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    安信策略精选灵活配置混合型证券投资基金
    2014-07-18       来源:上海证券报      

    §1 重要提示

    §2 基金产品概况

    §3 主要财务指标和基金净值表现

    3.1 主要财务指标

    单位:人民币元

    注:1、所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用,计入费用后实际收益水平要低于所列数字;

    2、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入(不含公允价值变动收益)扣除相关费用后的余额,本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。

    3.2 基金净值表现

    3.2.1 本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较

    注:业绩比较基准收益率=60%×沪深300指数收益率+40%×中债总指数收益率,业绩比较基准在每个交易日实现再平衡。

    3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较

    注:1、本基金的建仓期为2012年6月20日至2012年12月19日,建仓期结束时,本基金各项资产配置比例均符合本基金合同的约定。

    2、本基金基金合同生效日为2012年6月20日。图示日期为2012年6月20日至2014年6月30日。

    §4 管理人报告

    4.1 基金经理(或基金经理小组)简介

    注:1、此处任职日期是指其注册成为本基金的基金经理注册生效日。

    2、证券从业年限计算标准遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》中关于证券从业人员范围的相关规定。

    4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明

    本报告期内,本基金管理人严格遵守《中华人民共和国证券投资基金法》、《证券投资基金销售管理办法》、《证券投资基金运作管理办法》、《证券投资基金信息披露管理办法》等法律法规、监管部门的相关规定及基金合同的约定,依照诚实信用、勤勉尽责、安全高效的原则管理和运用基金资产,在认真控制投资风险的基础上,为基金份额持有人谋求最大利益,没有损害基金份额持有人利益的行为。

    4.3 公平交易专项说明

    4.3.1 公平交易制度的执行情况

    本报告期内,本基金管理人严格执行《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》和公司制定的公平交易相关制度,公平对待旗下管理的所有基金和投资组合。

    4.3.2 异常交易行为的专项说明

    本报告期内未发现本基金存在异常交易行为。

    4.4 报告期内基金的投资策略和运作分析

    二季度初期,在IPO有望重启、注册制有望推进、沪港通政策出台等的预期下,A股大盘迎来了持续时间很短的反弹,随后公布的低于预期的IPO发行数量、定向降准等政策使大盘总体避免了大幅下行风险。而在市场总体缺乏增量资金的背景下,以创业板为代表的成长股出现较大幅度的反弹。本基金在进入二季度以后,出于对于整体创业板估值泡沫积累的担忧,逐渐降低了高估值品种的配置比例,适度保留了一些成长性长期看好的并受益于经济结构转型的品种,同时逐步增加了蓝筹股的配置比例以及可转债的比例。

    4.5 报告期内基金的业绩表现

    截至2014年6月30日,本基金份额净值为1.073元,本报告期份额净值增长率为4.68%,同期业绩比较基准增长率为1.62%。

    4.6 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望

    展望2014年三季度,海外发达国家经济复苏虽然比预期要弱,但发达国家尤其是美国经济内在的复苏还是很明显,海外股市纷纷创新高反映了这一点。国内经济总体偏弱,宏观数据显示今年一季度GDP低于7.5%,出于稳定经济增长的需要,政府已经推出一系列措施,如加快基建项目批复、出台京津冀一体化政策、定向降准、放松银行的存贷比等,不排除政府后面会在地产政策方面还会有放松的措施。蓝筹股估值和业绩都有较大吸引力,下行空间很小,而创业板估值经过近期的大幅反弹后又积累了较大泡沫,不少成长股公司的中报业绩也有较大可能会低于预期,随着沪港通的推进以及投资者对后期注册制的预期,大批伪成长股股价有较大下行风险。经济结构调整依然是主线,下半年资金可能会比上半年稍松,IPO发行会分流股市存量资金,但由于下半年总体发行规模控制在100个左右,下半年市场有较大可能会呈现震荡向上的行情,但仍然难以出现趋势性的投资机会。安信策略精选灵活配置基金在做好大类资产配置同时,以精选个股为主,重点关注低估值而盈利前景看好的蓝筹股以及受益于经济结构转型的行业及其优质成长股,如非银金融、TMT、大众消费、高端装备,新能源等,同时关注市场化改革相关受益领域和新股的投资机会。

    §5 投资组合报告

    5.1 报告期末基金资产组合情况

    5.2 报告期末按行业分类的股票投资组合

    5.3 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细

    5.4 报告期末按债券品种分类的债券投资组合

    5.5 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细

    5.6 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资明细

    本基金本报告期末未持有资产支持证券。

    5.7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细

    本基金本报告期末未持有贵金属。

    5.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细

    本基金本报告期末未持有权证。

    5.9 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明

    5.9.1 报告期末本基金投资的股指期货持仓和损益明细

    本基金本报告期末未持有股指期货合约。

    5.9.2 本基金投资股指期货的投资政策

    本基金尚未在基金合同中明确股指期货的投资策略、比例限制、信息披露等,本基金暂不参与股指期货交易。

    5.10 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明

    5.10.1 本期国债期货投资政策

    本基金尚未在基金合同中明确国债期货的投资策略、比例限制、信息披露等,本基金暂不参与国债期货交易。

    5.10.2 报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细

    本基金本报告期末未持有国债期货合约。

    5.11 投资组合报告附注

    5.11.1 报告期内基金投资的前十名证券的发行主体中除"中国平安(601318)"在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形外,其它没有出现被监管部门立案调查,或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。

    2013年5月22日,中国平安在上海证券交易所网站及国内指定报刊发布了《关于平安证券收到中国证监会处罚事先告知书的公告》。

    根据中国平安2013年10月15日公告,该公司收到中国证监会《行政处罚决定书》(〔2013〕48号),《行政处罚决定书》主要内容包括:中国证监会决定责令平安证券改正及给予警告,没收其在万福生科(湖南)农业开发股份有限公司发行上市项目中的业务收入人民币2,555万元,并处以人民币5,110万元的罚款,暂停其保荐业务许可3个月。

    中国平安在本报告期内成为本基金投资的前十名股票,本基金投资"中国平安"主要基于中国平安基本面研究以及二级市场的判断,并充分考虑到该公司在2013年5月受到处罚或处分的情形。本基金投资决策流程符合公司投资管理制度的相关规定,不存在损害基金份额持有人利益的行为。

    5.11.2 本基金投资的前十名股票没有超出基金合同规定的备选股票库,本基金管理人从制度和流程上要求股票必须先入库再买入。

    5.11.3 其他资产构成

    单位:人民币元

    5.11.4 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细

    金额单位:人民币元

    5.11.5 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明

    本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限情况。

    §6 开放式基金份额变动

    单位:份

    注:总申购份额含红利再投和转换入份额,总赎回份额含转换出份额。

    §7 基金管理人运用固有资金投资本基金情况

    7.1 基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细

    本报告期内本基金管理人未运用固有资金投资本基金。

    §8 备查文件目录

    8.1 备查文件目录

    1、中国证监会核准安信策略精选灵活配置混合型证券投资基金募集的文件;

    2、《安信策略精选灵活配置混合型证券投资基金基金合同》;

    3、《安信策略精选灵活配置混合型证券投资基金托管协议》;

    4、《安信策略精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书》;

    5、中国证监会要求的其他文件。

    8.2 存放地点

    安信基金管理有限责任公司

    地址:中国广东省深圳市福田区益田路6009号新世界商务中心36层

    8.3 查阅方式

    上述文件可在安信基金管理有限责任公司互联网站上查阅,或者在营业时间内到安信基金管理有限责任公司查阅。

    投资者对本报告书如有疑问,可咨询本基金管理人安信基金管理有限责任公司。

    客户服务电话:4008-088-088

    网址:http://www.essencefund.com

    安信基金管理有限责任公司

    二〇一四年七月十八日

    本报告中财务资料未经审计。

    本报告期自2014年4月1日起至6月30日止。


    基金简称安信灵活配置混合
    基金主代码750001
    交易代码750001
    基金运作方式契约型开放式
    基金合同生效日2012年6月20日
    报告期末基金份额总额36,595,350.37份
    投资目标灵活运用多种投资策略,深入挖掘和把握市场投资机会,分享中国经济增长和资本市场发展的成果,力争为基金份额持有人创造当期收益和长期稳定的投资回报
    投资策略本基金采取“自上而下”和“自下而上”相结合的模式,在对中国经济结构和发展趋势进行分析的基础上,以行业运行周期和公司竞争优势分析为根本,结合金融市场行为分析,根据大类资产的收益与风险特征及其变化趋势的判断,动态运用并不断优化资产配置策略、股票投资策略、债券投资策略、可转换债券投资策略、权证投资策略等多种策略,实现基金资产长期稳定增值
    业绩比较基准60%×沪深300指数收益率+40%×中债总指数收益率
    风险收益特征本基金为混合型基金,其预期收益及预期风险水平高于债券型基金与货币市场基金,低于股票型基金,属于中高预期收益和预期风险水平的投资品种
    基金管理人安信基金管理有限责任公司
    基金托管人中国建设银行股份有限公司

    主要财务指标报告期(2014年4月1日-2014年6月30日)
    1.本期已实现收益102,257.40
    2.本期利润1,942,224.19
    3.加权平均基金份额本期利润0.0502
    4.期末基金资产净值39,275,345.63
    5.期末基金份额净值1.073

    阶段净值增长率①净值增长率标准差②业绩比较基准收益率③业绩比较基准收益率标准差④①-③②-④
    过去三个月4.68%0.90%1.62%0.52%3.06%0.38%

    姓名职务任本基金的基金经理期限证券从业年限说明
    任职日期离任日期  
    黄立华本基金的基金经理2014年1月15日8黄立华先生,理学硕士、工商管理硕士,CFA。历任Lanac Technology(美国)项目经理。Emory Investment Management(美国)公司研究员,Eamest Partners(美国)公司研究员、投资经理,安信证券股份有限公司高级投资经理。现在安信基金管理有限责任公司基金投资部工作。

    序号项目金额(元)占基金总资产的比例(%)
    1权益投资30,755,812.3277.39
     其中:股票30,755,812.3277.39
    2基金投资
    3固定收益投资3,795,240.009.55
     其中:债券3,795,240.009.55
     资产支持证券
    4贵金属投资
    5金融衍生品投资
    6买入返售金融资产
     其中:买断式回购的买入返售金融资产
    7银行存款和结算备付金合计3,356,126.988.45
    8其他各项资产1,831,673.244.61
    9合计39,738,852.54100.00

    代码行业类别公允价值(元)占基金资产净值比例(%)
    A农、林、牧、渔业838,800.002.14
    B采矿业
    C制造业15,071,708.0038.37
    D电力、热力、燃气及水生产和供应业
    E建筑业
    F批发和零售业
    G交通运输、仓储和邮政业
    H住宿和餐饮业
    I信息传输、软件和信息技术服务业31,536.000.08
    J金融业9,346,000.0023.80
    K房地产业4,524,600.0011.52
    L租赁和商务服务业943,168.322.40
    M科学研究和技术服务业
    N水利、环境和公共设施管理业
    O居民服务、修理和其他服务业
    P教育
    Q卫生和社会工作
    R文化、体育和娱乐业
    S综合
     合计30,755,812.3278.31

    序号股票代码股票名称数量(股)公允价值(元)占基金资产净值比例(%)
    1000625长安汽车140,0001,723,400.004.39
    2601601中国太保90,0001,601,100.004.08
    3600030中信证券130,0001,489,800.003.79
    4000651格力电器50,0001,472,500.003.75
    5601318中国平安35,0001,376,900.003.51
    6600887伊利股份40,0001,324,800.003.37
    7600999招商证券130,0001,314,300.003.35
    8000063中兴通讯100,0001,312,000.003.34
    9601336新华保险60,0001,267,800.003.23
    10600585海螺水泥80,0001,257,600.003.20

    序号债券品种公允价值(元)占基金资产净值比例(%)
    1国家债券
    2央行票据
    3金融债券
     其中:政策性金融债
    4企业债券
    5企业短期融资券
    6中期票据
    7可转债3,795,240.009.66
    8其他
    9合计3,795,240.009.66

    序号债券代码债券名称数量(张)公允价值占基金资产净值比例(%)
    1113005平安转债15,0001,602,300.004.08
    2110015石化转债14,0001,511,580.003.85
    3113003重工转债6,000681,360.001.73

    序号名称金额
    1存出保证金55,811.72
    2应收证券清算款1,762,330.91
    3应收股利
    4应收利息12,051.89
    5应收申购款1,478.72
    6其他应收款
    7待摊费用
    8其他
    9合计1,831,673.24

    序号债券代码债券名称公允价值占基金资产净值比例(%)
    1113005平安转债1,602,300.004.08
    2110015石化转债1,511,580.003.85
    3113003重工转债681,360.001.73

    报告期期初基金份额总额40,746,033.66
    报告期期间基金总申购份额1,774,630.29
    减:报告期期间基金总赎回份额5,925,313.58
    报告期期间基金拆分变动份额

    (份额减少以“-”填列)

    报告期期末基金份额总额36,595,350.37

      2014年第二季度报告

      2014年6月30日

      基金管理人:安信基金管理有限责任公司 基金托管人:中国建设银行股份有限公司 报告送出日期:2014年7月18日