保荐人（主承销商）：瑞银证券有限责任公司

重要提示

1、东兴证券股份有限公司（以下简称“发行人”、“东兴证券”）首次公开发行不超过50,000万股人民币普通股（A股）（以下简称“本次发行”）的申请已获中国证券监督管理委员会证监许可[2015]191号文核准。本次发行的保荐人（主承销商）为瑞银证券有限责任公司（以下简称“瑞银证券”或“保荐人（主承销商）”）。发行人的股票简称为“东兴证券”，股票代码为“601198”。

2、本次发行采用网下向符合条件的投资者询价配售（以下简称“网下发行”）和网上按市值申购方式向社会公众投资者定价发行（以下简称“网上发行”）相结合的方式进行。本次股票发行价格为9.18元/股，发行数量为50,000万股。回拨机制启动前，网下初始发行数量为35,000万股，占本次发行总量的70%；网上初始发行数量为15,000万股，占本次发行总量的30%。

3、本次发行的网上、网下申购缴款工作已于2015年2月10日（T日）结束。在初步询价阶段提交有效报价的123个配售对象全部参与了网下申购并按照2015年2月9日（T-1日）公布的《东兴证券股份有限公司首次公开发行A股发行公告》（以下简称“《发行公告》”）的要求及时足额缴纳了申购款，缴付申购资金已经立信会计师事务所（特殊普通合伙）审验，并出具了验资报告；网下发行过程已经北京市天元律师事务所见证，并出具了专项法律意见书。

4、根据网上申购情况，网上初步有效申购倍数为208.11倍，根据《发行公告》规定的回拨安排，发行人和保荐人（主承销商）将本次发行股份的60%由网下回拨至网上。回拨后，网下最终发行数量为5,000万股，占本次发行总量的10%；网上最终发行数量为45,000万股，占本次发行总量的90%。

5、本公告披露了本次网下发行的配售结果，包括获配网下投资者名称、配售对象名称、配售对象类别、申购数量、获配数量等。根据2015年2月9日（T-1日）公布的《发行公告》，本公告一经刊出即视同向参与网下申购获得配售的配售对象送达获配通知。

一、网下申购及缴款情况

根据《证券发行与承销管理办法》（中国证监会令第98号）的要求，保荐人（主承销商）对参与网下申购的投资者资格进行了核查和确认。依据上海证券交易所网下发行电子平台最终收到的资金有效申购结果，保荐人（主承销商）做出如下统计：

经核查确认，69家网下投资者管理的123个有效报价配售对象全部按照《发行公告》的要求及时、足额缴纳了申购款，网下发行有效申购资金为208,991,880,000元，有效申购数量为2,276,600万股。

二、网上申购情况及网上发行初步中签率

根据上海证券交易所提供的数据，本次网上发行有效申购户数为1,873,258户。有效申购股数为31,215,804,000股。经立信会计师事务所（特殊普通合伙）审验，网上冻结资金量为286,561,080,720元，网上发行初步中签率为0.48052583%。配号总数为31,215,804个，号码范围为10000001-41215804。

三、回拨机制实施、发行结构及网上发行最终中签率

本次股票发行数量为50,000万股，回拨机制启动前，网下初始发行数量为35,000万股，占本次发行总量的70%；网上初始发行数量为15,000万股，占本次发行总量的30%。

根据《发行公告》公布的回拨机制和网上资金申购情况，由于网上初步有效申购倍数为208.11倍，超过150倍，发行人和保荐人（主承销商）决定启动回拨机制，将30,000万股股票（本次发行总量的60%）从网下回拨到网上。回拨后，网下最终发行数量为5,000万股，占本次发行总量的10%；网上最终发行数量为45,000万股，占本次发行总量的90%。

回拨机制启动后，网上发行最终中签率为1.44157748%。

四、网下配售结果

本次网下发行有效申购数量为2,276,600万股，其中公募基金和社保基金（A类投资者）有效申购数量为362,700万股，约占本次网下发行有效申购数量的15.93%；年金保险资金（B 类投资者）有效申购数量为1,009,600万股，约占本次网下发行有效申购数量的44.35%，其他投资者（C类投资者）有效申购数量为904,300万股，约占本次网下发行有效申购数量的39.72%。

根据《东兴证券股份有限公司首次公开发行A股发行安排及初步询价公告》（以下简称“《初步询价公告》”）规定的网下配售原则，各类投资者的获配信息如下：

配售对象类型	获配比例	获配数量（股）	占网下最终发行数量的比例
A类投资者	0.55150000%	20,002,905	40.01%
B类投资者	0.15680000%	15,830,528	31.66%
C类投资者	0.15665782%	14,166,567	28.33%

注：获配数量只取计算结果的整数部分，不足1股的零股按照《初步询价公告》中的零股配售规则进行配售。

以上配售安排及结果符合《初步询价公告》披露的配售原则。最终各配售对象获配情况详见附表。

五、投资价值研究报告的估值结论

根据保荐人（主承销商）出具的投资价值研究报告，东兴证券的合理价值区间为264亿元-396亿元。初步询价截止日2015年2月5日（T-3日），中证指数有限公司发布的最近一个月行业静态平均市盈率为76.88倍。

六、保荐人（主承销商）联系方式

网下投资者对本公告所公布的网下配售结果如有疑问，请与本次发行的保荐人（主承销商）瑞银证券联系。具体联系方式如下：

联系电话：010-5832 8888

联系人：股票资本市场部

发行人：东兴证券股份有限公司

保荐人（主承销商）：瑞银证券有限责任公司

二〇一五年二月十二日

附表：网下投资者配售明细表

序号	网下投资者名称	配售对象名称	配售对象类别	申购数量（万股）	获配数量（股）
1	天弘基金管理有限公司	天弘通利混合型证券投资基金	公募社保类（A类）	5,000	275,750
2	工银瑞信基金管理有限公司	工银瑞信金融地产行业股票型证券投资基金	公募社保类（A类）	5,400	297,810
3	招商基金管理有限公司	招商安达保本混合型证券投资基金	公募社保类（A类）	5,400	297,810
4	兴业全球基金管理有限公司	兴全保本混合型证券投资基金	公募社保类（A类）	5,500	303,325
5	工银瑞信基金管理有限公司	工银瑞信保本2号混合型发起式证券投资基金	公募社保类（A类）	5,600	308,840
6	长城基金管理有限公司	长城品牌优选股票型证券投资基金	公募社保类（A类）	6,100	336,415
7	国联安基金管理有限公司	国联安鑫安灵活配置混合型证券投资基金	公募社保类（A类）	6,200	341,930
8	华安基金管理有限公司	安顺证券投资基金	公募社保类（A类）	7,000	386,050
9	国泰基金管理有限公司	国泰浓益灵活配置混合型证券投资基金	公募社保类（A类）	7,000	386,050

10	国联安基金管理有限公司	国联安通盈灵活配置混合型证券投资基金	公募社保类（A类）	7,300	402,595
11	博时基金管理有限公司	全国社保基金五零一组合	公募社保类（A类）	7,600	419,140
12	国联安基金管理有限公司	国联安新精选灵活配置混合型证券投资基金	公募社保类（A类）	7,800	430,170
13	国联安基金管理有限公司	国联安德盛安心成长混合型证券投资基金	公募社保类（A类）	7,800	430,170
14	国泰基金管理有限公司	全国社保基金一一二组合	公募社保类（A类）	8,000	441,200
15	博时基金管理有限公司	全国社保基金一零三组合	公募社保类（A类）	8,000	441,200
16	东方基金管理有限责任公司	东方多策略灵活配置混合型证券投资基金	公募社保类（A类）	8,500	468,775
17	工银瑞信基金管理有限公司	工银瑞信新财富灵活配置混合型证券投资基金	公募社保类（A类）	8,800	485,320
18	长信基金管理有限责任公司	长信改革红利灵活配置混合型证券投资基金	公募社保类（A类）	8,800	485,320
19	鹏华基金管理有限公司	鹏华品牌传承灵活配置混合型证券投资基金	公募社保类（A类）	9,600	529,440
20	国泰基金管理有限公司	全国社保基金四零九组合	公募社保类（A类）	10,000	551,500
21	南方基金管理有限公司	南方避险增值基金	公募社保类（A类）	10,000	551,500
22	嘉实基金管理有限公司	全国社保基金六零二组合	公募社保类（A类）	10,000	551,500
23	招商基金管理有限公司	招商先锋证券投资基金	公募社保类（A类）	10,000	551,500
24	兴业全球基金管理有限公司	兴全趋势投资混合型证券投资基金（LOF）	公募社保类（A类）	10,000	551,500
25	大成基金管理有限公司	大成价值增长证券投资基金	公募社保类（A类）	11,000	606,650
26	国泰基金管理有限公司	国泰结构转型灵活配置混合型证券投资基金	公募社保类（A类）	11,600	639,740
27	泰达宏利基金管理有限公司	泰达宏利养老收益混合型证券投资基金	公募社保类（A类）	11,800	650,770
28	诺安基金管理有限公司	诺安灵活配置混合型证券投资基金	公募社保类（A类）	12,000	661,800
29	东方基金管理有限责任公司	东方利群混合型发起式证券投资基金	公募社保类（A类）	13,200	727,980
30	招商基金管理有限公司	全国社保基金四零八组合	公募社保类（A类）	13,600	750,040
31	国泰基金管理有限公司	国泰民益灵活配置混合型证券投资基金（LOF）	公募社保类（A类）	15,000	827,250
32	招商基金管理有限公司	招商丰利灵活配置混合型证券投资基金	公募社保类（A类）	16,800	926,520
33	华安基金管理有限公司	华安新活力灵活配置混合型证券投资基金	公募社保类（A类）	22,000	1,213,300
34	招商基金管理有限公司	全国社保基金六零四组合	公募社保类（A类）	25,000	1,378,750
35	招商基金管理有限公司	招商丰盛稳定增长灵活配置混合型证券投资基金	公募社保类（A类）	25,300	1,395,295
36	中再资产管理股份有限公司	中国大地财产保险股份有限公司	保险年金类（B类）	5,000	78,400
37	中再资产管理股份有限公司	中国人寿再保险股份有限公司	保险年金类（B类）	5,000	78,400
38	泰康资产管理有限责任公司	泰康人寿保险股份有限公司投连平衡配置型投资账户	保险年金类（B类）	5,400	84,672
39	太平洋资产管理有限责任公司	受托管理中国太平洋保险（集团）股份有限公司—集团本级-自有资金	保险年金类（B类）	5,400	84,672
40	泰康资产管理有限责任公司	泰康资产强化回报混合型养老金产品	保险年金类（B类）	5,600	87,808

41	泰康资产管理有限责任公司	中国石油天然气集团公司企业年金计划	保险年金类（B类）	5,900	92,512
42	民生通惠资产管理有限公司	天安人寿保险股份有限公司-万能产品	保险年金类（B类）	6,200	97,216
43	泰康资产管理有限责任公司	泰康人寿保险股份有限公司投连稳健收益型投资账户	保险年金类（B类）	6,500	101,920

44	嘉实基金管理有限公司	中国石油化工集团公司企业年金计划	保险年金类（B类）	6,500	101,920
45	华泰资产管理有限公司	受托管理华泰财产保险有限公司-普保	保险年金类（B类）	7,600	119,168
46	中国人保资产管理股份有限公司	中国人保资产安心收益投资产品	保险年金类（B类）	8,000	125,440
47	泰康资产管理有限责任公司	泰康资产管理有限责任公司—开泰—稳健增值投资产品	保险年金类（B类）	8,700	136,416
48	平安资产管理有限责任公司	平安人寿-万能-个险万能	保险年金类（B类）	10,000	156,800
49	平安资产管理有限责任公司	平安人寿-分红-个险分红	保险年金类（B类）	10,000	156,800
50	信达证券股份有限公司	幸福人寿保险股份有限公司—万能险	保险年金类（B类）	10,600	166,208
51	太平洋资产管理有限责任公司	中国太平洋人寿保险股份有限公司—分红—团体分红	保险年金类（B类）	14,000	219,520
52	泰康资产管理有限责任公司	受托管理泰康人寿保险股份有限公司—万能—个险万能	保险年金类（B类）	16,300	255,584
53	泰康资产管理有限责任公司	受托管理泰康人寿保险股份有限公司—传统—普通保险产品	保险年金类（B类）	16,300	255,584
54	中国人保资产管理股份有限公司	正德人寿保险股份有限公司万能保险产品	保险年金类（B类）	17,000	266,560
55	阳光资产管理股份有限公司	阳光财产保险股份有限公司-传统-普通保险产品	保险年金类（B类）	19,600	307,328
56	阳光资产管理股份有限公司	受托管理阳光人寿保险股份有限公司万能保险产品	保险年金类（B类）	19,600	307,328
57	太平资产管理有限公司	受托管理太平人寿保险有限公司-分红-个险分红	保险年金类（B类）	20,000	313,600
58	嘉实基金管理有限公司	中国石油天然气集团公司企业年金计划	保险年金类（B类）	20,000	313,600
59	阳光资产管理股份有限公司	受托管理阳光人寿保险股份有限公司分红保险产品	保险年金类（B类）	20,600	323,008
60	中国人保资产管理股份有限公司	受托管理中国人民人寿保险股份有限公司个险分红	保险年金类（B类）	21,800	341,824
61	太平洋资产管理有限责任公司	中国太平洋财产保险股份有限公司-传统-普通保险产品	保险年金类（B类）	25,000	392,000
62	招商基金管理有限公司	中国工商银行股份有限公司企业年金计划	保险年金类（B类）	28,000	439,040
63	泰康资产管理有限责任公司	受托管理泰康人寿保险股份有限公司-分红-个人分红	保险年金类（B类）	35,000	548,800
64	天安财产保险股份有限公司	天安财产保险股份有限公司-保赢1号	保险年金类（B类）	35,000	548,800
65	新华资产管理股份有限公司	新华人寿保险股份有限公司-分红-个人分红	保险年金类（B类）	35,000	548,800
66	新华资产管理股份有限公司	新华人寿保险股份有限公司-分红-团体分红	保险年金类（B类）	35,000	548,800
67	新华资产管理股份有限公司	新华人寿保险股份有限公司-新传统产品2	保险年金类（B类）	35,000	548,800
68	新华资产管理股份有限公司	新华人寿保险股份有限公司-万能-得意理财	保险年金类（B类）	35,000	548,800
69	新华资产管理股份有限公司	新华人寿保险股份有限公司-传统-普通保险产品	保险年金类（B类）	35,000	548,800
70	华夏人寿保险股份有限公司	华夏人寿保险股份有限公司-万能保险产品	保险年金类（B类）	35,000	548,800
71	太平资产管理有限公司	受托管理太平人寿保险有限公司-传统-普通保险产品	保险年金类（B类）	35,000	548,800
72	中国人保资产管理股份有限公司	中国人民财产保险股份有限公司-自有资金	保险年金类（B类）	35,000	548,800
73	中国人寿资产管理有限公司	中国人寿股份有限公司-传统-普通保险	保险年金类（B类）	35,000	548,800
74	中国人寿资产管理有限公司	中国人寿保险（集团）公司传统普保产品	保险年金类（B类）	35,000	548,800
75	中国人寿资产管理有限公司	中国人寿股份有限公司-分红-团体分红	保险年金类（B类）	35,000	548,800
76	中国人寿资产管理有限公司	中国人寿股份有限公司-分红-个人分红	保险年金类（B类）	35,000	548,800
77	民生通惠资产管理有限公司	民生人寿保险股份有限公司-传统保险产品	保险年金类（B类）	35,000	548,800
78	太平洋资产管理有限责任公司	中国太平洋人寿保险股份有限公司—分红—个人分红	保险年金类（B类）	35,000	548,800
79	太平洋资产管理有限责任公司	中国太平洋人寿保险股份有限公司—传统—普通保险产品	保险年金类（B类）	35,000	548,800
80	平安资产管理有限责任公司	中国平安人寿保险股份有限公司—传统—高利率保单产品	保险年金类（B类）	35,000	548,800
81	平安资产管理有限责任公司	平安人寿-传统-普通保险产品	保险年金类（B类）	35,000	548,800
82	第一创业证券有限责任公司	第一创业证券股份有限公司自营账户	其他投资者（C类）	6,000	93,994

83	申银万国证券股份有限公司	申银万国证券股份有限公司自营账户	其他投资者（C类）	6,600	103,394
84	国信弘盛创业投资有限公司	国信弘盛创业投资有限公司	其他投资者（C类）	6,700	104,960
85	国联证券股份有限公司	国联证券股份有限公司自营账户	其他投资者（C类）	7,400	115,926
86	金元证券股份有限公司	金元证券股份有限公司自营账户	其他投资者（C类）	7,900	123,759
87	国金证券股份有限公司	国金证券股份有限公司自营账户	其他投资者（C类）	8,700	136,292
88	易方达基金管理有限公司	易方达-杭州银行1期1号资产管理计划专户	其他投资者（C类）	8,800	137,858
89	新时代证券有限责任公司	新时代新财富2号限额特定集合资产管理计划	其他投资者（C类）	9,200	144,125
90	财富证券有限责任公司	财富证券有限责任公司自营账户	其他投资者（C类）	9,300	145,691
91	国机财务有限责任公司	国机财务有限责任公司自营账户	其他投资者（C类）	9,500	148,824
92	兴业国际信托有限公司	兴业国际信托有限公司自营账户	其他投资者（C类）	10,700	167,623
93	华福证券有限责任公司	华福证券有限责任公司自营账户	其他投资者（C类）	10,800	169,190
94	普凯（北京）资本管理有限公司	普凯（北京）资本管理有限公司	其他投资者（C类）	12,000	187,989
95	广州证券股份有限公司	广州证券股份有限公司自营账户	其他投资者（C类）	14,000	219,320
96	新时代证券有限责任公司	新时代新财富8号限额特定集合资产管理计划	其他投资者（C类）	14,100	220,887
97	华西证券股份有限公司	华西证券金网1号集合资产管理计划	其他投资者（C类）	14,700	230,286
98	信达证券股份有限公司	信达证券股份有限公司自营投资账户	其他投资者（C类）	14,700	230,286
99	中国电子财务有限责任公司	中国电子财务有限责任公司自营投资账户	其他投资者（C类）	15,100	236,553
100	国都证券有限责任公司	国都证券有限责任公司自营账户	其他投资者（C类）	16,300	255,352
101	五矿国际信托有限公司	五矿国际信托有限公司	其他投资者（C类）	18,000	281,984
102	万向财务有限公司	万向财务有限公司自营账户	其他投资者（C类）	18,000	281,984
103	国金证券股份有限公司	国金创新对冲2号集合资产管理计划	其他投资者（C类）	18,500	289,816
104	王萍	王萍	其他投资者（C类）	20,000	313,316
105	兵工财务有限责任公司	兵工财务有限责任公司自营账户	其他投资者（C类）	21,800	341,515
106	中国大唐集团财务有限公司	中国大唐集团财务有限公司	其他投资者（C类）	21,800	341,515
107	长江证券股份有限公司	长江证券超越理财宝7号集合资产管理计划	其他投资者（C类）	23,700	371,280
108	国泰君安证券股份有限公司	国泰君安证券股份有限公司自营账户	其他投资者（C类）	35,000	548,303
109	中船重工财务有限责任公司	中船重工财务有限责任公司自营账户	其他投资者（C类）	35,000	548,303
110	上海从容投资管理有限公司	新疆从容瑞兴股权投资合伙企业（有限合伙）	其他投资者（C类）	35,000	548,303
111	天津天保控股有限公司	天津天保控股有限公司	其他投资者（C类）	35,000	548,303
112	中船财务有限责任公司	中船财务有限责任公司	其他投资者（C类）	35,000	548,303
113	中海石油财务有限责任公司	中海石油财务有限责任公司自营账户	其他投资者（C类）	35,000	548,303
114	上海汽车集团财务有限责任公司	上海汽车集团财务有限责任公司自营账户	其他投资者（C类）	35,000	548,303
115	中国电力财务有限公司	中国电力财务有限公司自营账户	其他投资者（C类）	35,000	548,303
116	中油财务有限责任公司	中油财务有限责任公司自营账户	其他投资者（C类）	35,000	548,303
117	海通证券股份有限公司	海通证券股份有限公司自营账户	其他投资者（C类）	35,000	548,303
118	三峡财务有限责任公司	三峡财务有限责任公司自营账户	其他投资者（C类）	35,000	548,303
119	天津远策投资管理有限公司	新疆恒荣盛典股权投资合伙企业（有限合伙）	其他投资者（C类）	35,000	548,303
120	天津远策投资管理有限公司	新疆远策恒达资产管理合伙企业（有限合伙）	其他投资者（C类）	35,000	548,303
121	中国华电集团财务有限公司	中国华电集团财务有限公司自营投资账户	其他投资者（C类）	35,000	548,303
122	中信证券股份有限公司	中信证券股份有限公司自营账户	其他投资者（C类）	35,000	548,303
123	上海电气集团财务有限责任公司	上海电气集团财务有限责任公司自营账户	其他投资者（C类）	35,000	548,303
合计				2,276,600	50,000,000

发行人：东兴证券股份有限公司

保荐人（主承销商）：瑞银证券有限责任公司

2015年2月12日