2014年半年度报告摘要

1重要提示

基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本半年度报告已经三分之二以上独立董事签字同意，并由董事长签发。

基金托管人中国农业银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2014年8月26日复核了本报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。

基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。

基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书及其更新。

本半年度报告摘要摘自半年度报告正文，投资者欲了解详细内容，应阅读半年度报告正文。

本报告中财务资料未经审计。

本报告期自2014年1月1日起至6月30日止。

2基金简介

2.1基金基本情况

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2.2基金产品说明

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2.3基金管理人和基金托管人

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2.4信息披露方式

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3主要财务指标和基金净值表现

3.1主要会计数据和财务指标

金额单位：人民币元

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注：1．上述财务指标采用的计算公式，详见证监会发布的证券投资基金信息披露编报规则－第1号《主要财务指标的计算及披露》。

2. 本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益.

3. 期末可供分配利润，采用期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现部分的孰低数（为期末余额，不是当期发生数）。

4．上述基金业绩指标不包括持有人交易基金的各项费用，例如，开放式基金的申购赎回费等，计入费用后实际收益要低于所列数字。

3.2基金净值表现

3.2.1基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较

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注：根据基金合同中投资策略及投资限制的有关规定，本基金的业绩比较基准＝沪深300指数×85%＋中债国债总指数（全价）×15%。本基金股票投资部分的业绩比较基准采用沪深300指数，债券投资部分的业绩比较基准采用中债国债总指数（全价），两个指数均具有较强的代表性。

本基金每个交易日对业绩比较基准进行再平衡处理，1日收益率（Benchmarkt）按下列公式计算：

Benchmarkt= 85%×(沪深300指数t/沪深300指数t-1-1) +15%×(中债国债总指数（全价）t /中债国债总指数（全价）t-1-1)

其中，t=1,2,3,…, T，T表示时间截止日。

3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较

富兰克林国海深化价值股票型证券投资基金

累计净值增长率与业绩比较基准收益率历史走势对比图

（2008年7月3日至2014年6月30日）

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注：本基金的基金合同生效日为2008年7月3日。本基金在建仓期结束时，各项投资比例符合基金合同约定。

4管理人报告

4.1 基金管理人及基金经理情况

4.1.1 基金管理人及其管理基金的经验

国海富兰克林基金管理有限公司成立于2004年11月，由国海证券股份有限公司和富兰克林邓普顿投资集团全资子公司邓普顿国际股份有限公司共同出资组建，目前公司注册资本2.2亿元人民币，国海证券股份有限公司持有51%的股份, 邓普顿国际股份有限公司持有49%的股份。

国海证券股份有限公司是国内A股市场第16家上市券商，是拥有全业务牌照，营业网点遍布中国主要城市的全国性综合类证券公司。富兰克林邓普顿投资集团是世界知名基金管理公司，在全球市场上有超过65年的投资管理经验。国海富兰克林基金管理有限公司引进富兰克林邓普顿投资集团享誉全球的投资机制、研究平台和风险控制体系，借助国海证券股份有限公司的综合业务优势，力争成为国内一流的基金管理公司。

国海富兰克林基金管理有限公司具有丰富的管理基金经验。截至本报告期末，从2005年6月第一只基金成立到现在，已经成功管理了16只基金产品（包含A、C类债券基金）。

4.1.2 基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理的简介

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注：1. 表中“任职日期”和“离任日期”分别指根据公司决定确定的聘任日期和解聘日期，其中，首任基金经理的“任职日期”为基金合同生效日。

2. 表中“证券从业年限”的计算标准为该名员工从事过的所有诸如基金、证券、投资等相关金融领域的工作年限的总和。

4.2管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明

报告期内，本基金管理人严格遵守《中华人民共和国证券投资基金法》及其他有关法律、法规和《富兰克林国海深化价值股票型证券投资基金基金合同》的规定，本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，在严格控制风险的基础上，为基金份额持有人谋求最大利益，无损害基金份额持有人利益的行为。基金投资组合符合有关法律、法规的规定及基金合同的约定。

4.3管理人对报告期内公平交易情况的专项说明

4.3.1 公平交易制度的执行情况

报告期内，公司在研究报告发布公平性、投资决策独立性、交易公平分配，信息隔离等方面均能严格执行《公平交易管理制度》，严格按照制度要求对异常交易进行控制和审批。

4.3.2 异常交易行为的专项说明

公司严格按照《异常交易监控与报告制度》和《同日反向交易管理办法》对异常交易进行监控。报告期内公司不存在投资组合之间发生的同日反向交易且成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量的5%的情况。

4.4管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现说明

4.4.1报告期内基金投资策略和运作分析

今年上半年经济总体态势是“先冷后稳”，1-4月份缘于地产投资与销售的不振，以及与地产关联的上下游产业链景气周期下行，各种宏观经济数据表现均乏善可陈，与此同时信用违约事件开始显现，受此影响1-4月份股票市场呈现震荡下行态势。5-6月份经济总体开始趋稳，表现为工业生产略有改善，PMI指数持续回升，同时基建投资明显提速对冲了快速下行的地产投资和制造业投资，进口虽低于预期，但出口暖意渐浓，通胀较为温和，物价总体在低水平运行，种种迹象表明，政府之前出台的各项“稳增长”定向措施已经初步显现成效，5-6月份股票市场表现亦开始启稳。上半年市场整体缺乏趋势性机会，各种主题概念股较为活跃，期间沪深300指数下跌7.08%。板块方面，计算机、通讯、电子表现较好，采掘、农林牧渔、非银金融表现较弱。

一季度我们在行业配置上进行了一定的调整,增加了农业、电子、软件、医疗器械等行业的仓位，在化工、白酒、汽车等行业的配置有所降低。二季度我们在行业配置结构上未作大幅度调整, 基金总体仓位略有下降，增加了建筑装饰、电子、通用机械及专用设备等行业的配置比例，在农业、生物医药等行业的配置比例有所下降。

4.4.2报告期内基金的业绩表现

2014 年上半年基金净值下跌3.44%，业绩基准下跌5.42%，基金跑赢业绩基准1.98个百分点。基金持仓较多的生物医药板块贡献较大正收益。

4.5管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望

展望下半年的宏观经济状况，我们认为经济企稳反弹态势较为明显，但高度有限。流动性方面，政策进一步定向释放流动性，下半年资金面总体较为宽松的可能性较大。鉴于宏观经济回暖、地产局部放松、国企改革的稳步推进，我们预计下半年蓝筹股将相对活跃。与此同时，我们认为我国仍处在长期的经济结构转型的历史进程中，新兴产业中的优质成长股仍会有较好的表现。展望未来，我们继续看好经济结构调整受益的行业，奉行价值投资的理念，坚持自下而上的选股策略，深度挖掘在“新经济、新技术、新模式”领域下优质公司的投资机会。

4.6管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明

本公司在报告期内有效控制基金估值流程，按照相关法律法规的规定设有投资资产估值委员会（简称“估值委员会”），并已制订了《公允估值管理办法》。估值委员会审核和决定投资资产估值的相关事务，确保基金估值的公允、合理，保证估值未被歪曲以免对基金持有人产生不利影响。报告期内相关基金估值政策由托管银行进行复核。公司估值委员会由董事长（本报告期内代为履行总经理职责）或其任命者负责，成员包括投研、风险控制、监察稽核、交易、基金核算方面的部门主管，相关人员均具有丰富的证券基金行业从业经验和专业能力。基金经理如认为估值有被歪曲或有失公允的情况，应向估值委员会报告并提出相关意见和建议。各方不存在任何重大利益冲突，一切以投资者利益最大化为最高准则。

4.7管理人对报告期内基金利润分配情况的说明

截止本报告期末，根据本基金基金合同和相关法律法规的规定，本基金无应分配但尚未实施分配的利润。

5托管人报告

5.1报告期内本基金托管人遵规守信情况声明

在托管本基金的过程中，本基金托管人中国农业银行股份有限公司严格遵守《证券投资基金法》相关法律法规的规定以及基金合同、托管协议的约定，对本基金基金管理人—国海富兰克林基金管理有限公司2014 年 1 月 1 日至 2014年 6 月30 日基金的投资运作，进行了认真、独立的会计核算和必要的投资监督，认真履行了托管人的义务，没有从事任何损害基金份额持有人利益的行为。

5.2托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明

本托管人认为, 国海富兰克林基金管理有限公司在本基金的投资运作、基金资产净值的计算、基金份额申购赎回价格的计算、基金费用开支及利润分配等问题上，不存在损害基金份额持有人利益的行为；在报告期内，严格遵守了《证券投资基金法》等有关法律法规，在各重要方面的运作严格按照基金合同的规定进行。

5.3托管人对本半年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见

本托管人认为，国海富兰克林基金管理有限公司的信息披露事务符合《证券投资基金信息披露管理办法》及其他相关法律法规的规定，基金管理人所编制和披露的本基金半年度报告中的财务指标、净值表现、收益分配情况、财务会计报告、投资组合报告等信息真实、准确、完整，未发现有损害基金持有人利益的行为。

6半年度财务会计报告（未经审计）

6.1资产负债表

会计主体：富兰克林国海深化价值股票型证券投资基金

报告截止日：2014年6月30日

单位：人民币元

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注：报告截止日2014年6月30日，基金份额净值1.150元，基金份额总额510,913,889.96份。

6.2利润表

会计主体：富兰克林国海深化价值股票型证券投资基金

本报告期：2014年1月1日至2014年6月30日

单位：人民币元

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6.3所有者权益（基金净值）变动表

会计主体：富兰克林国海深化价值股票型证券投资基金

本报告期：2014年1月1日至2014年6月30日

单位：人民币元

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报表附注为财务报表的组成部分。

本报告6.1至6.4，财务报表由下列负责人签署：

基金管理人负责人：吴显玲（董事长，本报告期内代为履行总经理职责），主管会计工作负责人：胡昕彦，会计机构负责人：黄宇虹

6.4报表附注

6.4.1 基金基本情况

富兰克林国海深化价值股票型证券投资基金(以下简称“本基金”)经中国证券监督管理委员会(以下简称“中国证监会”)证监许可?2008]第406号《关于核准富兰克林国海深化价值股票型证券投资基金募集的批复》核准，由国海富兰克林基金管理有限公司依照《中华人民共和国证券投资基金法》和《富兰克林国海深化价值股票型证券投资基金基金合同》负责公开募集。本基金为契约型开放式，存续期限不定，首次设立募集不包括认购资金利息共募集人民币758,977,333.76元，业经普华永道中天会计师事务所有限公司普华永道中天验字(2008)第101号验资报告予以验证。经向中国证监会备案，《富兰克林国海深化价值股票型证券投资基金基金合同》于2008年7月3日正式生效，基金合同生效日的基金份额总额为759,210,671.71份基金份额，其中认购资金利息折合233,337.95份基金份额。本基金的基金管理人为国海富兰克林基金管理有限公司，基金托管人为中国农业银行股份有限公司。

根据《中华人民共和国证券投资基金法》和《富兰克林国海深化价值股票型证券投资基金基金合同》的有关规定，本基金的投资范围为国内依法公开发行、上市的股票、债券及中国证监会批准的允许基金投资的其他金融工具。本基金投资组合的范围为：股票投资占基金资产的60%-95%，债券、现金类资产以及中国证监会允许基金投资的其他证券品种占基金资产的5%-40%，其中，基金保留的现金以及投资于到期日在一年期以内的政府债券的比例合计不低于基金资产净值的5%。本基金的业绩比较基准为：85%×沪深300指数＋15%×中债国债总指数(全价)。

本财务报表由本基金的基金管理人国海富兰克林基金管理有限公司于2014年8月28日批准报出。

6.4.2 会计报表的编制基础

本基金的财务报表按照财政部于2006年2月15日颁布的《企业会计准则－基本准则》和38项具体会计准则、其后颁布的企业会计准则应用指南、企业会计准则解释以及其他相关规定(以下合称“企业会计准则”)、中国证监会颁布的《证券投资基金信息披露XBRL模板第3号<年度报告和半年度报告>》、中国证券投资基金业协会颁布的《证券投资基金会计核算业务指引》、《 富兰克林国海深化价值股票型证券投资基金 基金合同》和在财务报表附注6.4.4所列示的中国证监会发布的有关规定及允许的基金行业实务操作编制。

6.4.3 遵循企业会计准则及其他有关规定的声明

本基金2014年1月1日至2014年6月30日止期间财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了本基金2014年6月30日的财务状况以及2014年1月1日至2014年6月30日止期间的经营成果和基金净值变动情况等有关信息。

6.4.4本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告相一致的说明

本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告相一致。

6.4.5差错更正的说明

本基金在本报告期间无须说明的会计差错更正。

6.4.6 税项

根据财政部、国家税务总局财税[2002]128号《关于开放式证券投资基金有关税收问题的通知》、财税[2008]1号《关于企业所得税若干优惠政策的通知》、财税[2012]85号《关于实施上市公司股息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》及其他相关财税法规和实务操作，主要税项列示如下：

(1) 以发行基金方式募集资金不属于营业税征收范围，不征收营业税。基金买卖股票、债券的差价收入不予征收营业税

(2) 对基金从证券市场中取得的收入，包括买卖股票、债券的差价收入，股权的股息、红利收入，债券的利息收入及其他收入，暂不征收企业所得税。

(3) 对基金取得的企业债券利息收入，应由发行债券的企业在向基金支付利息时代扣代缴20%的个人所得税。自2013年1月1日起，对基金从上市公司取得的股息红利所得，持股期限在1个月以内(含1个月)的，其股息红利所得全额计入应纳税所得额；持股期限在1个月以上至1年(含1年)的，暂减按50%计入应纳税所得额；持股期限超过1年的，暂减按25%计入应纳税所得额。对基金持有的上市公司限售股，解禁后取得的股息、红利收入，按照上述规定计算纳税，持股时间自解禁日起计算；解禁前取得的股息、红利收入继续暂减按50%计入应纳税所得额。上述所得统一适用20%的税率计征个人所得税。

(4) 基金卖出股票按0.1%的税率缴纳股票交易印花税，买入股票不征收股票交易印花税。

6.4.7 关联方关系

6.4.7.1 本报告期存在控制关系或其他重大利害关系的关联方发生变化的情况

本基金管理人于2014年2月28日发布《国海富兰克林基金管理有限公司关于设立子公司的公告》，本基金管理人获准设立全资子公司，子公司名称为国海富兰克林资产管理（上海）有限公司。子公司已在工商行政管理部门办理完成工商注册登记，取得营业执照。

6.4.7.2 本报告期与基金发生关联交易的各关联方

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注：下述关联交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。

6.4.8 本报告期及上年度可比期间的关联方交易

6.4.8.1 通过关联方交易单元进行的交易

6.4.8.1.1股票交易

金额单位：人民币元

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6.4.8.1.2应支付关联方的佣金

金额单位：人民币元

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注：1. 上述佣金参考市场价格经本基金的基金管理人与对方协商确定，以扣除由中国证券登记结算有限责任公司收取的证管费和经手费的净额列示。

2. 该类佣金协议的服务范围还包括佣金收取方为本基金提供的证券投资研究成果和市场信息服务等。

6.4.8.2关联方报酬

6.4.8.2.1 基金管理费

单位：人民币元

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注：支付基金管理人国海富兰克林基金管理有限公司的管理人报酬按前一日基金资产净值1.50%的年费率计提，逐日累计至每月月底，按月支付。其计算公式为：

日管理人报酬＝前一日基金资产净值×1.50% / 当年天数。

6.4.8.2.2基金托管费

单位：人民币元

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注：支付基金托管人中国农业银行的托管费按前一日基金资产净值0.25%的年费率计提，逐日累计至每月月底，按月支付。其计算公式为：

日托管费＝前一日基金资产净值×0.25% / 当年天数。

6.4.8.3 与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易

无。

6.4.8.4各关联方投资本基金的情况

6.4.8.4.1 报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况

份额单位：份

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注：基金管理人运用固有资金投资本基金费率按本基金基金合同公布的费率执行。

6.4.8.4.2 报告期末除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况

1.本基金除基金管理人之外的其他关联方投资本基金费率按本基金基金合同公布的费率执行。

2.本报告期末和上年度末（2013年12月31日）除基金管理人之外的其他关联方未投资本基金。

6.4.8.5 由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入

单位：人民币元

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注：本基金的银行存款由基金托管人中国农业银行保管，按银行同业利率计息。

6.4.8.6 本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况

无。

6.4.8.7其他关联交易事项的说明

无。

6.4.9 期末（2014年6月30日）本基金持有的流通受限证券

6.4.9.1 因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券

无。

6.4.9.2期末持有的暂时停牌等流通受限股票

金额单位：人民币元

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注：本基金截至2014年6月30日止持有以上因公布的重大事项可能产生重大影响而被暂时停牌的股票，该类股票将在所公布事项的重大影响消除后，经交易所批准复牌。

6.4.9.3 期末债券正回购交易中作为抵押的债券

6.4.9.3.1 银行间市场债券正回购

无。

6.4.9.3.2 交易所市场债券正回购

无。

6.4.10有助于理解和分析会计报表需要说明的其他事项

(1) 公允价值

(a) 不以公允价值计量的金融工具

不以公允价值计量的金融资产和负债主要包括应收款项和其他金融负债，其账面价值与公允价值相差很小。

(b) 以公允价值计量的金融工具

(i) 金融工具公允价值计量的方法

根据在公允价值计量中对计量整体具有重大意义的最低层级的输入值，公允价值层级可分为：

第一层级：相同资产或负债在活跃市场上(未经调整)的报价。第二层级：直接(比如取自价格)或间接(比如根据价格推算的)可观察到的、除第一层级中的市场报价以外的资产或负债的输入值。

第三层级：以可观察到的市场数据以外的变量为基础确定的资产或负债的输入值(不可观察输入值)。

(ii) 各层级金融工具公允价值

于2014年6月30日，本基金持有的以公允价值计量的金融工具中属于第一层级的余额为544,554,507.14 元，属于第二层级的余额为9,965,044.95,无属于第三层级的余额(2013年12月31日：第一层级867,378,342.76元，第二层级112,114,802.02元，无第三层级)。

(iii) 公允价值所属层级间的重大变动

对于证券交易所上市的股票，若出现重大事项停牌、交易不活跃(包括涨跌停时的交易不活跃)、或属于非公开发行等情况，本基金不会于停牌日至交易恢复活跃日期间、交易不活跃期间及限售期间将相关股票的公允价值列入第一层级；并根据估值调整中采用的不可观察输入值对于公允价值的影响程度，确定相关股票公允价值应属第二层级还是第三层级。

(iv) 第三层级公允价值余额和本期变动金额

无。

(2) 除公允价值外，截至资产负债表日本基金无需要说明的其他重要事项。

7投资组合报告

7.1期末基金资产组合情况

金额单位：人民币元

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7.2期末按行业分类的股票投资组合

金额单位：人民币元

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7.3期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细

金额单位：人民币元

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注：投资者欲了解本报告期末基金投资的所有股票明细，应阅读登载于国海富兰克林基金管理有限公司网站的半年度报告正文。

7.4报告期内股票投资组合的重大变动

7.4.1 累计买入金额超出期初基金资产净值2%或前20名的股票明细

金额单位：人民币元

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注：买入金额按买入成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑相关交易费用。

7.4.2 累计卖出金额超出期初基金资产净值2%或前20名的股票明细

金额单位：人民币元

■

注：卖出金额按卖出成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑相关交易费用。

7.4.3 买入股票的成本总额及卖出股票的收入总额

金额单位：人民币元

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注：买入股票成本、卖出股票收入均按买卖成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑相关交易费用。

7.5期末按债券品种分类的债券投资组合

金额单位：人民币元

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7.6期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细

金额单位：人民币元

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7.7期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资明细

本基金本报告期末未持有资产支持证券。

7.8报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细

根据基金合同，本基金不投资贵金属。

7.9期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细

本基金本报告期末未持有权证。

7.10报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明

7.10.1报告期末本基金投资的股指期货持仓和损益明细

注：本基金本报告期末未持有股指期货。

7.10.2本基金投资股指期货的投资政策

本基金在进行股指期货投资时，将根据风险管理原则，以套期保值为主要目的，采用流动性好、交易活跃的期货合约，通过对证券市场和期货市场运行趋势的研究，结合股指期货的定价模型寻求其合理的估值水平，与现货资产进行匹配，通过多头或空头套期保值等策略进行套期保值操作。

基金管理人将充分考虑股指期货的收益性、流动性及风险性特征，运用股指期货对冲系统性风险、对冲特殊情况下的流动性风险，如大额申购赎回等；利用金融衍生品的杠杆作用，以达到降低投资组合的整体风险的目的。

7.11报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明

根据基金合同，本基金不投资国债期货。

7.12投资组合报告附注

7.12.1本基金本期投资的前十名证券中，报告期内发行主体被监管部门立案调查，或在报告编制日前一年内受到证监会、证券交易所公开谴责、处罚的情况说明如下：

苏州金螳螂建筑装饰股份有限公司（以下简称“该公司”）2013 年7 月29 日发布关于重大事项的进展公告: 该公司于 2013 年7月27日接家属通知，检察机关于2013 年7 月27 日起，对该公司董事、实际控制人朱兴良先生执行监视居住。朱兴良先生虽为该公司实际控制人，但其在该公司上市前就只担任公司董事职位，平时不参与公司实际经营事务，该事件对该公司经营活动影响有限。2014年1月28日该公司再次发布关于重大事项的进展公告: 公司于2014年1月27日接家属通知，公司董事、实际控制人朱兴良先生因涉嫌行贿，被检察机关批准执行逮捕。目前公司生产经营活动一切正常。

本基金对该公司投资决策说明：本基金的投研团队经过充分调研、长期跟踪，认为该事件对金螳螂的经营及业绩影响有限，不影响公司的长期投资价值。

7.12.2 本基金投资的前十名股票中，没有投资于超出基金合同规定备选股票库之外的股票。

7.12.3期末其他各项资产构成

单位：人民币元

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7.12.4 期末持有的处于转股期的可转换债券明细

本基金本报告期末未持有处于转股期间的可转债。

7.12.5 期末前十名股票中存在流通受限情况的说明

本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限情况。

8基金份额持有人信息

8.1期末基金份额持有人户数及持有人结构

份额单位：份

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8.2期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况

■

8.3期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间情况

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9 开放式基金份额变动

单位：份

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10 重大事件揭示

10.1 基金份额持有人大会决议

本报告期内未召开基金份额持有人大会。

10.2基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动

（一）基金管理人重大人事变动

经国海富兰克林基金管理有限公司第三届董事会第二十七次会议审议通过，任命胡昕彦女士担任公司副总经理，相关公告已于2014年6月5日在《中国证券报》、《上海证券报》、《证券时报》和公司网站披露。

（二）基金托管人的专门基金托管部门重大人事变动

本报告期内，基金托管人的专门基金托管部门未发生重大人事变动。

10.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼

本报告期内未发生涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼。

10.4 基金投资策略的改变

本报告期内未发生基金投资策略的改变。

10.5报告期内改聘会计师事务所情况

本基金自成立以来对其进行审计的均是普华永道中天会计师事务所，未曾改聘其他会计师事务所。

10.6 管理人、托管人及其高级管理人员受监管部门稽查或处罚的情况

（一）基金管理人及高级管理人员受监管部门稽查或处罚的情形：

本报告期内，基金管理人及其高级管理人员没有受到监管部门稽查或处罚。

（二）基金托管人及高级管理人员受监管部门稽查或处罚的情形：

本报告期内，基金托管人及其高级管理人员没有受到监管部门稽查或处罚。

10.7基金租用证券公司交易单元的有关情况

10.7.1基金租用证券公司交易单元进行股票投资及佣金支付情况

金额单位：人民币元

■

注：1. 专用交易单元的选择标准和程序

（1）选择代理基金证券买卖的证券经营机构的标准

基金管理人负责选择代理本基金证券买卖的证券经营机构，并租用其交易单元作为基金的专用交易单元。选择的标准是：

● 资历雄厚，信誉良好，注册资本不少于3亿元人民币；

● 财务状况良好，经营行为规范，最近一年未发生重大违规行为而受到有关管理机关的处罚；

●内部管理规范、严格，具备健全的内控制度，并能满足基金运作高度保密的要求；

● 具备基金运作所需的高效、安全的通讯条件，交易设施符合代理本基金进行证券交易的需要，并能为本基金提供全面的信息服务；

● 研究实力较强，有固定的研究机构和专门研究人员，能及时、定期、全面地为本基金提供宏观经济、行业情况、市场走向、个股分析的研究报告及周到的信息服务，并能根据基金投资的特定要求，提供专题研究报告。

（2）租用基金专用交易单元的程序

● 基金管理人根据上述标准考察证券经营机构，考察结果经公司领导审批后，我司与被选中的证券经营机构签订《券商交易单元租用协议》和《研究服务协议》，并办理基金专用交易单元租用手续。

● 之后，基金管理人将根据各证券经营机构的研究报告、信息服务质量等情况，根据如下选择标准细化的评价体系，每季度对签约证券经营机构的服务进行一次综合评价：

A 提供的研究报告质量和数量；

B 由基金管理人提出课题，证券经营机构提供的研究论文质量；

C 证券经营机构协助我公司研究员调研情况；

D 与证券经营机构研究员交流和共享研究资料情况；

E 其他可评价的量化标准。

经过评价，对于达到有关标准的证券经营机构将继续保留，并对排名靠前的证券经营机构在交易量的分配上采取适当的倾斜政策。若本公司认为签约机构的服务不能满足要求，或签约机构违规受到国家有关部门的处罚，本公司有权终止签署的协议，并撤销租用的交易单元；基金管理人将重新选择其它经营稳健、研究能力强、信息服务质量高的证券经营机构，租用其交易单元。

● 交易单元租用协议期限为一年，到期后若双方没有异议可自动延期一年。

2、报告期内证券公司基金专用交易单元的租用与变更情况

报告期内，根据上述基金专用交易单元选择标准和程序，本基金逐步租用证券公司的交易单元合计23个，其中国海证券、中信证券、中金公司和华泰证券各2个，兴业证券、申银万国证券、海通证券、中信建投证券、银河证券、招商证券、国泰君安证券、齐鲁证券、国信证券、高华证券、财富证券、国金证券、东兴证券、财富里昂证券和安信证券各1个。

10.7.2基金租用证券公司交易单元进行其他证券投资的情况

金额单位：人民币元

■

国海富兰克林基金管理有限公司

二〇一四年八月二十九日

基金简称	国富深化价值股票
基金主代码	450004
交易代码	450004
基金运作方式	契约型开放式
基金合同生效日	2008年7月3日
基金管理人	国海富兰克林基金管理有限公司
基金托管人	中国农业银行股份有限公司
报告期末基金份额总额	510,913,889.96份
基金合同存续期	不定期

投资目标	本基金以富兰克林邓普顿投资集团环球资产管理平台为依托，针对证券市场发展中出现的结构性特征，投资于具有估值优势和成长潜力的上市公司的股票以及各种投资级债券，争取达到基金财产长期稳定增值的目的。
投资策略	权证的投资策略: 对权证的投资建立在对标的证券和组合收益进行分析的基础之上，主要用于锁定收益和控制风险。
业绩比较基准	85% × 沪深300指数+ 15% × 中债国债总指数（全价）
风险收益特征	本基金为价值型股票证券投资基金，具有较高风险和较高收益的特征，其预期的收益和风险都高于混合型基金、债券基金和货币市场基金。

项目		基金管理人	基金托管人
名称		国海富兰克林基金管理有限公司	中国农业银行股份有限公司
信息披露负责人	姓名	储丽莉	李芳菲
	联系电话	021-3855 5555	010-6606 0069
	电子邮箱	service@ftsfund.com	lifangfei@abchina.com
客户服务电话		400-700-4518、9510-5680和021－38789555	95599
传真		021-6888 3050	010-68121816

登载基金半年度报告正文的管理人互联网网址	www.ftsfund.com
基金半年度报告备置地点	基金管理人和基金托管人的住所

3.1.1 期间数据和指标	报告期（2014年1月1日至2014年6月30日）
本期已实现收益	37,821,135.83
本期利润	-33,781,541.74
加权平均基金份额本期利润	-0.0538
本期基金份额净值增长率	-3.44%
3.1.2 期末数据和指标	报告期末(2014年6月30日)
期末可供分配基金份额利润	0.1371
期末基金资产净值	587,734,913.40
期末基金份额净值	1.150

阶段	份额净值增长率①	份额净值增长率标准差②	业绩比较基准收益率③	业绩比较基准收益率标准差④	①－③	②－④
过去一个月	4.07%	0.90%	0.35%	0.66%	3.72%	0.24%
过去三个月	3.14%	0.95%	1.15%	0.74%	1.99%	0.21%
过去六个月	-3.44%	1.21%	-5.42%	0.88%	1.98%	0.33%
过去一年	1.99%	1.16%	-1.56%	1.00%	3.55%	0.16%
过去三年	-2.79%	1.11%	-24.54%	1.10%	21.75%	0.01%
自基金成立起至今	65.95%	1.24%	-14.55%	1.44%	80.50%	-0.20%

姓名	职务	任本基金的基金经理期限		证券从业年限	说明
		任职日期	离任日期
张晓东	公司副总经理，公募投资决策委员会主席，首席基金经理，国富弹性市值股票基金和国富深化价值股票基金基金经理	2008-07-03	-	21年	张晓东先生，美国多米尼克学院国际经济政治分析硕士。历任中国企业管理无锡培训中心助教，中欧管理研究生项目（现改为中欧国际管理学院）助教/中方院长助理，无锡虹美电器集团销售/项目经理，美国纽堡太平洋投资管理公司高级投资经理， 阳光国际管理公司董事， 中信资本市场控股公司董事（非董事会成员），国海富兰克林基金管理有限公司基金经理。现任国海富兰克林基金管理有限公司副总经理，公募投资决策委员会主席，首席基金经理，管理国富弹性市值股票基金和国富深化价值股票基金。
何景风	公司高级研究员，国富弹性市值股票基金和国富深化价值股票基金基金经理助理	2014-02-10	-	4年	何景风先生，复旦大学管理学院技术经济及管理专业硕士。历任安永华明会计师事务所上海分所审计及企业咨询部审计员，国海富兰克林基金管理有限公司研究员。现任国海富兰克林基金管理有限公司高级研究员，国富弹性市值股票基金和国富深化价值股票基金基金经理助理。
吴西燕	公司行业研究主管	2012-08-09	2014-02-09	7年	吴西燕女士，上海财经大学硕士，历任中国建设银行深圳分行会计，国海富兰克林基金管理有限公司高级研究员，国富弹性市值股票基金和国富深化价值股票基金基金经理助理。现任国海富兰克林基金管理有限公司行业研究主管。

资 产	本期末 2014年6月30日	上年度末 2013年12月31日
资 产：
银行存款	35,007,088.71	90,603,162.59
结算备付金	62,562.73	356,096.80
存出保证金	316,179.67	615,371.20
交易性金融资产	554,519,552.09	979,493,144.78
其中：股票投资	551,808,162.59	969,617,307.23
基金投资	-	-
债券投资	2,711,389.50	9,875,837.55
资产支持证券投资	-	-
贵金属投资	-
衍生金融资产	-	-
买入返售金融资产	-	-
应收证券清算款	-	22,073,274.72
应收利息	97,067.58	109,984.47
应收股利	-	-
应收申购款	271,353.23	44,746.58
递延所得税资产	-	-
其他资产	-	-
资产总计	590,273,804.01	1,093,295,781.14
负债和所有者权益	本期末 2014年6月30日	上年度末 2013年12月31日
负 债：
短期借款	-	-
交易性金融负债	-	-
衍生金融负债	-	-
卖出回购金融资产款	-	-
应付证券清算款	-	-
应付赎回款	1,206,899.41	12,055,701.78
应付管理人报酬	703,867.85	1,585,699.43
应付托管费	117,311.29	264,283.28
应付销售服务费	-	-
应付交易费用	114,813.41	837,973.03
应交税费	54,000.00	54,000.00
应付利息	-	-
应付利润	-	-
递延所得税负债	-	-
其他负债	341,998.65	341,370.08
负债合计	2,538,890.61	15,139,027.60
所有者权益：
实收基金	510,913,889.96	905,448,086.36
未分配利润	76,821,023.44	172,708,667.18
所有者权益合计	587,734,913.40	1,078,156,753.54
负债和所有者权益总计	590,273,804.01	1,093,295,781.14

项 目	本期 2014年1月1日至2014年6月30日	上年度可比期间 2013年1月1日至2013年6月30日
一、收入	-26,012,570.59	35,681,157.60
1.利息收入	340,179.32	4,132,702.60
其中：存款利息收入	174,391.55	1,687,238.25
债券利息收入	165,787.77	384,522.00
资产支持证券利息收入	-	-
买入返售金融资产收入	-	2,060,942.35
其他利息收入	-	-
2.投资收益（损失以“-”填列）	44,808,064.57	174,555,455.80
其中：股票投资收益	39,515,630.89	152,600,872.94
基金投资收益	-	-
债券投资收益	-64,006.75	-
资产支持证券投资收益	-	-
贵金属投资收益	-	-
衍生工具收益	-	-
股利收益	5,356,440.43	21,954,582.86
3.公允价值变动收益（损失以“-”号填列）	-71,602,677.57	-144,202,945.47
4.汇兑收益（损失以“－”号填列）	-	-
5.其他收入（损失以“-”号填列）	441,863.09	1,195,944.67
减：二、费用	7,768,971.15	30,845,197.98
1．管理人报酬	5,373,733.48	22,955,205.00
2．托管费	895,622.25	3,825,867.55
3．销售服务费	-	-
4．交易费用	1,295,804.84	3,842,569.67
5．利息支出	-	-
其中：卖出回购金融资产支出	-	-
6．其他费用	203,810.58	221,555.76
三、利润总额（亏损总额以“-”号填列）	-33,781,541.74	4,835,959.62
减：所得税费用	-	-
四、净利润（净亏损以“-”号填列）	-33,781,541.74	4,835,959.62

项目	本期 2014年1月1日至2014年6月30日
	实收基金	未分配利润	所有者权益合计
一、期初所有者权益（基金净值）	905,448,086.36	172,708,667.18	1,078,156,753.54
二、本期经营活动产生的基金净值变动数（本期利润）	-	-33,781,541.74	-33,781,541.74
三、本期基金份额交易产生的基金净值变动数（净值减少以“-”号填列）	-394,534,196.40	-62,106,102.00	-456,640,298.40
其中：1.基金申购款	50,093,131.02	8,361,662.82	58,454,793.84
2.基金赎回款	-444,627,327.42	-70,467,764.82	-515,095,092.24
四、本期向基金份额持有人分配利润产生的基金净值变动（净值减少以“-”号填列）	-	-	-
五、期末所有者权益（基金净值）	510,913,889.96	76,821,023.44	587,734,913.40
项目	上年度可比期间 2013年1月1日至2013年6月30日
	实收基金	未分配利润	所有者权益合计
一、期初所有者权益（基金净值）	2,528,992,608.70	329,964,314.44	2,858,956,923.14
二、本期经营活动产生的基金净值变动数（本期利润）	-	4,835,959.62	4,835,959.62
三、本期基金份额交易产生的基金净值变动数（净值减少以“-”号填列）	-142,264,789.37	-30,267,033.92	-172,531,823.29
其中：1.基金申购款	692,936,565.98	124,679,862.18	817,616,428.16
2.基金赎回款	-835,201,355.35	-154,946,896.10	-990,148,251.45
四、本期向基金份额持有人分配利润产生的基金净值变动（净值减少以“-”号填列）	-	-	-
五、期末所有者权益（基金净值）	2,386,727,819.33	304,533,240.14	2,691,261,059.47

关联方名称	与本基金的关系
国海富兰克林基金管理有限公司	基金管理人、基金注册登记机构、基金销售机构
中国农业银行股份有限公司(“中国农业银行”)	基金托管人、基金代销机构
国海证券股份有限公司(“国海证券”)	基金管理人的股东、基金代销机构

关联方名称	本期 2014年1月1日至2014年6月30日		上年度可比期间 2013年1月1日至2013年6月30日
	成交金额	占当期股票成交总额的比例	成交金额	占当期股票成交总额的比例
国海证券	230,945,129.28	31.58%	642,752,505.21	24.88%

关联方名称	本期 2014年1月1日至2014年6月30日
	当期 佣金	占当期佣金总量的比例	期末应付 佣金余额	占期末应付佣金总额的比例
国海证券	204,363.67	31.22%	-	-
关联方名称	上年度可比期间 2013年1月1日至2013年6月30日
	当期 佣金	占当期佣金总量的比例	期末应付 佣金余额	占期末应付佣金总额的比例
国海证券	568,774.89	24.55%	165,087.05	22.75%

项目	本期 2014年1月1日至2014年6月30日	上年度可比期间 2013年1月1日至2013年6月30日
当期发生的基金应支付的管理费	5,373,733.48	22,955,205.00
其中：支付销售机构的客户维护费	441,660.06	575,856.11

项目	本期 2014年1月1日至2014年6月30日	上年度可比期间 2013年1月1日至2013年6月30日
当期发生的基金应支付的托管费	895,622.25	3,825,867.55

项目	本期 2014年1月1日至2014年6月30日	上年度可比期间 2013年1月1日至2013年6月30日
期初持有的基金份额	10,377,316.53	10,377,316.53
期间申购/买入总份额	0.00	0.00
期间因拆分变动份额	0.00	0.00
减：期间赎回/卖出总份额	0.00	0.00
期末持有的基金份额	10,377,316.53	10,377,316.53
期末持有的基金份额占基金总份额比例	2.03%	0.43%

关联方名称	本期 2014年1月1日至2014年6月30日		上年度可比期间 2013年1月1日至2013年6月30日
	期末余额	当期利息收入	期末余额	当期利息收入
中国农业银行股份有限公司	35,007,088.71	167,425.67	388,682,065.56	1,597,987.38

股票 代码	股票 名称	停牌日期	停牌 原因	估值 单价	复牌 日期	开盘 单价	数量（股）	期末 成本总额	期末 估值总额	备注
002635	安洁科技	2014-06-30	重大事项停牌	31.99	2014-08-05	35.19	311,505	13,122,193.00	9,965,044.95	-

序号	项目	金额	占基金总资产的比例（％）
1	权益投资	551,808,162.59	93.48
	其中：股票	551,808,162.59	93.48
2	固定收益投资	2,711,389.50	0.46
	其中：债券	2,711,389.50	0.46
	资产支持证券	-	-
3	贵金属投资	-	-
4	金融衍生品投资	-	-
5	买入返售金融资产	-	-
	其中：买断式回购的买入返售金融资产	-	-
6	银行存款和结算备付金合计	35,069,651.44	5.94
7	其他各项资产	684,600.48	0.12
8	合计	590,273,804.01	100.00

代码	行业类别	公允价值	占基金资产净值比例（％）
A	农、林、牧、渔业	-	-
B	采矿业	-	-
C	制造业	424,105,517.42	72.16
D	电力、热力、燃气及水生产和供应业	-	-
E	建筑业	50,383,752.24	8.57
F	批发和零售业	29,859,192.00	5.08
G	交通运输、仓储和邮政业	-	-
H	住宿和餐饮业	-	-
I	信息传输、软件和信息技术服务业	18,472,453.68	3.14
J	金融业	-	-
K	房地产业	-	-
L	租赁和商务服务业	-	-
M	科学研究和技术服务业	-	-
N	水利、环境和公共设施管理业	28,987,247.25	4.93
O	居民服务、修理和其他服务业	-	-
P	教育	-	-
Q	卫生和社会工作	-	-
R	文化、体育和娱乐业	-	-
S	综合	-	-
	合计	551,808,162.59	93.89

序号	股票代码	股票名称	数量（股）	公允价值	占基金资产净值比例（％）
1	002286	保龄宝	6,782,084	52,900,255.20	9.00
2	002081	金 螳 螂	2,353,845	33,330,445.20	5.67
3	600594	益佰制药	805,636	33,135,808.68	5.64
4	600276	恒瑞医药	983,847	32,624,366.52	5.55
5	000651	格力电器	1,083,193	31,900,033.85	5.43
6	002022	科华生物	1,350,655	31,132,597.75	5.30
7	002250	联化科技	2,128,100	30,219,020.00	5.14
8	000963	华东医药	552,948	29,859,192.00	5.08
9	300124	汇川技术	945,263	29,492,205.60	5.02
10	300070	碧水源	991,017	28,987,247.25	4.93

序号	股票代码	股票名称	本期累计买入金额	占期初基金资产净值比例（％）
1	002286	保龄宝	35,771,926.89	3.32
2	002353	杰瑞股份	33,266,465.25	3.09
3	002241	歌尔声学	26,508,355.30	2.46
4	002065	东华软件	17,845,042.77	1.66
5	002299	圣农发展	14,601,920.11	1.35
6	002635	安洁科技	13,122,193.00	1.22
7	600315	上海家化	10,810,542.41	1.00
8	600690	青岛海尔	8,336,987.01	0.77
9	300003	乐普医疗	6,394,821.61	0.59
10	002375	亚厦股份	6,256,273.40	0.58

序号	股票代码	股票名称	本期累计卖出金额	占期初基金资产净值比例（％）
1	600141	兴发集团	51,012,113.61	4.73
2	002022	科华生物	50,397,684.57	4.67
3	600559	老白干酒	48,181,260.79	4.47
4	600594	益佰制药	33,062,431.60	3.07
5	002385	大北农	32,621,983.28	3.03
6	600690	青岛海尔	31,810,241.15	2.95
7	002375	亚厦股份	30,264,531.69	2.81
8	002422	科伦药业	29,727,663.39	2.76
9	600267	海正药业	26,554,076.87	2.46
10	601633	长城汽车	24,441,602.09	2.27
11	002250	联化科技	22,111,607.02	2.05
12	000887	中鼎股份	19,649,347.62	1.82
13	000963	华东医药	19,522,806.70	1.81
14	600276	恒瑞医药	19,115,062.72	1.77
15	300124	汇川技术	19,066,030.86	1.77
16	002299	圣农发展	18,530,611.79	1.72
17	601333	广深铁路	17,580,234.96	1.63
18	002081	金 螳 螂	13,434,256.90	1.25
19	600694	大商股份	13,090,505.79	1.21
20	000651	格力电器	11,764,730.35	1.09

买入股票的成本（成交）总额	172,914,527.75
卖出股票的收入（成交）总额	558,433,873.76

序号	债券品种	公允价值	占基金资产净值比例（％）
1	国家债券	-	-
2	央行票据	-	-
3	金融债券	-	-
	其中：政策性金融债	-	-
4	企业债券	2,711,389.50	0.46
5	企业短期融资券	-	-
6	中期票据	-	-
7	可转债	-	-
8	其他	-	-
9	合计	2,711,389.50	0.46

序号	债券代码	债券名称	数量（张）	公允价值	占基金资产净值比例（％）
1	112120	12联发债	26,979	2,711,389.50	0.46

序号	名称	金额
1	存出保证金	316,179.67
2	应收证券清算款	-
3	应收股利	-
4	应收利息	97,067.58
5	应收申购款	271,353.23
6	其他应收款	-
7	待摊费用	-
8	其他	-
9	合计	684,600.48

持有人户数(户)	户均持有的基金份额	持有人结构
		机构投资者		个人投资者
		持有份额	占总份额比例	持有份额	占总份额 比例
25,151	20,313.86	272,428,404.19	53.32%	238,485,485.77	46.68%

项目	持有份额总数（份）	占基金总份额比例
基金管理公司所有从业人员持有本基金	64,706.83	0.012665%

项目	持有基金份额总量的数量区间（万份）
本公司高级管理人员、基金投资和研究部门负责人持有本开放式基金	0
本基金基金经理持有本开放式基金	0

基金合同生效日（2008年7月3日）基金份额总额	759,210,671.71
本报告期期初基金份额总额	905,448,086.36
本报告期基金总申购份额	50,093,131.02
减：本报告期基金总赎回份额	444,627,327.42
本报告期基金拆分变动份额	-
本报告期期末基金份额总额	510,913,889.96

券商名称	交易单元数量	股票交易		应支付该券商的佣金		备注
		成交金额	占当期股票成交总额的比例	佣金	占当期佣金总量的比例
国海证券	2	230,945,129.28	31.58%	204,363.67	31.22%	-
国泰君安	1	139,202,595.37	19.03%	123,180.76	18.82%	-
兴业证券	1	131,622,316.31	18.00%	119,828.79	18.30%	-
银河证券	1	74,943,631.11	10.25%	68,228.00	10.42%	-
中信证券	2	68,418,267.28	9.36%	60,543.38	9.25%	-
国信证券	1	55,501,629.88	7.59%	50,528.87	7.72%	-
国金证券	1	20,583,729.78	2.81%	18,739.54	2.86%	-
安信证券	1	10,131,102.50	1.39%	9,223.37	1.41%	-
申银万国	1	-	-	-	-	-
齐鲁证券	1	-	-	-	-	-
财富证券	1	-	-	-	-	-
招商证券	1	-	-	-	-	-
高华证券	1	-	-	-	-	-
中信建投	1	-	-	-	-	-
东兴证券	1	-	-	-	-	-
海通证券	1	-	-	-	-	-
华泰证券	2	-	-	-	-	-
中金公司	2	-	-	-	-	-
财富里昂	1	-	-	-	-	-

券商名称	债券交易		回购交易		权证交易
	成交金额	占当期债券成交总额的比例	成交金额	占当期回购成交总额的比例	成交金额	占当期权证成交总额的比例
国海证券	-	-	-	-	-	-
国泰君安	-	-	-	-	-	-
兴业证券	-	-	-	-	-	-
银河证券	-	-	-	-	-	-
中信证券	7,303,338.48	100.00%	-	-	-	-
国信证券	-	-	-	-	-	-
国金证券	-	-	-	-	-	-
安信证券	-	-	-	-	-	-
申银万国	-	-	-	-	-	-
齐鲁证券	-	-	-	-	-	-
财富证券	-	-	-	-	-	-
招商证券	-	-	-	-	-	-
高华证券	-	-	-	-	-	-
中信建投	-	-	-	-	-	-
东兴证券	-	-	-	-	-	-
海通证券	-	-	-	-	-	-
华泰证券	-	-	-	-	-	-
中金公司	-	-	-	-	-	-
财富里昂	-	-	-	-	-	-

  2014年6月30日

  基金管理人：国海富兰克林基金管理有限公司 基金托管人：中国农业银行股份有限公司 报告送出日期： 二〇一四年八月二十九日