港交易及结算所有限公司网站www.hkexnews.hk及本行网站www.boc.cn的年度报告全文。

1.2 公司简介

	A股	H股		A股可转换公司债券
证券简称	中国银行	中国银行		中行转债
证券代码	601988	3988		113001
上市证券交易所	上海证券交易所	香港联合交易所有限公司		上海证券交易所
联系人和联系方式	董事会秘书		证券事务代表
姓名	范耀胜		罗楠
电话	（86）10-66592638		（86）10-66592638
传真	（86）10-66594568		（86）10-66594568
电子信箱	ir@bankofchina.com		ir@bankofchina.com

第二节 主要财务数据和股东变化

2.1 主要财务数据 单位：百万元人民币（百分比除外）

项目	2013年	2012年	本报告期比 上年同期增减(%)	2011年
营业收入	407,508	366,091	11.31%	328,166
营业利润	212,191	187,598	13.11%	168,942
利润总额	212,777	187,673	13.38%	169,047
归属于母公司所有者的净利润	156,911	139,656	12.36%	124,622
扣除非经常性损益后归属于母公司所有者的净利润	155,733	138,791	12.21%	123,443
基本每股收益（元）	0.56	0.50	12.34%	0.45
稀释每股收益（元）	0.54	0.48	11.48%	0.43
基本每股收益（元，扣除非经常性损益后）	0.56	0.50	12.20%	0.44
稀释每股收益（元，扣除非经常性损益后）	0.54	0.48	11.34%	0.43
净资产收益率（%，加权平均）	18.04%	18.13%	下降0.09个百分点	18.32%
净资产收益率（%，加权平均，扣除非经常性损益后）	17.91%	18.02%	下降0.11个百分点	18.15%
经营活动产生的现金流量净额	222,840	263,924	-15.57%	214,357
项目	2013年 12月31日	2012年 12月31日	本报告期末比 上年末增减(%)	2011年 12月31日
资产总计	13,874,299	12,680,615	9.41%	11,829,789
归属于母公司所有者权益合计	923,916	824,677	12.03%	723,914

2.2 前10名股东持股情况

2013年12月31日股东总数：984,157（其中包括762,513名A股股东及221,644名H股股东）

本报告披露日前第五个交易日末股东总数：982,922（其中包括761,959名A股股东及220,963名H股股东）

2013年12月31日，前十名股东持股情况：

单位：股

序号	股东名称	报告期内增减	期末持股数量	持股比例	持有有限售条件股份数量	质押或冻结的股份数量	股东性质	股份种类
1	中央汇金投资有限责任公司	126,840,522	189,179,033,607	67.72%	-	无	国家	A股
2	香港中央结算（代理人）有限公司	(40,981,660)	81,603,577,635	29.21%	-	未知	境外法人	H股
3	The Bank of Tokyo-Mitsubishi UFJ Ltd.	-	520,357,200	0.19%	-	未知	境外法人	H股
4	华信信托股份有限公司	206,260,188	237,527,536	0.09%	-	无	境内非国有法人	A股
5	博时价值增长证券投资基金	116,999,333	116,999,333	0.04%	-	无	境内非国有法人	A股
6	神华集团有限责任公司	-	99,999,900	0.04%	-	无	国有法人	A股
6	中国铝业公司	-	99,999,900	0.04%	-	无	国有法人	A股
8	中国南方电网有限责任公司	-	90,909,000	0.03%		无	国有法人	A股
9	中国证券金融股份有限公司	83,451,001	83,451,001	0.03%	-	无	国有法人	A股
10	南方富时中国A50ETF	24,366,017	76,101,689	0.03%	-	无	境外法人	A股

2.3 控股股东情况

中央汇金投资有限责任公司

中央汇金投资有限责任公司（“汇金公司”）成立于2003年12月16日，是依据《公司法》由国家出资设立的国有独资公司，注册资本8,282.09亿元人民币，实收资本8,282.09亿元人民币，法定代表人丁学东。组织机构代码为71093296-1。汇金公司是中国投资有限责任公司的全资子公司，根据国务院授权，对国有重点金融企业进行股权投资，以出资额为限代表国家依法对国有重点金融企业行使出资人权利和履行出资人义务，实现国有金融资产保值增值。汇金公司不开展其他任何商业性经营活动，不干预其控股的国有重点金融企业的日常经营活动。

截至2012年12月31日（汇金公司2013年度的财务报告需待其控参股机构财务报表审计完成后方可进行审计。），汇金公司资产总计236,360,489.06万元，负债合计14,976,924.28万元，所有者权益合计221,383,564.78万元。2012年度净利润为39,839,581.34万元。2012年度经营活动、投资活动、筹资活动产生的现金流量净额为3,939,111.84万元。

关于中国投资有限责任公司，请参见本行于2007年10月9日对外发布的《关于中国投资有限责任公司成立有关事宜的公告》和中国投资有限责任公司网站（www.china-inv.cn）的相关信息。

第三节 管理层讨论与分析

3.1 利润表主要项目分析

2013年，集团实现净利润1,637.41亿元，实现归属于母公司所有者的净利润1,569.11亿元，分别比上年增长12.35%和12.36%。平均总资产回报率（ROA）1.23%，比上年提高0.04个百分点。净资产收益率（ROE）18.04%，比上年下降0.09个百分点。

集团利润表主要项目如下表所示：

单位：百万元人民币（百分比除外）

项目	2013年	2012年	变动	变动比率
利息净收入	283,585	256,964	26,621	10.36%
非利息收入	123,923	109,127	14,796	13.56%
其中：手续费及佣金净收入	82,092	69,923	12,169	17.40%
营业收入	407,508	366,091	41,417	11.31%
营业支出	(195,317)	(178,493)	(16,824)	9.43%
其中：业务及管理费	(124,747)	(116,143)	(8,604)	7.41%
资产减值损失	(23,510)	(19,387)	(4,123)	21.27%
营业利润	212,191	187,598	24,593	13.11%
利润总额	212,777	187,673	25,104	13.38%
所得税费用	(49,036)	(41,927)	(7,109)	16.96%
净利润	163,741	145,746	17,995	12.35%
归属于母公司所有者的净利润	156,911	139,656	17,255	12.36%

利息净收入与净息差

2013年，集团实现利息净收入2,835.85亿元，比上年增加266.21亿元，增长10.36%。其中，中国内地人民币业务利息净收入2,355.49亿元，比上年增加234.33亿元，增长11.05%。中国内地外币业务利息净收入15.75亿美元，比上年减少3.31亿美元，降低17.37%。

集团主要生息资产和付息负债项目的平均余额（平均余额是根据集团管理账目计算的每日平均余额，未经审计。）、平均利率及其同比变动如下表所示：

单位：百万元人民币（百分比除外）

项目	2013年			2012年		变动
	平均余额		平均利率	平均余额	平均利率	平均余额	平均利率
集 团
生息资产
客户贷款	7,372,111		5.15%	6,707,626	5.54%	664,485	(39)Bps
债券投资	2,184,216		3.11%	2,108,955	3.08%	75,261	3Bps
存放中央银行	1,911,415		1.42%	2,104,028	1.28%	(192,613)	14Bps
存拆放同业	1,169,944		3.80%	1,046,204	4.13%	123,740	(33)Bps
小计	12,637,686		4.11%	11,966,813	4.23%	670,873	(12)Bps
付息负债
客户存款	9,627,269		1.87%	9,095,330	2.05%	531,939	(18)Bps
同业存拆入及对央行负债	2,026,499		2.29%	2,034,919	2.73%	(8,420)	(44)Bps
发行债券	217,858		3.92%	184,943	3.98%	32,915	(6)Bps
小计	11,871,626		1.98%	11,315,192	2.21%	556,434	(23)Bps
净息差			2.24%		2.15%		9Bps
中国内地人民币业务
生息资产
客户贷款	5,357,204		6.17%	4,928,955	6.50%	428,249	(33)Bps
债券投资	1,544,170		3.51%	1,514,358	3.43%	29,812	8Bps
存放中央银行	1,657,632		1.58%	1,624,723	1.57%	32,909	1Bps
存拆放同业	882,374		4.28%	790,366	4.64%	92,008	(36)Bps
小计	9,441,380		4.75%	8,858,402	4.90%	582,978	(15)Bps
付息负债
客户存款	7,383,988		2.16%	7,097,825	2.34%	286,163	(18)Bps
同业存拆入及对央行负债	1,164,909		3.94%	1,101,976	4.51%	62,933	(57)Bps
发行债券	170,914		4.43%	150,537	4.31%	20,377	12Bps
小计	8,719,811		2.45%	8,350,338	2.66%	369,473	(21)Bps
净息差			2.49%		2.39%		10Bps
中国内地外币业务				单位：百万美元（百分比除外）
生息资产
客户贷款	87,474	2.11%		82,030	3.42%	5,444	(131)Bps
债券投资	27,730		1.42%	22,348	1.72%	5,382	(30)Bps
存拆放同业及存放中央银行	48,913		1.03%	67,319	0.76%	(18,406)	27Bps
小计	164,117		1.67%	171,697	2.16%	(7,580)	(49)Bps
付息负债
客户存款	79,562		0.80%	75,040	1.15%	4,522	(35)Bps
同业存拆入及对央行负债	71,355		0.74%	72,102	1.28%	(747)	(54)Bps
发行债券	100		8.00%	105	8.57%	(5)	(57)Bps
小计	151,017		0.78%	147,247	1.22%	3,770	(44)Bps
净息差			0.96%		1.11%		(15)Bps

注：

1 债券投资包括可供出售债券、持有至到期债券、应收款项债券投资、交易性债券及指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的债券。

2 同业存拆入及对央行负债包括同业存拆入、对央行负债以及其他款项。

集团以及中国内地人民币业务、中国内地外币业务的利息收支，及其受规模因素和利率因素变动而引起的变化如下表所示：

单位：百万元人民币

项目	2013年	2012年	变动	对利息收支变动的因素分析
				规模因素	利率因素
集 团
利息收入
客户贷款	379,570	371,394	8,176	36,812	(28,636)
债券投资	67,918	64,973	2,945	2,318	627
存放中央银行	27,094	26,996	98	(2,465)	2,563
存拆放同业	44,413	43,165	1,248	5,110	(3,862)
小计	518,995	506,528	12,467	41,775	(29,308)
利息支出
客户存款	180,479	186,667	(6,188)	10,905	(17,093)
同业存拆入及对央行负债	46,396	55,538	(9,142)	(230)	(8,912)
发行债券	8,535	7,359	1,176	1,310	(134)
小计	235,410	249,564	(14,154)	11,985	(26,139)
利息净收入	283,585	256,964	26,621	29,790	(3,169)
中国内地人民币业务
利息收入
客户贷款	330,732	320,237	10,495	27,836	(17,341)
债券投资	54,271	51,988	2,283	1,023	1,260
存放中央银行	26,145	25,540	605	517	88
存拆放同业	37,735	36,664	1,071	4,269	(3,198)
小计	448,883	434,429	14,454	33,645	(19,191)
利息支出
客户存款	159,804	166,177	(6,373)	6,696	(13,069)
同业存拆入及对央行负债	45,951	49,652	(3,701)	2,838	(6,539)
发行债券	7,579	6,484	1,095	878	217
小计	213,334	222,313	(8,979)	10,412	(19,391)
利息净收入	235,549	212,116	23,433	23,233	200
中国内地外币业务				单位：百万美元
利息收入
客户贷款	1,846	2,808	(962)	186	(1,148)
债券投资	395	384	11	93	(82)
存拆放同业及存放中央银行	506	512	(6)	(140)	134
小计	2,747	3,704	(957)	139	(1,096)
利息支出
客户存款	637	866	(229)	52	(281)
同业存拆入及对央行负债	527	923	(396)	(10)	(386)
发行债券	8	9	(1)	-	(1)
小计	1,172	1,798	(626)	42	(668)
利息净收入	1,575	1,906	(331)	97	(428)

注：计算规模因素变化对利息收支影响的基准是报告期内生息资产和付息负债平均余额的变化；计算利率因素变化对利息收支影响的基准是报告期内生息资产和付息负债平均利率的变化，因规模因素和利率因素共同作用产生的影响归结为利率因素变动。

2013年，集团净息差为2.24%，比上年上升9个基点。其中，中国内地人民币净息差为2.49%，比上年上升10个基点；中国内地外币净息差为0.96%，比上年下降15个基点；境外机构净息差为1.28%，比上年上升15个基点。

2013年，中国实施稳健的货币政策，并进一步推进人民币利率市场化改革；国际金融市场整体维持低利率环境。面对国际国内经济金融形势的变化，本行深入实施内生动力机制，主动优化业务结构，努力提高利息净收入，改善净息差。

第一，加强主动负债管理，提高客户存款稳定性，有效控制负债成本。2013年末，集团客户存款余额较上年增长10.07%，在负债总额中占比较上年末提高0.58个百分点；集团客户存款（剔除结构性存款）日均余额较上年增长11.78%，高于集团客户存款余额的增长；集团付息负债平均利率比上年下降23个基点。

第二，以节约资本为导向，加快客户结构调整。2013年，中国内地人民币中型企业贷款和“中银信贷工厂”模式中小企业贷款分别增长18.19%和32.00%，增速均高于整体公司贷款；内地新增人民币贷款中个人贷款占比为51.09%，年末个人贷款在全部贷款中的占比提高1.69个百分点至30.80%。

第三，持续优化境外业务结构，提高净息差。面对低利率国际金融市场环境，本行主动优化境外资产结构，适度加大贷款投放力度，压缩低息资产，提升收益水平。2013年境外机构净息差比上年上升15个基点。

中国内地按业务类型划分的客户贷款、客户存款的平均余额和平均利率如下表所示：

单位：百万元人民币（百分比除外）

项目	2013年		2012年		变动
	平均余额	平均利率	平均余额	平均利率	平均余额	平均利率
中国内地人民币业务
客户贷款
公司贷款	3,440,054	6.46%	3,271,931	6.77%	168,123	(31)Bps
个人贷款	1,779,163	5.66%	1,516,848	5.89%	262,315	(23)Bps
票据贴现	137,987	5.74%	140,176	6.65%	(2,189)	(91)Bps
小计	5,357,204	6.17%	4,928,955	6.50%	428,249	(33)Bps
其中：
中长期贷款	3,583,341	6.30%	3,347,769	6.39%	235,572	(9)Bps
1年以内短期贷款及其他	1,773,863	5.92%	1,581,186	6.72%	192,677	(80)Bps
客户存款
公司活期存款	2,038,522	0.70%	1,918,084	0.83%	120,438	(13)Bps
公司定期存款	1,867,923	3.37%	1,624,196	3.31%	243,727	6Bps
个人活期存款	1,209,561	0.50%	1,036,587	0.52%	172,974	(2)Bps
个人定期存款	2,157,204	3.34%	1,954,651	3.42%	202,553	(8)Bps
其他存款	110,778	4.18%	564,307	4.28%	(453,529)	(10)Bps
小计	7,383,988	2.16%	7,097,825	2.34%	286,163	(18)Bps
中国内地外币业务			单位：百万美元（百分比除外）
客户贷款	87,474	2.11%	82,030	3.42%	5,444	(131)Bps
客户存款
公司活期存款	25,173	0.08%	24,439	0.24%	734	(16)Bps
公司定期存款	21,082	2.10%	17,119	3.00%	3,963	(90)Bps
个人活期存款	13,981	0.04%	11,705	0.06%	2,276	(2)Bps
个人定期存款	15,488	0.59%	14,741	0.79%	747	(20)Bps
其他存款	3,838	2.01%	7,036	2.43%	(3,198)	(42)Bps
小计	79,562	0.80%	75,040	1.15%	4,522	(35)Bps

注：其他存款包含结构性存款。

非利息收入

2013年，集团实现非利息收入1,239.23亿元，比上年增加147.96亿元，增长13.56%。非利息收入在营业收入中的占比为30.41%，比上年上升0.60个百分点。

手续费及佣金净收入

集团实现手续费及佣金净收入820.92亿元，比上年增加121.69亿元，增长17.40%。本行深化业务转型，加大产品创新及推广力度，加强特色业务发展，提高差异化服务能力，不断优化中间业务结构。

持续推动银行卡产品创新，推行客户升级计划，扩大中银信用卡品牌效应，银行卡发行量和交易额快速增长，银行卡业务收入增长15.78%。加强理财产品规划，稳健发展理财业务，向客户提供优质增值服务，代理业务收入增长23.82%。稳步发展财务顾问业务，有效拓宽咨询顾问业务范围，研发推出结构化“投融通”、并购财务顾问等专项顾问产品，顾问和咨询费收入增长68.26%。全面提升托管服务能力，积极拓展资产管理业务，加快新兴托管业务研发与推广，托管业务相关收入增长21.21%。

单位：百万元人民币（百分比除外）

项目	2013年	2012年	变动	变动比率
集团
代理业务手续费	17,546	14,171	3,375	23.82%
银行卡手续费	17,312	14,952	2,360	15.78%
结算与清算手续费	15,196	14,051	1,145	8.15%
信用承诺手续费及佣金	13,294	11,099	2,195	19.78%
顾问和咨询费	9,574	5,690	3,884	68.26%
外汇买卖价差收入	7,147	6,808	339	4.98%
托管和其他受托业务佣金	2,874	2,371	503	21.21%
其他	5,642	6,056	(414)	(6.84%)
手续费及佣金收入	88,585	75,198	13,387	17.80%
手续费及佣金支出	(6,493)	(5,275)	(1,218)	23.09%
手续费及佣金净收入	82,092	69,923	12,169	17.40%
中国内地
代理业务手续费	12,497	10,013	2,484	24.81%
银行卡手续费	14,216	12,014	2,202	18.33%
结算与清算手续费	13,256	12,165	1,091	8.97%
信用承诺手续费及佣金	9,011	7,899	1,112	14.08%
顾问和咨询费	9,462	5,604	3,858	68.84%
外汇买卖价差收入	6,361	6,011	350	5.82%
托管和其他受托业务佣金	2,577	2,080	497	23.89%
其他	4,170	4,501	(331)	(7.35%)
手续费及佣金收入	71,550	60,287	11,263	18.68%
手续费及佣金支出	(2,330)	(1,715)	(615)	35.86%
手续费及佣金净收入	69,220	58,572	10,648	18.18%

其他非利息收入

集团实现其他非利息收入418.31亿元，比上年增加26.27亿元，增长6.70%。本行持续加强银保合作，积极研发创新产品，大力拓宽销售渠道，保险业务收入比上年增加33.19亿元，增长36.37%。

营业支出

本行坚持勤俭办行、厉行节约，进一步优化费用配置机制，投入产出效率持续提升。

单位：百万元人民币（百分比除外）

项目	2013年	2012年	变动	变动比率
营业税金及附加	23,965	22,925	1,040	4.54%
业务及管理费	124,747	116,143	8,604	7.41%
资产减值损失	23,510	19,387	4,123	21.27%
其他业务成本	23,095	20,038	3,057	15.26%
合计	195,317	178,493	16,824	9.43%

2013年，集团营业支出1,953.17亿元，比上年增加168.24亿元，增长9.43%。其中：

业务及管理费

本行加大对网络银行建设、人民币国际化、海外市场拓展等重点领域的资源投入。2013年，集团业务及管理费支出1,247.47亿元，比上年增加86.04亿元，增长7.41%。集团成本收入比为30.61%，比上年下降1.12个百分点。

资产减值损失

本行持续完善全面风险管理体系，加强贷款风险防控，严格执行审慎稳健的拨备政策，不断增强整体风险抵御能力。密切跟进经济金融形势和监管要求变化，及时调整优化信贷结构，强化信贷资产质量管理，信贷资产质量保持稳定。

2013年，集团贷款减值损失229.38亿元；信贷成本为0.32%，比上年提高0.03个百分点。其中，组合评估减值损失168.71亿元，比上年增加20.33亿元；单项评估减值损失60.67亿元，比上年增加18.19亿元。

本行继续减持外币结构类债券，有效防范主权债务风险。2013年，集团其他资产减值损失共计5.72亿元。

所得税费用

2013年，集团所得税费用490.36亿元，比上年增加71.09亿元，增长16.96%；实际税率23.05%。所得税费用增加主要是由于营业利润增长。

3.2 资产负债项目分析

2013年末，集团资产总计138,742.99亿元，比上年末增加11,936.84亿元，增长9.41%。集团负债合计129,128.22亿元，比上年末增加10,937.49亿元，增长9.25%。

集团资产负债表主要项目如下表所示：

单位：百万元人民币（百分比除外）

项目	2013年12月31日		2012年12月31日
	金额	占比	金额	占比
资产
客户贷款净额	7,439,742	53.62%	6,710,040	52.92%
证券投资	2,256,470	16.26%	2,210,524	17.43%
存放中央银行	2,032,001	14.65%	1,934,297	15.25%
存拆放同业	1,022,246	7.37%	1,052,350	8.30%
其他资产	1,123,840	8.10%	773,404	6.10%
资产总计	13,874,299	100.00%	12,680,615	100.00%
负债
客户存款	10,097,786	78.20%	9,173,995	77.62%
同业存拆入及对央行负债	2,020,468	15.65%	1,926,757	16.30%
其他借入资金	254,274	1.97%	233,178	1.97%
其他负债	540,294	4.18%	485,143	4.11%
负债合计	12,912,822	100.00%	11,819,073	100.00%

注：

1 证券投资包括可供出售金融资产、持有至到期投资、应收款项债券投资、交易性金融资产。

2 其他借入资金包括发行债券、长期借款。

客户贷款

本行围绕实体经济需求，持续优化信贷结构，加快大型企业金融服务转型，加大对中小微企业和个人客户的信贷资源倾斜，贷款规模保持平稳增长。

年末集团客户贷款总额76,077.91亿元，比上年末增加7,430.95亿元，增长10.82%。其中，人民币贷款总额57,414.54亿元，比上年末增加4,945.10亿元，增长9.42%；外币贷款总额折合3,061.12亿美元，比上年末增加487.33亿美元，增长18.93%。

本行不断完善风险管理体系，加强风险管理的主动性和前瞻性，密切关注宏观经济形势变化，进一步加大重点领域风险识别和管控，全行不良资产余额和比率继续保持在较低水平。

年末集团贷款减值准备余额1,680.49亿元，比上年末增加133.93亿元。不良贷款拨备覆盖率229.35%，比上年末下降6.95个百分点。重组贷款总额为81.06亿元，比上年末下降24.12亿元。

本行根据中国银监会制定的《贷款风险分类指引》衡量与管理信贷资产质量。《贷款风险分类指引》要求中国商业银行将信贷资产分为正常、关注、次级、可疑、损失五类，其中后三类被视为不良贷款。为提高信贷资产风险管理的精细化水平，中国内地公司类贷款实施十三级风险分类，对风险状况发生重大变化的信贷资产实施动态调整。强化贷款期限管理，逾期贷款实行名单式管理，定期排查、逐户监控，及时通报逾期贷款情况，调整风险分类结果，如实反映资产质量，准确计提拨备。对本行海外业务，若当地适用规则及要求比《贷款风险分类指引》更严格，则按当地规则及要求进行信贷资产分类。

贷款五级分类状况

单位：百万元人民币（百分比除外）

	2013年12月31日		2012年12月31日
	金额	占比	金额	占比
集团
正常	7,345,227	96.55%	6,591,713	96.03%
关注	189,293	2.49%	207,535	3.02%
次级	33,245	0.43%	28,643	0.42%
可疑	26,465	0.35%	24,276	0.35%
损失	13,561	0.18%	12,529	0.18%
合计	7,607,791	100.00%	6,864,696	100.00%
不良贷款总额	73,271	0.96%	65,448	0.95%
中国内地
正常	5,809,080	95.89%	5,300,574	95.36%
关注	178,735	2.95%	195,352	3.51%
次级	31,479	0.52%	27,210	0.49%
可疑	25,496	0.42%	23,254	0.42%
损失	13,390	0.22%	12,292	0.22%
合计	6,058,180	100.00%	5,558,682	100.00%
不良贷款总额	70,365	1.16%	62,756	1.13%

集团贷款五级分类迁徙率

单位：%

	2013年	2012年	2011年
正常	1.68	2.61	2.56
关注	10.52	15.31	12.94
次级	31.09	44.55	55.42
可疑	8.86	8.48	5.68

根据《企业会计准则第22号–金融工具确认和计量》的规定，若有客观证据证明贷款的预计未来现金流量减少且减少金额可以可靠计量，本行确认该客户贷款已减值，并计提减值准备。年末集团已识别减值贷款总额731.19亿元，比上年末增加76.64亿元，减值贷款率0.96%，比上年末上升0.01个百分点。中国内地机构减值贷款总额704.33亿元，比上年末增加75.89亿元，减值贷款率1.16%，比上年末上升0.03个百分点。香港澳门台湾及其他国家机构已识别减值贷款总额26.86亿元，比上年末增加0.75亿元，减值贷款率0.17%，比上年末下降0.03个百分点。

已识别减值贷款年内变化情况

单位：百万元人民币

	2013年	2012年	2011年
集团
期初余额	65,455	63,306	63,876
增加额	31,658	28,246	20,804
减少额	(23,994)	(26,097)	(21,374)
期末余额	73,119	65,455	63,306
中国内地
期初余额	62,844	61,159	62,211
增加额	30,325	26,387	19,726
减少额	(22,736)	(24,702)	(20,778)
期末余额	70,433	62,844	61,159

按货币划分的贷款和已识别减值贷款

单位：百万元人民币

	2013年12月31日		2012年12月31日		2011年12月31日
	贷款总额	减值贷款	贷款总额	减值贷款	贷款总额	减值贷款
集团
人民币	5,741,454	61,452	5,246,944	52,301	4,775,494	50,541
外币	1,866,337	11,667	1,617,752	13,154	1,567,320	12,765
合计	7,607,791	73,119	6,864,696	65,455	6,342,814	63,306
中国内地
人民币	5,553,630	61,184	5,069,127	52,226	4,634,915	50,056
外币	504,550	9,249	489,555	10,618	574,779	11,103
合计	6,058,180	70,433	5,558,682	62,844	5,209,694	61,159

本行按照审慎、真实的原则，及时、足额地计提贷款减值准备。贷款减值准备包括按单独方式评估的准备和按组合方式评估的准备。

2013年，集团贷款减值损失229.38亿元，比上年增加38.52亿元，信贷成本0.32%，比上年提高0.03个百分点。其中，中国内地机构贷款减值损失 206.33亿元，比上年增加28.21亿元，信贷成本 0.36%，比上年上升0.03个百分点。

本行持续加强贷款客户的集中风险控制，符合借款人集中度的监管要求。

单位：%

主要监管指标	监管标准	2013年 12月31日	2012年 12月31日	2011年 12月31日
单一最大客户贷款比例	≤10	2.1	2.6	3.1
最大十家客户贷款比例	≤50	14.2	16.9	18.9

注：

1 单一最大客户贷款比例=单一最大客户贷款余额/资本净额

2 最大十家客户贷款比例=最大十家客户贷款余额/资本净额

下表列示2013年末本行十大单一借款人。

单位：百万元人民币（百分比除外）

	行业	贷款余额	占贷款总额百分比
客户A	水利、环境和公共设施管理业	24,516	0.32%
客户B	商业及服务业	18,006	0.24%
客户C	制造业	17,263	0.23%
客户D	商业及服务业	16,741	0.22%
客户E	水利、环境和公共设施管理业	16,675	0.22%
客户F	采矿业	16,449	0.22%
客户G	交通运输、仓储和邮政业	16,274	0.21%
客户H	采矿业	15,412	0.20%
客户I	交通运输、仓储和邮政业	12,581	0.17%
客户J	交通运输、仓储和邮政业	12,558	0.17%

证券投资

本行密切跟踪金融市场动态，主动调整债券投资结构。适度加大中国内地人民币债券投资力度，充分利用创新工具丰富投资组合管理手段。持续优化外币投资结构，有效防范主权债务风险。加强对海外机构和附属公司债券投资的统筹管理，集团证券投资组合整体收益水平稳步提高。

年末集团证券投资总额22,564.70亿元，比上年末增加459.46亿元，增长2.08%。其中，人民币证券投资总额16,844.79亿元，比上年末增加981.43亿元，增长6.19%。外币证券投资总额折合938.17亿美元，比上年末减少54.89亿美元，下降5.53%。

本行继续压缩高风险欧洲债券。年末集团持有欧洲各国政府及各类机构发行债券账面价值折合人民币431.15亿元，其中英国、德国、荷兰、法国和瑞士五国相关债券账面价值折合人民币409.03亿元，占比94.87%。集团不持有希腊、葡萄牙、爱尔兰、意大利、西班牙五国政府及各类机构发行的债券。

集团持有美国次级、Alt-A及Non-Agency住房贷款抵押债券账面价值合计7.87亿美元，相关减值准备余额4.41亿美元。持有美国房地美公司（Freddie Mac）和房利美公司（Fannie Mae）发行债券和担保债券的账面价值共计0.33亿美元。(下转B 58版)